===== SIDA 1 ===== DELÅRSRAPPORT – Q4 Oktober – december 2024 © 2024 ANOTO Digital Time Data Solutions ===== SIDA 2 ===== Anoto Group AB (publ) Oktober – december 2024 2 / 19 Anoto AB (publ) är ett världsledande företag inom digitalt skrivande och ritande. Anoto utvecklar digitala pennor och tillhörande programvara med hjälp av sin egenutvecklade teknologi. Anoto använder sina tekniska lösningar, sitt mönster, sin optik och sin bildbehandlingsexpertis för att överbrygga mellan analoga och digitala områden. Två programvarulösningar baserade på den egenutvecklade teknologin har lanserats. Huvudkontoret finns i Stockholm och Anoto har 33 heltidsanställda eller motsvarande konsulter (heltidsekvivalenter). Anoto Group AB är noterat på Nasdaq Stockholm (ANOT) och nettoomsättningen uppgick till 6 MSEK (13) under fjärde kvartalet 2024. För mer information besök www.anoto.com ===== SIDA 3 ===== Anoto Group AB (publ) Oktober – december 2024 3 / 19 DELÅRSRAPPORT OKTOBER – DECEMBER 2024 Fjärde kvartalet 2024 • Kvartalets nettoomsättning minskade till 6 MSEK (13) • Bruttomarginalen för kvartalet minskade till 42 % (57 %) • Rörelseresultatet uppgick till -15 MSEK (-166) • Periodens resultat förbättrades till -12 MSEK (-183) • Resultat per aktie före och efter utspädning uppgick till -0,03 SEK (-0,55) • Den 25 oktober 2024 meddelade Anoto att styrelsen har beslutat att genomföra en riktad nyemission om cirka 15 miljoner kronor, en företrädesemission om cirka 50 miljoner kronor och en kvittningsemission om cirka 21 miljoner kronor. Emissionerna genomförs i syfte att stärka bolagets finansiella ställning och för att genomföra bolagets affärsplan. Företrädesemissionen omfattas av tecknings- och garantiåtaganden uppgående till totalt 100 procent. Företrädesemissionen, den riktade nyemissionen och kvittningsemissionen ska godkännas av en extra bolagsstämma. Likviden från emissionerna uppgår till cirka 86 miljoner kronor före transaktionskostnader. Av emissionslikviden avser cirka 40,0 miljoner kronor lån som kvittas i emissionerna. Anotos styrelse har, med avvikelse från aktieägarnas företrädesrätt, beslutat om nyemission av högst 125 043 750 stamaktier till teckningskursen 0,12 kronor per aktie. Betalning för de tecknade aktierna ska ske genom kontant betalning eller kvittning av fordran. Den Riktade Emissionen tillför Bolaget en sammanlagd emissionslikvid om cirka 15 miljoner kronor före avdrag för transaktionsrelaterade kostnader. Den Riktade Emissionen är föremål för godkännande vid en extra bolagsstämman som planeras att hållas den 26 november 2024 (”Extra Bolagsstämman”). De nya aktierna har tecknats av institutionella och andra kvalificerade investerare. Betalning för de tecknade aktierna ska ske senast den 27 november 2024. De nya aktierna i den Riktade Emissionen motsvarar cirka 11,3 procent av det totala antalet aktier i Bolaget efter utspädning, beräknat på antalet aktier i Bolaget efter genomförandet av Företrädesemissionen och Kvittningsemissionen och med antagande om att Företrädesemissionen fulltecknas. • Den 26 november 2024 beslutade den extra bolagsstämman att minska aktiekapitalet med 109 513 491,78 kronor. Minskningen genomförs utan indragning av stamaktier genom att aktiens kvotvärde ändras från 0,42 kronor till 0,09 kronor per aktie. Efter minskningen uppgår aktiekapitalet till 29 867 315,94 kronor fördelat på 331 859 066 stamaktier, där varje aktie har ett kvotvärde om 0,09 kronor. Den extra bolagsstämman beslutade att godkänna styrelsens beslut den 25 oktober 2024 att öka Bolagets aktiekapital med högst 11 253 937,50 kronor genom nyemission av högst 125 043 750 stamaktier, där varje aktie har ett kvotvärde om 0,09 kronor ("Den Riktade Emissionen"). Med avvikelse från aktieägarnas företrädesrätt tecknades de nya aktierna av Adrian Weller, BLS Futures Ltd; Gary Butcher, Machroes Holdings Ltd; Rocco Homes Ltd och Mark Stolkin. Teckningskursen per stamaktie uppgick till 0,12 kronor. Den extra bolagsstämman beslutade även att godkänna styrelsens beslut den 25 oktober 2024 att öka Bolagets aktiekapital med högst 37 334 144,70 kronor genom nyemission av högst 414 823 830 stamaktier, där varje aktie har ett kvotvärde om 0,09 kronor ===== SIDA 4 ===== Anoto Group AB (publ) Oktober – december 2024 4 / 19 ("Företrädesemissionen"). Avstämningsdag för fastställande av vilka aktieägare som ska vara berättigade att med företrädesrätt teckna nya aktier ska vara den 28 november 2024. Teckningskursen per stamaktie uppgår till 0,12 kronor. Den extra bolagsstämman beslutade även att godkänna styrelsens beslut den 25 oktober 2024 att öka Bolagets aktiekapital med högst 20 757 249,99 kronor genom nyemission av högst 230 636 111 stamaktier, där varje aktie har ett kvotvärde om 