===== SIDA 1 ===== Delårsrapport Januari - mars 2024 Acast AB (publ) ===== SIDA 2 ===== ACAST ÅRSREDOVISNING 2019 2 Sedan 2014 har Acast utvecklat världens mest kraftfulla marknads - plats för podcasts och byggt upp den teknik som kopplar samman poddkreatörer, annonsörer och lyssnare. Denna marknadsplats omfattar nästan 125 000 podcasts, 2 700 annonsörer och har cirka 400 miljoner lyssningar varje månad. En avgörande faktor är att dessa lyssningar genererar intäkter, var de än sker – via podcastappar eller andra lyssningsplattformar. Bolaget är verksamt över hela världen och har sitt huvudkontor i Stockholm, Sverige. Acast är noterat på Nasdaq First North Premier Growth Market (ACAST.ST). Certified adviser är FNCA Sweden AB, info@fnca.se. För briljanta poddskapare För smarta annonsörer För berättelserna Bolagsstämma 2024 21 maj 2024 Delårsrapport för perioden 1 januari - 30 juni 2024 26 jul 2024 Delårsrapport för perioden 1 januari - 30 september 2024 5 nov 2024 Om Acast Finansiell kalender Detta är Acasts delårsrapport för perioden 1 januari 2024 – 31 mars 2024. Rapporten beskriver koncernens verksamhet, resultat och finansiella ställning för perioden. Såvida inget annat anges gäller redovisningen hela koncernen. Belopp inom parentes avser motsvarande period 2023. Om Acasts rapportering KONTAKTA OSS Ross Adams, CEO Email: ross@acast.com Emily Villatte, CFO Email: emily@acast.com investors.acast.com 2ACAST DELÅRSRAPPORT JAN – MAR 2024 ===== SIDA 3 ===== Nyckeltal första kvartalet 2024 25% NETTOOMSÄTTNINGSTILLVÄXT -4% JUSTERAD EBITDA MARGINAL Första kvartalet 2024 • Nettoomsättningen i kvartalet uppgick till 412,9 MSEK (333,1) vilket motsvarar en nettoomsättningstillväxt på 25% (11%). Tillväxten är primärt hänförlig till Nordamerika där försäljningsökningen uppgick till 48% medan Europa och Övriga Marknader växte med 16% respektive 20%. • Den organiska nettoomsättningstillväxten uppgick till 23% (6%). • Bruttomarginalen under kvartalet var 39% (36%). • EBITDA för kvartalet uppgick till -15,1 MSEK (-60,7) och EBITDA-marginalen var -4% (-18%). Förbättringen av EBITDA- resultatet innebär att Acast följer planen om att nå ett positivt EBITDA 2024. • Rörelseresultatet uppgick till -34,8 MSEK (-78,0). • Periodens resultat uppgick till 5,2 MSEK (-72,0) och påverkades positivt av valutakursvinster om 27,4 MSEK (2,2). • Kassaflödet från den löpande verk- samheten uppgick till -15,5 MSEK (-1,7). • Resultat per aktie för perioden före och efter utspädning uppgick till 0,03 SEK (-0,40). • Antalet lyssningar uppgick till 1 124 miljoner (1 283), en minskning om 12% jämfört med samma period föregående år. Minskningen är hänförlig till Apples uppdatering till iOS17 som påverkat hur antalet lyssningar mäts. • Den genomsnittliga intäkten per lyssning (ARPL) ökade till 0,37 SEK (0,26). • Podcastannonsörer fick förbättrade möjligheter att rikta sina annonser rätt, genom en uppdatering av Podchasers Predictive Demographics. Uppdateringen möjliggör en mer exakt målgruppsinrikt - ning för engelskspråkiga podcasts och utgör ett viktigt steg i förberedelserna för framtidens cookie-fria annonsmarknad. • I februari anslöt en av världens äldsta och mest respekterade nyhetsorganisationer, brittiska The Telegraph till Acast. Acast är nu hem för samtliga stora nyhetsut - givare i Storbritannien då The Telegraph gör sällskap med BBC, The Times, The Guardian, The New Statesman, The FT, Tortoise Media samt The Economist. • Higher Ground, Barack Obama och Michelle Obamas medieföretag, lan - serade podden Ways to Win på Acasts plattform i mars. Showen börjar med en miniserie under March Madness, ett av årets största sportevenemang, med Barack Obama som gäst under premiäravsnittet. Viktiga händelser 39% BRUTTOMARGINAL ACAST DELÅRSRAPPORT JAN – MAR 2024 3 ===== SIDA 4 ===== 4 Koncernens finansiella nyckeltal och alternativa nyckeltal TSEK 2024 jan-mar 2023 jan-mar 2023 jan-dec Nettoomsättning 412 886 331 297 1 636 371 Kostnad för innehåll -253 913 -212 927 -1 115 531 Bruttoresultat 158 973 118 370 520 840 Totala rörelsekostnader exkl av- och nedskrivningar -174 056 -179 086 -708 136 Rörelseresultat före av- och nedskrivningar (EBITDA) -15 083 -60 717 -187 296 Av- och nedskrivningar -19 709 -17 305 -71 322 Rörelseresultat (EBIT) -34 792 -78 022 -258 618 Finansnetto 41 395 7 186 87 711 Skatt på periodens resultat -1 407 -1 175 -8 772 Periodens resultat 5 196 -72 010 -179 679 Nettoomsättningstillväxt (%) 25% 11% 18% Organisk nettoomsättningstillväxt (%) 23% 6% 13% Bruttomarginal (%) 39% 36% 32% EBITDA-marginal (%) -4% -18% -11% Justerad EBITDA* -15 083 -60 717 -111 725 Justerad EBITDA-marginal (%)* -4% -18% -7% Rörelsemarginal (%) -8% -24% -16% Justerat rörelseresultat* -34 792 -78 022 -183 047 Justerad rörelsemarginal (%)* -8% -24% -11% Jämförelsestörande poster* – – 75 571 Kassaflöde från den löpande verksamheten -15 498 -1 659 -28 135 Resultat per aktie före och efter utspädning (SEK) 0,03 -0,40 -0,99 Lyssningar (miljoner) 1 124 1 283 5 019 Genomsnittlig intäkt per lyssning, ARPL (SEK) 0,37 0,26 0,33 *Jämförelsestörande poster 2023 avser omvärdering av podcastkontrakt som gjorts till följd av Apples uppdatering till iOS17, som leder till att antalet lyssningar blir färre i närtid. Definitioner och syfte återfinns under not 8 och avstämning återfinns under not 9. ACAST DELÅRSRAPPORT JAN – MAR 2024 4 ===== SIDA 5 ===== VD har ordet: Nordamerika driver positiv start på året Den genomsnittliga intäkten per lyssning (ARPL) fortsätter att utvecklas positivt och uppgick till 0,37 SEK under kvartalet, motsva - rande en ökning om 42 procent på årsbasis. HÖGRE BRUTTOMARGINAL OCH FORTSATT KOSTNADSKONTROLL Bruttomarginalen under perioden uppgick till 39 procent, motsvarande 3 procentenheters förbättring jämfört med föregående år. En utveckling som är hänförlig till Podchaser såväl som produktmix. Vår kostnadskontroll är sam - tidigt fortsatt god med operationella kostnader (exklusive avskrivningar) som var 3 procent lägre än under föregående år. Tack vare försäljningsutvecklingen, brutto - marginalsförbättringen och inte minst fortsatt god kostnadskontroll uppnådde vi ytterligare resultatförbättringar under kvartalet. EBITDA-resultatet under kvartalet uppgick till -15,1 MSEK (-60,7), motsvarande en EBITDA-marginal om -4 procent. 