===== SIDA 1 ===== DELÅRSRAPPORT JANUARI–SEPTEMBER 2024 NOBA BANK GROUP AB (PUBL) ===== SIDA 2 ===== 2DELÅRSRAPPORT JANUARI-SEPTEMBER 2024 NOBA BANK GROUP AB (PUBL) NOBAS DELÅRSRAPPORT TREDJE KVARTALET 2024 TREDJE KVARTALET 2024 (JÄMFÖRT MED TREDJE KVARTALET 2023) • Låneportföljen uppgick till SEK 121 198m (107 750) • Rörelseintäkterna uppgick till SEK 2 521m (2 216) • K/I-talet uppgick till 27,6% (31,7) och det justerade K/I-talet¹ uppgick till 23,3% (30,5) • Kreditförlustnivån uppgick till 3,3% (4,2) • Rörelseresultatet uppgick till SEK 807m (373) och det justerade rörelseresultatet från kärnverksamheter² uppgick till SEK 970m (478) • Periodens resultat uppgick till SEK 596m (310) och resultat per aktie³ uppgick till 1,1 SEK (0,6) • Avkastningen på eget kapital exkl. immateriella tillgångar och primärkapitalinstrument (ROTE) uppgick till 18,5% (10,8) och den justerade avkastningen från kärnverksamheter² (Core ROTE) uppgick till 22,8% (14,7) • Kärnprimärkapitalrelationen uppgick till 13,1% (13,8) och den totala kapitalrelationen uppgick till 17,2% (16,8) JANUARI–SEPTEMBER 2024 (JÄMFÖRT MED JANUARI–SEPTEMBER 2023) • Låneportföljen uppgick till SEK 121 198m (107 750) • Rörelseintäkterna uppgick till SEK 7 195m (6 248) • K/I-talet uppgick till 27,5% (33,8) och det justerade K/I-talet¹ uppgick till 24,1% (30,9) • Kreditförlustnivån uppgick till 3,5% (3,8) • Rörelseresultatet uppgick till SEK 2 108m (1 266) och det justerade rörelseresultatet från kärnverksamheter² uppgick till SEK 2 516m (1 693) • Periodens resultat uppgick till SEK 1 580m (1 000) och resultat per aktie³ uppgick till 2,9 SEK (1,8) • Avkastningen på eget kapital exkl. immateriella tillgångar och primärkapitalinstrument (ROTE) uppgick till 17,1% (12,2) och den justerade avkastningen från kärnverksamheter² (Core ROTE) uppgick till 21,0% (17,1) • Kärnprimärkapitalrelationen uppgick till 13,1% (13,8) och den totala kapitalrelationen uppgick till 17,2% (16,8) HÄNDELSER UNDER DET TREDJE KVARTALET • Den 31 augusti meddelade bolaget att NOBA blivit officiell undertecknare av FN:s principer för ansvarsfull bankverksamhet – ett ramverk för en hållbar banksektor som utvecklats genom ett samarbete mellan banker över hela världen och FN:s miljöprograms finansinitiativ (UNEP FI). • Under kvartalet fortsatte kundnöjdheten inom Bank Norwegian att öka. Tillsammans med den marknads- ledande kundnöjdheten inom Nordax Bank ledde detta till att NOBA uppnådde den näst högsta kundnöjdheten (92%) bland jämförbara konkurrenter. JACOB LUNDBLAD / VD "VI SER NU DE FÖRSTA TECKNEN PÅ ATT SJUNKANDE STYRRÄNTOR OCH STIGANDE MARGINALER PÅ NYUTLÅNING BÖRJAT GYNNA NOBA:S RÄNTENETTOMARGINAL." 2 521 (+14%) DELÅRSRAPPORT JANUARI–SEPTEMBER 2024 RÖRELSEINTÄKTER (SEKM) Q3 2024 23,3% JUSTERAT K/I-TAL¹ (%) Q3 2024 970 (+103%) JUSTERAT RÖRELSERESULTAT FRÅN KÄRNVERKSAMHETER² (SEKM) Q3 2024 22,8% CORE ROTE² (%) Q3 2024 13,1% KÄRNPRIMÄRKAPITALRELATION (%) Q3 2024 1 Justerat för transformationskostnader ² Justerat för transformationskostnader, avskrivningar av transaktionsövervärden samt rörelsesegmentet "Övrigt" 3 Justerat för aktiesplit ===== SIDA 3 ===== 3DELÅRSRAPPORT JANUARI-SEPTEMBER 2024 NOBA BANK GROUP AB (PUBL) DETTA ÄR NOBA Vi är en av Europas ledande specialistbanker som med våra välutvecklade, beprövade och flexibla finansiella tjänster fungerar som ett viktigt komplement till de mer traditionella storbankerna. Genom tre starka varumärken - Nordax Bank, Bank Norwegian och Svensk Hypotekspension - erbjuder vi sparande, konsumentkrediter, kort, bolån och kapitalfrigöringskrediter till människor som tidigare upplevt att de fastnat i fyrkantiga och osmidiga processer. Idag underlättar vi vardagen för mer än 2m kunder på åtta marknader. NOBA Bank Group AB (publ) (”NOBA”) ägs av Nordic Capital Fund VIII, Nordic Capital Fund IX och Sampo och har omkring 650 anställda. I slutet av september 2024 uppgick utlåningen till SEK 121md samtidigt som våra kunder anförtrott oss SEK 108md kronor i sparande. Vår affär växer organiskt med en stabilt hög intjäningsförmåga, vilket ger oss goda möjligheter att vara offensiva och expandera ytterligare - både organiskt, men potentiellt också genom framtida förvärv. Vår långa erfarenhet inom ansvarsfull kreditgivning har gett oss en unik förståelse för människors utmaningar och behov. Och tillsammans har vi både kunskap och kapacitet för att på riktigt kunna bidra till en förbättrad finansiell hälsa för fler. BANKEN FÖR DET NYA VANLIGA DEN DIGITALA FÖREGÅNGAREN DEN LEDANDE LEVERANTÖREN AV KAPITALFRIGÖRINGSKREDITER 3DELÅRSRAPPORT JANUARI–SEPTEMBER 2024 NOBA BANK GROUP AB (PUBL) ===== SIDA 4 ===== 4DELÅRSRAPPORT JANUARI-SEPTEMBER 2024 NOBA BANK GROUP AB (PUBL) GOD TILLVÄXT OCH UNIK SKALBARHET Trots en turbulent omvärld fortsätter NOBA sin inslagna väg och presterar under det tredje kvartalet ett finansiellt resultat som, återigen, karaktäriseras av stabil tillväxt och gradvis förbättring av bankens nyckeltal. Vår utlåning har under det senaste året vuxit 12%, samtidigt som vår juste - rade avkastning på eget kapital exklusive immateriella till - gångar och primärkapitalinstrument (Core ROTE) uppgick till 23%. Jag kan stolt notera att vår justerade rörelsevinst från våra kärnverksamheter för det tredje kvartalet uppnådde SEK 970m - vårt högsta resultat någonsin. Under kvartalet såg vi de första tecknen på att sjunkande styrräntor och stigande marginaler på nyutlåning nu börjar gynna NOBA:s räntenet - tomarginal – en utveckling vi väntar oss kommer att fortsätta även under kommande kvartal. JACOB LUNDBLAD VD VÄRDESKAPANDE TILLVÄXT VD-KOMMENTERAR DET TREDJE KVARTALET Bankens investering i en helt ny IT-plattform, samt det lycko - samma integrationsarbetet av Bank Norwegian, går nu in i en slutfas. Sammantaget har dessa två nyckelfaktorer skapat en unik skalfördel, vilken borgar för att vår finansiella styrka ska fortsätta att förbättras framöver. Mot denna bakgrund har vi valt att förtydliga vår finansiella ambitionsnivå över medellång sikt. NOBA:s ambition är att leverera en utlånings - tillväxt över 10%, samtidigt som bankens justerade K/I-tal ska understiga 20%. Ambitionen framåt är även att uppnå en Core ROTE om cirka 30%. Vår ambition är att hålla en kärnpri - märkapitalnivå om 13-15%. Under kvartalet har NOBA genomfört en genomlysning av den nordiska marknaden, vilken resulterat i att flera intressanta expansionsmöjligheter identifierats. Vi ser till exempel stor potential i att expandera vårt hypotekserbjudande till nya nordiska marknader samt att lansera produkter riktade mot små och medelstora företag i Norden. Arbetet med att expandera vårt erbjudande inom nya produkterkategorier och geografier befinner sig i ett tidigt skede och väntas över medellång sikt bidra positivt till NOBA:s tillväxt och finan - siella resultat. STABILITET I EN FÖRÄNDERLIG OMVÄRLD I Sverige har vi under hösten sett flera regulatoriska initiativ, bland annat riktade till marknaden för konsumentkrediter. Vi välkomnar initiativ som syftar till en sundare kreditgivning och som stärker konsumentens ställning. En sund kredit - givningskultur är en hörnsten i NOBA:s verksamhet, och vi förväntar oss därför inte att föreslagna kreditgivningsföränd - ringar kommer ha någon betydande påverkan på bolagets utveckling framåt. Finansinspektionen har under kvartalet också kommunicerat ett rättsligt ställningstagande kring hur inlåning via digitala plattformar ska klassas vid svenska bankers beräkning av likviditetsmått (NSFR/LCR). NOBA har en bred palett av finansieringskällor och en sund likvidi - tetsställning med starka regulatoriska likviditetsmått, också efter inkorporering av Finansinspektionens nya tolkning. Vi ser därför inte att Finansinspektionens ändrade vy kommer ha någon egentlig påverkan på bankens finansieringsstrategi eller finansiella utveckling. HÖGRE ENGAGEMANG OCH NÖJDARE KUNDER Den 29 oktober erhöll NOBA betyget C- från ratinginstitutet ISS ESG, i dess bedömning av bankens hållbarhetsarbete. Betyget placerar NOBA i toppskiktet av såväl nordiska som europeiska specialistbanker, och visar på att våra högt ställda ambitioner inom hållbarhet även får externt erkännande. Glädjande är även att vi under det tredje kvartalet noterat ytterligare förbätt - ringar gällande medarbetarengagemang och kundnöjdhet. I min värld är dessa två faktorer nära sammanlänkade då våra engagerade medarbetare bygger vår kultur och möjliggör en snabb utvecklingstakt av bankens kunderbjudande – något som i förlängningen leder till nöjdare kunder. "VI SER NU DE FÖRSTA TECKNEN PÅ ATT SJUNKANDE STYRRÄNTOR OCH STIGANDE MARGINALER PÅ NYUTLÅNING BÖRJAT GYNNA NOBA:S RÄNTENETTOMARGINAL - EN UTVECKLING VI VÄNTAR OSS KOMMER ATT FORTSÄTTA UNDER KOMMANDE KVARTAL." ===== SIDA 5 ===== 5DELÅRSRAPPORT JANUARI-SEPTEMBER 2024 NOBA BANK GROUP AB (PUBL) KONCERNENS NYCKELTAL I tillägg till de finansiella mått som definieras i IFRS redovis - ningsprinciper, presenterar NOBA alternativa resultatmått. Dessa alternativa resultatmått ger värdefull komplette - rande information till investerare och bolagets ledning vid utvärderingen av NOBA:s finansiella utveckling och ställning. Dessa resultatmått, som inte definieras enligt IFRS redovisningsprinciper, men förklaras på sidan 68-70 i delårsrapporten, är inte nödvändigtvis jämförbara med resultatmått med liknande namn som används av andra företag. De bör heller inte betraktas som ersättning för de resultatmått för finansiell rapportering som upprättats i enlighet med IFRS redovisningsprinciper. NYCKELTAL KONCERNEN Q3 2024 Q3 2023 ∆ YTD 2024 YTD 2023 ∆ Resultaträkning (SEKm) Rörelseintäkter 2 521 2 216 14% 7 195 6 248 15% Rörelsekostnader -695 -703 -1% -1 979 -2 111 -6% Kreditförluster -985 -1 105 -11% -3 008 -2 768 9% Rörelseresultat 807 373 116% 2 108 1 266 67% Justerat rörelseresultat från kärnverksamheter¹ 970 478 103% 2 516 1 693 49% Periodens resultat 596 310 92% 1 580 1 000 58% varav hänförligt till innehavare av primärkapital 57 34 68% 149 94 59% Resultat per aktie² (SEK) 1,1 0,6 95% 2,9 1,8 58% Balansräkning (SEKm) Utlåning till allmänheten 121 198 107 750 12% 121 198 107 750 12% Inlåning från allmänheten 107 837 93 654 15% 107 837 93 654 15% Nyckeltal (%) Kärnprimärkapitalrelation 13,1% 13,8% 13,1% 13,8% Total kapitalrelation 17,2% 16,8% 17,2% 16,8% Räntenettomarginal 7,9% 7,9% 7,8% 8,0% Kvot mellan kostnader och intäkter (K/I-tal) 27,6% 31,7% 27,5% 33,8% Justerad kvot mellan kostnader och intäkter³ (K/I-tal) 23,3% 30,5% 24,1% 30,9% Kreditförlustnivå 3,3% 4,2% 3,5% 3,8% Avkastning på eget kapital exkl. immateriella tillgångar samt primärkapitalinstrument (ROTE) 18,5% 10,8% 17,1% 12,2% Justerad avkastning på eget kapital från kärnverksamheter exkl. immateriella tillgångar samt primärkapitalinstru - ment⁴ (Core ROTE) 22,8% 14,7% 21,0% 17,1% Justerat resultat per aktie från kärnverksamheter⁵ (SEK) 1,3 0,7 3,5 2,5 Medelantalet heltidsanställda (FTE) 653 591 630 584 1 Justerat för transformationskostnader, avskrivningar av transaktionsövervärden samt rörelsesegmentet "Övrigt" 2 Justerat för aktiesplit 3 Justerat för transformationskostnader 4 Justerat för transformationskostnader, avskrivningar av transaktionsövervärden samt rörelsesegmentet "Övrigt" 5 Justerat för transformationskostnader, avskrivningar av transaktionsövervärden samt rörelsesegmentet "Övrigt" samt justerat för aktiesplit ===== SIDA 6 ===== 6DELÅRSRAPPORT JANUARI-SEPTEMBER 2024 NOBA BANK GROUP AB (PUBL) HÖJDPUNKTER UNDER 2023 OCH 2024 PUBLICERING AV RELATIONSRAPPORTEN NAMNET NOBA FÖDS OCH SAMLAR TRE STARKA VARUMÄRKEN UTRULLNING NY VISUELL IDENTITET BANK NORWEGIAN BEKRÄFTAD KREDITRATING FRÅN NORDIC CREDIT RATING NOBA UNDERTECKNAR FN:S PRINCIPER FÖR ANSVARSFULL BANKVERKSAMHET UTLÅNINGSVOLYMEN NÅR SEK 100 MILJARDER PUBLICERING AV RELATIONSRAPPORTEN PUBLICERING AV NORDISK RAPPORT RÖRANDE FINANSIELL HÄLSA LANSERING AV SPARPROUDKTER PÅ DEN IRLÄNDSKA MARKNADEN - NOBAS 8:E MARKNAD NOBA TILLDELAS BETYGET C- AV ISS ESG H1 2023 H1 2024H2 2023 H2 2024 VÄSENTLIGA HÄNDELSER UNDER DET TREDJE KVARTALET Den 1 juli genomfördes en koncernintern fusion genom vilken NOBA Holding AB (publ) respektive NOBA Group AB (publ) absorberades av NOBA Bank Group AB (publ). NOBA Holding AB (publ) och NOBA Group AB (publ) har därmed upplösts. Koncernens verksamhet har inte, och förväntas inte, påverkas av fusionen. Till följd av fusionen har NOBA Bank Group AB (publ) inträtt som emittent och övertagit samtliga åtaganden och förpliktelser under de obligationer som ursprungligen var emitterade av NOBA Holding AB (publ). Den 2 juli genomfördes den tidigare kommunicerade värde - papperiseringen av portföljen med förfallna fordringar omfattande en bruttovolym om ca SEK 700m. I juli förlängde SHP, genom dotterbolaget Svensk Hypoteks- pension 5 AB (publ), en bilateral säkerställd finansiering med en internationell bank. Förlängningen gjordes på 2 år och omfattade SEK 1 000m och där den totala finansieringen därefter uppgår till SEK 6 000m. Den 31 augusti meddelade bolaget att NOBA blivit officiell undertecknare av FN:s principer för ansvarsfull bankverk - samhet – ett ramverk för en hållbar banksektor som utveck - lats genom ett samarbete mellan banker över hela världen och FN:s miljöprograms finansinitiativ (UNEP FI). Den 6 september meddelade bolaget att en extra bolags - stämma har beslutat att välja Birgitta Hagenfeldt och Martin Tivéus till nya styrelseledamöter. I samband med den extra bolagsstämman avgick Christian Frick, Henrik Källén och Ville Talasmäki som styrelseledamöter. Efter ovan nämnda förändringar består styrelsen av Hans-Ole Jochumsen (ordförande), Christopher Ekdahl, Birgitta Hagenfeldt, Martin Tivéus, Ricard Wennerklint och Ragnhild Wiborg samt arbetstagarrepresentanten Daniella Bertlin. VÄSENTLIGA HÄNDELSER EFTER PERIODENS SLUT Den 9 oktober utökade NOBA, genom dotterbolaget Nordax Sverige 5 AB (publ), en bilateral säkerställd finansiering med en internationell bank. Utökningen omfattade SEK 1 000m och finansieringen uppgår därefter till SEK 5 000m. Den 29 oktober tilldelades NOBA betyget C- av ratinginsti - tutet ISS ESG, i dess bedömning av bankens hållbarhetsar - bete. Bedömningen avspeglar NOBA:s tydliga och ambitiösa fokus på faktorer inom miljöpåverkan, socialt ansvar samt etisk bolagsstyrning. FÖRSTA VÄRDEPAPPERISERINGEN AV FÖRFALLNA FÖRDRINGAR NOBA FIRAR 20 ÅR SOM BOLAG ===== SIDA 7 ===== 7DELÅRSRAPPORT JANUARI-SEPTEMBER 2024 NOBA BANK GROUP AB (PUBL) TREDJE KVARTALET 2024 (Jämfört med tredje kvartalet 2023 om inget annat anges) RÖRELSENS INTÄKTER Rörelseintäkterna uppgick till SEK 2 521m (2 216) vilket motsvarar en ökning om 14% jämfört med motsvarande period föregående år. Räntenettot ökade till SEK 2 367m (2 068) drivet av en ökande portföljvolym, samt bibehållen räntenet - tomarginal. Provisionsnettot uppgick till SEK 167m (143) där ökningen främst drevs av ökade korttransaktionsvolymer. RÖRELSENS KOSTNADER Rörelsekostnaderna uppgick till SEK -695m (-703) under perioden motsvarande en minskning på 1% jämfört med föregående år. Av kostnaderna utgjorde SEK -586m (-675) underliggande verksamhet där kostnadssynergier och gene - rell kostnadskontroll och lägre försäljningskostnader rörande kreditkort bidrog till minskningen. Transformationskostnader uppgick till SEK -109m (-28), främst kopplade till integrationen av Bank Norwegian, den i Q3 2023 annonserade strategiska översynen av bolaget samt det pågående bytet av banksystem inom NOBA. Det justerade K/I-talet förbättrades ytterligare till 23% (31%). KREDITFÖRLUSTER Kreditförlusterna uppgick till SEK -985m (-1 105) motsvarande 3,3% (4,2) av genomsnittlig utlåning. Minskningen drevs främst av lägre avsättningar relaterade till lån i Steg 1. AVSKRIVNINGAR AV TRANSAKTIONSÖVERVÄRDEN Avskrivningar av immateriella transaktionsövervärden uppgick planenligt till SEK -34m (-35). Detta är en ren bokfö - ringspost och relaterar i allt väsentligt till allokering av immateriella transaktionsövervärden vid förvärvet av Bank Norwegian, och påverkar varken kassaflöden eller kapital - täckning då tillgången redan dras av från kapitalbasen. RÖRELSERESULTAT Rörelseresultatet uppgick till SEK 807m (373) vilket motsvarar en ökning om 116% mot föregående år. Ökningen drevs främst av ökade intäkter men även av lägre kreditförluster. JUSTERAT RÖRELSERESULTAT FRÅN KÄRNVERKSAMHETER Då bankens resultat för närvarande i hög grad påverkas av transformationskostnader, negativt resultat rörande segmentet “Övrigt” där ingen nyförsäljning sker samt avskrivningar av immateriella transaktionsövervärden främst hänförliga till Bank Norwegian, redovisas även verksamheten utifrån ett justerat rörelseresultat från kärnverksamheter där effekterna av dessa poster exkluderas. Det justerade rörelse - resultatet från kärnverksamheter uppgick till SEK 970m (478)¹ motsvarande en ökning på 103% jämfört med föregående år. JANUARI – SEPTEMBER 2024 (Jämfört med januari - september 2023 om inget annat anges) RÖRELSENS INTÄKTER Rörelseintäkterna uppgick till SEK 7 195m (6 248) vilket motsvarar en ökning om 15% jämfört med föregående år. Räntenettot ökade till SEK 6 760m (5 864) drivet av en ökande portföljvolym, vilken dock motverkades av en något lägre räntenettomarginal. Provisionsnettot uppgick till SEK 476m (392) där ökningen bland annat drevs av ökade korttransaktionsvolymer. RÖRELSERESULTAT OCH JUSTERAT RÖRELSERESULTAT Rörelseresultatet uppgick till SEK 2 108m (1 266) vilket motsvarar en ökning om 67% jämfört med föregående år. Ökningen drevs till allra största del av intäktstillväxten. Det justerade rörelseresultatet uppgick till SEK 2 516m (1 693)2 motsvarande en ökning på 49%. VOLYMUTVECKLING Q3 2024 Jämfört med föregående år uppvisade utlåningen en god tillväxt där samtliga segment med aktiv nyförsäljning ökade. Den totala utlåningen uppgick till SEK 121 198m (107 750). Utlåningen inom segmentet Privatlån uppgick till SEK 84 389m (75 105). Utlåningen inom segmentet Kreditkort uppgick till SEK 18 046m (13 976). Utlåningen inom segmentet Hypotekslån uppgick till SEK 17 789m (17 258). Antalet aktiva kreditkort i Norden och Tyskland uppgick till ~950k (~800k). KONCERNENS UTVECKLING 1 Rapporterat rörelseresultat om SEK 807m (373) justerat med tranformationskostnader om SEK -109m (-28), planenlig avskrivning av immateriella transaktionsövervärden om SEK – 34m (-35) samt resultat från segmentet ”Övrigt” exklusive segmentets del av planenlig avskrivning av immateriella transaktionsövervärden om SEK -20m (-42). 