===== SIDA 1 ===== Moment Group AB Delårsrapport januari – juni 2023 Fokus både på utveckling och konsolidering ===== SIDA 2 ===== MOMENT GROUP AB – DELÅRSRAPPORT 1 JANUARI – 30 JUNI 2023 2 av 27 Delårsrapport 1 januari – 30 juni 2023 ANDRA KVARTALET 2023 2023 2022 2023 2022 2022 (MSEK) apr-jun apr-jun jan-jun jan-jun jan-dec Nettoomsättning 198 175 448 292 848 Pro rata-omsättning 190 165 397 271 773 Övriga rörelseintäkter 1 27 1 35 35 EBITDA 3 35 29 29 123 Justerat EBITDA, msek 4 35 30 29 123 EBIT -13 20 -3 0 63 Justerat EBIT, msek -12 20 -2 0 63 Resultat före skatt -20 15 -17 -11 41 Rörelsemarginal -6% 12% -1% -0,2% 7% Justerad rörelsemarginal % -6% 12% -1% -0,2% 7% Rörelsemarginal pro rata -7% 12% -1% -0,2% 8% Justerad rörelsemarginal pro rata % -6% 12% -1% -0,2% 8% Resultat per aktie efter utspädning, kr -0,76 0,58 -0,65 -0,44 0,09 VÄSENTLIGA HÄNDELSER I KVARTALET Moment Group presenterade i april att koncernen öppnar två aktivitetsrestauranger i Malmö och lanserar två nya koncept med aktiviteter i kombination med mat & dryck; SLICE och BERMUDA DECK SHUFFLE CLUB. Destinationen i Malmö öppnar under hösten 2023 med ambitionen att sedan etableras på fler platser i Skandinavien. Årsredovisningen för 2022 publicerades den 11 april. Årsstämman hölls den 10 maj varvid det bland annat beslutades att styrelsen skulle bestå av fem personer och stämman omvalde Leif West, Kenneth Engström, Anna Bauer, Tina Tropp Jerresand samt nyvalde Oscar Wallblom som styrelseledamot. Vidare beslutades, i enlighet med utdelningspolicyn, att ingen utdelning skulle ske. Superlånefaciliteten uppgående till 35 msek amorterades till fullo den sista juni. En sammanläggning av aktier 1:20 genomfördes med avstämningsdag 19 juni efter beslut vid årsstämman den 10 maj. Antalet aktier i Moment Group uppgår efter sammanläggningen till 22 599 860 st. VÄSENTLIGA HÄNDELSER EFTER PERIODENS UTGÅNG Mikael Nilsson blir affärsområdeschef för koncernens show- och eventarenor och Frode Flygelring blir affärsområdeschef för aktivitetsarenorna när arenorna i AO Immersive Venues från den 1 juli delas upp i två affärsområden för ett ännu starkare fokus på utveckling och tillväxt av respektive produktområde. Föreställningarna på Vallarnas friluftsteater i Falkenberg och Krusenstiernska i Kalmar spelar under sommarmånaderna efter lyckade premiärer. Bedömningen framåt är fortsatt att oron i omvärlden och osäkerheten kring stigande räntor och generellt ökade kostnader kan komma att påverka efterfrågan på nöjen och upplevelser. ===== SIDA 3 ===== MOMENT GROUP AB – DELÅRSRAPPORT 1 JANUARI – 30 JUNI 2023 3 av 27 VD HAR ORDET Fokus både på utveckling och konsolidering Vi summerar andra kvartalet som påverkats av det fina vädret och en vikande konjunktur med ökade omkostnader . Samtidigt är det glädjande att konstatera att de av våra verksamheter som riktar sig till företag fortsatt ser en stark efterfrågan. Under kvartalet har vi fortsatt med våra tillväxtspår och två nya koncept har lämnat ritbordet för att till hösten ha premiär i Malmö i form av SLICE och BERMUDA DECK SHUFFLE CLUB. Parallellt har vi fortsatt fokusera på att konsolidera våra verksamheter och stärka vår balansräkning genom att bland annat amortera superlånefaciliteten, det lån som togs upp i samband med finansieringslösningen som slöts under pandemin. Nettoomsättningen för kvartalet uppgick till 198 msek (175 msek) med ett rörelseresultat på -13 msek (20 msek). Kvartalets omsättning är 23 msek högre än motsvarande period föregående år trots att oms ättningen påverkats negativt av det fina vädret samt förändrade beteenden efter ökade omkostnader och oron kopplat till konjunkturutvecklingen. Föregående år erhölls under perioden coronarelaterade stöd om 25 msek vilket påverkade resultatet positivt. En indikation på försäljningsläget framåt är de förutbetalda biljettintäkterna som vid utgången av perioden uppgick till 87 msek (87 msek). Siffran kan dock påverkas av hur produktionsportföljen skiljer sig åt mellan åren. Vi är glada för vår starka produktions- portfölj som står sig väl i konkurrensen. Detta blir än viktigare i kombination med att nå ut med våra budskap och erbjudanden när vi verkar gå mot en svagare konjunktur. Vi går ur perioden med 87 msek (13 2 msek) i likvida medel . Kassaflödet följer plan och under kvartalet har koncernen amorterat totalt 55 msek samt gjort investeringar om 9 msek. Kassaflödet från rörelsen backade 21 msek då vi har en lägre aktivitetsnivå under våren jämfört med vinterperioden. Koncernens externa lån förfaller enligt nuvarande villkor i slutet av mars 2024 (109 msek) och arbetet med att fortsatt stärka balansräkningen pågår. Koncernens anstånd med skatter, avgifter och hyror uppgår till 85 msek och skall återbetalas successivt fram till årsskiftet 2025/26. Inom koncernen har vi under sommaren generellt sett en lägre aktivitetsnivå och det som framför allt är i gån g är våra sommarföreställningar på Krusenstiern ska och Vallarna, sommarnattklubben på Golden Hits och à la carte -restaurangen Wagners Bistro. Premiärerna har varit lyckade och vi ser fram emot många semesterfirande gäster. Under sommaren arbetar vi också intensivt inför lanseringen av våra nya koncept SLICE och BERMUDA DECK SHUFFLE CLUB där Malmö blir först ut med premiär till hösten. Vi står fortsatt trygga i det vi själva kan påverka och parallellt arbetar vi med att parera för oron i omvärlden som sannolikt kommer påverka vår bransch och efterfrågan på upplevelser och nöjen. Jag önskar er en fortsatt fin sommar med förhoppning om att vi ses på någon av våra sommarföreställningar! Göteborg 19 juli 2023 Martin du Hane VD/Koncernchef Moment Group martin.duhane@momentgroup.com ” Vi är glada för vår starka produktions- portfölj som står sig väl i konkurrensen. Detta blir än viktigare när vi verkar gå mot en svagare konjunktur ” ===== SIDA 4 ===== MOMENT GROUP AB – DELÅRSRAPPORT 1 JANUARI – 30 JUNI 2023 4 av 27 MOMENT GROUP – upplevelsekoncernen Konsumtionen av upplevelser driver till stor del vår kultur i dag med ett behov av händelser som berör emotionellt och som ger bestående minnen värda att dela med andra, både i verkligheten och digitalt. Forskning visar dessutom att upplevelser ger ett högre välmående än ting så hos oss mår människor bra utan att vi behöver utsätta naturen för stor påfrestning genom resurs- krävande tillverkning. MODERBOLAGET I MOMENT GROUP Moderbolaget i Moment Group arbetar med att utveckla bolag inom upplevelseindustrin. Att samla starka varumärken under ett paraply bidrar till att skapa fler affärer och förmånligare inköps- avtal. Inom moderbolaget finns även business supportfunktioner med specialistkunskap inom ekonomi, HR, IT och affärsutveckling. Förutom att arbeta med att utveckla de befintliga verksamheterna driver moderbolaget en tydlig strategi för tillväxt – från idéskapande till finansiering och etablering. FÖRSTA HALVÅRET 2023 Under våren presenterades två nya koncept – SLICE och BERMUDA DECK SHUFFLE CLUB – båda med premiär i Malmö i höst. Därefter finns framskridna planer på att etablera koncepten i fler skandinaviska städer samtidigt som andra spännande idéer för tillväxt finns på ritbordet. Ett omfattande arbete görs för närvarande för att ta nästa steg gällande den digitala kundresan med målsättningen att fortsätta utveckla koncernens starka marknadsposition och samtidigt öka både beläggning och intjäning i produktioner och på arenorna. Efter att bolagets likvida medel under de senaste fem kvartalen stadigt ökat fattades beslut om att amortera hela skulden om 35 msek i