===== SIDA 1 ===== VD-ord Utveckling 2024 Kvartals- översikt FörsäkranFinansiella rapporter DefinitionerNoter Om Hoist Finance Hoist Finance ▪ Delårsrapport januari – september 20241 29 889 MSEK Kreditportföljer 16 % Avkastning på eget kapital 2,67 SEK Resultat per aktie 12,18 % Kärnprimärkapital r elation Delårsrapport tredje kvartalet 2024 Viktiga händelser under tredje kvartalet » Resultat före skatt uppgick till 369 MSEK, jämfört med 282 MSEK under samma kvartal föregående år » Avkastning på eget kapital uppgick till 16,3 procent, jämfört med 19,2 procent under samma kvartal föregående år » In vesteringar i nya portföljer uppgick till 4,3 miljarder SEK under kvartalet, vilket gav en total kreditportfölj på 29 ,9 miljar der SEK vid kv artalets ut gång. Tidigar e t oppnotering v ar 2, 8 miljar der SEK från fjär de kv artalet 2022 » F ortsatt stabila återbetalningsnivåer om 102 procent sett över samtliga marknader » Portföljtillväxt om 25 procent, vilket drivit en tillväxt i räntenetto om 30 procent » Stark tillväxt i resultat före skatt om 31 procent, vilket återspeglar en begränsad kostnadstillväxt om 14 pr ocent, jämfört med en portföljtillväxt om 25 procent. På kostnadssidan är jämförelsekvartalet exklusive k ostnader tagna för förändringsprogrammet » Moody’s Investors Service uppgraderade Hoist Finance till Baa2, från Baa3 » Emitterat seniora icke-säkerställda obligationer om 1,45 miljarder SEK och senior non-preferred om 200 MSEK, vilket innebär att total volym emitterad i obligationsmarknaden under kvartalet uppgick till 1,65 miljar der SEK » Andra aktieåterköpsprogrammet om 100 miljoner SEK avslutat » Stark kapital- och likviditetsposition, med god marginal över regulatoriska krav och en kärnprimär- kapitalr elation om 12,18 procent 1) För vidare förklaringar, se Definitioner. MSEK Kvartal 3 2024 Kvartal 3 2023 Förändring, % Jan-sep 2024 Jan-sep 2023 Förändring, % Helår 2023 Summa rörelseintäkter 1 092 916 19 3 278 2 585 27 3 518 Resultat före skatt 369 282 31 1 036 604 72 869 Periodens resultat 257 270 –5 804 524 53 711 Avkastning på eget kapita l, % 16 19 –3 pe 18 12 6 pe 12 Förvärv av kreditportföljer 4 340 1 675 >100 8 6 67 4 724 83 7 089 Resultat per aktie f öre ut spädning, kr 2, 67 2,34 14 7, 9 6 4,44 79 6,26 Resultat per aktie eft er utspädning, kr 2, 67 2,34 14 7, 9 5 4,44 79 6,26 Nyckeltal1) MSEK 30 sep 2024 30 sep 2023 Förändring, % 31 dec 2023 Brutto 180 månader ERC 50 632 37 261 36 38 57 4 Kreditportföljer 29 889 23 834 25 24 288 Kärnprimärkapitalrelation, % 12,18 13,86 –1,68 13,89 ===== SIDA 2 ===== VD-ord Utveckling 2024 Kvartals- översikt FörsäkranFinansiella rapporter DefinitionerNoter Om Hoist Finance Hoist Finance ▪ Delårsrapport januari – september 2024 2 VD:s kommentarer Kära aktieägare, Det tredje kvartalet var ännu ett starkt kvartal för Hoist Finance. Vi investerade 4,3 miljarder kronor i nya portföljer och aktiviteten är fort- satt hög i samtliga våra marknader. Vid utgången av det tredje kvartalet hade vi ett bokfört portföljvärde om 29,9 miljarder kronor och vi är på god väg att nå vår ambition om 36 miljarder kronor i bokfört portfölj- värde vid slutet av 2026. Jag vill betona att detta är just en ambition, och att vi inte vill växa på bekostnad av lönsamhet. Vi investerar idag till attraktiva avkastningsnivåer. I det tredje kvartalet levererade vi en avkastning på eget kapital om 16 procent och en vinst före skatt om 369 miljoner kronor, eller ett underliggande resultat om 314 miljoner kronor rensat för positiva och negativa engångseffekter. Den större totala portföljen ger en operatio- nell hävstångseffekt. Med en portföljtillväxt om 25 procent under tredje kvartalet växte vårt resultat före skatt med 31 procent och kostnaderna med 14 procent. Investeringsförvaltning Under kvartalet fortsatte vi att investera på högre avkastningsnivåer och vi såg generellt ett lägre antal budgivare i portföljauktionerna än för ett par år sedan. Vi investerade i säkerställda portföljer i Frankrike och Spanien såväl som icke-säkerställda portföljer i Storbritannien, samti- digt som vår geografiska diversifiering ökade ytterligare. Vi har nu inget enskilt land som står för mer än 20 procent av den totala portföljen. Under det tredje kvartalet var vi mer aktiva på primärmarknaden än på sekundärmarknaden, vilket innebär att det mesta av det vi köpte var direkt från långivande banker. Som ni vet är vi, och vill fortsätta vara, aktiva på båda marknaderna. Kreditförvaltning Återbetalningsgraden var 102 procent under det säsongsmässigt lugnare tredje kvartalet. Vi är nöjda med den siffran, särskilt mot bakgrund av att våra affärsenheter runt om i Europa samtidigt tagit ombord rekordmånga nya portföljer. Under det tredje kvartalet har vi också lagt stort fokus på att operationa- lisera våra nya samarbeten med Intrum i Belgien och Vesting Finance i Nederländerna, som vi ingick i kvartalets början. Vi fortsätter, som alltid, att utvärdera vår operationella kapacitet och våra färdigheter i de indivi- duella affärsenheterna och arbetar för ständiga förbättringar. Operationellt förvaltar vi våra portföljer såväl internt som genom sam- arbetspartners, något som skapar en mer flexibel kostnadsbas och gör att vi aldrig blir stressade köpare i investeringstillfället. Operationell för- valtning av kreditportföljer är också en mycket specialiserad verksamhet, och vår flexibla modell ger oss möjlighet att samarbeta med de partners som är specialister i en given marknad eller ett givet segment. Datan från samtliga processer, interna såväl som från samarbetspartners, använder vi sedan för att löpande finjustera och förfina våra värderingsmodeller, som idag bygger på närmare 30 års historik. Kapital och finansiering Hoist Finance har byggt upp en stabil kapitalbas och en väl tilltagen likviditetsbuffert. För att nå upp till kraven som Specialised Debt Res- tructurer (SDR) per den 1 januari 2025, har vi ökat likviditetsbufferten från cirka 8 miljarder kronor vid årets början till 15 miljarder kronor vid slutet av det tredje kvartalet. För varje miljard portföljvärde vi lägger på balansräkningen lägger vi alltså ungefär en halv miljard i likviditetsbuf- ferten. Detta gör oss ytterst motståndskraftiga mot externa störningar, vilket också är de europeiska tillsynsmyndigheternas uttalade syfte med SDR:er – de ska vara så stabila att de står stadigt när banksyste- met behöver dem som mest. För att ytterligare diversifiera vår finansiering öppnade vi i augusti två nya HoistSpar-marknader – Österrike och Irland. Vi erbjuder idag sparare i sju europeiska länder möjligheten att placera sina sparpengar hos oss till generellt högre ränta än vad som erbjuds av de traditionella bankerna. VD-ord Foto: Håkan Målbäck Vår resa mot att bli den ledande investeraren och förvaltaren av nödlidande lån i Europa fortsätter i stadig takt. Vi bygger gradvis upp vår portfölj, vår organisation och våra färdigheter. VD:s kommentarer ===== SIDA 3 ===== Utveckling 2024 Kvartals- översikt FörsäkranFinansiella rapporter DefinitionerNoter Om Hoist FinanceVD-ord Hoist Finance ▪ Delårsrapport januari – september 20243 VD:s kommentarer Vi var också aktiva på obligationsmarknaden under kvartalet och emit- terade ob ligationer av olika karaktär till ett totalt belopp om 1,65 mil- jarder kronor. I september uppgraderade Mood y’s – ett av de ledande kr editratingsinstituten glob alt – vårt kreditbetyg till Baa2, vilket innebär att Hoist Finance a vancerar ett hack upp på Investment Grade-skalan. Mood y’s angav vår reglerade sta tus, v år stabila kapital- och likviditets- position samt vår allt starkare lönsa mhet som skäl för uppgraderingen. Hoist Finance är den enda emittenten i vår sektor med Investment Grade-r ating och vi fortsätter att se vår prissättning på obligations- marknaden f örbättras. Den 30 september publicerade Finansinspektionen ett rättsligt stä llningstagande som vägleder om vilka vikter som bör tillämpas för inlåning via digitala plattformar när likviditetstäckningskvot och stabil nett ofinansieringskvot beräknas. Hoist Finance an vänder digitala plattf ormar för våra sparkontoerbjudanden uta nför Sverige. Baserat på hur vi använder dessa plattformar anser vi att vi inte behö ver göra några justeringar i hur vi rapporterar likviditetstäckningskvot och stabil nett ofinansieringkvot till följd av det rättsliga ställningstagandet. Vi har initierat en dialog med Finansinspektionen. Framtidsutsikter Vår resa mot att bli den ledande in vesteraren och förvaltaren a v nöd- lidande lån i Europa fortsätter i stadig ta kt. Vi bygger gradvis upp v år por tfölj, vår organisation och våra färdigheter. Det fjärde kv artalet är det kvartal på året som tenderar att v ara det mest aktiva på markna- den, och vi går in i kvartalet med bokade in vesteringar om 8,7 miljarder kr onor, en sta rk kapitalposition och flexibiliteten att v älja var vi placerar v åra investeringar. Med en stabil avkastning på eget kapita l om 16 procent under det tredje kv artalet är vi på god väg att nå vårt mål om över 15 procent för helåret. Jag vill tacka alla er som visat intresse för Hoist Finance, inte minst alla ni som deltog på vår kapitalmarknadsdag i september. Ett st ort tack också till våra investerare, både n ykomna och ni som varit med ett tag, på aktiesidan och på skuldsidan, för förtroendet. Vi hoppas att ni vill f ortsätta att v ara en del av vår tillväxtresa under många år framöver. V änligen, Harry Vranjes ===== SIDA 4 ===== VD-ord Utveckling 2024 Kvartals- översikt FörsäkranFinansiella rapporter DefinitionerNoter Om Hoist Finance Hoist Finance ▪ Delårsrapport januari – september 20244 Utveckling 2024 Utveckling under kvartalet, koncernen Jämförelsetal för utveckling under tredje kvartalet 2024 avser tredje kvartalet 2023. Rörelseintäkter Rörelseintäkterna under perioden uppgick till 1 092 MSEK (916), en ökning med 19 procent. F örändringen förklaras främst av ränteintäkter från en större kreditportfölj och högre avkast- ningsnivåer. Ränt eintäkter från förvärvade kreditportföljer uppgick till 1 195 MSEK (900) och räntekostna- der uppgick till –355 MSEK (–212), där ökningen främst förklaras av en växande portfölj och ökade inlåningsvolymer mot jämförelsekvartalet. Övriga ränteintäkter påverkades positivt av a vkastning från den växande likviditetsportföljen och uppgick till 110 MSEK (44). Räntenettot uppgick till 950 MSEK (732). Återbetalningsgraden uppgick till 102 procent i kvartalet och återbetalning gentemot förväntan uppgick till 159 MSEK (93). Portföljomvärderingar som genomförts under perioden uppgick till –37 MSEK (–49), varav timingeffekter1) om –127 MSEK (–39) som i huvudsak beror på snabb- ar e ink omna betalningar än förväntat, något som kan fluktuera mellan perioder Nettoresultat av finansiella transaktioner uppgick till –3 MSEK (83). Minskningen mot jäm- förelseperioden har drivits av valutakursförändringar, som resulterat i förändringar i marknads- värde på valutasäkringskontrakt. I jämförelseperioden tillämpades ej säkringsredovisning av nett oinvesteringar i EUR. Övriga rörelseintäkter uppgick till 3 MSEK (35). Rörelsekostnader Rörelsekostnaderna uppgick till –724 MSEK (–693), en ökning som i huvudsak drivits av en större total portfölj vilket ökade rörelseintäkterna med 19 procent och kostnaderna med 4 procent. Med justering för jämförelsestörande poster från tredje kvartalet 2023 blev kost- nadsökningen 14 procent. Under perioden har ökade portföljförvärv påverkat ränteintäkter från förvärvade kreditportföljer såväl som återbetalningskostnader vilka uppgick till –313 MSEK (–243), varav de legala återbetalningskostnaderna uppgick till –103 MSEK (–94). Legala åt erbetalningskostnader väntas bidra positivt till resultatet kommande kvartal. Administrativ a kostnader minskade under kvartalet och uppgick till –161 MSEK (–189). Minsk- ning är hänförligt till kostnader i samband med förändringsprogrammet som togs i jämförelse- perioden om 33 MSEK. Under kvartalet kostnadsfördes 22 MSEK av engångsnatur hänförbara till ett inställt co-investment partnerskap. Kvartalets resultat Periodens resultat från andelar i joint ventures uppgick till 1 MSEK (59). Skatt för perioden uppgick till –112 MSEK (–12), med en effektiv skattesats om 30,4 procent (4,4). Den höga eff ektiva skattesatsen berodde främst på skatt hänförlig till polska fonder om 76,9 MSEK. P eriodens resultat efter skatt uppgick till 257 MSEK (270). 