2 Rapporterat rörelseresultat om SEK 2 108m (1 266) justerat med tranformationskostnader om SEK -243m (-182), planenlig avskrivning av immateriella transaktionsövervärden om SEK -101m (-103) samt resultat från segmentet ”Övrigt” exklusive segmentets del av planenlig avskrivning av immateriella transaktionsövervärden om SEK -64m (-142). ===== SIDA 8 ===== 8DELÅRSRAPPORT JANUARI-SEPTEMBER 2024 NOBA BANK GROUP AB (PUBL) LIKVIDITET OCH FINANSIELLA PLACERINGAR UNDER DET TREDJE KVARTALET 2024 (Jämfört med tredje kvartalet 2023 om inget annat anges) Likviditetsreserven uppgick till SEK 19 808m (19 368) och bestod främst av säkerställda obligationer, statsskuldsväxlar och placeringar i centralbanker och nordiska banker. Likviditetstäckningskvoten (LCR) uppgick till 184% (186). Den stabila nettofinansieringskvoten (NSFR) uppgick till 125% (118%). Den 30 september 2024 meddelade Finansinspektionen att man fattat ett rättsligt ställningstagande avseende hur inlå - ning via digitala plattformar ska klassas vid beräkning av likvi - ditetstäckningskvot och nettofinansieringskvot. Instituten förväntas implementera de anpassade reglerna per nästa rapporteringstillfälle för LCR och NSFR. Per 31 oktober 2024 rapporterade NOBA för den konsoliderade situation en LCR om 148%. Första rapportering av NSFR med beaktande av Finansinspektionens ställningstagande sker per den 31 december 2024. Per den 30 september 2024 hade, med de nya vikterna, NOBA:s konsoliderade situation haft en NSFR om 107%. Även framöver avser NOBA att vidhålla en god marginal mot regulatoriska krav. FINANSIERING UNDET DET TREDJE KVARTALET 2024 (Jämfört med tredje kvartalet 2023 om inget annat anges) NOBA har en diversifierad finansieringsstruktur med olika kapitalkällor fördelade mellan banker, kapitalmarknad och inlåning från allmänheten. Inlåning från allmänheten utgör den största finansieringskällan och uppgick till SEK 107 837m (93 654). KAPITAL OCH KAPITALRELATIONER UNDER DET TREDJE KVARTALET 2024 (Jämfört med tredje kvartalet 2023 om inget annat anges) Per den 30 september uppgick kärnprimärkapitalrelationen till 13,1% (13,8), primärkapitalrelationen till 15,3% (15,3) och den totala kapitalrelationen till 17,2% (16,8). Kapitalkraven uppgick, vid samma tidpunkt, till en kärnprimärkapitalrela - tion om 10,2% (9,3), en primärkapitalrelation om 11,9% (11,1) och en total kapitalrelation om 14,3% (13,4). Den lägre kärnprimärkapitalrelationen berodde framför allt på den negativa påverkan från fusionen, samt att tillväxten i kärnprimärkapital genom upparbetat resultat varit lägre än tillväxten i riskexponeringsbelopp, till följd av ökande utlå - ning. Primärkapitalrelationen och den totala kapitalrelationen påverkades positivt av emissioner av T2 instrument i januari 2024 och av AT1 instrument i mars 2024. Fusionen hade en positiv påverkan på den totala kapitalrelationen. Se not 5 för ytterligare information kring bankens kapitalberäkning. De högre kapitalkraven var framför allt en följd av att krav på systemriskbuffert om 4,5% för norska exponeringar blev tillämpligt för NOBA från och med den 31 december 2023. Kravet för den norska systemriskbufferten uppgick till 1,0% av det totala riskexponeringsbeloppet. De kontracykliska buffertvärdena i länder där NOBA har exponeringar var oför - ändrade under perioden. NOBA:s kontracykliska buffertkrav uppgick till 1,5% Kärnprimärkapitalet ökade och uppgick till SEK 12 586m (11 699). Kärnprimärkapitalet stärktes främst av det upparbetade resultatet under perioden. Bruttosoliditetsgraden uppgick till 9,9% (9,7). ===== SIDA 9 ===== 9DELÅRSRAPPORT JANUARI-SEPTEMBER 2024 NOBA BANK GROUP AB (PUBL) SEGMENTSÖVERSIKT, Q3 2024 (Jämfört med Q3 2023 om inget annat anges) NOBA erbjuder privatlån utan säkerhet under varumärkena Nordax Bank och Bank Norwegian. Segmentet har ~500k nordiska kunder. Det genomsnittliga utestående privatlånet uppgår till SEK ~180k. LÅNEBOKENS UTVECKLING Den totala låneportföljen för Privatlån uppgick till SEK 84,4md (75,1). I lokala valutor växte portföljen med 15% under det senaste året, medan negativa valu - taeffekter minskar tillväxttakten med 3 procentenheter. Den ökade utlånings - volymen härrör främst från nya kunder. Privatlånen i Sverige uppgick till SEK 31,6md (27,8). I Finland uppgick låne - stocken till EUR 2,6md (2,3). I Norge nådde utlåningen NOK 17,4md (15,1) medan den uppgick till DKK 4,4md (3,8) i Danmark. PRIVATLÅN SEGMENTETS KUNDER NOBA:s privatlånekunder är i genom - snitt ca 45 år gamla och har en genom - snittlig månadsinkomst om ca SEK 39k. Ca 65% av kunderna äger sitt boende. Till nya kunder erbjuder NOBA privatlån upp till SEK ~600k. Snittkunden har ett utestående lån om SEK ~180k. ANDEL AV NOBA:S TOTALA UTLÅNING ANDEL AV NOBA:S (JUST.) RÖRELSERESULTAT FRÅN KÄRNVERKSAMHETER FINANSIELLT RESULTAT De totala intäkterna i segmentet uppgick till SEK 1 798m (1 597), vilket innebär en ökning med 13% jämfört med föregående år. Intäktsökningen hänförs främst från högre utlåningsvo - lymer, samtidigt som räntenettomargi - nalen (NIM) förbättrades något till 8.5% (8.4%). Justerade rörelsekostnader uppgick till SEK -363m (-394), vilket innebär en kostnadsminskning om 8%. Kostnadsminskningen är driven av kost - nadssynergier och generell kostnads - kontroll. K/I-talet förbättrades till 20% (25%). Kreditförlusterna uppgick till SEK -815m i kvartalet (-896), vilket innebär en kreditförlustnivå på 3,9% (4,9%). Den minskade kreditförlustnivån förklaras främst av lägre avsättningar för lån relaterade till steg 1. Det justerade rörelseresultatet i segmentet ökade med 102% och uppgick till SEK 619m (306). (För ytterligare segmentinformation, se not 8) 70% 64% UTLÅNING (SEKmd) NIM OCH KREDITFÖRLUSTER NIM (%) Kreditförluster (%) Intäkter (SEKm) K/I-tal* (%) INTÄKTER OCH K/I-TAL Q3 24Q3 23 Q4 23 Q1 24 Q2 24 81,0 79,2 76,2 75,1 84,4 Q3 24Q3 23 Q4 23 Q1 24 Q2 24 8,5% 3,9% 8,3% 3,8% 8,2% 4,7% 8,4% 5,1% 8,4% 4,9% *Kostnader justerade för transformationskostnader Q3 24Q3 23 Q4 23 Q1 24 Q2 24 1 707 1 6441 651 1 597 1 798 20%21%22%20% 25% ===== SIDA 10 ===== 10DELÅRSRAPPORT JANUARI-SEPTEMBER 2024 NOBA BANK GROUP AB (PUBL) SEGMENTSÖVERSIKT, Q3 2024 (Jämfört med Q3 2023 om inget annat anges) NOBA erbjuder kreditkort under varu - märket Bank Norwegian. Segmentet har ~1,3m kunder, huvudsakligen bosatta i de nordiska länderna och till viss del även Tyskland. Vid utgången av kvartalet hade segmentet ~950k aktiva kort. LÅNEBOKENS UTVECKLING Den totala låneportföljen för Kreditkort uppgick till SEK 18,0md (14,0). I lokala valutor växte portföljen med 33% under det senaste året, medan negativa valu - taeffekter minskar tillväxttakten med 4 procentenheter. Den ökade utlånings - volymen härrör både från nytillkomna kunder och högre utlåning till befintliga kunder. Kreditkortutlåningen i Norge uppgick till NOK 7,3md (5,9). I Sverige uppgick lånestocken till SEK 3,7md (2,9). KREDITKORT SEGMENTETS KUNDER Segmentet har totalt ~1,3m kunder. Nya kunder erbjuds kredit upp till SEK ~150k. Våra kunder uppskattar vår digi - tala anslutningsprocess, möjligheten till räntefrihet i upp till 45 dagar, intjäning av CashPoints och cashback samt att inga årliga avgifter tas ut. ANDEL AV NOBA:S TOTALA UTLÅNING ANDEL AV NOBA:S (JUST.) RÖRELSERESULTAT FRÅN KÄRNVERKSAMHETER FINANSIELLT RESULTAT De totala intäkterna i segmentet uppgick till SEK 538m (432), vilket innebär en ökning med 25% jämfört med föregående år. Intäktsökningen är driven av högre utlåningsvolymer medan räntenettomarginalen (NIM) hade en motverkande effekt och uppgick till 9,7% i kvartalet (10,4%). Justerade rörelsekostnader uppgick till SEK -179m (-212), vilket innebär en kostnadsminskning om 16%. Kostnadsminskningen förklaras av synergier och generell kostnadskon - troll. K/I-talet förbättrades till 33% (49%). Kreditförlusterna uppgick till SEK -131m i kvartalet (-135). Kreditförlustnivå hamnade därmed på 3,0% (4,0%). Förbättringen jämfört mot föregående år förklaras främst av lägre avsättningar för lån relaterade till steg 1. Det justerade rörelseresultatet i segmentet ökade med 170% och uppgick under kvartalet till SEK 228m (84 Mkr). (För ytterligare segmentinformation, se not 8) UTLÅNING (SEKmd) NIM OCH KREDITFÖRLUSTER NIM (%) Kreditförluster (%) INTÄKTER OCH K/I-TAL Q3 24Q3 23 Q4 23 Q1 24 Q2 24 17,3 16,4 15,2 14,0 18,0 Q3 24Q3 23 Q4 23 Q1 24 Q2 24 9,7% 3,0% 9,4% 3,0% 9,6% 3,5% 9,8% 3,6% 10,4% 4,0% *Kostnader justerade för transformationskostnader Q3 24Q3 23 Q4 23 Q1 24 Q2 24 501 454 414 432 538 33%34%33% 45% 49% 15% 23% Intäkter (SEKm) K/I-tal* (%) ===== SIDA 11 ===== 11DELÅRSRAPPORT JANUARI-SEPTEMBER 2024 NOBA BANK GROUP AB (PUBL) SEGMENTSÖVERSIKT, Q3 2024 (Jämfört med Q3 2023 om inget annat anges) NOBA erbjuder bolån till privat- personer som exkluderas av tradi - tionella banker, tex på grund av icke- traditionella anställningsformer. NOBA erbjuder även kapitalfrigöringskrediter till seniorer vilka önskar möjligheten att frigöra värde ur sin bostad. Segmentet har ~19k kunder, fördelade i Sverige och Norge. Det genomsnittliga utestående bolånet uppgår till SEK ~1,5m och den genomsnittliga utestående kapitalfrigö - ringskrediten uppgår till SEK ~1,0m. LÅNEBOKENS UTVECKLING Den totala låneportföljen för Hypotekslån uppgick till SEK 17,8md (17,3). I lokala valutor växte portföljen med 4% under det senaste året, medan negativa valutaeffekter minskar tillväx - ttakten med 1 procentenhet. Den total utlåningsvolymen till bolån uppgick till SEK 7.7md (7.9) och kapital - frigöringskrediter till SEK 10,1md (9,3). HYPOTEKSLÅN SEGMENTETS KUNDER Segmentet har totalt ~19k kunder i Sverige och Norge. Den genomsnittliga belåningsgraden uppgår för bolån till ~73 % och för kapitalfrigöringskrediter till ~39%. I snitt betalar kunderna tillbaka sina lån inom ca 2-3 respektive ca 10 år. ANDEL AV NOBA:S TOTALA UTLÅNING ANDEL AV NOBA:S (JUST.) RÖRELSERESULTAT FRÅN KÄRNVERKSAMHETER FINANSIELLT RESULTAT De totala intäkterna i segmentet uppgick till SEK 168m (161), vilket är en ökning med 5% jämfört med föregående år. Intäktsökningen hänförs främst från högre utlåningsvolymer, samtidigt som räntenettomarginalen (NIM) om 3,8% i stort sett var oförändrad (3,8%). Justerade rörelsekostnader uppgick till SEK -37m (-50), vilket innebär en kostnadsminskning om 25%. Kostnadsminskningen förklaras av generell kostnadskontroll och förändrad intern kostnadsallokering mellan NOBA:s segment. K/I-talet förbättrades till 22% (31%). Kreditförlusterna uppgick till SEK -8m i kvartalet (-23). Kreditförlustnivån förblev därmed låg och uppgick till 0,2% (0,6%). Det justerade rörelseresultatet i segmentet ökade med 41% och uppgick under kvartalet till SEK 123m (87). (För ytterligare segmentinformation, se not 8) UTLÅNING (SEKmd) NIM OCH KREDITFÖRLUSTER NIM (%) Kreditförluster (%) INTÄKTER OCH K/I-TAL Q3 24Q3 23 Q4 23 Q1 24 Q2 24 17,717,717,517,3 17,8 Q3 24Q3 23 Q4 23 Q1 24 Q2 24 3,8% 0,2% 3,9% 0,4% 3,6% 0,1% 3,7% 0,1% 3,8% 0,6% *Kostnader justerade för transformationskostnader Q3 24Q3 23 Q4 23 Q1 24 Q2 24 169 159 164161 168 22%24%25% 31%31% 15% 13% Intäkter (SEKm) K/I-tal* (%) ===== SIDA 12 ===== 13DELÅRSRAPPORT JANUARI-SEPTEMBER 2024 NOBA BANK GROUP AB (PUBL) HÅLLBARHET FINANSIELL HÄLSA NOBA har identifierat två områden som är specifika för dess verksamhet: Finansiell hälsa och Ansvarsfull kreditgivning. Båda dessa handlar om NOBA:s fokus på att främja en ökad finansiell hälsa för fler. Finansiell hälsa är kärnan i NOBA:s verksamhet och gäller samtliga verksamhetsområden. NOBA erbjuder specifika och individuellt anpassade lösningar vilka kan lösa ekonomiska problem för privatpersoner. Ansvarsfull utlåning genomsyrar hela NOBA:s verksamhet inklusive hela kundresan. NOBA har genomfört flera utbildande kampanjer med syfte att förbättra allmänhetens finansiella hälsa och öka kunskapen om ekonomisk hälsa. Kampanjerna rör socioeko - nomiska frågor och jämställdhet inom privatekonomin. NOBA genomför även kunskapsinsatser riktade till människor som vanligtvis inte har så god tillgång till den finansiella sektorn eller banksektorn. Målet är att vara mer inklude - rande. Ett exempel på ett sådant utbildande initiativ är Hälsonomirapporten. Enligt denna rapport är människors ekonomiska situation starkt kopplad till deras fysiska och mentala hälsa samt välbefinnande. Relationsrapporten har publicerats tre år i rad, senast år 2024. ANSVARSFULL BANKVERKSAMHET ENLIGT UN PRINCIPLES FOR RESPONSIBLE BANKING NOBA är officiellt undertecknare av FN:s principer för ansvarsfull bankverksamhet. Principerna är ett interna - tionellt vedertaget ramverk för en hållbar banksektor som banker över hela världen utvecklat i samarbete med FN:s miljöprograms finansinitiativ (UNEP FI). ISS ESG RATING Den 29 oktober fick NOBA betyget C- från ratinginstitutet ISS ESG i dess bedömning av bankens hållbarhetsarbete. Detta betyg placerar NOBA i toppskiktet bland nordiska och europeiska specialistbanker, vilket visar att våra höga ambi - tioner inom hållbarhet uppmärksammas externt. "PÅ NOBA INKLUDERAR VI KONTINUERLIGT HÅLLBARHETSPRAXIS I VÅR VERKSAMHET OCH STRÄVAR EFTER ETT LÅNGSIKTIGT VÄRDESKAPANDE FÖR KUNDER, AKTIEÄGARE OCH SAMHÄLLET I STORT." JACOB LUNDBLAD / VD Den kommunicerar insikter från undersökningar om hur människor påverkas av bostadsmarknaden, bland annat deras oro för att hitta en ny bostad efter en separation och hur bostadsfrågor påverkar relationer. Hälsonomikollen är en kampanj som NOBA initierade under 2023 som en del av en större kampanj i syfte att informera och utbilda kunder och allmänhet om vanligt förekommande privatekonomiska ===== SIDA 13 ===== 14DELÅRSRAPPORT JANUARI-SEPTEMBER 2024 NOBA BANK GROUP AB (PUBL) frågor. Hälsonomikollen utvecklas i samarbete med psyko - loger för att säkerställa dess relevans. Hälsokontrollen inklu - derar frågor om dagliga utgifter och attityden till pengar och privatekonomi. GRÖNA LÅN MÖJLIGGÖR POSITIV PÅVERKAN NOBA är medvetet om den betydande roll banker kan spela när det gäller att minska utsläppen och har därför tagit fram en produktportfölj och en hållbarhetsstrategi som överens - stämmer med regelverket och matchar konsumenternas efterfrågan på gröna produkter. Genom introduktionen av gröna lån vill NOBA i högre utsträckning hjälpa kunderna i deras egen strävan att begränsa klimatförändringarna. De kan ansöka om lån för att investera i ett klimatsmart hem, ener - gieffektivisera sin befintliga bostad med hjälp av bergvärme eller solpaneler, köpa elbil eller elsparkcykel. Genom kapital - frigöringskrediter kan även äldre personer låna pengar på sin bostad för att frigöra kapital till dessa gröna investeringar. "VI SER ATT VÅRT ANSVAR OMFATTAR ALLA ASPEKTER AV HÅLLBARHET: EKONOMISKT, SOCIALT OCH MILJÖMÄSSIGT. MED VÅRT ÅTAGANDE TILL PRINCIPERNA FÖR ANSVARSFULL BANKVERKSAMHET BEKRÄFTAR VI VÅR INTENTION ATT TA EN AKTIV LEDARROLL I HÅLLBARA FÖRÄNDRINGAR." JACOB LUNDBLAD / VD För att skapa incitament för kunderna erbjuder NOBA dessa gröna lån till en lägre ränta. För exempelvis bolån kan detta bli aktuellt om det hus som används som säkerhet tillhör energiklass