0,09 kronor, mot betalning genom kvittning mot fordringar ("Kvittningsemissionen"). Teckningskursen har fastställts i enlighet med det investeringsavtal som ingåtts mellan Bolaget och ovan nämnda långivare och uppgick till 0,09 kronor, dvs. aktiernas kvotvärde. Den extra bolagsstämman beslutade även att genomföra en fondemission varigenom aktiekapitalet ökas med 109 513 491,78 kronor genom ianspråktagande av bolagets fria egna kapital. Fondemissionen genomförs utan att nya aktier emitteras. Den extra bolagsstämman beslutade även att välja Adrian Weller till styrelseledamot för tiden fram till slutet av nästa årsstämma. • Den 30 december 2024 offentliggjorde Anoto utfallet i bolagets företrädesemission om cirka 50 miljoner kronor, för vilken teckningsperioden avslutades den 19 december 2024. Företrädesemissionen tecknades till cirka 37,5 procent med och utan stöd av teckningsrätter. I företrädesemissionen tecknades 154 891 590 aktier med stöd av teckningsrätter, motsvarande cirka 37,3 procent av företrädesemissionen. Därutöver tecknades 623 720 aktier utan stöd av teckningsrätter, motsvarande cirka 0,2 procent av företrädesemissionen. Garantiåtaganden om 259 308 520 aktier utnyttjades, motsvarande cirka 62,5 procent av företrädesemissionen. Företrädesemissionen tillförde bolaget kapital om cirka 50 miljoner kronor före transaktionskostnader och före kvittning av lån. Genom Företrädesemissionen, inklusive de aktier som emitterades inom ramen för den riktade nyemissionen och kvittningsemissionen, ökade antalet aktier i Anoto med 770 503 687 aktier, från 331 859 066 aktier till 1 102 362 753 aktier. Händelser efter rapportperiodens utgång • Den 31 januari 2025 meddelade bolaget att antalet aktier och röster i Anoto har ändrats till följd av den tidigare meddelade riktade nyemissionen, kvittningsemissionen och företrädesemissionen av stamaktier. Genom den riktade nyemissionen och kvittningsemissionen ökade antalet aktier och röster med 125 043 750 respektive 230 636 107. Genom företrädesemissionen, vars utfall offentliggjordes i ett pressmeddelande den 30 december 2024, ökade antalet aktier och röster med 414 823 830. Det totala antalet aktier och röster i Anoto uppgår per den 31 januari 2025 till 1 102 362 753. ===== SIDA 5 ===== Anoto Group AB (publ) Oktober – december 2024 5 / 19 Januari – december 2024 • Periodens nettoomsättning minskade till 30 MSEK (43) • Bruttomarginalen för perioden minskade till 54 % (63 %) • Rörelseresultatet uppgick till -60 MSEK (-68) • Periodens resultat förbättrades till -58 MSEK (-84) • Resultat per aktie före och efter utspädning uppgick till -0,15 SEK (-0,25) • Den 29 april 2024 meddelade Anoto att Mats Karlsson utsetts till tillförordnad VD för Anoto. Han ersatte då den tidigare VD:n Joonhee Won, som numera kan koncentrera sig på att leda arbetet i Knowledge AI Inc., ett tidigare dotterbolag och nuvarande intressebolag till Anoto. • Den 29 juni 2024 tillkännagav Anoto att bolaget har ingått ett avtal om investering i konvertibla skuldebrev med Mark Stolkin och DDM Debt AB, två större aktieägare i Anoto. Investerarna kommer tillsammans att investera 1 500 000 USD i konvertibla skuldebrev. Vid konvertering kommer bolaget att ge ut aktier genom en eller flera kvittningsemissioner. De medel som bolaget erhåller genom investeringarna ska användas till allmänna affärsändamål vid genomförandet av bolagets affärsplan. De konvertibla lånen förfaller den 28 december 2024. Eventuellt utestående lånebelopp löper med en årlig ränta om 8,00 procent. Ränta ska betalas den dag som infaller tidigast av (i) lånens förfallodag och (ii) den dag då lånebeloppet konverteras till stamaktier i Anoto. På en investerares begäran ska det utestående lånebeloppet jämte upplupen ränta helt eller delvis konverteras till nyemitterade stamaktier i bolaget till en konverteringskurs om 0,42 kronor, vilket motsvarar aktiernas aktuella kvotvärde, och till en fast växelkurs om 10,51 mellan SEK och USD. I händelse av en kvalificerad finansieringsrunda ska dock utestående lånebelopp automatiskt konverteras till nyemitterade stamaktier i bolaget till en konverteringskurs motsvarande 75 procent av teckningskursen i den kvalificerade finansieringsrundan och till en fast växelkurs om 10,51 mellan SEK och USD. Med en "kvalificerad finansieringsrunda" avses en företrädesemission i bolaget som huvudsakligen genomförs i syfte att öka det egna kapitalet genom kontant inbetalning eller kvittning av bolagets utestående skulder, och som sammanlagt minst tillför 2,3 miljoner USD (eller motsvarande belopp i SEK). I beloppet ingår teckningsbelopp från bolagets befintliga aktieägare medan rådgivnings- och uppläggningsavgifter samt transaktionskostnader inte ingår. Enligt avtalet om