1) För vidare förklaringar, se Definitioner. Utveckling 2024 Andel av totalt bokfört värde, Kreditportföljer /uni0049/uni0074/uni0061/uni006C/uni0069/uni0065/uni006E /uni0053/uni0074/uni006F/uni0072/uni002D /uni0062/uni0072/uni0069/uni0074/uni0061/uni006E/uni006E/uni0069/uni0065/uni006E /uni0053/uni0070/uni0061/uni006E/uni0069/uni0065/uni006E /uni0047/uni0072/uni0065/uni006B/uni006C/uni0061/uni006E/uni0064 /uni0050/uni006F/uni006C/uni0065/uni006E /uni0046/uni0072/uni0061/uni006E/uni006B/uni0072/uni0069/uni006B/uni0065/uni0054/uni0079/uni0073/uni006B/uni006C/uni0061/uni006E/uni0064 /uni0053/uni0076/uni0065/uni0072/uni0069/uni0067/uni0065/uni00D6/uni0076/uni0072/uni0069/uni0067/uni0061/uni0031/uni0029.case /uni0039/uni0025 /uni0031/uni0035/uni0025/uni0031/uni0036/uni0025 /uni0031/uni0038/uni0025 /uni0031/uni0038/uni0025/uni0031/uni0032/uni0025 /uni0034/uni0025/uni0033/uni0025 /uni0035/uni0025 Fördelning secured/unsecured Kreditportföljer /uni0053/uni0065/uni0063/uni0075/uni0072/uni0065/uni0064/uni0055/uni006E/uni0073/uni0065/uni0063/uni0075/uni0072/uni0065/uni0064 /uni0033/uni0034/uni0025/uni0036/uni0036/uni0025 1) Övriga länder a vser Nederländerna, Belgien och Cypern ===== SIDA 5 ===== VD-ord Utveckling 2024 Kvartals- översikt FörsäkranFinansiella rapporter DefinitionerNoter Om Hoist Finance Hoist Finance ▪ Delårsrapport januari – september 20245 Utveckling 2024 MSEK Kvartal 3 2024 Kvartal 3 2023 Ränteintäkter förvärvade kr editportföljer 1 195 900 Övriga ränteintäkter 110 44 Räntekostnader –355 –212 Räntenetto 950 732 Nedskrivningsvinster/-förluster 123 44 varav realiserad återbetalning gentemot förväntan 160 93 varav portföljomvärderingar –37 –49 Intäkter avseende arvoden och provisioner 19 22 Nettoresultat av finansiella transaktioner –3 83 Övriga rörelseintäkter 1) 3 35 Summa rörelseintäkter 1 092 916 Personalkostnader –229 –236 Återbetalningskostnader –313 –243 Övriga administrationskostnader –161 –189 Av- och nedskrivningar –21 –25 Summa rörelsekostnader –724 –693 Andel av joint ventures resultat 1 59 Resultat före skatt 369 282 Skatt f ör kvartalet –112 –12 Kvartalets resultat 257 270 1) Motsvaras inte av samma benämning i resultaträkningen utan inkluderar fler poster. Avkastning på eget kapital, % /uni004B/uni0076/uni0033/uni0020 /uni0032/uni0030/uni0032/uni0034 /uni004B/uni0076/uni0032/uni0020 /uni0032/uni0030/uni0032/uni0034 /uni004B/uni0076/uni0031/uni0020 /uni0032/uni0030/uni0032/uni0034 /uni004B/uni0076/uni0034/uni0020 /uni0032/uni0030/uni0032/uni0033 /uni004B/uni0076/uni0033/uni0020 /uni0032/uni0030/uni0032/uni0033 /uni0031/uni0039 /uni0031/uni0032 /uni0031/uni0039 /uni0031/uni0038 /uni0031/uni0036 Resultat efter skatt, MSEK /uni004B/uni0076/uni0033/uni0020 /uni0032/uni0030/uni0032/uni0034 /uni004B/uni0076/uni0032/uni0020 /uni0032/uni0030/uni0032/uni0034 /uni004B/uni0076/uni0031/uni0020 /uni0032/uni0030/uni0032/uni0034 /uni004B/uni0076/uni0034/uni0020 /uni0032/uni0030/uni0032/uni0033 /uni004B/uni0076/uni0033/uni0020 /uni0032/uni0030/uni0032/uni0033 /uni0032/uni0037/uni0030 /uni0031/uni0038/uni0037 /uni0032/uni0037/uni0034 /uni0032/uni0037/uni0034 /uni0032/uni0035/uni0037 Utveckling 2024 ===== SIDA 6 ===== VD-ord Utveckling 2024 Kvartals- översikt FörsäkranFinansiella rapporter DefinitionerNoter Om Hoist Finance Hoist Finance ▪ Delårsrapport januari – september 20246 Utveckling 2024 Utveckling under januari – september, koncernen Jämförelsetal för utveckling under januari – september 2024 avser januari – september 2023. Rörelseintäkter Rörelseintäkterna under perioden uppgick till 3 278 MSEK (2 585), en ökning med 27 procent. F örändringen förklaras främst av ränteintäkter från en större kreditportfölj och högre avkast- ningsnivåer mot jämförelseperioden. Ränt eintäkter från förvärvade kreditportföljer växte med 29% och uppgick till 3 255 MSEK (2 528) och räntekostnader uppgick till –934 MSEK (–560), där ökningen förklaras av en v äxande portfölj och högre inlåningsränta mot jämförelseperioden. Övriga ränteintäkter på verkades positivt av avkastning från likviditetsportföljen till följd av högre volymer och ränt enivåer och uppgick till 265 MSEK (129). Räntenettot uppgick till 2 586 MSEK (2 097). Å terbetalningsgraden uppgick till 104 procent för perioden och återbetalning mot förväntan uppgick till 685 MSEK (457). Portföljomvärderingar under perioden uppgick till –271 MSEK (–225), varav timingeffekter1) om –427 MSEK (–201) som i huvudsak beror av snabbare in- k omna betalningar än förväntat, något som kan fluktuera mellan perioder. Nett oresultat av finansiella transaktioner uppgick till 33 MSEK (77). Minskningen mot jäm- förelseperioden har drivits av valutakursförändringar, som resulterat i förändringar i marknads- v ärdet på valutasäkringskontrakt. Under perioden har Hoist Finance implementerat säkrings- r edovisning av nettoinvesteringar i utländsk verksamhet för valutaexponering i EUR, utöver sedan tidigare implementering för GBP samt PLN. Till följd av detta förväntas nettoresultat från finansiella transaktioner ha en begränsad resultatpåverkan i kommande perioder. Övriga r örelseintäkter uppgick till 185 MSEK (98), en ökning som främst berodde av vinster från av- yttringar av portföljinnehav i Italien samt Tyskland. Rörelsekostnader Rörelsekostnaderna uppgick till –2 243 MSEK (–2 069). Ökningen av rörelsekostnader har drivit s av en större total portfölj, vilket ökade rörelseintäkterna med 27 procent och kostnader- na med 8 procent. Med justering för jämförelsestörande poster från första till tredje kvartalet 2023 blev kostnadsökningen 17%. Under perioden påverkade ökade portföljförvärv såväl ränt eintäkter från förvärvade kreditportföljer som återbetalningskostnader, som uppgick till –889 MSEK (–739), var a v de legala återbetalningskostnaderna uppgick till –338 MSEK (–290). Den större portföljen jämfört med samma period föregående år har drivit förändringen av åt erbetalningskostnader. Legala återbetalningskostnader väntas bidra positivt till resultatet k ommande perioder. Administrativ a kostnader ökade under kvartalet och uppgick till –538 MSEK (–519). Under perio den har en fullständig insourcing av interna IT-tjänster genomförts i syfte att skapa fram- tida kostnadsbesparingar, vilket har medfört engångskostnader om 30 MSEK. Även kostnader f ör projekt samt omstrukturering har tillkommit. Periodens resultat Periodens resultat från andelar i joint ventures uppgick till 1 MSEK (88). Skatt för perioden uppgick till –232 MSEK (–80). Effektiva skattesatsen uppgick till 22,4 procent (13,3). För- ändringen mot föregående år berodde bland annat på den koncerninterna omstrukturering som skett under 2024 varigenom koncernens polska fonder numera ägs direkt av moder- bolaget istället för via dotterbolag samt även av en ökad reservering för skatterisk hänförlig till en revision vilken avser internprissättningen gentemot fonderna. Periodens resultat efter skatt uppgick till 804 MSEK (524). 1) För vidare förklaringar, se Definitioner. Utveckling 2024 Andel av totalt bokfört värde, Kreditportföljer /uni0049/uni0074/uni0061/uni006C/uni0069/uni0065/uni006E /uni0053/uni0074/uni006F/uni0072/uni002D /uni0062/uni0072/uni0069/uni0074/uni0061/uni006E/uni006E/uni0069/uni0065/uni006E /uni0053/uni0070/uni0061/uni006E/uni0069/uni0065/uni006E /uni0047/uni0072/uni0065/uni006B/uni006C/uni0061/uni006E/uni0064 /uni0050/uni006F/uni006C/uni0065/uni006E /uni0046/uni0072/uni0061/uni006E/uni006B/uni0072/uni0069/uni006B/uni0065/uni0054/uni0079/uni0073/uni006B/uni006C/uni0061/uni006E/uni0064 /uni0053/uni0076/uni0065/uni0072/uni0069/uni0067/uni0065/uni00D6/uni0076/uni0072/uni0069/uni0067/uni0061/uni0031/uni0029.case /uni0039/uni0025 /uni0031/uni0035/uni0025/uni0031/uni0036/uni0025 /uni0031/uni0038/uni0025 /uni0031/uni0038/uni0025/uni0031/uni0032/uni0025 /uni0034/uni0025/uni0033/uni0025 /uni0035/uni0025 Fördelning secured/unsecured Kreditportföljer /uni0053/uni0065/uni0063/uni0075/uni0072/uni0065/uni0064/uni0055/uni006E/uni0073/uni0065/uni0063/uni0075/uni0072/uni0065/uni0064 /uni0033/uni0034/uni0025/uni0036/uni0036/uni0025 1) Övriga länder a vser Nederländerna, Belgien och Cypern ===== SIDA 7 ===== VD-ord Utveckling 2024 Kvartals- översikt FörsäkranFinansiella rapporter DefinitionerNoter Om Hoist Finance Hoist Finance ▪ Delårsrapport januari – september 20247 Utveckling 2024 MSEK Jan-sep 2024 Jan-sep 2023 Ränteintäkter förvärvade kr editportföljer 3 255 2 528 Övriga ränteintäkter 265 129 Räntekostnader –934 –560 Räntenetto 2 586 2 097 Nedskrivningsvinster/-förluster 414 232 varav realiserad återbetalning gentemot förväntan 685 457 varav portföljomvärderingar –271 –225 Intäkter avseende arvoden och provisioner 60 81 Nettoresultat av finansiella transaktioner 33 77 Övriga rörelseintäkter 1) 185 98 Summa rörelseintäkter 3 278 2 585 Personalkostnader –736 –736 Återbetalningskostnader –889 –739 Övriga administrationskostnader –538 –519 Av- och nedskrivningar –80 –75 Summa rörelsekostnader –2 243 –2 069 Andel av joint ventures resultat 1 88 Resultat före skatt 1 036 604 Skatt f ör perioden –232 –80 Periodens resultat 804 524 1) Motsvaras inte av samma benämning i resultaträkningen utan inkluderar fler poster. Avkastning på eget kapital, % /uni004A/uni0061/uni006E/uni002D/uni0073/uni0065/uni0070/uni0020 /uni0032/uni0030/uni0032/uni0034 /uni004A/uni0061/uni006E/uni002D/uni0073/uni0065/uni0070/uni0020 /uni0032/uni0030/uni0032/uni0033 /uni0031/uni0032/uni0025 /uni0031/uni0038/uni0025 Resultat efter skatt, MSEK /uni004A/uni0061/uni006E/uni002D/uni0073/uni0065/uni0070/uni0020 /uni0032/uni0030/uni0032/uni0034 /uni004A/uni0061/uni006E/uni002D/uni0073/uni0065/uni0070/uni0020 /uni0032/uni0030/uni0032/uni0033 /uni0035/uni0032/uni0034 /uni0038/uni0030/uni0034 Utveckling 2024 ===== SIDA 8 ===== VD-ord Utveckling 2024 Kvartals- översikt FörsäkranFinansiella rapporter DefinitionerNoter Om Hoist Finance Hoist Finance ▪ Delårsrapport januari – september 20248 Utveckling 2024 Övrig information Balansräkning Jämförelsetal för balansräkning avser 31 december 2023. Totala tillgångar har ökat jämfört med 31 december 2023 och uppgick till 47 847 MSEK (34 023). Likvida medel och räntebärande värdepap- per har ökat med 7 859 MSEK och uppgick till 15 925 MSEK (8 066) och kreditportföljer ökade med 5 601 MSEK och uppgick till 29 889 MSEK (24 288). Övriga tillgångar har ökat med 277 MSEK mellan jämf örelseperioderna. MSEK 30 sep 2024 31 dec 2023 Förändring, % Likvida medel och ränte bärande v ärdepapper 15 925 8 06 6 97% Kreditportföljer 29 889 24 288 23% Värdeförändring på räntesäkrade post er i portföljsäkring 326 239 36% Övriga tillgångar 1) 1 707 1 430 19% Summa tillgångar 47 847 34 023 41% Inlåning från allmänheten 31 066 20 238 54% Emitterade v ärdepapper 6 338 4 577 38% Efterställda skulder 1 401 900 56% Summa ränte b är ande skulder 38 805 25 715 51% Övriga skulder1) 2 407 2 261 6% Eget kapita l 6 635 6 047 10% Summa skulder och eget kapital 47 847 34 023 41% 1) Motsvaras inte av samma benämning i balansräkningen utan inkluderar fler poster. Totala räntebärande skulder uppgick till 38 805 MSEK (25 715). Inlåning från allmänheten i Sverige uppgi ck till 6 958 MSEK (5 893), där 2 754 MSEK (2 054) utgjordes av