===== SIDA 1 ===== Delårsrapport Q2 2023 ===== SIDA 2 ===== 2 Delårsrapport Q2 MSEK APR-JUN 2023 APR-JUN 2022 JAN-JUN 2023 JAN-JUN 2022 JUL 2022 - JUN 2023 JAN-DEC 2022 Nettoomsättning 239 216 481 431 980 930 EBITDA 0 24 20 53 115 148 Justerad EBITDA 8 37 28 68 91 131 Rörelseresultat -19 6 -20 11 33 65 Kassaflöde från den löpande verksamheten 12 0 14 32 45 62 Resultat efter skatt -29 7 -29 4 13 47 Starkt kassaflöde och tillväxt i en utmanande marknad • Eniro meddelade den 4 maj 2023 att ett effektiviseringspro- gram initierats med mål att stärka kundnyttan och skapa 60-80 miljoner kronor i årliga effektivitetsvinster. • Inget moratorium föreligger längre för Eniro, vilket innebär att den restriktion om att ta upp lån hos svenska banker som uppstod i samband med Eniros företagsrekonstruktion under 2020 inte längre är gällande. VÄSENTLIGA HÄNDELSER UNDER KVARTALET • Den 14 juli 2023 beslutade styrelsen i Eniro att, med stöd av bemyndigandet från årsstämman den 11 maj 2023, förvärva egna aktier på Nasdaq Stockholm inom ramen för ett åter- köpsprogram. Vid rapportens publicering har 17 350 000 st aktier förvärvats till en genomsnittskurs på 0,57 SEK. Eniros egna innehav uppgår därmed till 18 175 356 st. • Eniro har efter periodens utgång inom det effektiviseringspro- gram som kommunicerats redan genomfört förändringar som kommer innebära årliga kostnadsbesparingar om cirka 46 MSEK när de är helt genomförda. Redan juli månad visar en tydlig resultatförbättring jämfört med årets tidigare månader med en EBITDA i spannet 14 till 18 MSEK. VÄSENTLIGA HÄNDELSER EFTER PERIODENS UTGÅNG 2023 • Kvartalets nettoomsättning uppgick till totalt 239 MSEK (216). • EBITDA uppgick till 0 MSEK (24), med en EBITDA-marginal på 0,1 procent (11,1). 1) • Justerad EBITDA uppgick till 8 MSEK (37),1) • Rörelseresultat uppgick till -19 MSEK (6). • Resultat efter skatt uppgick till -29 MSEK (7). • Resultat per aktie före och efter utspädning, nuvarande antal aktier -0,04 SEK (0,01).2) • Resultat per aktie före och efter utspädning -0,04 SEK (-0,19) 3) • Kassaflöde från den löpande verksamheten uppgick till 12 MSEK (0). • Den 19 maj 2023 betalade Eniro 37 MSEK i kontant utdelning till aktieägarna, motsvarande 0,05 SEK per aktie. APRIL - JUNI 2023 1) Finansiella icke-IFRS mått stäms av på sidan 20 och definieras på sidan 22. 2) Baseras på antalet stamaktier vid periodens utgång exklusive eget innehav (745 357 116 st) 3) Resultat per stamaktie efter allokering av preferensaktiernas företrädesrätt till utdelning (dock är preferensaktierna konverterade respektive inlösta i februari 2023), se sidan 11 för ytterligare information. • Periodens nettoomsättning uppgick till totalt 481 MSEK (431). • EBITDA uppgick till 20 MSEK (53), med en EBITDA-marginal på 4,2 procent (12,3).1) • Justerad EBITDA uppgick till 28 MSEK (68),1) • Rörelseresultat uppgick till -20 MSEK (11). • Resultat efter skatt uppgick till -30 MSEK (4). • Resultat per aktie före och efter utspädning, nuvarande antal aktier -0,04 SEK (0,01).2) • Resultat per aktie före och efter utspädning -0,08 SEK (-0,53). 3) • Kassaflöde från den löpande verksamheten uppgick till 14 MSEK (32). • ARR för affärsområdet Marketing Partner uppgick till 451 MSEK (452). 1) JANUARI - JUNI 2023 ===== SIDA 3 ===== 3 Ökad försäljning och stärkt kassaflöde Vi har under det andra kvartalet inträtt och stängt perioden med en stark nyförsäljning och en signifikant tillväxt av våra tredjepartspro- dukter. Vår order intake som inte kvartalsvis redovisas utan periodi- seras över kontraktslängden har under det starka kvartalet bidragit till att vi för första gången på tolv månader lyckats öka vår ARR till 451 MSEK jämfört med 445 MSEK i föregående kvartal och 442 MSEK vid slutet av 2022. Vi noterar även att vår ARR på 451 miljo- ner kronor överstiger vår nuvarande market cap. Den ökade ARR är ett styrketecken för framtida bokslut och en fortsättning av tren- den indikerar en högre tillväxt framöver. Den ökande försäljningen har också bidragit till att kraftigt förstärka vårt kassaflöde från den löpande verksamheten som under kvartalet uppgår till 12 miljoner kronor, vilket är nivåer vi inte har haft under samma kvartal på flera år. Ett starkt bevis på att de gjorda och pågående investeringarna i försäljningsleden och våra säljprocessers utveckling börjar ge av- kastning. Utmanande marknad 2023 har präglats av en nedgång på annonsmarknaden, med två kvartal av negativ tillväxt. Enligt IRM:s analys kommer denna trend sannolikt att fortsätta under året. Trots detta förutspår IRM en poten- tiell tillväxt 2024. Den ekonomiska situationen har försämrats under året, med en kraftig ökning av konkurser i juni. Denna utmanande miljö har dock lett till att Eniro framgångsrikt har anpassat sin nyför- säljning till marknaden. Samtidigt har antalet nya företag minskat jämfört med tidigare år. Trots detta har Eniro upplevt en kvartalsvis tillväxt i sin nyförsäljning, vilket bekräftar styrkan i vårt erbjudande. Ett effektivare och attraktivare Eniro De senaste åren har Eniro haft största fokus på att vända ned- gång till stabilitet och tillväxt. Väl där behöver vi nu öka effektivi- teten i alla processer inom samtliga våra områden. Min roll som VD är att utmana det vi gör och se till att vi ökar effektiviteten internt och attraktionen på marknaden. Under kvartalet har vi genomfört och kommunicerat vårt effek - tiviseringsprogram som ska leda till besparingar på cirka 60-80 miljoner årligen, när vi når full effekt. Redan nu kan vi konstatera att vi genomfört förändringar som kommer innebära årliga be- sparingar om 20 MSEK i personal- och konsultneddragningar, 9 MSEK i tech, 10 MSEK i nedstängning av kontor och cirka 7 MSEK i besparingar vid omförhandlingar av olika avtal såsom hyror och licenser. Detta är ett viktigt steg för att få kostnader och intäkter i balans. I sikte har vi ett sunt och lönsamt bolag med en växande ARR och lönsammare kärnaffär. Resultatet för kvartalet är i linje med interna förväntningar och även om vi inte har möjlighet att lämna en riktning för nästa kvar- tal är kommande kvartal renare från dylika jämförelsestörande poster och därmed ser vi också potentiella lönsamhetsförbättringar. Effektiviseringsprogrammet har lett till höga kostnader, i enlighet med förväntningar för kvartalet och