investering i konvertibla skuldebrev kommer Anoto att ställa säkerhet för lånen, vilken kommer att utgöras av en förstahandspant i en företagsinteckning i Anoto AB om 20 miljoner kronor och en aktiepant i Anoto AB:s aktier i KAIT Knowledge AI Holdings Pte. Ltd. • Den 29 juni 2024 återutnämnde Anoto även Hans Haywood till Group CFO och Pedro Pinto till Group CTO. Hans Haywood kommer även att inneha befattningen som VD för Anoto AB, ett dotterbolag till Anoto Group AB, och dess dotterbolag. • Årsstämman den 15 juli 2024 beslutade att bemyndiga styrelsen att med eller utan avvikelse från aktieägarnas företrädesrätt, mot kontant betalning, apportegendom eller genom kvittning, besluta om nyemission av stamaktier, teckningsoptioner och/eller konvertibler. Antalet aktier som ska kunna emitteras och antalet aktier som konvertering ska kunna ske till, ska sammanlagt uppgå till högst 66 400 000 stamaktier, motsvarande en utspädningseffekt ===== SIDA 6 ===== Anoto Group AB (publ) Oktober – december 2024 6 / 19 om cirka 20 procent av aktiekapitalet och rösterna i bolaget, baserat på det nuvarande antalet aktier i bolaget. Syftet med detta bemyndigande och skälet till att aktieägarnas företrädesrätt inte ska tillämpas är att öka bolagets flexibilitet för att finansiera den löpande verksamheten och samtidigt utöka och stärka bolagets aktieägarbas av strategiska och långsiktiga investerare. Utgångspunkten för emissionskursen ska vara de rådande marknadsförhållandena vid den tidpunkt då aktier, teckningsoptioner och/eller konvertibla obligationer emitteras. • Vid årsstämman den 15 juli 2024 tillkännagav bolaget även att BDO, bolagets revisor som tidigare inte förlängde uppdraget avseende mandatperiodens sista år, dvs. från årsstämman 2024 till och med årsstämman 2025, nu har meddelat bolaget att de kommer att kvarstå som revisor för Anoto under mandatperiodens återstående år. Nyckeltal 2024 2023 <> % 2024 2023 <> % Okt-dec Okt-dec Okt-dec Jan-dec Jan-dec Jan-dec Nettoomsättning, MSEK* 6 13 -53 % 30 43 -31 % Bruttoresultat* 3 7 -65 % 16 27 -41 % Bruttomarginal, % 42 % 57 % -25 % 54 % 63 % -14 % Rörelseresultat, MSEK -15 -166 91 % -60 -68 12 % Rörelsemarginal, % Neg Neg Neg Neg EBITDA, MSEK -13 -58 77 % -54 50 -208 % Periodens resultat, MSEK* -12 -183 93 % -58 -84 31 % Resultat per aktie (SEK) -0,03 -0,55 94 % -0,15 -0,25 40 % Vinst per aktie efter utspädning (SEK) -0,03 -0,55 94 % -0,15 -0,25 40 % Periodens kassaflöde, MSEK* 28 1 1 824 % 28 1 3 721 % Likvida medel vid periodens slut, MSEK* 31 3 1 072 % 31 3 1 072 % * Definierad enligt IFRS ===== SIDA 7 ===== Anoto Group AB (publ) Oktober – december 2024 7 / 19 Kommentarer från vd ÖVERSIKT Anoto har två huvudsakliga affärssegment: Retail Products, som erbjuder både hårdvara och mjukvara som tillhandahålls och betjänas genom Livescribe, samt Enterprise Solutions som främst bedrivs i Anoto AB och Anoto Ltd. Under fjärde kvartalet hade segmentet Retail fortsatt stark försäljning, främjad av våra kampanjer där vi erbjöd vårt Echo II-paket med penna och anteckningsbok inför skolstarten. Denna utveckling övergick i en stark lansering av vår nya digitala penna "LivePen". Nämnda resultat genererade för första gången en helårstillväxt i kvartalsjämförelsen, även om intäkterna var lägre än under motsvarande period 2023. LivePen släpptes på den amerikanska marknaden i slutet av november för att gynnas av julhandeln. LivePen är en prisvärd digital penna som används tillsammans med den nya LivePen-appen, där artificiell intelligens är en central del i produkten. Pennan överför på förstklassigt sätt handskrivna anteckningar till digital text och innehåller även funktioner för smidig delning av anteckningar samt sökfunktioner. Nettoomsättning per affärssegment 2024 2023 <> % 2024 2023 <> % TSEK Okt-dec Okt-dec Okt-dec Jan-dec Jan-dec Jan-dec Livescribe 4 866 5 783 -16 % 18 033 23 073 -22 % Enterprise Forms 1 073 6 893 -84 % 11 738 19 961 -41 % OEM 0 0 0 % 0 -21 100 % Totalt 5 939 12 676 -53 % 29 770 43 012 -31 % Medan segmentet Retail visade prov på resiliens med stark säsongsförsäljning och en framgångsrik lansering av LivePen, mötte segmentet Enterprise fortsatta utmaningar med minskade intäkter jämfört med både tredje kvartalet och det starka sista kvartalet 2023. UTSIKTER OCH STRATEGI Vi tar en aktiv roll i att samla in och analysera kunders feedback om LivePen och den tillhörande appen, detta i syfte att främja oavbruten förbättring av hårdvara, mjukvara och användarupplevelse. Under 2025 kommer vår verksamhet inom segmentet Enterprise att omformas väsentligt, då vi ska uppdatera och utöka våra verktygslådor för mjukvaruutveckling och göra dem tillgängligare för små och medelstora företag. Mats Karlsson VD, Anoto Group AB (publ) ===== SIDA 8 ===== Anoto Group AB (publ) Oktober – december 2024 8 / 19 Koncernens ekonomiska utveckling Fjärde kvartalet 2024 Nettoomsättning och resultat Nettoomsättningen under fjärde kvartalet minskade till 6 (13) MSEK och bruttomarginalen minskade till 42 procent (57) jämfört med fjärde kvartalet föregående år. Minskningen berodde främst på den försenade lanseringen av LivePen, vår första nya produkt på över två år, som lanserades först i slutet av november 2024. Produkten hade därför begränsad inverkan på försäljningen under fjärde kvartalet. Rörelseresultatet förbättrades till -15 (-166) MSEK, vilket förklaras av att betydande nedskrivningar av engångskaraktär ingick i föregående års utfall. Finansnetto Koncernens finansnetto uppgick till 3 (-17) MSEK, vilket främst beror på en ogynnsam valutakurs mellan SEK och USD. Periodens resultat Periodens resultat uppgick till -12 MSEK (-183), motsvarande -0,03 SEK (-0,55) per aktie före och efter utspädning. Januari – december 2024 Nettoomsättning och resultat Periodens nettoomsättning minskade till 30 MSEK (43). Bruttomarginalen minskade till 54 procent (63), vilket främst är hänförligt till produktmix och en ny prisstrategi inom vårt detaljhandelssegment. Periodens rörelseresultat uppgick till -60 MSEK (-68). Finansnetto Koncernens finansnetto uppgick till 2 MSEK (-16), vilket främst är hänförligt till skiftande valutakurser. Periodens resultat Periodens resultat uppgick till -58 MSEK (-84), motsvarande -0,15 SEK (-0,25) per aktie före och efter utspädning. Investeringar och finansiell ställning Investeringar i utveckling av nya produkter uppgick under kvartalet till 6,7 MSEK (1,4) och till 8,0 MSEK (2,2) för året. Kassaflödet från den löpande verksamheten uppgick till -32 MSEK (17) för kvartalet och till totalt -44 MSEK (-38) för året. Totala skulder minskade till 64,7 MSEK (84,3), till följd av konverteringen av lån till aktier i kvittningsemissionen som genomfördes under fjärde kvartalet 2024. Eget kapital hänförligt till koncernens aktieägare ökade till 80,1 MSEK (59,3), främst till följd av nyemissionen som genomfördes under fjärde kvartalet 2024. ===== SIDA 9 ===== Anoto Group AB (publ) Oktober – december 2024 9 / 19 Utveckling per intäktstyp och affärssegment Rapporter över och uppföljning av verksamhetens resultat är uppdelade per intäktstyp och affärssegment: Livescribe, Enterprise Forms och OEM. Kvartalets intäkter minskade till 5,9 MSEK från 12,6 MSEK under motsvarande period föregående år. Årets intäkter minskade till 29,8 MSEK från 43,0 MSEK. Nettoomsättning per intäktstyp 2024 2023 <> % 2024 2023 <> % TSEK Okt-dec Okt-dec Okt-dec Jan-dec Jan-dec Jan-dec Hårdvara 5 243 10 741 -51 % 22 006 32 452 -32 % Mjukvara och icke-hårdvara 696 1 934 -64 % 7 765 10 560 -26 % Totalt 5 939 12 676 -53 % 29 770 43 012 -31 % Nettoomsättning per affärssegment 2024 2023 <> % 2024 2023 <> % TSEK Okt-dec Okt-dec Okt-dec Jan-dec Jan-dec Jan-dec Livescribe 4 866 5 783 -16 % 18 033 23 073 -22 % Enterprise Forms 1 073 6 893 -84 % 11 738 19 961 -41 % OEM 0 0 0 % 0 -21 100 % Totalt 5 939 12 676 -53 % 29 770 43 012 -31 % Livescribe Segmentet tillhandahåller konsumentprodukter för digitala anteckningar, det vill säga handskrivna/analoga anteckningar och dokument konverteras till digitala anteckningar som kan lagras och delas genom molntjänster. Programvaran Livescribe+ för såväl mobiltelefoner som bärbara datorer är också tillgänglig för kunder. Försäljningen sker framför allt i USA, men också allt mer i Europa och APAC (Asien-Stillahavsregionen). Nettoomsättningen för Livescribe minskade till 4,9 MSEK (5,8) under kvartalet, vilket är en minskning med 16 procent jämfört med föregående år. Under perioden januari till december minskade nettoomsättningen med 22 procent till 18,0 MSEK (23,1). Enterprise Forms Segmentet erbjuder digitalisering och automatisering av rutiner. Erbjudandet till kund omfattar både hårdvara och programvara som gör det möjligt för kunden att fylla i till exempel ett pappersformulär med en Anoto-penna och därefter konvertera den handskrivna texten/informationen direkt till digital form. Kunderna är spridda inom olika sektorer såsom sjuk- och hälsovård, detaljhandel och logistik, finansiella tjänster samt inom den offentliga sektorn. Nettoomsättningen för fjärde kvartalet minskade med 84 procent till 1,1 MSEK (6,9). Årets nettoomsättning uppgick till 11,7 MSEK (20,0), vilket motsvarar en minskning med 41 procent. OEM Segmentet tillhandahåller pennor med tillhörande teknologi och annan hårdvara såsom dockningsstationer, vilka anpassas efter kundens önskemål och marknadsförs under kundens eget varumärke. Detta segment hade inga intäkter under innevarande eller föregående period. ===== SIDA 10 ===== Anoto Group AB (publ) Oktober – december 2024 10 / 19 MEDARBETARE Per den 31 december 2024 hade Anoto Group 33 anställda och konsulter (heltidsekvivalenter), jämfört med 25 anställda och konsulter (heltidsekvivalenter) per den 31 december 2023. JURIDISKA TVISTER Anoto har en pågående tvist med Green Mango Corp. som avser utebliven betalning för levererade tjänster vid byggandet av en programvarulösning, med talan om kontraktsbrott till följd av fel på levererade tjänster. Målet är under behandling i Suwon District Court i Sydkorea. Utgången i målet kommer att påverka Anotos skyldighet att betala för tjänster som Green Mango Corp. har levererat. Anoto bedömer risken att förlora målet i sin helhet som låg och har reserverat 150 000 USD (50 procent av det totala tvistiga beloppet) plus 50 000 USD för eventuella rättegångskostnader. Beloppen är bokförda som upplupna kostnader. Rättsprocessen pågår fortfarande. Vi förväntar oss en potentiell rättslig tvist mellan TKR USA Inc. ("TKR") och Anoto Korea, vilken avser deras krav på betalning för komponenter, råmaterial och förfallna skulder. Vi har reserverat 90 000 USD avseende komponenter och råmaterial som ägs av Anoto Korea men som innehas av TKR. TKR kontrakterades 2021 som tillverkare av pennor till både Knowledge AI ("KAIT"), Anotos tidigare edtech-verksamhet som avkonsoliderades 2023, och Anoto självt. Tillverkningen av dessa pennor har ännu inte påbörjats, och det är fortfarande osäkert när den kommer igång och vilken volym som blir aktuell. Mot bakgrund av dessa omständigheter anser vi att TKR begär för tidig betalning. RISKER OCH OSÄKERHETSFAKTORER Den riktade emissionen, kvittningsemissionen och företrädesemissionen, vilka offentliggjordes den 25 oktober 2024 och slutfördes i mitten av januari 2025, stärkte koncernens konsoliderade balansräkning avsevärt till följd av att merparten av koncernens skulder eliminerades genom överenskommelser om kvittningar. Trots detta är den främsta risken för koncernen fortfarande perioder med lågt eller negativt kassaflöde från den löpande verksamheten. Koncernens intäkter från dess produkter måste öka väsentligt, annars kommer det att äventyra koncernens finansiella stabilitet och utgöra hinder för att uppnå dess mål. REDOVISNINGSPRINCIPER Denna delårsrapport har upprättats i enlighet med IAS 34 delårsrapportering och tillämpliga delar i årsredovisningslagen (ÅRL). Upplysningar enligt IAS 34 presenteras antingen i noter eller på annan plats i rapporten. Delårsrapporten för moderbolaget har upprättats i enlighet med RFR2. Information om tillämpade redovisningsprinciper återfinns i årsredovisningen för 2023. De redovisningsprinciper som tillämpats och de bedömningar som har gjorts i denna rapport överensstämmer med de som tillämpades i årsredovisningen för 2023. MODERBOLAGET Anoto Group AB är ett holdingbolag med begränsade affärsfunktioner. Nettoomsättningen för fjärde kvartalet uppgick till -0,3 MSEK (4,8) och årets nettoomsättning uppgick till 8,6 MSEK (11,8). EBIT uppgick till 0,6 MSEK (0,4) för kvartalet och till -0,3 MSEK (-0,4) MSEK för året. ===== SIDA 11 ===== Anoto Group AB (publ) Oktober – december 2024 11 / 19 AKTIEDATA Anotoaktien är noterad på Nasdaq Stockholm, Small Cap-listan. Per den 31 december 2024 uppgick det totala antalet registrerade aktier i Anoto till 331 859 066. Enligt statistik från Euroclear Sweden AB uppgick antalet aktieägare per den 31 december 2024 till 13 078, vilket är en minskning med 3,5 procent under de senaste 12 månaderna. Den största aktieägaren per den 31 december 2024 var DDM Debt AB som äger 16,2 procent av rösterna och kapitalet. Det finns endast ett aktieslag (stamaktier). Genom den riktade emissionen, kvittningsemissionen och företrädesemissionen som offentliggjordes i oktober 2024 har antalet aktier och röster ökat med 125 043 750, 230 636 107 respektive 414 823 830, vilket utgör en total ökning om 770 503 687 aktier. Dessa aktier har per den 31 december 2024 ännu inte registrerats och redovisas i vår rapportering därför i eget kapital som en pågående nyemission. NÄRSTÅENDETRANSAKTIONER Under fjärde kvartalet 2024 betalade koncernen 60 000 GBP till The Talent Business Ltd, ett bolag med koppling till Gary Stolkin som är styrelseledamot i Anoto Group AB. Transaktionen avsåg betalning för rekryteringstjänster som tillhandahållits för anstä llning av nyckelpersoner. Därutöver har koncernen bokfört ett framgångsarvode om 175 000 USD. Arvodet är hänförligt till den pågående aktieemissionen och ska betalas till Kevin Adeson, styrelseordförande i Anoto Group AB. HÄNDELSER EFTER RAPPORTPERIODENS UTGÅNG Den 31 januari 2025 meddelade Bolaget att antalet aktier och röster i Anoto har ökat till följd av den tidigare meddelade riktade emissionen, kvittningsemissionen