===== SIDA 1 ===== Stabilt kassaflöde och starkt driftnetto skapar positiva värden Q2 2023 Lugnet 9, Bromölla Det nybyggda omsorgsboendet Brogården i Bromölla, om 40 lägenheter samt ytor till hemtjänsten, hyrs av Bromölla kommun på ett 25 årigt hyresavtal. På fastigheten har vi även ett pågående konverteringsprojekt om 23 nya hyresbostäder i konceptet trygghetsboende som beräknas stå klart under andra kvartalet 2024. ===== SIDA 2 ===== BRINOVA FASTIGHETER AB DELÅRSRAPPORT JANUARI–JUNI 2023 2 Brinova äger, utvecklar och förvaltar samhällsviktiga fastigheter Koncernen i siffror 2023 apr–jun 2022 apr–jun Föränd- ring, % 2023 jan–jun 2022 jan–jun 2022 jul– 2023 jun 2022 jan–dec Hyresintäkter, Mkr 130,0 115,0 13 256,6 229,2 491,2 463,8 Driftsöverskott, Mkr 85,7 72,8 18 163,0 141,6 311,7 290,3 Överskottsgrad, % 65,9 63,3 63,5 61,8 63,5 62,6 Förvaltningsresultat, Mkr 34,0 42,3 -20 67,3 82,8 141,0 156,5 Förvaltningsresultat per aktie, kr 0,35 0,43 -19 0,69 0,85 1,44 1,60 Kassaflöde från den löpande verksamheten före förändringar av rörelsekapital 35,0 42,9 -18 64,7 79,0 140,3 154,6 Värdeförändringar fastigheter, Mkr -139,7 22,0 -238,1 77,0 -302,0 13,1 Värdeförändring derivat, Mkr 15,2 81,3 -10,0 193,9 14,4 218,3 Periodens totalresultat, Mkr -75,0 109,7 -168 -155,2 272,4 -137,9 289,7 Resultat per aktie före och efter utspädning, kr -0,77 1,12 -169 -1,59 2,79 -1,41 2,97 Eget kapital per aktie, kr 30,77 32,17 -4 30,77 32,17 30,77 32,36 Långsiktigt substansvärde per aktie, kr 32,31 33,96 -5 32,31 33,96 32,31 34,06 Fastighetsvärde, Mkr 8 328,0 8 248,2 1 8 328,0 8 248,2 8 328,0 8 431,7 Uthyrbar yta, Tkvm 353,8 343,0 3 353,8 343,0 353,8 347,8 Hyresvärde, Mkr 554,4 494,9 12 554,4 494,9 554,4 504,4 Uthyrningsgrad, % 95,9 94,0 95,9 94,0 95,9 94,3 Januari–juni Hyresintäkterna ökade under det första halvåret med 12 procent som en effekt av förvärv, nyuthyrningar, hyreshöjningar och färdigställda projekt. Som ett resultat av de ökade hyresintäkterna förbättrades även driftsöverskottet med 15 procent. Förvaltningsresultatet minskade med 19 procent på grund av ökade finansieringskostnader. Värdeföränd- ringar på fastigheter uppgick till -238,1 Mkr (77,0) och värdeförändringar på derivat till -10,0 Mkr (193,9). Det gav sammantaget ett resultat om -155,2 Mkr (272,4) motsvarande ett resultat per aktie om -1,59 kronor (2,79). Väsentliga händelser under kvartalet • Avtal har tecknats avseende försäljning av byggrätt i Lund om cirka 6 000 kvm BTA. Frånträde sker under hösten 2024. • Årsstämma genomfördes utan förändringar i styrelse- sammansättningen. • Första spadtaget för 34 hyresbostäder och lokaler för livsmedel i Oxie, strax utanför Malmö. Inflyttning- en är beräknad till slutet av 2024. • Räntesäkringar om totalt 400 Mkr är tecknade på genomsnittlig nivå om 2,7 procent och med en löptid mellan 5–10 år. • Refinansiering har säkrats för cirka 500 Mkr i Dans- ke bank. Ny löptid är 2 år från förlängningen av lånen som sker 30 september. • Inflyttning har skett av första etappen i Karlskrona, Rödeby med 6 hyresbostäder och i Karlskrona, Jämjö med 7 hyresbostäder. Väsentliga händelser efter periodens utgång • Första spadtaget för konvertering av kontorslokaler i Lund till 126 hyresbostäder, varav 80 studentbostä- der. Inflyttningen är beräknad till slutet av 2024. • Uthyrning av 445 kvm till en större samhällsaktör på ett 5-årigt avtal med en hyresnivå om 1 600 kr per kvm i Kristianstad, Sjöhem 4. Jämförelsetalen inom parentes för resultatposter avser värden för perioden januari till juni 2022 och för balansposter per 31 december 2022. Fastighetsvärde 8 328 Mkr Uthyrbar yta 354 tkvm Hyresvärde 554 Mkr Uthyrningsgrad 96 % Läs mer om väsentliga händelser på sidan 17. Det trygga samhället Vi ska förvalta och utveckla hyresbostäder och samhälls- fastigheter med rimlig hyresnivå som bidrar till en hållbar stads- utveckling och skapar trygghet genom tillgänglighet och lokal närvaro. En lönsam och ansvarsfull verksamhet Vi är en långsiktig ägare, utveckla- re och förvaltare av hyresbostäder och samhällsfastigheter som genom stabila kassaflöden skapar finansiell kapacitet för våra åtag- anden gentemot alla intressenter. Den framtida miljön Genom ett aktivt underhåll, energioptimeringar, hållbara inköp, gröna hyresavtal och effektiv energiprestanda tar vi ansvar för att minska klimatavtrycket i stort och hållbarhetsrisker för Brinova. Effektiv förvaltning, engagerade medarbetare Vi säkerställer ett framgångsrikt verkställande av Brinovas strate- gier, gemensamma värderingar och uppförandekod genom en utvecklande arbetsmiljö och stark företagskultur. Fyra grundläggande strategier som styr vår verksamhet BRINOVA I KORTHET VD-ORD FINANSIELL INFORMATION FASTIGHETS- BESTÅNDET PROJEKT- UTVECKLING VÄSENTLIGA HÄNDELSER MODERBOLAGETS RÄKNINGAR AKTIEN HÅLLBARHETS- ARBETET ÖVRIG INFORMATION OCH NYCKELTAL BRINOVA JUST NU ===== SIDA 3 ===== BRINOVA FASTIGHETER AB DELÅRSRAPPORT JANUARI–JUNI 2023 3 Stabilt kassaflöde och starkt driftnetto skapar positiva värden Stabila tillgångsslag och stor efterfrågan Vår hyresbas består främst av samhällsfastigheter och hyresbostäder som ger stabila förutsättningar för vår lönsamhet. Vi har långsiktiga avtal med stat, kommun, region och de stora privata aktörerna inom vård och omsorg. Hyresbostäder är fortsatt ett stabilt tillgångsslag med låga vakansrisker, stor efterfrågan och blir inflationsjusterad, även om det är med viss fördröjning. Lång genomsnittlig hyrestid avseende vårt samhällssegment på 7 år, samt en låg genom- snittlig hyra på våra hyresbostäder om 1 409 kr/ kvm (trots att cirka 35 procent av beståndet är tämligen nybyggt) skapar goda finansiella förutsätt- ningar. Inflyttningar i viktiga projekt Under kvartalet har vi haft inflyttning i våra nya bostäder i Karlskrona, två projekt med totalt 14 lägenheter. Båda projekten är fullt uthyrda och inflyttade. Vi har ytterligare två etapper med totalt 12 lägenheter som blir klara för inflyttning under sommaren/hösten. Vårt projekt Skeppsbron 4 i Karlskrona om totalt 1 800 kvm lokalyta, är nu fullt uthyrt och inflyttning sker löpande under augusti/september månad. Under slutet av september månad så är våra bostadsprojekt i Hjärup och Eslöv klara med be- räknad inflyttning under oktober månad. De båda projekten omfattar totalt 47 lägenheter som håller en mycket hög kvalitet och därtill klassas som energismarta hus. Stark projektutveckling säkrar lönsamhet Brinova har tre större pågående projekt på ex- pansiva orter där vi redan finns etablerade. I Oxie centrum strax utanför Malmö, endast någon minut från tågstationen, uppförs 34 nya hyresbostäder och en livsmedelsbutik. På bästa läge i centrala Lund pågår en konvertering av kontor till 126 hyreslägenheter. I Bromölla uppförs ett nytt trygg- hetsboende med 23 lägenheter intill det nyligen invigda särskilda boendet som Brinova äger och förvaltar. Vi är oerhört glada att vi, i denna marknad, har möjlighet att genomföra dessa projekt. Det visar på vår styrka inom projektutveckling och vår för- måga att kombinera expansion med lönsamhet. Fortsatt fokus på nöjda kunder, hållbarhet och energi Vi har precis tagit del av resultatet av den NKI- undersökning vi gjort med våra lokalhyresgäster. Undersökningen visar på fortsatt starka resultat. Det stora flertalet är väldigt nöjda med oss som hyresvärd. Ett viktigt betyg på att vår affärsmodell fungerar med egen närvarande förvaltning som har kunden i första rummet. Inom hållbarhetsområdet har vi ett fortsatt stort fokus på att minska vår energiförbrukning. En ambitiös och offensiv plan, med insatser för att få alla våra driftsystem uppkopplade, närvarostyrd belysning, LED belysning, men även utbildning av vår driftpersonal. Investeringsplanen gällande utbyggnad av solceller och laddpunkter för bilar ligger fast och där ser vi redan nu att vi har säkrat upp målen för 2023. Osäkerheten kring inflation, höga räntor, konjunktur och geopolitiska spänningar kvarstår i vår omvärld. Vi har en stark finansieringsbas som ger oss ro att ta långsiktiga beslut för verksamheten och förfina vårt bestånd och våra positioner. Vår egna förvaltning nära våra fastigheter och hyresgäster ger oss den bästa förutsättningen att navigera i den marknad som vi befinner oss i. Vi har en robust affärsmodell, trygga tillgångs- slag och en stark efterfrågan. Vi tror på vår framtid som en ledande fastighetsaktör i södra Sverige. Helsingborg 14 juli 2023 Per Johansson, VD Stabila tillgångar, fortsatt stark efterfrågan Viktiga inflyttningar, lönsam projektutveckling Fokus på kundnöjdhet, energieffektivitet och hållbarhet BRINOVA I KORTHET VD-ORD FINANSIELL INFORMATION FASTIGHETS- BESTÅNDET PROJEKT- UTVECKLING VÄSENTLIGA HÄNDELSER MODERBOLAGETS RÄKNINGAR AKTIEN HÅLLBARHETS- ARBETET ÖVRIG INFORMATION OCH NYCKELTAL BRINOVA JUST NU Brinova åtnjuter ett fortsatt stabilt läge med en underliggande verksamhet som går starkt. Vi drabbas som alla