ett emellanåt lägre fokus på kärnaffä- ren varför vi ser en lönsamhet i kvartalet som är påfallande lägre än samma kvartal föregående år. Resultatet före skatt påverkas även av valutakursdifferenser på koncerninterna lån om -4 MSEK i kvartalet, medan föregående års kvartal hade en positiv effekt på 3 MSEK. Starkt kassaflöde och tillväxt i en utmanande marknad ===== SIDA 4 ===== 4 Starkt kassaflöde och tillväxt i en utmanande marknad Vårt utlysta effektiviseringsprogram ska leda till ett effektivare bolag, en lönsammare affär och ett modernare sätt att arbeta. Vi ser att verktyg som utvecklats externt och som implementeras i bolaget har möjlighet att skapa nya arbetssätt som dels krä- ver mindre handpåläggning av oss men som också ger ett större värde för kunden. Den tekniska utvecklingen i vår industri går fort just och Eniro söker ständigt nya organisatoriska förbättrings - möjligheter varför möjligheterna för att rationalisera och effekti- visera är större än förebådat. Vi utesluter därför inte att genomgå ytterligare effektiviseringar av organisationen i närtid. Från sälj- och marknadsföringsbolag till ett produktbolag Eniro behöver lägga all fokus på att skapa värde genom pro- duktens kvalitet och funktion. För att möjliggöra detta har vi tagit beslutet att transformera bolaget till ett i framtiden renodlat pro- duktbolag. Detta möjliggör en organisk användartillväxt och ut- ökat kundengagemang. På detta sätt kan vi även skapa en mer hållbar tillväxtmodell genom att minska beroendet av stora team och istället låta produkten stå i centrum för kundanskaffningen. Jag vill leda våra aktieägare i en uppdatering om de transfor - merande initiativ vi har vidtagit och ska ta för att säkerställa att Eniro fortsätter att ligga i branschens framkant. Grundade i ved- ertagna principer tror vi att dessa strategiska grepp kommer att befästa vår position som marknadsledare, driva hållbar tillväxt och optimera aktieägarvärdet. Dessa består av Förbättrad användarupplevelse, Implementering av freemium-strategi, Aktiveringscentrerat tillvägagångssätt, Förfining av vår försäl- jningsstrategi, Datadrivna insikter, Integrering av feedback, Strategisk uppskalning, Odlar vårt användarcommunity och In- terna synergier. Dessa avgörande initiativ markerar ett nytt kapitel för Eniro. Att bli ett renodlat produktbolag kommer förutom fördelarna rada- de ovan också innebära att vi effektivare kan implementera nya produkter och tjänster i vårt erbjudande och integrera dessa i vår affärsmodell. Dynava och vår marknad På den nordiska marknaden för outsourced customer care ser vi en mogen marknad med etablerade aktörer. Teknologisk inno- vation, som chatbots och AI, blir allt vanligare. Som ett led av vårt effektiviseringsprogram har vi efter kvartalets utgång i augusti till de direkt berörda kommunicerat en organisationsförändring där vi kommer att stänga ner ett av våra svenska contact center kontor i Norrköping och samtidigt utöka vår verksamhet i Dakar, Senegal. Denna förändring kommer att innebära en besparing på cirka 10 MSEK årligen när den är helt genomförd. För Dynava har kvartalet också inneburit reella kraftansträng- ningar för att säkerställa att synergier och homogenisering av bolagen skall bära frukt. Nya kompetenser har rekryterats och ambitiösare mål har satts för att se till att målen uppfylls under innevarande år. Därtill är det svagare kvartalet för Dynava sprunget främst från de högre produktionskostnaderna i Norden till följd av vakanta positioner i våra produktionsländer Senegal och Moldavien. Att produktmixen fortsätter att växla är också en bidragande orsak. Vi ser att ökade utbildningsinsatser i Senegal som leder till direk- ta rekryteringar och en ökad försäljning i Norden framöver stäv- jar båda dessa orsaker. HOSNI TEQUE-OMEIRAT Verkställande direktör och koncernchef ===== SIDA 5 ===== 5 NETTOOMSÄTTNING Nettoomsättningen för första kvartalet uppgick till 239 MSEK (216), en tillväxt mot föregående år med 11 procent. Inom af - färsområdet Marketing Partner minskade nettoomsättningen med 4 procent på grund av avyttringen av Eniro På Sjön som skedde i tredje kvartalet 2022. Affärsområdet Dynavas omsätt - ning har en tillväxt på 43 procent i jämförelse mot föregående år, på grund av förvärvet av Samres AB, organiskt minskade nettoomsättningen med 11 procent, vilket förklaras av minskad volym inom nummerupplysning och förlorade kundavtal inom kundtjänst. Valutaomräkningseffekter påverkade totala intäkter med 6 MSEK (4). Geografiskt var rörelseintäkternas fördelning; Sverige 120 MSEK (89), Norge 28 MSEK (34), Danmark 37 MSEK (37) och Finland 54 MSEK (56). EBITDA Koncernens EBITDA uppgick till 0 MSEK (24), vilket motsvarar EBITDA-marginal om 0,1 procent (11,1). Justerad EBITDA uppgick till 8 MSEK (37) exklusive jämförelsestörande poster om -8 MSEK (-13) som främst består av omstruktureringsskostnader. För mer information om jämförelsestörande poster se avsnittet ”Avstämingar finansiella icke-IFRS mått”. Valutaomräkningseffekter påverkade EBITDA med 0 MSEK (2). Koncernens rörelsekostnader exklusive av- och nedskrivningar, uppgick till -245 MSEK (-195). Kostnadsökningen är relaterade till rörelsekostnader för Samres -38 MSEK (0) som förvärvades i slutet av andra kvartalet 2022. I Marketing Partner ökar kostnaderna i kvartalet i huvudsak på grund av ökad säljstyrka och satsningar på produktutveckling. I Dynava var kostnaderna, exklusive Samres, på liknande nivå som föregående år. Valutaomräkningseffekter påverkade rörelsekostnaderna exklusive av-och nedskrivningar med -7 MSEK (-3). AVSKRIVNINGAR Koncernens totala avskrivningar uppgick till -19 MSEK (-18) varav -9 MSEK (-8) avser materiella anläggningstillgångar och -10 MSEK (-10) avser immateriella anläggningstillgångar Valutaomräkningseffekter påverkade totala avskrivningar med -1 MSEK (0). RÖRELSERESULTAT Rörelseresultatet uppgick till -19MSEK (6). Valutaomräkningseffekter påverkade rörelseresultatet med -1 MSEK (1). FINANSNETTO Finansnettot uppgick till -6 MSEK (1) och består i huvudsak av räntor på pensionsskuld -2 MSEK (-2) och valutakursdifferenser på koncerninterna lån -4 MSEK (3) där exponering finns mot NOK, DKK och EUR. Finansiell översikt APRIL - JUNI 2023 INTÄKTER 239 MSEK 0 50 100 150 200 250 Q2Q1Q4Q3Q2Q1Q4Q3Q2 20232021 2022 208 207 