Superlånefaciliteten per den 30 juni 2023. HÅLLBARHET I FOKUS Vi är övertygade om att ett aktivt miljöarbete och ett soc ialt engagemang inte bara ger oss och våra medarbetare ett gott samvete, det skapar också nya affärsmöjligheter och ökar bolagets långsiktiga värde. Hållbarhet för oss är att bedriva en sund verksamhet med fokus inte bara på lönsamhet utan också på välmående och trygghet för både människa och miljö. VÅR AMBITION Sedan början av året har vi ökat intensiteten i arbetet inom hållbarhet och ett projekt som drivs av moderbolaget och förgrenar sig ut i samtliga verksamheter har påbörjats. Ambitionen är at t sammanställa allt det som redan görs, lära av varandra, fortsätta utveckla och sätta tydliga måltal för hållbarhet inom perspektiven VERKSAMHET, MEDARBETARE, MILJÖ och SAMHÄLLE . Moment Group är en av de ledande aktörerna i upplevelsebranschen med en palett av starka varumärken och tolv egna arenor i Skandinaviens största städer. Show, musikal, teater, konsert, club, event, aktivitetsarenor och bistro är en del av det som står på menyn inom koncernen. Med hållbarhet i fokus skapas upplevelser för fler än två miljoner gäster varje år och verksamheterna utgår från egna arenor och kontor i Göteborg, Stockholm, Köpenhamn, Oslo och Falkenberg. Moment Group är listat på Nasdaq Stockholm, Main Market, och huvud- kontoret ligger i Göteborg . Läs mer på www.momentgroup.com ===== SIDA 5 ===== MOMENT GROUP AB – DELÅRSRAPPORT 1 JANUARI – 30 JUNI 2023 5 av 27 FINANSIELL SAMMANSTÄLLNING 2023 apr-jun 2022 apr-jun 2023 jan-jun 2022 jan-jun 2022 jan-dec Nettoomsättning, msek 198 175 448 292 848 Pro rata omsättning, msek 190 165 397 271 773 Övriga rörelseintäkter 1 27 1 35 35 EBITDA, msek 3 35 29 29 123 Justerat EBITDA, msek 4 35 30 29 123 EBIT, msek -13 20 -3 0 63 Justerat EBIT, msek -12 20 -2 0 63 Resultat före skatt -20 15 -17 -11 41 Rörelsemarginal, % -6% 12% -1% -0,2% 7% Justerad rörelsemarginal % -6% 12% -1% -0,2% 7% Rörelsemarginal pro rata % -7% 12% -1% -0,2% 8% Justerad rörelsemarginal pro rata % -6% 12% -1% -0,2% 8% Nettoskuld/EBITDA ggr 127 11 15 13 3 Nettoskuld/justerad EBITDA ggr 108 11 14 13 3 Vinstmarginal, % -10% 9% -4% -4% 5% Avkastning på eget kapital, % -55% N/A -49% N/A 239% Avkastning på sysselsatt kapital, % -2% 4% 0% 0,1% 12% Kassalikviditet, % 65% 72% 65% 72% 97% Soliditet, % 2% -2% 2% -2% 4% Nettoskuld (-)/Nettofordran (+), msek -422 -373 -422 -373 -339 Skuldsättningsgrad, % 2078% N/A 0 N/A 1276% Skuldsättningsgrad, netto % 1721% N/A 0 N/A 817% 1) Pro rata-omsättning avser omsättning tillika omsättningsandel som vinstandel av samägda projekt. Förklaring till alternativa nyckeltal se Definitioner och beräkningar av nyckeltal. NETTOOMSÄTTNING/PRO RATA -OMSÄTTNING Under det andra kvartalet uppgick koncernens nettoomsättning till 198 msek (175 msek), en ökning med 23 msek mot samma kvartal föregående år . Första halvåret föregående år påverkades av coronarelaterade restriktioner som låg kvar fram till februari men även påverkade införsäljningen för kommande perioder. Därav blir det svårt att rättvist jämföra kvartalen. RÖRELSERESULTAT Rörelseresultatet (EBIT) uppgick i kvartalet till -13 msek (20 msek). Det försämrade r örelseresultatet om 33 msek beror framför allt på coronarelaterade stöd om 25 msek som intäktsfördes under motsvarande period föregående år . Rörelseresultatet för andra kvartalet 2023 påverkas även av en omstruktureringskostnad om 0,5 msek för att anp assa organisationen utefter nya förutsättningar. Kostnaden har klassificerats som jämförelsestörande post. ===== SIDA 6 ===== MOMENT GROUP AB – DELÅRSRAPPORT 1 JANUARI – 30 JUNI 2023 6 av 27 Data per aktie 2023 apr-jun 2022 apr-jun 2023 jan-jun 2022 jan-jun 2022 jan-dec Börskurs per bokslutsdatum, kr 12,50 0,68 12,50 0,68 0,56 Antal aktier vid periodens utgång, st 22 599 860 451 997 205 22 599 860 451 997 205 451 997 205 Genomsnittligt antal utestående aktier före utspädning, st 22 599 860 22 599 860 22 599 860 22 592 563 22 596 242 Genomsnittligt antal utestående aktier efter utspädning, st 24 303 950 24 417 454 24 292 038 24 451 916 24 335 671 Resultat per aktie före utspädning, kr -0,82 0,63 -0,70 -0,47 1,99 Resultat per aktie efter utspädning, kr -0,76 0,58 -0,65 -0,44 1,84 Eget kapital per aktie per bokslutsdatum, kr 1,89 -0,65 1,89 -0,65 1,81 Kvotvärde per bokslutsdatum, kr/aktie 2,50 2,50 2,50 2,50 2,50 FINANSIELLA POSTER Gruppens finansnetto för andra kvartalet uppgick till -7 msek (-5 msek) som påverkas negativt av ränteökningar. Ackumulerat uppgick finansnettot till -14 msek (-11 msek). INKOMSTSKATTER För det andra kvartalet uppgick periodens skatt till 1 msek (-1 msek) . Ackumulerat uppgick periodens skatt till 0+/- msek (+/-0 msek). PERIODENS RESULTAT OCH RESULTAT PER AKTIE I det andra kvartalet uppgick periodens resultat efter skatt till -19 msek (14 msek), vilket innebär att resultatet per aktie före utspädning uppgick till -0,82 kr (0,63 kr) och efter utspädning till -0,76 kr (0,58 kr). Ackumulerat resultat efter skatt uppgick till -16 msek ( -11 msek), vilket innebär att resultatet per aktie före utspädning uppgick till -0,70 kr ( -0,47 kr) och efter utspädning till -0,65 kr (-0,44 kr). Fondemissionselement I samband med att aktier tecknas till ett pris understigande verkligt värde finns ett fondemissionselement som behöver beaktas. Företrädesemissionen (248 412 949 aktier) och den riktade emissionen (151 207 882 aktier), vars tilldelning genomfördes 16 mars 2021, innehöll ett fondemissionselement. Detta innebär att genomsnittligt antal utestående aktier har justeras retroaktivt för alla perioder före nyemissionen, vilket i sin tur har påverkat beräkning av resultat per aktie före och efter utspädning i jämförelseperioderna. Bolaget har ställt ut 76 239 258 teckningsoptioner med en teckningskurs om 5,332 kr/aktie som tilldelats obligationsinnehavare som per den 22 februari 2021 var upptagna i skuldboken. Dessa kan nyttjas fram till 11 april 2024 . Då aktuell aktiekurs överstiger teckningskursen har ej utnyttjade teckningsoptioner inkluderats i beräkning av resultatet per aktie efter utspädning. KASSAFLÖDE FRÅN DEN LÖPANDE VERKSAMHETEN Under det andra kvartalet var kassaflödet från den löpande verksamheten negativt med -21 msek (13 msek). Ackumulerat var kassaflödet från den löpande verksamheten negativt om -16 msek (22 msek) som påverkas av säsongsvariationer inom koncernen då vi har en lägre aktivitetsnivå under våren än vinterperioderna. Kassaflödet för perioden påverkades av amorteringar av lån om totalt 55 msek (-13 msek) samt investeringar om 9 msek (2 msek). Ackumulerat uppgår amorteringar till 75 msek (26 msek) och investeringar till 13 msek (3 msek). Årets amorteringar inkluderar avbetalning av Superlånefaciliteten om 35 msek. ===== SIDA 7 ===== MOMENT GROUP AB – DELÅRSRAPPORT 1 JANUARI – 30 JUNI 2023 7 av 27 LIKVIDITET OCH FINANSIERING Vid utgången av det andra kvartalet uppgick koncernens likvida medel till 87 msek (132 msek). Koncernen hade en nettoskuld om -422 msek (-372 msek) bestående av: • 400 msek (360 msek) är hänförbart till den redovisade leasingskulden • 109 msek (144 msek) är räntebärande lån och avser företagsobligationen. • 87 msek (132 msek) är koncernens likvida medel vid periodens utgång Den finansiella nettoskulden exklusive IFRS 16 uppgick till -22 msek (-12 msek). Finansiering Räntebärande skulder Koncernens externa räntebärande skulder består av en företagsobligation om 109 msek. Per den 29 mars 2021 ingicks nya villkor vilket innebär ny förfallodag per 28 mars 2024. I samband med att de nya