tidsbunden inlåning f ördelat på ett till tre år . Inlåning från privatpersoner i Tyskland, Nederländerna samt de n yöppnade inlåningsmarknaderna Irland och Österrike, uppgick till 21 905 MSEK (12 909), varav 16 184 MSEK (9 200) utgjordes av tidsbun- den inlåning på ett till fem år. Inlåning från privatpersoner i Storbritan- nien uppgi ck till 1 640 MSEK (1 434), varav 83 MSEK (110) utgjordes av tidsb unden inlåning på ett till fem år. Inlåningen från allmänheten i Polen uppgick till 563 MSEK (1), där samtlig inlåning var tidsbunden upp till 1 år . Ut estående ob ligationsskuld uppgick per 30 september 2024 till 7 739 MSEK (5 477), varav senior icke säk erställd skuld uppgick till 6 338 MSEK (4 577). Övriga skulder uppgick till 2 407 MSEK (2 261). Eget kapita l uppgick till 6 635 MSEK (6 047). Kassaflöde Jämförelsetal för Kassaflödet avser perioden januari – september 2023. MSEK Jan-sep 2024 Jan-sep 2023 Förändring, % Kassaflöde från den löpande verksamheten 3 965 2 767 43 Kassaflöde från investerings v erksamheten –10 939 –1 625 >100 Kassaflöde från finansierings v erksamheten 12 226 –525 N/A Periodens kassaflöde 5 252 617 >100 Kassaflöde från den löpande v erksamheten uppgi ck till 3 965 MSEK, att jämf öra med 2 767 MSEK under motsvarande per iod 2023. Amorte- ringar på förvärvade kr editportföljer uppgick till 3 595 MSEK (2 949). Därut över uppgick förändring i övriga tillgångar och skulder till –16 MSEK (–264). Kassaflöde från investeringsverksamheten uppgi ck till –10 939 MSEK (–1 625), där förvärvsaktiviteten f ör kreditportföljer uppgick till –8 66 7 MSEK (–4 724). Under perioden har investeringar i likviditetsportföljen gjor ts med –3 104 MSEK (–) och avyttringar motsvarande 598 MSEK (2 361). Kassaflöde från finansieringsverksamheten uppgi ck till 12 226 MSEK (–525). Nettoinflödet från inlåning från allmänheten uppgi ck till 10 292 MSEK (762), där ökningen främst drivs av inlåningen i Tyskland. Under per ioden uppgi ck inflödet av emitterade v ärdepapper till 2 507 MSEK. Periodens totala kassaflöde uppgi ck till 5 252 MSEK, att jämf öra med 617 MSEK för under motsvarande per iod 2023. Kapitaltäckning Jämförelsetal för kapitaltäckning avser 31 december 2023. Kärnprimärkapitalrelationen uppgi ck vid utgången a v kvartalet till 12,18 pr ocent (13,89) för Hoist Finance k onsoliderade situa tion. Kärnpr imärkapitalet uppgick till 4 340 MSEK (4 119). Det riskvägda e xponeringsbeloppet ökade sedan årsskiftet till 35 645 MSEK (29 659). Förändringen i kärnprimärkapitalrelationen jämf ört med årsskiftet ber odde främst på nya portföljköp som sänkte kv oten med –3,32%. K oncernens positiv a resultat för tredje kv artalet samt inbetalningar på befint liga kreditportföljer bidrog däremot till en ökning om 2,72% r es- pektive 1,24 %. Avdraget f ör NPL Backstop samt öppna FX-positioner sänkt e kv oten med –0,79 % r espektive –0 ,11%. Samtliga kapitalrelationer var inom regulatoriska krav. Avdrag f ör fram- tida utdelning om 30 % har gjorts från koncernens r esultat. Den rikta de n yemissionen om 86 MSEK har exkluderats från bolagets kapitalbas. Totalt kapital uppgick vid utgången a v perioden till 6 651 MSEK (6 129) och den t otala kapitalrelationen uppgi ck till 18,66 procent (20,66). För moderbolaget uppgi ck kärnprimärkapitalrelationen till 11,76 procent (12, 98). Utveckling 2023Utveckling 2024 ===== SIDA 9 ===== VD-ord Utveckling 2024 Kvartals- översikt FörsäkranFinansiella rapporter DefinitionerNoter Om Hoist Finance Hoist Finance ▪ Delårsrapport januari – september 20249 Utveckling 2024 Moderbolaget Jämförelsetal för moderbolaget avser tredje kvartalet 2023. Moderbolagets räntenetto uppgick under tredje kv artalet till 476 MSEK (27 6), vilket främst beror på att fler portföljer förvärvats under året k ombinerat med ett högre ränt eläge på marknaden. Samtidigt har ett st örre inflöd e på inlåningsplattformarna skett vilket medfört högre ränt ekostnader jämfört med samma period förra året. Moderbolaget erhöll under kvartalet utdelning om 413 MSEK (358) från dotterbolaget i Polen, Italien, Spanien samt från två av de polska fonderna (Hoist I och III) . Nettoresultat av finansiella transaktioner uppgick till –35 MSEK (42), vilk et i huvudsak kommer ifrån realiserade v alutaderivat. Övriga rörelseintäkter uppgick till 50 MSEK (71) och avser främst k oncern- gemensamma tjänster. R örelsekostnader uppgick till –468 MSEK (–422) och utgörs till största del av kostnader relaterade till kreditportföljer och kostnader avseende k oncerngemensamma tjänster. Resultat före kr editförluster uppgick till 436 MSEK (325). Nedskrivningsf örluster under kvartalet uppgår till –18 MSEK (–54), vilket i huvudsak kommer från negativa portföljomvärderingar samt kredit- reserveringar för icke-förfallna fordringar. Under perioden f örelåg inget nedskrivningsbeho v av aktier i dotterbolag (–). R esultat före skatt uppgi ck till 418 MSEK (425) och kvartalets skatte- kostnad uppgick till –30 MSEK (–86). Moderbolagets resultat efter skatt uppgi ck till 388 MSEK (339). Risker och osäkerhetsfaktorer Under det tredje kv artalet har global tillväxt varit stabil och väntas öka något under 2025. Världshandeln har visat en viss förstärkning, men geopolitiska spänningar och ökande pr otektionism kan påverka utvecklingen nega tivt. Den amerikanska ekonomin är fortsatt sta rk i ljuset av en sti mulerande finanspolitik, medan Eurozonen ser tecken på avmattning. Inflationen har börjat falla och såväl den amerikanska som den eur opeiska och den sv enska centralbanken har börjat sänka styr räntorna, och flaggar för fortsatta räntesänkningar. Det finns risker med detta scenario där en, bland flera, är att den glob ala inflationen kan ta fart igen och påverka BNP nega tivt. För Hoist Finance kan en ökning a v förfallna lån i Europa skapa fler f örvärvsmöjligheter, men en nedgång i ekonomin kan också påverka a vkastningen från den befint liga portföljen nega tivt. Intäkterna från kr editportföljerna har under innevarande år överstigit prognoserna. Riskutveckling Hoist Finance t otala riskprofil har varit stabil under det gångna kvar- talet. I verksamheten uppstår olika typer av risker, främst kreditrisker, men ä ven marknadsrisk, likviditetsrisk och operativa risker. Kreditrisken i NPL-portföljerna hanteras och monitoreras aktivt, genom ett centraliserat riskhanteringsramverk och genom en etable - rad investeringsstrategi som bygger på att k öpa portföljer bestående a v granulära exponeringar, som även är diversifierade över nationella marknader , tillgångsslag och tid. Den relativa kreditrisken är fortsatt låg med ett aggregerat återbetalningsresultat över målet i kvartalet. Kr editrisken i likviditetsportföljen är låg då investeringar görs i statliga, k ommunala och säkerställda obligationer med hög kreditkvalitet. De operativa riskerna är fortsatt bedömda som låga. Hoist Finance säkrar kontinuerligt ränte- och valutarisker på kort och medellång sikt och marknadsriskerna är därför låga. Likviditetsrisken bedöms också v ara låg med exponeringar långt över riskaptit på grund av tillgång till förmånliga upplåningsräntor via HoistSpar, särskilt i det rådande ränt eläget. Transaktioner med närstående Transaktioner med närstående ut görs av Lars Wollung som via TPS Advisor y AB under det andra kvartalet 2024 har ingått k onsultavtal för arbet e ut över styrelsearbetet, samt Christopher Rees som under juli har beviljats ersättning r etroaktivt av styrelsen för utfört projektarbete under april till juli 2024. Koncernstruktur I Hoist Finance-koncernen är Hoist Finance AB (publ), org nr 556012- 8489, moderbolag. Bolaget är ett svenskt publikt aktiebolag med säte i Stockholm, Sverige. Hoist Finance AB (publ) är noterat på NASDAQ St ockholm sedan mars 2015. Hoist Finance AB (publ) är ett kreditmarknadsbolag under Finans- inspektionens tillsyn. Det rörelsedrivande mod erbolaget, inklusive dess underkoncern, förvärvar och innehar koncernens kr editportföljer, vilka förvaltas av koncernens dott erbolag el ler utländska filialer. Dessa enhet er tillhandahåller även f örvaltningstjänster på provisionsbasis till e xterna parter samt tillhandahåller tjänster inom Hoist Finance-koncernen. Utveckling 2024 ===== SIDA 10 ===== VD-ord Utveckling 2024 Kvartals- översikt FörsäkranFinansiella rapporter DefinitionerNoter Om Hoist Finance Hoist Finance ▪ Delårsrapport januari – september 202410 Utveckling 2024 Övriga upplysningar Återköp av aktier och Nyemission Det andra återköpsprogrammet avslutades under tredje kv artalet och t otalt 3 432 391 egna aktier har återköpts under 2024. Den rikta de n yemissionen slutfördes under september och 1 551 997 nya aktier har utf ärdats. För mer information, se not 10 Hoist Finance aktie. Nya dotterbolag Under året har dotterbolag i Italien, Metaur o SPV S.R.L, samt i Portugal, Hofi n Portugal, Unipessoal LDA startats. I övrigt återfinns en närmar e beskrivning a v koncernens lega la struktur i årsredovisningen 2023 . Strategisk översikt Hoist Finance påbörjade under andra kvartalet en ö versikt av de a v den ick e säk erställda kreditförvaltningen och kreditportföljerna på den spanska marknaden. Översikten f örväntas avslutas under det fjärde kv artalet. Pågående utredning avseende överdebitering av ränta Det pågår en utr edning a v extern samarbetspartner i Storbritannien gällande ö verdebitering a v ränta. Det externa företaget sköter för Hoist Finance räkning den operativ a kreditförvaltningen a v två portföljer som f örvärvades 2018. Utredningen utf örs av extern, oberoende granskar e och kommer att slutf öras under fjärde kv artalet 2024 eller under 2025 och ett krav på återbetalning a v ränta till kunder kan inte ut eslutas. Pågående tvist Hoist Finance har informerats om en pågående tvist på en a v markna- derna. Hoist Finance är inte par t i det rättsliga förfarandet men det kan int e helt uteslutas att käranden, vid ett för denne gynnsamt utfall i det pågående f örfarandet, kan komma att utvi dga sin talan och rikta ett kra v mot Hoist Finance. Risken f ör och storleken på ett eventuellt krav är osäker, men situa tionen f öljs noga tillsammans med externa jurister. Händelser efter kvartalets utgång Inga v äsentliga händelser har skett efter balansdagen Översiktlig granskning Denna delårsrapport har inte v arit föremål för särskild granskning a v bolaget s revisorer. Utveckling 2024 ===== SIDA 11 ===== VD-ord Utveckling 2024 Kvartals- översikt FörsäkranFinansiella rapporter DefinitionerNoter Om Hoist Finance Hoist Finance ▪ Delårsrapport januari – september 202411 Kvartalsöversikt Kvartalsöversikt Resultaträkning i sammandrag MSEK Kvartal 3 2024 Kvartal 2 2024 Kvartal 1 2024 Kvartal 4 2023 Kvartal 3 2023 Räntenetto 950 859 777 742 732 Summa rörelseintäkter 1 092 1 213 973 933 916 Summa rörelsekostnader –724 –823 –696 –694 –693 Rörelseresultat 368 390 277 239 223 Resultat före skatt 369 383 284 26 5 282 Periodens resultat 257 274 274 187 270 Nyckeltal1) MSEK Kvartal 3 2024 Kvartal 2 2024 Kvartal 1 2024 Kvartal 4 2023 Kvartal 3 2023 Cash EBITDA 1 764 1 936 1 791 1 656 1 246 K/I-tal, % 66 68 71 72 71 Avkastning på eget kapita l, % 16 18 19 12 19 Förvärv av kreditportföljer 4 340 2 237 2 090 2 365 1 675 Resultat per aktie f öre ut spädning, SEK 2, 67 2,87 2,42 1,82 2,34 Resultat per aktie eft er utspädning, SEK 2, 67 2,87 2,42 1,82 2,34 MSEK 30 sep 2024 30 jun 2024 31 mar 2024 31 dec 2023 30 sep 2023 Brutto 180 månader ERC 50 632 45 231 42 487 38 57 4 37 261 Kreditportföljer 29 889 26 838 26 334 24 288 23 834 Total kapitaltäckningsrelation, % 18,66 21,26 22,07 20,66 20,54 Kärnprimärkapitalrelation, % 12,18 13,82 14,31 13,89 13,86 Antal anställda (FTEs) 1 221 1 288 1 303 1 280 1 269 1) För vidare förklaringar, se Definitioner. För en specifikation av jämförelsestörande poster i tidigare kvartal hänvisas