212 215 216 248 251 242 239 MSEK Intäkter 0 10 20 30 40 50 60 70 80 Q2Q1Q4Q3Q2Q1Q4Q3Q2 20232021 2022 47 33 2929 24 19 20 0 77 MSEK EBITDA 0 MSEK Rörelseresultat -120 -100 -80 -60 -40 -20 0 20 40 60 Q2Q1Q4Q3Q2Q1Q4Q3Q2 20232021 2022 1 15 -107 5 6 56 -2 -1 -19 MSEK RÖRELSERESULTAT -19 MSEK ===== SIDA 6 ===== 6 Finansiell översikt APRIL - JUNI 2023 KASSAFLÖDE FRÅN DEN LÖPANDE VERKSAMHETEN 12 MSEKOperativt kassaflöde -20 -10 0 10 20 30 40 50 Q2Q1Q4Q3Q2Q1Q4Q3Q2 20232021 2022 -14 31 43 32 0 9 21 1 12 MSEK SOLIDITET 27,8 %Soliditet 0 5 10 15 20 25 30 35 Q2Q1Q4Q3Q2Q1Q4Q3Q2 20232021 2022 22 21 9 14 21 26 28 31 28 MSEK RESULTAT FÖRE OCH EFTER SKATT Resultat före skatt uppgick till -28 MSEK (7). Resultat efter skatt uppgick till -29 MSEK (7). KASSAFLÖDE Kassaflödet från den löpande verksamheten uppgick till 12 MSEK (0), varav förändringen i rörelsekapitalet uppgick till 3 MSEK (-18). Kassaflödet från investeringsverksamheten uppgick till -4 MSEK (-44) och avser främst aktiverade utvecklingskostnader samt gene- rella inköp inom IT. 2022 bestod kassaflödet från investeringsverk- samheten till största delen av Dynavas förvärv av Samres AB som uppgick till -39 MSEK. Kassaflöde från finansieringsverksamheten uppgick till -49 MSEK (-7) varav -38 MSEK (0) avser utdelning till aktieägare, -9 MSEK (-7) avser amortering av leasingskuld och -2 MSEK (0) avser amortering av pensionsskuld. Periodens totala kassaflöde uppgick till -41 MSEK (-51). ===== SIDA 7 ===== 7 NETTOOMSÄTTNING Nettoomsättningen för första halvåret uppgick till 481 MSEK (431). Inom affärsområdet Marketing Partner som svarar för 60 procent av omsättningen i koncernen är minskningen mot föregående år 4 procent på grund av avyttringen av Eniro På Sjön som skedde i tredje kvartalet 2022. Inom affärsområ - det Dynava har nettoomsättningen ökat med 46 procent mot föregående år, på grund av förvärvet av Samres AB, organiskt minskade nettoomsättningen med 7 procent, vilket förklaras av minskad volym inom nummerupplysning och förlorade kundav- tal inom kundtjänst. Valutaomräkningseffekter påverkade totala intäkter med 11 MSEK (10). Geografiskt var rörelseintäkternas fördelning; Sverige 242 MSEK (175), Norge 57 MSEK (68), Danmark 75 MSEK (75) och Finland 107 MSEK (113). EBITDA Koncernens EBITDA uppgick till 20 MSEK (53), vilket motsvarar en EBITDA-marginal om 4,2 procent (12,3). Justerad EBITDA upp- gick till 28 MSEK (68) exklusive jämförelsestörande poster om -8 MSEK (-15) som främst består av omstruktureringsskostnader. För mer information om jämförelsestörande poster se avsnittet ”Avstämingar finansiella icke-IFRS mått”. Valutaomräkningseffekter påverkade EBITDA med 0 MSEK (2). Koncernens rörelsekostnader exklusive av- och nedskrivningar, uppgick till -470 MSEK (-384). Kostnadsökningen är relaterade till rörelsekostnader för Samres -76 MSEK (0) som förvärvades i slutet av andra kvartalet 2022. I Marketing Partner ökar kost- naderna i huvudsak på grund av förändrad produktmix, ökad säljstyrka och satsningar på produktutveckling. I Dynava minskar kostnaderna, exklusive Samres, på grund av minskade volymer och effektiviseringar. Valutaomräkningseffekter påverkade rörelsekostnader exklu- sive av-och nedskrivningar med -12 MSEK (-7). AVSKRIVNINGAR OCH NEDSKRIVNINGAR Koncernens totala avskrivningar uppgick till -40 MSEK (-42) varav -18 MSEK (-15) avser materiella anläggningstillgångar och -22 MSEK (-27) immateriella anläggningstillgångar. Valutaomräkningseffekter påverkade totala avskrivningar med -1 MSEK (-1) RÖRELSERESULTAT Rörelseresultatet uppgick till -20 MSEK (11). Valutaomräkningseffekter påverkade rörelseresultatet med -1 MSEK (1). FINANSNETTO Finansnettot uppgick till -5 MSEK (-9) och består i huvudsak av räntor på pensionsskuld -4 MSEK (-3). 2022 bestod finansnettot även av valutakursdifferenser på koncerninterna lån om - 4 MSEK. Exponering av valuta sker mot EUR, DKK och NOK Finansiell översikt JANUARI - JUNI 2023 INTÄKTER 481 MSEK 0 100 200 300 400 500 600 20232022202120202019 481 431 409 456 560 MSEK 0 10 20 30 40 50 60 20232022202120202019 20 53 57 43 60 MSEK EBITDA 20 MSEK -800 -700 -600 -500 -400 -300 -200 -100 0 100 20232022202120202019 -20 11 -5 -624 -28 MSEK RÖRELSERESULTAT -20 MSEK ===== SIDA 8 ===== 8 Finansiell översikt JANUARI - JUNI 2023 KASSAFLÖDE FRÅN DEN LÖPANDE VERKSAMHETEN 14 MSEK -5 0 5 10 15 20 25 30 35 20232022202120202019 14 32 -3 4 6 MSEK RESULTAT FÖRE OCH EFTER SKATT Resultat före skatt uppgick till -29 MSEK (2). Resultat efter skatt uppgick till -29 MSEK (4). KASSAFLÖDE Kassaflödet från den löpande verksamheten uppgick till 14 MSEK (32). Förändringen i rörelsekapitalet uppgick till -1 MSEK (-5). Kassaflödet från investeringsverksamheten uppgick till -8 MSEK (-54) och avser främst aktiverade utvecklingskostnader och generella inköp inom IT. 2022 ingick även Dynavas förvärv av Samres AB som uppgick till -39 MSEK. Kassaflöde från finansie- ringsverksamheten uppgick till -60 MSEK (-14) varav -38 MSEK (0) avser utdelning till aktieägare, -17 MSEK (-14) avser amortering av leasingskuld och -5 MSEK (0) avser amortering av pensionsskuld. Periodens totala kassaflöde uppgick till -54 MSEK (-36). LIKVIDITET OCH FINANSIELL STÄLLNING Likvida medel uppgick till 169 MSEK (207). Eget kapital i koncernen uppgick till 280 MSEK (218). Soliditeten uppgick till 27,8 procent (20,5). Den främsta anledningen till lägre likviditet jämfört mot föregå- ende år är den utdelning till aktieägare om 37 MSEK som skedde under andra kvartalet 2023. Koncernens pensionsförpliktelser uppgick till 254 MSEK (341). Omvärderingen av pensionsförpliktelserna per 30 juni uppgick till 39 MSEK (149) varav 41 MSEK (108) redovisats över totalresultatet. För mer information se not 4 sidan 15. Per den 30 juni har 5 MSEK (2) utbetalats ur den förmånsbestämda planen varav 2 MSEK skedde under det andra kvartalet. MEDARBETARE Genomsnittligt antal heltidsanställa i koncernen vid periodens slut var 931 (788). Ökningen är främst hänförlig till förvärvet av Samres AB, som skedde under andra kvartalet 2022. MODERBOLAGET Nettoomsättningen uppgick till 13 MSEK (6) och avser koncernin- terna tjänster. Periodens resultat uppgick till -4 MSEK (-10). Per den 30 juni uppgick moderbolagets egna kapital till 389 MSEK (427), varav fritt eget kapital uppgick till 115 MSEK (-120). TRANSAKTIONER