5 Acast inleder året med 25 procent försäljningstillväxt och ytterligare lönsamhetsförbätt - ringar tack vare bibehållen kostnadskontroll. Tillväxten under perioden är främst hänförlig till Nordamerika där vi under perioden upplevt ett något förbättrat sentiment bland annon - sörer samtidigt som vi ser positiva effekter från våra investeringar i regionen. NORDAMERIKA AGERAR DRAGLOK Försäljningstillväxten under årets första kvar - tal uppgick till 25 procent, varav 23 procent organisk tillväxt. Den förbättrade tillväxten är framförallt ett resultat av en stark utveckling i Nordamerika där vår försäljning växte med 48 procent jämfört med samma period i fjol. Den positiva utvecklingen förklaras av ett förbätt - rat sentiment bland annonsörer samtidigt som våra investeringar ger resultat. I marknadssegmenten Europa och Övriga Marknader, där vi fortfarande upplever att annonsmarknaderna är mer avvaktande, ökade vi vår försäljning med 16 procent res - pektive 20 procent. Antalet lyssningar minskade med 12 procent jämfört med förra året. Minskningen beror på de effekter iOS17 medfört samtidigt som den underliggande utvecklingen i lyssningar fortsatt är positiv. Vi förväntar oss att våra lyssningar har nått en ny basnivå efter förändringarna. ACAST DELÅRSRAPPORT JAN – MAR 2024 5 ===== SIDA 6 ===== 6 PREDICTIVE DEMOGRAPHICS GER FÖR - BÄTTRADE INSIKTER FÖR ANNONSÖRER I mars lanserades en uppdatering av Pre - dictive Demographics som bygger vidare på Podchasers värdefulla teknik. Genom uppdateringen förbättrade vi vår AI-baserade modell som stärker annonsörers möjligheter att rikta annonser. Lanseringen är ytterligare ett viktigt steg mot att öka antalet försälj - ningsbara annonsutrymmen och göra vår affär mer skalbar. FIRAR 10 ÅR SOM GLOBALT LEDANDE PODCASTBOLAG Sedan introduktionen av dynamisk annonsin - föring 2014 har vi behållit vår position som pionjär inom podcasting. Detta genom lanseringar som programmatiska annonsköp, självbetjäningsplattform och förstapartslös - ning för annonsörer att nyttja egen data för ökad kampanjeffektivitet. Tillsammans med våra investeringar i lokala marknader har det gjort oss till ett hem för nästan 125 000 podcasts där vi betalat ut mer än 350 MUSD till kreatörer sedan starten. Under kvartalet har vi välkomnat The Tele - graph, vilket innebär att samtliga stora brit - tiska nyhetsaktörer valt att arbeta med Acast, och den nya Higher Ground-showen ”Ways to Win” där Barack Obama delade med sig av sina “March Madness”-tips i premiäravsnittet. I mars deltog vi för första gången i Podtracs månatliga industrirankning. Sammanställ - ningen visade att vi med god marginal är det största podcastnätverket globalt och att vi med över 20 miljoner månatliga unika lyssningar i USA också har en mycket stark position (#2) på den amerikanska marknaden som representerar en stor del av de globala annonsintäkterna. NÄRMAR OSS LÖNSAMHETSMÅL FÖR 2024 Vi fortsätter att stärka vår position som den ledande oberoende marknadsplatsen för podcasts genom att kontinuerligt attrahera nya annonsörer och kreatörer till vår plattform och fortsätta att driva innovation. Vår finan - siella utveckling reflekterar att vi är på väg att nå vårt mål om positivt EBITDA-resultat under 2024 vilket tillsammans med vår robusta balansräkning skapar goda förutsättningar för oss att stärka vår position ytterligare. ROSS ADAMS VD ACAST DELÅRSRAPPORT JAN – MAR 2024 6 ===== SIDA 7 ===== Omsättning och resultat NETTOOMSÄTTNING Jan-mar Nettoomsättningen för det första kvartalet 2024 uppgick till 412,9 MSEK (331,3), en ökning med 25%. Den organiska netto- omsättningstillväxten uppgick till 23% efter justering av positiv valutapåverkan. Nettoomsättningen ökade för samtliga segment, Europa ökade med 16%, Nord- amerika med 48% och Övriga Marknader med 20%. Inget av segmenten hade någon materiell valutakurspåverkan under kvartalet. Nettoomsättningen reflekterar sedvanlig säsongsvariation för annonsmarknaden inom poddbranschen där kvartal 4 är årets starkaste kvartal för nettoomsättning varefter lägre netto omsättning följer i kvartal 1 och där kvartal 2 samt kvartal 3 inte har samma markanta säsongsvariation. Det makroekonomiska läget med en osäker annonsmarknad påverkade fortsatt Acasts tillväxttakt på vissa marknader. BRUTTORESULTAT Jan-mar Bruttoresultatet för kvartalet uppgick till 159,0 MSEK (118,4), en ökning med 34%. Detta resulterade i en bruttomarginal på 39% (36%). ÖVRIGA RÖRELSEKOSTNADER Jan-mar Övriga rörelsekostnader i det första kvar - talet 2024 uppgick till 194,4 MSEK (196,8), vilket innebär en minskning om 1% jämfört med samma period föregående år. Kostnads - minskningen kommer från Administrations - kostnader som har minskat med 13%, detta är framförallt ett resultat av ökat fokus på kostnadskontroll samt färre antal antställda. Produktutvecklingskostnaderna har ökat med 1% och Försäljnings- och marknadsfö - ringskostnader har ökat med 6% jämfört med samma period föregående år. Koncernens rörelsekostnader inkluderar avskrivningar om 1,6 MSEK hänförliga till förvärvet av Podchaser. RÖRELSERESULTAT Jan-mar Rörelseresultatet för det första kvartalet uppgick till -34,8 MSEK (-78,0), ett förbättrat