och företrädesemissionen av stamaktier. Genom den riktade emissionen och kvittningsemissionen ökade antalet aktier och röster med 125 043 750 respektive 230 636 107. Genom företrädesemissionen, vars utfall offentliggjordes i ett pressmeddelande den 30 december 2024, ökade antalet aktier och röster med 414 823 830. Det totala antalet aktier och röster i Anoto uppgår per den 31 januari 2025 till 1 102 362 753. Stockholm 28 februari 2025 Mats Karlsson VD ===== SIDA 12 ===== Anoto Group AB (publ) Oktober – december 2024 12 / 19 FINANSIELL KALENDER Årsredovisning 2024 25 april 2025 Årsstämma 2024 23 juni 2025 Besök www.anoto.com/investors för den senaste informationen. För mer information: Mats Karlsson, VD E-post: ir@anoto.com Anoto Group AB (publ.) Org. nr. 556532-3929 Flaggan 1165 116 74 Stockholm www.anoto.com Denna information är sådan information som Anoto Group AB (publ) är skyldigt att offentliggöra enligt EU:s marknadsmissbruksförordning och lagen om värdepappersmarknaden. Informationen lämnades genom ovanstående kontaktpersons försorg för offentliggörande den 28 februari 2025 kl.18.00 CET. ===== SIDA 13 ===== Anoto Group AB (publ) Oktober – december 2024 13 / 19 FINANSIELLA RAPPORTER Rapport över koncernens totalresultat i sammandrag 2024 2023 2024 2023 TSEK Okt-dec Okt-dec Jan-dec Jan-Dec Nettoomsättning 5 939 12 676 29 770 43 012 Kostnad sålda varor/tjänster -3 419 -5 509 -13 719 -15 973 Bruttovinst 2 520 7 167 16 051 27 038 Försäljnings-, administrations- och forsknings- och utvecklingskostnader -15 161 -123 626 -62 709 -169 436 Intäkter från försäljning av dotterbolag 0 0 0 137 065 Resultat från intresseföretag 0 -2 145 0 -6 267 Övriga rörelseintäkter/-kostnader -2 673 -47 550 -13 665 -56 727 Rörelseresultat -15 314 -166 155 -60 324 -68 326 Finansiella poster 2 898 -16 526 2 164 -15 668 Resultat före skatt -12 417 -182 681 -58 160 -83 995 Skatt 0 -214 0 -244 Periodens resultat -12 417 -182 895 -58 160 -84 238 Övrigt totalresultat Poster som ska omklassificeras till resultaträkningen i efterföljande perioder: Valutakursförluster som uppstår vid omräkning av utländska verksamheter 2 114 -485 8 953 13 581 Periodens summa totalresultat -10 303 -183 381 -49 206 -70 657 Periodens resultat hänförligt till: Aktieägare i Anoto Group AB -12 417 -182 895 -58 160 -84 238 Innehav utan bestämmande inflytande 0 0 0 0 Periodens summa resultat -12 417 -182 895 -58 160 -84 238 Övrigt totalresultat hänförligt till: Aktieägare i Anoto Group AB 2 114 -485 8 953 13 581 Innehav utan bestämmande inflytande 0 0 0 0 Periodens övriga totalresultat 2 114 -485 8 953 13 581 Periodens totalresultat hänförligt till: Aktieägare i Anoto Group AB -10 303 -183 380 -49 206 -70 657 Innehav utan bestämmande inflytande 0 0 0 0 Periodens summa totalresultat -10 303 -183 380 -49 206 -70 657 Nyckeltal: Resultat per aktie -0,03 -0,55 -0,15 -0,25 Vinst per aktie efter utspädning -0,03 -0,55 -0,15 -0,25 Genomsnittligt antal aktier före utspädning 331 859 067 331 859 067 331 859 067 286 114 064 Genomsnittligt antal aktier efter utspädning 1 118 586 006 372 433 176 571 599 431 303 674 473 ===== SIDA 14 ===== Anoto Group AB (publ) Oktober – december 2024 14 / 19 Koncernens rapport över finansiell ställning i sammandrag TSEK 2024-12-31 2023-12-31 Immateriella anläggningstillgångar 53 924 58 188 Materiella anläggningstillgångar 684 2 168 Andra finansiella anläggningstillgångar 34 132 29 673 Summa anläggningstillgångar 88 740 90 029 Varulager 14 498 28 407 Kundfordringar 224 13 505 Övriga omsättningstillgångar 10 691 9 058 Summa kortfristiga fordringar 10 915 22 563 Likvida medel 30 669 2 616 Summa omsättningstillgångar 56 082 53 586 Summa tillgångar 144 822 143 615 Eget kapital hänförligt till moderbolagets ägare 80 125 59 330 Innehav utan bestämmande inflytande 0 0 Summa eget kapital 80 125 59 330 Konvertibla skulder 1 0 15 600 Övriga långfristiga skulder 0 174 Summa långfristiga skulder 0 15 774 Kortfristiga lån 4 644 8 686 Övriga kortfristiga skulder 60 053 59 824 Summa kortfristiga skulder 64 697 68 510 Summa Eget kapital och skulder 144 822 143 614 1 De konvertibla lånen (15,6 MSEK) konverterades till aktier under fjärde kvartalet 2024 genom den riktade emissionen och företrädesemissionen, vilken skedde till en teckningskurs om 0,12 per aktie. ===== SIDA 15 ===== Anoto Group AB (publ) Oktober – december 2024 15 / 19 Rapport över förändringar i koncernens eget kapital TSEK Aktiekapital Pågående nyemission Övrigt tillskjutet kapital Reserver Balanserat resultat Eget kapital hänförligt till aktieägare Innehav utan bestämmande inflytande Summa eget kapital Ingående balans 1 januari 2023 138 368 0 1 326 277 -34 559 -1 319 089 110 997 -19 346 91 650 Årets resultat 0 0 0 0 -84 238 -84 238 -713 -84 952 