MED NÄRSTÅENDE Inga väsentliga transaktioner med närstående har skett under perioden. ===== SIDA 9 ===== 9 Segmentsrapportering MARKETING PARTNER Affärsområdet Marketing Partner erbjuder mikro, små och medelstora företag ett helhetserbjudande av digitala mark- nadsföringstjänster med hjälp av egna produkter såväl som externa partnerskap, exempelvis med Google och Facebook. Erbjudandet består av sju produkter samlade i tre tydliga behov, behålla kunder, hitta nya kunder och bli nummer ett på sin marknad. I Marketing Partner finns våra egna söksajtspro- dukter från våra egna marknadsplatser – eniro.se, gulesider. no, krak.dk, dgs.dk och 0100100. Nettoomsättningen i kvartalet uppgick till 144 MSEK (149), en minskning med 4 procent i huvudsak på grund av avytt - ringen av Eniro På Sjön som skedde i tredje kvartalet 2022. Kostnaderna ökar i kvartalet i huvudsak på grund av ökning av säljstyrkan och satsningar på produktutveckling. EBITDA i kvartalet var 5 MSEK (23) och rörelseresultatet -6 MSEK (9). MSEK APR- JUN 2023 APR- JUN 2022 JAN- JUN 2023 JAN- JUN 2022 JUL 2022- JUN 2023 JAN- DEC 2022 Nettoomsättning 144 149 287 298 585 596 EBITDA 5 23 26 50 112 136 EBITDA marginal, % 3,8 15,4 9,2 16,8 19,1 22,8 Rörelseresultat -6 9 0 17 58 76 ÖVRIGT Här redovisas intäkter och kostnader i moderbolaget som ej allokerats till affärs områdena Marketing Partner och Dynava. MSEK APR- JUN 2023 APR- JUN 2022 JAN- JUN 2023 JAN- JUN 2022 JUL 2022- JUN 2023 JAN- DEC 2022 Nettoomsättning - - - - - - EBITDA 0 -8 -5 -12 -2 -9 EBITDA marginal, % - - - - - - Rörelseresultat 0 -8 -5 -12 -2 -9 DYNAVA Affärsområdet Dynava erbjuder kundtjänst och svarsservice samt nummerupplysningstjänster för större bolag i Norden. På den finska marknaden är Dynava en av de största ak- törerna på contact center marknaden och på den svenska marknaden den största på nummerupplysningstjänster. Nettoomsättningen för Dynava uppgick till 96 MSEK (67) under kvartalet, en ökning med 43 procent drivet av förvärvet av Samres AB. Rensat för förvärvet minskade nettoomsätt- ningen i perioden med 11 procent, vilket förklaras av minskad volym inom nummerupplysning och förlorade kundavtal inom kundtjänst. Dynava är i perioden påverkat av högre produktionskost- nader främst på grund av vakanta positioner i låglöneländer som tillfälligt ersatts av dyrare produktion i Norden. EBITDA i kvartalet var -5 MSEK (9) och rörelseresultatet -13 MSEK (5). MSEK APR- JUN 2023 APR- JUN 2022 JAN- JUN 2023 JAN- JUN 2022 JUL 2022- JUN 2023 JAN- DEC 2022 Nettoomsättning 96 67 194 133 395 334 EBITDA -5 9 -1 15 5 22 EBITDA marginal, % -5,1 13,4 -0,4 11,3 1,3 6,5 Rörelseresultat -13 5 -15 6 -23 -2 KONCERNEN MSEK APR- JUN 2023 APR- JUN 2022 JAN- JUN 2023 JAN- JUN 2022 JUL 2022- JUN 2023 JAN- DEC 2022 Nettoomsättning 239 216 481 431 980 930 EBITDA 0 24 20 53 115 148 EBITDA marginal, % 0,1 11,1 4,2 12,3 11,7 15,9 Rörelseresultat -19 6 -20 11 33 65 ===== SIDA 10 ===== 10 Övrig information RISKER OCH OSÄKERHETSFAKTORER Osäkerheten i omvärlden har under året ökat på grund av bland annat kriget i Ukraina, den pågående energikrisen, den ökande inflationen, den försvagade svenska kronan och försvagad konjunktur. I detta avsnitt beskrivs de viktigaste effekterna på Eniro. Eniros kunder i vissa branscher påverkas av dessa omvärldseffekter genom bland annat ökade kostnader och minskad investeringsvilja vilket kan påverka Eniros försäljning och även öka kreditrisken i kundfordringar. Eniro bemöter dessa risker genom att ha kunder i många olika branscher, arbeta med långsiktiga kundavtal och löpande riskbedöma förfallna kundfordringar. Eniro blir även påverkat av förändringar i värdet på den svenska kronan då koncernen har intäkter och kostnader i andra valutor samt interna fordringar och skulder till dotterbolag i andra valutor. För en mer utförlig beskrivning av väsentliga risker och osäkerhetsfaktorer, se årsredovisningen för 2022, sidan 32 och i not 28 på sidan 54. BEDÖMNINGAR OM FRAMTIDEN, IMMATERIELLA ANLÄGGNINGSTILLGÅNGAR OCH PENSIONSSKULD Information i denna delårsrapport som rör framtida förhållanden eller omständigheter, inklusive information om framtida resultat, tillväxt och andra omständigheter samt effekter och värderingar av immateriella anläggningstillgångar och koncernens pensionsförpliktelser utgör framtidsinriktad information. Framtidsinriktad information är föremål för risker och osäkerhetsmoment, eftersom den avser förhållanden och är beroende av omständigheter som inträffar i framtiden. Framtida förhållanden kan avsevärt komma att avvika från vad som uttryckts eller antytts i den framtidsinriktade informationen på grund av många faktorer, vilka i stor utsträckning ligger utom bolagets kontroll. GRANSKNINGSRAPPORT Denna delårsrapport har inte översiktligt granskats av bolagets revisorer. ÅRSSTÄMMA 2023 Årstämman i Eniro Group AB (publ) hölls i Solna den 11 maj 2023. Årstämman fattade bland annat följande beslut: • Beslut om disposition av Bolagets resultat i enlighet med styrel- sens förslag, innebärande att ordinarie utdelning med 0,04 kr per stamaktie av serie A och extrautdelning med 0,01 kr per stamaktie av serie A lämnas samt att återstående disponibla medel överförs i ny räkning. Den 19 maj 2023 betalade Eniro 37 MSEK i kontant utdelning till aktieägarna,motsvarande 0,05 SEK per aktie. • Stämman valde styrelseledamöter i enlighet med valberedningens förslag. Omval av styrelseledamöterna Fredric Forsman, Mia Batljan, Fredrik Crafoord, Mats Gabrielsson och Urban Hilding, och omval av styrelsens ordförande Fredric Forsman. • Bemyndigande till styrelsen att, vid ett eller flera tillfällen under tiden fram till nästa årsstämma, besluta om återköp av egna aktier. • Bemyndigade till styrelsen att, vid ett eller flera tillfällen under tiden fram till nästa årsstämma, med eller utan avvikelse från aktieägarnas företrädesrätt, besluta om nyemission av aktier och konvertibler i Bolaget • Inrättande av långsiktigt incitamentsprogram för anställda inom Enirokoncernen i form av teckningsoptioner. Information om samtliga av de av årsstämman fattade besluten offentliggjordes den 11 maj 2023 och dokument återfinns på www. enirogroup.com. ===== SIDA 11 ===== 11 Eniros aktiestruktur Notera förändringar av aktiestrukturen som beslutades vid extra bolagsstämma den 12 