villkoren signerades skrevs obligationen ned med 100 msek och uppgår till 109 msek. Obligationen löper med en rörlig ränta om Stibor 3m + 6,0% med golv Stibor=0 %. Under andra kvartalet har koncernens Superlånefacilitet om 35 msek amorterats. Den ingicks under pandemin den 20 januari 2021 med förfallodag 28 mars 2024. Lånet löpte med en rörlig ränta om Stibor 3m + 10% med golv Stibor=0%. Då obligationen förfaller inom 12 månader från balansdagen klassificeras lånet som kortfristig räntebärande skuld. Anstånd skatter/avgifter och hyror Vid periodens utgång har koncernen 73 msek (60 msek) i anstånd avseende skatter och avgifter , 51 msek klassificeras som Övrig långfristig skuld och 22 msek klassificeras som Övrig kortfristig skuld. Under andra kvartalet 2023 har koncernen amorterat 6 msek. Vid periodens utgång har koncernen 1 1 msek (25 msek) i hyresanstånd, vilka förhandlades fram under coronapandemin. Av dessa har 7 msek (11 msek) klassificerats som Övrig långfristig skuld och 4 msek (14 msek) som Övrig kortfristig skuld. Under kvartalet har koncernen amorterat 2 msek av hyresanstånden. CORONAPANDEMINS PÅVERKAN PÅ KONCERNEN Moment Groups verksamheter har drabbats mycket hårt av coronapandemin och merparten av koncernens verksamheter stängdes när restriktionerna infördes den 12 mars 2020. fram till slutet av tredje kvartalet 2021. Nya restriktioner infördes från december 20 21 fram till februari 2022. Koncernen vidtog snabba och kraftfulla åtgärder för att parera och minska effekterna av coronapandemin. Koncernens finansiella ställning drabbades hårt av pandemin trots erhållna stöd. I samband med att restriktionerna togs bort från 29 september 2021 kunde verksamheterna återigen bedrivas fullt ut fram till att nya restriktioner återinfördes i december 2021. Samtliga restriktioner har från 9 februari 2022 tagits bort och verksamheten kan återigen bedrivas under normala förhållanden. De senaste restriktionerna fick enligt koncernens bedömning även en negativ påverkan för koncernens första halvår 2022. Den 27 november 2020 slöt Moment Grou p en överenskommelse som då säkrade koncernens överlevnad och långsiktiga finansiering. Överenskommelsen innefattade en nedskrivning av obligationen, en s.k. superlånefacilitet, genomförande av en fullt säkerställd företrädesemission, en riktad nyemission av aktier och en riktad nyemission av teckningsrätter. Transaktionerna innebar -nedskrivning av obligationen om 100 msek som efter nedskrivning uppg ick till 109 msek inkl. upplupen ränta under pandemiperioden -en likvidtillförsel om 35 msek i lån -50 msek i emissionslikvid ===== SIDA 8 ===== MOMENT GROUP AB – DELÅRSRAPPORT 1 JANUARI – 30 JUNI 2023 8 av 27 I samband med emissionerna slutfördes Q1 2021 amorterades 12 msek av bryggfinansiering och Superlånefaciliteten uppgick efter amorteringen 2021 till 35 msek. Transaktionerna innebar netto en likviditetstillförsel om totalt 73 msek. Överenskommelsen slöts med en grupp av obligationsägare, som representerade en kvalificerad majoritet av bolagets utestående obligationslån, med bolagets större akti eägare, representerande cirka 50,2 procent av bolagets då totala antal aktier, samt med en extern investerare. Vidare beskrivning av finansieringslösningen återfinns i årsredovisningen för 2020. ANLÄGGNINGSTILLGÅNGAR Investeringar Investeringar i materiella och immateriella anläggningstillgångar uppgick för kvartalet till 9 msek (2 msek). Av de större investeringarna avses att uppgradera kundrelationsplattformen SHOWTIC.se. Det pågår även e tt arbete med att utöka verksamhetsytan på aktivitetsarenan STAR Bowling i Göteborg och förbättringar på våra arenor, bland annat Hamburger Börs och Golden Hits. Goodwill och andra immateriella anläggningstillgångar Koncernens redovisade värde på goodwill uppgick per 30 juni 2023 till 190 msek (190 msek). Goodwillvärdet testas årligen eller när bolaget bedömer att det eventuellt finns ett nedskrivningsbehov. Prövningen sker på de lägsta nivåer där det finns separata identifierbara kassaflöden (kassagenererande enheter). Koncernen har totalt sex kassagenerer ande enheter med goodwill; Live Entertainment, Wallmans Group, Hansen Event & Conference AB, Minnesota Communication AB, Ballbreaker Kungsholmen AB och Conciliance AB. Nedskrivningsprövningen består i att bedöma om enhetens återvinningsvärde är högre än de ss redovisade värde. Utförda nedskrivningstester utförs under senare delen av året. Per 3 1 december 2022 påvisades inte något nedskrivningsbehov. Goodwillvärdet fördelar sig enligt följande per kassagenererande enhet 2023–06 2022–06 Live Entertainment 9 9 Hansen Event & Conference AB 8 8 Minnesota Communication AB 29 29 Conciliance AB 49 49 Ballbreaker 46 46 Wallmans Group AB 49 49 Summa 190 190 Övriga immateriella anläggningstillgångar uppgick för kvartalet till 4 msek ( 1 msek) och avser programvaror och andra immateriella rättigheter. MODERBOLAGET Moderbolagets nettoomsättning för kvartalet uppgick till 7 msek (6 msek) och gav ett rörelseresultat på -5 msek (-5 msek). Periodens resultat före skatt uppgick till 15 msek (-14 msek) som påverkas positivt av erhållen utdelning från dotterbolagen Wallmans Group AB och MG Immersive Experiences AB om totalt 23 msek . Ackumulerad omsättning uppgick till 13 msek (11 msek) och gav ett rörelseresultat om -8 msek (-9 msek). Ackumulerat resultat före skatt uppgick till 8 msek ( -20 msek). Rörelseresultatet för andra kvartalet 2023 påverkas även av en omstruktureringskostnad om 0,5 msek för att anpassa organisationen utefter nya förutsättningar. Kostnaden har klassificerats som jämförelsestörande post. ===== SIDA 9 ===== MOMENT GROUP AB – DELÅRSRAPPORT 1 JANUARI – 30 JUNI 2023 9 av 27 EVENTUALFÖRPLIKTELSER OCH STÄLLDA SÄKERHETER Koncernredovisningen Ställda säkerheter uppgick per balansdagen till 166 msek (160 msek). Säkerheter som ställts utgörs av aktier i dotterbolag och företagsinteckningar som är ställda i pant för obligationen om 109 msek. Moderbolaget Ställda säkerheter uppgick per balansdagen till 322 msek (322 msek). Säkerheterna utgörs av aktier i dotterbolag, företagsinteckningar och interna fordringar som är ställda i pant för obligationen om 109 msek. INTRESSEBOLAG Resultaten från intressebolagen Oscarsteatern AB och Tickster AB uppgick i kvartalet till 1 msek (1 msek). ÖVRIGA UPPLYSNINGAR MEDARBETARE Medelantalet anställda ackumulerat januari till juni uppgick till 392 (310), vilket är en ökning med 82 anställda jämfört med samma period föregående år . I medelantalet anställda inkluderas projektanställda och visstidsanställda Åsa Berkling lämnar den 31 augusti bolaget och tjänsten HR-manager kommer inte att ersättas. Därmed lämnar Åsa Berkling även koncernledningen där HR fortsatt representeras av koncernens HR Business Partner Susanne Bäckström. SÄSONGSVARIATIONER | KVARTALSAVVIKELSER Moment Groups verksamhet uppvisar stora säsongsvariationer där kvartal fyra står för en betydande del av koncernens intäkter och resulta t. Verksamheterna har olika säsongsmönster och då dinnershow -verksamheternas resultatgenerering så kraftigt sker under fjärde kvartalet slår detta igenom på hela koncernen. Merparten av koncernens verksamheter var stängda från mars 2020 fram till slutet av tredje kvartalet 2021. Nya restriktioner infördes från december 2021 fram till februari 2022. Detta innebär att jämförelserna under de perioder som påverkats av coronarestriktioner inte blir rättvisande. Event – resultatgenereringen inom verksamheten i Hansen följer inte något säsongsmönster utan beror helt på när i tiden projekten