fastighetsbolag av högre finansierings- kostnader vilket påverkar förvaltningsresultatet negativt. Vi har stabila långsiktiga kassaflöden och en stark utveckling av vårt driftnetto som lång- siktigt kommer att skapa positiva värden för samtliga intressenter. Vi står robusta i en osäker värld och kommer fortsatt kunna leverera en stabil utveckling, klara våra åtagande och säkerställa en lönsam verksamhet. ===== SIDA 4 ===== BRINOVA FASTIGHETER AB DELÅRSRAPPORT JANUARI–JUNI 2023 4 Intäkter och resultat Hyresintäkter I det andra kvartalet ökade hyresintäkterna jämfört med motsvarande period föregående år med 13 procent till 130,0 Mkr (115,0). För det andra halvåret uppgick hyresintäkterna till 256,6 Mkr (229,2). Ökning- en är en effekt av förvärv, nyuthyrningar, hyreshöjningar och färdigställda projekt. Av Brinovas kontrakterade hyresintäkter om 522 Mkr utgörs 63 procent av hyror som är kopplade till indexering och resterande 37 procent utgörs av hyror på bostäder. Driftsöverskott och överskottsgrad Fastighetskostnaderna för det andra kvartalet uppgick till 44,7 Mkr (42,5). En ökning med 2,2 Mkr på grund av förvärvade och tillträdda fastigheter, färdigställda projekt samt allmän kostnadsökning. För det andra halvåret uppgick fastighetskostnaderna till 94,5 Mkr (88,2). Driftsöverskottet för det andra kvartalet ökade till 85,7 Mkr (72,8), och för det första halvåret till 163,0 Mkr (141,6), vilket ger en överskottsgrad för perioden om 63,5 procent (61,8). Brinova har anställd personal, med kompetens inom drift och energiområdet, som löpande arbetar med att effektivisera drift och skötsel, för att optimera investe- ringarna, både kostnadsmässigt och för kundnyttan. För att säkerställa en över tid stabil kostnadsutveck- ling gällande energi sker löpande upphandlingar och säkringar. Under 2023 är hälften av elförbrukningen säkrad till 48 öre per kilowattimme. Gasförbrukningen är förmånligt upphandlad för både 2023 och 2024. Förvaltningsresultat Förvaltningsresultatet för det andra kvartalet uppgick till 34,0 Mkr (42,3), och för det första halvåret 67,3 Mkr (82,8). Förvaltningsresultatet för det första halv- året försämrades med 19 procent på grund av ökade finansieringskostnader. Jämförelsetalen inom parentes för resultatposter avser värden för perioden januari till juni 2022 och för balansposter per 31 december 2022. Hyresintäkter Q1 -23 Q2 -23 Q3 -21 Q4 -21 Q1 -22 Q2 -22 Q3 -22 Q4 -22 0 35 70 105 140 Mkr Mkr 0 150 300 450 600 Kvartal Rullande 12 månader Driftsöverskott 0 20 40 60 80 100 0 70 140 210 280 350 Mkr Mkr Q1 -23 Q2 -23 Q3 -21 Q4 -21 Q1 -22 Q2 -22 Q3 -22 Q4 -22 Kvartal Rullande 12 månader Förvaltningsresultat 0 10 20 30 40 50 Mkr Mkr 0 40 80 120 160 200 Q1 -23 Q2 -23 Q3 -21 Q4 -21 Q1 -22 Q2 -22 Q3 -22 Q4 -22 Kvartal Rullande 12 månader INTÄKTER OCH RESULTAT Koncernens rapport över totalresultat i sammandrag, Mkr 2023 apr–jun 2022 apr–jun 2023 jan–jun 2022 jan–jun 2022 jul– 2023 jun 2022 jan–dec Hyresintäkter1) 130,0 115,0 256,6 229,2 491,2 463,8 Övriga intäkter 0,4 0,3 0,9 0,6 2,1 1,8 Fastighetskostnader -44,7 -42,5 -94,5 -88,2 -181,6 -175,3 Driftsöverskott 85,7 72,8 163,0 141,6 311,7 290,3 Central administration -7,2 -6,9 -14,0 -12,8 -28,0 -26,8 Finansiella intäkter 1,0 0,0 1,8 0,0 2,8 1,0 Finansiella kostnader -45,5 -23,6 -83,5 -46,0 -145,5 -108,0 Förvaltningsresultat 34,0 42,3 67,3 82,8 141,0 156,5 Realiserade värdeförändringar från förvaltningsfastigheter 0,0 0,0 0,5 0,0 -2,0 -2,5 Orealiserade värdeförändringar från förvaltningsfastigheter -139,7 22,0 -238,6 77,0 -300,0 15,6 Värdeförändringar derivat 15,2 81,3 -10,0 193,9 14,4 218,32) Resultat före skatt -90,5 145,6 -180,8 353,7 -146,6 387,9 Skatt 15,5 -35,9 25,6 -81,3 8,7 -98,2 Periodens resultat hänförligt till moderbolagets aktieägare -75,0 109,7 -155,2 272,4 -137,9 289,7 Periodens övriga totalresultat 0,0 0,0 0,0 0,0 0,0 0,0 Periodens totalresultat hänförligt till moderbolagets aktieägare -75,0 109,7 -155,2 272,4 -137,9 289,7 Periodens resultat, kr per aktie före och efter utspädning -0,8 1,1 -1,6 2,8 -1,4 3,0 Genomsnittligt antal utestående aktier, miljoner 97,7 97,6 97,7 97,5 97,7 97,6 1) Av hyresintäkterna för perioden januari till juni 2023 utgör 11,3 Mkr (9,7) serviceintäkter. 2) Av värdeförändringar derivat för perioden januari till december 2022 utgör 58,7 Mkr realiserade värdeförändringar. BRINOVA I KORTHET VD-ORD FINANSIELL INFORMATION FASTIGHETS- BESTÅNDET PROJEKT- UTVECKLING VÄSENTLIGA HÄNDELSER MODERBOLAGETS RÄKNINGAR AKTIEN HÅLLBARHETS- ARBETET ÖVRIG INFORMATION OCH NYCKELTAL BRINOVA JUST NU ===== SIDA 5 ===== BRINOVA FASTIGHETER AB DELÅRSRAPPORT JANUARI–JUNI 2023 5 Segmentsredovisning Region Väst Region Öst Koncerngemensamt Totalt 2023 jan–jun 2022 jan–jun 2023 jan–jun 2022 jan–jun 2023 jan–jun 2022 jan–jun 2023 jan–jun 2022 jan–jun Intäkter1) 168,6 161,6 88,0 67,6 0,9 0,6 257,5 229,8 Driftsöverskott 104,3 98,7 57,8 42,3 0,9 0,6 163,0 141,6 Förvaltningsresultat 23,7 71,2 21,9 30,9 21,7 -19,3 67,3 82,8 Värdeförändringar fastigheter -207,4 46,0 -30,7 31,0 0,0 0,0 -238,1 77,0 Värdeförändringar derivat 0,0 0,0 0,0 0,0 -10,0 193,9 -10,0 193,9 Resultat före skatt -183,7 117,2 -8,8 61,9 11,7 174,6 -180,8 353,7 Fastighetsvärde 5 675,4 5 868,4 2 652,6 2 379,8 - - 8 328,0 8 248,2 Årets fastighetsförsäljningar 0,0 0,0 -2,1 0,0 - - -2,1 0,0 Årets fastighetsförvärv 0,0 268,9 15,1 55,7 - - 15,1 324,6 Övriga investeringar i fastigheter 50,9 43,3 71,4 105,7 - - 122,3 149,0 1) Av intäkterna utgör 5,5 Mkr (5,5) serviceintäkter från region Väst, respektive 5,8 Mkr (4,2) från region Öst. Finansnetto Finansnettot för det andra kvartalet uppgick till -44,5 Mkr (-23,6) och för det första halvåret -81,7 Mkr (-46,0). Den betalda genomsnittsräntan för det första halvåret uppgick till 3,2 procent (1,9). De finansiella kostnaderna har ökat som en följd av höjda marginaler i refinansieringar samt en ökad underliggande basränta. För Brinovas portfölj av finansiella instrument i form av ränteswappar, se sidan 7. Orealiserade värdeförändringar De orealiserade värdeförändringarna på förvalt- ningsfastigheter för det andra kvartalet uppgick till -139,7 Mkr (22,0) och för det första halvåret -238,6 Mkr (77,0). I det andra kvartalet kan den negativa värdeförändringen direkt hänföras till förändring av avkastningskrav. Värdeförändringen på räntederivaten för det andra kvartalet uppgick till 15,2 Mkr (81,3) och för det första halvåret -10,0 Mkr (193,9). Skatt Det andra kvartalets skatt uppgick till 15,5 Mkr (-35,9) och för det första halvåret 25,6 Mkr (-81,3), vilket huvudsakligen hänför sig till upp- skjuten skatt kopplad till orealiserade värdeför- ändringar på derivat och förvaltningsfastigheter. Skatt beräknas med 20,6 procent på löpande beskattningsbart resultat. Totalresultat Det andra kvartalets totalresultat uppgick till -75,0 Mkr (109,7) och det första halvåret -155,2 Mkr (272,4). Närstående Till närstående såsom VD och koncernledning har ersättning lämnats på sedvanliga villkor i enlighet med beslut i styrelsens ersättningsutskott. Segmentsrapportering I koncernens interna rapportering delas verksam- heten in i segment, regioner, vilka är desamma som redovisats i den senaste årsredovisningen. Kvartalsöversikt 2023 apr–jun 2023 jan–mar 2022 okt–dec 2022 jul–sep 2022 apr–jun 2022 jan–mar 2021 okt–dec 2021 jul–sep Hyresintäkter, Mkr 130,0 126,6 117,7 116,9 115,0 114,2 108,3 98,3 Driftsöverskott, Mkr 85,7 77,3 68,6 80,1 72,8 68,8 65,2 68,1 Överskottsgrad, % 65,9 61,1 58,3 68,5 63,3 60,2 60,2 69,3 Uthyrningsgrad, % 95,9 94,9 94,3 94,2 93,4 94,3 94,3 93,7 Förvaltningsresultat, Mkr 34,0 33,3 26,8 46,9 42,3 40,5 38,9 43,7 Förvaltningsresultat per aktie, kr 0,35 0,34 0,27 0,48 0,43 0,42 0,40 0,47 Periodens totalresultat, Mkr -75,0 -80,2 -32,1 49,4 109,7 162,7 155,0 97,1 Värdeförändringar fastigheter, Mkr -139,7 -98,4 -44,0 -19,9 22,0 55,0 144,2 75,8 Värdeförändringar derivat, Mkr 15,2 -25,2 -10,1 34,5 81,3 112,6 15,9 10,2 Avkastning på eget kapital, % -2,4 -2,6 -1,0 1,6 3,7 5,5 5,6 3,8 Soliditet, % 34,5 35,0 35,6 36,1 36,0 36,1 36,3 37,0 Resultat per aktie före och efter utspädning, kr -0,77 -0,82 -0,33 0,51 1,12 1,67 1,59 1,04 Eget kapital per aktie, kr 30,77 31,53 32,34 32,68 32,17 31,03 29,36 27,77 Långsiktigt substansvärde per aktie, kr 32,31 33,40 34,06 34,24 33,96 33,29 32,30 30,42 INTÄKTER OCH RESULTAT BRINOVA I KORTHET VD-ORD FINANSIELL INFORMATION FASTIGHETS- BESTÅNDET PROJEKT- UTVECKLING VÄSENTLIGA HÄNDELSER MODERBOLAGETS RÄKNINGAR AKTIEN HÅLLBARHETS- ARBETET ÖVRIG INFORMATION OCH NYCKELTAL BRINOVA JUST NU ===== SIDA 6 ===== BRINOVA FASTIGHETER AB DELÅRSRAPPORT JANUARI–JUNI 2023 6 Finansiell ställning FINANSIELL STÄLLNING Jämförelsetalen inom parentes för resultatposter avser värden för perioden januari till juni 2022 och för balansposter per 31 december 2022. Koncernens rapport över finansiell ställning i sammandrag Mkr 2023-06-30 2022-06-30 2022-12-31 TILLGÅNGAR Anläggningstillgångar