till Finansiell faktabok, som presenteras på hoistfinance.com/sv/investors/rapporter-och-presentationer/ Cash EBITDA, MSEK Förvärv av kreditportföljer, MSEK /uni004B/uni0076/uni0033/uni0020 /uni0032/uni0030/uni0032/uni0034 /uni004B/uni0076/uni0032/uni0020 /uni0032/uni0030/uni0032/uni0034 /uni004B/uni0076/uni0031/uni0020 /uni0032/uni0030/uni0032/uni0034 /uni004B/uni0076/uni0034/uni0020 /uni0032/uni0030/uni0032/uni0033 /uni004B/uni0076/uni0033/uni0020 /uni0032/uni0030/uni0032/uni0033 /uni0031/uni0020/uni0032/uni0034/uni0036 /uni0031/uni0020/uni0036/uni0035/uni0036 /uni0031/uni0020/uni0037/uni0039/uni0031 /uni0031/uni0020/uni0039/uni0033/uni0036 /uni0031/uni0020/uni0037/uni0036/uni0034 /uni004B/uni0076/uni0033/uni0020 /uni0032/uni0030/uni0032/uni0034 /uni004B/uni0076/uni0032/uni0020 /uni0032/uni0030/uni0032/uni0034 /uni004B/uni0076/uni0031/uni0020 /uni0032/uni0030/uni0032/uni0034 /uni004B/uni0076/uni0034/uni0020 /uni0032/uni0030/uni0032/uni0033 /uni004B/uni0076/uni0033/uni0020 /uni0032/uni0030/uni0032/uni0033 /uni0031/uni0020/uni0036/uni0037/uni0035 /uni0032/uni0020/uni0033/uni0036/uni0035 /uni0032/uni0020/uni0030/uni0039/uni0030/uni0032/uni0020/uni0032/uni0033/uni0037 /uni0034/uni0020/uni0033/uni0034/uni0030 Kvartals- översikt ===== SIDA 12 ===== VD-ord Utveckling 2024 Kvartals- översikt FörsäkranFinansiella rapporter DefinitionerNoter Om Hoist Finance Hoist Finance ▪ Delårsrapport januari – september 202412 Räkenskaper Räkenskaper Koncernens resultaträkning MSEK Not Kvartal 3 2024 Kvartal 3 2023 Jan-sep 2024 Jan-sep 2023 Helår 2023 Ränteintäkter förvärvade kreditportföljer beräknade enligt effektivräntemetoden 1 195 900 3 255 2 528 3 469 Övriga ränteintäkter 1) 110 44 265 129 176 Räntekostnader –355 –212 –934 –560 –806 Räntenetto 950 732 2 586 2 097 2 839 Nedskrivningsvinster/-förluster 4 123 44 414 232 357 Intäkter avse ende arvoden och provisioner 19 22 60 81 103 Nettoresultat av finansiella transaktioner –3 83 33 77 117 Avyttringsvinster/-förluster –1 1 169 46 43 Övriga rörelseintäkter 4 34 16 52 59 Summa rörelseintäkter 3 1 092 916 3 278 2 585 3 518 Personalkostnader –229 –236 –736 –736 –961 Återbetalningskostnader –313 –243 –889 –739 –1 018 Övriga administrationskostnader –161 –189 –538 –519 –688 Av- och nedskrivningar av materiella och immateriella anläggningstillgångar –21 –25 –80 –75 –96 Summa rörelsekostnader 3 –724 –693 –2 243 –2 069 –2 763 Rörelseresultat 368 223 1 035 516 755 Andel av joint ventures resultat 3 1 59 1 88 114 Resultat före skatt 3 369 282 1 036 604 869 Skatt –112 –12 –232 –80 –158 Periodens resultat 257 270 804 524 711 Hänförligt till: Aktieägare i Hoist Finance AB (publ) 232 208 694 397 558 Innehavare av primärkapitaltillskott 25 62 110 127 152 Resultat per aktie före utspädning totalt, SEK 2,67 2,34 7, 9 6 4,44 6,26 Resultat per aktie efter utspädning totalt, SEK 2,67 2,34 7, 9 5 4,44 6,26 1) Varav räntor beräknade enligt effektivräntemetoden uppgick till 13,3 MSEK (11,2) under kvartal 3, 47 ,2 MSEK (31,8) under jan-sep och 48,5 MSEK under helåret 2023. ===== SIDA 13 ===== VD-ord Utveckling 2024 Kvartals- översikt FörsäkranFinansiella rapporter DefinitionerNoter Om Hoist Finance Hoist Finance ▪ Delårsrapport januari – september 202413 Räkenskaper Koncernens rapport över resultat och övrigt totalresultat i sammandrag MSEK Kvartal 3 2024 Kvartal 3 2023 Jan-sep 2024 Jan-sep 2023 Helår 2023 Periodens resultat 257 270 804 524 711 Övrigt totalresultat Poster som inte kan omklassificeras till resultaträkningen Omvärdering av ersättningar till anställda – – – – 1 Skatt hänförlig till poster som inte kan omklassificeras till resultaträkningen – – – – – Summa poster som inte kan omklassificeras till resultaträkningen – – – – 1 Poster som kan komma att omklassificeras till resultaträkningen Omräkningsdifferens på utländsk verksamhet –9 –405 190 212 264 Säkring av valutarisk i utländsk verksamhet 5 234 –227 –385 –528 Omklassificerat till resultaträkningen under perioden –2 12 –2 17 29 Skatt hänförlig till poster som kan omklassificeras till resultaträkningen –1 –48 47 80 109 Summa poster som kan komma att omklassificeras till resultaträkningen –7 –207 8 –76 –126 Övrigt totalresultat –7 –207 8 –76 –125 Totalresultat 250 63 812 448 586 Hänförligt till: Aktieägare i Hoist Finance AB (publ) 225 1 702 321 434 Innehavare av primärkapitaltillskott 25 62 110 127 152 ===== SIDA 14 ===== VD-ord Utveckling 2024 Kvartals- översikt FörsäkranFinansiella rapporter DefinitionerNoter Om Hoist Finance Hoist Finance ▪ Delårsrapport januari – september 202414 Räkenskaper Koncernens balansräkning MSEK Not 30 sep 2024 30 sep 2023 31 dec 2023 TILLGÅNGAR Kassa 0 0 0 Belåningsbara statsskuldförbindelser 5 6 484 2 690 2 675 Utlåning till kreditinstitut 5 5 049 2 899 3 535 Utlåning till allmänheten 5 0 1 0 Kreditportföljer 3,4 29 889 23 834 24 288 Värdeförändring på räntesäkrade poster i portföljsäkring 326 38 239 Obligationer och andra värdepapper 5 4 392 1 752 1 856 Andelar i joint ventures 6 166 5 Andelar i övriga bolag 74 – – Immateriella anläggningstillgångar 218 245 242 Materiella anläggningstillgångar 263 188 175 Övriga tillgångar 832 1 658 808 Uppskjuten skattefordran 87 156 71 Förutbetalda kostnader och upplupna intäkter 227 165 129 SUMMA TILLGÅNGAR 47 847 33 792 34 023 SKULDER OCH EGET KAPITAL Skulder Inlåning från allmänheten 5 31 066 19 835 20 238 Emitterade värdepapper 5,9 6 338 4 468 4 577 Skatteskulder 127 100 122 Övriga skulder 1 547 2 031 1 758 Uppskjuten skatteskuld 74 67 30 Upplupna kostnader och förutbetalda intäkter 563 377 297 Avsättningar 96 63 54 Efterställda skulder 9 1 401 917 900 Summa skulder 41 212 27 858 27 976 Eget kapital Innehavare av övrigt primärkapital 1 109 1 109 1 109 Aktiekapital 30 30 30 Övrigt tillskjutet kapital 2 160 2 275 2 275 Reserver –432 –390 –440 Balanserade vinstmedel inklusive periodens resultat 3 768 2 910 3 073 Summa eget kapital 6 635 5 934 6 047 SUMMA SKULDER OCH EGET KAPITAL 47 847 33 792 34 023 ===== SIDA 15 ===== VD-ord Utveckling 2024 Kvartals- översikt FörsäkranFinansiella rapporter DefinitionerNoter Om Hoist Finance Hoist Finance ▪ Delårsrapport januari – september 202415 Räkenskaper Koncernens redogörelse för förändringar i eget kapital Hänförligt till aktieägare i Hoist Finance AB (publ) Reserver MSEK Aktie- kapital Övrigt tillskjutet kapital Säkrings- reserv Omräknings- reserv Balanserade vinstmedel inklusive periodens resultat Summa Innehavare av övrigt primärkapital Summa eget kapital Ingående balans 1 jan 2024 30 2 275 –1 077 637 3 073 4 938 1 109 6 047 Totalresultat för perioden Periodens resultat 694 694 110 804 Övrigt totalresultat –182 190 8 8 Summa totalresultat för perioden –182 190 694 702 110 812 Transaktioner redovisade direkt i eget kapital Utbetald ränta kapitaltillskott –110 –110 Återköp av aktier 1) –201 –201 –201 Nyemission 2) 0 86 86 86 Summa transaktioner redovisade direkt i eget kapital 0 –115 –115 –110 –225 Utgående balans 30 sep 2024 30 2 160 –1 259 827 3 768 5 526 1 109 6 635 1) Se tabell nästa sida 2) För mer upplysningar, se not 10 Hänförligt till aktieägare i Hoist Finance AB (publ) Reserver MSEK Aktie- kapital Övrigt tillskjutet kapital Säkrings- reserv Omräknings- reserv Balanserade vinstmedel inklusive periodens resultat Summa Innehavare av övrigt primärkapital Summa eget kapital Ingående balans 1 jan 2023 30 2 275 –687 373 2 647 4 638 1 106 5 744 Totalresultat för perioden Periodens resultat 397 397 127 524 Övrigt totalresultat –288 212 –76 –76 Summa totalresultat för perioden 0 0 –288 212 397 321 127 448 Transaktioner redovisade direkt i eget kapital Emitterat primärkapitaltillskott 1) 700 700 Återköpt primärkapitaltillskott 1) –128 –128 –701 –829 Transaktionskostnader primärkapitaltillskott –13 –13 5 –8 Utbetald ränta kapitaltillskott –127 –127 Avtal om förvärv av egna aktier 2) 8 8 8 Skatteeffekt avseende poster redovisade direkt i eget kapital 3 3 –1 2 Aktierelaterade ersättningar 3) –4 –4 –4 Summa transaktioner redovisade direkt i eget kapital –135 –135 –124 –259 Utgående balans 30 sep 2023 30 2 275 –975 585 2 910 4 825 1 109 5 934 1) Emitterat belopp om 700 MSEK, återköpt belopp om 70 MEUR med en valutaeffekt om 128 MSEK. 2) Förfallen swap, avser avtal ingånget 2020 gällande säkring för leverans av aktier under L TIP-programmet. 3) För mer upplysningar om aktierelaterade ersättningar, se Hoist Finance årsredovisning 2022. ===== SIDA 16 ===== VD-ord Utveckling 2024 Kvartals- översikt FörsäkranFinansiella rapporter DefinitionerNoter Om Hoist Finance Hoist Finance ▪ Delårsrapport januari – september 202416 Räkenskaper Koncernens redogörelse för förändringar i eget kapital Hänförligt till aktieägare i Hoist Finance AB (publ) Reserver MSEK Aktie- kapital Övrigt tillskjutet kapital Säkrings- reserv Omräknings- reserv Balanserade vinstmedel inklusive periodens resultat Summa Innehavare av övrigt primärkapital Summa eget kapital Ingående balans 1 jan 2023 30 2 275 –687 373 2 647 4 638 1 106 5 744 Totalresultat för perioden Periodens resultat 559 559 152 711 Övrigt totalresultat –390 264 1 –125 –125 Summa totalresultat för perioden –390 264 560 434 152 586 Transaktioner redovisade direkt i eget kapital Emitterat primärkapitaltillskott 1) 700 700 Återköpt primärkapitaltillskott 1) –128 –128 –701 –829 Transaktionskostnader primärkapitaltillskott –13 –13 5 –8 Utbetald ränta kapitaltillskott –152 –152 Avtal om förvärv av egna aktier 2) 8 8 8 Skatteeffekt avseende poster redovisade direkt i eget kapital 3 3 –1 2 Aktierelaterade ersättningar 3) –4 –4 –4 Summa transaktioner redovisade direkt i eget kapital –134 –134 –149 –283 Utgående balans 31 dec 2023 30 2 275 –1 077 637 3 073 4 938 1 109 6 047 1) Emitterat belopp om 700 MSEK, återköpt belopp om 70 MEUR med en valutaeffekt om 128 MSEK. 2) Förfallen swap, avser avtal ingånget 2020 gällande säkring för leverans av aktier under L TIP-programmet. 3) För mer upplysningar om aktierelaterade ersättningar, se Hoist Finance årsredovisning 2022. Hoist Finance innehav av egna aktier Jan-sep 2024 Jan-sep 2023 Jan-dec 2023 Ingående balans – – – Köpta aktier för kapitaländamål 3 432 391 – – Utgående balans, antal 3 432 391 – – Marknadsvärde för innehav av egna aktier, MSEK 298 – – Anskaffningskostnader, netto, för återköp av egna aktier som är avdraget från eget kapital, perioden, MSEK 0,3 – – Med stöd av årsstämmans bemyndigande innehar Hoist Finance aktier för kapitaländamål. Under 2024 har två återköpsprogram genomförts, där avsikten är att de aktier som återköpts ska dras in genom beslut vid kommande bolagsstämmor. ===== SIDA 17 ===== VD-ord Utveckling 2024 Kvartals- översikt FörsäkranFinansiella rapporter DefinitionerNoter Om Hoist Finance Hoist Finance ▪ Delårsrapport januari – september 202417 Räkenskaper Koncernens kassaflödesanalys i sammandrag MSEK Kvartal 3 2024 Kvartal 3 2023 Jan-sep 2024 Jan-sep 2023 Helår 2023 Resultat före skatt 369 282 1 036 604 869 – varav erhållna räntor 1 301 947 3 505 2 660 3 649 – varav erlagda räntor –485 –189 –766 –437 –678 Justering för övriga poster som inte ingår i kassaflödet –341 –434 –647 –463 –798 Realiserat resultat inlösen av fondandelar joint ventures – 2 – 3 4 Betald/Erhållen inkomstskatt 16 –21 –3 –62 –70 Amorteringar förvärvade kreditportföljer 1 130 869 3 595 2 949 4 101 Ökning/minskning i övriga tillgångar och skulder –154 241 –16 –264 296 Kassaflöde från den löpande verksamheten 1 020 939 3 965 2 767 4 402 Förvärvade kreditportföljer –4 340 –1 675 –8 667 –4 724 –7 089 Avyttrade kreditportföljer 144 – 397 574 884 Investeringar i obligationer och andra värdepapper –1 577 – –3 104 – –101 Avyttringar i obligationer och andra värdepapper 15 276 598 2 361 2 361 Övriga kassaflöden inom investeringsverksamheten –95 137 –163 164 328 Kassaflöde från investeringsverksamheten –5 853 –1 262 –10 939 – 1 625 –3 617 