kontrakteras och genomförs. Verksamheten inom Minnesota har en relativt jämn resultatgenerering under året, då vinstavräkningen i projekten vanligtvis sker över en längre period. Live Entertainment – inom musikal, teater, show och konsert jobbar man med tre publika spelperioder per år (jan -maj, jun-aug och sep -dec). Artistbokningar och specialbeställd underhållning (Corporate Entertainment) har en relativt jämn intäktsgenerering över året. Immersive Venues – inom koncernens åtta dinnershow- och aktivitetsarenor sker den huvudsakliga intäktsgenerering en under fjärde kvartalet, medan de tre första kvartalen har en lägre intjäning. Efterfrågan i fjärde kvartalet är vanligen starkare än i övriga kvartal. Detta medför att resultatet från kvartal fyra vanligtvis överstiger helårsresultatet. JÄMFÖRELSESTÖRANDE POSTER Förklaring och specifikation jämförelsestörande poster framgår av nyckeltasberäkningen i Årsredovisningen 2022 sid 46. ===== SIDA 10 ===== MOMENT GROUP AB – DELÅRSRAPPORT 1 JANUARI – 30 JUNI 2023 10 av 27 AFFÄRSOMRÅDENA I KORTHET EVENT (MSEK) 2023 apr-jun 2022 apr-jun 2023 jan-jun 2022 jan-jun 2022 jan-dec Nettoomsättning 66 40 104 67 182 Övriga rörelseintäkter 0 0 0 0,1 0,1 EBITDA 3 1 3 0 4 Justerat EBITDA 3 1 3 0 4 EBIT 2 0,4 2 0 2 Justerat EBIT 2 0,4 2 0 2 Rörelsemarginal, % 4% 1% 2,4% -0,4% 1,4% Justerad rörelsemarginal, % 4% 1% 2,4% -0,4% 1,4% NETTOOMSÄTTNING Under det andra kvartalet uppgick omsättningen för affärsområde Event till 66 msek (40 msek), en ökning med 26 msek jämfört med samma kvartal föregående år. Av omsättningen i kvartalet stod Minnesota för 24 msek (19 msek) och Hansen för 42 msek (21 msek). RÖRELSERESULTAT Rörelseresultatet (EBIT) för affärsområde Event uppgick för kvartalet till 2 msek (+/-0 msek). Fördelat på respektive verksamhet gjorde Hansen ett kvartalsresultat på 1 msek (+/-0 msek) och Minnesota på 1 msek (+/-0 msek). HÄNDELSER I KVARTALET Eventbolagen Hansen och Minnesota har båda haft en intensiv period med många genomföranden och leveranser och båda bolagen ser fortsatt en stark efterfrågan inför hösten och resten av året. På kundlistan för Ha nsen finner vi bland andra Lynk & Co, Loomis, Volvo Cars och Volvo Construction Equipmen t. Minnesota har genomfört uppdrag tillsammans med Atea, Fastighetsbyrån, SEB, Vattenfall och HP, för att nämna några. Minnesota tog under våren hem två guld i tävlingen Gyllene Hjulet där Sveriges bästa sponsrings- och eventprojekt belönas - Årets Bästa business to business tillsammans med Scania Sverige och Årets Bästa Expo tillsammans med HP. Inom affärsområde Event verkar Hansen och Minnesota Communication och sammantaget är de en av de största aktörerna inom eventbranschen i Norden. Hansen utvecklar event förankrade i kundens affärsstrategi och genomför dem på destinationer över hela världen. Minnesota hjälper sina kunder att bygga starka varumärken och skapa lönsamma affärer genom att engagera interna oc h externa målgrupper. Det görs genom digitala events, live events, content marketing samt sponsring och kallas Brand Engagement. ===== SIDA 11 ===== MOMENT GROUP AB – DELÅRSRAPPORT 1 JANUARI – 30 JUNI 2023 11 av 27 LIVE ENTERTAINMENT (MSEK) 2023 apr-jun 2022 apr-jun 2023 jan-jun 2022 jan-jun 2022 jan-dec Nettoomsättning 40 38 128 73 236 Pro rata omsättning 32 27 77 52 161 Övriga rörelseintäkter 0 18 0 19 20 EBITDA -1 7 6 7 34 Justerat EBITDA -1 7 6 7 34 EBIT -1 7 4 5 30 Justerat EBIT -1 7 4 5 30 Rörelsemarginal, % -3% 20% 3% 7% 13% Justerad Rörelsemarginal, % -3% 20% 3% 7% 13% Rörelsemarginal pro rata % -4% 27% 6% 9% 19% Justerad rörelsemarginal pro rata % -4% 27% 6% 9% 19% PRO RATA-OMSÄTTNING Pro rata -omsättningen uppgick i kvartalet till 32 msek (27 msek), en ökning med 5 msek jämfört med samma period föregående år. Ökningen förklaras till stor del av att något fler produktioner i år spelade längre in i maj. RÖRELSERESULTAT Rörelseresultatet (EBIT) uppgick i kvartalet till -1 msek (7 msek) vilket är en minskning med 8 msek jämfört med föregående år. Minskningen är framför allt hänförlig till de stöd som påverkade positivt under motsvarande kvartal föregående år. HÄNDELSER I KVARTALET Affärsområdet visar fortsatt ett positivt resultat ackumulerat för första halvåret även om det andra kvartalet landade på -1 mse k. Andra kvartalet är resultatmässigt en utmaning främst beroende på att det från mitten av maj och under hela juni inte spelas några föreställningar då sommarsäsong i princip gör att efterfrågan på musikal- och teaterföreställningar inomhus är för låg. Inom den avtalsbundna verksamheten Corporate Entertainment har två avtal med rederier under perioden utökats och förlängts och arbete pågår fortsatt för att bredda kundstocken och skapa professionella shower för ännu fler kunder inom segmenten kryssningsfartyg, hotell- och glampinganläggningar. Årets sommarföreställningar på Vallarnas friluftsteater i Falkenberg och Kru senstirenska i Kalmar pågår efter mycket lyckade premiärer . Försäljningen samtidigt som försäljningen av höstens produktioner följer plan för att minskar i intensitet under semesterperioden notera en minskad intensitet av bokningar. Försäljningstakten ökar igen efter sommaren och vi ser fram emot premiärerna på bland annat ”Änglagård” på Oscarsteatern och ”Moulin Rouge ” på China Teatern (båda i samarbete med Vicky Nöjesproduktion ) och på ”A show larger than life ” på Hamburger Börs. Inom affärsområde Live Entertainment producerar 2Entertain musikal, teater, show och konsert. De skapar specialbeställd underhållning, förmedlar artister till företagskunder och driver fyra teaterarenor (China Teatern, Oscarsteatern, Intiman och Vallarnas friluftsteater , varav de två förstnämnda drivs i samarbete med Vicky Nöjesproduktion). 2Entertain driver också biljettbokningssajten Showtic.se där koncernens samlade biljettutbud marknadsförs och säljs. ===== SIDA 12 ===== MOMENT GROUP AB – DELÅRSRAPPORT 1 JANUARI – 30 JUNI 2023 12 av 27 IMMERSIVE VENUES (MSEK) 2023 apr-jun 2022 apr-jun 2023 jan-jun 2022 jan-jun 2022 jan-dec Nettoomsättning 95 100 222 157 438 Övriga rörelseintäkter 0,4 10 1 16 14 EBITDA 5 29 26 30 100 Justerat EBITDA 5 29 26 30 100 EBIT -10 14 -4 3 45 Justerat EBIT -10 14 -4 3 45 Rörelsemarginal, % -10% 14% -2% 2% 10% Justerad Rörelsemarginal, % -10% 14% -2% 2% 10% NETTOOMSÄTTNING Omsättningen i kvartalet uppgick till 95 msek (100 msek) vilket är en minskning med 5 msek jämfört med föregående år. Minskningen beror till stor del på det fina vädret under andra kvartalet vilket har medfört att färre gäster valt våra inomhusarenor. RÖRELSERESULTAT Rörelseresultatet (EBIT) uppgick för kvartalet till -10 msek (14 msek) vilket är 24 msek sämre än motsvarande period föregående år. Minskningen är framför allt hänförbar till stöd som intäktsfördes under motsvarande kvartal föregående år och en lägre beläggningsgrad. HÄNDELSER I KVARTALET Generellt sett noterar vi att det fina vädret under maj och juni gjort att gästantalet på flera av showarenorna blev lägre än förväntat. Glädjande nog konstaterar vi dock att Golden Hits går mot strömme n och överträffade planen med fler gäster, både på dinnershows och på nattklubben. Även aktivitetsarenorna visar ett lägre gästantal än förväntat efter att under kvartalet ha påverkats av det fina vädret, då uteserveringar blir mer attraktivt och inomhusaktiviteter får stå tillbaka. Björn Skifs spelade på Hamburger Börs med fortsatt hög beläggning även under april och maj innan showen intar Malmö under hösten 2023 och Göteborg våren 2024. På eventarenan i Kungsportshuset huserade Wallmans