Förvaltningsfastigheter 8 251,7 8 248,2 8 431,7 Rörelsefastigheter 76,3 0,0 0,0 Inventarier 1,9 1,5 1,5 Nyttjanderättstillgångar 5,2 28,8 5,6 Uppskjuten skattefordran 11,5 9,0 13,8 Derivatinstrument 209,4 195,0 219,4 Andra långfristiga fordringar 1,0 1,0 1,0 Summa anläggningstillgångar 8 557,0 8 483,5 8 673,0 Omsättningstillgångar Kortfristiga fordringar 44,3 57,2 42,3 Likvida medel 122,5 191,3 173,7 Summa omsättningstillgångar 166,8 248,5 216,0 SUMMA TILLGÅNGAR 8 723,8 8 732,0 8 889,0 Eget kapital och skulder Eget kapital hänförligt till moderbolagets ägare 3 006,0 3 143,9 3 161,2 Långfristiga skulder Uppskjuten skatteskuld 371,8 378,2 399,6 Skulder till kreditinstitut 4 516,4 3 019,7 4 052,8 Leasingskulder 30,2 26,9 30,5 Summa långfristiga skulder 4 918,4 3 424,8 4 482,9 Kortfristiga skulder Skulder till kreditinstitut 652,1 2 032,6 1 072,6 Leasingskulder 2,9 2,0 3,0 Övriga kortfristiga skulder 144,4 128,7 169,3 Summa kortfristiga skulder 799,4 2 163,3 1 244,9 Summa eget kapital och skulder 8 723,8 8 732,0 8 889,0 Koncernens rapport över förändring i koncernens eget kapital i sammandrag, Mkr 2023-06-30 2022-06-30 2022-12-31 Totalt eget kapital vid periodens början 3 161,2 2 859,6 2 859,6 Eget kapital hänförligt till moderbolagets aktieägare Belopp vid periodens början 3 161,2 2 859,6 2 859,6 Periodens resultat -155,2 272,4 289,7 Övrigt totalresultat 0,0 0,0 0,0 Transaktioner med ägare: Nyemission 0,0 11,9 11,9 Belopp vid periodens slut 3 006,0 3 143,9 3 161,2 Eget kapital hänförligt till innehav utan bestämmande inflytande 0,0 0,0 0,0 Totalt eget kapital vid periodens slut 3 006,0 3 143,9 3 161,2 Eget kapital, soliditet och likvida medel Det egna kapitalet uppgick vid kvartalets utgång till 3 006,0 Mkr, jämfört med 3 161,2 Mkr vid årets ingång, eller 30,8 kr per aktie (32,4). Soli- diteten uppgick till 34,5 procent (35,6) vid kvar- talets utgång och koncernens likvida medel vid samma tidpunkt uppgick till 122,5 Mkr (173,7). Eget kapital och avkastning1) Q1 -23 Q2 -23 Q3 -21 Q4 -21 Q1 -22 Q2 -22 Q3 -22 Q4 -22 % 0 800 1 600 2 400 3 200 -10 0 10 20 30 40 Mkr Eget kapital Avkastning 1) Beräknat på rullande tolv månaders period. BRINOVA I KORTHET VD-ORD FINANSIELL INFORMATION FASTIGHETS- BESTÅNDET PROJEKT- UTVECKLING VÄSENTLIGA HÄNDELSER MODERBOLAGETS RÄKNINGAR AKTIEN HÅLLBARHETS- ARBETET ÖVRIG INFORMATION OCH NYCKELTAL BRINOVA JUST NU ===== SIDA 7 ===== BRINOVA FASTIGHETER AB DELÅRSRAPPORT JANUARI–JUNI 2023 7 0 20 40 60 80 100 % Q1 -23 Q2 -23 Q3 -21 Q4 -21 Q1 -22 Q2 -22 Q3 -22 Q4 -22 Belåningsgrad netto Soliditet och räntetäckningsgrad ggr 0 10 20 30 40 % Q1 -23 Q2 -23 Q3 -21 Q4 -21 Q1 -22 Q2 -22 Q3 -22 Q4 -22 0 1 2 3 4 Soliditet Räntetäckningsgrad Skulder till kreditinstitut Koncernens skulder till kreditinstitut vid utgången av kvartalet uppgick till 5 168,5 Mkr, jämfört med 5 125,4 vid årets ingång, uppdelat på lån från sex banker. Den genomsnittliga kapitalbindningstiden uppgick till 2,0 år (2,2). Av den totala skulden är 13 procent (21) kortfristig. Brinova arbetar med att trygga den långsiktiga kapitalförsörjningen, bland annat genom att kontinuerligt föra en dialog med de aktuella bankerna avseende förlängning eller refinansiering. Nettobelåningsgraden vid utgången av kvartalet uppgick till 60,6 procent (58,7) och räntetäckningsgraden uppgick till 1,8 ggr (2,4). Skulderna har rörlig ränta, främst kopplad till Stibor 3 månader med tillägg av marginal. Den genomsnittliga räntan vid utgången av kvartalet uppgick till 3,5 procent (3,1). Brinova använder sig av räntederivatinstrument i form av swappar för att erhålla en lägre risknivå i låneportföljerna. Innehavet och översiktliga villkor finns i tabellen till höger. Under kvartalet har nya swappar tagits för 400 Mkr på en genomsnittlig fast ränta om 2,7 procent och löptid mellan 5-10 år. Andelen av lånen som är räntesäkrade uppgår till 57 procent (49,8). Kvartalets värdeförändring på Brinovas derivat- innehav uppgick till 15,2 Mkr (81,3) vilket innebär att övervärdet uppgick till 209,4 Mkr (219,4). I enlighet med IFRS 9 redovisas räntederivaten till verkligt värde. De klassas i nivå 2 enligt IFRS 13. Brinova tillämpar ej säkringsredovisning. Brinovas räntebärande skulder är huvudsakligen säkerställda med pantbrev i fastigheter men i vissa fall även med aktier i dotterbolag. Nyupptagna lån från och med årsskiftet har inneburit ytter- ligare 61,6 Mkr i utökade ställda säkerheter i form av pantbrev. För mer information om ställda säkerheter och eventualförpliktelser, se 2022 års årsredovisning. Kapitalbindning Period (år) Avtalsvolym, Mkr Utnyttjat, Mkr Ej utnyttjat, Mkr < 1 1 314 1 074 240 1–2 1 518 1 399 119 2–3 1 886 1 886 0 3–4 805 805 0 4–5 4 4 0 Totalt 5 527 5 168 359 Ränteförfall Period (år) Lånebelopp, Mkr Ränta, %1) Andel, % < 1 2 218 7,0 43 1–2 1 050 0,4 20 2–3 100 0,0 2 3–4 250 0,8 5 4–5 400 1,1 8 6–7 400 1,6 8 7–8 550 0,2 11 9–10 200 2,7 3 Totalt 5 168 3,5 100 1) Genomsnittlig kreditmarginal för rörlig ränta är inte utfördelad i det tids segment då derivaten förfaller. Snitträntan redovisas inklusive kostnad för outnyttjade lånelöften. Räntesäkringar via ränteswap Startår Slutår Ränta, % Mkr 2016 2024 0,8 100,0 2019 2024 -0,1 100,0 2019 2025 0,6 100,0 2019 2025 0,0 100,0 2022 2025 0,3 750,0 2016 2026 1,1 100,0 2019 2026 0,0 50,0 2018 2027 1,3 100,0 2019 2027 0,8 100,0 2021 2027 0,7 100,0 2018 2028 1,2 200,0 2021 2029 0,8 100,0 2020 2030 0,0 300,0 2023 2030 2,8 200,0 2021 2031 0,2 200,0 2021 2031 0,5 150,0 2023 2033 2,7 200,0 Totalt 2 950,0 FINANSIELL STÄLLNING BRINOVA I KORTHET VD-ORD FINANSIELL INFORMATION FASTIGHETS- BESTÅNDET PROJEKT- UTVECKLING VÄSENTLIGA HÄNDELSER MODERBOLAGETS RÄKNINGAR AKTIEN HÅLLBARHETS- ARBETET ÖVRIG INFORMATION OCH NYCKELTAL BRINOVA JUST NU ===== SIDA 8 ===== BRINOVA FASTIGHETER AB DELÅRSRAPPORT JANUARI–JUNI 2023 8 Koncernens kassaflödesanalys i sammandrag Mkr 2023 jan–jun 2022 jan–jun 2022 jan–dec Löpande verksamheten Resultat före skatt -180,8 353,7 387,9 Justeringar för poster som inte ingår i kassaflödet 250,2 -269,7 -228,4 Betald skatt -4,7 -5,0 -4,9 Kassaflöde från den löpande verksamheten före förändringar av rörelsekapital 64,7 79,0 154,6 Förändring av rörelsefordringar 2,2 -1,0 10,5 Förändring av rörelseskulder -20,3 -38,0 3,0 Kassaflöde från den löpande verksamheten 46,6 40,0 168,1 Investeringsverksamheten Förvärv av förvaltningsfastigheter -5,4 -138,1 -138,2 Avyttring av förvaltningsfastigheter 2,6 0,0 -2,5 Investering i förvaltningsfastigheter -122,3 -149,0 -365,8 Förvärv av inventarier -0,8 -0,4 -0,7 Förändring av finansiella tillgångar 0,0 6,4 8,9 Kassaflöde från investerings- verksamheten -125,9 -281,1 -498,3 Finansieringsverksamheten Nyemission 0,0 11,9 11,9 Upptagna lån 190,3 996,5 2 485,0 Leasingskulder -1,4 -1,0 -2,5 Amortering av låneskulder -160,8 -644,8 -2 060,3 Kassaflöde från finansierings- verksamheten 28,1 362,6 434,1 Periodens kassaflöde -51,2 121,5 103,9 Likvida medel vid periodens början 173,7 69,8 69,8 Likvida medel vid periodens slut 122,5 191,3 173,7 Kassaflöde Kassaflödet från den löpande verksam- heten före förändringar av rörelsekapital för perioden januari till juni uppgick till 64,7 Mkr (79,0). Kassaflödet har främst påverkats av investeringar i förvaltningsfastigheter som uppgått till -122,3 Mkr (-149,0). Q1 -23 Q2 -23 Q3 -21 Q4 -21 Q1 -22 Q2 -22 Q3 -22 Q4 -22 0 10 20 30 40 50 60 Mkr Kassaflöde från den löpande verksam- heten före förändring i rörelsekapitalet Q1 -23 Q2 -23 Q3 -21 Q4 -21 Q1 -22 Q2 -22 Q3 -22 Q4 -22 0 50 100 150 200 250 Mkr Likvida medel vid periodens slut Bankmannen 4, Eslöv Brinova uppför en ny fastighet endast ett stenkast ifrån centralstationen, belägen på Storgatan i Eslöv. Totalt kommer fastigheten att inrymma 13 lägenheter fördelat på 2:or, 3:or och 4:or. Inflyttning beräknas kunna ske hösten 2023. FINANSIELL STÄLLNING BRINOVA I KORTHET VD-ORD FINANSIELL INFORMATION FASTIGHETS- BESTÅNDET PROJEKT- UTVECKLING VÄSENTLIGA HÄNDELSER MODERBOLAGETS RÄKNINGAR AKTIEN HÅLLBARHETS- ARBETET ÖVRIG INFORMATION OCH NYCKELTAL BRINOVA JUST NU ===== SIDA 9 ===== BRINOVA FASTIGHETER AB DELÅRSRAPPORT JANUARI–JUNI 2023 9 Moderbolagets räkningar Resultaträkning i sammandrag, Mkr 2023 jan–jun 2022 jan–jun 2022 jan–dec Nettoomsättning 33,3 29,5 65,2 Rörelsens kostnader -48,4 -45,5 -93,2 Rörelseresultat -15,1 -16,0 -28,0 Resultat från finansiella poster Resultat från andelar i koncernbolag 11,1 10,9 8,4 Övriga ränteintäkter och liknande resultatposter 58,9 28,5 70,4 Räntekostnader och liknande resultatposter -18,9 -29,8 -38,9 Värdeförändringar derivat -2,7 75,51) 71,61) Resultat efter finansiella poster 33,3 69,1 83,5 Bokslutsdispositioner 0,0 0,0 10,6 Resultat före skatt 33,3 69,1 94,1 Skatt på periodens resultat -2,6 -1,7 0,4 Periodens resultat och periodens totalresultat 30,7 67,4 94,5 1) Av värdeförändringar derivat för perioden januari till december 2022 utgör 58,7 Mkr realiserade värdeförändringar. Balansräkning