Inlåning från allmänheten 6 068 1 256 10 292 762 1 724 Emitterade värdepapper 1 653 601 2 507 1 596 1 813 Återköp och återbetalning av emitterade värdepapper –141 – –313 –2 581 –2 628 Primärkapitaltillskott – –474 – –137 692 Återköp primärkapitaltillskott – – – – –829 Utbetald ränta primärkapitaltillskott –25 –62 –110 –127 –152 Återköp av aktier –101 – –201 – – Nyemission 86 – 86 – – Amortering av leasingskulder –11 –13 –35 –38 –48 Kassaflöde från finansieringsverksamheten 7 529 1 308 12 226 –525 572 Periodens kassaflöde 2 696 985 5 252 617 1 357 Likvida medel vid periodens början 8 619 4 405 5 938 4 809 4 809 Omräkningsdifferens –6 –69 119 –105 –228 Likvida medel vid periodens slut 3) 11 309 5 321 11 309 5 321 5 938 3) Likvida medel i kassaflödet MSEK 30 sep 2024 30 sep 2023 31 dec 2023 Kassa 0 0 0 Belåningsbara statsskuldsförbindelser 6 484 2 690 2 675 Utlåning till kreditinstitut 5 049 2 899 3 535 Exkl. utlåning till kreditinstitut i värdepapperiseringsbolag –224 –268 –272 Summa likvida medel i kassaflödet 11 309 5 321 5 938 ===== SIDA 18 ===== VD-ord Utveckling 2024 Kvartals- översikt FörsäkranFinansiella rapporter DefinitionerNoter Om Hoist Finance Hoist Finance ▪ Delårsrapport januari – september 202418 Räkenskaper Moderbolagets resultaträkning i sammandrag MSEK Kvartal 3 2024 Kvartal 3 2023 Jan-sep 2024 Jan-sep 2023 Helår 2023 Ränteintäkter 818 474 2 039 1 411 1 927 Räntekostnader –342 –198 –893 –517 –750 Räntenetto 476 276 1 146 894 1 177 Erhållna utdelningar 413 358 4 802 358 457 Nettoresultat av finansiella transaktioner –35 42 –771 –74 –37 Övriga rörelseintäkter 50 71 141 188 231 Summa rörelseintäkter 904 747 5 318 1 365 1 827 Allmänna administrations k ostnader –461 –410 –1 267 –1 245 –1 643 Av- och nedskrivningar av materiella och immateriella anläggningstillgångar –7 –12 –40 –36 –46 Summa rörelsekostnader –468 –422 –1 307 –1 281 –1 689 Resultat före kreditförluster 436 325 4 011 84 138 Nedskrivningsvinster/-förluster –18 –54 –22 45 89 Nedskrivningar av finansiella anläggningstillgångar – 0 –2 941 0 – Andelar i ägarintressens resultat – 154 5 185 356 Rörelseresultat 418 425 1 053 314 583 Bokslutsdispositioner – 0 – 0 24 Skatt på periodens resultat –30 –86 –96 –11 –8 Periodens resultat 388 339 957 303 599 Moderbolaget Moderbolagets rapport över resultat och övrigt totalresultat i sammandrag MSEK Kvartal 3 2024 Kvartal 3 2023 Jan-sep 2024 Jan-sep 2023 Helår 2023 Periodens resultat 388 339 957 303 599 Övrigt totalresultat Poster som kan komma att omklassificeras till resultaträkning 1 1 2 1 3 Omräkningsdifferens på utländsk verksamhet – – – – – Skatt hänförlig till poster som kan omklassificeras till resultaträkning – – – – – Summa poster som kan komma att omklassificeras till resultaträkning 1 1 2 1 3 Övrigt totalresultat 1 1 2 1 3 Totalresultat 389 340 959 304 602 ===== SIDA 19 ===== VD-ord Utveckling 2024 Kvartals- översikt FörsäkranFinansiella rapporter DefinitionerNoter Om Hoist Finance Hoist Finance ▪ Delårsrapport januari – september 202419 Räkenskaper Moderbolagets balansräkning MSEK 30 sep 2024 30 sep 2023 31 dec 2023 TILLGÅNGAR Kassa – – – Belåningsbara statsskuldförbindelser 6 484 2 690 2 675 Utlåning till kreditinstitut 4 342 1 508 2 678 Kreditportföljer 12 402 10 093 10 483 Värdeförändring på räntesäkrade poster i portföljsäkring 155 –32 163 Fordringar på koncernbolag 8 580 7 256 6 936 Obligationer och andra värdepapper 5 736 1 752 1 856 Andelar i dotterbolag och joint ventures 7 617 6 394 6 547 Materiella och immateriella anläggningstillgångar 46 87 79 Övriga tillgångar 868 1 728 737 SUMMA TILLGÅNGAR 46 230 31 476 32 154 SKULDER OCH EGET KAPITAL Skulder Inlåning från allmänheten 31 066 19 835 20 238 Emitterade värdepapper 5 979 3 965 4 101 Övriga skulder 1 734 1 693 1 608 Avsättningar 53 53 44 Efterställda skulder 1 401 917 900 Summa skulder och avsättningar 40 233 26 463 26 891 Periodiseringsfond 201 225 201 Eget kapital Bundet eget kapital 47 48 48 Summa bundet eget kapital 47 48 48 Fritt eget kapital Innehavare av övrigt primärkapital 1 109 1 109 1 109 Fritt eget kapital hänförligt till aktieägarna 4 640 3 631 3 905 Summa fritt eget kapital 5 749 4 740 5 014 Summa eget kapital 5 796 4 788 5 062 SUMMA SKULDER OCH EGET KAPITAL 46 230 31 476 32 154 ===== SIDA 20 ===== VD-ord Utveckling 2024 Kvartals- översikt FörsäkranFinansiella rapporter DefinitionerNoter Om Hoist FinanceNoter Hoist Finance ▪ Delårsrapport januari – september 202420 Noter Not Redovisningsprinciper1 Denna delårsrapport är upprättad enligt IAS 34 delårsrapportering som antagits av EU. Därutöver tillämpas lagen (1995:1559) om års- redovisning i kreditinstitut och värdepappersbolag (ÅRKL) och Finans- inspektionens föreskrifter och allmänna råd om årsredovisning i kredit- institut och värde papper sbolag (FFFS 2008:25) inklusive tillämpliga ändringsföreskrifter. Vidare tillämpas Rådet för finansiell rapporterings rekommendation Kompletterande redovisningsregler för koncerner (RFR 1). Moderbolaget Hoist Finance AB (publ) har upprättat delårsrapporten i enlighet med (1995:1559) lagen om årsredovisning i kreditinstitut och värdepappersbolag (ÅRKL) och Finansinspektionens föreskrifter och allmänna råd om årsredovisning i kreditinstitut och värdepappers- bolag (FFFS 2008:25) inklusive tillämpliga ändringsföreskrifter. Vidare har Rådet för finansiell rapporterings rekommendation Redovisning för juridiska personer (RFR 2) tillämpats. Under första kvartalet 2024 har Hoist Finance implementerat säkrings- redovisning av nettoinvesteringar i utländsk verksamhet för valutaexpo- nering i EUR, utöver sedan tidigare implementerad för GBP samt PLN. Rapporten innehåller en komprimerad uppsättning finansiella uttalanden och ska läsas tillsammans med den granskade årsredovisningen för året som slutade 31 december 2023. Ändrade redovisningsprinciper 2024 Det finns inga ändringar som har trätt i kraft 2024 av IFRS eller IFRIC, som har haft någon betydande inverkan på koncernens finansiella rapporter eller på kapitaltäckningen. I alla väsentliga aspekter, är koncernens och moderbolagets redovis- ningsprinciper och beräkningsgrunder samt presentation oförändrade jämfört med årsredovisningen 2023. Viktiga uppskattningar och bedömningar Hoist Finance övervakar kontinuerligt utvecklingen av koncernens kreditportföljer och marknader och hur dessa påverkas av omvärlds - f aktorer. Övriga omvärldsfaktorer som inflation och högre räntor har inte haft någon väsentlig påverkan på Hoist Finance uppskattningar och bedöm- ningar i dagsläget, men utvecklingen följs noga för att bedöma om det kan leda till försämrad köpkraft och hur det då påverkar värderingen av våra kreditportföljer. Koncernen tillämpar interna regler och har en formaliserad besluts- process vid justeringar av tidigare fastställda kassaflödesprognoser för i de fall avvikelser uppstår gällande tidpunkt för återbetalningar. För beskrivning av väsentliga uppskattningar, antaganden och bedöm- ningar se not 19 i Årsredovisningen 2023. Inom den ordinarie verksam- heten sker löpande uppdaterade uppskattningar av bruttobelopp som kan inkasseras på kreditportföljerna. Se not 4 för effekten av periodens portföljomvärderingar. För händelser efter kvartalets utgång hänvisas till sidan 10. Noter Not Valutakurser2 Kvartal 3 2024 Kvartal 3 2023 Helår 2023 1 EUR = SEK Resultaträkningen (genomsnitt) 11,3957 11,4667 11,4658 Balansräkningen (vid periodens slut) 11,3000 11,4923 11,0960 1 GBP = SEK Resultaträkningen (genomsnitt) 13,3874 13,1670 13,1818 Balansräkningen (vid periodens slut) 13,5260 13,2748 12,7680 Kvartal 3 2024 Kvartal 3 2023 Helår 2023 1 PLN = SEK Resultaträkningen (genomsnitt) 2,6468 2,5022 2,5258 Balansräkningen (vid periodens slut) 2,6409 2,4805 2,5570 1 RON=SEK Resultaträkningen (genomsnitt) 2,2919 2,3241 2,3220 Balansräkningen (vid periodens slut) 2,2712 2,3299 2,2322 ===== SIDA 21 ===== VD-ord Utveckling 2024 Kvartals- översikt FörsäkranFinansiella rapporter DefinitionerNoter Om Hoist FinanceNoter Hoist Finance ▪ Delårsrapport januari – september 202421 Noter Not Segmentsrapportering3 Rörelsesegment Segmentsrapporteringen är upprättad utifrån hur högsta verk- ställande ledningen på respektive marknad följer upp verksamheten. Från andra kvartalet 2023 har Hoist Finance valt att ändra allokeringen av indirekta kostnader i olika segment. Resultaträkningen för affärsområdena följer koncernens legala upp- ställningsform i resultaträkningen för Summa rörelseintäkter med undantag för räntekostnader. Räntekostnader ingår i räntenettot i Summa rörelseintäkter, där segmenten belastas med en kostnad på basis av tillgångar i form av kreditportföljer relation till en fast intern månadsränta för respektive portfölj. Skillnaden mellan den verkliga räntekostnaden och den internprissatta redovisas under koncerngemensamt. Avseende Summa rörelsekostnader följer även den koncernens legala uppställningsform i resultaträkningen men fördelningen av rörelsekost - naderna görs på dir ekta och indirekta kostnader för affärsområdena. Koncerngemensamt avser intäkter och indirekta kostnader från: » Plattformar, kostnaden för verksamheten i den faktiska marknaden, » Portföljförvaltning, kostnaden för det team som aktivt jobbar för att både förvärva och avyttra portföljer samt » Centrala funktioner, intäkter och kostnader för koncernens gemen- samma finansiella transaktioner, kostnader för inlåning från allmän- heten och övriga rörelseintäkter. Vad gäller balansräkningen sker uppföljning av kreditportföljer per segment, medan övriga tillgångar och skulder inte följs upp per rörelse- segment. Resultaträkning, kvartal 3, 2024 MSEK Unsecured Secured Koncern- gemensamt Koncern Summa rörelseintäkter 765 299 28 1 092 varav räntekostnader –193 –81 –81 –355 Rörelsekostnader Direkta kostnader 1) –374 –80 – –454 Indirekta kostnader 1) – – –270 –270 Summa rörelsekostnader –374 –80 –270 –724 Andel av joint ventures resultat 1 – – 1 Resultat före skatt 392 219 –242 369 Nyckeltal 2) Kreditportföljer 19 691 10 198 – 29 889 Återbetalt belopp 1 726 556 – 2 282 1) Dir ekta kostnader är kostnader som är direkt hänförliga till affärsområdet medan indirekta kostnader är kostnader från centrala staber och stödfunktioner, inklusive plattformar och portföljförvaltning, som är relaterade till affärsområdena. 2) F ör vidare förklaringar, se Definitioner. ===== SIDA 22 ===== VD-ord Utveckling 2024 Kvartals- översikt FörsäkranFinansiella rapporter DefinitionerNoter Om Hoist FinanceNoter Hoist Finance ▪ Delårsrapport januari – september 202422 Noter Not Segmentsrapportering, forts.3 Resultaträkning, kvartal 3, 2023 MSEK Unsecured Secured Koncern- gemensamt Koncern Summa rörelseintäkter 578 185 153 916 varav räntekostnader –140 –62 –10 –212 Rörelsekostnader Direkta kostnader 1) –323 –66 – –389 Indirekta kostnader 1) – – –304 –304 Summa rörelsekostnader –323 –66 –304 –693 Andel av joint ventures resultat 59 – – 59 Resultat före skatt 314 119 –151 282 Nyckeltal 2) Kreditportföljer 16 219 7 615 – 23 834 Återbetalt belopp 1 357 348 – 1 705 1) Dir ekta kostnader är kostnader som är direkt hänförliga till affärsområdet medan indirekta kostnader är kostnader från centrala staber och stödfunktioner, inklusive plattformar och portföljförvaltning, som är relaterade till affärsområdena. 2) F ör vidare förklaringar, se Definitioner. Resultaträkning, jan-sep, 2024 MSEK Unsecured Secured Koncern- gemensamt Koncern Summa rörelseintäkter 2 429 724 125 3 278 varav räntekostnader –545 –204 –185 –934 Rörelsekostnader Direkta kostnader 1) –1 139 –235 – –1 374 Indirekta kostnader 1) – – –869 –869 Summa rörelsekostnader –1 139 –235 –869 –2 243 Andel av joint ventures resultat 1 – – 1 Resultat före skatt 1 291 489 –744 1 036 Nyckeltal 2) Kreditportföljer 19 691 10 198 – 29 889 Återbetalt belopp 5 127 1 597 – 6 724 1) Dir ekta kostnader är kostnader som är direkt hänförliga till affärsområdet medan indirekta kostnader är kostnader från centrala staber och stödfunktioner, inklusive plattformar och portföljförvaltning, som är relaterade till affärsområdena. 