resultat med 55% jämfört med motsvarande period föregående år. Rörelsemarginalen för perioden var -8% (-24%). En förbättring jäm- fört med föregående år, till följd av ett högre bruttoresultat samt lägre kostnader. FINANSNETTO Jan-mar Finansnettot för kvartalet uppgick till 41,4 MSEK (7,2), en ökad intäkt om 34,2 MSEK jämfört med det första kvartalet föregående år. Finansnettot för kvartalet består fram - förallt av icke-realiserade valutakursvinster samt ränteintäkter på banktillgodohavanden. PERIODENS RESULTAT Jan-mar Sammantaget uppgick periodens vinst till 5,2 MSEK (-72,0), en förbättring av resultatet med 77,2 MSEK jämfört med första kvartalet föregående år. RESULTAT PER AKTIE Jan-mar Resultat per aktie (före och efter utspädning) uppgick till 0,03 SEK för det första kvartalet 2024 jämfört med -0,40 SEK för första kvarta - let föregående år. ANTAL UTESTÅENDE AKTIER OCH OPTIONER I slutet av perioden hade Acast 181 068 106 aktier samt 15 222 296 outnyttjade optioner vilket summerar till totalt 196 290 402 ute - stående aktier och outnyttjade optioner. ANSTÄLLDA Per den 31 mars 2024 hade Acast 354 heltidsanställda (366) samt ytterligare 28 heltidskonsulter (34), dvs totalt 382 (400) heltidsanställda och konsulter. Koncernens finansiella ställning, eget kapital och kassaflöde FINANSIELL STÄLLNING OCH EGET KAPITAL Jan-mar Per den 31 mars 2024 uppgick eget kapital till 1 166,2 MSEK, jämfört med 1 247,9 MSEK per den 31 mars 2023. Likvida medel uppgick per den 31 mars 2024 till 734,0 MSEK, jämfört med 850,8 MSEK per den 31 mars 2023. Under första kvartalet har koncernen öppnat ett cashpool konto i USD och har nu cash - poolkonto i EUR samt USD. Moderbolaget är innehavare av koncernens cashpoolkonto. Det totala saldot på cashpoolkontot redovisas som likvida medel i moderbolaget. Dotter - bolagens andel av cashpoolkontot redovisas som fordran/skuld mot koncernbolag. KASSAFLÖDE Jan-mar Koncernens kassaflöde från den löpande verksamheten uppgick till -15,5 MSEK under det första kvartalet 2024, att jämföras med -1,7 MSEK för motsvarande period föregående år. Under slutet av 2022 gjordes förbättringar av våra processer för att driva in obetalda kundfordringar, vilket gav stor effekt under första kvartalet 2023 och kassaflödet påverka - des positivt av detta i större utsträckning då än under första kvartalet 2024. Koncernens kassaflöde från investeringsverk - samheten uppgick under det första kvartalet 2024 till -15,0 MSEK. Kassaflödet för motsva - rande period föregående år uppgick till –11,0 MSEK. Kassa flödet för perioden var primärt hänförligt till investeringar i immateriella anläggningstillgångar avseende egen utveck - ling av koncernens teknikplattformar. Koncernens kassaflöde från finansierings - verksamheten uppgick till -6,9 MSEK under det första kvartalet 2024, att jämföra med -6,7 MSEK för motsvarande period föregå - ende år. Kassa flödet för perioden bestod i sin helhet av amortering av leasingskulder. Likvida medel vid periodens början uppgick till 759,5 MSEK. Periodens kassaflöde var -37,4 MSEK och kursdifferensen i likvida medel var 11,9 MSEK vilket resulterade i likvida medel vid periodens slut om 734,0 MSEK. Finansiell information ACAST DELÅRSRAPPORT JAN – MAR 2024 7 ===== SIDA 8 ===== Finansiell information forts. Moderbolaget Acast AB är moderbolag i koncernen. Jan-mar Moderbolagets nettoomsättning för det första kvartalet 2024 uppgick till 117,9 MSEK (91,3). Rörelsekostnaderna för det första kvartalet uppgick till 121,1 MSEK (123,1) inklusive kostnader för innehåll, försäljnings- och marknadsföringskostnader, administrations - kostnader, produktutvecklingskostnader samt övriga intäkter. Kostnad för innehåll har ökat till följd av ökad försäljning och admi - nistrationskostnader har minskat till följd av ökat fokus på kostnadskontroll och färre antal anställda. Finansnettot uppgick till 41,9 MSEK (10,1) för första kvartalet 2024 och bestod till största delen av icke-realiserade valutakur - svinster samt ränta på banktillgodohavanden. Resultatet för moderbolaget var 38,7 MSEK (-21,7) för första kvartalet 2024. Händelser efter periodens slut Inga viktiga händelser efter balansdagen finns att rapportera. ACAST DELÅRSRAPPORT JAN – MAR 2024 8 ===== SIDA 9 ===== Styrelsen och VD Vårt undertecknande har lämnats den dag som framgår av vår elektroniska underskrift John Harrobin Ordförande Leemon Wu Styrelseledamot Björn Jeffery Styrelseledamot Hjalmar Didrikson Styrelseledamot Jonas von Hedenberg Styrelseledamot Samantha Skey Styrelseledamot Ross Adams VD Styrelsen och Verkställande Direktören försäkrar att delårsrapporten ger en rättvisande översikt av koncernens och moderbolagets verksamhet, ställning och resultat samt beskriver väsentliga risker och osäkerhetsfaktorer som moderbolaget och de bolag som ingår i koncernen står inför. Delårsrapporten har inte varit föremål för revision eller översiktlig granskning av bolagets revisorer. Delårsrapporten innehåller information som är insiderinformation och som Acast är skyldigt att offentliggöra enligt EUs förordning om marknadsmissbruk (MAR). Informationen offentliggjordes den 7 maj 2024, 08:00 CET. Delårsrapportens undertecknande ACAST DELÅRSRAPPORT JAN – MAR 2024 9 ===== SIDA 10 ===== Finansiella rapporter 10ACAST BOKSLUTSKOMMUNIKÉ JAN – MAR 2024 ===== SIDA 11 ===== ACAST DELÅRSRAPPORT JAN – MAR 2024 11 Koncernens finansiella rapporter Koncernens resultat räkning i sammandrag Koncernens rapport över totalresultat i sammandrag Koncernens finansiella rapporter TSEK Not 2024 jan-mar 2023 jan-mar 2023 jan-dec Nettoomsättning 4 412 886 331 297 1 636 371 Kostnad för innehåll 6 -253 913 -212 927 -1 115 531 Bruttoresultat 158 973 118 370 520 840 Försäljnings- och marknadsföringskostnader 6 -91 