Övrigt totalresultat 0 0 0 13 581 0 13 581 0 13 581 Summa totalresultat 0 0 0 13 581 -84 238 -70 657 -713 -71 370 Ny aktieemission – 11 maj 20 000 0 0 0 0 20 000 0 20 000 Ny aktieemission – 31 juli 20 499 0 0 0 0 20 499 0 20 499 Minskning av kapital @0,42 -39 485 0 0 0 39 485 0 0 0 Personaloptioner 0 0 0 0 974 974 0 974 Emissionskostnad 0 0 -2 423 0 0 -2 423 0 -2 423 Avkonsolidering av KAIT och andra justeringar 0 0 -28 652 0 8 593 -20 059 20 059 0 Utgående balans 31 december 2023 139 381 0 1 295 202 -20 977 -1 354 275 59 330 0 59 330 Ingående balans 1 januari 2024 139 381 0 1 295 202 -20 977 -1 354 275 59 330 0 59 330 Årets resultat 0 0 0 0 -58 160 -58 160 0 -58 160 Övrigt totalresultat 0 0 0 8 953 0 8 953 0 8 953 Summa totalresultat 0 0 0 8 953 -58 160 -49 206 0 -49 206 Riktad emission 0 11 254 3 751 0 0 15 005 0 15 005 Kvittningsemission 0 20 757 0 0 0 20 757 0 20 757 Företrädesemission 0 37 334 12 445 0 0 49 779 0 49 779 Minskning av kapital -65 419 0 0 0 65 419 0 0 0 Emissionskostnad 0 0 -15 848 0 0 -15 848 0 -15 848 Personaloptioner 0 0 0 0 308 308 0 308 Utgående balans 31 december 2024 73 962 69 345 1 295 550 -12 024 -1 346 707 80 126 0 80 126 ===== SIDA 16 ===== Anoto Group AB (publ) Oktober – december 2024 16 / 19 Rapport över kassaflöden för koncernen 2024 2023 2024 2023 TSEK Okt-dec Okt-dec Jan-dec Jan-Dec Resultat efter finansiella poster -12 417 -182 895 -58 160 -84 238 Avskrivningar & nedskrivningar 2 027 108 055 6 565 118 314 Betalda skatter 0 0 0 0 Betald ränta 0 0 0 -3 007 Övriga poster som inte ingår i kassaflödet -34 948 84 530 -18 347 -51 907 Kassaflöde från den löpande verksamheten -45 337 9 690 -69 942 -20 838 före förändring i rörelsekapital Förändring av rörelsefordringar 1 186 -11 827 13 281 -18 141 Förändring av varulager 6 059 6 271 13 909 11 999 Förändring av rörelsetillgångar -841 -48 -1 284 1 168 Förändring av rörelseskulder 6 635 12 462 55 -14 918 Kassaflöde från den löpande verksamheten -32 298 16 548 -43 981 -40 730 Förvärvade immateriella anläggningstillgångar -6 709 -1 387 -7 982 -2 179 Förvärvade materiella anläggningstillgångar 0 0 0 -351 Avyttring av anläggningstillgångar 0 0 0 93 Förändringar av lånefordringar på intresseföretag -2 816 846 -4 460 770 Intäkter från försäljning av dotterbolag 0 0 0 14 973 Kassaflöde från investeringsverksamheten -9 525 -541 -12 442 13 306 Summa kassaflöde före finansieringsverksamheten -41 823 16 006 -56 423 -27 424 Nyemission 85 541 0 85 541 40 499 Emissionskostnader -15 848 -1 845 -15 848 -2 423 Aktieoption 0 0 0 0 Intäkter från lån (konvertibelt lån) 0 -10 417 15 765 26 055 Återbetalning av finansiella skulder -86 -2 300 -1 015 -35 973 Betald utdelning 0 0 0 0 Kassaflöde från finansieringsverksamheten 69 608 -14 562 84 444 28 158 Periodens kassaflöde 27 785 1 445 28 022 734 Likvida medel vid periodens början 2 808 1 191 2 616 1 721 Effekt av valutakursförändringar på likvida medel 75 -20 31 161 Likvida medel vid periodens slut 30 669 2 616 30 669 2 616 ===== SIDA 17 ===== Anoto Group AB (publ) Oktober – december 2024 17 / 19 Nyckeltal 2024 2023 2024 2023 TSEK Okt-dec Okt-dec Jan-dec Jan-Dec Periodens kassaflöde 27 785 1 445 28 022 734 Kassaflöde per aktie 0,08 0,00 0,08 0,00 Kassaflöde per aktie efter utspädning 1 0,02 0,00 0,05 0,00 Genomsnittligt antal aktier före utspädning 331 859 067 331 859 067 331 859 067 286 114 064 Genomsnittligt antal aktier efter utspädning 1 118 586 006 372 433 176 571 599 431 303 674 473 2024 2023 Jan-Dec Jan-Dec Soliditet 55,3 % 41,3 % Antal aktier 331 859 067 331 859 067 Eget kapital per aktie (SEK) 0,24 0,18 1 Nyckeltalet Kassaflöde per aktie är baserat på det vägda genomsnittliga antalet aktier och utestående teckningsoptioner för v arje period. Endast teckningsoptioner där nuvärdet på teckningskursen är lägre än stamaktiens verkliga värde ingår i beräkningen. Kvartalsvis summering för koncernen 2024 2024 2024 2024 2023 2023 2023 2023 4Q 3Q 2Q 1Q 4Q 3Q 2Q 1Q Nettoomsättning, MSEK* 6 5 6 13 13 8 9 13 Bruttomarginal, % 42 % 52 % 38 % 67 % 57 % 67 % 51 % 74 % Rörelsekostnad, MSEK -18 -18 -18 -23 -171 -10 -21 -24 Rörelseresultat, MSEK -15 -15 -16 -14 -166 128 -16 -14 EBITDA, MSEK -13 -14 -14 -13 -58 131 -12 -10 Periodens resultat, MSEK -12 -27 -17 -2 -183 122 -9 -15 * Definierad enligt IFRS Moderbolagets resultaträkning i sammandrag 2024 2023 2024 2023 TSEK Okt-dec Okt-dec Jan-dec Jan-Dec Nettoomsättning -251 4 767 8 632 11 806 Bruttovinst -251 4 767 8 632 11 806 Administrationskostnader 888 -4 340 -8 921 -12 170 Rörelseresultat 637 427 -289 -364 Resultat från andelar i koncernföretag* 0 -8 320 0 -8 320 Finansiella poster -24 504 -81 498 -29 178 -71 067 Periodens resultat -23 867 -89 390 -29 467 -79 750 Periodens övriga totalresultat 0 0 0 0 Periodens summa