A eller B enligt Boverket. Ramverket för de gröna lånen styrs av NOBA:s allmänna kreditpolicy, kreditinstruktionen för bolån i Sverige samt kreditinstruktionen för filialer. Dessa är förenliga med EBA:s riktlinjer för att säkerställa att användningen av lånebeloppet uppfyller kraven på energieffektivitet och/eller utsläpps - minskningar. Liksom EBA är NOBA övertygat om att finansin - stitut är en viktig källa till hållbara finanser. HÅLLBARHETSSTYRNING NOBA har en robust ram för riskhantering som säkerställer en sund, omfattande och effektiv hantering och kontroll av NOBA:s verksamhet. Hållbarhetsrisker, inklusive miljörelate - rade, sociala och styrningsrelaterade risker, betraktas som en integrerad del av NOBA:s riskhanteringsramverk och genom - syrar de befintliga riskerna enligt NOBA:s risktaxonomi. Hanteringen av hållbarhetsrisker följer samma övergripande processer som används för andra risker inom NOBA. För att stärka den interna styrningen av NOBA:s hållbarhetsarbete har VD inrättat en ESG-kommitté. Denna fungerar som ett beslutsfattande organ som fastställer inriktningen och verk - samhetsinitiativen inom hållbarhetsområdet. Kommittén supporterar VD, ledning och styrelse genom att tillhandahålla relevant information för granskning och godkännande av håll - barhetsstrategier, initiativ och policys. Kommittén rappor - terar kvartalsvis till ledningen och minst årsvis till styrelsen. ===== SIDA 14 ===== 15DELÅRSRAPPORT JANUARI-SEPTEMBER 2024 NOBA BANK GROUP AB (PUBL) ÖVRIGT ÖVERSIKT NOBA är en av Europas ledande specialistbanker och banken erbjuder privatpersoner privatlån, kreditkort, bolån, kapi - talfrigöringskrediter och sparkonton under tre varumärken: Nordax Bank, Bank Norwegian och Svensk Hypotekspension. NOBA har ett brett utbud i fyra nordiska länder och erbjuder kreditkort och sparande i Tyskland samt sparprodukter i Spanien, Nederländerna och Irland. HISTORIA OCH UTVECKLING NOBA Bank Group AB (publ), tidigare verksamt under bolags - namnen Nordax Bank AB (publ) och Nordax Finans AB (publ), bildades den 15 juli 2003 och registrerades hos Bolagsverket den 26 augusti 2003 i syfte att erbjuda privatlån till privatper - soner i Norden. Den 27 januari 2004 fick NOBA Bank tillstånd av Finansinspektionen att bedriva finansieringsverksamhet som ett kreditmarknadsbolag enligt lag (1992:1610) om finansieringsverksamhet (som den 1 juli 2004 ersattes av lag (2004:297) om bank- och finansieringsrörelse) och började bedriva utlåningsverksamhet till svenska kunder i februari 2004. Sedan bildandet har NOBA vuxit, såväl organiskt som genom förvärv. Under namnet Nordax Bank startade NOBA en gränsöverskridande utlåningsverksamhet i Norge år 2006, Finland år 2007 och Tyskland år 2012. Med sitt utbud av bolån fokuserar NOBA på privatpersoner som behöver bolån men ofta nekas av traditionella banker, exempelvis på grund av icke-traditionella anställningsformer, kort kredithistorik eller andra orsaker som leder till avslag på låneansökan trots allmänt god privatekonomi. 2018 förvärvade NOBA Svensk Hypotekspension, en specialiserad leverantör av kapital - frigöringskrediter. Dessa lån ges mot säkerhet i bostäder till personer över 60 års ålder med hemvist i Sverige. Efter förvärvet drivs Svensk Hypotekspension som ett dotterbolag till NOBA och stärker NOBA:s produkterbjudande på mark - naden för kapitalfrigöringskrediter. OMVÄRLD OCH PÅVERKAN NOBA:s verksamhet påverkas av det makroekonomiska läget, särskilt i de nordiska länderna samt Tyskland. Hushållens efterfrågan på lån samt återbetalningsförmåga av dessa beror på utvecklingen i BNP parallellt med faktorer relaterat till denna så som arbetslöshet, räntenivåer samt huspriser. Under kommande år väntas europeiska styrräntor att sjunka, vilket över tid ökar hushållens disponibla inkomst och därmed har en positiv inverkan på NOBA:s kreditkvalitet. VÄSENTLIGA RISKER OCH OSÄKERHETSFAKTORER Koncernen är exponerad för både kreditrisker och övriga finansiella risker som marknadsrisk samt likviditetsrisk. Koncernen är även exponerad för operationella risker såsom IT- risker, processrisker och externa risker, regelefterlevnads - risker, risk för att utsättas för finansiell brottslighet samt affärsrisker. För ytterligare information se NOBA:s ÅR 2023 "Risker och Riskhantering" sid 77-79. ÖVERSYNS- OCH UTVÄRDERINGSPROCESS (ÖUP) Finansinspektionen meddelade under det tredje kvartalet att man kommer genomföra en översyns- och utvärderingspro - cess avseende NOBA:s riskprofil och hantering av risker. Det är en rutinmässig del av FI:s löpande tillsyn av alla banker och denna kommer bland annat resultera i en P2G-bedömning¹. 1 Rekommenderad kapitalnivå utöver bindande kapitalkrav ===== SIDA 15 ===== 16DELÅRSRAPPORT JANUARI-SEPTEMBER 2024 NOBA BANK GROUP AB (PUBL) ÄGARSTRUKTUR NOBA Bank Group AB (publ) (organisationsnummer 556647- 7286), säte i Stockholm, adress Box 23124, 104 35 Stockholm, telefonnummer +46 8 508 808 00, www.noba.bank ägs och kontrolleras indirekt av Nordic Capital Fund VIII till cirka 35 procent, Nordic Capital Fund IX till cirka 45 procent och Sampo Oyj till cirka 20 procent. SÄSONGSVARIATIONER Efterfrågan på privatlån uppvisar en viss säsongsvariation med en ökad efterfrågan i samband med semesterperioder såsom sommar och inför julhelger. Användandet av kreditkort är också normalt högre under sommarmånaderna givet ett ökat resande. Det finns även en viss säsongsvariation rörande kreditförluster där skatteåterbäringen under våren har en positiv påverkan. STYRELSE Den 6 september meddelande bolaget om förändringar i styrelsen och att en extra bolagsstämma beslutat att välja Birgitta Hagenfeldt och Martin Tivéus till nya styrelsele - damöter i NOBA. I samband med extra bolagsstämman avgick Christian Frick, Henrik Källén och Ville Talasmäki som styrelseledamöter. NOBA Bank Group AB (publ)s styrelse består nu av styrel - seordförande Hans-Ole Jochumsen med styrelseledamöter Birgitta Hagenfeldt, Martin Tivéus, Christopher Ekdahl, Ricard Wennerklint, Ragnhild Wiborg samt arbetstagarrepresen - tanten Daniella Bertlin. LEDNING NOBA Bank Group AB (publ)s koncernledning består av: VD Jacob Lundblad, CFO Patrick MacArthur, COO Malin Jönsson, CMO Hanna Belander, CLO Kristina Tham Nordlind, CTO Adam Wiman, Director Credit Risk & Analytics Markus Kirsten, CRO Olof Mankert (adjungerad), CCO (Chief Commercial Officer) Fredrik Mundal, Branch Manager and Branch CFO Mats Benserud, Chief Compliance Officer Elin Öberg Shaya (adjungerad) och HR Director Malin Frick. ANSTÄLLDA Medelantalet anställda (FTE) i koncernen under perioden 1 januari - 30 september 2024 uppgick till 630 (584). Vid perio - dens utgång uppgick antalet anställda (FTE) till 652. ===== SIDA 16 ===== 17DELÅRSRAPPORT JANUARI-SEPTEMBER 2024 NOBA BANK GROUP AB (PUBL) KONCERN SEKm NOT JUL-SEP 2024 APR-JUN 2024 JUL-SEP 2023 JAN-SEP 2024 JAN-SEP 2023 Rörelseintäkter Ränteintäkter 9 3 601 3 485 3 079 10 438 8 258 varav ränteintäkter enligt effektivräntemetoden 3 482 3 351 2 925 10 043 7 867 Räntekostnader 9 -1 234 -1 239 -1 011 -3 678 -2 394 Summa räntenetto 2 367 2 246 2 068 6 760 5 864 Provisionsintäkter 10 238 248 201 691 547 Provisionskostnader 10 -71 -76 -58 -215 -155 Nettoresultat av finansiella transaktioner 11 -13 -20 5 -41 -8 Summa rörelseintäkter 2 521 2 398 2 216 7 195 6 248 Rörelsekostnader Allmänna administrationskostnader -449 -430 -374 -1 277 -1 118 Av- och nedskrivningar av materiella och övriga immateriella tillgångar -16 -16 -14 -47 -126 Övriga rörelsekostnader 12 -230 -221 -315 -655 -867 Summa rörelsekostnader -695 -667 -703 -1 979 -2 111 Resultat före kreditförluster 1 826 1 731 1 513 5 216 4 137 Kreditförluster, netto 13 -985 -932 -1 105 -3 008 -2 768 Rörelseresultat före avskrivningar av transaktionsövervärden 8 841 799 408 2 208 1 369 Avskrivningar av transaktionsövervärden -34 -34 -35 -101 -103 Rörelseresultat 807 765 373 2 108 1 266 Skatt på periodens resultat -211 -187 -63 -528 -266 Periodens resultat 596 578 310 1 580 1 000 Hänförligt till: Moderföretagets aktieägare 539 520 276 1 431 906 Innehavare av primärkapital 57 58 34 149 94 FINANSIELLA RAPPORTER - KONCERNEN RESULTATRÄKNING I SAMMANDRAG ===== SIDA 17 ===== 18DELÅRSRAPPORT JANUARI-SEPTEMBER 2024 NOBA BANK GROUP AB (PUBL) RAPPORT ÖVER TOTALRESULTAT I SAMMANDRAG KONCERN SEKm JUL-SEP 2024 APR-JUN 2024 JUL-SEP 2023 JAN-SEP 2024 JAN-SEP 2023 Periodens resultat 596 578 310 1 580 1 000 Poster som ska omklassificeras till resultaträkningen Vinster och förluster vid omvärdering av kassaflödessäkringar under perioden -86 -2 -7 -68 -31 Skatt på vinster och förluster vid omvärdering av kassaflödessäkringar under perioden 18 0 1 14 6 Summa kassaflödessäkringar -69 -1 -6 -54 -25 Skuldinstrument värderade till verkligt värde via övrigt totalresultat 9 -1 0 12 -1 Skatt på skuldinstrument värderade till verkligt värde via övrigt totalresultat -1 0 0 -2 0 Summa skuldinstrument värderade till verkligt värde 8 -1 0 10 -1 Omräkning av utländsk verksamhet -659 177 241 -604 -668 Skatt på omräkning av utländsk verksamhet 79 -16 -26 81 54 Säkringsredovisning av nettoinvestering i utländsk verksamhet 396 -121 -178 326 350 Skatt på säkringsredovisning av nettoinvestering i utländsk verksamhet -82 26 37 -67 -72 Summa omräkning av utländsk verksamhet -266 64 74 -265 -336 Poster som inte ska omklassificeras i resultaträkningen Eget kapitalinstrument värderade till verkligt värde via övrigt totalresultat -40 - - -40 -22 Summa eget kapitalinstrument värderade till verkligt värde via övrigt totalresultat -40 - - -40 -22 Summa övrigt totalresultat -367 62 68 -349 -384 Periodens totalresultat 230 640 378 1 231 616 Hänförligt till: Moderföretagets aktieägare 173 582 344 1 082 522 Innehavare av primärkapital 57 58 34 149 94 ===== SIDA 18 ===== 19DELÅRSRAPPORT JANUARI-SEPTEMBER 2024 NOBA BANK GROUP AB (PUBL) BALANSRÄKNING I SAMMANDRAG KONCERN SEKm NOT 30 SEP 2024 31 DEC 2023 Tillgångar Kassa och tillgodohavande hos centralbanker 6,7 2 325 1 173 Belåningsbara statsskuldsförbindelser 6,7 330 1 200 Utlåning till kreditinstitut 6,7 2 107 3 165 Utlåning till allmänheten 4,6-7 121 198 110 121 Obligationer och andra räntebärande värdepapper 6,7 15 893 13 172 Aktier och andelar 6,7 113 150 Derivat 6,7 393 324 Immateriella tillgångar 7 919 8 208 Materiella tillgångar 95 62 Aktuell skattefordran 11 4 Uppskjuten skattefordran 115 136 Övriga tillgångar 6,7 163 285 Förutbetalda kostnader och upplupna intäkter 88 65 Summa tillgångar 150 750 138 065 SKULDER, AVSÄTTNINGAR OCH EGET KAPITAL Skulder Skulder till kreditinstitut 6,7 14 705 10 995 Inlåning från allmänheten 6,7 107 837 96 788 Emitterade värdepapper 6,7 1 648 5 581 Derivat 6,7 289 425 Aktuell skatteskuld 208 190 Uppskjuten skatteskuld 654 733 Övriga skulder 6,7 844 1 240 Upplupna kostnader och förutbetalda intäkter 674 393 Efterställda skulder 6,7 1 831 1 729 Summa skulder 128 688 118 074 Eget kapital Aktiekapital 73 73 Överkursfond 4 476 4 476 Andra fonder -886 -537 Primärkapitalinstrument 2 159 1 354 Balanserad vinst 14 661 13 438 Periodens resultat 1 580 1 187 Summa eget kapital 22 062 19 991 Summa skulder, avsättningar och eget kapital 150 750 138 065 ===== SIDA 19 ===== 20DELÅRSRAPPORT JANUARI-SEPTEMBER 2024 NOBA BANK GROUP AB (PUBL) FÖRÄNDRING EGET KAPITAL I SAMMANDRAG KONCERN SEKm TOTAL Ingående balans 1 januari 2024 73 4 476 -584 16 31 14 625 18 637 1 354 19 991 Totalresultat Periodens resultat - - - - - 1 431 1 431 149 1 580 Övrigt totalresultat - - -265 -30 -54 - -349 - -349 Summa totalresultat - - -265 -30 -54 1 431 1 082 149 1 231 Betald ränta primärkapitalinstrument - - - - - - - -147 -147 Förändring primärkapitalinstrument - - - - - -12 -12 12 0 Emitterat primärkapitalinstrument¹ - - - - - - - 791 791 Transaktioner med aktieägare Effekt vid fusion - - - - - 196 196 - 196 Fondemission 0 - - - - - 0 - 0 Lämnat koncernbidrag - - - - - - - - - Skatt på koncernbidrag - - - - - - - - - Summa transaktioner med aktieägare 0 - - - - 196 196 - 196 Utgående balans 30 september 2024 73 4 476 -848 -14 -23 16 241 19 905 2 159 22 062 Ingående balans 1 januari 2023 73 4 476 -42 39 161 13 577 18 284 1 470 19 754 Totalresultat Periodens resultat - - - - - 906 906 94 1 000 Övrigt totalresultat - - -333 -23 -25 - -381 -3 -384 Summa totalresultat - - -333 -23 -25 906 525 91 616 Betald ränta primärkapitalinstrument - - - - - - - -89 -89 Förändring primärkapitalinstrument - - - - - -5 -5 5 0 Emitterat primärkapitalinstrument - - - - - - - - - Transaktioner med aktieägare Lämnat koncernbidrag - - - - - - - - - Skatt på koncernbidrag - - - - - - - - - Summa transaktioner med aktieägare - - - - - - - - - Utgående balans 30 september 2023 73 4 476 -375 16 136 14 478 18 804 1 477 20 281 Balanserad vinst inklusive periodens resultatKassaflödessäkring²Omräkning utländsk verksamhet, netto²ÖverkursfondAktiekapital Verkligt värde reserv² Primärkapital instrumentSumma ¹ Tillkommande transaktionskostnader under Q2 på SEK 8m. ² Andra fonder ===== SIDA 20 ===== 21DELÅRSRAPPORT JANUARI-SEPTEMBER 2024 NOBA BANK GROUP AB (PUBL) KASSAFLÖDESANALYS I SAMMANDRAG KONCERN SEKm NOT JAN-SEP 2024 JAN-SEP 2023 Den löpande verksamheten Rörelseresultat 2 108 1 266 Justeringar för poster som inte ingår i kassaflödet 14 4 080 3 265 Betalda inkomstskatter -503 -438 Kassaflöde från den löpande verksamheten före förändringar av den löpande verksamhetens tillgångar och skulder 5 685 4 093 Förändring av den löpande verksamhetens tillgångar och skulder Minskning/Ökning av belåningsbara statsskuldsförbindelser 870 - Minskning/Ökning av utlåning till allmänheten -15 263 -25 417 Minskning/Ökning av inlåning från allmänheten 10 750 18 978 Minskning/Ökning av obligationer och andra räntebärande värdepapper -2 730 -1 216 Minskning/Ökning av emitterade värdepapper -3 974 -1 282 Minskning/Ökning av skuld till kreditinstitut 3 668 1 249 Förändring av derivatinstrument, netto 281 424 Minskning/Ökning av övriga tillgångar 493 -603 Minskning/Ökning av övriga skulder -605 1 123 Kassaflöde från den löpande verksamhetens tillgångar och skulder -6 509 -6 744 Summa kassaflöde från den löpande verksamheten -824 -2 651 Investeringsverksamheten Förvärv av materiella och immateriella tillgångar -105 -44 Kassaflöde från investeringsverksamheten -105 -44 Finansieringsverksamheten Emission av efterställda skulder 459 760 Återbetalning av efterställda skulder -357 - Emitterat primärkapitalinstrument¹ 791 - Betald ränta primärkapitalinstrument -147 -89 Kassaflöde från finansieringsverksamheten 746 671 Periodens kassaflöde -183 -2 024 Likvida medel vid periodens början 4 338 7 055 Infusionerade likvida medel 158 - Kursdifferenser likvida medel 118 118 Likvida medel vid periodens slut 4 432 5 149 Likvida medel definieras som kassa och tillgodohavande hos centralbanker och utlåning till kreditinstitut. Pantsatt utlåning till kreditinstitut enligt not 15 är tillgängliga för NOBA i samband med månatlig reglering enligt finansieringsavtal och definieras därför som likvida medel på grund av att de är pantsatta i maximalt 30 dagar och därmed kortfristiga. ¹ Tillkommande transaktionskostnader under Q2 2024 på SEK 8m. ===== SIDA 21 ===== 22DELÅRSRAPPORT JANUARI-SEPTEMBER 2024 NOBA BANK GROUP AB (PUBL) NOBA Bank Group AB (publ) (organisationsnummer 556647- 7286), med säte i Stockholm, som primärt ägs indirekt av Nordic Capital Fund VIII, Nordic Capital Fund IX och Sampo Oyi. I NOBA Bank-koncernen ingår dotterbolaget Svensk Hypotekspension AB med tillhörande dotterbolag, samt ett antal direkta dotterbolag till NOBA Bank Group AB (publ). I moderbolaget ingår den norska filialen Bank Norwegian, en filial av NOBA Bank Group AB (publ). Koncernens primära verksamhet är att lämna krediter till privatpersoner i form av privatlån, bolån, kapitalfrigörings- krediter och kreditkort liksom att ta emot inlåning i Sverige, Norge, Danmark, Finland, Tyskland, Spanien, Nederländerna och Irland. NOBA Bank Group AB:s (publ) direkta dotterbo - lags, liksom Svensk Hypotekspension AB:s dotterbolags, primära verksamhet är att förvärva låneportföljer origi - nerade av NOBA Bank Group AB (publ) respektive Svensk Hypotekspension AB mot upptagande av låne- eller obliga - tionsfinansiering. Vissa av dessa bolag är vilande och bedriver i nuläget ingen verksamhet. Informationen på sidorna 1-16 utgör en integrerad del av denna delårsrapport.NOTER NOT 1 ALLMÄN INFORMATION ===== SIDA 22 ===== 23DELÅRSRAPPORT JANUARI-SEPTEMBER 2024 NOBA BANK GROUP AB (PUBL) Delårsrapporten har upprättats i enlighet med IAS 34 Delårsrapportering . Koncernredovisningen för NOBA Bank koncernen har upprättats i enlighet med International Financial Reporting Standards (IFRS Accounting Standards), såsom de antagits av EU, tillsammans med lagen om årsre - dovisning i kreditinstitut och värdepappersbolag (1995:1559), Rådet för finansiell rapporterings rekommendation RFR 1, kompletterande redovisningsregler för koncerner, samt Finansinspektionens föreskrifter och allmänna råd FFFS 2008:25 Årsredovisning i kreditinstitut och värdepappersbolag. Redovisningsprinciperna i delårsrapporten är oförändrade jämfört med årsredovisningen 2023. Segmentinformationen presenteras enligt ny uppställning i not 8 jämfört med delårs - rapporten januari-juni 2024. Jämförelseperioderna presen - teras enligt den nya uppställningen. Från och med Q3 2024 presenteras Av- och nedskrivningar av transaktionsövervärden efter Rörelseresultat före av- och nedskrivningar av transaktionsövervärden för en tydligare koppling mot justerade resultatmått. Under 2024 har inga nya och ändrade lagar, standarder och tolkningar trätt i kraft som haft någon väsentlig påverkan. Redovisningen presenteras i svenska kronor och alla värden är avrundade till miljoner kronor (SEKm) om inget annat anges. Inga justeringar för avrundning görs vilket innebär att summeringsdifferenser kan uppstå. KOMMANDE REGELVERKSFÖRÄNDRINGAR IFRS 18 Presentation och upplysningar i finansiella rapporter Den 9 april 2024 publicerade IASB den nya standarden IFRS 18 Presentation och upplysningar i finansiella rapporter som ersätter IAS 1 Utformning av finansiella rapporter . Under förutsättning att IFRS 18 antas av EU, och den tidpunkt för ikraftträdande som IASB föreslagit inte ändras, kommer stan - darden att tillämpas från och med räkenskapsåret 2027. IFRS 18 medför nya krav på utformningen av och upplysningarna i finansiella rapporter, med särskilt fokus på resultaträkningen och upplysningarna kring ledningens resultatmått. Standarden förväntas inte medföra några finansiella effekter för NOBA eftersom IFRS 18 fokuserar på presentation och upplysningar i de finansiella rapporterna. Banken kommer påbörja ett arbete med att analysera effekterna av den nya standarden. IFRS 9 Finansiella instrument och IFRS 7 Finansiella instru - ment: upplysningar Den 30 maj utfärdade Board IASB ändringar avseende IFRS 9 Finansiella instrument och IFRS 7 Finansiella instrument: upplysningar som skall tillämpas från den 1 januari 2026, med tidigare tillämpning tillåten efter godkännande av EU. Banken kommer påbörja ett arbeta med att analysera effekten av förändringarna i standarderna. Övriga förändringar i IFRS Accounting Standards Ingen av de övriga kommande förändringarna i redovis - ningsregelverken som är utfärdade för tillämpning bedöms få någon väsentlig inverkan på NOBAs finansiella rapporter, kapitaltäckning, stora exponeringar eller andra förhållanden enligt tillämpliga rörelseregler. NOT 2 REDOVISNINGS- OCH VÄRDERINGSPRINCIPER Presentationen av konsoliderade finansiella rapporter i enlighet med IFRS Accounting Standards kräver att företags - ledningen gör bedömningar och uppskattningar som påverkar redovisade belopp för tillgångar, skulder och upplysningar om eventualtillgångar och eventualskulder per balansdagen såväl som redovisade intäkter och kostnader under rapportperi - oden. Företagsledningen utvärderar löpande dessa bedöm - ningar och uppskattningar, inklusive: finansiella instruments verkliga värden, reserveringar för kreditförluster, nedskriv - ningsprövning av goodwill, konsolidering av SPV bolag, NOT 3 BETYDELSEFULLA UPPSKATTNINGAR I REDOVISNINGEN bortbokning av överförda fordringar och uppskjutna skatter. Expertjusteringar av kreditförlustreserveringarna bedöms fortsatt vara nödvändiga på grund av geopolitiska och ekono - miska osäkerheter. Ytterligare information finns i not 13. Därutöver har inga väsentliga förändringar av de betydande bedömningarna och uppskattningarna skett jämfört med den 31 december 2023. ===== SIDA 23 ===== 24DELÅRSRAPPORT JANUARI-SEPTEMBER 2024 NOBA BANK GROUP AB (PUBL) NOT 4 FINANSIELL RISKHANTERING - KONCERNEN MAXIMAL EXPONERING FÖR KREDITRISK SEKm 2024-09-30 2023-12-31 Kreditriskexponeringar förhåller sig till balansräkningen enligt följande: Kassa och tillgodohavande hos centralbanker 2 325 1 173 Belåningsbara statsskuldsförbindelser 330 1 200 Utlåning till kreditinstitut 2 107 3 165 Utlåning till allmänheten 121 198 110 121 Obligationer och andra räntebärande värdepapper 15 893 13 172 Aktier och andelar 113 150 Summa poster på balansräkningen 141 966 128 981 Ej utnyttjade åtaganden 55 304 58 193 Summa poster utanför balansräkningen 55 304 58 193 Tillgångarna ovan är upptagna till bokfört värde enligt balans - räkningen. Kassa och tillgodohavande hos centralbanker, utlåning till kreditinstitut samt obligationer och andra ränte - bärande värdepapper avser exponeringar till bland annat svenska och norska motparter. Av obligationer och ränte - bärande värdepapper utgör SEK 6 744m (11 429) finansiella instrument värderade till verkligt värde via resultaträkningen och SEK 9 149m (1 743) finansiella instrument värderade till verkligt värde via övrigt totalresultat. Inga erhållna säker - heter finns för dessa. Av utlåning till allmänheten utgör SEK 119 795m (109 243) finansiella instrument värderade upplupet anskaffningsvärde och SEK 1 403m (878) finansiella instrument värderade till verkligt värde via resultaträkningen. Utlåning till allmänheten som värderas till verkligt värde via resultaträkningen avser kapitalfrigöringskrediter med erhållen säkerhet i fastigheter. De geografiska riskkoncen - trationerna för utlåning till allmänheten presenteras i nedan tabell. ===== SIDA 24 ===== 25DELÅRSRAPPORT JANUARI-SEPTEMBER 2024 NOBA BANK GROUP AB (PUBL) SEKm 30 SEPTEMBER 2024 BRUTTO RESERVER NETTO Utlåning till allmänheten STEG 1 STEG 2 STEG 3 STEG 1 STEG 2 STEG 3 Sverige 44 048 2 289 6 039 -732 -426 -2 921 48 298 Finland 27 812 2 049 7 044 -633 -393 -2 981 32 897 Norge 23 552 1 533 3 711 -224 -150 -1 331 27 091 Danmark 7 820 479 744 -120 -77 -371 8 475 Tyskland & Spanien 2 899 108 554 -94 -25 -408 3 034 Summa poster på balansräkningen 106 131 6 459 18 091 -1 803 -1 071 -8 011 119 796 Ej utnyttjade åtaganden 55 239 52 81 -64 -3 -1 55 304 Summa poster utanför balansräkningen 55 239 52 81 -64 -3 -1 55 304 31 DECEMBER 2023 BRUTTO RESERVER NETTO Utlåning till allmänheten STEG 1 STEG 2 STEG 3 STEG 1 STEG 2 STEG 3 Sverige 41 662 2 068 4 334 -789 -364 -2 088 44 823 Finland 25 283 2 213 4 805 -524 -419 -1 952 29 406 Norge 21 864 1 552 3 289 -198 -141 -1 182 25 184 Danmark 6 634 312 722 -118 -47 -362 7 141 Tyskland & Spanien 2 551 101 542 -84 -24 -397 2 689 Summa poster på balansräkningen 97 994 6 246 13 692 -1 713 -995 -5 981 109 243 Ej utnyttjade åtaganden 58 085 47 123 -60 -2 0 58 193 Summa poster utanför balansräkningen 58 085 47 123 -60 -2 0 58 193 UTLÅNING TILL ALLMÄNHETEN VÄRDERAD TILL UPPLUPET ANSKAFFNINGSVÄRDE, PER LAND NOT 4 FINANSIELL RISKHANTERING - KONCERNEN UTLÅNING TILL ALLMÄNHETEN VÄRDERAD TILL UPPLUPET ANSKAFFNINGSVÄRDE, PER PRODUKT SEKm 30 SEPTEMBER 2024 BRUTTO RESERVER NETTO Utlåning till allmänheten STEG 1 STEG 2 STEG 3 STEG 1 STEG 2 STEG 3 Privatlån 74 098 5 046 15 962 -1 482 -942 -7 341 85 341 Hypotekslån 15 228 607 695 -97 -5 -42 16 386 Kreditkort 16 805 806 1 434 -224 -124 -629 18 068 Summa poster på balansräkningen 106 131 6 459 18 091 -1 803 -1 071 -8 011 119 796 Ej utnyttjade åtaganden 55 239 52 81 -64 -3 -1 55 304 Summa poster utanför balansräkningen 55 239 52 81 -64 -3 -1 55 304 31 DECEMBER 2023 BRUTTO RESERVER NETTO Utlåning till allmänheten STEG 1 STEG 2 STEG 3 STEG 1 STEG 2 STEG 3 Privatlån 68 055 5 048 12 141 -1 431 -905 -5 494 77 414 Hypotekslån 15 671 568 485 -87 -4 -28 16 605 Kreditkort 14 268 630 1 066 -195 -86 -459 15 224 Summa poster på balansräkningen 97 994 6 246 13 692 -1 713 -995 -5 981 109 243 Ej utnyttjade åtaganden 58 085 47 123 -60 -2 0 58 193 Summa poster utanför balansräkningen 58 085 47 123 -60 -2 0 58 193 ===== SIDA 25 ===== 26DELÅRSRAPPORT JANUARI-SEPTEMBER 2024 NOBA BANK GROUP AB (PUBL) Informationen om kapitaltäckning i detta dokument avser sådan information som ska lämnas enligt 8 kap. 4 § Finansinspektionens föreskrifter och allmänna råd (FFFS 2008:25) om årsredovisning i kreditinstitut och värdepap - persbolag, 8 kap. 1 § i Finansinspektionens föreskrifter och allmänna råd (FFFS 2014:12) om tillsynskrav och kapi - talbuffertar, förordning (EU) nr 575/2013 artikel 447 och artikel 473a punkt 6 (övergångsbestämmelser av IFRS9 på kapitalbasen (EBA/GL/2018/01 och EBA/GL/2020/12) samt upplysningskravet i del åtta samma förordning. Dokumentet innehåller även information som ska lämnas enligt 5 kap. 2 § Finansinspektionens föreskrifter (FFFS 2010:7) om hantering och offentliggörande av likviditetsrisker för kreditinstitut och värdepappersbolag. INFORMATION OM KONCERNSTRUKTUREN Toppbolag i den konsoliderade situationen är NOBA Bank Group AB (publ). Följande bolag ingår i den konsoliderade situationen vid beräkning av kapitalkrav: NOBA Bank Group AB (publ), NOBA Finland 1 AB (publ), NOBA Sverige AB, Nordax Sverige 5 AB (publ), Nordax Sweden Mortgages 1 AB (publ), Svensk Hypotekspension AB med tillhörande dotterbolag Svensk Hypotekspension Fond 2 AB, Svensk Hypotekspension Fond 3 AB (publ), Svensk Hypotekspension Fond 4 AB (publ) och Svensk Hypotekspension 5 AB (publ) samt Lilienthal Finance Ltd. FUSION AV NOBA HOLDING, NOBA GROUP, och NOBA BANK GROUP Den 1 juli 2024 fusionerades NOBA Holding AB (publ), NOBA Group AB (publ) och NOBA Bank Group AB (publ). Fusionen genomfördes med NOBA Bank Group som övertagande bolag och NOBA Group respektive NOBA Holding som överlåtande bolag. I och med fusionen är NOBA Bank Group nytt topp - bolag i den konsoliderade situationen. Fusionen hade en negativ påverkan på kärnprimärkapitalet i den konsoliderade situationen, i och med att övervärden relaterade till NOBA Holdings förvärv av NOBA Group elimi - nerades, samtidigt innebar elimineringen att riskexpone - ringsbeloppet för kreditrisk minskade motsvarande riskexpo - neringsbeloppet för dessa övervärden. Före fusionen nettades uppskjutna skattetillgångar med uppskjutna skatteskulder relaterade till dessa övervärden. Elimineringen av övervärdena innebar därmed även att uppskjutna skattetillgångar, med en riskvikt på 250%, tillkom i den konsoliderade situationen i och med fusionen. De AT1 och T2 obligationer som emitterats av NOBA Bank Group kunde innan fusionen inte inkluderas i sin helhet i den konsoliderade situationens kapitalbas eftersom de emitterats av ett dotterbolag. Efter fusionen ingår obligationerna i sin helhet i den konsoliderade situationens kapitalbas då NOBA NOT 5 KAPITALTÄCKNINGSANALYS - KONSOLIDERAD SITUATION Bank Group nu är toppbolag. Detta hade en positiv inverkan på primärkapitalet och på totala kapitalet. Sammantaget hade fusionen en negativ påverkan på kärnpri - märkapitalrelationen om -0,36% och på primärkapitalrela - tionen om -0,13%, men en positiv påverkan på totala kapital - relationen om 0,11%. Fusionen hade endast begränsad påverkan på kapitalbuf - fertar och pelare 2 krav. KÄRNPRIMÄRKAPITAL Kärnprimärkapitalet utgörs av det egna kapitalet, exklusive primärkapitalinstrument och med avdrag enligt tillsynsför - ordningen för bland annat immateriella tillgångar. NOBA kan, genom ett förhandstillstånd från Finansinspektionen enligt artikel 26.2 i tillsynsförordningen, medräkna hela årets resultat i kärnprimärkapitalet. NOBA justerar kärnprimärkapitalet i enlighet med övergångs - regler för kreditreserveringar. NOBA har avseende detta meddelat Finansinspektionen att NOBA beslutat att använda sig av övergångsregler för kreditreserveringar för steg 1 och 2 reserveringar som uppkommit efter 31 december 2019. Till kärnprimärkapitalet fick, under 2023, 50% av den negativa effekten återläggas, medan 25% av den negativa effekten får återläggas under 2024. Från och med 1 januari 2025 får inga återläggningar längre göras. Återläggningarna till kärnpri - märkapitalet var under kvartalet oförändrade SEK 300m (SEK 300m Q2 2024). PRIMÄRKAPITAL Primärkapitalet utgörs av kärnprimärkapitalet med tillägg för primärkapitalinstrument. Då samtliga primärkapitalinstru - ment är utgivna av NOBA Bank Group som är toppbolaget i den konsoliderade situationen får primärkapitalinstrumenten om totalt SEK 2 159m inkluderas i sin helhet i primärkapitalet. KAPITALBAS I den konsoliderade situationens kapitalbas inkluderas, utöver primärkapitalet även supplementärkapital om SEK 1 831m. Då även samtliga supplementärkapitalinstrument är utgivna av NOBA Bank Group inkluderas de i sin helhet i primärkapitalet. UNDANTAG ENLIGT ARTIKEL 352.2 Den 18 mars 2022 beviljade Finansinspektionen, enligt artikel 352.2 i tillsynsförordningen, NOBA undantag för att i den konsoliderade situationen inkludera goodwill och immate - riella tillgångar relaterade till förvärvet av Bank Norwegian vid beräkningen av öppna FX-positioner. Den 30 augusti 2024 förnyade Finansinspektionen undantaget för den nya konso - liderade situation som uppstod i samband med fusionen mellan NOBA Holding, NOBA Group och NOBA Bank Group. ===== SIDA 26 ===== 27DELÅRSRAPPORT JANUARI-SEPTEMBER 2024 NOBA BANK GROUP AB (PUBL) Den 30 december 2022 beviljades samma undantag för NOBA Bank Group AB avseende goodwill och immateriella tillgångar som efter fusionen med Bank Norwegian ingår i NOBA Bank Groups balansräkning. Finansinspektionens beslut innebar en motsvarande minskning av NOBA Bank Groups riskexpone - ringsbelopp för marknadsrisk. LIKVIDITETSRESERV OCH KAPITALBAS Förutom riksbankscertifikat så redovisas samtliga NOBAs värdepappersinnehav i likviditetsreserven till verkligt värde i balansräkningen. Förändringar i verkligt värde redovisas antingen via resultaträkningen eller via övrigt totalresultat, beroende på bedömd affärsmodell enligt IFRS 9. I bägge fallen påverkar värdeförändringarna kärnprimärkapitalet. Därmed har försäljningar av innehav i likviditetsreserven ingen påverkan på kapitalbasen. KOMBINERAT BUFFERTKRAV Det kombinerade buffertkravet för den konsoliderade situa - tionen utgörs av en kapitalkonserveringsbuffert, en kontra - cyklisk kapitalbuffert och en systemriskbuffert för norska exponeringar. Kravet på kapitalkonserveringsbufferten uppgår till 2,5% av riskvägda exponeringsbeloppet. Den kontracykliska kapitalbufferten viktas utifrån geogra - fiska krav. För Finland och Spanien uppgick kravet till 0%, för Tyskland till 0,75%, för Norge och Danmark till 2,5%, samt för Sverige till 2%. Den Europeiska systemrisknämnden, ESRB, har på begäran av Norges finansdepartement sänkt sitt rekommenderade tröskelvärde för tillämpning av den Norska systemriskbufferten till 5 miljarder NOK från och med 31 december 2023. Finansinspektionen har meddelat NOT 5 KAPITALTÄCKNINGSANALYS - KONSOLIDERAD SITUATION att man följer rekommendationen. Därmed omfattas NOBA av kravet på systemriskbuffert för norska expone - ringar. Systemriskbuffertkravet uppgår till 4,5% av riskex - poneringsbeloppet för exponeringar i Norge, vilket för NOBAs konsoliderade situation motsvarar 0,96% av totala riskexponeringsbeloppet. FÖRÄNDRINGAR I CRR OCH CRD Den 19 juni 2024 publicerades de ändringar i tillsynsförord - ningen, CRR, och kapitaltäckningsdirektivet, CRD, som utgör det sista steget av EU:s implementering av Basel 3, i EU:s offi - ciella tidning. Reglerna träder i kraft den 1 januari 2025, men flera ändringar har ett senare implementeringsdatum eller långa övergångsperioder. Två viktiga förändringar för NOBA som implementeras redan 2025 avser schablonmetoden för kreditrisk. Dels ändras riskvikterna för exponeringar säkrade genom panträtt i bostadsfastighet vilket förväntas sänka riskexponeringsbe - loppet för lån utgivna av SHP, dels införs en lägre riskvikt för kreditkortsexponeringar där kunden vid varje återbetalnings - tillfälle betalar tillbaka hela den utestående krediten, vilket sänker det totala riskexponeringsbeloppet för kreditkort. ===== SIDA 27 ===== 28DELÅRSRAPPORT JANUARI-SEPTEMBER 2024 NOBA BANK GROUP AB (PUBL) KAPITALTÄCKNING - DEL 1 SEKm 30 SEP 2024 31 DEC 2023 Kapitalbas Kärnprimärkapital före lagstiftningsjusteringar 20 229 23 028 Sammanlagda lagstiftningsjusteringar av kärnprimärkapitalet -7 643 -11 168 Kärnprimärkapital efter lagstiftningsjusteringar 12 586 11 860 Övrigt primärkapital 2 159 1 354 Summa primärkapital 14 745 13 214 Supplementärt kapital 1 831 1 239 Kapitalbas netto 16 576 14 453 Riskexponeringsbelopp kreditrisk 89 687 81 130 Riskexponeringsbelopp marknadsrisk - - Riskexponeringsbelopp operativ risk 6 436 6 436 Riskvägt exponeringsbelopp för kreditvärdighetsjustering (CVA) 132 77 Summa riskexponeringsbelopp 96 255 87 643 Kapitalrelationer och buffertar Kärnprimärkapitalrelation 13,08% 13,53% Primärkapitalrelation 15,32% 15,08% Total kapitalrelation 17,22% 16,49% Totalt kärnprimärkapitalkrav inklusive buffertkrav 9,49% 9,53% - varav krav på kapitalkonserveringsbuffert 2,50% 2,50% - varav krav på