955 -86 848 -386 889 Administrationskostnader 6 -56 116 -64 182 -214 003 Produktutvecklingskostnader 6 -46 374 -45 783 -179 770 Övriga intäkter 680 421 1 203 Rörelseresultat (EBIT) -34 792 -78 022 -258 618 Finansnetto 41 395 7 186 87 711 Resultat före skatt 6 603 -70 835 -170 907 Skatt på periodens resultat -1 407 -1 175 -8 772 Periodens resultat 5 196 -72 010 -179 679 Resultat per aktie, beräknat på periodens resultat hänförligt till moderbolagets aktieägare: Resultat per aktie före utspädning (SEK) 0,03 -0,40 -0,99 Resultat per aktie efter utspädning (SEK) 0,03 -0,40 -0,99 Genomsnittligt antal aktier, tusental 181 068 181 068 181 068 TSEK Not 2024 jan-mar 2023 jan-mar 2023 jan-dec Periodens resultat 5 196 -72 010 -179 679 Övrigt totalresultat Poster som har omförts eller kan omföras till periodens resultat Omräkningsdifferenser 10 397 1 196 -13 007 Summa totalresultat för perioden 15 594 -70 814 -192 686 Årets totalresultat är i sin helhet hänförligt till moderbolagets aktieägare. ===== SIDA 12 ===== ACAST DELÅRSRAPPORT JAN – MAR 2024 12 Koncernens rapport över finansiell ställning i sammandrag Koncernens finansiella rapporter TSEK Not 31 mar 2024 31 mar 2023 31 dec 2023 TILLGÅNGAR Anläggningstillgångar Goodwill 7 358 557 348 248 337 744 Immateriella anläggningstillgångar 97 542 90 313 95 851 Materiella anläggningstillgångar 2 541 732 763 Nyttjanderättstillgångar 17 787 38 895 23 412 Finansiella anläggningstillgångar 2 152 2 239 2 073 Uppskjutna skattefordringar 329 397 375 Summa anläggningstillgångar 478 908 480 824 460 217 Omsättningstillgångar Kundfordringar 440 548 346 670 442 756 Övriga fordringar 12 701 10 586 12 092 Förutbetalda kostnader och upplupna intäkter 71 333 48 487 49 737 Likvida medel 734 032 850 806 759 463 Summa omsättningstillgångar 1 258 615 1 256 549 1 264 047 SUMMA TILLGÅNGAR 1 737 522 1 737 373 1 724 265 TSEK Not 31 mar 2024 31 mar 2023 31 dec 2023 EGET KAPITAL OCH SKULDER EGET KAPITAL Aktiekapital 1 174 1 174 1 174 Övrigt tillskjutet kapital 2 337 807 2 337 807 2 337 807 Omräkningsreserv 7 202 11 008 -3 195 Balanserat resultat inklusive periodens resultat -1 180 028 -1 102 062 -1 191 963 Summa eget kapital hänförligt till moderbolagets ägare 1 166 155 1 247 927 1 143 823 SKULDER Långfristiga skulder Leasingskulder 20 15 008 34 Uppskjutna skatteskulder 21 003 19 305 20 519 Övriga långfristiga skulder 10 318 19 702 9 635 Summa långfristiga skulder 31 342 54 016 30 189 Kortfristiga skulder Leverantörsskulder 110 487 92 735 145 161 Övriga skulder 70 545 121 863 78 521 Aktuella skatteskulder 1 078 934 2 663 Leasingskulder 15 945 22 570 21 914 Upplupna kostnader och förutbetalda intäkter 341 970 197 328 301 994 Summa kortfristiga skulder 540 025 435 430 550 252 SUMMA EGET KAPITAL OCH SKULDER 1 737 522 1 737 373 1 724 265 ===== SIDA 13 ===== ACAST DELÅRSRAPPORT JAN – MAR 2024 13 Koncernens finansiella rapporter Koncernens rapport över förändringar i eget kapital i sammandrag Eget kapital hänförligt till moderbolagets aktieägare Not Aktiekapital Övrigt till skjutet kapital Omräknings- reserv Balanserat resultat inklusive periodens resultat Summa eget kapital Ingående eget kapital 1 januari 2023 1 174 2 337 808 9 812 -1 040 914 1 307 880 Periodens resultat – – – -72 010 -72 010 Periodens övrigt totalresultat – – 1 196 – 1 196 Periodens totalresultat – – 1 196 -72 010 -70 814 Transaktioner med koncernens ägare Aktierelaterade ersättningsplaner – – – 10 861 10 861 Summa transaktioner med koncernens ägare – – – 10 861 10 861 Utgående eget kapital 31 mars 2023 1 174 2 337 808 11 008 -1 102 062 1 247 927 Ingående eget kapital 1 april 2023 1 174 2 337 808 11 008 -1 102 062 1 247 927 Periodens resultat – – – -107 669 -107 669 Periodens övrigt totalresultat – – -14 203 – -14 203 Periodens totalresultat – – -14 203 -107 669 -121 871 Transaktioner med koncernens ägare Aktierelaterade ersättningsplaner – – – 17 768 17 768 Summa transaktioner med koncernens ägare – – – 17 768 17 768 Utgående eget kapital 31 december 2023 1 174 2 337 808 -3 195 -1 191 964 1 143 823 ===== SIDA 14 ===== ACAST DELÅRSRAPPORT JAN – MAR 2024 14 Koncernens finansiella rapporter Koncernens rapport över förändringar i eget kapital i sammandrag Eget kapital hänförligt till moderbolagets aktieägare Not Aktiekapital Övrigt till skjutet kapital Omräknings- reserv Balanserat resultat inklusive periodens resultat Summa eget kapital Ingående eget kapital 1 januari 2024 1 174 2 337 808 -3 195 -1 191 964 1 143 823 Periodens resultat – – – 5 196 5 196 Periodens övrigt totalresultat – – 10 397 – 10 397 Periodens totalresultat – – 10 397 5 196 15 594 Transaktioner med koncernens ägare Aktierelaterade ersättningsplaner – – – 6 740 6 740 Summa transaktioner med koncernens ägare – – – 6 740 6 740 Utgående eget kapital 31 mars 2024 1 174 2 337 808 7 202 -1 180 028 1 166 155 ===== SIDA 15 ===== ACAST DELÅRSRAPPORT JAN – MAR 2024 15 Koncernens rapport över kassaflöden i sammandrag Koncernens finansiella rapporter TSEK Not 2024 jan-mar 2023 jan-mar 2023 jan-dec Den löpande verksamheten Rörelseresultat (EBIT) -34 792 -78 022 -258 618 Justeringar för poster som inte ingår i kassaflödet 25 301 31 351 173 243 Erhållen ränta 6 367 2 805 24 732 Betald ränta -312 -491 -2 702 Betald inkomstskatt -3 098 -718 -4 665 -6 533 -45 075 -68 010 Förändring av rörelsekapital Kundfordringar (ökning -/ minskning+) 21 336 101 293 1 301 Övriga kortfristiga fordringar (ökning -/ minskning+) -21 406 16 955 14 065 Leverantörsskulder (ökning +/ minskning-) -34 891 -29 310 23 171 Övriga kortfristiga skulder (ökning +/ minskning-) 25 996 -45 522 1 339 Total förändring av rörelsekapital -8 965 43 417 39 875 Kassaflöde från den löpande verksamheten -15 498 -1 659 -28 135 TSEK Not 2024 jan-mar 2023 