2) F ör vidare förklaringar, se Definitioner. ===== SIDA 23 ===== VD-ord Utveckling 2024 Kvartals- översikt FörsäkranFinansiella rapporter DefinitionerNoter Om Hoist FinanceNoter Hoist Finance ▪ Delårsrapport januari – september 202423 Noter Resultaträkning, helår 2023 MSEK Unsecured Secured Koncern- gemensamt Koncern Summa rörelseintäkter 2 571 639 308 3 518 varav räntekostnader –560 –205 –41 –806 Rörelsekostnader Direkta kostnader 1) –1 342 –251 – –1 593 Indirekta kostnader 1) – – –1 170 –1 170 Summa rörelsekostnader –1 342 –251 –1 170 –2 763 Andel av joint ventures resultat 114 – – 114 Resultat före skatt 1 343 388 –862 869 Nyckeltal 2) Kreditportföljer 17 120 7 168 – 24 288 Återbetalt belopp 5 919 1 475 – 7 394 1) Dir ekta kostnader är kostnader som är direkt hänförliga till affärsområdet medan indirekta kostnader är kostnader från centrala staber och stödfunktioner, inklusive plattformar och portföljförvaltning, som är relaterade till affärsområdena. 2) F ör vidare förklaringar, se Definitioner. Not Segmentsrapportering, forts.3 Resultaträkning, jan-sep, 2023 MSEK Unsecured Secured Koncern- gemensamt Koncern Summa rörelseintäkter 1 909 428 248 2 585 varav räntekostnader –401 –148 –11 –560 Rörelsekostnader Direkta kostnader 1) –983 –174 – –1 157 Indirekta kostnader 1) – – –912 –912 Summa rörelsekostnader –983 –174 –912 –2 069 Andel av joint ventures resultat 88 – – 88 Resultat före skatt 1 014 254 –664 604 Nyckeltal 2) Kreditportföljer 16 219 7 615 – 23 834 Återbetalt belopp 4 271 1 066 – 5 337 1) Dir ekta kostnader är kostnader som är direkt hänförliga till affärsområdet medan indirekta kostnader är kostnader från centrala staber och stödfunktioner, inklusive plattformar och portföljförvaltning, som är relaterade till affärsområdena. 2) F ör vidare förklaringar, se Definitioner. ===== SIDA 24 ===== VD-ord Utveckling 2024 Kvartals- översikt FörsäkranFinansiella rapporter DefinitionerNoter Om Hoist FinanceNoter Hoist Finance ▪ Delårsrapport januari – september 202424 Noter Not Förvärvade kreditportföljer4 Redovisat nettovärde Förvärvade kreditförsämrade portföljer MSEK 30 sep 2024 30 sep 2023 31 dec 2023 Ingående balans 1 januari 23 564 20 990 20 990 Förvärv 8 667 4 540 6 909 Ränteintäkter 3 193 2 474 3 396 Återbetalda belopp –6 724 –5 337 –7 394 Nedskrivningsvinster/–förluster 414 223 363 varav realiserad återbetalning gentemot förväntan 685 459 685 varav portföljomvärderingar –271 –226 –322 Avyttringar –397 – –836 Omräkningsdifferenser 488 705 136 Utgående balans 29 205 23 076 23 564 Förvärvade icke-kreditförsämrade portföljer MSEK 30 sep 2024 30 sep 2023 31 dec 2023 Ingående balans 1 januari 724 634 634 Förvärv – 184 180 Ränteintäkter 61 53 73 Amorteringar och ränteinbetalningar –125 –139 –176 Förändring i kreditförlustreserv – –1 –1 Bortskrivningar –2 0 0 Omräkningsdifferenser 26 27 14 Utgående balans 684 758 724 TOTAL UTGÅENDE BALANS 29 889 23 834 24 288 De icke-kreditförsämrade portföljerna följer den kreditförlust r eserv modell enligt IFRS 9 för nedskrivningar som bygger på ändringar i kredit risk en efter det första redovisningstillfället enligt 3-stegs - mod ellen. Vad gäller de kreditförsämrade portföljerna så är de förvärvade till ett pris som avsevärt understiger den nominella fordran och klassas från första dagen som en köpt kreditförsämrad fordran vilket innebär att dag 1 bokas fordringarna till förvärvspris utan någon ytterligare kreditförlustreserv. Kontinuerlig uppföljning görs av det förväntade kassaflödet enligt vår omvärderingspolicy och om en ny justering av kassaflödet görs som påverkar värdet bokas det mot den ackumulerade reserven. Not Finansiella instrument5 Redovisat värde och verkligt värde på finansiella instrument, 30 sep 2024 1) MSEK Tillgångar/skulder redovisade till verkligt värde via resultatet Säkrings- instrument Upplupet anskaffnings v ärde Summa redovisat värde Verkligt värde Kassa – – 0 0 0 Belåningsbara statsskuldsförbindelser 6 484 – – 6 484 6 484 Utlåning till kreditinstitut – – 5 049 5 049 5 049 Utlåning till allmänheten – – 0 0 0 Kreditportföljer – – 29 889 29 889 29 103 Obligationer och andra värdepapper 4 392 – – 4 392 4 392 Derivat 12 45 – 57 57 Övriga finansiella tillgångar – – 678 678 678 Summa 10 888 45 35 616 46 549 45 763 Inlåning från allmänheten – – 31 066 31 066 29 717 Derivat 3 297 – 300 300 Emitterade värdepapper – – 6 338 6 338 6 820 Efterställda skulder – – 1 401 1 401 1 403 Övriga finansiella skulder – – 1 782 1 782 1 782 Summa 3 297 40 587 40 887 40 022 1) Derivat redovisade som säkringsinstrument värderas till verkligt värde både via resultaträkning samt övrigt totalresultat till den grad säkringen är effektiv. ===== SIDA 25 ===== VD-ord Utveckling 2024 Kvartals- översikt FörsäkranFinansiella rapporter DefinitionerNoter Om Hoist FinanceNoter Hoist Finance ▪ Delårsrapport januari – september 202425 Noter Redovisat värde och verkligt värde på finansiella instrument, 31 dec 2023 1) MSEK Tillgångar/skulder redovisade till verkligt värde via resultatet Säkrings- instrument Upplupet anskaffnings v ärde Summa redovisat värde Verkligt värde Kassa – – 0 0 0 Belåningsbara statsskuldsförbindelser 2 675 – – 2 675 2 675 Utlåning till kreditinstitut – – 3 535 3 535 3 535 Utlåning till allmänheten – – 0 0 0 Kreditportföljer – – 24 288 24 288 24 168 Obligationer och andra värdepapper 1 856 – – 1 856 1 856 Derivat 118 171 – 289 289 Övriga finansiella tillgångar – – 434 434 434 Summa 4 649 171 28 257 33 077 32 957 Inlåning från allmänheten – – 20 238 20 238 20 385 Derivat 18 182 – 200 200 Emitterade värdepapper – – 4 577 4 577 4 585 Efterställda skulder – – 900 900 854 Övriga finansiella skulder – – 1 792 1 792 1 792 Summa 18 182 27 507 27 707 27 816 1) Derivat redovisade som säkringsinstrument värderas till verkligt värde både via resultaträkning samt övrigt totalresultat till den grad säkringen är effektiv. Not Finansiella instrument, forts.5 Redovisat värde och verkligt värde på finansiella instrument, 30 sep 2023 1) MSEK Tillgångar/skulder redovisade till verkligt värde via resultatet Säkrings- instrument Upplupet anskaffnings v ärde Summa redovisat värde Verkligt värde Kassa – – 0 0 0 Belåningsbara statsskuldsförbindelser 2 690 – – 2 690 2 690 Utlåning till kreditinstitut – – 2 899 2 899 2 899 Utlåning till allmänheten – – 1 1 1 Kreditportföljer – – 23 834 23 834 23 884 Obligationer och andra värdepapper 1 752 – – 1 752 1 752 Derivat 36 249 – 285 285 Övriga finansiella tillgångar – – 1 341 1 341 1 341 Summa 4 478 249 28 075 32 802 32 852 Inlåning från allmänheten – – 19 835 19 835 19 560 Derivat 8 84 – 92 92 Emitterade värdepapper – – 4 468 4 468 4 465 Efterställda skulder – – 917 917 855 Övriga finansiella skulder – – 2 290 2 290 2 290 Summa 8 84 27 510 27 602 27 262 1) Derivat redovisade som säkringsinstrument värderas till verkligt värde både via resultaträkning samt övrigt totalresultat till den grad säkringen är effektiv. ===== SIDA 26 ===== VD-ord Utveckling 2024 Kvartals- översikt FörsäkranFinansiella rapporter DefinitionerNoter Om Hoist FinanceNoter Hoist Finance ▪ Delårsrapport januari – september 202426 Noter Not Finansiella instrument, forts.5 Värderingar till verkligt värde Koncernen När verkligt värde för en tillgång eller skuld ska fastställas, använder koncernen observerbara data i så stor utsträckning som möjligt. Verk- liga värden kategoriseras i olika nivåer i en verkligt värde hierarki base- rat på indata som används i värderingstekniken enligt följande: Nivå 1) Not erade kurser (ojusterade) på en aktiv marknad för identiska instrument. Nivå 2) Utifrån dir ekt eller indirekt observerbar marknadsdata som inte ingår i Nivå 1. Denna kategori inkluderar instrument som värderas baserat på noterade priser på aktiva marknader för liknande instrument, noterade priser för identiska eller liknande instrument som handlas på marknader som inte är aktiva, eller andra värderingstekniker där alla väsentliga indata är direkt och indirekt observerbar på marknaden. Nivå 3) Utifrån indata som inte är observerbara på marknaden. Denna kategori inkluderar alla instrument där värderingstekniken inne- fattar indata som inte baseras på observerbar data och där den har en väsentlig påverkan på värderingen. Värderingar till verkligt värde, 30 sep 2023 MSEK Nivå 1 Nivå 2 Nivå 3 Summa Belåningsbara statsskuldförbindelser 2 690 – – 2 690 Obligationer och andra värdepapper 1 752 – – 1 752 Derivat – 285 285 Summa tillgångar 4 442 285 – 4 727 Derivat – 92 – 92 Summa skulder – 92 – 92 Värderingar till verkligt värde, 30 sep 2024 MSEK Nivå 1 Nivå 2 Nivå 3 Summa Belåningsbara statsskuldförbindelser 6 484 – – 6 484 Obligationer och andra värdepapper 4 392 – – 4 392 Derivat – 57 – 57 Summa tillgångar 10 876 57 – 10 933 Derivat – 300 – 300 Summa skulder – 300 – 300 Värderingar till verkligt värde, 31 dec 2023 MSEK Nivå 1 Nivå 2 Nivå 3 Summa Belåningsbara statsskuldförbindelser 2 675 – – 2 675 Obligationer och andra värdepapper 1 856 – – 1 856 Derivat – 289 – 289 Summa tillgångar 4 531 289 – 4 820 Derivat – 200 – 200 Summa skulder – 200 – 200 ===== SIDA 27 ===== VD-ord Utveckling 2024 Kvartals- översikt FörsäkranFinansiella rapporter DefinitionerNoter Om Hoist FinanceNoter Hoist Finance ▪ Delårsrapport januari – september 202427 Noter Not Kapitaltäckning6 Informationen i denna not avser sådan information som ska lämnas enligt FFFS 2008:25, inklusive tillämpliga ändringsföreskrifter, avseende årsredovisningar för kreditinstitut och enligt FFFS 2014:12, inklusive alla tillämpliga ändringsföreskrifter, om tillsynskrav och kapitalbuffertar. Informationen avser Hoist Finance AB:s (publ) konsoliderade situation. För fastställandet av bolagets lagstadgade kapitalkrav gäller primärt Europaparlamentets och rådets förordning (EU) nr 575/2013 och Lag (2014:966) om kapitalbuffertar. Skillnaden i konsolideringsgrund mellan koncernredovisningen och den konsoliderade situationen är följande: Joint ventures konsolideras med kapitalandelsmetoden i koncernredovisningen medan proportio- nell konsolidering används för den konsoliderade situationen. Värde - papper iserade tillgångar redovisas i koncernredovisningen, men lyfts ur räkenskaperna i den konsoliderade situationen. Hoist Finance ägarandel av de värdepapperiserade tillgångarna kapital- täcks alltjämt. Internt bedömt kapitalbehov Per den 30 september 2024 uppgick det internt bedömda kapital- beho vet till 3 288 MSEK (2 799 MSEK per den 31 december 2023), varav 436 MSEK (426) är hänförligt till Pelare 2. För ytterligare informa- tion kring Pelare-2 risker, se bolagets Pelare-3 rapport. MSEK Kvartal 3 2024 Kvartal 2 2024 Kvartal 1 2024 Kvartal 4 2023 Kvartal 3 2023 Tillgänglig kapitalbas (belopp) 1 Kärnprimärkapital 4 340 4 384 4 356 4 119 4 202 2 Primärkapital 5 450 5 494 5 466 5 229 5 311 3 Totalt kapital 6 651 6 745 6 716 6 129 6 228 Riskvägda exponeringsbelopp 4 Totalt riskvägt exponeringsbelopp 35 645 31 728 30 431 29 659 30 326 Kapitalrelationer (som en procentandel av det riskvägda exponeringsbeloppet) 5 Kärnprimärkapitalrelation (%) 12,18 13,82 14,31 13,89 13,86 6 Primärkapitalrelation (%) 15,29 17 ,32 17 ,96 17 ,63 17 ,51 7 Total kapitalrelation (%) 18,66 21,26 22,07 20,66 20,54 Ytterligare kapitalbaskrav för att hantera andra risker än risken för alltför låg bruttosoliditet EU 7a Ytterligare kapitalbaskrav för att hantera andra risker än risken för alltför låg 1,09 1,09 1,09 – – EU 7b varav: ska utgöras av kärnprimärkapital (i procentenheter) 0,61 0,61 0,61 – – EU 7c varav: ska utgöras av primärkapital (i procentenheter) 0,82 0,82 0,82 – – EU 7d Totalt kapitalbaskrav