i sammandrag, Mkr 2023-06-30 2022-06-30 2022-12-31 TILLGÅNGAR Anläggningstillgångar Förvaltningsfastigheter 108,9 121,4 115,2 Materiella anläggningstillgångar 1,9 1,5 1,5 Långfristiga fordringar på koncernföretag 0,0 382,7 382,7 Övriga finansiella anläggningstillgångar 911,0 841,1 926,0 Summa anläggningstillgångar 1 021,8 1 346,7 1 425,4 Omsättningstillgångar Fordringar på koncernföretag 2 312,8 3 247,8 1 910,1 Kortfristiga fordringar 26,2 64,2 8,3 Kassa och bank 114,0 124,7 161,4 Summa omsättningstillgångar 2 453,0 3 436,7 2 079,8 SUMMA TILLGÅNGAR 3 474,8 4 783,4 3 505,2 Eget kapital och skulder Bundet eget kapital 390,9 390,9 390,9 Fritt eget kapital 1 752,3 1 694,6 1 721,6 2 143,2 2 085,5 2 112,5 Långfristiga skulder Skulder till kreditinstitut 122,0 474,2 123,3 Övriga långfristiga skulder 4,7 1,7 2,1 Summa långfristiga skulder 126,7 475,9 125,4 Kortfristiga skulder Skulder till kreditinstitut 352,1 1 410,7 370,1 Skulder till koncernföretag 837,0 793,5 875,8 Övriga kortfristiga skulder 15,8 17,8 21,4 Summa kortfristiga skulder 1 204,9 2 222,0 1 267,3 Summa eget kapital och skulder 3 474,8 4 783,4 3 505,2 BRINOVA I KORTHET VD-ORD FINANSIELL INFORMATION FASTIGHETS- BESTÅNDET PROJEKT- UTVECKLING VÄSENTLIGA HÄNDELSER MODERBOLAGETS RÄKNINGAR AKTIEN HÅLLBARHETS- ARBETET ÖVRIG INFORMATION OCH NYCKELTAL BRINOVA JUST NU ===== SIDA 10 ===== BRINOVA FASTIGHETER AB DELÅRSRAPPORT JANUARI–JUNI 2023 10 Fastighetsbeståndet Jämförelsetalen inom parentes för resultatposter avser värden för perioden januari till mars 2022 och för balansposter per 31 december 2022. Q1 -23 Q2 -23 Q3 -21 Q4 -21 Q1 -22 Q2 -22 Q3 -22 Q4 -22 0 2 000 4 000 6 000 8 000 10 000 Mkr Samhälls- fastigheter Bostads- fastigheter Kommersiella fastigheter 0 25 50 75 100 % Fastighetsbestånd Uthyrningsgrad Fastighetsbestånd per region Region Antal fastigheter Fastighets- värde, Mkr Hyres- värde, Mkr Kontrakterad hyra, Mkr Uthyrnings- grad, % Yta, tkvm Väst 80 5 675 370 345 96 234 Öst 46 2 653 184 177 96 120 Summa 126 8 328 554 522 96 354 Tillträdda förvärv Fastighet Ort Typ Tillträde Yta, kvm Fastighets- värde, Mkr Hyresvärde, Mkr Skeppsbron 2 Karlskrona Kommersiell 2023-03-01 400 15 1 Summa 400 15 1 Ej tillträdda förvärv Fastighet Ort Typ Tillträde Yta, kvm Fastighets- värde, Mkr Hyresvärde, Mkr Bankmannen 14 Eslöv Bostäder 2023-10-01 777 27 2 Hjärup 4:306 Staffanstorp Bostäder 2023-10-01 2 000 83 4 Varmröken 1 Kävlinge Bostäder 2024-12-01 5 030 195 10 Lerkruset 4 Helsingborg Bostäder 2025-06-01 932 37 2 Summa 8 739 342 18 Förändring fastighetsvärde Mkr Ingående verkligt värde 8 431,7 Fastighetsförvärv, förvärvat fastighetsvärde 15,1 Fastighetsförsäljningar -2,1 Investeringar i ny-, till- och ombyggnad 122,3 Avskrivning av rörelsefastighet -0,4 Orealiserade värdeförändringar på förvaltningsfastigheter -238,6 Summa 8 328,0 Fastighetsbeståndet Fastighetsportföljens marknadsvärde uppgick till 8 328,0 Mkr (8 431,7) vid kvartalets utgång. Detta är en minskning med 103,7 Mkr för det första halvåret. Brinovas fastighetsinnehav är koncentrerat till södra Sverige. Fastigheterna utgörs främst av samhällsfastigheter och hyresbostäder. Fastig- hetsinnehavet består av 126 fastigheter (126) med en total uthyrningsbar yta om 353 792 kvm (347 777) och är uppdelad på regionerna Väst och Öst. Det totala hyresvärdet för beståndet vid utgången av kvartalet uppgick till 554,5 Mkr (504,4). De kontrakterade hyresintäkterna uppgick till 521,9 Mkr (475,5). Uthyrningsgraden uppgick till 96 procent (94), ytor med pågående konver- teringsprojekt där lokaler blir hyresbostäder är exkluderade. Fastighetsvärdering Brinova genomför varje kvartal en extern värdering av samtliga förvaltningsfastigheter. Värderingen utförs av Newsec Advice AB. Den externa värde- ringen ligger till grund för de verkliga värdena som finns upptagna i rapport över finansiell ställning. Projektportföljen värderas till nedlagda kostna- der vilket bedöms motsvara verkligt värde. Samt- liga koncernens förvaltningsfastigheter bedöms vara i nivå 3 i värderingshierarkin. Genomsnittligt avkastningskrav för samhällsfastigheter uppgick till 5,6 procent (5,2), bostadsfastigheter 4,1 procent (3,9) samt kommersiella fastigheter 6,3 procent. En utförligare beskrivning av värderingsprinci- perna finns i Brinovas årsredovisning för 2022. Vakansanalys Vakanserna består främst av kommersiella ytor. Totalt sett har vi cirka 25 000 kvm vakant yta. En del av ytan kommer att konverteras till bostäder eller till vårt koncept Bolagret, förrådshotell, medan resterande yta skall fyllas med kvalitativa aktörer som stödjer vår långsiktiga affär. Hyres- Kontrakterad hyra Samhällsfastigheter Bostadsfastigheter Kommersiella fastigheter Uthyrningsgrad Vakans 37% 15% 48% BRINOVA I KORTHET VD-ORD FINANSIELL INFORMATION FASTIGHETS- BESTÅNDET PROJEKT- UTVECKLING VÄSENTLIGA HÄNDELSER MODERBOLAGETS RÄKNINGAR AKTIEN HÅLLBARHETS- ARBETET ÖVRIG INFORMATION OCH NYCKELTAL BRINOVA JUST NU bostäderna är 100 procent uthyrda och innehåller endast kortare planerade vakansperioder där lägen- heter är outhyrda med anledning av renovering vilket oftast också resulterar i en ökad hyra. Sam- hällsfastighetsbeståndet är i princip fullt uthyrd. Det finns en del projektyta som är tomställd och där det pågår konverteringar till bostäder. Vi har just nu pågående projekt som resulterar i totalt 200 nya lägenheter. Den genomsnittliga vakans- hyran är 1 068 kr/kvm. ===== SIDA 11 ===== BRINOVA FASTIGHETER AB DELÅRSRAPPORT JANUARI–JUNI 2023 11 Samhällsfastigheter Brinova är en av södra Sveriges större hyresvärdar för den offentliga sektorn med mer än 142 000 kvm uthyrningsbar yta för samhällsfastigheter. Andelen samhällsfastigheter som del av Brinovas kontrakterad hyra motsvarar 48 procent. Samhällsfastigheter används till övervägande del av skattefinansierad verksamhet och är specifikt anpassad för samhällsservice. Det innebär att hyresgästen kan vara offentlig, det vill säga statlig, kommunal eller regional, men också privat. Ex- empel på samhällsfastigheter är fastigheter med samhällsservice, särskilt boende, vård, utbildning och friskvård. Brinova har bred erfarenhet av att både ut- veckla och förvalta samhällsfastigheter och har i sin portfölj allt från stora idrottsarenor, förskolor, skolor, bibliotek, vårdcentraler och folktandvård till särskilda boenden för äldre och LSS-boenden. Förutsättningarna för samhällsfastigheter känne- tecknas av trygga hyresgäster med långa KPI-juste- rade kontrakt och säkra flöden. Genomsnittlig åter- stående hyrestid för hyreskontrakten i Brinovas samhällsfastigheter uppgår till 7,3 år. Efterfrågan för kvalitativa och anpassade sam- hällsfastigheter är fortsatt god med stora framtida behov. En aktiv förvaltning med egna medarbetare är en viktig del av Brinovas affärsmodell. Med lokal närvaro kan eventuella problem snabbt identifieras och åtgärdas. Närheten till lokala beslutsfattare innebär också att vi på ett enkelt sätt kan delta i kommunens utveckling med rätt lokaler för olika offentliga behov. Vi kan samhällsfastigheter och vi kan de orter vi finns etablerade på. Vi kan bygga långsiktiga relationer och synergier på våra orter. SAMHÄLLSFASTIGHETER 10 största hyresgästerna Hyresgäst Yta, tkvm Hyres- värde, Mkr Region Skåne 12 24 Karlskrona kommun 13 23 Sparbanken Skåne AB 9 21 Landskrona stad 10 21 Malmö stad 10 20 Eslövs kommun 9 14 Försäkringskassan 5 10 Attendo Sverige AB 4 9 Bromölla kommun 4 9 Trafikverket 4 8 Summa 80 159 Typer av samhällsfastigheter Typ Yta, tkvm Kontrakterad hyra, Mkr Kontrakterad hyra/kvm, kr Andel av kontrakterad hyra, % Samhällsservice 56 97 1 750 39 Särskilt boende 29 53 1 834 21 Vård 27 47 1 697 19 Utbildning 23 44 1 886 17 Friskvård 7 11 1 542 4 Summa 142 252 1 769 100 BRINOVA I KORTHET VD-ORD FINANSIELL INFORMATION FASTIGHETS- BESTÅNDET PROJEKT- UTVECKLING VÄSENTLIGA HÄNDELSER MODERBOLAGETS RÄKNINGAR AKTIEN HÅLLBARHETS- ARBETET ÖVRIG INFORMATION OCH NYCKELTAL BRINOVA JUST NU Samhällsfastigheters andel av kontrakterad hyra.48% Barsebäck, Kävlinge, Bäcken 42:53 Montessoriskola, årskurs 0–9 med cirka 250 elever. 