jan-mar 2023 jan-dec Investeringsverksamheten Investering i materiella anläggningstillgångar -1 815 – -281 Investering i immateriella anläggningstillgångar -13 227 -11 045 -52 876 Långfristiga tillgångar (ökning - / minskning +) 25 69 -141 Kassaflöde från investeringsverksamheten -15 017 -10 976 -53 298 Finansieringsverksamheten Leasingbetalningar -6 856 -6 735 -25 023 Kassaflöde från finansieringsverksamheten -6 856 -6 735 -25 023 Periodens kassaflöde -37 371 -19 370 -106 456 Likvida medel vid periodens början 759 463 867 757 867 757 Kursdifferens i likvida medel -11 941 2 419 -1 837 Likvida medel vid periodens slut 734 032 850 806 759 463 ===== SIDA 16 ===== ACAST DELÅRSRAPPORT JAN – MAR 2024 16 Moderbolagets resultaträkning i sammandrag TSEK Not 2024 jan-mar 2023 jan-mar 2023 jan-dec Nettoomsättning 117 855 91 271 339 570 Kostnad för innehåll -32 110 -20 968 -111 773 Bruttoresultat 85 746 70 303 227 797 Försäljnings- och marknadsföringskostnader -9 370 -11 995 -70 427 Administrationskostnader -37 254 -44 659 -108 094 Produktutvecklingskostnader -42 996 -45 933 -182 081 Övriga intäkter 637 418 1 121 Rörelseresultat (EBIT) -3 238 -31 866 -131 683 Finansnetto 41 890 10 143 19 664 Resultat före skatt 38 651 -21 723 -112 019 Skatt på periodens resultat – – – Periodens resultat 38 651 -21 723 -112 019 Moderbolagets finansiella rapporter Moderbolagets finansiella rapporter ===== SIDA 17 ===== ACAST DELÅRSRAPPORT JAN – MAR 2024 17 Moderbolagets balansräkning i sammandrag TSEK Not 31 mar 2024 31 mar 2023 31 dec 2023 TILLGÅNGAR Anläggningstillgångar Immateriella anläggningstillgångar 2 856 4 838 3 342 Materiella anläggningstillgångar 1 796 497 314 Finansiella anläggningstillgångar Andelar i koncernföretag 694 720 674 286 689 842 Fordringar hos koncernföretag 196 084 192 381 184 684 Summa anläggningstillgångar 895 456 872 003 878 182 Omsättningstillgångar Kundfordringar 70 671 52 529 67 777 Fordringar hos koncernföretag 685 919 1 443 720 619 945 Övriga fordringar 4 984 6 750 6 992 Förutbetalda kostnader och upplupna intäkter 69 255 49 150 47 751 Övriga kortfristiga investeringar – 304 192 – Likvida medel 638 914 127 499 585 357 Summa omsättningstillgångar 1 469 744 1 983 840 1 327 822 SUMMA TILLGÅNGAR 2 365 200 2 855 842 2 206 004 TSEK Not 31 mar 2024 31 mar 2023 31 dec 2023 EGET KAPITAL OCH SKULDER EGET KAPITAL Bundet eget kapital Aktiekapital 1 174 1 174 1 174 Fritt eget kapital Överkursfond 2 337 807 2 337 807 2 337 807 Balanserat resultat -734 001 -646 490 -628 722 Periodens resultat 38 651 -21 723 -112 019 Summa eget kapital 1 643 631 1 670 768 1 598 240 SKULDER Långfristiga skulder Övriga långfristiga skulder 2 064 3 940 1 927 Summa långfristiga skulder 2 064 3 940 1 927 Kortfristiga skulder Leverantörsskulder 106 863 88 309 143 321 Skulder till koncernföretag 318 272 920 711 196 630 Övriga skulder 18 009 21 476 17 180 Upplupna kostnader och förutbetalda intäkter 276 361 150 637 248 706 Summa kortfristiga skulder 719 505 1 181 134 605 837 SUMMA EGET KAPITAL OCH SKULDER 2 365 200 2 855 842 2 206 004 Moderbolagets finansiella rapporter ===== SIDA 18 ===== ACAST DELÅRSRAPPORT JAN – MAR 2024 18 Noter Noter NOT 4 . RÖRELSESEGMENT & INTÄKTERNAS FÖRDELNING Verkställande direktören utgör koncernens högste verkställande beslutsfattare. VD utvärderar koncernens finansiella ställning och resultat samt fattar strategiska beslut. Verkställande direktören fattar beslut om fördelningen av resurser och granskar koncernens resultat ur ett geografiskt perspektiv. Koncernen har därför identifierat tre rörelsesegment: Europa, Nordamerika och Övriga Marknader som utgör ”resten av världen”. SEGMENTINFORMATION, TSEK 2024 jan-mar Europa Nord- amerika Övriga Marknader Summa Nettoomsättning från externa kunder 252 492 122 580 37 814 412 886 Summa netto omsättning per segment 252 492 122 580 37 814 412 886 Täckningsbidrag* 60 670 -1 522 2 226 61 374 Globala kostnader* -96 166 Rörelseresultat (EBIT) -34 792 Finansnetto 41 395 Resultat före skatt 6 603 2023 jan-mar Europa Nord- amerika Övriga Marknader Summa Nettoomsättning från externa kunder 216 846 82 977 31 474 331 297 Summa netto - omsättning per segment 216 846 82 977 31 474 331 297 Täckningsbidrag* 37 634 -15 881 791 22 544 Globala kostnader* -100 566 Rörelseresultat (EBIT) -78 022 Finansnetto 7 186 Resultat före skatt -70 835 * Se not 8 för definitioner. NOT 1. ALLMÄN INFORMATION Acast AB (publ) (”Acast”), organisationsnummer 556946-8498, är ett aktiebolag registrerat i Sverige med huvudkontor i Stockholm på Kungsgatan 28, 111 35 Stockholm. Om inte annat särskilt anges, redovisas alla belopp i tusental kronor (TSEK). Uppgift inom parentes avser jämförelseperioden. Denna delårsrapport godkändes för publicering av styrelsen 7 maj 2024. NOT 2. SAMMANFATTNING AV VIKTIGA REDOVISNINGSPRINCIPER Denna delårsrapport har upprättats i enlighet med IAS 34 Delårsrapportering. De redovisningsprinciper som har tillämpats överensstämmer med de som beskrivs i årsredovisningen för Acast AB (publ) 2023. Delårsrapporten för moderbolaget upprättas i enlighet med årsredovisningslagens 9 kapitel, Delårsrapport och bestämmelserna i RFR 2, Redovisning för juridisk person. Samma redovisningsprinci - per och beräkningsgrunder tillämpas som i moderbolagets senaste årsredovisning. Upplysningar enligt IAS 34.16A framkommer förutom i de finan - siella rapporterna och dess tillhörande noter även i övriga delar av delårsrapporten. För finansiella instrument som redovisas till upplupet anskaffnings - värde: kundfordringar, övriga kortfristiga fordringar, likvida medel, leverantörsskulder och andra kortfristiga skulder bedöms redovisat värde utgöra en rimlig approximation av verkligt värde. Summerade belopp som presenteras i tabeller och