september 2022 och som är fullt ut genomförda i första kvartalet 2023. För mer information om förutvarande aktiestruktur se sidorna 15-19 i årsredovisningen för 2022. AKTIESTRUKTUR Stamaktien serie A handlas under tickern ENRO. Vid periodens utgång uppgick det totala antalet aktier till 746 182 482 varav 825 356 ägs av Eniro Group AB. Inga andra aktieslag fanns vid periodens utgång. RESULTAT PER AKTIE I PERIODEN Två nyckeltal för resultat per stamaktie redovisas i denna rapport. Det första måttet ”Resultat per aktie före och efter utspädning, nuvarande antal aktier” är periodens resultat dividerat med det antal stamaktier som fanns vid periodens utgång exklusive eget innehav, vilket var 745 357 116 stycken. Det andra måttet ”Resultat per aktie före och efter utspädning” är periodens resultat minskat med periodens företrädesrätt till utdel- ning avseende preferensaktier dividerat med genomsnittligt antal utestående stamaktier. Notera dock att vid periodens utgång fanns inga preferensaktier då de konverterades respektive inlöstes i februari 2023. Ingen företrädesrätt har därför de facto allokerats till någon av de tidigare preferensaktieserierna även om det är beräknat så i detta måttet. I måttet har företrädesrätt för tidsperioden fram tills konverte- ring respektive inlösning räknats med. Preferensaktierna av serie A gav företrädesrätt till utdelning med 0,10 SEK per år och aktie. För perioden april till juni 2023 fanns inga prefe- rensaktier av serie A. För perioden april till juni 2022 gav preferensakti- erna företrädesrätt till utdelning på 0,025 SEK per aktie. För perioden januari till juni 2023 gav preferensaktierna företrädesrätt till utdelning på 0,016 SEK (0,05) per aktie där företrädesrätten beräknats fram till och med 28 februari 2023 då preferensaktierna av serie A konvertera- des till stamaktier. För perioden april till juni 2023 fanns inga preferensaktier av serie B. För perioden april till juni 2022 gav preferensaktierna av serie B före- trädesrätt till utdelning på 17 SEK per aktie. Preferensaktierna av serie B gav i perioden januari till juni 2023 företrädesrätt till 9,4 SEK (34) per aktie där företrädesrätten är beräknad fram till och med 16 februari som var sista handelsdagen innan inlösen. Beträffande preferensakti- er av serie B ska tilläggas att företrädesrätten till utdelning framför stamaktier samtidigt var efterställd den totala ackumulerade rätten till utdelning som tillkom preferensaktier av serie A från det att dessa aktier emitterades. För perioden april till juni 2023 fanns inga preferensaktier, endast stamaktier. Därmed blir genomsnittligt antalet utestående stamaktier detsamma som antalet utestående stamaktier vid periodens utgång, vilket var 745 357 116. “Resultat per aktie före och efter utspädning, nuvarande antal aktier” och ”Resultat per aktie före och efter ut - spädning” blir således -0,04. För perioden april till juni 2022 fördelas periodens resultat om 7 MSEK i måttet ”Resultat per aktie före och efter utspädning” enligt följande. Resultatet för preferensaktier av serie A är 15 MSEK eller 0,025 SEK per aktie, resultatet för preferensaktier av serie B är 4 MSEK eller 17 SEK per aktie och kvarvarande -13 MSEK är resultatet för stamaktierna. Det genomsnittliga antalet utestående stamaktier i perioden april till juni 2022 är 66 556 374. ”Resultat per aktie före och efter utspädning” blir således -0,19 SEK per aktie för stamaktierna. För perioden januari till juni 2023 fördelas periodens resultat om -29 MSEK (4) därmed i måttet ”Resultat per aktie före och efter utspäd- ning” enligt följande. Resultatet för preferensaktier av serie A är 10 MSEK (31) eller 0,016 SEK (0,025) per aktie, resultatet för preferensakti- er av serie B är 2 MSEK (9) eller 9,4 SEK (17) per aktie och kvarvarande -43 MSEK (-36) är resultatet för stamaktierna. Det genomsnittliga an- talet utestående stamaktier i perioden januari till juni 2023 är beräknat till 528 154 542 stycken (66 556 374). ”Resultat per aktie före och efter utspädning” blir således -0,08 SEK (-0,53) per aktie för stamaktierna. KLANDER AV EXTRA BOLAGSSTÄMMANS BESLUT Den 1 december 2022 ingav Kapatens Investment AB en stämnings - ansökan till Solna tingsrätt avseende klander av bolagsstämmans beslut den 12 september 2022 såvitt avser beslutet om inlösen av preferensaktier av serie B. Kapatens Investment AB framställde inte yrkande om inhibition, dvs att bolagsstämmans beslut inte skulle verk - ställas. Beslutet, liksom övriga sammanhängande bolagsstämmobe- slut har därmed registrerats hos Bolagsverket, vars registreringsbeslut vunnit laga kraft. Samtliga beslut vid bolagsstämman har verkställts. Bolaget har numera endast ett aktieslag, med lika rätt till kapital, utdelning och röster. Bolagets styrelse har med stöd av extern juridisk rådgivning bedömt att Kapatens Investment ABs talan inte kommer att vinna bifall och vart fall inte innebära någon förändring av den nu föreliggande aktiestrukturen. Styrelsen har på samma sätt med stöd av extern juridisk rådgivning gjort den bedömningen att Kapatens In- vestment ABs talan inte kan komma att orsaka bolaget annan kostnad än rättegångskostnaderna. Kapatens Investment AB har i juli 2023, i tillägg till sin klandertalan av bolagsstämmobeslutet avseende inlösen av bolagets tidigare utgivna preferensaktier av serie B, framställt ett krav om 43 249 500 kronor. Kravet har tillbakavisats som grundlöst. Bolagsstämmobeslu- tet var förenligt med tillämpliga regler. Styrelsens bedömning är att det framställda kravet inte föranleder någon reservering i bolagets balansräkning. För mer information om ovan se årsredovisningen för 2022 på sidan 23. ===== SIDA 12 ===== 12 Koncernens resultaträkning MSEK NOT APR-JUN 2023 APR-JUN 2022 JAN-JUN 2023 JAN-JUN 2022 JUL 2022 - JUN 2023 JAN-DEC 2022 Nettoomsättning 3 239 216 481 431 980 930 Övriga rörelseintäkter 1) 6 4 9 9 45 45 Aktiverat arbete för egen räkning 1 3 4 9 10 15 Inköp av varor och tjänster -29 -25 -49 -50 -98 -99 Övriga externa kostnader -64 -67 -129 -123 -266 -260 Personalkostnader -152 -106 -294 -220 -552 -478 Övriga rörelsekostnader -2 -1 -2 -3 -3 -4 Avskrivningar och nedskrivningar av: - Materiella anläggningstillgångar -9 -8 -18 -15 -35 -33 - Immateriella anläggningstillgångar 2 -10 -10 -22 -27 -46 -51 Rörelseresultat -19 