7,3 år Återstående hyrestid ===== SIDA 12 ===== BRINOVA FASTIGHETER AB DELÅRSRAPPORT JANUARI–JUNI 2023 12 Bostadsfastigheter BOSTADSFASTIGHETER Fördelning av storlek Hyres- värde, Mkr Kontrakterad hyra/kvm 1 rok 9 1 542 2 rok 69 1 514 3 rok 80 1 388 4 rok 24 1 278 5 rok 3 993 6 rok 1 832 Blockförhyrning 9 1 566 Summa 195 1 409 Med mer än 136 000 kvm hyreslägenheter är Brinova en av de större hyresvärdarna i södra Sverige. Brinova verkar i växande orter nära arbetstillfällen och stadskärnor. Andelen bostads- fastigheter som del av Brinovas kontrakterade hyra motsvarar 37 procent. När Brinova utvärderar bostadsprojekt använder vi kriteriet att bostaden ska ligga på ett rimligt pendlingsavstånd till de större städerna och kosta så att en inkomsttagare med en genomsnittlig inkomst har råd att betala hyran. Effektiv boyta och närhet till kollektivtrafik är boendefördelar som många söker, liksom närhet till vardagsservice som förskolor och skolor, bibliotek, kultur, vårdan- läggningar och butiker. Av Brinovas bostadsfastig- heter är cirka 35 procent yngre än 10 år. Trygghet i och kring bostaden är viktiga argu- ment för våra hyresgäster visar våra kundunder- sökningar. Det skall vara lätt och tryggt att hyra bostad av Brinova. Konceptet Brinova Trygghet innefattar olika åtgärder för såväl inomhus- som utomhusmiljön som skall skapa ökad trygghet. Det innefattar åtgärder som rätt belysning, stör- ningsjour dygnet runt, säkerhetsdörrar, ökad närva- ro med fastighetsronderingar och välskött utemiljö. Andra aspekter som ökar attraktionen för våra bostadsfastigheter är hållbara val i material och solcellsanläggningar, laddstolpar i anslutning till våra fastigheter, en ökad digitalisering med trygg kommunikation via vår hyresgäst-app och trygg porttelefoni och digitala lås. Bostäder är ett tillgångsslag som karakterise- ras av låga vakansrisker, stor efterfrågan och som inflationsjusteras, även om det sker med viss fördröjning. Snitthyran i Brinovas bestånd av bostadsfastigheter är 1 409 kr/kvm efter den årliga uppräkningen som i genomsnitt blev 4,7 procent i årets hyresförhandling. Brinova har kompetens och erfarenhet för att möta behoven av kostnadseffektiva hyresbostäder för yngre och barnfamiljer såväl som trygga ser- vice- och särskilda boenden för en växande äldre befolkning. Vi arbetar också i en tydlig samverkan med kommuner och lokala aktörer för platsens utveckling, där trygghet och attraktivitet är värden som kommer alla till godo. Brinova har som ambition att erbjuda det rätta boendet för livets alla skeenden. Från det första hemmet eller familjelägenheten till trygga boenden för äldre. BRINOVA I KORTHET VD-ORD FINANSIELL INFORMATION FASTIGHETS- BESTÅNDET PROJEKT- UTVECKLING VÄSENTLIGA HÄNDELSER MODERBOLAGETS RÄKNINGAR AKTIEN HÅLLBARHETS- ARBETET ÖVRIG INFORMATION OCH NYCKELTAL BRINOVA JUST NU Bajonetten 3, Kristianstad Kvarteret Bajonetten är Brinovas största projekt, här har ett helt nytt kvarter byggts upp med förskola, livsmedelsbutik och ytterligare moderna hyreslägenheter med ett centralt läge. Här har Brinova uppfört 94 lägenheter i storlekarna 1 rok till 4 rok. Inflyttningen skedde under det första halvåret 2023. Bostadsfastigheters andel av kontrakterad hyra.37% 1 409 kr Genomsnittlig hyra/kvm ===== SIDA 13 ===== BRINOVA FASTIGHETER AB DELÅRSRAPPORT JANUARI–JUNI 2023 13 Kommersiella fastigheter KOMMERSIELLT Brinova har ett tydligt fokus i sitt fastighets- bestånd på samhällsfastigheter och bostads- fastigheter. Det är stabila tillgångsslag med en tydlig efterfrågan. Beståndet kompletteras med kommersiella fastigheter där de adderar till attraktionen för de boende eller där tydliga synergier finns i ortens samlade fastighetsbestånd. Kompletterande kommersiella fastigheter är typiskt livsmedelsbutiker, apotek, restauranger och caféer samt vårt lagerkoncept, Bolagret, som adderar till levande kvarter och ger service i när- området. I mindre omfattning kan också kontorslokaler hyras ut till privata aktörer när det ger logiska synergieffekter för ortens bestånd. Andelen kommersiella fastigheter som del av Brinovas kontrakterade hyresintäkter motsvarar 15 procent. Av Brinovas totala kontrakterade hyresintäkter har en analys gjorts för att identifiera risk för ute- blivna hyresbetalningar. Under 3 procent bedöms falla inom denna kategori, och består främst av mindre butiker och restauranger. Typer av kommersiella fastigheter Kontrakterad hyra/kvm, kr Andel av kontrakterad hyra, % Uthyrnings- grad, % Butik 1 151 38 92 Kontor 1 175 28 75 Restaurang/Café 1 824 11 96 Livsmedel/Apotek 1 478 11 97 Garage/Parkering 2 041 10 79 Lager/Förråd 152 2 45 Summa 1 118 100 84 BRINOVA I KORTHET VD-ORD FINANSIELL INFORMATION FASTIGHETS- BESTÅNDET PROJEKT- UTVECKLING VÄSENTLIGA HÄNDELSER MODERBOLAGETS RÄKNINGAR AKTIEN HÅLLBARHETS- ARBETET ÖVRIG INFORMATION OCH NYCKELTAL BRINOVA JUST NU 10 största hyresgästerna Hyresgäst Hyres- värde, Mkr Johan Ahlberg Bil AB 5 Peab Lokal AB 3 Coop Syd AB 3 Telefonaktiebolaget LM Ericsson 3 Dagab Inköp & Logistik AB 2 Leed Food AB 2 Cervera AB 1 ICA Sverige AB 1 Cederblads Revisionsbyrå AB 1 Halméns Musikinstrumenthandel AB 1 Summa 22 Magnus Stenbock 8, Helsingborg Brinovas fastighet Magnus Stenbock 8, med butiker, kontor och bostäder, är centralt belägen i Helsingborg och uppfördes under åren 1879–80 som magasin. Efter om- byggnader och anpassningar är den anrika fastigheten en tillgång för citynära aktiviteter. Kommersiella fastigheters andel av kontrakterad hyra.15% <3 % Risk för uteblivna hyresbetalningar ===== SIDA 14 ===== BRINOVA FASTIGHETER AB DELÅRSRAPPORT JANUARI–JUNI 2023 14 Projektutveckling Projektutveckling är den bästa möjligheten att optimera lokallösningar för såväl nya som befint- liga kunder, skapa attraktiva hyresbostäder samt genomföra till exempel energibesparande åtgärder som innebär en besparing både för bolaget och miljön. Intjäningsförmågan, i en stabil marknad, i egna projekt jämfört med avkastning vid förvärv är oftast 25–35 procent bättre. I dagens miljö med volatila byggpriser ställs ännu högre krav på vår projektorganisation att kunna teckna entrepre- nadavtal som stödjer våra avkastningskrav. Brinova har väl utarbetade processer och en egen lokal förvaltning- och projektorganisation. Det främjar en aktiv dialog som gör det lättare att möta offentliga men också privata kunders existerande och framtida behov av såväl hyres- bostäder som lokaler för vård, utbildning, fritid och rekreation samt administration och samhälls- service. Brinovas projektportfölj delas upp i pågående projekt, pågående projektutveckling, pågående pro- jekt som tillträtts vid färdigställande och pågående planarbeten. Se definition i kolumnen till höger. Projektportföljen1) Pågående projekt Beslutade investeringar i större pågående projekt uppgick per 30 juni 2023 till 329 Mkr, varav 221 Mkr återstår att investera. Värderingen av projek- ten sker till löpande nedlagda kostnader. När projekten är färdiga redovisas de till den externa värderingen, som inkluderar projektvinst. I Rödeby i Karlskrona kommun uppför Brinova 18 klimatsmarta lägenheter med inflyttning löpande under 2023. I Karlskrona uppförs en kontorsfastighet om 1 758 kvm som beräknas stå klar i Q3 2023. En nybyggnation sker av 34 hyreslägenheter och livsmedelsbutik i Malmö (Oxievång 7), jämte Oxie station. Vidare pågår konvertering av kontorsytor till hyresbostäder som ett led att minska vakanser i Brinovas kommersiella fastighetsbestånd. I centrala Lund pågår ett konverteringsprojekt om 126 lägenheter, där kontor blir attraktiva hyres- bostäder. I Bromölla konverteras ett äldreboende till ett trygghetsboende med 23 lägenheter. 1) ) Information om projektportföljen i delårsrapporten inkluderar såväl interna som externa bedömningar och antaganden. Bedömningarna och antagan- dena innebär osäkerheter och uppgifterna ovan ska inte ses som en prognos. Information om pågående projekt och projektutveckling i delårsrapporten är baserad på bedömningar om storlek, inriktning och omfattning av pågående byggnationer och projektutveckling samt när i tiden projekt bedöms startas och färdigställas. För projekt som ej byggstartats har finansiering ej upphandlats, vilket innebär att finansiering av bygginvesteringar i projektutveckling är en osäkerhetsfaktor. 0 50 100 150 200 Mkr Q1 -23 Q2 -23 Q3 -21 Q4 -21 Q1 -22 Q2 -22 Q3 -22 Q4 -22 Genomförda investeringar Större pågående projekt Projekt som är beslutade och byggstartade. 11 226 Kvm vid projektavslut Pågående projektutveckling Projekt där detaljplan- arbetet är klart men där bygglovsprocess samt upphandling återstår. 13 380 Kvm vid projektavslut cirka 200 lägenheter Pågående planarbete Projekt där detalj- planarbete pågår. 33 750 Kvm vid projektavslut cirka 300 lägenheter Pågående projekt som tillträds vid färdigställande Projekt som förvär- vas och tillträds vid färdigställande. 