räkningar över - ensstämmer inte alltid med den beräknade summan av de separata delkomponenterna på grund av avrundningsdifferenser. Ambitionen är att varje delkomponent ska överensstämma med sin ursprungskälla och därför kan avrundningsdifferenser påverka totalen när samtliga delkomponenter summeras. NOT 3. RISKER OCH OSÄKERHETSFAKTORER Acast är utsatt för ett antal risker, och möjligheter, som uppstår både genom den egna verksamheten samt omvärldsförändringar. De vikti - gaste operativa riskerna för koncernen och moderbolaget har bedömts vara: • en förlängd nedgång på annonsmarknaden som påverkar företagets tillväxt och resultat • förändringar bland konkurrenter eller samarbetspartners • rekrytering, utveckling och successionsplanering av nyckelpersoner • IT-infrastrukturfel Annonsmarknaden är fortsatt osäker i många länder till följd av det rådande makroekonomiska läget. Acast följer noga denna utveckling och fortsätter i fas med vårt kommunicerade mål att vara lönsamma under 2024. Koncernens och moderbolagets primära finansiella risker är: • Valutarisk till följd av förändringar i valutakurser för transaktioner i utländsk valuta samt omräkning av eget kapital och rörelseresultat för utländska dotterbolag • penningtvätt, bedrägerier och mutbrott • kredit-/motpartsrisk, dvs. risken att en motpart inte kan fullgöra sina avtalsenliga förpliktelser inklusive både motpartsrisk och finansiell kreditrisk De finansiella riskerna i koncernen är oförändrade jämfört med föregå - ende kvartal. ===== SIDA 19 ===== ACAST DELÅRSRAPPORT JAN – MAR 2024 19 Noter NOT 5 . TRANSAKTIONER MED NÄRSTÅENDE Transaktioner med närstående inom koncernen utgörs av internhan - del med tjänster och görs enligt marknadsmässiga villkor. I tillägg har Acast identifierat en närstående part inom koncernledningen där transaktioner skett till marknadsmässiga villkor. Från januari 2024 hyrs del av kontoret i Stockholm ut i andrahand. Andrahandsuthyr - ningen görs enligt marknadsmässiga villkor. TSEK 2024 jan-mar 2023 jan-mar 2023 jan-dec Uthyrning av lokal 604 – – Summa hyresintäkt 604 – – NOT 6 . JÄMFÖRELSESTÖRANDE POSTER Jämförelsestörande poster för helåret 2023 avser omvärdering av podcastkontrakt som gjorts, då till följd av Apples uppdatering till iOS17, blir antalet lyssningar färre i närtid, vilket påverkar hela branschen. TSEK 2024 jan-mar 2023 jan-mar 2023 jan-dec Omvärdering av pod- castkontrakt till följd av iOS17 – – -75 571 Summa – – -75 571 2023 jan-dec Europa Nord- amerika Övriga Marknader Summa Nettoomsättning från externa kunder 1 027 329 453 788 155 254 1 636 371 Summa netto- omsättning per segment 1 027 329 453 788 155 254 1 636 371 Täckningsbidrag* 182 195 -69 082 11 497 124 610 Globala kostnader* -383 228 Rörelseresultat (EBIT) -258 618 Finansnetto 87 711 Resultat före skatt -170 907 * Se not 8 för definitioner. Acasts nettoomsättning är primärt genererad från annonsintäkter som redovisas över tid. Drygt 6% av Acasts nettoomsättning genereras av SaaS- och abonnemangsintäkter, för rapportperioden. Sedvanlig säsongsvariation för nettoomsättning inom annonsmark - nad för poddbranschen resulterar vanligtvis i att kvartal fyra är årets starkaste kvartal varefter lägre nettoomsättning följer i kvartal ett, och där kvartal två och kvartal tre inte har samma säsongspåverkan. KLASSIFICERING PER FUNKTION I RESULTATRÄKNINGEN TSEK 2024 jan-mar 2023 jan-mar 2023 jan-dec Kostnad för innehåll – – -75 571 Summa – – -75 571 NOT 7. GOODWILL TSEK 31 mar 2024 31 dec 2023 Ingående balans, 1 januari 337 744 351 046 Valutakursdifferens 20 813 -13 302 Utgående balans, perioden 358 557 337 744 ===== SIDA 20 ===== ACAST DELÅRSRAPPORT JAN – MAR 2024 20 Noter Alternativa nyckel- tal som inte är definierade enligt IFRS Accounting Standards Definition Syfte Justerad EBITDA EBITDA justerat för jämförelse- störande poster. Justerad EBITDA är ett nyckeltal för rörelse- resultat före avskrivningar och används för att utvärdera den operativa verksamheten. Syftet är att underlätta en rättvis jämförelse mellan två jämförbara perioder och att visa den under- liggande trenden i den löpande verksamheten exklusive poster som påverkar jämförbarheten med andra perioder. Justerad EBITDA- marginal (%) Justerad EBITDA i relation till nettoomsättning. Justerad EBITDA i relation till nettoomsättning används för att mäta verksamhetens lönsamhet och visar koncernens kostnadseffektivitet. Rörelseresultat (EBIT) Periodens resultat exklusive inkomstskatt samt finansiella poster Rörelseresultat är ett nyckeltal för koncernens lönsamhet. Rörelsemarginal (%) Rörelseresultat (EBIT) i förhål- lande till nettoomsättning. Rörelseresultat i relation till koncernens nettoomsättning är en indikator på koncernens lönsamhet. Justerat rörelseresultat Rörelseresultat (EBIT) justerat för jämförelsestörande poster. Justerat rörelseresultat är ett mått på rörelse - resultat före avdrag för finansiella nettoposter och skatt. Måttet är ett tillägg till rörelseresultat och syftet är att underlätta en rättvis jämförelse mellan två jämförbara perioder, samt att visa den underliggande utvecklingen av den löpande verksamheten. Justerad rörelsemar - ginal (%) Justerat rörelseresultat i förhållande till koncernens nettoomsättning. Justerat rörelseresultat i förhållande till koncernens nettoomsättning är en indikator på koncernens lönsamhet. Jämförelse störande poster Jämförelsestörande poster innebär poster som rapporteras separat på grund av deras karaktär och belopp. Jämförelsestörande poster används av led- ningen för att förklara variationer i historisk lön- samhet. Separat rapportering och specifikation av jämförelsestörande poster gör det möjligt för användarna av den finansiella informatio- nen att förstå och utvärdera