Dinnerparty under våren som därutöver haft ett antal h elabonneringar och club-kvällar. På entréplan öppnade Wagners Bistro sin uteservering i maj med ett mer avslappnat uttryck när det gäller inredning och meny och gästernas återkoppling har varit positiv. Sommarnattklubben på Golden Hits hade en lyckad premiär i juni och kör nu hela sommaren. De två nya koncepten med aktiviteter i kombination med mat & dryck. SLICE och BERMUDA DECK SHUFFLE CLUB, som koncernens presenterade i april , kommer från den 1 juli att bild a ett nytt affärsområde tillsammans med aktivitetsarenorna STAR Bowling och Ballbre aker. De sex show - och eventarenorna bildar därmed ett eget affärsområde. Inom affärsområde Immersive Venues återfinns åtta av koncernens show- och aktivitetsarenor belägna i Skandinaviens största städer. Sex av arenorna erbjuder mat- & show- och nattklubbsupplevelser, Wallmans i Stockholm, Köpenhamn och Oslo, Golden Hits och Hamburger Börs i Sto ckholm samt Kungsportshuset i Göteborg . Därutöver återfinns de två aktivitetsarenorna Ballbreaker i Stockholm och STAR i Göteborg inom affärsområdet och de erbjuder upplevelser där gästen tar en mer aktiv roll i händelserna i kombination med att god mat och dryck serveras. I Kungsportshuset i Göteborg huserar också à la carte-restaurangen Wagners Bistro. ===== SIDA 13 ===== MOMENT GROUP AB – DELÅRSRAPPORT 1 JANUARI – 30 JUNI 2023 13 av 27 AKTIEN Moment Groups aktie handlas på Nasdaq Stockholm, Main Market, på Small Cap -listan. Under rapportperioden 1 januari – 30 juni 2023 har akti en handlats för mellan 0, 55 kr/aktie och 14,00 kr/aktie (notera genomförd sammanläggning av aktier 1:20 enligt nedan). GENOMFÖRD SAMMANLÄGGNING AV AKTIER 1:20 Antalet aktier i Moment Group AB har under rapportperioden minskat till följd av den sammanläggning av aktier 1:20 som beslutades vid årsstämman i Moment Group AB den 10 maj 2023. Avstämningsdagen för sammanläggningen av aktier var den 19 juni och a ntalet aktier i Moment Group uppgår efter sammanläggningen till 22 599 860 och aktiekapitalet till 56 499 650 kronor. Till följd av sammanläggningen bytte aktierna i Moment Group ISIN-kod och aktien handlas nu med den nya ISIN-koden SE0020388932. Moment Group innehar vid tidpunkten för denna rapports publicering inte några egna aktier. Antal aktier vid periodens utgång den 30 juni var 22 599 860 st och antalet aktieägare uppgick till 11 234 st. TIO STÖRSTA ÄGARNA PER DEN 30 JUNI 2023 HÄMTAT FRÅN EUROCLEAR Ägare Antal aktier Andel av röster och kapital Gelba Management AB 5 127 315 22,69% Lesley Invest AB* 2 847 811 12,60% BNP Paribas sec services Paris V8IMY*** 2 592 054 11,47% Engströms Trä i Brynje AB* 1 910 852 8,46% Clearstream Banking S.A. W8IMY*** 1 010 790 4,47% Försäkringsaktiebolaget Avanza Pension 340 555 1,51% Rolf Lundström 300 000 1,33% Skandia Fonder 183 000 0,81% Jan Andersson** 178 697 0,79% Swedbank Försäkring 153 385 0,68% *inklusive ägande via dotterbolag och/eller privat ägande inom ägarfamiljen **inklusive närståendes ägande ***företrädare för Robus Capital Management Ltd. TECKNINGSOPTIONER Vid den extra bolagsstämman den 29 januari 2021 fattades bland annat beslut om en riktad teckningsoptionsemission. Den 16 mars 2021 offentliggjordes att obligationsinnehavare som per den 22 februari 2021 var registrerade i skuldboken för bolagets obligation tilldelats sammantaget 76 239 258 teckningsoptioner, Under rapportperioden har inga teckningsoptioner nytt jats. Ackumulerat från mars 2021 till och med 31 mars 2023 har sammantaget 19 974 685 teckningsoptioner nyttjats för teckning av motsvarande antal aktier i Moment Group . Teckningspriset har varit 0,266 kronor per aktie, vilket är enligt villkoren för teckningsoptionerna. Kvarvarande antalet utgivna teckningsoptioner är 56 264 573 vilka kan tecknas fram till den 11 april 2024 till en kurs om 5,332 kr per aktie (efter sammanslagning av aktier 1:20). ===== SIDA 14 ===== MOMENT GROUP AB – DELÅRSRAPPORT 1 JANUARI – 30 JUNI 2023 14 av 27 Vid rapportperiodens slut uppgick det totala antalet aktier och röster i bolaget till 22 599 860 st och det registrerade aktiekapitalet till 56 499 650,625 kronor. BEMYNDIGANDEN Vid årsstämman 2023 beslutades, i enlighet med styrelsens förslag, att: 1. bemyndiga styrelsen att, vid ett eller flera tillfällen, besluta om nyemission av aktier i bolaget. Aktierna skall emitteras med eller utan företrädesrätt för bolagets aktieägare och högst med 10 procent av bolagets aktiekapital och totala röstetal. 2. bemyndiga styrelsen att besluta om förvärv och/eller överlåtelse av bolagets egna aktier vid ett eller flera tillfällen, under tiden fram till nästa årsstämma. Båda dessa bemyndiganden gäller fram till nästa årsstämma. STYRELSENS FÖRSÄKRAN Undertecknade försäkrar att delårsrapporten ger en rättvisande översikt av moderbolagets och koncernens verksamhet, ställning och resultat samt beskriver väsentliga risker och osäkerhetsfaktorer som moderbolaget och de företag som ingår i koncernen står inför. Göteborg den 19 juli 2023 MOMENT GROUP AB Martin du Hane Leif West Anna Bauer VD/Koncernchef Styrelseordförande Styrelseledamot Kenneth Engström Tina Tropp Jerresand Oscar Wallblom Styrelseledamot Styrelseledamot Styrelseledamot Delårsrapporten har inte varit föremål för revisorernas granskning. Denna information är sådan information som Moment Group AB är skyldigt att offentliggöra enligt EU:s marknadsmissbruksförordning. Informationen lämnades, genom ovanstående kontaktpersoners försorg, för offentliggörande den 19 juli 2023 ca. kl. 08.30 CEST. ===== SIDA 15 ===== MOMENT GROUP AB – DELÅRSRAPPORT 1 JANUARI – 30 JUNI 2023 15 av 27 KONCERNENS RAPPORT ÖVER RESULTAT 2023 2022 2023 2022 2022 (MSEK) Not apr-jun apr-jun jan-jun jan-jun jan-dec Nettoomsättning 3,5 198 175 448 292 848 Övriga rörelseintäkter 2,6 1 27 1 35 35 Summa rörelsens intäkter 199 202 449 327 883 Rörelsens kostnader Artist och produktionskostnader -76 -55 -161 -97 -290 Handelsvaror -15 -16 -37 -27 -71 Övriga externa kostnader -39 -36 -89 -64 -153 Personalkostnader -66 -62 -137 -112 -249 Avskrivningar och nedskrivningar på anläggningstillgångar -16 -15 -32 -30 -60 Övriga rörelsekostnader - 0 - 0 0 Resultat från andelar i intressebolag 1 1 3 1 3 Summa rörelsens kostnader -211 -182 -452 -328 -820 Rörelseresultat -13 20 -3 0 63 Resultat från finansiella poster Ränteintäkter och liknande resultatposter 0 0 0 1 3 Räntekostnader och liknande resultatposter -7 -5 -14 -12 -25 Finansnetto -7 -5 -14 -11 -22 Resultat före skatt -20 15 -17 -11 41 Skatt på periodens resultat 1 -1 0 0 4 Periodens resultat -19 14 -16 -11 45 Periodens resultat hänförligt till: Innehav utan bestämmande inflytande 0 0 0 0 0 Moderföretagets aktieägare -19 14 -16 -11 45 KONCERNENS RAPPORT ÖVER TOTALRESULTAT 2023 2022 2023 2022 2022 (MSEK) apr-jun apr-jun jan-jun jan-jun jan-dec Periodens resultat -19 14 -16 -11 0 Övrigt totalresultat Poster som omklassificerats till resultatet Omräkningsdifferenser vid omräkning av utländska dotterföretag 0 0 -1 0 0 Övrigt totalresultat, netto efter skatt 0 0 -1 0 0 Periodens totalresultat -19 14 -17 -11 0 Periodens totalresultat hänförligt till: Moderbolagets aktieägare -19 14 -17 -11 0 Innehav utan bestämmande inflytande 0 0 0 0 0 Summa -19 14 -17 -11 0 Resultat per aktie före utspädning* -0,82 0,63 -0,70 -0,47 1,99 Resultat per aktie efter utspädning, kr* -0,76 0,58 -0,65 0,11 1,84 ===== SIDA 16 ===== MOMENT GROUP AB – DELÅRSRAPPORT 1 JANUARI – 30 JUNI 2023 16 av 27 KONCERNENS RAPPORT ÖVER FINANSIELL STÄLLNING (MSEK) 2023-06 2022-06 2022-12 TILLGÅNGAR