för översyns- och utvärderingsprocessen (%) 9,09 9,09 9,09 8 8 Kombinerat buffertkrav och samlat kapitalkrav(som en procentandel av det riskvägda 8 Kapitalkonserveringsbuffert (%) 2,5 2,5 2,5 2,5 2,5 EU 8a Konserveringsbuffert på grund av makrotillsynsrisker eller systemrisker identifierade 0 0 0 0 0 9 Institutspecifik kontracyklisk kapitalbuffert (%) 0,56 0,53 0,45 0,39 0,46 EU 9a Systemriskbuffert (%) 0 0 0 0 0 10 Buffert för globalt systemviktigt institut (%) 0 0 0 0 0 EU 10a Buffert för andra systemviktiga institut (%) 0 0 0 0 0 11 Kombinerat buffertkrav (%) 3,06 3,03 2,95 2,89 2,96 EU 11a Samlade kapitalkrav (%) 12,15 12,12 12,04 10,89 10,96 12 Tillgängligt kärnprimärkapital efter uppfyllande av de totala kapitalbaskraven 3,09 4,73 5,22 5,89 5,86 Pelare-2 vägledning (%) 0,5 0,5 0,5 – – Samlade kapitalkrav och Pelare-2 vägledning (%) 12,65 12,62 12,54 – – Bruttosoliditetsgrad 13 Exponeringsmått 46 402 38 686 35 219 33 845 33 259 14 Bruttosoliditetsgrad (%) 11,74 14,20 15,52 15,45 15,97 Ytterligare kapitalbaskrav för att hantera risken för alltför låg bruttosoliditet EU 14a Ytterligare kapitalbaskrav för att hantera risken för alltför låg bruttosoliditet (%) 0 0 0 0 0 EU 14b varav: ska utgöras av kärnprimärkapital (i procentenheter) 0,00 pe 0,00 pe 0,00 pe 0,00 pe 0,00 pe EU 14c Totalt krav avseende bruttosoliditetsgrad för översyns- och utvärderingsprocessen (%) 3 3 3 3 3 Bruttosoliditetsbuffert och samlat bruttosoliditetskrav EU 14e Krav på bruttosoliditetsbuffert (%) 0 0 0 0 0 EU 14f Samlat bruttosoliditetskrav (%) 3 3 3 3 3 Pelare-2 vägledning (%) 2,25 2,25 2,25 – – Samlat bruttosoliditetskrav och Pelare-2 vägledning (%) 5,25 5,25 5,25 – – ===== SIDA 28 ===== VD-ord Utveckling 2024 Kvartals- översikt FörsäkranFinansiella rapporter DefinitionerNoter Om Hoist FinanceNoter Hoist Finance ▪ Delårsrapport januari – september 202428 Noter Not Kapitaltäckning, forts.6 MSEK Kvartal 3 2024 Kvartal 2 2024 Kvartal 1 2024 Kvartal 4 2023 Kvartal 3 2023 Likviditetstäckningskvot 15 Totala högkvalitativa likvida tillgångar (viktat värde – genomsnitt) 5 946 4 746 4 271 3 874 4 400 EU 16a Likviditetsutflöden – totalt viktat värde 3 157 2 880 2 727 2 538 2 355 EU 16b Likviditetsinflöden – totalt viktat värde 3 849 3 338 5 314 4 546 3 708 16 Totala nettolikviditetsutflöden (justerat värde) 789 720 682 634 589 17 Likviditetstäckningskvot (i %) 752 661 630 623 772 Stabil nettofinansieringskvot 18 Total tillgänglig stabil finansiering 41 986 34 618 32 429 29 812 30 352 19 Totalt behov av stabil finansiering 32 784 28 661 28 070 25 965 26 929 20 Stabil nettofinansieringskvot (i %) 128 121 116 115 113 Not Likviditetsrisk7 Informationen i denna not avser sådan information som ska lämnas enligt FFFS 2010:7 , inklusive tillämpliga ändringsföreskrifter, avseende hantering av likviditetsrisker för kreditinstitut och värdepappersbolag. Likviditetsrisk är risken för svårigheter att få finansiering och därmed inte kunna uppfylla betalningsåtaganden på förfallodagen, utan att kostnaden för att erhålla betalningsmedel ökar avsevärt. Koncernens intäkter och kostnader är relativt stabila, varför koncernens likviditetsrisk främst är kopplad till den del av finansieringen som avser inlåning från allmänheten. Denna finansieringsform innebär definitions- mässigt en risk för större utflöden med kort varsel. Det övergripande målet för koncernens likviditetsriskhantering är att säkerställa att koncernen har kontroll över sin likviditetsrisk situa tion, med tillräckliga mängder likvida medel eller omedelbart avyttringsbara tillgångar för att i tid fullgöra sina betalningsåtag anden, utan att detta leder till avsevärt högre kostnader. Finansiering upptas främst via inlåning från allmänheten och via kapital- marknaden genom att emittera seniora icke säkerställda obligationer och kapitalbasinstrument samt eget kapital. Inlåningen från allmänheten består till 37 procent (44) av rörlig inlåning samt till 63 procent (56) av tidsbunden inlåning. Cirka 99 procent av inlåningen står under den statliga insättnings- garantin. Finansiering Hoist Finance konsoliderad situation Hoist Finance AB (publ) MSEK 30 sep 2024 31 dec 2023 30 sep 2024 31 dec 2023 Inlåning från allmänheten, flex 11 482 8 873 11 482 8 873 Inlåning från allmänheten, fast 19 584 11 365 19 584 11 365 Emitterade värdepapper 6 338 4 577 5 979 4 101 Primärkapitaltillskott 1 109 1 109 1 109 1 109 Efterställda skulder 1 401 900 1 401 900 Eget kapital 5 526 4 938 4 686 3 953 Övrigt 2 407 2 261 1 989 1 853 Balansomslutning 47 847 34 023 46 230 32 154 Den 30 september 2024 publicerade Finansinspektionen ett rättsligt ställningstagande där de ämnar klargöra hur befintligt EU-regelverk ska tolkas när inlåning sker via digitala inlåningsplattformar, i de fall in- låningsplattformarna är att se som inlåningsförmedlare (med hänvisning till den definition som återfinns i tillsynsförordningen). Hoist Finance erbjuder idag inlåning från allmänheten såväl direkt (i Sverige) som via digitala inlåningsplattformar (utanför Sverige). Hoist Finance har dock ingen inlåning som placeras av inlåningsförmedlare; samtliga insättningar görs individuellt av den enskilda spararen, direkt till Hoist Finance. Det är de enskilda spararna, och inte inlåningsplattformarna, som är kunder till Hoist Finance. Klassificeringen har betydelse för beräkningen av likviditetstäck- ningskvot (LCR) och stabil nettofinansieringskvot (NSFR), där inlåning placerad av en inlåningsförmedlare i egenskap av kund tillskrivs 50 procent vikt – och inlåning placerad direkt av enskilda privatpersoner tillskrivs 90-95 procents vikt. Hoist Finance har initierat en dialog med Finansinspektionen. ===== SIDA 29 ===== VD-ord Utveckling 2024 Kvartals- översikt FörsäkranFinansiella rapporter DefinitionerNoter Om Hoist Finance Hoist Finance ▪ Delårsrapport januari – september 202429 Noter Noter Not Likviditetsrisk, forts.7 Koncernens treasurypolicy innehåller limiter för hur mycket tillgänglig likviditet som ska finnas samt dess beskaffenhet. Den 30 september 2024 var tillgänglig likviditet 15 382 (7 792), vilket överstiger limitnivån med signifikant marginal. Hoist Finance likviditetsreserv, presenterad nedan i enlighet med Svenska Bankföreningens mall, består huvudsakligen av obligationer emitterade av svenska staten och svenska kommuner samt säker- ställda obligationer. Likviditetsreserv, Hoist Finance konsoliderad situation MSEK 30 sep 2024 31 dec 2023 Kassa och tillgodohavande hos centralbanker 0 0 Inlåning i andra banker tillgänglig overnight 4 842 3 261 Värdepapper emitterade eller garanterade av stater, centralbanker eller multinationella utvecklingsbanker 2 968 2 047 Värdepapper emitterade eller garanterade av kommuner eller statliga enheter 3 516 628 Säkerställda obligationer 4 056 1 856 Värdepapper emitterade av icke-finansiella företag – – Värdepapper emitterade av finansiella företag – – Övrigt – – Summa 15 382 7 792 Hoist Finance har en utarbetad beredskapsplan avseende likviditetsrisk vilken bland annat identifierar särskilda händelser då beredskapsplanen träder i kraft och vilka åtgärder som ska vidtas. Not Ställda säkerheter, eventualförpliktelser och åtaganden8 Koncernen Moderbolaget MSEK 30 sep 2024 31 dec 2023 30 sep 2024 31 dec 2023 Spärrade bankmedel 2 2 – – Kreditportföljer externt lån 1 000 1 000 1 000 1 000 Portföljer i värde - papper iseringsstrukturen 2 320 2 710 – – Ställda säkerheter 3 322 3 712 1 000 1 000 Eventualförpliktelser 195 147 195 147 Outnyttjade kredit möjlighet er (Forward flow) 623 365 623 365 Ej likvidreglerade portföljförvärv – 965 – 965 Åtaganden 623 1 330 623 1 330 Ställda säkerheter i koncernen avser spärrade bankmedel samt värdet av de portföljer som ställts som säkerhet för emitterade obligationer i värdepapperiseringsstrukturerna Marathon SPV S.r.l. och Giove SPV S.r.l. Från och med tredje kvartalet 2023 redovisas hela portföljvärdet som ställd säkerhet. Koncernens åtaganden avser forward flow-avtal samt portföljförvärv som är signade men ännu inte likvidreglerade. Vid forward flow-avtal förvärvar köparen en på förhand fastställd volym (fast eller inom ett intervall) till ett på för hand fastställt pris under en viss tidsperiod. Hoist Finance koncernen står inför skatterisker som eventualförplik- telser. De flesta fall involverar potentiell momsexponering, främst avseende avdragsgill ingående moms (72 MSEK). Ett av momsärenden med Skatteverket rör ett krav från 2016 angående omvänd skatteskyl- dighet, med en potentiell förpliktelse på 71 MSEK. Dessutom finns ett internprissättningsärende mellan Hoist Finance AB och Skatteverket om vinstfördelning mellan polska och svenska entiteter för åren 2016–2017 , vilket kan ge en uppskattad potentiell negativ effekt på 53,3 MSEK. Hoist Finance bedömer att dessa fall kommer med stor sannolikhet att vinnas i domstol. ===== SIDA 30 ===== VD-ord Utveckling 2024 Kvartals- översikt FörsäkranFinansiella rapporter DefinitionerNoter Om Hoist Finance Hoist Finance ▪ Delårsrapport januari – september 202430 Noter Not Hoist Finance aktie10 ANTAL UTESTÅENDE AKTIER 30 sep 2024 30 sep 2023 Helår 2023 Utfärdade aktier 1 januari 89 303 000 89 303 000 89 303 000 Nyemission 1 551 997 – – Återköpta aktier –3 432 391 – – Antal utestående aktier på balansdagen 87 422 606 89 303 000 89 303 000 Senast betalt, SEK 86,70 27 ,30 37 ,15 Börsvärde, MSEK 7 580 2 438 3 318 GENOMSNITTLIGT ANTAL UTESTÅENDE AKTIER Kvartal 3 2024 Kvartal 3 2023 Jan-sep 2024 Jan-sep 2023 Helår 2023 Genomsnittligt antal utestående aktier Genomsnittligt antal utestående aktier före utspädning inklusive återköp 86 643 417 89 303 000 87 265 939 89 303 000 89 303 000 Vägt genomsnittligt antal aktier som ger upphov till utspädningseffekt till följd av nyemission 134 956 – 45 480 – – Genomsnittligt antal utestående aktier efter utspädning 86 778 373 89 303 000 87 311 419 89 303 000 89 303 000 RESULTAT, MSEK Kvartal 3 2024 Kvartal 3 2023 Jan-sep 2024 Jan-sep 2023 Helår 2023 Periodens resultat hänförligt till Hoist Finance aktieägare 232 208 694 397 558 Resultat använt vid beräkning av resultat per aktie 232 208 694 397 558 RESULTAT PER AKTIE, SEK Kvartal 3 2024 Kvartal 3 2023 Jan-sep 2024 Jan-sep 2023 Helår 2023 Resultat per aktie före utspädning 2,67 2,34 7, 9 6 4,44 6,26 Resultat per aktie efter utspädning 2,67 2,34 7, 9 5 4,44 6,26 Noter Not Emitterade värdepapper och efterställda skulder9 MSEK Jan-sep 2024 Jan-sep 2023 Helår 2023 Emitterade värdepapper vid årets ingång 4 576 5 545 5 545 Emitterade 2 007 1 025 1 873 Återköpta –254 – – Förfallna –59 –2 589 –2 624 Valutaeffekter m.m. 68 486 –218 Emitterade värdepapper vid periodens utgång 6 338 4 467 4 576 MSEK Jan-sep 2024 Jan-sep 2023 Helår 2023 Efterställda skulder vid årets ingång 900 903 903 Emitterade 500 – – Återköpta – – – Förfallna – – – Valutaeffekter m.m. 1 14 –3 Efterställa skulder vid periodens utgång 1 401 917 900 Under första halvåret har nya efterställda Tier 2-obligationer emitterats till ett totalt belopp om 300 MSEK samt seniora icke-säkerställda obli- gationer om totalt 550 MSEK. Under det tredje kvartalet har ytterligare 1 450 MSEK i senior preferred emitterats. Därutöver emitterades 200 MSEK i senior non-preferred vilket innebär att den totala emissions- volymen januari till september uppgick till 2 500 MSEK. ===== SIDA 31 ===== VD-ord Utveckling 2024 Kvartals- översikt FörsäkranFinansiella rapporter DefinitionerNoter Om Hoist Finance Hoist Finance ▪ Delårsrapport januari – september 202431 Försäkran Försäkran Försäkran Styrelsen och verkställande direktören försäkrar att delårsrapporten ger en rättvisande översikt av moderbolagets och koncernens verksamhet, ställning och resultat samt beskriver väsentliga risker och osäkerhetsfaktorer som moderbolaget och de företag som ingår i koncernen står inför. Stockholm den 