kontracyklisk buffert 1,53% 1,54% - varav systemriskbuffert 0,96% 0,98% SPECIFIKATION KAPITALBAS Kärnprimärkapital Kapitalinstrument och relaterad överkursfond 4 548 20 920 - varav aktiekapital 73 2 - varav annat tillskjutet kapital 4 476 20 917 - varav fond för utvecklingsutgifter - - Balanserade vinstmedel 14 661 1 118 Ackumulerat övrigt totalresultat -886 -536 Uppskjutna skatteskulder hänförliga till andra immateriella tillgångar 326 475 Minoritetsintresse - - Oberoende granskat delårsresultat efter avdrag för förutsebar utdelning 1 580 1 052 Kärnprimärkapital före lagstiftningsjusteringar 20 229 23 028 NOT 5 KAPITALTÄCKNINGSANALYS - KONSOLIDERAD SITUATION ===== SIDA 28 ===== 29DELÅRSRAPPORT JANUARI-SEPTEMBER 2024 NOBA BANK GROUP AB (PUBL) KAPITALTÄCKNING - DEL 2 SEKm 30 SEP 2024 31 DEC 2023 Regulatoriska justeringar (+) Övriga övergångsjusteringar av kärnprimärkapitalet¹ 300 542 (-) Immateriella tillgångar -7 919 -11 647 Ytterligare värdejustering -24 -64 Sammanlagda lagstiftningsjusteringar av kärnprimärkapital -7 643 -11 168 Kärnprimärkapital 12 586 11 860 Primärkapital - övrigt primärkapital 2 159 1 354 - övrigt primärkapital, bidrag från minoritet - - Summa primärkapital 14 745 13 214 Supplementärkapital - supplementärkapital 1 831 622 - supplementärkapital, bidrag från minoritet - 617 Total kapitalbas 16 576 14 452 Totala riskvägda tillgångar 96 255 87 643 Specifikation riskexponeringsbelopp Exponeringar mot nationella regeringar och centralbanker 287 22 Exponeringar mot delstatliga eller lokala självstyrelseorgan och myndigheter 104 242 Exponeringar mot Institut 624 766 Exponeringar i form av säkerställda obligationer 1 109 745 Exponeringar mot hushåll 70 376 64 298 Exponeringar säkrade genom panträtt i fastigheter 6 081 5 996 Aktieexponeringar 113 150 Fallerade exponeringar 10 177 8 132 Exponeringar mot värdepapperisering 240 - Exponeringar mot företag - - Övriga poster 577 779 Summa riskexponeringsbelopp för kreditrisk schablonmetoden 89 687 81 130 Valutakursrisk - - Summa riskvägt exponeringsbelopp för valutakursrisk - - Operativ risk - Alternativ schablonmetod 6 436 6 436 Summa riskvägt exponeringsbelopp för operativ risk 6 436 6 436 Kreditvärderingsjusteringsrisk (CVA) 132 77 Summa riskvägt exponeringsbelopp för kreditvärdering justeringsrisk 132 77 Totalt riskvägt exponeringsbelopp 96 255 87 643 1 NOBA Bank Group AB (publ) och den konsoliderade situationen har beslutat att tillämpa övergångsreglerna enligt artikel 473a i förordning (EU) nr 575/2013 med tillämpning av paragraferna 2 och 4. Tabell enligt “Final report on the guidelines on uniform disclosure of IFRS 9 transitional arrangements”, EBA/GL/2018/01, finns att läsa längre ner i denna rapport. NOT 5 KAPITALTÄCKNINGSANALYS - KONSOLIDERAD SITUATION ===== SIDA 29 ===== 30DELÅRSRAPPORT JANUARI-SEPTEMBER 2024 NOBA BANK GROUP AB (PUBL) KAPITALTÄCKNING - DEL 3 SEKm 30 SEP 2024 31 DEC 2023 SPECIFIKATION KAPITALBASKRAV (8% AV REA) Kreditrisk Exponeringar mot nationella regeringar och centralbanker 23 2 Exponeringar mot delstatliga eller lokala självstyrelseorgan och myndigheter 8 19 Institutexponeringar 50 61 Exponeringar i form av säkerställda obligationer 89 60 Hushållsexponeringar 5 630 5 144 Exponeringar säkrade genom panträtt i fastigheter 486 480 Aktieexponeringar 9 12 Fallerade exponeringar 814 651 Exponeringar mot värdepapperisering 19 - Företagsexponering - - Övriga poster 46 62 Summa kapitalkrav för kreditrisk 7 175 6 490 Marknadsrisk Valutakursrisk - - Summa kapitalkrav för marknadsrisk - - Operativ risk Operativ risk 515 515 Summa kapitalkrav för operativ risk 515 515 Kreditvärderingsjusteringsrisk (CVA) Kreditvärdering justeringsrisk (CVA) 11 6 Summa kapitalkrav för CVA risk 11 6 Totalt kapitalkrav 7 701 7 011 Kapitalbaskrav, % av riskvägt exponeringsbelopp Pelare 1 8,00% 8,00% Pelare 2 1,27% 1,23% Kapitalkonserveringsbuffert 2,50% 2,50% Institutspecifik kontracyklisk buffert 1,53% 1,54% Systemriskbuffert - Norge 0,96% 0,98% Totalt kapitalbaskrav 14,26% 14,26% Kapitalbaskrav Pelare 1 7 700 7 011 Pelare 2 1 221 1 078 Kapitalkonserveringsbuffert 2 406 2 191 Institutspecifik kontracyklisk buffert 1 473 1 351 Systemriskbuffert - Norge 924 863 Totalt kapitalbaskrav 13 725 12 494 Bruttosoliditet Exponeringsmått för beräkning av bruttosoliditetsgrad 148 997 136 603 Primärkapital 14 745 13 214 Bruttosoliditetsgrad (%) 9,90% 9,67% Krav på bruttosoliditet 4 470 4 098 Krav på bruttosoliditetsgrad (%) 3,00% 3,00% NOT 5 KAPITALTÄCKNINGSANALYS - KONSOLIDERAD SITUATION ===== SIDA 30 ===== 31DELÅRSRAPPORT JANUARI-SEPTEMBER 2024 NOBA BANK GROUP AB (PUBL) DEL 1 SEKm A 20240930 B 20240630 C 20240331 D 20231231 E 20230930 Tillgänglig kapitalbas (belopp) 1 Kärnprimärkapital 12 586 12 456 11 955 11 860 11 699 2 Primärkapital 14 745 14 401 13 907 13 214 13 049 3 Totalt kapital 16 576 16 013 15 515 14 453 14 249 Riskvägda exponeringsbelopp 4 Totalt kapital 96 255 93 145 91 174 87 643 85 086 Kapitalrelationer (som en procentandel av det riskvägda exponeringsbeloppet) 5 Kärnprimärkapitalrelation (%) 13,08% 13,37% 13,11% 13,53% 13,75% 6 Primärkapitalrelation (%) 15,32% 15,46% 15,25% 15,08% 15,34% 7 Total kapitalrelation (%) 17,22% 17,19% 17,02% 16,49% 16,75% Ytterligare kapitalbaskrav för att hantera andra risker än risken för alltför låg bruttosoliditet (som en procentandel av det riskvägda exponeringsbeloppet) EU 7a Ytterligare kapitalbaskrav för att hantera andra risker än risken för alltför låg bruttosoliditet (%) 0,00% 0,00% 0,00% 0,00% 0,00% EU 7b varav: ska utgöras av kärnprimärkapital (%) 0,00% 0,00% 0,00% 0,00% 0,00% EU 7c varav: ska utgöras av primärkapital (%) 0,00% 0,00% 0,00% 0,00% 0,00% EU 7d Totala kapitalbaskrav för översyns- och utvärderingsprocessen (%) 8,00% 8,00% 8,00% 8,00% 8,00% Kombinerat buffertkrav och samlat kapitalkrav (som en procen - tandel av det riskvägda exponeringsbeloppet) 8 Kapitalkonserveringsbuffert (%) 2,50% 2,50% 2,50% 2,50% 2,50% EU 8a Konserveringsbuffert på grund av makrotillsynsrisker eller system - risker identifierade på medlemsstatsnivå (%) - - - - - 9 Institutspecifik kontracyklisk kapital-buffert (%) 1 ,53% 1,53% 1,52% 1,54% 1.55% EU 9a Systemriskbuffert (%) 0 ,96% 0,98% 0,97% 0,98% - 10 Buffert för globalt systemviktigt institut (%) - - - - - EU 10a Buffert för andra systemviktiga institut (%) 0,00% 0,00% 0,00% 0,00% 0,00% 11 Kombinerat buffertkrav (%) 4,99% 5,01% 4,99% 5,03% 4,05% EU 11a Samlade kapitalkrav (%) ¹ 12,99% 13,01% 12,99% 13,03% 12,05% 12 Tillgängligt kärnprimärkapital efter uppfyllande av de totala kapital - baskraven för översyns- och utvärderingsprocessen (%) 8,58% 8,87% 8,61% 8,49% 8,75% Bruttosoliditetsgrad 13 Totalt exponeringsmått 148 997 147 309 146 923 136 603 134 991 14 Bruttosoliditetsgrad (%) 9,90% 9,78% 9,47% 9,67% 9,67% KM1 - Mall för offentliggörande i enlighet med artikel 447 i förordning (EU) nr 575/2013 1 Då Finansinspektionen inte genomfört en översyn- och utvärderingsprocess av NOBA ingår pelare 2 inte i det samlade kapitalkrav som skall upplysas om i rad EU 11a. NOT 5 KAPITALTÄCKNINGSANALYS - KONSOLIDERAD SITUATION ===== SIDA 31 ===== 32DELÅRSRAPPORT JANUARI-SEPTEMBER 2024 NOBA BANK GROUP AB (PUBL) DEL 2 SEKm A 20240930 B 20240630 C 20240331 D 20231231 E 20230930 Ytterligare kapitalbaskrav för att hantera risken för alltför låg bruttosoliditet (som en procentandel av det riskvägda exponeringsbeloppet) EU 14a Ytterligare kapitalbaskrav för att hantera risken för alltför låg bruttosoliditet (%) - - - - - EU 14b varav: ska utgöras av kärnprimärkapital (%) - - - - - EU 14c Totala krav avseende bruttosoliditetsgrad för översyns- och utvärde - ringsprocessen (%) 3,00% 3,00% 3,00% 3,00% 3,00% Bruttosoliditetsbuffert och samlat bruttosoliditetskrav (som en procentandel av det riskvägda exponeringsbeloppet) EU 14d Krav på bruttosoliditetsbuffert (%) - - - - - EU 14e Samlat bruttosoliditetskrav (%) 3,00% 3,00 % 3,00% 3,00% 3,00% Likviditetstäckningskvot¹ 15 Totala högkvalitativa likvida tillgångar (viktat värde genomsnitt) 17 132 16 930 15 952 15 065 14 782 EU 16a Likviditetsutflöden – totalt viktat värde 12 867 12 520 11 865 11 204 10 536 EU 16b Likviditetsinflöden – totalt viktat värde 4 026 4 084 3 809 3 870 3 800 16 Totala nettolikviditetsutflöden (justerat värde) 8 841 8 436 8 057 7 334 6 736 17 Likviditetstäckningskvot (%) 193,78% 200,69% 198,00% 205,42% 219,44% Stabil nettofinansieringskvot 18 Total tillgänglig stabil finansiering 138 794 137 684 135 797 124 090 123 760 19 Totalt behov av stabil finansiering 111 021 110 657 109 724 105 074 105 018 20 Stabil nettofinansieringskvot (%) 125,02% 124,42% 123,76% 118,10% 117,85% KM1 - Mall för offentliggörande i enlighet med artikel 447 i förordning (EU) nr 575/2013 1 Uttryckta som enkla genomsnitt av observationerna vid månadens slut under de tolv månaderna före slutet av varje kvartal. NOT 5 KAPITALTÄCKNINGSANALYS - KONSOLIDERAD SITUATION ===== SIDA 32 ===== 33DELÅRSRAPPORT JANUARI-SEPTEMBER 2024 NOBA BANK GROUP AB (PUBL) MALL IFRS 9-FL SEKm T 20240930 T1 20240630 T2 20240331 T3 20231231 T4 20230930 Kapital 1 Kärnprimärkapital 12 586 12 456 11 955 11 860 11 699 2 Kärnprimärkapital om övergångsbestämmelser för IFRS 9 eller analoga förväntade riskförluster inte tillämpats 12 286 12 156 11 661 11 318 11 219 3 Primärkapital 14 745 14 401 13 907 13 214 13 049 4 Primärkapital om övergångsbestämmelser för IFRS 9 eller analoga förväntade riskförluster inte tillämpats 14 445 14 101 13 613 12 672 12 569 5 Totalt kapital 16 576 16 013 15 515 14 453 14 249 6 Totalt kapital om övergångsbestämmelser för IFRS 9 eller analoga förväntade kreditförluster inte tillämpats 16 275 15 713 15 221 13 910 13 769 Riskvägda tillgångar (belopp) 7 Totala riskvägda tillgångar 96 255 93 145 91 174 87 643 85 086 8 Totala riskvägda tillgångar om övergångsbestämmelser för IFRS 9 eller analoga förväntade kreditförluster inte tillämpats 95 955 92 845 90 880 87 101 84 606 Kapitalkvoter 9 Kärnprimärkapital (% av riskexponeringsbeloppet) 13,08% 13,37% 13,11% 13,53% 13,75% 10 Kärnprimärkapital (% av riskexponeringsbeloppet) om övergångsbe - stämmelser för IFRS 9 eller analoga förväntade kreditförluster inte tillämpats 12,80% 13,09% 12,83% 12,99% 13,26% 11 Primärkapital (% av riskexponeringsbeloppet) 15,32% 15,46% 15,25% 15,08% 15,34% 12 Primärkapital (% av riskexponeringsbeloppet) om övergångsbe - stämmelser för IFRS 9 eller analoga förväntade kreditförluster inte tillämpats 15,05% 15,19% 14,98% 14,55% 14,86% 13 Totalt kapital (% av riskexponeringsbeloppet) 17,22% 17,19% 17,02% 16,49% 16,75% 14 Totalt kapital (% riskexponeringsbeloppet) om övergångsbestäm - melser för IFRS 9 eller analoga förväntade kreditförluster inte tillämpats 16,96% 16,92% 16,75% 15,97% 16,27% Bruttosoliditetsgrad 15 Totalt exponeringsmått för bruttosoliditetsgrad 148 997 147 309 146 923 136 603 134 991 16 Bruttosoliditetsgrad (%) 9,90% 9,78% 9,47% 9,67% 9,67% 17 Bruttosoliditetsgrad om övergångsbestämmelser för IFRS 9 eller analoga förväntade kreditförluster inte tillämpats (%) 9,69% 9,57% 9,27% 9,28% 9,31% I tabellen nedan presenteras information i enlighet med förordning (EU) nr 575/2013 artikel 473a punkt 6 och upplys - ningskravet i del åtta samma förordning. NOT 5 KAPITALTÄCKNINGSANALYS - KONSOLIDERAD SITUATION Informationen är en jämförelse av kapitalbas och kapitalrela - tioner samt bruttosoliditetsgrad med och utan tillämpning av övergångsbestämmelser för IFRS 9 eller analoga förväntade kreditförluster. ===== SIDA 33 ===== 34DELÅRSRAPPORT JANUARI-SEPTEMBER 2024 NOBA BANK GROUP AB (PUBL) Jämförelsetalen i följande avsnitt avser värden per den 30 juni 2024. INTERNT BEDÖMT KAPITALBEHOV Per den 30 september 2024 uppgår det internt bedömda kapi - talbehovet, utöver pelare 1 krav, i konsoliderade situationen till SEK 1 221m (1 197). NOBA har inte erhållit någon pelare 2-vägledning då Finansinspektionen inte genomfört någon Översyns- och utvärderingsprocess, ÖUP, av NOBA. Finansinspektionen har dock i september 2024 inlett en ÖUP för NOBA. När processen är genomförd kommer NOBA få en beslutad pelare 2-vägledning. Pelare 2-vägledningen baseras på utfallet av ett standardi - serat känslighetsbaserat stresstest där Finansinspektionen ska beakta behovet av anpassningar till exempelvis institutets affärsmodell eller kostnader och intäkter av engångskaraktär. Pelare 2-vägledningen ska uppfyllas med kärnprimärkapital. TOTALT KAPITALKRAV Det totala kapitalkravet, inklusive kombinerat buffertkrav, uppgår för perioden till SEK 13 725m (13 319). Ökningen beror framförallt på ökad utlåning. BRUTTOSOLIDITETSGRAD Bruttosoliditetsgrad är ett icke-riskviktat kapitalmått där primärkapitalet ställs i förhållande till balansomslutning med justerade derivatexponeringar samt åtaganden utanför balansräkning omräknade med konverteringsfaktorer. Den konsoliderade situationen hade per 30 september 2024 en bruttosoliditetsgrad som uppgick till 9,90% (9,78%) vilket är väl över kravet om 3%. INFORMATION OM LIKVIDITETSRISK Koncernen definierar likviditetsrisk som risken för att inte kunna infria sina betalningsförpliktelser vid förfallotid - punkten utan att kostnaden för att erhålla betalningsmedel ökar avsevärt. Koncernen använder tillgångsrelaterad upplå - ning där delar av koncernens tillgångsportföljer pantsätts som säkerhet för upplåningen. Koncernens långsiktiga stra - tegi är att matcha utlåningstillgångarna och skuldernas löptid. Strategin strävar efter att uppnå en diversifierad finansie - ringsplattform bestående av eget kapital, efterställd skuld, värdepapperisering (”ABS”), kreditfaciliteter från banker, inlåning från allmänheten samt företagsobligationer. Målet är att nyttja finansieringskällor som uppfyller följande kriterier: • Ger hög matchning, av såväl valuta och räntebindningstid, som av löptid mellan tillgångar och skulder. • Erbjuder diversifiering vad gäller marknader, investerare, instrument, förfall, valuta, motparter samt geografi. NOT 5 KAPITALTÄCKNINGSANALYS - KONSOLIDERAD SITUATION • Ger en låg likviditetsrisk samt har en hög möjlighet till refi - nansiering vid förfall, vilket framgår av prisstabilitet, regel - bunden emissionsfrekvens samt bredd av investerarbas. • Ger tillgång till relativt stora volymer, för att tillfredsställa behovet av att finansiera en växande balansräkning. Treasuryfunktionen ansvarar för hanteringen av likviditets - risk, inklusive daglig mätning och rapportering till bolagets ledning. Kassaflöden som förväntas uppstå när samtliga till - gångar, skulder och poster utanför balansräkningen avvecklas beräknas, vilket tillsammans med nyckeltal ur balansräk - ningen ger ett värde på riskindikatorer såsom likviditets - täckningsgrad (LCR), netto stabil finansieringskvot (NSFR), överlevnadshorisont och nyttjandegrad av inlånade medel. Indikatorerna begränsas och följs över tid för att belysa förändringar i den finansiella strukturen och koncernens likviditetsrisk. Riskkontrollfunktionen ansvarar för oberoende kontroll av likviditetsrisk och rapporterar riskindikatorer månadsvis direkt till styrelsen och verkställande direktör. Funktionen analyserar och rapporterar påverkan på likviditetssituationen i olika scenarion som förändrade valutakurser, inlånings – och utlåningsvolymer, kreditförluster och marknadsvärden. NOBA har fastställt en beredskapsplan för likviditet som innehåller tydliga ansvarsfördelningar samt instruktioner för hur koncernen ska komma till rätta med en likviditets - krissituation. Planen anger lämpliga åtgärder för att hantera konsekvenserna av olika typer av krissituationer samt innehåller definitioner på händelser som utlöser och eska - lerar beredskapsplanen. Per den 30 september 2024 uppgår den konsoliderade situ - ationens Likviditetstäckningsgrad (LCR) till 184% (196%) och för NOBA Bank Group AB till 183% (174%). Per samma datum uppgår den stabila nettofinansierings - kvoten (NSFR) i den konsoliderade situationen till 125% (124%) och i NOBA Bank Group AB till 127% (118%), beräknad i enlighet med definitionen enligt förordning (EU) nr 575/2013. Den 30 september meddelade Finansinspektionen att man fattat ett rättsligt ställningstagande avseende hur inlåning via digitala plattformar ska klassas vid beräkning av likvidi - tetstäckningskvot och nettofinansieringskvot. Enligt ställ - ningstagandet ska inlåning från plattformarna ges en högre vikt i beräkning av utflöden i LCR och lägre vikt i beräkning av tillgänglig stabil finansiering i NSFR. Instituten förväntas implementera de anpassade reglerna per första rapporteringstillfälle efter 30 september. Per 31 oktober rapporterade NOBA för den konsoliderade situationen en LCR om 148%. Första rapportering av NSFR ===== SIDA 34 ===== 35DELÅRSRAPPORT JANUARI-SEPTEMBER 2024 NOBA BANK GROUP AB (PUBL) NOT 5 KAPITALTÄCKNINGSANALYS - KONSOLIDERAD