6 -20 11 33 65 Resultat från andelar i intresseföretag -3 - -5 - -5 -1 Finansiella intäkter 3 1 9 1 19 11 Finansiella kostnader -10 0 -13 -10 -35 -31 Resultat före skatt -28 7 -29 2 12 44 Periodens skatt -1 0 0 2 3 4 Periodens resultat -29 7 -29 4 14 47 Varav hänförligt till: Moderbolagets aktieägare -29 6 -29 3 15 48 Innehav utan bestämmande inflytande 0 1 0 1 -1 -1 Periodens resultat -29 7 -29 4 14 47 Resultat per aktie före och efter utspädning, nuvarande antal aktier (SEK) -0,04 0,01 -0,04 0.01 0,02 0,06 Resultat per aktie före och efter utspädning (SEK) -0,04 -0,19 -0,08 -0,53 -0,09 -0,49 1) Övriga rörelseintäkter under 2022 består till största del av vinst vid avyttring av “På Sjön” till Skippo AB. Den totala resultateffekten av denna transaktion uppgick till 30 MSEK. För ytterligare information, se Not 4 Övriga rörelseintäkter i årsredovisningen för 2022 Koncernens rapport över totalresultat MSEK NOT APR-JUN 2023 APR-JUN 2022 JAN-JUN 2023 JAN-JUN 2022 JUL 2022 - JUN 2023 JAN-DEC 2022 Periodens resultat -29 7 -29 4 14 47 ÖVRIGT TOTALRESULTAT Poster som inte kan omföras till resultaträkningen: Omvärdering pensionsförpliktelser 4 17 69 41 108 71 138 Poster som har eller kan omföras till resultaträkningen: Valutakursdifferenser, omräkning av utländska dotterföretag 5 4 1 12 16 27 Övrigt totalresultat, netto efter skatt 22 73 42 120 87 165 Periodens totalresultat -7 80 13 124 102 212 Varav hänförligt till Moderbolagets aktieägare -7 80 13 123 102 212 Innehav utan bestämmande inflytande 0 - 0 1 0 0 Periodens totalresultat -7 80 13 124 102 212 ===== SIDA 13 ===== 13 Koncernens balansräkning MSEK NOT JUN 30 2023 JUN 30 2022 DEC 31 2022 TILLGÅNGAR Anläggningstillgångar Nyttjanderättstillgångar 35 41 42 Övriga materiella anläggningstillgångar 12 15 13 Immateriella anläggningstillgångar 2 563 609 573 Uppskjutna skattefordringar 4 4 5 Finansiella anläggningstillgångar 77 57 82 Summa anläggningstillgångar 691 726 715 Omsättningstillgångar Kundfordringar 66 56 73 Övriga kortfristiga fordringar 85 75 71 Likvida medel 169 207 223 Summa omsättningstillgångar 319 338 367 SUMMA TILLGÅNGAR 1 011 1 064 1 081 EGET KAPITAL OCH SKULDER Eget kapital Aktiekapital 274 547 274 Övrigt tillskjutet eget kapital 5 885 5 885 5 885 Reserver -274 -288 -275 Balanserat resultat -5 605 -5 928 -5 579 Eget kapital moderbolagets aktieägare 280 216 305 Innehav utan bestämmande inflytande 1 2 1 Summa eget kapital 281 218 306 Långfristiga skulder Leasingskulder 19 22 19 Pensionsförpliktelser 4 254 341 300 Övriga långfristiga skulder 41 55 42 Summa långfristiga skulder 314 418 361 Kortfristiga skulder Leasingskulder 19 22 26 Övriga kortfristiga skulder 397 406 388 Summa kortfristiga skulder 415 428 415 SUMMA EGET KAPITAL OCH SKULDER 1 011 1 064 1 081 ===== SIDA 14 ===== 14 Koncernens förändringar i eget kapital Eget kapital hänförligt till moderbolagets aktieägare MSEK Aktie- kapital Övrigt tillskjutet kapital Omräk- ningsreserv Balan s erad resultat Summa Innehav utan bestämm- ande inflytande Summa eget kapital Ingående balans 1 januari 2022 547 5 885 -300 -6 039 93 1 94 Årets resultat - - - 3 3 1 4 Omräkning av utländska dotterföretag - - 12 - 12 - 12 Aktuariella vinster/förluster - - - 108 108 - 108 Summa totalresultat - - 12 111 123 1 124 Transaktioner med aktieägare - - - - - - - Utdelning innehav utan bestämmande inflytande - - - - - - - Summa transaktioner med aktieägare - - - - - - - Utgående balans 30 juni 2022 547 5885 -288 5928 216 2 218 Ingående balans 1 januari 2022 547 5 885 -300 -6 039 93 1 94 Årets resultat - - - 48 48 -1 47 Omräkning av utländska dotterföretag - - 26 26 1 27 Aktuariella vinster/förluster (not 5) - - - 138 138 - 138 Summa totalresultat 26 186 212 0 212 Transaktioner med aktieägare Nedsättning av aktiekapital -274 - - 274 - - - Utdelning innehav utan bestämmande inflytande - - - - - - - Summa transaktioner med aktieägare -274 - - 274 - - - Utgående balans 31 December 2022 274 5 885 -275 -5 579 305 1 306 Ingående balans 1 januari 2023 274 5 885 -275 -5 579 305 1 306 Årets resultat - - - -29 -29 0 -29 Omräkning av utländska dotterföretag - - 1 - 1 0 1 Aktuariella vinster/förluster - - - 41 41 - 41 Summa totalresultat - - 1 12 13 0 13 Transaktioner med aktieägare Utdelning till moderbolagets aktieägare - - - -37 -37 - -37 Utdelning innehav utan bestämmande inflytande - - - - - -1 -1 Summa transaktioner med aktieägare - - - -37 -37 -1 -38 Utgående balans 30 juni 2023 274 5 885 -274 5 605 280 1 281 ===== SIDA 15 ===== 15 Koncernens kassaflödesanalys MSEK NOT APR-JUN 2023 APR-JUN 2022 JAN-JUN 2023 JAN-JUN 2022 JUL 2022 - JUN 2023 JAN-DEC 2022 DEN LÖPANDE VERKSAMHETEN Rörelseresultat -19 6 -20 11 34 65 Justering för: Avskrivningar och nedskrivningar 19 18 40 42 83 84 Övriga ej kassaflödespåverkande poster 9 -5 -5 -15 -30 -39 Finansiella poster, netto 0 0 0 0 -2 -2 Betald inkomstskatt 0 -1 0 -1 -1 -2 Kassaflöde från den löpande verksamheten före förändring av rörelsekapital 9 18 15 37 84 106 Förändringar av rörelsekapital 3 -18 -1 -5 -39 -44 Kassaflöde från den löpande verksamheten 12 0 14 32 45 62 INVESTERINGSVERKSAMHETEN Förvärv av koncernföretag 1) - -39 - -39 - -39 Investeringar i övriga anläggningstillgångar -4 -5 -8 -15 -13 -20 Avyttring av koncernföretag och övrig verksamhet - - - 1 1 Kassaflöde från investeringsverksamheten -4 -44 -8 -54 -12 -57 FINANSIERINGSVERKSAMHETEN Amortering av pensionsskuld -2 - -5 - -5 - Amortering av leasingskuld -9 -7 -17 -14 -32 -30 Utdelning till moderbolagets aktieägare -37 - -37 - -37 Utdelning till aktieägare utan bestämmande inflytande -1 - -1 - -1 -1 Kassaflöde från finansieringsverksamheten -49 -7 -60 -14 -77 -31 Periodens kassaflöde -41 -51 -54 -36 -44 -26 Likvida medel vid periodens början 206 255 223 239 207 239 Periodens kassaflöde -41 -51 -54 -36 -44 -26 Kursdifferens i likvida medel 4 3 0 4 6 10 Likvida medel vid periodens slut 169 207 169 207 169 223 1) Förvärv av koncernföretag under 2022 avser förvärvet av Samres. För ytterligare information avseende förvärvet, se Not 15 Rörelseförvärv i årsredovisningen för 2022. ===== SIDA 16 ===== 16 Moderbolagets resultaträkning i sammandrag MSEK APR-JUN 2023 APR-JUN 2022 JAN-JUN 2023 JAN-JUN 2022 JUL 2022 - JUN 2023 JAN-DEC 2022 Nettoomsättning 8 2 13 6 29 23 Övriga rörelseintäkter - 1 - 1 0 0 Övriga externa