Anläggningstillgångar Immateriella anläggningstillgångar Goodwill 190 190 190 Övriga Immateriella anläggningstillgångar 5 1 1 Materiella anläggningstillgångar Nyttjanderättstillgång 336 296 322 Förbättringsutgift annans fastighet 10 12 11 Övriga materiella anläggningstillgångar 48 44 45 Finansiella anläggningstillgångar Andelar i intresseföretag 19 14 16 Övriga finansiella tillgångar 0 0 0 Uppskjutna skattefordringar Uppskjutna skattefordringar 24 17 24 Summa anläggningstillgångar 633 575 610 Omsättningstillgångar Varulager 5 5 7 Kundfordringar 72 42 98 Aktuell skattefordran 4 3 1 Övriga fordringar 26 12 19 Förutbetalda kostnader och upplupna intäkter 187 102 179 Likvida medel 87 132 191 Summa omsättningstillgångar 381 296 495 SUMMA TILLGÅNGAR 1014 871 1105 EGET KAPITAL OCH SKULDER Eget kapital Aktiekapital 57 57 57 Övrigt tillskjutet kapital 143 143 143 Reserver 2 2 2 Balanserade vinstmedel inklusive periodens resultat -177 -216 -161 Eget kapital hänförligt till moderbolagets aktieägare 24 -15 41 Innehav utan bestämmande inflytande 0 0 1 Summa Eget Kapital 25 -15 42 Långfristiga skulder Räntebärande skulder 0 144 144 Leasingskulder 342 317 333 Övrig långfristig skuld 59 11 71 Avsättningar 9 9 10 Uppskjuten skatteskuld 0 1 0 Summa långfristiga skulder 411 482 558 Kortfristiga skulder Räntebärande skulder 109 0 0 Leasingskulder 58 43 53 Leverantörsskulder 53 29 58 Aktuell skatteskuld 1 0 1 Övriga skulder 37 85 53 Förutbetalda biljettintäkter 87 87 87 Upplupna kostnader och förutbetalda intäkter 234 160 254 Summa kortfristiga skulder 579 404 506 SUMMA EGET KAPITAL OCH SKULDER 1014 871 1105 ===== SIDA 17 ===== MOMENT GROUP AB – DELÅRSRAPPORT 1 JANUARI – 30 JUNI 2023 17 av 27 KONCERNENS RAPPORT ÖVER FÖRÄNDRING EGET KAPITAL Aktie- kapital Tillskjutet kapital Reserver Balanserade vinstmedel inkl årets resultat Summa Moment Groups aktieägare Innehav utan bestämmande inflytande Totalt eget kapital (MSEK) Per 31 december 2022 57 143 3 -161 41 1 42 Periodens resultat -16 -16 0 -15 Övrigt totalresultat - - -1 - -1 - -1 Summa Totalresultat - - -1 -16 -17 0 -16 Transaktioner med aktieägare Minoritetsintresse - - - - - -1 -1 Per 30 juni 2023 57 143 2 -177 24 0 25 Aktie- kapital Tillskjutet kapital Reserver Balanserade vinstmedel inkl årets resultat Summa Moment Groups aktieägare Innehav utan bestämmande inflytande Totalt eget kapital (MSEK) Per 31 december 2021 56 142 2 -206 -4 0 -4 Periodens resultat -11 -11 -11 Övrigt totalresultat - - 0 - 0 - 0 Summa Totalresultat - - 0 -11 -11 - -11 Transaktioner med aktieägare Minoritetsintresse - - - - - 0 0 Inlösta teckningsoptioner 0 0 - - 0 - 0 Emissionskostnader - 0 - - 0 - 0 Per 30 juni 2022 56 143 2 -217 -15 0 -15 ===== SIDA 18 ===== MOMENT GROUP AB – DELÅRSRAPPORT 1 JANUARI – 30 JUNI 2023 18 av 27 KONCERNENS RAPPORT ÖVER KASSAFLÖDEN 2023 2022 2023 2022 2022 Msek apr-jun apr-jun jan-jun jan-jun jan-dec DEN LÖPANDE VERKSAMHETEN Rörelseresultat -13 20 -3 0 63 Justering för poster som inte ingår i kassaflödet 18 13 32 28 61 Betald inkomstskatt 1 -1 -3 -3 -3 Erhållen ränta 0 1 0 1 0 Erlagd ränta -7 -6 -14 -12 -23 Kassaflöde från den löpande verksamheten före förändringar i rörelsekapital -1 27 12 15 99 Kassaflöde från förändringar i rörelsekapital Förändring av varulager 1 1 2 1 -2 Förändring av kortfristiga fordringar 15 -24 12 12 -126 Förändring av kortfristiga skulder -36 9 -43 -5 122 Kassaflöde från den löpande verksamheten -21 13 -16 22 93 INVESTERINGSVERKSAMHETEN Förvärv av immateriella anläggningstillgångar -4 0 -4 0 0 Förvärv av materiella anläggningstillgångar -4 -2 -8 -3 -11 Kassaflöde från investeringsverksamheten -9 -2 -13 -3 -11 FINANSIERINGSVERKSAMHETEN Upptagna lån - - - - 29 Amortering av lån -43 -2 -50 -4 -16 Amortering av leasingskulder -12 -11 -25 -22 -44 Kassaflöde från finansieringsverksamheten -55 -13 -75 -26 -31 Periodens kassaflöde -85 -2 -104 -6 51 Likvida medel vid periodens början 171 134 191 138 138 Valutakursdifferens i likvida medel 1 0 1 0 2 LIKVIDA MEDEL VID PERIODENS UTGÅNG 87 132 87 132 191 ===== SIDA 19 ===== MOMENT GROUP AB – DELÅRSRAPPORT 1 JANUARI – 30 JUNI 2023 19 av 27 KONCERNENS NOTER NOT 1 REDOVISNINGSPRINCIPER 1.1 Grund för upprättade av delårsrapport Koncernen utgörs av moderföretaget Moment Group AB och dess dotterföretag. Moderföretaget är ett aktiebolag med säte i Göteborg, Sverige. Adressen till huvudkontoret är Trädgårdsgatan 2, 411 08 Göteborg. Koncernen tillämpar International Financial Reporting Standards (IFRS) såsom de är antagna av EU. Denna delårsrapport har för koncernen upprättats i enlighet med IAS 34 Delårsrapportering. Upplysningar enligt IAS 34 Delårsrapportering lämnas i hela detta d okument. Delårsrapporten omfattar inte all information och upplysningar som krävs i årsredovisningen och bör läsas tillsammans med koncernens årsredovisning per den 31 december 20 22. Moderbolagets rapportering är upprättad i enlighet med Årsredo visningslagen (ÅRL) samt rekommendation från Rådet för finansiell rapportering, RFR 2 Redovisning för juridiska personer. Redovisningsprinciperna är desamma som beskrivs i årsredovisningen för 202 2. Koncernens rapporteringsvaluta är SEK, vilket är moderf öretagets funktionella valuta. Om inget annat anges redovisas alla siffror i miljontals sek (msek). Till följd av avrundningar kan siffror presenterade i vissa fall inte exakt summeras till totalen och procenttal kan avvika från de exakta procenttalen. 1.2 Statliga stöd kopplat till coronapandemin IAS 20 Redovisning av statliga bidrag och upplysningar om statliga stöd – på grund av den extraordinära situationen som coronapandemin medfört har koncernen sökt och erhållit statliga stöd. Redovisning av statliga stöd redovisas under övriga intäkter i resultatet. Stöden redovisas i resultat- och balansräkning när det är rimligt säkert att stöden kommer att erhållas eller har erhållits. Koncernens bolag har även valt att söka anstånd med be talning av skatter och avgifter som klassificeras som Övriga skuld er i koncernens rapport över finansiell ställning. Se vidare under ”Finansiering” sid 5. NOT 2 RISKER OCH OSÄKERHETSFAKTORER Det finns ett flertal faktorer som kan påverka koncernens resultat och verksamhet. Många av dessa kan hanteras genom interna rutiner, medan vissa i högre utsträckning styrs av yttre faktorer. Risker och osäkerhetsfaktorer som rör koncernen är bland annat relaterade till makroekonomi, konkurrenssituation, säsongsbundenhet, tillstånd, innehåll i upplevelser, vädersituationer, valutor, skatter och olika regleringar och bedömningar men kan även uppkomma vid etablering på nya marknader, lansering av nya koncept och hantering av varumärken. För redogörelse kring bolagets riskfaktorer hänvisas till årsredovisning 2022. Bolagets riskexponering avseende finansiell risk har under senaste åren ökat i samband med ökad skuldsättning vid upptagande av företagsobligation och negativ t kassaflöde från den löpande verksamheten. Vidare har utbrottet av Covid -19 kraftigt påverkat branschen som koncernen verkar i. Vi arbetar fokuserat med riskhantering samt att återställa lönsamheten nu när restriktionerna har tagits bort. NOT 3 BETYDELSEFULLA BEDÖMNINGAR, UPPSKATTNINGAR OCH ANTAGANDEN För en detaljerad redogörelse, av bedömningar gjorda av företagsledningen vid tillämpningen av IFRS som har en betydande inverkan på de finansiella rapporterna och gjorda uppskattningar som kan medföra väsentliga justeringar i påföljande fin ansiella rapporter, hänvisas till årsredovisning 2022. NOT 4 TRANSAKTIONER MED NÄRSTÅENDE Försäljning till närstående sker i koncernen på marknadsmässiga villkor. ===== SIDA 20 ===== MOMENT GROUP AB – DELÅRSRAPPORT 1 JANUARI – 30 JUNI 2023 20 av 27 NOT 5 REDOVISNING PER SEGMENT-GEOGRAFISK INFORMATION PER SEGMENT Koncernens huvudsakliga verksamhet är att leverera upplevelser i form av shower, musikal, teater, event, möten och artistförsäljning. Omsättningen för detta redovisas under rubriken tjänster. Vidare levererar koncernen mat och dryck, övrig restaurangförsäljning och e ventuella merförsäljningsprodukter. Omsättningen för detta återfinns under rubriken varor. 