SITUATION med beaktande av Finansinspektionens ställningstagande sker per den 31 december. Per den 30 september 2024 hade, med de nya vikterna, NOBAs konsoliderade situation haft en NSFR om om 107%. NOBA konsoliderade situations likviditetsreserv uppgår per 30 september 2024 till SEK 19 808m (21 972). Av dessa place - ringar är 56,0% (44,7%) placerade i säkerställda bostadsobli - gationer, 6,4% (6,0%) i nordiska banker och 17,1% (24,6%) i centralbanker. Resterande är huvudsakligen placerade i ränte - bärande värdepapper emitterade av stat, kommuner, övers - tatliga organisationer och internationella utvecklingsbanker. Placeringarna har generellt en hög kreditvärdering och således höga kreditbetyg, mellan AAA och AA från de ledande kreditvärderingsinstituten. Norska kommuner saknar i regel kreditbetyg men betraktas i riskhantering och riskmätning som AA-tillgångar i linje med Finanstilsynets rekommenda - tion, vilket motsvarar ett kreditbetygssteg lägre än norska staten. Likviditetsreservens genomsnittliga löptid uppgår till 806 (642) dagar och har en ränteduration på 0,16 (0,15). NOBA konsoliderade situations finansieringskällor består per 30 september 2024 av SEK 1 605m (1 605) företagsobliga - tioner, SEK 14 705m (13 712) finansiering mot pant hos inter - nationella banker samt SEK 107 837m (107 352) inlåning från allmänheten. ===== SIDA 35 ===== 36DELÅRSRAPPORT JANUARI-SEPTEMBER 2024 NOBA BANK GROUP AB (PUBL) NOT 6 KLASSIFICERING AV FINANSIELLA TILLGÅNGAR OCH SKULDER - KONCERNEN VÄRDERINGAR SEKm 30 SEPTEMBER 2024 VERKLIGT VÄRDE I RESULTATRÄKNINGEN SUMMA Tillgångar Kassa och tillgodohavande hos centralbanker - - - - 2 325 2 325 Belåningsbara statsskuldsförbindelser - - - 330 330 Utlåning till kreditinstitut - - - - 2 107 2 107 Utlåning till allmänheten 1 403 - - - 119 795 121 198 Obligationer och andra ränteb. värdepapper 6 744 - - 9 149 - 15 893 Aktier och andelar 25 - - 88 - 113 Derivat 34 - 359 - - 393 Övriga tillgångar - - - - 22 22 Summa tillgångar 8 206 - 359 9 237 124 579 142 381 Skulder Skulder till kreditinstitut - - - - 14 705 14 705 Inlåning från allmänheten - - - - 107 837 107 837 Emitterade värdepapper - - - - 1 648 1 648 Derivat 209 - 80 - - 289 Övriga skulder - - - - 248 248 Efterställda skulder - - - - 1 831 1 831 Summa skulder 209 - 80 - 126 269 126 558 31 DECEMBER 2023 Tillgångar Kassa och tillgodohavande hos centralbanker - - - - 1 173 1 173 Belåningsbara statsskuldsförbindelser - - - - 1 200 1 200 Utlåning till kreditinstitut - - - - 3 165 3 165 Utlåning till allmänheten 878 - - - 109 243 110 121 Obligationer och andra ränteb. värdepapper 11 429 - - 1 743 - 13 172 Aktier och andelar 23 - - 127 - 150 Derivat 41 - 283 - - 324 Fordran på koncernbolag - - - - 0 0 Övriga tillgångar - - - - 135 135 Summa tillgångar 12 371 - 283 1 870 114 916 129 440 Skulder Skulder till kreditinstitut - - - - 10 995 10 995 Inlåning från allmänheten - - - - 96 788 96 788 Emitterade värdepapper - - - - 5 581 5 581 Derivat 331 - 94 - - 425 Skuld till koncernbolag - - - - 0 0 Övriga skulder - - - - 229 229 Efterställda skulder - - - - 1 729 1 729 Summa skulder 331 - 94 - 115 322 115 747 Derivat identifierade som säkringsinstrument Verkligt värde- optionenObligatoriskt Verkligt värde via övrigt totalresultat Upplupet anskaffningsvärde ===== SIDA 36 ===== 37DELÅRSRAPPORT JANUARI-SEPTEMBER 2024 NOBA BANK GROUP AB (PUBL) NOT 7 FINANSIELLA TILLGÅNGAR OCH SKULDERS VERKLIGA VÄRDEN - KONCERNEN VÄRDEN SEKm REDOVISAT VERKLIGT ÖVERVÄRDE (+) 30 SEPTEMBER 2024 VÄRDE VÄRDE UNDERVÄRDE (-) Tillgångar Kassa och tillgodohavande hos centralbanker 2 325 2 325 - Belåningsbara statsskuldsförbindelser¹ 330 330 - Utlåning till kreditinstitut¹ 2 107 2 107 - Utlåning till allmänheten 121 198 136 518 15 320 Obligationer och andra räntebärande värdepapper 15 893 15 893 - Aktier och andelar 113 113 - Derivat 393 393 - Övriga tillgångar 22 22 - Summa tillgångar 142 381 157 701 15 320 Skulder Skulder till kreditinstitut² 14 705 14 705 - Inlåning från allmänheten¹ 107 837 107 837 - Emitterade värdepapper 1 648 1 650 2 Derivat 289 289 - Övriga skulder 248 248 - Efterställda skulder 1 831 1 817 -14 Summa skulder 126 558 126 546 -12 31 DECEMBER 2023 Tillgångar Kassa och tillgodohavande hos centralbanker 1 173 1 173 - Belåningsbara statsskuldsförbindelser¹ 1 200 1 200 - Utlåning till kreditinstitut¹ 3 165 3 165 - Utlåning till allmänheten 110 121 124 055 13 934 Obligationer och andra räntebärande värdepapper 13 172 13 172 - Aktier och andelar 150 150 - Derivat 324 324 - Fordran på koncernbolag 0 0 - Övriga tillgångar 135 135 - Summa tillgångar 129 440 143 374 13 934 Skulder Skulder till kreditinstitut² 10 995 10 995 - Inlåning från allmänheten¹ 96 788 96 788 - Emitterade värdepapper 5 581 5 551 -30 Derivat 425 425 - Skulder på koncernbolag 0 0 - Övriga skulder 229 229 - Efterställda skulder 1 729 1 673 -56 Summa skulder 115 747 115 661 -86 1 Verkligt värde bedöms överensstämma med redovisat värde eftersom dessa är kortfristiga till sin natur. 2 Verkligt värde bedöms överensstämma med redovisat värde eftersom dessa löper med rörlig ränta. ===== SIDA 37 ===== 38DELÅRSRAPPORT JANUARI-SEPTEMBER 2024 NOBA BANK GROUP AB (PUBL) NOT 7 FINANSIELLA TILLGÅNGAR OCH SKULDERS VERKLIGA VÄRDEN - KONCERNEN BERÄKNING AV VERKLIGT VÄRDE VÄRDERINGSTEKNIK FÖR ATT FASTSTÄLLA VERKLIGT VÄRDE – NIVÅ 1. Verkligt värde på finansiella instrument som handlas på en aktiv marknad baseras på noterade marknadspriser på balansdagen. En marknad betraktas som aktiv om noterade priser från en börs, mäklare, industrigrupp, prissättnings - tjänst eller övervakningsmyndighet finns lätt och regelbundet tillgängliga och dessa priser representerar verkliga och regel - bundet förekommande marknadstransaktioner på armlängds avstånd. Det noterade marknadspris som används för koncer - nens finansiella tillgångar är den aktuella köpkursen. VÄRDERINGSTEKNIKER FÖR ATT FASTSTÄLLA VERKLIGT VÄRDE – NIVÅ 2. Verkligt värde för obligationer fastställs, liksom i nivå 1, från marknadspriser, med skillnaden att priserna inte bedöms härröra från en aktiv marknad. Marknadspriset härleds i detta fall från ställda köp- och säljpriser, men regelbunden handel sker inte i obligationen. Saknas mark - nadspriser beräknas värdet genom diskontering av förvän - tade kassaflöden. För diskontering används aktuell mark - nadsränta på värdepapper utställda av liknande emittenter. Verkligt värde på derivat fastställs som nuvärdet av framtida kassaflöden som baserats på observerbar marknadsdata. VÄRDERING TILL VERKLIGT VÄRDE MED HJÄLP AV VÄSENTLIGA, ICKE OBSERVERBARA INDATA – NIVÅ 3. I de fall ett eller flera väsentliga indata inte baseras på obser - verbar marknadsinformation klassificeras det berörda instru - mentet i nivå 3. Tabellen nedan visar finansiella instrument värderade till verkligt värde, utifrån hur klassificeringen i verkligt värdehierarkin gjorts. NOBA har innehav i tre onoterade aktier, Stabelo AB, Vipps AS samt VN Norge AS, som värderas till verkligt värde baserat på icke observerbara data. Per 2024-09-30 omvärderades akti - erna i Stabelo AB till SEK 87,5m motsvarande en nedskrivning om SEK 39,6m (-31%). Detta beroende på en makromiljö som resulterade i en lägre finansiell prognos. Vipps är beräknat till verkligt värde. Aktier i VN Norge AS har per 2024-09-30 beräknats med verkligt värde baserat på aktiekursen för Visa Inc, valutakursen USD/NOK, en likviditetsrabatt samt en konverteringskurs. Den del av NOBAs utlåning till allmänheten som värderas till verkligt värde via resultaträkningen beräknas baserat bland annat på antaganden kring livslängd, referensränta och värde på säkerheten. Utlåning till allmänheten klassificeras i sin helhet i nivå 3. VERKLIGT VÄRDE UPPLYSNING Värderingen av utlåning till allmänheten har fastställts baserat på observerbara marknadsdata genom att tillgångarnas förväntade framtida kassaflöden nuvärdesberäknas med en diskonteringsfaktor. De framtida förväntade kassaflödena har baserats på portföljens storlek per balansdagens slut och ett förväntat framtida kassaflöde på portföljens maximala löptid. Värdering avseende emitterade värdepapper och efterställda skulder baseras på noterade priser direkt eller indirekt. ÖVERFÖRINGAR MELLAN NIVÅERNA Det har inte förekommit några överföringar av finansiella instrument mellan nivåerna. KÄNSLIGHETSANALYS FÖR UTLÅNING TILL ALLMÄNHETEN VÄRDERAD TILL VERKLIGT VÄRDE I NIVÅ 3 En känslighetsanalys av utlåning till allmänheten värderad till verkligt värde i nivå 3 har gjorts genom att förändra antaganden av icke observerbar data i värderingsmodellen. Känslighetsanalysen är gjord i två delar: en parallell förflytt - ning av räntekurvan med 1 procentenheten och en minskning i husprisindex med 10 procentenheter. En parallelförflyttning av räntekurvan uppåt med +1 procent - enhet skulle resultera i en negativ förändring i verkligt värde om SEK 9m (-) och en parallelförflyttning av räntekurvan nedåt med -1 procentenhet skulle resultera i en positiv förändring i verkligt värde om SEK 2m (-). En omedelbar positiv föränd - ring i husprisindex med +10 procentenheter skulle resultera i en positiv förändring i verkligt värde om SEK 2m (-) och en negativ förändring om -10 procentenheter skulle resultera i en negativ förändring i verkligt värde om SEK 8m (-). Följande tabell visar förändringar som har skett för instru - ment i nivå 3: ===== SIDA 38 ===== 39DELÅRSRAPPORT JANUARI-SEPTEMBER 2024 NOBA BANK GROUP AB (PUBL) FINANSIELLA INSTRUMENT VÄRDERADE TILL NIVÅ 3 SEKm AKTIER OCH ANDELAR UTLÅNING TILL ALLMÄNHETEN SUMMA Ingående balans 1 januari 2024 150 878 1 028 Nyanskaffningar - 526 526 Valutakursförändring -1 - -1 Redovisat i resultaträkning 4 -1 2 Försäljningar - - - Förluster (-) redovisade i övrigt totalresultat -40 - -40 Vinster (+) redovisade i övrigt totalresultat - - - Utgående balans 30 september 2024 113 1 403 1 516 Ingående balans 1 januari 2023 168 - 168 Nyanskaffningar - 878 878 Valutakursförändring 2 - 2 Redovisat i resultaträkning 2 0 2 Försäljningar - - - Förluster (-) redovisade i övrigt totalresultat - 22 - -22 Vinster (+) redovisade i övrigt totalresultat - - - Utgående balans 31 december 2023 150 878 1 028 NOT 7 FINANSIELLA TILLGÅNGAR OCH SKULDERS VERKLIGA VÄRDEN - KONCERNEN FINANSIELLA INSTRUMENT REDOVISADE TILL VERKLIGT VÄRDE SEKm 30 SEPTEMBER 2024 NIVÅ 1 NIVÅ 2 NIVÅ 3 SUMMA Tillgångar Utlåning till allmänheten - - 1 403 1 403 Obligationer och andra räntebärande värdepapper 12 810 3 083 - 15 893 Aktier och andelar - - 113 113 Derivat - 393 - 393 Summa tillgångar 12 810 3 476 1 516 17 802 Skulder Derivat - 289 - 289 Summa skulder - 289 - 289 31 DECEMBER 2023 Tillgångar Utlåning till allmänheten - - 878 878 Obligationer och andra räntebärande värdepapper 10 390 2 782 - 13 172 Aktier och andelar - - 150 150 Derivat - 324 - 324 Summa tillgångar 10 390 3 106 1 028 14 524 Skulder Derivat - 425 - 425 Summa skulder - 425 - 425 ===== SIDA 39 ===== 40DELÅRSRAPPORT JANUARI-SEPTEMBER 2024 NOBA BANK GROUP AB (PUBL) NOT 8 RÖRELSESEGMENT Segmentinformationen presenteras utifrån högste verkstäl - lande beslutsfattarens perspektiv och segmenten identifieras utifrån den interna rapporteringen till den verkställande direktören som är identifierad som den högste verkställande beslutsfattaren. Flera resultatmått ingår när de presenteras för den högste verkställande beslutsfattaren för att fatta beslut om allokering av resurser och bedöma segmentets prestation, där det justerade rörelseresultatet från kärn - verksamheter och totalt ses som det huvudsakliga måtten. Resultat som inte är hänförliga till ett enskilt segment allokeras med fördelningsnycklar enligt interna principer som företagsledningen anser ger en rättvis fördelning till segmenten. Detta gäller inte för transformationskostnader. Affärsmodellen är att erbjuda allmänheten produkterna privatlån, kreditkort och hypotekslån (vilka inkluderar både bolån och kapitalfrigöringskrediter) och bedriva detta genom gränsöverskridande bankverksamhet i Sverige, Norge, Danmark, Finland, Tyskland och Spanien. Därutöver bedrivs på samma sätt även inlåningsverksamhet i motsvarande länder med tillägg för Nederländerna och Irland, vilken utgör en del av finansieringen för nämnda produkter. I segment övrigt ingår de marknader och/eller produkter där nyförsäljning inte sker, vilket avser privatlån i Tyskland och Spanien samt kreditkort i Spanien. Nordax-plattformen är representerad inom segmenten privatlån och hypotekslån, medan Bank Norwegian- plattformen är representerad inom segmenten privatlån och kreditkort. SHP ingår i hypotekslån-segmentet med sina kapitalfrigöringskrediter. Under det senaste kvartalet har det inte skett några föränd - ringar från tidigare perioder i de mätmetoder som använts för att fastställa rörelsesegment och redovisat segmentresultat. Segmentinformationen presenteras enligt ny uppställning jämfört med delårsrapporten januari-juni 2024 för att ytterli - gare betona den underliggande operativa verksamheten. Transformationskostnader exkluderas från rörelsekostna - derna och visas totalt på en separat rad som visar ett justerat rörelseresultat. Dessutom har alternativa nyckeltal lagts till för att visa segmentens utveckling och ytterligare en total kolumn för att separera segmentet Övrigt. Jämförelseperioderna presenteras enligt den nya uppställningen. ===== SIDA 40 ===== 41DELÅRSRAPPORT JANUARI-SEPTEMBER 2024 NOBA BANK GROUP AB (PUBL) NOT 8 RÖRELSESEGMENT JUL-SEP 2024 SEKm PRIVATLÅN KREDITKORT HYPOTEKSLÅN KÄRN- VERK- SAMHETER ÖVRIGT TOTALT Resultaträkningen Ränteintäkter 2 618 574 379 3 572 29 3 601 Räntekostnader -868 -145 -210 -1 222 -11 -1 234 Summa räntenetto 1 750 430 169 2 349 18 2 367 Provisionsintäkter 64 173 1 238 0 238 Provisionskostnader -6 -63 0 -70 0 -71 Nettoresultat av finansiella transaktioner -11 -2 -1 -14 0 -13 Summa rörelseintäkter 1 798 538 168 2 504 18 2 521 Allmänna administrationskostnader -240 -61 -33 -334 -7 -340 Av- och nedskrivningar av materiella och övriga immateriella tillgångar -10 -6 -1 -16 0 -16 Övriga rörelsekostnader -114 -112 -4 -230 0 -230 Summa rörelsekostnader exkl. transformationskostnader -363 -179 -37 -580 -7 -586 Justerat rörelseresultat före kreditförluster 1 434 359 131 1 925 11 1 935 Kreditförluster, netto -815 -131 -8 -955 -30 -985 Justerat rörelseresultat 619 228 123 970 -20 950 Avskrivningar av transaktionsövervärden -15 -18 0 -33 0 -34 Transformationskostnader¹ - - - - - -109 Rörelseresultat 604 210 123 937 -20 807 Balansräkningen Utlåning till allmänheten 84 389 18 046 17 789 120 224 974 121 198 Eget kapital exklusive immateriella tillgångar samt primärkapitalinstrument 9 057 1 902 921 11 879 105 11 984 Räntenettomarginal (%) 8,5% 9,7% 3,8% 8,0% 7,0% 7,9% Justerad kvot mellan kostnader och intäkter² (K/I tal) (%) 20,2% 33,2% 22,2% 23,1% 39,6% 23,3% Kreditförluster (%) 3,9% 3,0% 0,2% 3,2% 11,9% 3,3% Justerad avkastning på eget kapital exkl. immateriella tillgångar samt primärkapitalin - strument³ (%) 18,8% 34,5% 38,0% 22,8% -55,0% 22,1% ¹Transformationskostnader är inte allokerade per segment. ²Beräknad på summa rörelsekostnader exkl. transformationskostnader i relation till summa rörelseintäkter. ³Beräknad på justerat rörelseresultat. ===== SIDA 41 ===== 42DELÅRSRAPPORT JANUARI-SEPTEMBER 2024 NOBA BANK GROUP AB (PUBL) NOT 8 RÖRELSESEGMENT APR-JUN 2024 SEKm PRIVATLÅN KREDITKORT HYPOTEKSLÅN KÄRN- VERK- SAMHETER ÖVRIGT TOTALT Resultaträkningen Ränteintäkter 2 526 536 391 3 453 32 3 485 Räntekostnader -866 -140 -221 -1 226 -13 -1 239 Summa räntenetto 1 660 396 170 2 226 19 2 246 Provisionsintäkter 71 175 1 247 0 248 Provisionskostnader -8 -69 -1 -77 0 -76 Nettoresultat av finansiella transaktioner -16 -1 -2 -19 0 -20 Summa rörelseintäkter 1 707 501 169 2 377 20 2 398 Allmänna administrationskostnader -245 -61 -34 -340 -9 -348 Av- och nedskrivningar av materiella och övriga immateriella tillgångar -13 -2 -1 -16 0 -16 Övriga rörelsekostnader -105 -110 -6 -221 0 -221 Summa rörelsekostnader exkl. transformationskostnader -363 -172 -40 -576 -9 -585 Justerat rörelseresultat före kreditförluster 1 343 329 129 1 801 11 1 813 Kreditförluster, netto -759 -128 -16 -903 -29 -932 Justerat rörelseresultat 584 200 113 898 -18 881 Avskrivningar av transaktionsövervärden -15 -18 0 -34 0 -34 Transformationskostnader¹ - - - - - -82 Rörelseresultat 569 182 113 864 -18 765 Balansräkningen Utlåning till allmänheten 80 977 17 309 17 718 116 003 1 069 117 073 Eget kapital exklusive immateriella tillgångar samt primärkapitalinstrument 8 553 1 793 901 11 248 113 11 361 Räntenettomarginal (%) 8,3% 9,4% 3,9% 7,8% 6,9% 7,8% Justerad kvot mellan kostnader och intäkter² (K/I tal) (%) 21,3% 34,4% 23,8% 24,2% 45,9% 24,4% Kreditförluster (%) 3,8% 3,0% 0,4% 3,2% 10,2% 3,2% Justerad avkastning på eget kapital