justeringarna som ledningen gjort när justerat rörelseresultat och justerad EBITDA presenteras. Kassaflöde från den löpande verksamheten Periodens kassaflöde exklusive kassaflöde från finansierings- verksamheten och kassaflöde från investeringsverksamheten. Kassaflöde från den löpande verksamheten anger beloppet som genereras från (eller spenderas på) dess pågående verksamhet. Alternativa nyckel- tal som inte är definierade enligt IFRS Accounting Standards Definition Syfte Nettoomsättnings - tillväxt (%) Förändring i nettoomsättning jämfört med samma period föregående år. Nyckeltalet visar tillväxt i nettoomsättning jämfört med samma period föregående år. Det är ett relevant mått för bolag inom branscher med hög tillväxt. Organisk netto- omsättnings- tillväxt (%) Förändring av nettoomsättning jämfört med samma period föregående år, justerat för valu- taomräkningseffekter, förvärv och avyttringar. Organisk nettoomsättningstillväxt underlättar en jämförelse av nettoomsättning över tid, exklusive påverkan från valutaomräknings- effekter, förvärv och avyttringar. Bruttoresultat Periodens nettoomsättning minskat med kostnaden för innehåll. Bruttoresultat används för att mäta det kvar- varande resultatet som återstår efter avdrag för kostnad för innehåll och ger en indikation om koncernens förmåga att täcka sina Övriga rörelsekostnader. Bruttomarginal (%) Bruttoresultat i relation till nettoomsättning. Bruttomarginal används för att mäta det kvar- varande resultatet som återstår efter avdrag för kostnad för innehåll och ger en indikation om koncernens förmåga att täcka sina Övriga rörelsekostnader. Övriga rörelsekostnader Summan av försäljnings- och marknadsföringskostnader, administrationskostnader samt produktutvecklingskostnader. Övriga rörelsekostnader används för att utvärdera rörelsens kostnader med undantag för kostnaden för innehåll och övriga intäkter. Totala rörelsekostnader Summan av försäljnings- och marknadsföringskostnader, administrationskostnader, pro- duktutvecklingskostnader samt övriga intäkter. Totala rörelsekostnader används för att utvärdera rörelsens kostnader med undantag för kostnaden för innehåll. Totala rörelsekost- nader exkl av- och nedskrivningar Summan av försäljnings- och marknadsföringskostnader, administrationskostnader, pro- duktutvecklingskostnader samt övriga intäkter, exklusive av- och nedskrivningar. Totala rörelsekostnader exkl av- och nedskrivningar används för att utvärdera rörelsens kostnader med undantag för kostnader för innehåll, av- och nedskrivningar. EBITDA Rörelseresultat (EBIT) före av- och nedskrivningar. EBITDA är ett nyckeltal för rörelseresultat före av- och nedskrivningar och används för att utvärdera den operativa verksamheten. EBITDA-marginal (%) EBITDA i relation till nettoomsättning. EBITDA i relation till nettoomsättning används för att mäta verksamhetens lönsamhet och visar kostnadseffektivitet. NOT 8 . DEFINITION AV ALTERNATIVA NYCKELTAL OCH OPERATIONELLA NYCKELTAL Viss information i denna rapport som ledningen och analytiker använder för att bedöma koncernens utveckling definieras inte av IFRS Accounting standards. Ledningen anser att denna information gör det enklare för investerare att analysera koncernens resultatutveckling och finansiella ställning. Investerare ska se denna information som ett tillägg till, snarare än ersättning för, den finansiella information som är enligt IFRS Accounting standards. ===== SIDA 21 ===== ACAST DELÅRSRAPPORT JAN – MAR 2024 21 Alternativa nyckel- tal som inte är definierade enligt IFRS Accounting Standards Definition Syfte Täckningsbidrag (tidigare CBIT) Rörelsesegments bidrag till koncernens rörelseresultat (EBIT) före fördelning av globala kostnader. Täckningsbidrag används i utvärderingen av koncernens rörelsesegment, dvs lokala mark- naders verksamhet. Det visar rörelsesegmen - tets bidrag till koncernens EBIT före avdrag för Globala kostnader. Täckningsbidrags- marginal (%) Täckningsbidrag i förhållande till nettoomsättning. Täckningsbidrag i relation till nettoomsättning för ett rörelsesegment är en indikator på rörel- sesegmentets lönsamhet. Noter Operationella nyckeltal Definition Syfte Lyssningar* Antalet lyssningar per år baserat på Acasts IAB 2.0-certifierade mätning** Används för att identifiera antalet lyssningar under en angiven period. Genomsnittlig nettoomsättning per lyssning (ARPL) Nettoomsättning dividerat med antalet lyssningar för samma period. Används för att mäta genomsnittlig netto- omsättning per lyssning så som definierats ovan. *Antalet lyssningar per år baserat på Acasts IAB 2.0-certifierade mätning. En lyssning definieras som en nedladdning på minst 60 sekunder av ett podcast-avsnitt och Acast räknar bara en lyssning per lyssnare per avsnitt inom 24 timmar. **IAB 2.0-mätningen trädde i kraft under Q4 2019 för Acast. Historiska lyssningar före detta datum har omräknats av Acast för att retroaktivt försöka anpassas till IAB 2.0-mätningen. Lyssningsuppgifter har inte granskats av någon tredje part. NOT 9. AVSTÄMNING AV ALTERNATIVA NYCKELTAL SOM INTE DEFINIERAS I ENLIGHET MED IFRS ACCOUNTING STANDARDS SAMT ANDRA OPERATIONELLA NYCKELTAL TSEK (om inte annat anges) 2024 jan-mar 2023 jan-mar 2023 jan-dec Alternativa nyckeltal som inte defi- nieras i enlighet med IFRS Accounting standards Netto omsättning 412 886 331 297 1 636 371 Nettoomsättningstillväxt (%)* 25% 11% 18% Netto omsättning 412 886 331 297 1 636 371 Valutaeffekt på nettoomsättning (ett posi- tivt belopp indikerar en negativ påverkan på nettoomsättningen för innevarande period, ett negativt belopp indikerar det motsatta) -4 179 -9 598 -51 458 Påverkan från förvärv – -6 146 -15 466 Organisk nettoomsättning 408 707 315 553 1 569 446 Nettoomsättningstillväxt (%) 