8 739 Kvm vid projektavslut BRINOVA I KORTHET VD-ORD FINANSIELL INFORMATION FASTIGHETS- BESTÅNDET PROJEKT- UTVECKLING VÄSENTLIGA HÄNDELSER MODERBOLAGETS RÄKNINGAR AKTIEN HÅLLBARHETS- ARBETET ÖVRIG INFORMATION OCH NYCKELTAL BRINOVA JUST NU Pågående projekt som tillträds vid färdigställande Fastighet Ort Kvm Lgh Typ Beräknat färdigt Bankmannen 14 Eslöv 777 13 Bostäder Q4-2023 Hjärup 4:306 Staffanstorp 2 000 34 Bostäder Q4-2023 Varmröken 1 Kävlinge 5 030 77 Bostäder Q4-2024 Lerkruset 4 Helsingborg 932 14 Bostäder Q2-2025 Summa 8 739 138 Större pågående projekt Fastighet Ort Kvm Lgh Typ Beräknat färdigt Skeppsbron 4 Karlskrona 1 758 - Kontor Q3-2023 Östra Rödeby 3:1 etapp 2 Karlskrona 773 12 Bostäder Q3-2023 Billesholms Gård 9:467 Bjuv 517 7 Bostäder Q2-2024 Lugnet 9 Bromölla 1 050 23 Bostäder Q2-2024 Sandryggen 1 Lund 4 030 126 Bostäder Q3-2024 Oxievång 7 Malmö 3 098 34 Bostäder & livsmedelsbutik Q4-2024 Summa 11 226 202 Färdigställda projekt 2023 Fastighet Ort Kvm Lgh Typ Bajonetten 3 Kristianstad 5 790 94 Bostäder Alkronan 3 Kristianstad 2 050 - Kontor Lindblad 24 Karlskrona 2 096 - Samhällsservice Sjöhem 4 Kristianstad 1 061 - Vård Binga 9:237 Karlskrona 560 8 Bostäder Östra Rödeby 3:1 etapp 1 Karlskrona 386 6 Bostäder Summa 11 943 108 ===== SIDA 15 ===== BRINOVA FASTIGHETER AB DELÅRSRAPPORT JANUARI–JUNI 2023 15 Hållbarhetsarbetet Hållbarhetsarbetet Brinovas hållbarhetsarbete, långsiktiga perspektiv och samhällsengagemang är en integrerad del i verksamheten och ses som förutsättningar för framtida värdeskapande och ett sätt att minska de risker som finns kopplade till hållbarhetsfrågor. Brinovas ramverk för hållbarhet, som är base- rat på FN:s 17 hållbarhetsmål, har delats in i fyra fokusområden: lönsam och ansvarsfull verksam- het, den framtida miljön, det trygga samhället och engagerade medarbetare. Dessa områden definierar sådant vi kan påverka, inom koncernen och med externa partners. Till varje fokusområde har knutits både kort- och långsiktiga mål. Läs mer i Brinovas Hållbarhetsrapport på www.brinova.se. I januari 2023 har Brinova även publicerat information att bolaget kommer vara medfinansiär till ett nytt barnhem i Sydafrika. Barnhemmet be- räknas stå klart under hösten 2023 och kommer bli hem för 24 föräldralösa barn. Grunden i vår affärsplan är vårt ramverk för hållbarhet Brinovas ramverk för hållbarhet är grunden i vår affärsplan (2022–2024) som vi styr vår verksamhet med i dialog med våra intressenter. Vi har också ett antal kvantifierbara långsiktiga mål som är våra ledstjärnor i perspektivet bortom vår affärsplan. Brinovas övergripande långsiktiga mål innefatt- ar att 100 procent av bolagets energianvändning ska fortsatt komma från förnyelsebar el. Utifrån miljöeffektiva lösningar ska Brinova också minime- ra fastigheternas totala CO2-avtryck i ett 25-årigt perspektiv (noll nettoavtryck CO2 2045). Mål och prioriterade områden spänner över allt från energieffektiviseringar, hållbara inköp, gröna hyresavtal och källsortering till miljöcertifieringar vid nyproduktion. KORT- OCH LÅNGSIKTIGA MÅL Mål i affärsplan 2022–2024 • Alla nya fastigheter ska uppföras i nivå med Green Building eller motsvarande. • Vid nytecknande av hyresavtal ska Gröna Hyresavtal alltid förordas. • Belysning konverteras till LED och närvarostyrd. • Uppkopplade energisystem så att de kan styras på distans. • CO2-förbrukning ska kommuniceras. • Implementera förnybara energikällor så som solceller samt övrig ny teknik. • Fossilfri uppvärmning och kyla i så stor utsträckning som möjligt. • All upphandlad el skall vara förnybar (grön). • Laddstolpar ska finnas på alla fastigheter där det finns parkeringsmöjligheter. Kvantifierbara långsiktiga mål • Energiförbrukning för uppvärmning ska uppgå till max 75 kWh per kvm och år i genomsnitt på hela beståndet vid utgången av 2026. • Energiförbrukning för fastighetsel ska uppgå till max 25 kWh per kvm och år i genomsnitt på hela beståndet vid utgången av 2026. • Alla fastigheter ska vara uppkopplade vid utgången av 2026. • 25 procent av elanvändningen ska komma från egenproducerad el via ökat antal fastigheter med solpaneler till 2026. • Andelen nyproducerade fastigheter med energi- klassning C eller bättre ska uppgå till 100 pro- cent. • Noll nettoavtryck CO2 till år 2045. 58% uppkopplade energisystem BRINOVA I KORTHET VD-ORD FINANSIELL INFORMATION FASTIGHETS- BESTÅNDET PROJEKT- UTVECKLING VÄSENTLIGA HÄNDELSER MODERBOLAGETS RÄKNINGAR AKTIEN HÅLLBARHETS- ARBETET ÖVRIG INFORMATION OCH NYCKELTAL BRINOVA JUST NU ===== SIDA 16 ===== BRINOVA FASTIGHETER AB DELÅRSRAPPORT JANUARI–JUNI 2023 16 Brinova-aktien Brinovas B-aktie är noterad på Nasdaq Nordic Midcap i sektorn Real Estate. Stängningskursen den 30 juni 2023 var 16,60 kronor, att jämföra med stängningskursen den 31 mars 2023 som var 18,90 kronor, vilket innebär att kursen under kvartalet minskade med 12 procent. Fastighets- indexet Crex minskade under perioden med 9 procent. Börsens totalindex OMX Stockholm PI ökade med 1 procent. Under det andra kvartalet har Brinova-aktien som högst noterats i 31,00 kronor den 23 januari och som lägst 15,00 kronor den 1 juni. Per den 30 juni 2023 hade Brinova 3 355 aktieägare (3 443) som totalt äger cirka 19,2 miljoner A-aktier och cirka 78,5 miljoner B-aktier. A-aktien berättigar till 10 röster och B-aktien till 1 röst. Utdelning och utdelningspolicy Brinova prioriterar tillväxt och likviditet och därför har bolagsstämman beslutat att ingen utdelning lämnas för 2022. Brinova har, i affärsplanen för perioden 2022–2024, som långsiktig målsättning att lämna utdelning till sina aktieägare med 30 procent av förvaltningsresultatet efter schablon- beräknad skatt, efter att bolagets långsiktiga tillväxtmål har uppnåtts. Kursutveckling Carnegie Real Estate Index OMX Stockholm_PI Brinova Omsatt antal aktier/månad, tusental Q1 -23 Q2 -23 Q3 -21 Q4 -21 Q1 -22 Q2 -22 Q3 -22 Q4 -22 0 5 10 15 20 25 30 35 Kr Eget kapital per aktie Resultat per aktie Brinovas aktie introducerades den 30 september 2016 på Nasdaq Stockholm, First North Premier. 2018 bytte bolaget lista till den reg- lerade Nasdaq Stockholms Small-Cap lista i sektorn Real Estate. Från 2021 är Brinovas B-aktie noterad på Nasdaq Nordic Mid-Cap i sektorn Real Estate. Aktien handlas under benämningen BRIN B. Q1 -23 Q2 -23 Q3 -21 Q4 -21 Q1 -22 Q2 -22 Q3 -22 Q4 -22 -1,00 0,00 1,00 2,00 Kr Q1 -23 Q2 -23 Q3 -21 Q4 -21 Q1 -22 Q2 -22 Q3 -22 Q4 -22 0,00 0,34 0,68 1,02 1,36 1,70 ggr Börskurs/eget kapital per aktie per balansdag Ägarstruktur 2023-06-30 Namn Antal A-aktier, tusental Antal B-aktier, tusental Andel av kapital, % Andel av röster, % Backahill 9 400 14 096 24,0 40,0 Fastighets AB Balder 7 400 11 020 18,9 31,4 ER-HO Förvaltning AB 2 400 7 716 10,4 11,7 Bevaclean AB 7 498 7,7 2,8 Länsförsäkringar fondförvaltning AB 6 887 7,0 2,6 Verdipapirfondet Odin Eiendom 3 580 3,7 1,3 SEB AB, Luxembourg Branch 3 334 3,4 1,2 Verdipapirfondet First Nordic Real Estate 2 368 2,4 0,9 Prior & Nilsson Fond- och Kapitalförvaltning AB 1 966 2,0 0,7 SEB Nanocap 1 883 1,9 0,7 Övriga aktieägare 18 167 18,6 6,7 Summa 19 200 78 515 100,0 100,0 Aktieinformation Kortnamn: BRIN B ISIN-kod: SE0008347652 Sek Antal aktier 0 400 800 1 200 1 600 2 000 Jan Feb Mar Apr Maj Jun Apr Maj Jun 2022 Jul Aug Sep Okt Nov Dec Jan Feb 2023 Mar10 20 30 40 50 60 BRINOVA I KORTHET VD-ORD FINANSIELL INFORMATION FASTIGHETS- BESTÅNDET PROJEKT- UTVECKLING VÄSENTLIGA HÄNDELSER MODERBOLAGETS RÄKNINGAR AKTIEN HÅLLBARHETS- ARBETET ÖVRIG INFORMATION OCH NYCKELTAL BRINOVA JUST NU ===== SIDA 17 ===== BRINOVA FASTIGHETER AB DELÅRSRAPPORT JANUARI–JUNI 2023 17 Väsentliga händelser Kvartal 1 • Inflyttning har skett i fastigheten Bromölla Lugnet 9, ett nybyggt omsorgsboende med 40 lägenheter samt ytor till hemtjänsten. • Förvärv och tillträde till Karlskrona Skeppsbron 2 med en uthyrningsbar yta om 400 kvm med bland annat Karlskrona kommun som hyresgäst. • Inflyttning i 94 nybyggda hyreslägenheter i fastig- heten Kristianstad Bajonetten 3. • Inflyttning av Försäkringskassan i nyrenoverade lokaler om 2 100 kvm i fastigheten Karlskrona Lindblad 24, varvid fastigheten nu är fullt uthyrd. • Framgångsrikt uthyrningskvartal med 10 strategiskt viktiga tecknade hyresavtal om totalt 2 000 kvm. Oxievång 7, Malmö VD Per Johansson och chefen för Projektutveckling Stina Trimark tog i slutet av april det första spadtaget till Brinovas nya projekt i Oxie. De nya bostäderna som nu byggs, ligger precis vid Oxie station. I den första etappen byggs 34 lägenheter som är disponerade över genomgående 1:or, 2:or, 3:or och 4:or med hög standard. Husen utrustas med solceller vars produktion täcker fastighetselen. Inflyttningen är beräk- nad till vintern 2024. Brinova äger redan i området fastigheter innehållande verksam- het i form av vårdcentral, bibliotek, barnmorskeverksamhet, folktandvård mm. Bajonetten 3, Kristianstad. Inflyttning har under första halvåret genomförts i de 94 nya lägenheterna i kvarteret Bajonetten i Kristianstad. Lägenheterna håller en hög stan- dard och är ett nytillskott till en redan attraktiv del av centrala Kristianstad. BRINOVA I KORTHET VD-ORD FINANSIELL INFORMATION FASTIGHETS- BESTÅNDET PROJEKT- UTVECKLING VÄSENTLIGA HÄNDELSER MODERBOLAGETS RÄKNINGAR AKTIEN HÅLLBARHETS- ARBETET ÖVRIG INFORMATION OCH NYCKELTAL BRINOVA JUST NU Kvartal 2 • Avtal har tecknats avseende försäljning av bygg- rätt i Lund om cirka 6 000 kvm BTA. Frånträde sker under hösten 2024. • Årsstämma genomfördes utan förändringar i styrelsesammansättningen. • Första spadtaget för 34 hyresbostäder och lokaler för livsmedel i Oxie, strax utanför Malmö. Inflyttningen är beräknad till slutet av 2024. • Räntesäkringar om totalt 400 Mkr är tecknade på genomsnittlig nivå om 2,7 procent och med en löptid mellan 5–10 år. • Avtal om