totalresultat -23 867 -89 390 -29 467 -79 750 *Moderbolaget har inte något övrigt totalresultat, varför summa totalresultat för moderbolaget är detsamma som "periodens resultat" som presenteras ovan. En separat rapport över totalresultat presenteras inte. ===== SIDA 18 ===== Anoto Group AB (publ) Oktober – december 2024 18 / 19 Moderbolagets balansräkning i sammandrag TSEK 2024-12-31 2023-12-31 Immateriella anläggningstillgångar 3 789 4 258 Finansiella anläggningstillgångar 387 728 370 266 Summa anläggningstillgångar 391 518 374 524 Övriga kortfristiga fordringar 95 706 88 156 Likvida medel 94 6 Summa omsättningstillgångar 95 800 88 162 Summa tillgångar 487 317 462 686 Eget kapital 459 158 418 623 Övriga långfristiga skulder 1 033 1 084 Konvertibla skulder 1 0 15 600 Övriga kortfristiga skulder 27 126 27 379 Summa Eget kapital och skulder 487 317 462 686 1 De konvertibla lånen (15,6 MSEK) konverterades till aktier under fjärde kvartalet 2024 genom den riktade emissionen och företrädesemissionen, vilken skedde till en teckningskurs om 0,12 per aktie. Not 1 – Affärssegment Koncernens strategiska styrgrupp, bestående av verkställande direktören och finansdirektören, har undersökt koncernens prestationer i ett produktperspektiv och identifierat tre segment inom verksamheten för vilka information ska lämnas. Styrgruppen använder i första hand nettoomsättningen för att bedöma affärssegmentens resultat. Nettoomsättning per affärssegment 2024 2023 <> % 2024 2023 <> % TSEK Okt-dec Okt-dec Okt-dec Jan-dec Jan-dec Jan-dec Livescribe 4 866 5 783 -16 % 18 033 23 073 -22 % Enterprise Forms 1 073 6 893 -84 % 11 738 19 961 -41 % OEM 0 0 0 % 0 -21 100 % Totalt 5 939 12 676 -53 % 29 770 43 012 -31 % Resultat per rörelsegren 2024 2023 <> % 2024 2023 <> % TSEK Okt-dec Okt-dec Okt-dec Jan-dec Jan-dec Jan-dec Livescribe -4 253 -9 524 55 % -19 093 -16 858 -13 % Enterprise Forms -1 321 -4 458 70 % -3 267 -4 988 35 % OEM -7 768 -4 113 -89 % -33 714 -30 436 -11 % Övrigt 1) -1 972 -148 060 99 % -4 250 -16 044 74 % Totalt -15 314 -166 155 91 % -60 324 -68 326 12 % Finansiella poster 2 2 898 -16 526 118 % 2 164 -15 668 114 % Skatt 0 -214 100 % 0 -244 100 % Periodens resultat -12 417 -182 895 93 % -58 160 -84 238 31 % 1 Inkluderar försäljnings- och administrationskostnader från icke-intäktsgenererande enheter samt koncerninterna elimineringar i konsolideringen. 2 består främst av valutakursförluster ===== SIDA 19 ===== Anoto Group AB (publ) Oktober – december 2024 19 / 19 Not 2 – Koncernens nettoomsättning per marknad och segment Segmentens nettoomsättning per marknad presenteras baserat på kundernas geografiska läge och grupperas i tre regioner samt landet Sverige. Q4 2024 Totalt Enterprise Forms Notetaking Totalt (TSEK) Sverige 0 311 311 EMEA 839 -94 745 Amerika 159 4 649 4 808 APAC 75 0 75 Q4 2024 Totalt 1 073 4 866 5 939 Jan–dec 2024 Enterprise Forms Notetaking Totalt (TSEK) Sverige 126 909 1 035 EMEA 4 885 2 407 7 292 Amerika 6 103 14 717 20 820 APAC 624 0 624 Jan–dec 2024 11 738 18 033 29 770 Alternativa nyckeltal Anoto Group presenterar i denna delårsrapport vissa finansiella nyckeltal som inte definieras enligt IFRS. Anoto Group anser att dessa nyckeltal ger investerare och koncernledning användbar kompletterande information, eftersom de gör det möjligt att utvärdera företagets prestation. Eftersom alla bolag inte beräknar dessa finansiella nyckeltal på samma sätt är de inte alltid jämförbara med nyckeltal som andra bolag använder. Dessa finansiella nyckeltal ska inte anses ersätta de nyckeltal som definieras enligt IFRS. Definitioner av de alternativa nyckeltal som Anoto Group använder, och som inte definieras enligt IFRS, presenteras nedan. BRUTTOMARGINAL Bruttoresultat i procent av nettoomsättningen. Bruttoresultat definieras som nettoförsäljning minus kostnader för sålda varor. RÖRELSERESULTAT Bruttoresultat minus kostnader för försäljning, administration, forskning och utveckling samt övriga rörelseintäkter och rörelsekostnader. RÖRELSEMARGINAL Rörelseresultat i procent av nettoomsättningen. ÅRETS KASSAFLÖDE PER AKTIE Årets kassaflöde dividerat med det viktade genomsnittliga antalet aktier under året. SOLIDITET Eget kapital hänförligt till aktieägarna i Anoto Group AB i procent av de totala tillgångarna. EBITDA Resultat före räntor, skatt, av- och nedskrivningar. EBITDA anses vara ett användbart nyckeltal för koncernens prestation eftersom det underliggande operativa kassaflödet uppskattas genom att av- och nedskrivningar elimineras. Nedan visas en avstämning utifrån koncernens rörelseresultat. 2024 2023 2024 2023 TSEK Okt-dec Okt-dec Jan-dec Jan-Dec Rörelseresultat -15 314 -166 155 -60 324 -68 326 Avskrivningar 2 027 108 055 6 565 118 314 EBITDA -13 288 -58 099 -53 759 49 988