2023-04-01-2023-06-30 apr-jun Live Entertainment Immersive Venues Event Gemensamt, elimineringar Totalt koncern Sverige Tjänster 29 18 66 -3 109 Varor 970 40 - - 41 Norge Tjänster 10 6 - 16 Varor - 7 - 7 Danmark Tjänster 2 - 2 Varor 22 - 22 Summa omsättning per segment 40 95 66 -3 198 EBIT per Segment -1 -10 2 -4 -13 2022-04-01-2022-06-30 apr-jun Live Entertainment Immersive Venues Event Gemensamt, elimineringar Totalt koncern Sverige Tjänster 28 24 40 -2 88 Varor 2 55 - - 57 Norge Tjänster 8 4 - 12 Varor - 5 - 5 Danmark Tjänster 1 - 1 Varor 11 - 11 Summa omsättning per segment 38 100 40 -2 175 EBIT per Segment 10 14 0 -4 20 YTD 2023-01-01-2023-06-30 jan-jun Live Entertainment Immersive Venues Event Gemensamt, elimineringar Totalt koncern Sverige Tjänster 109 39 104 -6 244 Varor 2 96 - - 99 Norge Tjänster 17 14 - 31 Varor 17 - 17 Danmark Tjänster 5 - 5 Varor 52 - 52 Summa omsättning per segment 128 222 104 -6 448 EBIT per Segment 4 -4 2 -6 -3 2022-01-01-2022-06-30 jan-jun Live Entertainment Immersive Venues Event Gemensamt, elimineringar Totalt koncern Sverige Tjänster 58 41 67 -4 161 Varor 4 95 - 99 Norge Tjänster 12 4 - 16 Varor 5 - 5 Danmark Tjänster 1 - 1 Varor 11 - 11 Summa omsättning per segment 73 157 67 -4 292 EBIT per Segment 5 3 0 -8 0 Segmentens tillgångar Live Entertainment Immersive Venues Event Gemensamt, elimineringar Summa koncernen Per 30 jun 2023 217 608 258 -69 1014 Per 30 jun 2022 158 590 158 -36 1105 ===== SIDA 21 ===== MOMENT GROUP AB – DELÅRSRAPPORT 1 JANUARI – 30 JUNI 2023 21 av 27 NOT 6 ÖVRIGA RÖRELSEINTÄKTER Det som redovisas som övriga rörelseintäkter ligger utanför ordinarie kärnverksamhet och har under senaste åren till huvudsak bestått av statliga stödpaket kopplat till coronapandemin. Kulturstöd är ett stöd som riktar sig till kulturbranschen och skall kompensera för tillkommande kostnader som drabbat kultursektorn till följd av coronapandemin. Omställningsstöd skall kompensera för minskad omsättning under pandemin och permitteringsstöd skall ersätta företagen för personalkostnader i samband med neddragning av arbetstid. Återbetalning av avtalsgruppsjukförsäkring avser åren 2004 till 2008 samt en ytterligare återbetalning som intäktsförts andra kvartalet 2022. Övrig t avser i huvudsak realisationsresultat vid avyttring av tillgångar. 2023 2022 2023 2022 2022 Övriga rörelseintäkter apr-jun apr-jun jan-jun jan-jun jan-dec Stöd coronapandemin 0 25 0 32 29 Övrigt 1 2 1 3 5 Summa Övriga rörelseintäkter 1 27 1 35 35 NOT 7 GOING CONCERN Moment Groups verksamheter drabba des mycket hårt av coronapandemin och merparten av koncernens verksamheter var stängda sedan pandemins utbrott i mitten av mars 2020 fram till att restriktionerna hävdes den 10 september 2021 i Danmark, den 25 september 2021 i Norge och slutligen den 29 sept ember 2021 i Sverige . Under december 2021 återinfördes restriktioner i Danmark och Norge vilket medfört att verksamheterna var stängda fram till början/mitten av februari 2022. I Sverige återinfördes restriktioner slutet av december och merparten av verksamheterna var stängda under januari och inledningen av februari och koncernens arenor öppnades upp under senare delen av februari månad. Pandemin har därmed haft en stor negativ påverkan på bolagets finansiella ställning trots att bolaget vidtog kraftfulla åtgärder för att parera effekterna av coronapandemin. Koncernen har en likviditet om 87 msek per balansdagen och verksamheterna kan bedrivas under normala förutsättningar. Därmed bedöms förutsättningar för fortsatt drift föreligga. ===== SIDA 22 ===== MOMENT GROUP AB – DELÅRSRAPPORT 1 JANUARI – 30 JUNI 2023 22 av 27 MODERBOLAGETS RAPPORT ÖVER RESULTAT 2023 2022 2023 2022 2022 (MSEK) Not apr-jun apr-jun jan-jun jan-jun helår Nettoomsättning 7 6 13 11 24 Rörelsens kostnader Övriga externa kostnader -5 -8 -9 -15 -26 Personalkostnader -6 -3 -12 -5 -14 Avskrivningar 0 0 0 0 0 Summa rörelsens kostnader -12 -11 -21 -21 -40 Rörelseresultat -5 -5 -8 -9 -16 Resultat från finansiella poster Nedskrivning av aktier i dotterbolag 0 -6 0 -6 -16 Ränteintäkter och liknande poster 25 1 27 2 5 Räntekostnader och liknande poster -5 -3 -11 -7 -15 Finansnetto 20 -9 1 -11 -26 Resultat efter finansiella poster 15 -14 8 -20 -42 Bokslutsdispositioner 0 0 0 0 28 Resultat före skatt 15 -14 8 -20 -14 Skatt 0 0 0 0 5 Periodens resultat 15 -14 8 -20 -9 Moderbolagets rapport över totalresultat 2023 2022 2023 2022 2022 MSEK apr-jun apr-jun jan-jun jan-jun helår Hänförligt till moderföretagets aktieägare 15 -14 8 -20 -9 Årets Totalresultat 15 -14 8 -20 -9 ===== SIDA 23 ===== MOMENT GROUP AB – DELÅRSRAPPORT 1 JANUARI – 30 JUNI 2023 23 av 27 MODERBOLAGETS RAPPORT ÖVER FINANSIELL STÄLLNING (MSEK) 2023 30 juni 2022 31 dec (MSEK) 2023 30 juni 2022 31 dec TILLGÅNGAR EGET KAPITAL OCH SKULDER Anläggningstillgångar Eget kapital Immateriella anläggningstillgångar Bundet eget kapital Övriga immateriella anläggningstillgångar 1 0 Aktiekapital 57 57 Materiella anläggningstillgångar Reservfond 20 20 Inventarier 0 0 Summa bundet eget kapital 76 76 Fritt eget kapital Finansiella anläggningstillgångar Överkursfond 143 143 Andelar i koncernföretag 155 155 Balanserade vinstmedel -125 -115 Andelar i intresseföretag 5 5 Periodens resultat 8 -9 Uppskjutna skattefordringar 5 5 Summa fritt eget kapital 26 18 Summa anläggningstillgångar 165 165 Summa eget kapital 103 94 Omsättningstillgångar Långfristiga skulder Fordringar koncernbolag 264 280 Räntebärande skulder 0 144 Kortfristiga fordringar 2 1 Övriga långfristiga skulder 2 3 Kassa Bank 22 101 Summa långfristiga skulder 2 147 Summa omsättningstillgångar 288 382 SUMMA TILLGÅNGAR 454 547 Kortfristiga skulder Leverantörsskulder 2 2 Skulder koncernbolag 232 299 Räntebärande skulder 109 0 Övriga skulder 2 1 Upplupna kostnader & förutbetalda intäkter 4 4 Summa kortfristiga skulder 349 306 SUMMA EGET KAPITAL OCH SKULDER 454 547 HÄNDELSER EFTER BALANSDAGEN För väsentliga händelser efter balansdagen, se sidan 2 i denna rapport. I övrigt har inga väsentliga händelser inträffat efter utgången av 30 juni 2023 som bedöms få en väsentlig påverkan på koncernens räkenskaper. ===== SIDA 24 ===== MOMENT GROUP AB – DELÅRSRAPPORT 1 JANUARI – 30 JUNI 2023 24 av 27 DEFINITIONER OCH BERÄKNINGAR AV NYCKELTAL ALTERNATIVA NYCKELTAL För att kunna presentera koncernens verksamhet på ett rättvisande sätt använder sig Moment Group-koncernen av ett antal alternativa nyckeltal som inte definieras i IFRS eller i Årsredovisningslagen. De altern ativa nyckeltal som Moment Group använder sig av framgår av nedanstående redogörelse som också innefattar definitioner samt hur de beräknas. De alternativa nyckeltalen som används är oförändrade jämfört med tidigare perioder. DEFINITIONER Alternativt nyckeltal Beskrivning Syfte Rörelseresultat (EBIT) Rörelseresultat före finansiella poster och skatt Rörelseresultatet ger en bild av total resultatgenerering av den operativa verksamheten exkluderat finansieringsverksamheten Justerat rörelseresultat (EBIT) Justerat rörelseresultat före finansiella poster