refinansiering har säkrats för cirka 500 Mkr i Danske bank. Ny löptid är 2 år från förlängningen av lånen som sker 30 september. • Inflyttning har skett av första etappen i Karlskro- na, Rödeby med 6 hyresbostäder och i Karlskro- na, Jämjö med 7 hyresbostäder. Händelser efter periodens utgång • Första spadtag för konvertering av kontors- lokaler i Lund till 126 hyresbostäder, varav 80 studentbostäder. Inflyttningen är beräknad till slutet av 2024. • Uthyrning av 445 kvm till en större samhälls- aktör på ett 5-årigt avtal med en hyresnivå om 1 600 kr per kvm i Kristianstad, Sjöhem 4. ===== SIDA 18 ===== BRINOVA FASTIGHETER AB DELÅRSRAPPORT JANUARI–JUNI 2023 18 Övrig information Risker och osäkerhetsfaktorer För att kunna upprätta redovisningen enligt god redovisningssed måste företagsledningen göra bedömningar och antaganden som påverkar i bok- slutet redovisade tillgångs- och skuldposter res- pektive intäkts- och kostnadsposter samt lämnad information i övrigt. Faktiskt utfall kan skilja sig från dessa bedömningar. Koncernens verksamhet, finansiella ställning och resultat kan påverkas av ett antal risker och osäkerhetsfaktorer. För att begränsa riskexponeringen finns interna regel- verk och policyer. Brinovas väsentliga risker samt exponering och hantering av densamma beskrivs i 2022 års årsredovisning. Det geopolitiska läget i Europa medför en humanitär kris och olika typer av osäkerhetsfak- torer, så som leveransproblem av vissa råvaror, refinansieringsrisk och ökad inflation som också ökar osäkerheten kring det aktuella ränteläget. De höga materialpriserna inom byggsektorn har en direktpåverkan på kommande projekt. Detta innebär att vi justerar tidsplaner för pågående projekt och projektutveckling och arbetar med att hitta nya metoder och materialval i våra komman- de projekt för att säkerställa fortsatt lönsam pro- jektutveckling. De ökade energipriserna påverkar oss i lägre utsträckning då vi har en viss del av förbrukning upphandlad för de kommande åren. Vi följer effekterna av det geopolitiska läget noggrant och kan konstatera att våra tillgångsslag är en trygg och säker investering, med långsiktigt stabila kassaflöden. Personal och organisation Antalet anställda uppgick på balansdagen till 52 personer jämfört med 52 personer vid ingången av året. De anställda är lokalt placerade i Eslöv, Helsingborg, Karlskrona, Kristianstad, Landskrona och Malmö. Marknadsutsikter Brinova har fokus på växande attraktiva kommuner i södra Sverige, där det råder en stabil efterfrågan på fastigheter för hyreslägenheter samt samhälls- fastigheter för bostad, vård, utbildning, administra- tion och fritid. Lokal ansvarsfull egen förvaltning utvecklar löpande bolagets marknadskunnande och relationerna med lokala beslutsfattare. Det tillsammans med intressanta pågående och framtida projekt och en god finansiell ställning gör att bolaget ser positivt på utvecklingen de kommande åren. Redovisnings- och värderingsprinciper Brinova följer i sin koncernredovisning den av Europeiska unionen antagna IFRS (International Financial Reporting Standards) och tolkningarna av dessa (IFRIC). Denna delårsrapport är upprät- tad enligt IAS 34 Delårsrapportering. Vidare har tillämpliga bestämmelser i årsredovisningslagen tillämpats. Moderbolaget har upprättat sina finan- siella rapporter i enlighet med årsredovisningsla- gen och RFR 2 Redovisning för juridiska personer. För fullständiga redovisningsprinciper hänvisas till Brinovas årsredovisning för 2022. Finansiell kalender För vidare information, vänligen kontakta: Malin Rosén Brinovas CFO & Vice VD samt Brinovas IR-kontakt. Per Johansson VD per.johansson@brinova.se Tel. 0708-17 13 63 Malin Rosén Vice VD och CFO malin.rosen@brinova.se Tel. 0709-29 49 52 Delårsrapport januari–september 26 oktober 2023 Bokslutskommuniké 2023 27 februari 2024 Delårsrapport januari–mars 25 april 2024 Årsstämma 7 maj 2024 ÖVRIG INFORMATION Ändrad redovisningsprincip Inga redovisningsprinciper är ändrade jämfört med Årsredovisningen för 2022. Påverkan av nya eller omarbetade IFRS från 1 januari 2023 eller senare Inga av EU godkända och ändrade standarder samt tolkningsuttalanden från IFRS Interpretations Committee med ikraftträdande under kommande perioder bedöms påverka koncernens finansiella ställning i väsentlig omfattning. BRINOVA I KORTHET VD-ORD FINANSIELL INFORMATION FASTIGHETS- BESTÅNDET PROJEKT- UTVECKLING VÄSENTLIGA HÄNDELSER MODERBOLAGETS RÄKNINGAR AKTIEN HÅLLBARHETS- ARBETET ÖVRIG INFORMATION OCH NYCKELTAL BRINOVA JUST NU ===== SIDA 19 ===== BRINOVA FASTIGHETER AB DELÅRSRAPPORT JANUARI–JUNI 2023 19 Nyckeltal Brinova presenterar vissa finansiella mått i delårsrapporten som inte definieras enligt IFRS. Brinova anser att dessa mått ger värdefull komplet- terande information till investerare och bolagets ledning då de möjliggör utvärdering av bolagets prestation. Eftersom inte alla företag beräk- nar finansiella mått på samma sätt, är dessa inte alltid jämförbara med mått som används av andra företag. Dessa finansiella mått ska därför inte ses som ersättning för mått som definieras enligt IFRS. Nedan presenteras definitioner på mått som med några undantag, inte definieras enligt IFRS. Nyckeltalen är baserade på rapporter över resultat, finansiell ställning, förändring eget kapital och kassaflöde. Nyckeltal 2023 jan–jun 2022 jan–jun 2022 jul– 2023 jun 2022 jan–dec Definitioner2) Fastighetsrelaterade Hyresintäkter, Mkr 256,6 229,2 491,2 463,8 Hyresintäkter enligt Rapport över totalresultat Driftsöverskott, Mkr 163,0 141,6 311,7 290,3 Driftsöverskott enligt Rapport över totalresultat Hyresvärde, Mkr 554,4 494,9 554,4 504,4 Utgående hyra på årsbasis med tillägg för bedömd marknadshyra för vakanta ytor Ekonomisk uthyrningsgrad, % 95,9 94,0 95,9 94,3 Kontrakterad årshyra för hyresavtal vilka löper vid periodens slut i procent av hyresvärde Överskottsgrad, % 63,5 61,8 63,5 62,6 Driftsöverskott i procent av hyresintäkterna Belåningsgrad netto, % 60,6 58,9 60,6 58,7 Skulder till kreditinstitut med avdrag för likvida medel i förhållande till fastigheternas värde vid periodens slut Belåningsgrad, % 62,1 61,3 62,1 60,8 Skulder till kreditinstitut i förhållande till fastigheternas värde vid periodens slut Uthyrbar yta, tkvm 353,8 343,0 353,8 347,8 Genomsnittligt direktavkastningskrav, % 5,1 4,6 5,1 4,9 Beräknat driftsöverskott på årsbasis i förhållande till fastigheternas verkliga värde vid periodens slut Finansiella Avkastning på eget kapital, % -5,0 9,1 -4,5 9,6 Periodens resultat i procent av ett genomsnittligt eget kapital Avkastning på totalt kapital, % -1,0 2,5 -0,2 3,3 Resultat före skatt med tillägg för finansiella kostnader och värdeförändringar i derivat i pro- cent av en genomsnittlig balansomslutning Räntetäckningsgrad, ggr 1,8 2,8 2,0 2,4 Resultat före skatt med återläggning av finansiella kostnader och orealiserade värdeförändringar i förhållande till finansiella kostnader Genomsnittlig ränta, % 3,5 1,8 3,5 3,1 Beräknad årsränta för skulder till kreditinstitut, baserat på aktuella låneavtal i förhållande till totala skulder till kreditinstitut Räntebindning, år 2,7 2,7 2,7 2,4 Viktad räntebindningstid för lån till kreditinstitut Kapitalbindning, år 2,0 1,8 2,0 2,2 Viktad kapitalbindningstid för lån till kreditinstitut Soliditet, % 34,5 36,0 34,5 35,6 Eget kapital inklusive minoritetsintressen i procent av balansomslutningen Förvaltningsresultat, Mkr 67,3 82,8 141,0 156,5 Resultat före skatt med återläggning av värdeförändringar Resultat före skatt, Mkr -180,8 353,7 -146,6 387,9 Resultat före skatt enligt Rapport över totalresultat Periodens resultat, Mkr -155,2 272,4 -137,9 289,7 Periodens resultat enligt Rapport över totalresultat Balansomslutning, Mkr 8 723,8 8 732,0 8 723,8 8 889,0 Balansomslutning enligt Koncernens rapport över finansiell ställning i sammandrag Aktierelaterade1) Eget kapital per aktie, kr 30,8 32,2 30,8 32,4 Eget kapital hänförligt till moderbolagets ägare i förhållande till antalet aktier vid periodens slut Långsiktigt substansvärde per aktie, kr 32,3 34,0 32,3 34,1 Eget kapital med justering för uppskjutna skatter och värdeförändringar på räntederivat i förhållande till antal utestående aktier vid periodens utgång Resultat per aktie, kr -1,6 2,8 -1,4 3,0 Periodens resultat hänförligt till moderbolagets ägare i förhållande till ett genomsnittligt antal utestående aktier Förvaltningsresultat per aktie, kr 0,7 0,9 1,4 1,6 Periodens förvaltningsresultat i förhållande till ett genomsnittligt antal utestående aktier Antal utestående aktier, miljoner 97,7 97,7 97,7 97,7 Genomsnittligt antal utestående aktier, miljoner 97,7 97,5 97,7 97,6 Vägt genomsnitt av antalet utestående aktier under perioden 1) Någon utspädningseffekt föreligger ej då inga potentiella aktier (till exempel konvertibler) föreligger. 