kostnader -3 -6 -9 -9 -18 -18 Personalkostnader -4 -5 -9 -10 -13 -14 Rörelseresultat 0 -8 -5 -12 -2 -9 Finansiella intäkter 1 1 1 2 3 3 Finansiella kostnader 0 0 0 0 -2 -2 Resultat före skatt 1 -7 -4 -10 -1 -8 Periodens skatt - - - - - - Periodens resultat 1 -7 -4 -10 -1 -8 ===== SIDA 17 ===== 17 Moderbolagets balansräkning MSEK JUN 30 2023 JUN 30 2022 DEC 31 2022 TILLGÅNGAR Anläggningstillgångar Aktier i dotterbolag 323 323 323 Finansiella anläggningstillgångar 27 37 27 Summa anläggningstillgångar 350 360 350 Omsättningstillgångar Övriga kortfristiga fordringar 78 96 114 Likvida medel 5 26 10 Summa omsättningstillgångar 83 122 124 SUMMA TILLGÅNGAR 432 482 474 EGET KAPITAL OCH SKULDER Eget kapital Bundet eget kapital Aktiekapital 274 547 274 Fritt eget kapital Överkursfond - 758 - Balanserad resultat 119 -868 164 Periodens resultat -4 -10 -8 Summa eget kapital 389 427 430 Långfristiga skulder Pensionsförpliktelser 35 46 34 Summa långfristiga skulder 35 46 36 Kortfristiga skulder Övriga kortfristiga skulder 8 9 10 Summa kortfristiga skulder 8 9 10 SUMMA EGET KAPITAL OCH SKULDER 432 482 474 ===== SIDA 18 ===== 18 Noter NOT 1 REDOVISNINGSPRINCIPER Denna delårsrapport är upprättad i enlighet med IAS 34 Delårsrapportering. Moderbolagets räkenskaper är upprättade enligt Årsredovisningslagen och Rådet för finansiell rapporterings rekommendation RFR 2. Tillämpade redovisningsprinciper i delårsrapporten är i överensstämmelse med de i årsredovisningen för räkenskapsåret som slutade den 31 december 2022, vilken upprättades i enlighet med International Financial Reporting Standard (IFRS) och IFRIC tolkningar godkända av Europeiska Unionen (EU) och ska läsas tillsammans med dessa. NOT 2 IMMATERIELLA TILLGÅNGAR MSEK JUN 30 2023 JUN 30 2022 DEC 31 2022 Vid årets början 470 414 414 Periodens investeringar - - 40 Periodens valutakurseffekt 4 8 16 Redovisat värde 474 422 470 Goodwill MSEK JUN 30 2023 JUN 30 2022 DEC 31 2022 Vid årets början 103 116 116 Periodens inköp/internt upparbetade tillgångar 5 96 37 Periodens utrangering - - -4 Periodens avskrivningar -22 -27 -51 Periodens valutakurseffekt 3 2 5 Redovisat värde 89 187 103 Varumärken övriga 37 47 42 Kundrelationer 19 93 24 Övriga immateriella anläggningstillgångar 33 47 38 Summa immateriella tillgångar (exkl. goodwill) 89 187 103 NEDSKRIVNINGSPRÖVNING Prövning av värdet på koncernens samtliga immateriella tillgångar görs årligen i slutet på tredje kvartalet samt vid eventuell indikation på värdenedgång. I tredje kvartalet 2022 gjordes den årliga nedskrivningsprövningen som inte resulterade i någon nedskrivning. Inga indikationer på värdenedgång har identifierats sedan dess . För ytterligare information kring koncernens metod för nedskrivningsprövning hänvisas till not 7 i årsredovisningen för 2022. Immateriella tillgångar (exkl. goodwill) ===== SIDA 19 ===== 19 NOT 3 INTÄKTSREDOVISNING (IFRS 15) Tidpunkt för intäktsredovisning (IFRS) MSEK APR-JUN 2023 APR-JUN 2022 JAN-JUN 2023 JAN-JUN 2022 JUL 2022 - JUN 2023 JAN-DEC 2022 Över tid 138 127 262 254 514 506 Vid en tidpunkt 101 89 219 177 466 424 Summa intäkter 239 216 481 431 980 930 Externa rörelseintäkter per kategori och rörelsesegment MSEK APR-JUN 2023 APR-JUN 2022 JAN-JUN 2023 JAN-JUN 2022 JUL 2022 - JUN 2023 JAN-DEC 2022 Abonnemangsintäkter 120 128 242 254 494 506 Övriga digitala marknadsföringsintäkter 24 21 45 44 91 90 Summa Marketing Partner 144 149 287 298 585 596 Dynava 96 67 194 133 394 334 Summa Dynava 96 67 194 133 394 334 Summa intäkter 239 216 481 431 980 930 Externa rörelseintäkter per land MSEK APR-JUN 2023 APR-JUN 2022 JAN-JUN 2023 JAN-JUN 2022 JUL 2022 - JUN 2023 JAN-DEC 2022 Sverige 120 89 242 175 492 424 Norge 28 34 57 68 121 132 Danmark 37 37 75 75 154 154 Finland 54 56 107 113 213 219 Summa intäkter 239 216 481 431 980 930 Grundprincipen är att koncernen redovisar en intäkt på det sätt som bäst speglar överföringen av kontrollen av den utlovade tjänsten till kunden. Genom en femstegsmodell kan koncernens avtal med kunder innehålla olika prestationsåtaganden som identifierats till tjänsteintäkter och abonnemangsintäkter. NOT 4 PENSIONSFÖRPLIKTELSER Omvärdering av pensionsförpliktelser i totalresultatet Värderingen av förmånsbestämda pensionsplaner har skett enligt IAS 19. En aktuariell vinst per 30 juni 2023 har uppstått med 41 MSEK (108). Denna vinst är en följd av förändrade antaganden om diskonteringsränta och inflation. Värderingen av pensionsförpliktelser för första kvartalet 2023, som genomförs av externa experter bygger på ett antal antaganden där diskonteringsräntan är 4,1 procent (4,1) och inflation och långsiktig ökning av pensioner är 1,7 procent (3,1). Diskonteringsräntan baseras på marknadsräntan på bostadsobligationer med duration motsvarande genomsnittlig återstående löptid på förpliktelsen. ===== SIDA 20 ===== 20 Övriga nyckeltal NYCKELTAL JUN 30 2023 JUN 30 2022 DEC 31 2022 Soliditet, % 27.8 20,5 28,3 ARR för affärsområdet Marketing Partner, MSEK 451 452 442 Genomsnittligt antal stamaktier efter avdrag eget innehav, tusental 528 155 66 556 66 556 Antal stamaktier vid periodens slut efter avdrag eget innehav, tusental 745 357 66 556 66 556 Antal preferensaktier serie A vid periodens slut, tusental - 617 503 617 503 Antal preferensaktier serie B vid periodens slut, tusental - 259 259 Börskurs stamaktie vid periodens slut, SEK 0,57 0,76 0,76 Börskurs preferensaktie serie A vid periodens slut, SEK - 0,64 0,70 Börskurs preferensaktie serie B vid periodens slut, SEK - 99,00 140,00 Avstämning finansiella icke-IFRS mått MSEK APR-JUN 2023 APR-JUN 2022 JAN-JUN 2023 JAN-JUN 2022 JUL 2022 - JUN 2023 JAN-DEC 2022 Rörelseresultat -19 6 -20 11 33 65 + Avskrivningar 19 18 40 42 81 84 + Nedskrivningar - - - - - - = Total EBITDA 0 24 20 53 115 148 EBITDA-marginal % 0,1 11,1 4,2 12,3 11,7 15,9 Avstämning mellan rörelseresultat och EBITDA MSEK APR-JUN 2023 APR-JUN 2022 JAN-JUN 2023 JAN-JUN 2022 JUL 2022 - JUN 2023 JAN-DEC 2022 + Avyttringen av sjönavigeringsappen På Sjön - - - - 30 30 - Omstruktureringskostnader -4 -9 -4 -11 -4 -11 - Ledningsgruppsförändringar - -4 - -4 2 -2 - Övriga jämförelsestörande poster -4 - -4 - -4 - = Totala Jömförelsestörande poster -8 -13 -8 -15 24 18 Avstämning av jämförelsestörande poster MSEK APR-JUN 2023 APR-JUN 2022 JAN-JUN 2023 JAN-JUN 2022 