exkl. immateriella tillgångar samt primärkapitalin - strument³ (%) 19,0% 33,0% 36,4% 22,6% -48,1% 21,9% ¹Transformationskostnader är inte allokerade per segment. ²Beräknad på summa rörelsekostnader exkl. transformationskostnader i relation till summa rörelseintäkter. ³Beräknad på justerat rörelseresultat. ===== SIDA 42 ===== 43DELÅRSRAPPORT JANUARI-SEPTEMBER 2024 NOBA BANK GROUP AB (PUBL) NOT 8 RÖRELSESEGMENT JUL-SEP 2023 SEKm PRIVATLÅN KREDITKORT HYPOTEKSLÅN KÄRN- VERK- SAMHETER ÖVRIGT TOTALT Resultaträkningen Ränteintäkter 2 234 445 358 3 037 43 3 079 Räntekostnader -701 -97 -198 -996 -15 -1 011 Summa räntenetto 1 533 348 159 2 041 28 2 068 Provisionsintäkter 58 141 1 199 1 201 Provisionskostnader 0 -58 0 -58 -1 -58 Nettoresultat av finansiella transaktioner 5 1 1 7 0 5 Summa rörelseintäkter 1 597 432 161 2 189 28 2 216 Allmänna administrationskostnader -240 -53 -35 -328 -20 -346 Av- och nedskrivningar av materiella och övriga immateriella tillgångar -10 -4 0 -14 0 -14 Övriga rörelsekostnader -145 -155 -15 -315 0 -315 Summa rörelsekostnader exkl. transformationskostnader -394 -212 -50 -657 -20 -675 Justerat rörelseresultat före kreditförluster 1 202 219 111 1 532 8 1 541 Kreditförluster, netto -896 -135 -23 -1 055 -51 -1 105 Justerat rörelseresultat 306 84 87 478 -43 436 Avskrivningar av transaktionsövervärden -15 -19 0 -35 0 -35 Transformationskostnader¹ - - - - - -28 Rörelseresultat 291 65 87 443 -43 373 Balansräkningen Utlåning till allmänheten 75 105 13 976 17 258 106 339 1 411 107 750 Eget kapital exklusive immateriella tillgångar samt primärkapitalinstrument 7 898 1 451 863 10 212 149 10 362 Räntenettomarginal (%) 8,4% 10,4% 3,8% 7,9% 7,5% 7,9% Justerad kvot mellan kostnader och intäkter² (K/I tal) (%) 24,7% 49,2% 31,2% 30,0% 71,8% 30,5% Kreditförluster (%) 4,9% 4,0% 0,6% 4,1% 13,8% 4,2% Justerad avkastning på eget kapital exkl. immateriella tillgångar samt primärkapitalin - strument³ (%) 12,0% 18,7% 32,5% 14,7% -90,6% 13,0% ¹Transformationskostnader är inte allokerade per segment. ²Beräknad på summa rörelsekostnader exkl. transformationskostnader i relation till summa rörelseintäkter. ³Beräknad på justerat rörelseresultat. ===== SIDA 43 ===== 44DELÅRSRAPPORT JANUARI-SEPTEMBER 2024 NOBA BANK GROUP AB (PUBL) NOT 8 RÖRELSESEGMENT JAN-SEP 2024 SEKm PRIVATLÅN KREDITKORT HYPOTEKSLÅN KÄRN- VERK- SAMHETER ÖVRIGT TOTALT Resultaträkningen Ränteintäkter 7 569 1 621 1 151 10 342 96 10 438 Räntekostnader -2 569 -418 -653 -3 640 -38 -3 678 Summa räntenetto 5 000 1 203 498 6 701 58 6 760 Provisionsintäkter 201 487 3 691 1 691 Provisionskostnader -19 -193 -1 -214 -1 -215 Nettoresultat av finansiella transaktioner -33 -4 -4 -41 -1 -41 Summa rörelseintäkter 5 148 1 493 496 7 137 58 7 195 Allmänna administrationskostnader -724 -186 -98 -1 008 -26 -1 034 Av- och nedskrivningar av materiella och övriga immateriella tillgångar -34 -11 -2 -47 -1 -47 Övriga rörelsekostnader -333 -302 -18 -654 0 -655 Summa rörelsekostnader exkl. transformationskostnader -1 091 -500 -117 -1 709 -27 -1 736 Justerat rörelseresultat före kreditförluster 4 057 993 379 5 429 31 5 459 Kreditförluster, netto -2 489 -397 -26 -2 912 -95 -3 008 Justerat rörelseresultat 1 567 596 353 2 516 -64 2 451 Avskrivningar av transaktionsövervärden -44 -54 -1 -100 -1 -101 Transformationskostnader¹ - - - - - -243 Rörelseresultat 1 523 542 352 2 416 -65 2 108 Balansräkningen Utlåning till allmänheten 84 389 18 046 17 789 120 224 974 121 198 Eget kapital exklusive immateriella tillgångar samt primärkapitalinstrument 9 057 1 902 921 11 879 105 11 984 Räntenettomarginal (%) 8,3% 9,6% 3,8% 7,8% 7,0% 7,8% Justerad kvot mellan kostnader och intäkter² (K/I tal) (%) 21,2% 33,5% 23,7% 23,9% 46,4% 24,1% Kreditförluster (%) 4,1% 3,2% 0,2% 3,4% 11,4% 3,5% Justerad avkastning på eget kapital exkl. immateriella tillgångar samt primärkapitalin - strument³ (%) 16,8% 32,7% 37,9% 21,0% -56,5% 20,2% ¹Transformationskostnader är inte allokerade per segment. ²Beräknad på summa rörelsekostnader exkl. transformationskostnader i relation till summa rörelseintäkter. ³Beräknad på justerat rörelseresultat. ===== SIDA 44 ===== 45DELÅRSRAPPORT JANUARI-SEPTEMBER 2024 NOBA BANK GROUP AB (PUBL) NOT 8 RÖRELSESEGMENT JAN-SEP 2023 SEKm PRIVATLÅN KREDITKORT HYPOTEKSLÅN KÄRN- VERK- SAMHETER ÖVRIGT TOTALT Resultaträkningen Ränteintäkter 5 940 1 228 963 8 130 128 8 258 Räntekostnader -1 638 -225 -494 -2 357 -37 -2 394 Summa räntenetto 4 302 1 003 468 5 773 91 5 864 Provisionsintäkter 158 382 3 543 3 547 Provisionskostnader 0 -153 0 -153 -2 -155 Nettoresultat av finansiella transaktioner -6 -1 -1 -7 0 -8 Summa rörelseintäkter 4 455 1 231 470 6 156 92 6 248 Allmänna administrationskostnader -711 -151 -110 -973 -43 -1 014 Av- och nedskrivningar av materiella och övriga immateriella tillgångar -28 -13 -2 -43 -8 -51 Övriga rörelsekostnader -424 -384 -54 -862 -2 -864 Summa rörelsekostnader exkl. transformationskostnader -1 163 -548 -167 -1 878 -53 -1 929 Justerat rörelseresultat före kreditförluster 3 292 683 303 4 278 39 4 319 Kreditförluster, netto -2 215 -307 -63 -2 586 -182 -2 768 Justerat rörelseresultat 1 077 376 240 1 693 -143 1 552 Avskrivningar av transaktionsövervärden -45 -56 -1 -102 -1 -103 Transformationskostnader¹ - - - - - -182 Rörelseresultat 1 032 320 239 1 591 -144 1 266 Balansräkningen Utlåning till allmänheten 75 105 13 976 17 258 106 339 1 411 107 750 Eget kapital exklusive immateriella tillgångar samt primärkapitalinstrument 7 898 1 451 863 10 212 149 10 362 Räntenettomarginal (%) 8,5% 10,7% 3,8% 8,0% 7,9% 8,0% Justerad kvot mellan kostnader och intäkter² (K/I tal) (%) 26,1% 44,5% 35,5% 30,5% 57,5% 30,9% Kreditförluster (%) 4,4% 3,3% 0,5% 3,6% 15,8% 3,8% Justerad avkastning på eget kapital exkl. immateriella tillgångar samt primärkapitalin - strument³ (%) 13,9% 27,6% 28,3% 17,1% -89,1% 15,3% ¹Transformationskostnader är inte allokerade per segment. ²Beräknad på summa rörelsekostnader exkl. transformationskostnader i relation till summa rörelseintäkter. ³Beräknad på justerat rörelseresultat. ===== SIDA 45 ===== 46DELÅRSRAPPORT JANUARI-SEPTEMBER 2024 NOBA BANK GROUP AB (PUBL) NOT 9 RÄNTENETTO - KONCERNEN SEKm JUL-SEP 2024 APR-JUN 2024 JUL-SEP 2023 JAN-SEP 2024 JAN-SEP 2023 Ränteintäkter utlåning till kreditinstitut och centralbanker 51 43 40 131 87 Ränteintäkter belåningsbara statsskuldsförbindelser 12 40 2 80 2 Ränteintäkter utlåning till allmänheten 3 370 3 241 2 887 9 745 7 790 Ränteintäkter obligationer och andra räntebärande värdepapper 168 159 149 480 378 Övrigt 0 1 1 1 1 Summa ränteintäkter 3 601 3 485 3 079 10 438 8 258 varav ränteintäkter enligt effektivräntemetoden 3 482 3 351 2 925 10 043 7 867 Räntekostnader inlåning från allmänheten -989 -993 -762 -2 934 -1 767 Räntekostnader till kreditinstitut -178 -175 -139 -524 -348 Räntekostnader emitterade värdepapper -21 -24 -85 -95 -240 Räntekostnader efterställda skulder -48 -55 -51 -156 -104 Räntekostnader på leasingskulder 0 -1 0 -1 -1 Övrigt 4 9 26 34 66 Summa räntekostnader -1 234 -1 239 -1 011 -3 678 -2 394 varav räntekostnader enligt effektivräntemetoden samt räntor på derivat i säkringsredovisning -1 234 -1 239 -1 011 -3 678 -2 394 Räntenetto 2 367 2 246 2 068 6 760 5 864 NOT 10 PROVISIONSNETTO - KONCERNEN SEKm JUL-SEP 2024 APR-JUN 2024 JUL-SEP 2023 JAN-SEP 2024 JAN-SEP 2023 Intäkter Betalningar 199 196 170 558 456 Försäkringsförmedling och annan försäkring 29 40 20 101 55 Övrigt 10 12 11 32 36 Summa provisionsintäkter 238 248 201 691 547 Kostnader Betalningar -71 -76 -51 -215 -135 Övrigt 0 0 -7 0 -20 Summa provisionskostnader -71 -76 -58 -215 -155 Summa provisionsnetto 167 172 143 476 392 ===== SIDA 46 ===== 47DELÅRSRAPPORT JANUARI-SEPTEMBER 2024 NOBA BANK GROUP AB (PUBL) NOT 11 NETTORESULTAT AV FINANSIELLA TRANSAKTIONER - KONCERNEN SEKm JUL-SEP 2024 APR-JUN 2024 JUL-SEP 2023 JAN-SEP 2024 JAN-SEP 2023 Valutakursförändringar¹ -12 -20 -6 -53 -21 Finansiella tillgångar värderade till upplupet anskaffningsvärde - - - - 0 Finansiella tillgångar som redovisas via övrigt totalresulat 0 0 0 0 0 Säkringsredovisning 0 0 0 0 0 varav säkringsineffektivitet, kassaflödessäkringar 1 0 0 1 0 varav säkringsineffektivitet, verkligt värdesäkringar 0 0 - 0 - Verkligt värde via resultaträkningen -2 1 11 11 13 varav derivat 0 0 0 0 7 varav utlåning till allmänheten 0 0 -1 -1 0 varav räntebärande värdepapper -2 0 13 8 2 varav aktier 1 1 -1 4 4 Summa -13 -20 5 -41 -8 NOT 12 ÖVRIGA RÖRELSEKOSTNADER - KONCERNEN SEKm JUL-SEP 2024 APR-JUN 2024 JUL-SEP 2023 JAN-SEP 2024 JAN-SEP 2023 Marknadsföringskostnader -158 -141 -207 -431 -592 Externa kostnader hänförliga till kreditkort/försäljningskostnader -72 -80 -108 -224 -275 Summa -230 -221 -315 -655 -867 NOT 13 KREDITFÖRLUSTER - KONCERNEN SEKm JUL-SEP 2024 APR-JUN 2024 JUL-SEP 2023 JAN-SEP 2024 JAN-SEP 2023 Poster på balansräkningen Kreditförlustreserveringar Steg 1 10 -66 -286 -84 -661 Kreditförlustreserveringar Steg 2 -43 12 -53 -72 -132 Kreditförlustreserveringar Steg 3 -887 -819 -674 -2 658 -1 757 Summa poster på balansräkningen -920 -873 -1 013 -2 814 -2 550 Poster utanför balansräkningen Kreditförlustreserveringar Steg 1 -3 2 -29 -6 -50 Kreditförlustreserveringar Steg 2 0 0 0 0 0 Kreditförlustreserveringar Steg 3 0 0 0 0 0 Summa poster utanför balansräkningen -3 2 -29 -6 -50 Bortskrivningar -73 -73 -67 -216 -175 Återvinningar 11 12 4 28 7 Summa -62 -61 -63 -188 -168 Summa kreditförluster, netto -985 - 932 -1 105 -3 008 -2 768 1 I valutakursförändringar ingår effekten av valutaderivat som används för ekonomisk säkring. ===== SIDA 47 ===== 48DELÅRSRAPPORT JANUARI-SEPTEMBER 2024 NOBA BANK GROUP AB (PUBL) NOT 13 KREDITFÖRLUSTER - KONCERNEN ERHÅLLNA SÄKERHETER En del av NOBAs låneportfölj avser bolån och kapitalfrigö - ringskrediter (genom dotterbolaget SHP) och denna kreditgiv - ning är till största delen säkerställd med pantbrev i fastigheter alternativt bostadsrätter. Värdering av erhållen säkerhet är en del av kreditgivningsprocessen och säkerhetens värde utvärderas löpande genom uppdaterade datavärderingar. NOBAs policies avseende erhållna säkerheter har inte förändrats väsentligt under året och det har inte skett någon väsentlig förändring i kvaliteten på erhållna säkerheter. Per balansdagen överstiger genomsnittligt värde av erhållen säkerhet i fastigheter det redovisade värdet. Erhållen säkerhet bedöms således mitigera kreditrisken och begränsa den finansiella effekten vid fallissemang. KÄNSLIGHETSANALYS I allmänhet så leder en försämrad makroekonomisk utveck - ling i samhället till högre kreditförluster. Likaså brukar en förbättring av utvecklingen innebära lägre kreditförluster. Vid beräkning av framtida behovet av kreditförlustreserv så görs en bedömning av sannolikheten för att olika framtida scenarion inträffar. Detta sannolikhetsviktade utfall är det belopp som bokas som kreditförlustreserv. Nedan tabell visar hur kreditförlustreserven skulle påverkas om den baserats på ett negativt respektive positivt scenario. Känslighetsanalysen är baserad på en analys av samman - satta känsligheter av de ECL modeller som appliceras inom koncernen. För Nordax-plattformens lån innebär ett pessimistiskt scenario en ökad sannolikhet av det pessimis - tiska makroscenariot från ett neutralt antagande på 5% till 30%. För närvarande tillämpas 5% (6% per den 31 december 2023). För Bank Norwegian-plattformens lån är det pessimis - tiska scenariot baserat på en 100% viktning av det pessimis - tiska scenariot (för närvarande är den neutrala viktningen 32,5%, den optimistiska viktningen 30% och den pessimis - tiska viktningen 37,5% vilka är desamma per 31 december 2023). För Nordax-plattformens lån innebär det optimistiska scenariot en minskning av sannolikheten av ett pessimistiskt makroscenario till 1% och för Bank Norwegian-plattformen tillämpas en 100% viktning av ett optimistiskt scenario. Det pessimistiska scenariot innebär att ECL påverkas negativt med SEK 319m (264 per den 31 december 2023) varav SEK 252m (197 per den 31 december 2023) är hänförligt till Nordax- plattformens lån och SEK 67m (67 per den 31 december 2023) är hänförligt till Bank Norwegian-plattformens lån. Medan det optimistiska scenariot innebär att ECL påverkas positivt med SEK 105m (92 per den 31 december 2023) varav SEK 40m (32 per den 31 december 2023) är hänförligt till Nordax- plattformens lån och SEK 65m (60 per den 31 december 2023) är hänförligt till Bank Norwegian-plattformens lån. KÄNSLIGHETSANALYS SEKm SANNOLIKHETS- PESSIMISTISKT OPTIMISTISKT PESSIMISTISKT OPTIMISTISKT 30 SEPTEMBER 2024 VIKTAT SCENARIO SCENARIO SCENARIO SCENARIO KREDITFÖRLUSTRESERV SKILLNAD JÄMFÖRT MED SANNOLIKHETS VIKTAT I % Koncernen 10 886 319 -105 2,9% -1,0% 31 DECEMBER 2023 Koncernen 8 689 264 -92 3,0% -1,1% ===== SIDA 48 ===== 49DELÅRSRAPPORT JANUARI-SEPTEMBER 2024 NOBA BANK GROUP AB (PUBL) FÖRÄNDRINGSANALYS SEKm 30 SEPTEMBER 2024 BRUTTO RESERVER NETTO STEG 1 STEG 2 STEG 3 STEG 1 STEG 2 STEG 3 Utgående reserv 31 december 2023 97 994 6 246 13 692 -1 713 -995 -5 981 109 243 Överföringar mellan steg Till/från steg 1 -3 443 - - 205 - - -3 238 Till/från steg 2 - -150 - - 52 - -98 Till/från steg 3 - - 5 283 - - -2 075 3 208 Utgivning av lån 20 973 866 246 -313 -141 -84 21 547 Bortbokade tillgångar -8 641 -446 -835 117 50 334 -9 421 Förändringar i riskkomponenter - - - -104 -42 -297 -443 Valutakursförändringar mm. -753 -57 -295 5 5 92 -1 003 Utgående reserv 30 september 2024 106 131 6 459 18 091 -1 803 -1 071 -8 011 119 796 31 DECEMBER 2023 BRUTTO RESERVER NETTO STEG 1 STEG 2 STEG 3 STEG 1 STEG 2 STEG 3 Utgående reserv 31 december 2022 79 668 5 317 9 728 -932 -761 -4 264 88 756 Överföringar mellan steg Till/från steg 1 -4 409 - - 25 - - -4 384 Till/från steg 2 - -32 - - 22 - -10 Till/från steg 3 - - 4 721 - - -1 905 2 816 Utgivning av lån 34 520 1 832 876 -573 -311 -296 36 048 Bortbokade tillgångar -10 892 -580 -1 117 99 60 457 -11 973 Förändringar i riskkomponenter - - - -359 -34 -203 -596 Valutakursförändringar mm. -893 -291 -516 27 29 230 -1 414 Utgående reserv 31 december 2023 97 994 6 246 13 692 -1 713 -995 -5 981 109 243 NOT 13 KREDITFÖRLUSTER - KONCERNEN ===== SIDA 49 ===== 50DELÅRSRAPPORT JANUARI-SEPTEMBER 2024 NOBA BANK GROUP AB (PUBL) SEKm JAN-SEP 2024 JAN-SEP 2023 Justeringar för ej kassaflödespåverkande poster Orealiserade valutakurseffekter 253 -175 Av- och nedskrivningar av materiella och övriga immateriella tillgångar 47 126 Avskrivningar av transaktionsövervärden 101 103 Periodisering av finansieringskostnader 12 18 Periodisering av förvärvade övervärden utlåning till allmänheten 147 150 Orealiserade värdeförändringar på obligationer och andra räntebärande värdepapper -7 -83 Värdeförändring aktier och andelar -4 -4 Orealiserade värdeförändringar på derivat -228 -21 Verkligt värdeförändring utlåning till allmänheten 1 - Kreditförluster 3 757 3 151 Summa 4 080 3 265 NOT 14 UPPLYSNINGAR OM KASSAFLÖDESANALYSEN - KONCERNEN Erhållna och betalda räntor SEKm JAN-SEP 2024 JAN-SEP 2023 I kassaflödet från den löpande verksamheten ingår erhållen och betald ränta med följande belopp Erhållen ränta 9 179 7 079 Betald ränta 2 085 1 085 NOT 15 STÄLLDA SÄKERHETER OCH ÅTAGANDEN - KONCERNEN STÄLLDA SÄKERHETER FÖR EGNA SKULDER SEKm 2024-09-30 2023-12-31 Utlåning till allmänheten 18 667 15 447 Utlåning till kreditinstitut 831 551 Lämnade kontantsäkerheter för derivat 22 135 Summa 19 520 16 133 ÅTAGANDEN SEKm (Nominella belopp) 2024-09-30 2023-12-31 Beviljade men ej utbetalda lån 281 86 Beviljade men ej utnyttjade kortkrediter 55 023 58 107 Summa 55 304 58 193 varav föremål för nedskrivningsprövning 55 304 58 193 Samtliga ställda säkerheter avser koncernens tillgångsrelaterade finansieringsverksamhet; värdepapperisering och finansiering mot pant hos internationella banker samt derivatkontrakt. ===== SIDA 50 ===== 51DELÅRSRAPPORT JANUARI-SEPTEMBER 2024 NOBA BANK GROUP AB (PUBL) NOT 16 TRANSAKTIONER MED NÄRSTÅENDE FORDRINGAR SKULDER INTÄKTER KOSTNADER SEKm 24-09-30 23-12-31 24-09-30 23-12-31 JAN-SEP 2024 JAN-SEP 2023 JAN-SEP 2024 JAN-SEP 2023 NOBA Holding AB (publ) - 5 - -19 - - - - NOBA Group AB (publ) - 5 - -680 - - -28 -42 Svensk Hypotekspension AB 3 812 2 237 - -47 198 103 0 -1 NOBA Sverige AB 7 63 -7 -63 0 0 - - Nordax Sverige 5 AB (publ) 7 0 -297 -256 51 35 - - Nordax Sweden Mortgage 1 AB (publ) 0 0 -49 -18 4 - - -3 NOBA Finland 1 AB (publ) 4 0 -16 - 29 - - - Lilienthal Finance Ltd - - -6 -21 - - - -25 Övriga närstående 240 - 0 -4 3 - -57 -48 Summa 4 070 2 310 -376 -1 109 285 138 -85 -119 I januari 2024 ökade den koncerninterna finansieringen mellan NOBA Bank Group AB (publ) (som långivare) och Svensk Hypotekspension AB (som låntagare). Detta skedde i samband med att Svensk Hypotekspension, genom dotterbo - laget Svensk Hypotekspension Fond 4 AB (publ), återbetalade obligationslikviden till