2) Definition enligt IFRS. NYCKELTAL BRINOVA I KORTHET VD-ORD FINANSIELL INFORMATION FASTIGHETS- BESTÅNDET PROJEKT- UTVECKLING VÄSENTLIGA HÄNDELSER MODERBOLAGETS RÄKNINGAR AKTIEN HÅLLBARHETS- ARBETET ÖVRIG INFORMATION OCH NYCKELTAL BRINOVA JUST NU ===== SIDA 20 ===== BRINOVA FASTIGHETER AB DELÅRSRAPPORT JANUARI–JUNI 2023 20 Hänvis- ning 2023 jan–jun 2022 jan–jun 2022 jul– 2023 jun 2022 jan–dec Fastigheternas redovisade värde, Mkr Förvaltnings- och rörelsefastigheter, Mkr BR 8 328,0 8 248,2 8 328,0 8 431,7 Räntetäckningsgrad, ggr Resultat före skatt, Mkr RR -180,8 353,7 -146,6 387,9 Återläggning av finansiella poster, Mkr RR 81,7 46,0 142,7 107,0 Värdeförändringar, Mkr RR 248,6 -270,9 285,6 -233,9 Justerat resultat före skatt, Mkr 149,5 128,8 281,7 261,0 Räntetäckningsgrad, ggr 1,8 2,8 2,0 2,4 Avkastning på eget kapital, % Resultat efter skatt, Mkr RR -155,2 272,4 -137,9 289,7 Genomsnitt av IB och UB eget kapital, Mkr BR 3 083,6 3 001,8 3 075,0 3 010,4 Avkastning på eget kapital, % -5,0 9,1 -4,5 9,6 Soliditet, % Eget kapital, Mkr BR 3 006,0 3 143,9 3 006,0 3 161,2 Balansomslutning, Mkr BR 8 723,8 8 732,0 8 723,8 8 889,0 Soliditet, % 34,5 36,0 34,5 35,6 Belåningsgrad netto, % Skulder till kreditinstitut, Mkr BR 5 168,5 5 052,3 5 168,5 5 125,4 Förvaltnings- och rörelsefastigheter, Mkr BR 8 328,0 8 248,2 8 328,0 8 431,7 Likvida medel BR 122,5 191,3 122,5 173,7 Belåningsgrad netto, % 60,6 58,9 60,6 58,7 Hänvis- ning 2023 jan–jun 2022 jan–jun 2022 jul– 2023 jun 2022 jan–dec Belåningsgrad, % Skulder till kreditinstitut, Mkr BR 5 168,5 5 052,3 5 168,5 5 125,4 Förvaltnings- och rörelsefastigheter, Mkr BR 8 328,0 8 248,2 8 328,0 8 431,7 Belåningsgrad, % 62,1 61,3 62,1 60,8 Avkastning på totalt kapital, % Resultat före skatt, Mkr RR -180,8 353,7 -146,6 387,9 Återläggning av finansiella poster, Mkr RR 81,7 46,0 142,7 107,0 Återläggning av värdeförändringar derivat, Mkr RR 10,0 -193,9 -14,4 -218,3 Genomsnitt av IB och UB balans- omslutning, Mkr BR 8 806,4 8 303,6 8 727,9 8 382,1 Avkastning på totalt kapital, % -1,0 2,5 -0,2 3,3 Förvaltningsresultat per aktie, kr Förvaltningsresultat, Mkr RR 67,3 82,8 141,0 156,5 Genomsnittligt antal aktier under perioden, miljoner RR 97,7 97,5 97,7 97,6 Förvaltningsresultat per aktie, kr RR 0,69 0,85 1,44 1,60 Långsiktigt substansvärde per aktie, kr Eget kapital, Mkr BR 3 006,0 3 143,9 3 006,0 3 161,2 Uppskjuten skattefordran, Mkr BR -11,5 -9,0 -11,5 -13,8 Verkligt värde räntederivat, Mkr BR -209,4 -195,0 -209,4 -219,4 Uppskjuten skatteskuld, Mkr BR 371,8 378,2 371,8 399,6 Långsiktigt substansvärde, Mkr 3 156,9 3 318,1 3 156,9 3 327,6 Antal utestående aktier, miljoner 97,7 97,7 97,7 97,7 Långsiktigt substansvärde per aktie, kr 32,3 34,0 32,3 34,1 I ovan tabell redovisas härledning av de finansiella nyckeltalen som Brinova följer löpande och för vilka styrelsen fastslagit finansiella mål för perioden 2022–2024. 0 2 000 4 000 6 000 8 000 10 000 Mkr 2020 2021 2022 2023 Fastighetsportföljens utveckling ggr 0 1 2 3 4 2020 2021 2022 2023 Räntetäckningsgrad Avkastning på eget kapital 1) Rullande tolv månader. Riskfri ränta, +7%.0 5 10 15 20 2019 2020 2021 2022 20231) % Soliditet 2020 2021 2022 2023 % 0 10 20 30 40 50 30% +7% 1,75 ggr 10 Mdkr Belåningsgrad netto % 0 20 40 60 80 100 2020 2021 2022 2023 60% HÄRLEDNING AV NYCKELTAL Härledning av nyckeltal Brinovas finansiella mål för perioden 2022–2024: BRINOVA I KORTHET VD-ORD FINANSIELL INFORMATION FASTIGHETS- BESTÅNDET PROJEKT- UTVECKLING VÄSENTLIGA HÄNDELSER MODERBOLAGETS RÄKNINGAR AKTIEN HÅLLBARHETS- ARBETET ÖVRIG INFORMATION OCH NYCKELTAL BRINOVA JUST NU ===== SIDA 21 ===== BRINOVA FASTIGHETER AB DELÅRSRAPPORT JANUARI–JUNI 2023 21 Rapportens undertecknande Styrelsen och verkställande direktören intygar härmed att kvartalsrapporten ger en rättvisande översikt av moderföretaget och koncernens verksamhet, ställning och resultat samt beskriver väsentliga risker och osäkerhetsfaktorer som företaget och de företag som ingår i koncernen står inför. Helsingborg den 14 juli 2023 Erik Selin Anna Nordström Carlsson Johan Ericsson Ordförande Johan Tollgerdt Anders Jarl Lennart Mauritzson Per Johansson VD Rapporten har inte varit föremål för revisors granskning. UNDERTECKNANDE BRINOVA I KORTHET VD-ORD FINANSIELL INFORMATION FASTIGHETS- BESTÅNDET PROJEKT- UTVECKLING VÄSENTLIGA HÄNDELSER MODERBOLAGETS RÄKNINGAR AKTIEN HÅLLBARHETS- ARBETET ÖVRIG INFORMATION OCH NYCKELTAL BRINOVA JUST NU ===== SIDA 22 ===== BRINOVA FASTIGHETER AB DELÅRSRAPPORT JANUARI–JUNI 2023 22 Brinova etablerar ett nytt pittoreskt boendeområde mitt i Rödeby, Karlskrona. Det är den före detta prästbostaden och administrationsbyggnaden i församlingen som utgör grunden till bostadsområ- det. Prästgården byggdes 1917. Tidigare inrymde fastigheten bostad för kyrkoherden samt pas- torsexpedition. År 2004 beslutade kyrkorådet att avveckla tjänstebostadstvånget. Detta innebar att idén med att bygga om fastigheten till administra- tionsbyggnad blev möjlig. Fastigheten ligger lummigt och naturskönt mitt i Rödeby med friluftslivet inpå knuten. Närhet till skola, simhall, affärer, vårdcentral och allmänna kommunikationer gör att bostadsläget passar för alla skeden i livet. För att bevara fastighetens fina miljö och den gamla prästgårdens pampighet har vi byggt till tre mindre huskroppar, likt ekonomibyggnader, målade i ljus faluröd färg. På detta sätt vill vi bevara karaktären på området där prästgården i sin gula fasad lyfts fram som den mäktiga huvudbyggnad den är. Varje ny byggnad har 6 lägenheter vardera fördelade på tvåor och treor från 56,6 kvm till 70,3 kvm. De nya husen klarar energiklass B. Solceller installeras på varje tak och varje hyres- gäst har tillgång till en egen p-plats där man kan ladda sin elbil. Inflyttning i de tre byggnaderna har successivt skett under sommaren 2023 med sista etappen inflyttningsklar i september 2023. I prästgårdsbyggnaden planeras 4–5 lägenheter som vi hoppas kunna påbörja under hösten 2023. Fastigheten är cirka 10 000 kvm och ger möjlighet Gudomligt boende i Rödeby Östra Rödeby, Karlskrona Varje ny byggnad har 6 lägenheter vardera fördelade på tvåor och treor från 56,6 kvm till 70,3 kvm. De nya husen klarar energiklass B med solceller på varje tak. Östra Rödeby, Karlskrona Det är den före detta prästbostaden och administrationsbyggnaden i församlingen som utgör grun- den till Brinovas nya bostadsområde i Rödeby, Karlskrona. För att bevara fastighetens fina miljö och den gamla prästgårdens pampighet har vi byggt till tre mindre huskroppar, likt ekonomibyggnader. BRINOVA I KORTHET VD-ORD FINANSIELL INFORMATION FASTIGHETS- BESTÅNDET PROJEKT- UTVECKLING VÄSENTLIGA HÄNDELSER MODERBOLAGETS RÄKNINGAR AKTIEN HÅLLBARHETS- ARBETET ÖVRIG INFORMATION OCH NYCKELTAL BRINOVA JUST NU till ytterligare förtätning utan att det påverkar den genuina miljön. För att detta ska kunna ske krävs en detaljplaneändring som ännu inte är påbörjad. 18 nya hyreslägenheter. Brinovas nya pittoreska boendeområde i Rödeby, Karlskrona, kretsar kring Prästgården som stod klar 1917. ===== SIDA 23 ===== Karlskrona Ängelholm Landskrona Helsingborg Eslöv Malmö Kristianstad Lund Huvudkontor Förvaltningskontor Fastigheter Lista över fastigheterna finns på www.brinova.se Expansiv aktör inom hyresbostäder och samhällsfastigheter i södra Sverige Brinova äger, utvecklar och förvaltar primärt hyresbostäder och samhällsfastigheter belägna på utvalda orter med goda kommunikationer i södra Sverige. Verksamheten kännetecknas av långsiktighet, samverkan med aktörer inom samhällssektorn och inte minst en lokal egen förvaltning på de orter där bolaget valt att verka. Fastighetsbeståndet om cirka 354 000 kvm har ett marknadsvärde på 8,3 miljarder kronor. Värden skapas genom selektiva förvärv, effektiv fastighetsutveckling och en aktiv förvaltning. Ett starkt kassaflöde möjliggör en fortsatt tillväxt av bolaget. Brinovas B-aktie är noterad på Nasdaq Stockholm och handlas på Mid Cap-listan. Huvudkontoret finns i Helsingborg. Attraktiva orter för boende och samhällsservice Brinova äger, utvecklar och förvaltar primärt hyresbostäder och samhällsfastigheter belägna på utvalda orter med goda kommunikationer i södra Sverige. Verksamheten kännetecknas av långsiktighet, samverkan med aktörer inom samhällssektorn och inte minst en lokal egen förvaltning på de orter där bolaget valt att verka. Denna information är sådan information som Brinova Fastigheter AB (publ) är skyldig att offentliggöra enligt EU:s marknadsmissbruksförordning. Informationen lämnades, genom de kontaktpersoner som visas på sidan 18, för offentliggörande den 14 juli 2023. Huvudkontor Brinova Fastigheter AB Stortorget 9 252 20 Helsingborg brinova.se info@brinova.se Förvaltningskontor Brinova – Eslöv Malmgatan 1 B 241 30 Eslöv Brinova – Malmö Olsgårdsgatan 14 215 79 Malmö Brinova – Landskrona Östergatan 29 261 34 Landskrona Brinova – Helsingborg Stortorget 9 252 20 Helsingborg Brinova – Kristianstad Blekingevägen 6 291 54 Kristianstad Brinova – Karlskrona Drottninggatan 54 371 33 Karlskrona