25% 11% 18% Valutaeffekt på nettoomsättningstillväxt (%) (en positiv procentsats indikerar en negativ effekt på tillväxten i innevarande period, en negativ procentsats indikerar det motsatta) -1% -3% -4% Påverkan från förvärv på Nettoomsätt - ningstillväxt (%) – -2% -1% Organisk nettoomsättningstillväxt (%) 23% 6% 13% TSEK (om inte annat anges) 2024 jan-mar 2023 jan-mar 2023 jan-dec Nettoomsättning 412 886 331 297 1 636 371 Kostnad för innehåll -253 913 -212 927 -1 115 531 Bruttoresultat 158 973 118 370 520 840 Netto omsättning 412 886 331 297 1 636 371 Bruttomarginal (%) 39% 36% 32% Försäljnings- och marknadsföringskostnader -91 955 -86 848 -386 889 Administrationskostnader -56 116 -64 182 -214 003 Produktutvecklingskostnader -46 374 -45 783 -179 770 Övriga rörelsekostnader -194 445 -196 813 -780 661 Övriga rörelsekostnader -194 445 -196 813 -780 661 Övriga intäkter 680 421 1 203 Totala rörelsekostnader -193 765 -196 392 -779 458 Totala rörelsekostnader -193 765 -196 392 -779 458 Av- och nedskrivningar 19 709 17 305 71 322 Totala rörelsekostnader exkl av- och nedskrivningar -174 056 -179 086 -708 136 * Nettoomsättningstillväxt jämfört med samma period föregående år. ===== SIDA 22 ===== ACAST DELÅRSRAPPORT JAN – MAR 2024 22 Noter TSEK (om inte annat anges) 2024 jan-mar 2023 jan-mar 2023 jan-dec Periodens resultat 5 196 -72 010 -179 679 Skatt på periodens resultat -1 407 -1 175 -8 772 Finansnetto 41 395 7 186 87 711 Rörelseresultat (EBIT) -34 792 -78 022 -258 618 Nettoomsättning 412 886 331 297 1 636 371 Rörelsemarginal (%) -8% -24% -16% Rörelseresultat (EBIT) -34 792 -78 022 -258 618 Jämförelsestörande poster** – – 75 571 Justerat rörelseresultat -34 792 -78 022 -183 047 Nettoomsättning 412 886 331 297 1 636 371 Justerad rörelsemarginal (%) -8% -24% -11% Rörelseresultat (EBIT) -34 792 -78 022 -258 618 Av- och nedskrivningar 19 709 17 305 71 322 EBITDA -15 083 -60 717 -187 296 Nettoomsättning 412 886 331 297 1 636 371 EBITDA-marginal (%) -4% -18% -11% EBITDA -15 083 -60 717 -187 296 Jämförelsestörande poster** – – 75 571 Justerad EBITDA -15 083 -60 717 -111 725 Nettoomsättning 412 886 331 297 1 636 371 Justerad EBITDA-marginal (%) -4% -18% -7% Operativa nyckeltal Lyssningar (miljoner) 1 124 1 283 5 019 Nettoomsättning 412 886 331 297 1 636 371 Genomsnittlig nettoomsättning per lyssning (ARPL) (SEK) 0,37 0,26 0,33 ** Jämförelsestörande kostnader för helåret 2023 består av kostnader för omvärdering av podcastkontrakt till följd av Apples uppda - tering till iOS17. ===== SIDA 23 ===== ACAST DELÅRSRAPPORT JAN – MAR 2024 23 TSEK (om inte annat anges) 2024 kvartal 1 2023 kvartal 4 2023 kvartal 3 2023 kvartal 2 2023 kvartal 1 2022 kvartal 4 2022 kvartal 3 2022 kvartal 2 2022 kvartal 1 2023 jan-dec 2022 jan-dec Nettoomsättning 412 886 494 225 424 549 386 301 331 297 454 297 321 950 315 826 298 293 1 636 371 1 390 366 Kostnad för innehåll -253 913 -375 611 -277 898 -249 095 -212 927 -297 281 -209 399 -221 823 -192 008 -1 115 531 -920 511 Bruttoresultat 158 973 118 614 146 651 137 205 118 370 157 016 112 551 94 003 106 285 520 840 469 856 Totala rörelsekostnader exkl av- och nedskrivningar -174 056 -177 845 -172 333 -178 871 -179 086 -199 447 -198 668 -192 573 -174 117 -708 136 -764 805 Rörelseresultat före av- och nedskrivningar (EBITDA) -15 083 -59 231 -25 683 -41 666 -60 717 -42 431 -86 117 -98 570 -67 832 -187 296 -294 949 Av- och nedskrivningar -19 709 -18 407 -17 948 -17 662 -17 305 -16 205 -15 869 -13 389 -12 231 -71 322 -57 694 Rörelseresultat (EBIT) -34 792 -77 638 -43 631 -59 328 -78 022 -58 636 -101 986 -111 959 -80 063 -258 618 -352 643 Finansnetto 41 395 -35 293 68 842 46 976 7 186 -14 414 35 490 42 227 9 074 87 711 72 377 Skatt på periodens resultat -1 407 -4 601 -1 126 -1 870 -1 175 -947 -2 047 -903 -2 212 -8 772 -6 109 Periodens resultat 5 196 -117 533 24 085 -14 221 -72 010 -73 997 -68 543 -70 635 -73 201 -179 679 -286 375 Nettoomsättningstillväxt (%) 25% 9% 32% 22% 11% 35% 21% 39% 51% 18% 36% Organisk nettoomsättningstillväxt(%) 23% 7% 26% 15% 6% 24% 7% 28% 40% 13% 26% Bruttomarginal (%) 39% 24% 35% 36% 36% 35% 35% 30% 36% 32% 34% EBITDA-marginal (%) -4% -12% -6% -11% -18% -9% -27% -31% -23% -11% -21% Justerad EBITDA* -15 083 16 340 -25 683 -41 666 -60 717 -31 109 -75 144 -98 253 -67 832 -111 725 -272 337 Justerad EBITDA-marginal (%)* -4% 3% -6% -11% -18% -7% -23% -31% -23% -7% -20% Rörelsemarginal (%) -8% -16% -10% -15% -24% -13% -32% -35% -27% -16% -25% Justerat rörelseresultat* -34 792 -2 067 -43 631 -59 328 -78 022 -47 314 -91 013 -111 642 -80 063 -183 047 -330 031 Justerad rörelsemarginal (%)* -8% 0% -10% -15% -24% -10% -28% -35% -27% -11% -24% Jämförelsestörande poster* – 75 571 – – – 11 322 10 973 317 – 75 571 22 612 Kassaflöde från den löpande verksamheten -15 498 50 330 -19 266 -57 542 -1 659 -12 314 -96 707 -97 629 -87 633 -28 135 -294 284 Resultat per aktie före och efter utspädning (SEK) 0,03 -0,65 0,13 -0,08 -0,40 -0,41 -0,38 -0,40 -0,41 -0,99 -1,59 Lyssningar (miljoner) 1 124 1 162 1 280 1 294 1 283 1 327 1 318 1 238 1 256 5 019 5 139 Genomsnittlig intäkt per lyssning, ARPL (SEK) 0,37 0,43 0,33 0,30 0,26 0,34 0,24 0,26 0,24 0,33 0,27 *Jämförelsestörande poster i andra kvartalet 2022 avser kostnader för förvärvet av Podchaser, jämförelsestörande poster i kvartal tre och kvartal fyra 2022 avser kostnader för förvärvet av Podchaser samt omstruktureringskostnader. Jämförelsestörande poster i kvartal fyra 2023 avser kostnader för omvärdering av podcastkontrakt till följd av Apples uppdatering till iOS17. Definitioner och syfte återfinns under not 8 och avstämning återfinns under not 9. Koncernens finansiella nyckeltal och alternativa nyckeltal ===== SIDA 24 ===== ACAST DELÅRSRAPPORT JAN – MAR 2024 24 For The Stories.