24 oktober 2024 Lars Wollung Styrelsens ordförande Bengt Edholm Styrelseledamot Camilla Philipson Watz Styrelseledamot Christopher Rees Styrelseledamot Rickard Westlund Styrelseledamot Peter Zonabend Styrelseledamot Harry Vranjes VD och koncernchef ===== SIDA 32 ===== VD-ord Utveckling 2024 Kvartals- översikt FörsäkranFinansiella rapporter DefinitionerNoter Om Hoist Finance Hoist Finance ▪ Delårsrapport januari – september 202432 Definitioner Definitioner Definitioner – inklusive alternativa nyckeltal Alternativa nyckeltal Alternativa nyckeltal (Alternative Performance Measures, APM-mått) är finansiella mått över historisk eller framtida resultatutveckling, finansiell ställning eller kassaflöde som inte definieras i tillämpligt redovisnings- regelverk (IFRS), i kapitalkravsdirektivet (CRD IV) eller i EU:s kapital- kravsförordning nr 575/2013 (CRR). Alternativa nyckeltal används av Hoist Finance, tillsammans med övriga finansiella mått, när det är rele- vant för att kunna följa upp och beskriva den finansiella situationen och för att ge ytterligare användbar information till användarna av de finan- siella rapporterna. Dessa mått är inte direkt jämförbara med liknande nyckeltal som presenteras av andra företag. K/I-tal, Avkastning på eget kapital och Cash EBITDA är alternativa nyckeltal som ger information om Hoist Finance lönsamhet. ”Estimated Remaining Collections” är Hoist Finance uppskattning av bruttobelopp som kan inkasseras på kreditportföljer. Nedan beskrivs definitionerna av alternativa och andra nyckeltal. Finansiell faktabok, som presenteras på hoistfinance.com/sv/ investors/rapporter-och-presentationer/, innehåller information av hur nyckeltalen beräknas. Nyckeltal enligt IFRS och andra lagar och föreskrifter Avkastning på tillgångar (redovisas endast årligen i enlighet med FFFS 2008:25) Årets nettoresultat i relation till genomsnittlig balansomslutning. Genomsnittligt antal anställda Genomsnittligt antal anställda under året baserat på antal anställda omräknat till heltidstjänster (FTE). Beräknas som summan av FTE respektive månad dividerat med årets tolv månader. Resultat per aktie efter utspädning Periodens resultat, justerat med ränta på kapitaltillskott bokat direkt i eget kapital, dividerat med viktat genomsnittligt antal utestående aktier efter full utspädning. Resultat per aktie före utspädning Periodens resultat, justerat med ränta på kapitaltillskott bokat direkt i eget kapital, dividerat med viktat genomsnittligt antal utestående aktier. Viktat genomsnittligt antal utestående aktier Innefattar vägt antal utestående aktier samt potentiell utspädnings- effekt av utestående teckningsoptioner. Alternativa nyckeltal Avkastning på eget kapital Periodens resultat justerat för upplupen, ej utbetald ränta på primär- kapitaltillskott, uppräknat på helårsbasis, i relation till eget kapital justerat för primärkapitaltillskott redovisat i eget kapital, beräknat som periodens genomsnitt på kvartalsbasis. Brutto ERC 180 månader “Estimated Remaining Collections” är bolagets uppskattning av bruttobelopp som kan inkasseras på de kreditportföljer bolaget för närvarande äger. Uppskattningen baseras på estimat för respektive kreditportfölj och sträcker sig i tid från nästkommande månad och 180 månader framåt. Estimaten för respektive kreditportfölj baseras i sin tur på bolagets omfattande erfarenhet av bearbetning och inkassering under kreditportföljers ekonomiska livslängd. Cash EBITDA EBIT (rörelseresultat), minus nedskrivningar/avskrivningar, omvärde- ringar och amorteringar (“EBITDA ”), justerad för nettot av inkasserade belopp och ränteintäkter på förvärvade kreditportföljer. Direkt bidrag Direkt bidrag är summan av Summa rörelseintäkter minus direkta kostnader per affärsområde. Förvärv av kreditportföljer Periodens förvärv av förfallna och icke-förfallna konsumentlån/ fordringar och SME-lån. Intern finansiering Den interna finansieringskostnaden fastställs per portfölj med en månadsränta enligt följande: (1+årsränta)^(1/12)–1. Intäkter avseende arvoden och provisioner Arvode från tillhandahållande av skuldhanteringstjänster för tredje part. Jämförelsestörande poster Med jämförelsestörande poster avses poster som stör jämförelsen såtillvida att de till förekomst och/eller storlek har en oregelbundenhet som andra poster inte har. Kreditportföljer Kreditportföljerna består av ett antal förfallna och icke förfallna konsu- mentlån/fordringar och SME-lån som uppstått hos samma upphovsman. K/I-tal Summa rörelsekostnader i relation till Summa rörelseintäkter och Andel av joint ventures resultat. Legal återbetalning Legal återbetalning avser inkasserade belopp som Hoist Finance erhållit genom en juridisk process, där kundernas betalningsförmåga bedöms. Processen följer regulatoriska och juridiska krav. Portföljomvärderingar Förändringar i portföljvärdet baserat på reviderade beräknade åter- stå ende intäkter för portföljen. ===== SIDA 33 ===== VD-ord Utveckling 2024 Kvartals- översikt FörsäkranFinansiella rapporter DefinitionerNoter Om Hoist Finance Hoist Finance ▪ Delårsrapport januari – september 202433 Definitioner Definitioner – Enligt EU:s kapitalkravsförordning nr 575/2013 (CRR) Bruttosoliditet Ett instituts totala exponeringsbelopp i relation till primärkapital. Kapitalbas Summan av primärkapital och supplementärkapital. Kapitalkrav – Pelare 1 Minimikapitalkrav för kredit- och motpartsrisk, marknadsrisk och operativ risk. Kapitalkrav – Pelare 2 Kapitalkrav utöver dem i Pelare 1. Kärnprimärkapital Kapitalinstrument och tillhörande överkursfonder som uppfyller de krav som anges i förordning (EU) nr 575/2013 samt övriga poster i eget kapital som får räknas in i kärnprimärkapitalet reducerat med regulato- riskt utdelningsavdrag och med avdrag för poster såsom goodwill och uppskjutna skattefordringar. Kärnprimärkapitalrelation Kärnprimärkapital i relation till totalt riskvägt exponeringsbelopp. Likviditetsreserv Hoist Finance likviditetsreserv är en reserv av högkvalitativa likvida tillgångar som dels används för att genomföra planerade köp av kreditportföljer men även för att säkra företagets kortsiktiga betalnings- förmåga vid bortfall eller försämrad tillgång till vanligtvis tillgängliga finansieringskällor. Likviditetstäckningskvot (LCR) Ett bindande krav för banker inom EU som innebär att ett institut ska ha tillräckligt mycket likvida tillgångar för att klara verkliga och simulerade kassautflöden under en stressad period på 30 dagar. Primärkapital Summan av kärnprimärkapital och primärkapitaltillskott. Primärkapitaltillskott Kapitalinstrument och tillhörande överkursfonder som uppfyller de krav som anges i förordning (EU) nr 575/2013 och därmed får räknas in i primärkapitalet. Primärkapitalrelation Primärkapital i relation till totalt riskvägt exponeringsbelopp. Riskvägt exponeringsbelopp Riskvägt exponeringsbelopp är riskvikten för varje exponering multiplicerad med exponeringsbeloppet. Specialised debt restructurer Ändringar i Europeiska bankmyndighetens (EBA:s) regler för lägsta förlusttäckning av förfallna lån, så kallad backstop, infördes 2019. Backstop-reglerna innebär ett kärnprimärkapitalavdrag för de förfallna lån som finns i balansräkningen enligt en fördefinierad kalender. I januari 2025 träder ett nytt bankpaket i kraft med syfte att implementera de sista delarna av Basel III ramverket i EU. Bankpaketet innehåller ett avsnitt om reglerade specialbanker som är undantagna från backstop förordningen. Banker eller kreditmarknadsbolag som uppfyller alla krite- rier kan därmed kvalificera sig för titeln “Specialised Debt Restructurer” (SDR). Stabil nettofinansieringskvot (NSFR) Mäter ett instituts belopp av tillgänglig stabil finansiering för att under en ettårsperiod täcka kraven på stabil finansiering under såväl normala som stressade förhållanden. Supplementärkapital Kapitalinstrument och tillhörande överkursfonder som uppfyller de krav som anges i förordning (EU) nr 575/2013 och därmed får räknas in i kapitalbasen. Total kapitaltäckningsrelation Kapitalbas i relation till totalt riskvägt exponeringsbelopp. Icke-finansiella definitioner Antal anställda (FTE) Antal anställda vid periodens slut omräknat till heltidstjänster. Förfallna fordringar ”Non performing loan” (NPL). Lån som troligtvis kommer att leda till kredit f örluster, inklusive individuellt värderade kreditförsämrade ford- ringar, portföljfordringar som förfallit till betalning för mer än 60 dagar sedan samt omstrukturerade portföljfordringar. Hoist Finance förvärvar primärt lån som är kreditförsämrade vid redovisningstillfället. SME Företag som sysselsätter färre än 250 personer och vars årsomsättning inte överstiger 50 MEUR eller vars balansomslutning inte överstiger 43 MEUR. Timingeffekter En omvärdering driven av förändring av kassaflödesprognosen för att återspegla redan erhållna inbetalningar och/eller förändringar i tid- punkten för amortering av tillgångar som fortsatt förväntas inkasseras. Definitioner ===== SIDA 34 ===== VD-ord Utveckling 2024 Kvartals- översikt FörsäkranFinansiella rapporter DefinitionerNoter Om Hoist Finance Om Hoist Finance Denna rapport publiceras även på engelska. För den händelse avvikelse föreligger mellan den svenska språkversionen och den engelska, ska den svenska versionen äga företräde. 34 Om Hoist Finance Hoist Finance ▪ Delårsrapport januari – september 2024 Om Hoist Finance Hoist Finance är en förvaltare specialiserad på förfallna lån. I över 25 år har vi fokuserat på att investera i och förvalta kreditportföljer. Vi är en partner till internationella banker och finansiella institut i hela Europa och förvärvar portföljer av förfallna lån. Vi är också en partner till privatpersoner och små och medelstora företag som befinner sig i en skuldsituation och vi skapar långsiktigt hållbara återbetalningsplaner som gör det möjligt för dem att omvandla förfallna skulder till skulder som betalas av. Vi finns på 13 marknader i Europa och aktierna är noterade på Nasdaq Stockholm. För mer information, besök hoistfinance.com. Hoist Finance AB (publ) (”Bolaget” eller ”Moderbolaget”) är moderbolag i Hoist Finance-koncernen (”Hoist Finance”). Bolaget är ett reglerat kreditmarknadsbolag, varför Hoist Finance avger finansiella rapporter som följer lagen om årsredovisning i kreditinstitut och värdepappersbolag. Denna information är sådan information som Hoist Finance AB (publ) är skyldigt att offentliggöra enligt EU:s marknadsmissbruksförordning. Informationen lämnades, genom ovanstående kontaktpersons försorg, för offentliggörande den 25 oktober 2024, kl 07:30 CEST. Finansiell kalender Kontakt Karin Tyche, Chief Investor Relations & Communications Officer Email: ir@hoistfinance.com Tel: +46 76 780 97 65 Delårsrapport och presentations mat erial finns tillgängligt på www.hoistfinance.com Ytterligare finansiell information och pelare 3-upplysningar finns tillgänglig i Hoist Finance Fact Book som publiceras varje kvartal på https://www.hoistfinance.com/investors/ Bokslutskommuniké 2024 7 februari 2025 Årsredovisning 2024 26 mars 2025 Delårsrapport 1:a kvartalet 2025 7 maj 2025 Årsstämma 2025 8 maj 2025 Delårsrapport 2:a kvartalet 2025 25 juli 2025 Delårsrapport 3:e kvartalet 2025 24 oktober 2025 Bokslutskommuniké 2025 6 februari 2026 Resultatpresentation En kombinerad presentation och telefonkonferens kommer att hållas den 25 oktober kl. 09:30 (CEST). Om du önskar delta via webcasten gå in på länken nedan. https://ir.financialhearings.com/hoist-finance-q3-report-2024 Om du önskar delta via telefonkonferens registrerar du dig via länken nedan. Efter registre- ringen får du telefonnummer och ett konferens-ID för att logga in till konferensen. Via telefon- konferensen finns möjlighet att ställa muntliga frågor. https://conference.financialhearings.com/teleconference/?id=50048762