Justerat rörelseresultat är rensat för jämförelsestörande poster, dvs väsentliga resultatposter som är hänförliga till förvärv och avyttringar av verksamheter eller betydande anläggningstillgångar, nedskrivningar och omstruktureringskostnader. EBITDA Rörelseresultat exklusive avskrivningar och nedskrivningar Visar den operativa verksamhetens resultat före avskrivningar och nedskrivningar och är ett mått på verksamhetens prestation exkluderat finansieringsverksamheten. Justerat EBITDA Justerat rörelseresultat exklusive avskrivningar och nedskrivningar Visar den operativa verksamhetens justerat resultat före avskrivningar och nedskrivningar och är ett mått på verksamhetens prestation. Justerat EBITDA är rensat för jämförelsestörande poster, dvs väsentliga resultatposter som är hänförliga till förvärv och avyttringar av verksamheter eller betydande anläggningstillgångar, nedskrivningar, och omstruktureringskostnader. Sysselsatt kapital Summa tillgångar minskad med icke räntebärande skulder och icke räntebärande avsättningar inklusive uppskjutna skatteskulder Nyckeltalet Sysselsatt kapital visar den del av företagets tillgångar som finansierats av räntebärandekapital Pro rata-omsättning Omräkning av omsättning till lika omsättningsandel som vinstandel avseende samägda projekt. Avtalen kring samägda projekt ser olika ut – en part kan äga hela omsättningen men endast del av vinsten alternativt redovisa endast en vinstandel Nyckeltalet visar omsättningen utifrån samma andel som ingår i resultatet och ger därmed en omsättningssiffra för koncernen som inte är beroende av ägarandelen i olika projekt Elim/centralt Avser intern handel samt centrala debiteringar Visar transaktioner som gjorts internt inom koncernen som skall elimineras Soliditet Eget kapital i procent av balansomslutningen Ett traditionellt mått för att visa finansiell risk, betalningsförmåga på lång sikt ===== SIDA 25 ===== MOMENT GROUP AB – DELÅRSRAPPORT 1 JANUARI – 30 JUNI 2023 25 av 27 Nettoskuld Räntebärande skulder inklusive leasingskuld minskat med likvida medel. En negativ nettoskuld innebär enligt denna definition att likvida medel och andra räntebärande finansiella tillgångar överstiger räntebärande skulder och således utgår en nettofordran Nyckeltalet visar koncernens totala skuldsituation inräknat kassa och visar om koncernen har större kassa än skulder Kassalikviditet Omsättningstillgångar exklusive lager i procent av kortfristiga skulder Kassalikviditet indikerar ett företags kortsiktiga betalningsförmåga. En kassalikviditet om 100 % eller mer innebär att kortfristiga skulder kan betalas direkt. En kassalikviditet som understiger 100 %, där lager eller pågående arbeten inte kan användas direkt, betyder att företaget kan behöva lösgöra långsiktiga tillgångar eller behöva ta lån för att betala sina kortfristiga skulder Jämförelsestörande poster Koncernens resultat kan påverkas av vissa poster av jämförelse- störande karaktär. Som jämförelse- störande poster definieras poster som är hänförliga till förvärv och avyttringar av verksamheter eller betydande anläggningstillgångar, nedskrivningar, omstrukturerings- kostnader. Redovisning av poster som är justerade på grund av specifika händelser som i annat fall stör jämförbarheten mellan olika perioder. Ger en bättre förståelse för den operativa verksamheten. IFRS-nyckeltal Beskrivning Syfte Resultat per aktie före utspädning Resultat per aktie före utspädning beräknas som periodens resultat dividerat med genomsnittligt antal utestående aktier Resultat per aktie före utspädning beräknas som periodens resultat dividerat med genomsnittligt antal utestående aktier. Resultat per aktie efter utspädning Resultat per aktie efter utspädning beräknas som periodens resultat dividerat med genomsnittligt antal utestående aktier, justerat med det vägda genomsnittliga antalet utestående aktier för utspädningseffekten av samtliga potentiella aktier. Potentiell utspädning föreligger när lösenkursen för utställda teckningsoptioner är lägre än aktuell marknadskurs. Potentiella stamaktier ger upphov till utspädning endast om konvertering av dem ger upphov till lägre resultat per aktie Resultat per aktie efter utspädning beräknas som periodens resultat dividerat med genomsnittligt antal utestående aktier, justerat med det vägda genomsnittliga antalet utestående aktier för utspädningseffekten av samtliga potentiella aktier. Potentiell utspädning föreligger när lösenkursen för utställda teckningsoptioner är lägre än aktuell marknadskurs. Potentiella stamaktier ger upphov till utspädning endast om konvertering av dem ger upphov till lägre resultat per aktie. ===== SIDA 26 ===== MOMENT GROUP AB – DELÅRSRAPPORT 1 JANUARI – 30 JUNI 2023 26 av 27 BERÄKNING NYCKELTAL Pro rata-omsättning, tsek = Nettoomsättning - pro rata 447 649 -50 736 396 913 Rörelsemarginal, % = 100 x EBIT -2 976 -0,7 Nettoomsättning 447 649 Justerad rörelsemarginal, % = 100 x Justerat EBIT -2 376 -0,5 Nettoomsättning 447 649 Rörelsemarginal pro rata, % = 100 x EBIT -2 976 -0,7 Pro rata omsättning 396 913 Justerad rörelsemarginal pro rata, % = 100 x Justerat EBIT -2 376 -0,6 Pro rata omsättning 396 913 Avkastning på eget kapital, % = 100 x Periodens resultat -16 059 -48,6 Genomsnittligt eget kapital 33 035 Avkastning på sysselsatt kapital, % = 100 x Resultat före skatt plus finansiella kostnader -2 557 -0,5 Genomsnittligt sysselsatt kapital 558 058 Vinstmarginal, % = 100 x Resultat före skatt -16 513 -3,7 Nettoomsättning 447 649 EBITDA, tsek = EBIT + Avskrivningar och nedskrivningar -2 976 32 041 29 065 Justerat EBITDA, tsek = EBITDA - Jämförelsestörande poster 29 065 600 29 665 Justerat EBIT, tsek = EBIT - Jämförelsestörande poster -2 976 600 -2 376 Nyckeltalen presenteras i procent (%) eller gånger (ggr) och är beräknade på ackumulerade siffror. NYCKELTAL BASERADE PÅ BALANSRÄKNINGEN PER 30 JUNI 2023 Nettoskuld/Nettofordran* = Räntebärande skulder inklusive leasingskuld minskat med likvida medel och andra räntebärande fordringar 509 753 -87 494 422 259 Nettoskuld/EBITDA, tsek = Nettoskuld 422 259 14,53 EBITDA 29 065 Kassalikviditet, % = 100 x Omsättningstillgångar exklusive lager 376 082 65,0 Kortfristiga skulder 578 967 Soliditet, % = 100 x Eget kapital 24 535 2,4 Summa tillgångar 1 014 183 Skuldsättningsgrad, % = 100 x Räntebärande skulder 509 753 2077,7 Eget kapital 24 535 Skuldsättningsgrad, netto, % = 100 x Nettoskuld 422 259 1 721,0 Eget kapital 24 535 Eget kapital per aktie, kr = Eget kapital 24 535 1,09 Totalt antal utestående aktier per bokslutsdatum 22 599 860 *är exklusive anstånd för skatter/avgifter samt hyresanstånd En negativ nettoskuld innebär enligt denna definition att likvida medel och andra räntebärande finansiella tillgångar överstiger räntebärande skulder och således utgör en nettofordran ===== SIDA 27 ===== MOMENT GROUP AB – DELÅRSRAPPORT 1 JANUARI – 30 JUNI 2023 27 av 27 UTDELNINGSPOLICY Moment Group har fastställt en utdelningspolicy som innebär att utdelningen ska uppgå till lägst 30% av koncernens resultat efter skatt. En utdelning förutsätter att koncernens finansiella ställning är tillräcklig för den löpande verksamheten samtidigt som koncernens expan sionsplaner ska kunna fullföljas. FINANSIELLA MÅL De finansiella målen är under strategisk översyn. MOMENT GROUP AB Trädgårdsgatan 2 411 08 Göteborg Org.nr: 556301-2730 KOMMANDE INFORMATIONSTILLFÄLLEN Delårsrapport Q3 – 17 november 2023 Bokslutskommuniké 2023 – 9 februari 2024 KONTAKTPERSON FÖR MER INFORMATION Martin du Hane, VD/Koncernchef martin.duhane@momentgroup.com mobil: +46 721 64 85 65