JUL 2022 - JUN 2023 JAN-DEC 2022 EBITDA 0 24 20 53 115 148 + Återläggning av jämförelsestörande poster 8 13 8 15 -24 -18 = Justerad EBITDA 8 37 28 68 91 131 Avstämning mellan EBITDA och Justerad EBITDA ===== SIDA 21 ===== 21 Styrelsen och verkställande direktörens försäkran Styrelsen och verkställande direktören försäkrar att denna rapport för kvartalet ger en rättvisande översikt av moderbolagets och koncernens verksamhet, ställning och resultat samt beskriver de väsentliga risker och osäkerhetsfaktorer som moderbolaget och de företag som ingår i koncernen står inför. Solna, den x xxx 2023 Eniro Group AB (publ) Fredric Forsman Styrelseordförande Hosni Teque-Omeirat Verkställande direktör och koncernchef Mia Batljan Styrelseledamot Fredrik Crafoord Styrelseledamot Mats Gabrielsson Styrelseledamot Urban Hilding Styrelseledamot Mattias Magnusson Styrelseledamot/ Arbetstagarrepresentant ===== SIDA 22 ===== 22 Definitioner av nyckeltal Eniro presenterar vissa finansiella mått som inte definieras enligt IFRS. Eniro anser att dessa mått ger värdefull kompletterande information till investerare och ledningen då de möjliggör utvärdering av koncernens resultat och finansiella ställning. Eftersom inte alla företag beräknar finansiella mått på samma sätt är dessa inte alltid jämförbara med mått som används av andra företag. Dessa finansiella mått ska därför inte ses som en ersättning för de mått som definieras enligt IFRS. Nyckeltal Definition Syfte EBITDA Rörelseresultat före av- och nedskrivningar av materi - ella och immateriella tillgångar. Nyckeltalet används för att följa upp den operativa verksamheten. EBITDA är det resultatmått som bäst överensstämmer med kassaflödet. EBITDA-marginal (%) EBITDA i förhållande till nettoomsättning. Nyckeltalet används för att mäta den operativa lön - samheten samt visar på koncernens kostnadseffektivi - tet. Jämförelsestörande poster Jämförelsestörande poster inkluderar realisationsvin- ster och -förluster från avyttringar och större omstruk - tureringsinitiativ, nedskrivningar, realisationsvinster och -förluster från avyttringar av finansiella tillgångar samt andra väsentliga poster som har en betydande inverkan på jämförbarheten. Jämförelsestörande poster ökar jämförbarheten av EBITDA över tid. Justerad EBITDA Rörelseresultat före jämförelsestörande poster samt av- och nedskrivningar av materiella och immateriella tillgångar. Nyckeltalet används för att följa upp den operativa verksamheten exklusive jämförelsestörande poster. Detta ökar jämförbarheten av EBITDA över tid. Justerad EBITDA-marginal (%) Justerad EBITDA i förhållande till nettoomsättning. Nyckeltalet används för att mäta den operativa lön - samheten exklusive jämförelsestörande poster. Detta ökar jämförbarheten av EBITDA-marginelen över tid. Soliditet (%) Soliditet anger hur stor del av tillgångarna som är finansierade med eget kapital. Det egna kapitalets storlek i förhållande till övriga skulder beskriver kon- cernens långsiktiga betalningsförmåga. Eget kapital för perioden, ej genomsnittligt, används för beräk - ningen. Nyckeltalet speglar bolagets finansiella ställning. God soliditet ger en beredskap att kunna hantera perioder med svag konjunktur och finansiell beredskap för till - växt. Resultat per aktie före och efter utspädning, nuvarande antal aktier Periodens resultat dividerat med det antal stamaktier som fanns vid periodens utgång exklusive eget inne - hav, vilket var 745 357 116. För att kunna redovisa resultat per aktie enligt den nya aktiestruktur som infördes under första kvartalet 2023 efter konvertering av preferensaktier av serie A och inlösen av preferensaktier av serie B. ARR för affärsområdet Marketing Partner Årliga återkommande intäkter (Annual Recurring Revenue), utgörs av månatliga värdet av abonnemangs- intäkter inom digitala marknadsföringstjänster vid perio- dens sista dag omräknat till 12 månader. Måttet innehåller inte ordrar som inkommit i perioden men inte börjat faktu- rerats, däremot ingår ordrar som sagts upp men som avslutas i en framtida period. ARR är ett mått som används för utvärdering av affärsområdet Marketing Partners återkommande intäkter. FINANSIELLA ICKE-IFRS MÅTT Nyckeltal Definition Resultat per aktie före och efter utspädning Periodens resultat hänförligt till moderbolagets aktieägare minskat med periodens andel av kumulativ företrädesrätt till utdelning avseende preferensaktier dividerat med genomsnittligt antal utestående stamaktier. FINANSIELLA IFRS MÅTT ===== SIDA 23 ===== 23 Eniro finns till för företag som vill nå framgång och tillväxt på sin marknad. Idag optimerar Eniro möjligheten för företag att skapa lokal närvaro, sökbarhet och marknadsföring digitalt. Detta gör Eniro till en viktig samarbetspartner för små och medelstora företag. Bolagets tydliga mål är att ge små och medelstora företag samma förutsättningar och resurser som stora företag har tillgång till. Eniro erbjuder en plattform som optimerar den lokala marknadsföringen genom intelligens, automatisering och effektivisering av kommunikationen. I det digitala landskapet samarbetar Eniro med de största mediekoncernerna i världen. Eniro Group AB (publ) är noterat på Nasdaq Stockholm (ENRO) och bedriver verksamhet i Sverige, Danmark, Finland och Norge. Under 2022 omsatte Eniro-koncernen cirka 930 MSEK och hade cirka 900 anställda med huvudkontor i Stockholm. I koncernen ingår även Dynava som erbjuder kundtjänst och svarsservice för större bolag i Norden samt nummerupplysningstjänster. 23 © ENIRO GROUP AB, 2023 Produktion: Publicera Information AB www.publicera.se FÖR MER INFORMATION, VÄNLIGEN KONTAKTA: Hosni T eque-Omeirat Verkställande direktör och koncernchef hosni.teque-omeirat@eniro.com +46 (0)70-225 18 77 Joel Odland Chief Financial Officer joel.odland@eniro.com +46 (0)76-000 64 41 Eniro Group AB (publ) Box 4085 SE-169 04 Solna Telefon: +46 (0)8 553 310 00 E-post: ir@eniro.com Webbsida: www.enirogroup.com Org.nr.: 556588-0936 Denna information är sådan information som Eniro Group AB (publ) är skyldigt att offentliggöra enligt EU:s marknadsmissbruksförordning. Informationen lämnades, genom ovanstående kontaktpersoner försorg, för offentliggörande den 29 augusti 2023 kl. 08.30 CET. Delårsrapport Q3 9 november 2023 Bokslutskommuniké 2023 27 februari 2024 Finansiellt kalendarium