investerarna. Under kvartalet har Svensk Hypotekspension, genom dotter - bolaget Svensk Hypotekspension 5 AB (publ), utökat sin ware - house finansiering med en internationell bank. I samband med detta minskade den koncerninterna finansieringen mellan NOBA Bank Group AB (publ) (som långivare) och Svensk Hypotekspension AB (som låntagare) med motsva - rande belopp. I samband med förvärvet av Bank Norwegian ASA emitterade NOBA Bank Group AB (publ) SEK 650m i supplementärkapital, vilket tecknades av NOBA Group AB. NOBA Bank Group AB har kostnader för ränta avseende supplementärkapital och management-avgifter till NOBA Group AB. Den 1 juli genomfördes en koncernintern fusion genom vilken NOBA Holding AB (publ) respektive NOBA Group AB (publ) absorberades av NOBA Bank Group AB (publ). I samband med nedströmsfusionen upphörde samtliga koncerninterna fordringar och skulder. Vid fusionen inträdde NOBA Bank Group AB (publ) som emittent och övertog därmed samt - liga åtaganden och förpliktelser under de obligationer som ursprungligen var emitterade av NOBA Holding. De tidigare koncerninterna supplementärkapitalet ersättes med det externt emitterade supplementärkapitalet. Som övriga närstående, ur ett koncernperspektiv, ingår Nordic Capital Fund VIII och Nordic Capital Fund IX och de bolag som fonderna har ett bestämmande inflytande i. Dessa transaktioner sker på marknadsmässiga villkor och är en del av ordinarie verksamhet och kostnaden uppgår för perioden till SEK 57m (48). Genom värdepapperisering av en portfölj med förfallna ford - ringar som genomfördes den 2 juli uppstod en ny motpart som ingår i övriga närstående. Tabellen nedan visar mellanhavanden ur NOBA Bank Group ABs (publ) perspektiv. ===== SIDA 51 ===== 52DELÅRSRAPPORT JANUARI-SEPTEMBER 2024 NOBA BANK GROUP AB (PUBL) NOT 17 VÄSENTLIGA HÄNDELSER EFTER BALANSDAGEN Den 9 oktober utökade NOBA, genom dotterbolaget Nordax Sverige 5 AB (publ), en bilateral säkerställd finansiering med en internationell bank. Utökningen omfattade SEK 1 000m och finansieringen uppgår därefter till SEK 5 000m. Den 29 oktober tilldelades NOBA betyget C- av ratinginsti - tutet ISS ESG, i dess bedömning av bankens hållbarhetsar - bete. Bedömningen avspeglar NOBA:s tydliga och ambitiösa fokus på faktorer inom miljöpåverkan, socialt ansvar samt etisk bolagsstyrning. ===== SIDA 52 ===== 53DELÅRSRAPPORT JANUARI-SEPTEMBER 2024 NOBA BANK GROUP AB (PUBL) NOT 18 UPPLYSNING OM FUSION Den 1 juli 2024 genomfördes en nedströmsfusion mellan NOBA Holding AB, NOBA Group AB och NOBA Bank Group AB (publ). Fusionen genomfördes med NOBA Holding AB och NOBA Group AB som de överlåtande bolagen och NOBA Bank Group AB (publ) som det övertagande bolaget. Värdering av tillgångar och skulder som övertagits genom fusion gjordes utifrån förhållandena på fusionsdagen och med ledning av de värderingsprinciper som NOBA Bank Group AB (publ) tillämpar vid upprättande av årsredovisning och redovisas i balansräkningen. Skillnaden mellan de överlåtande bolagens värden på till - gångar och skulder på fusionsdagen redovisas som fusionsdif - ferens inom eget kapital i det övertagande bolaget. Vid fusionen inträdde NOBA Bank Group AB (publ) som emittent och övertog därmed samtliga åtaganden och förpliktelser under de obligationer som ursprungligen var emitterade av NOBA Holding. De tidigare koncerninterna supplementärkapitalet ersättes med det externt emitterade supplementärkapitalet. SEKm 2024-07-01 Övertagna tillgångar Utlåning till kreditinstitut 158 Aktuell skattefordran 16 Övriga tillgångar 23 Förbetalda kostnader och upplupna intäkter 2 Summa övertagna tillgångar 199 Övertagna skulder Övriga skulder 1 Upplupna kostnader och förutbetalda intäkter 2 Summa övertagna skulder 3 Effekt av fusion i eget kapital 196 ===== SIDA 53 ===== 54DELÅRSRAPPORT JANUARI-SEPTEMBER 2024 NOBA BANK GROUP AB (PUBL) MODERBOLAGET SEKm JUL-SEP 2024 APR-JUN 2024 JUL-SEP 2023 JAN-SEP 2024 JAN-SEP 2023 Rörelseintäkter Ränteintäkter 3 435 3 344 2 921 9 995 7 835 varav ränteintäkter enligt effektivräntemetoden 3 338 3 236 2 777 9 667 7 462 Räntekostnader -1 160 -1 174 -938 -3 471 -2 199 Summa räntenetto 2 276 2 170 1 983 6 525 5 636 Provisionsintäkter 215 224 185 623 511 Provisionskostnader -70 -76 -58 -214 -156 Nettoresultat av finansiella transaktioner -14 -20 7 -41 -7 Övriga rörelseintäkter¹ 29 30 17 84 35 Summa rörelseintäkter 2 436 2 328 2 134 6 977 6 019 Rörelsekostnader Allmänna administrationskostnader -448 -419 -383 -1 264 -1 136 Av- och nedskrivningar av materiella och övriga immateriella tillgångar -9 -10 -8 -28 -24 Avskrivningar av transaktionsövervärden -146 -148 -154 -442 -454 Övriga rörelsekostnader -226 -215 -307 -637 -838 Summa rörelsekostnader -829 -792 -852 -2 372 -2 452 Resultat före kreditförluster 1 607 1 536 1 282 4 605 3 567 Kreditförluster, netto -981 -920 -1 085 -2 994 -2 787 Rörelseresultat 626 616 197 1 611 780 Skatt på periodens resultat -197 -177 -53 -494 -240 Periodens resultat 429 439 144 1 117 540 Hänförligt till: Moderföretagets aktieägare 372 381 110 968 446 Innehavare av primärkapital 57 58 34 149 94 1 Rörelseintäkterna för moderbolaget avser bland annat intäkter för lån som värdepapperiserats. FINANSIELLA RAPPORTER - MODERBOLAGET RESULTATRÄKNING I SAMMANDRAG ===== SIDA 54 ===== 55DELÅRSRAPPORT JANUARI-SEPTEMBER 2024 NOBA BANK GROUP AB (PUBL) RAPPORT ÖVER TOTALRESULTAT I SAMMANDRAG MODERBOLAGET SEKm JUL-SEP 2024 APR-JUN 2024 JUL-SEP 2023 JAN-SEP 2024 JAN-SEP 2023 Periodens resultat 429 439 144 1 117 540 Poster som ska omklassificeras till resultaträkningen Vinster och förluster vid omvärdering av kassaflödessäkringar under perioden -86 -2 -7 -68 -31 Skatt på vinster och förluster vid omvärdering av kassaflödessäkringar under perioden 18 0 1 14 6 Summa kassaflödessäkringar -68 -1 -6 -54 -25 Skuldinstrument värderade till verkligt värde via övrigt totalresultat 9 -1 0 12 -1 Skatt på skuldinstrument värderade till verkligt värde via övrigt totalresultat -1 0 0 -2 0 Summa skuldinstrument värderade till verkligt värde 8 -1 0 10 -1 Omräkning av utländsk verksamhet -628 170 235 -575 -664 Skatt på omräkning av utländsk verksamhet 79 -16 -26 81 54 Säkringsredovisning av nettoinvestering i utländsk verksamhet 396 -121 -177 326 351 Skatt på säkringsredovisning av nettoinvestering i utländsk verksamhet -82 26 37 -67 -72 Summa omräkning av utländsk verksamhet -235 59 69 -235 -331 Poster som inte ska omklassificeras i resultaträkningen Eget kapitalinstrument värderade till verkligt värde via övrigt totalresultat -40 - - -40 -22 Summa eget kapitalinstrument värderade till verkligt värde via övrigt totalresultat -40 - - -40 -22 Summa övrigt totalresultat -258 57 63 -320 -379 Periodens totalresultat 171 496 207 797 161 Hänförligt till: Moderföretagets aktieägare 114 403 173 648 67 Innehavare av primärkapital 57 93 34 149 94 ===== SIDA 55 ===== 56DELÅRSRAPPORT JANUARI-SEPTEMBER 2024 NOBA BANK GROUP AB (PUBL) BALANSRÄKNING I SAMMANDRAG MODERBOLAGET SEKm 30 SEP 2024 31 DEC 2023 Tillgångar Kassa och tillgodohavande hos centralbanker 2 325 1 173 Belåningsbara statsskuldsförbindelser 330 1 200 Utlåning till kreditinstitut 1 174 2 517 Utlåning till allmänheten 110 864 100 507 Obligationer och andra räntebärande värdepapper 16 133 13 226 Aktier och andelar 113 150 Aktier i koncernföretag 1 030 1 030 Derivat 393 324 Immateriella tillgångar 5 940 6 542 Materiella tillgångar 9 10 Aktuell skattefordran 11 4 Uppskjuten skattefordran 115 128 Övriga tillgångar 3 994 2 593 Förutbetalda kostnader och upplupna intäkter 71 59 Summa tillgångar 142 501 129 463 SKULDER, AVSÄTTNINGAR OCH EGET KAPITAL Skulder Inlåning från allmänheten 107 837 96 788 Emitterade värdepapper 1 605 3 385 Skulder till värdepapperiseringsföretag¹ 7 761 5 383 Derivat 289 425 Aktuell skatteskuld 197 146 Uppskjuten skatteskuld 651 717 Övriga skulder 1 125 1 584 Upplupna kostnader och förutbetalda intäkter 590 328 Efterställda skulder 1 831 1 729 Summa skulder 121 886 110 485 Eget kapital Aktiekapital 73 73 Överkursfond 4 476 4 476 Andra fonder -818 -522 Primärkapitalinstrument 2 159 1 354 Balanserad vinst 13 609 12 962 Periodens resultat 1 117 635 Summa eget kapital 20 616 18 978 Summa skulder, avsättningar och eget kapital 142 501 129 463 1 Skulder till värdepapperiseringsföretag avser i huvudsak skulder för den värdepapperiserade utlåningen till allmänheten. ===== SIDA 56 ===== 57DELÅRSRAPPORT JANUARI-SEPTEMBER 2024 NOBA BANK GROUP AB (PUBL) MODERBOLAGET SEKm TOTAL BUNDET EGET KAPITAL FRITT EGET KAPITAL Ingående balans 1 januari 2024 73 61 4 476 16 -630 31 13 597 17 624 1 354 18 978 Totalresultat Periodens resultat - - - - - - 968 968 149 1 117 Övrigt totalresultat - - - -30 -235 -54 - -320 - -320 Summa totalresultat - - - -30 -235 -54 968 648 149 797 Betald ränta primärkapitalinstrument - - - - - - - - -147 -147 Förändring primärkapitalinstrument - - - - - - -12 -12 12 0 Emitterat primärkapitalinstrument¹ - - - - - - - - 791 791 Fond för utvecklingsutgifter Tillkommande aktiveringar - 36 - - - - -36 0 - 0 Avskrivningar - -13 - - - - 13 0 - 0 Summa fond för utvecklingsutgifter - 23 - - - - -23 0 - 0 Transaktioner med aktieägare Effekt av fusion - - - - - - 196 196 - 196 Fondemission 0 - - - - - - 0 - 0 Lämnat koncernbidrag - - - - - - - - - - Skatt på koncernbidrag - - - - - - - - - - Summa transaktioner med aktieägare 0 - - - - - 196 196 - 196 Utgående balans 30 september 2024 73 84 4 476 -14 -865 -23 14 726 18 457 2 159 20 616 Balanserad vinst inklusive periodens resultatKassaflödessäkring 3 Fond för utvecklingsutgifter³Aktiekapital Verkligt värdereserv³ Primärkapital- instrumentSummaOmräkning utländsk verksamhet, netto 3 Aktiekapitalet består av 500 000 000 aktier av samma slag med kvotvärde 0,1454 kr. ¹ Tillkommande transaktionskostnader under Q2 på SEK 8m. 2 Varav bundet SEK 7m. 3 Andra fonder FÖRÄNDRING EGET KAPITAL I SAMMANDRAG Överkursfond² ===== SIDA 57 ===== 58DELÅRSRAPPORT JANUARI-SEPTEMBER 2024 NOBA BANK GROUP AB (PUBL) FÖRÄNDRING EGET KAPITAL I SAMMANDRAG MODERBOLAGET SEKm TOTAL BUNDET EGET KAPITAL FRITT EGET KAPITAL Ingående balans 1 januari 2023 73 26 4 476 39 -108 161 13 136 17 803 1 470 19 273 Totalresultat Periodens resultat - - - - - - 446 446 94 540 Övrigt totalresultat - - - -23 -328 -25 - -376 -3 -379 Summa totalresultat - - - -23 -328 -25 446 70 91 161 Betald ränta primärkapitalinstrument - - - - - - - - -89 -89 Förändring i primärkapitalinstrument - - - - - - -5 -5 5 0 Återbetalning primärkapitalinstrument - - - - - - - - - - Fond för utvecklingsutgifter Tillkommande aktiveringar - - - - - - - - - - Avskrivningar - -1 - - - - 1 0 - 0 Nedskrivningar - - - - - - - - - - Summa fond för utvecklingsutgifter - -1 - - - - 1 0 - 0 Transaktioner med aktieägare Lämnat koncernbidrag - - - - - - - - - - Skatt på koncernbidrag - - - - - - - - - - Summa transaktioner med aktieägare - - - - - - - - - - Utgående balans 30 september 2023 73 25 4 476 16 -436 136 13 578 17 868 1 477 19 345 Balanserad vinst inklusive årets resultatKassaflödessäkring ² Fond för utvecklingsutgifter²Överkursfond¹Aktiekapital Verkligt värdereserv ² Primärkapital instrumentSummaOmräkning utländsk verksamhet, netto ² ¹ Varav bundet SEK 7m. 2 Andra fonder ===== SIDA 58 ===== 59DELÅRSRAPPORT JANUARI-SEPTEMBER 2024 NOBA BANK GROUP AB (PUBL) KASSAFLÖDESANALYS I SAMMANDRAG MODERBOLAGET SEKm NOT JAN-SEP 2024 JAN-SEP 2023 Den löpande verksamheten Rörelseresultat 1 611 780 Justeringar för poster som inte ingår i kassaflödet MB 3 4 379 3 487 Betalda inkomstskatter -432 -421 Kassaflöde från den löpande verksamheten före förändringar av den löpande verksamhetens tillgångar och skulder 5 558 3 846 Förändring av den löpande verksamhetens tillgångar och skulder Minskning/Ökning av belåningsbara statsskuldsförbindelser 870 - Minskning/Ökning av utlåning till allmänheten -14 519 -24 876 Minskning/Ökning av inlåning från allmänheten 10 750 18 978 Minskning/Ökning av obligationer och andra räntebärande värdepapper -2 916 -1 269 Minskning/Ökning av emitterade värdepapper -1 820 -1 228 Minskning/Ökning av skuld till värdepapperiseringsföretag 2 397 932 Förändring av derivatinstrument, netto 281 424 Minskning/Ökning av övriga tillgångar -1 072 -621 Minskning/Ökning av övriga skulder -684 1 245 Kassaflöde från den löpande verksamhetens tillgångar och skulder -6 714 -6 415 Summa kassaflöde från den löpande verksamheten -1 156 -2 569 Investeringsverksamheten Förvärv av materiella och immateriella tillgångar -58 -43 Kassaflöde från investeringsverksamheten -58 -43 Finansieringsverksamheten Emission av efterställda skulder 459 760 Återbetalning av efterställda skulder -357 - Emitterat primärkapitalinstrument¹ 791 - Betald ränta primärkapitalinstrument -147 -89 Kassaflöde från finansieringsverksamheten 746 671 Periodens kassaflöde -468 -1 941 Likvida medel vid periodens början 3 690 6 373 Infusionerade likvida medel 158 - Kursdifferenser likvida medel 118 118 Likvida medel vid periodens slut 3 499 4 550 ¹ Tillkommande transaktionskostnader under Q2 på SEK 8m. Likvida medel definieras som kassa och tillgodohavande hos centralbanker och utlåning till kreditinstitut. Pantsatt utlåning till kreditinstitut är tillgänglig för NOBA i samband med månatlig reglering enligt finansieringsavtal och definieras därför som likvida medel på grund av att de är pantsatta i maximalt 30 dagar och därmed kortfristiga. ===== SIDA 59 ===== 60DELÅRSRAPPORT JANUARI-SEPTEMBER 2024 NOBA BANK GROUP AB (PUBL) MODERBOLAGET NOT 1 REDOVISNINGS- OCH VÄRDERINGSPRINCIPER Delårsrapporten för moderbolaget har utformats i enlighet med lagen om årsredovisning i kreditinstitut och värde - pappersbolag (1995:1559). Även Rådet för Finansiell Rapporterings rekommendation Redovisning för juridiska personer (RFR 2) har tillämpats, samt Finansinspektionens föreskrifter och allmänna råd FFFS 2008:25 Årsredovisning i kreditinstitut och värdepappersbolag . Redovisningsprinciperna i delårsrapporten är oförändrade jämfört med årsredovisningen 2023. Under 2024 har inga nya och ändrade lagar, standarder och tolkningar trätt i kraft som haft någon väsentlig påverkan. ===== SIDA 60 ===== 61DELÅRSRAPPORT JANUARI-SEPTEMBER 2024 NOBA BANK GROUP AB (PUBL) KAPITALTÄCKNING - DEL 1 SEKm 30 SEP 2024 31 DEC 2023 Kapitalbas Kärnprimärkapital före lagstiftningsjusteringar 18 783 17 985 Sammanlagda lagstiftningsjusteringar av kärnprimärkapitalet -5 680 -6 099 Kärnprimärkapital efter lagstiftningsjusteringar 13 102 11 886 Övrigt primärkapital 2 159 1 354 Summa primärkapital 15 261 13 239 Supplementärt kapital 1 831 1 378 Kapitalbas netto 17 092 14 617 Riskexponeringsbelopp kreditrisk 86 883 78 540 Riskexponeringsbelopp marknadsrisk - 426 Riskexponeringsbelopp operativ risk 5 873 5 873 Riskvägt exponeringsbelopp för kreditvärdighetsjustering (CVA) 132 77 Summa riskexponeringsbelopp 92 888 84 916 Kapitalrelationer och buffertar Kärnprimärkapitalrelation 14,11% 14,00% Primärkapitalrelation 16,43% 15,59% Total kapitalrelation 18,40% 17,21% Totalt kärnprimärkapitalkrav inklusive buffertkrav 9,51% 9,54% - varav krav på kapitalkonserveringsbuffert 2,50% 2,50% - varav krav på kontracyklisk buffert 1,52% 1,53% - varav systemriskbuffert 0,99% 1,01% SPECIFIKATION KAPITALBAS Kärnprimärkapital Kapitalinstrument och relaterad överkursfond 4 632 4 609 - varav aktiekapital 73 73 - varav annat tillskjutet kapital 4 476 4 476 - varav fond för utvecklingsutgifter 84 61 Balanserade vinstmedel 13 609 12 962 Ackumulerat övrigt totalresultat -902 -581 Uppskjutna skatteskulder hänförliga till andra immateriella tillgångar 326 361 Minoritetsintresse - - Oberoende granskat delårsresultat efter avdrag för förutsebar utdelning 1 117 634 Kärnprimärkapital före lagstiftningsjusteringar 18 783 17 985 MODERBOLAGET NOT 2 KAPITALTÄCKNINGSANALYS ===== SIDA 61 ===== 62DELÅRSRAPPORT JANUARI-SEPTEMBER 2024 NOBA BANK GROUP AB (PUBL) KAPITALTÄCKNING - DEL 2 SEKm 30 SEP 2024 31 DEC 2023 Regulatoriska justeringar (+) Övriga övergångsjusteringar av kärnprimärkapitalet¹ 283 506 (-) Immateriella tillgångar -5 940 -6 542 Ytterligare värdejustering -23 -63 Sammanlagda lagstiftningsjusteringar av kärnprimärkapital -5 680 -6 099 Kärnprimärkapital 13 102 11 886 Primärkapital - övrigt primärkapital 2 159 1 354 Summa primärkapital 15 261 13 240 Supplementärkapital - supplementärkapital 1 831 1 378 Total kapitalbas 17 092 14 618 Totala riskvägda tillgångar 92 888 84 916 Specifikation riskexponeringsbelopp Exponeringar mot nationella regeringar och centralbanker 287 319 Exponeringar mot delstatliga eller lokala självstyrelseorgan och myndigheter 104 242 Exponeringar mot Institut 440 610 Exponeringar i form av säkerställda obligationer 1 109 745 Exponeringar mot hushåll 70 376 63 967 Exponeringar säkrade genom panträtt i fastigheter 2 532 2 630 Aktieexponeringar 1 143 1 180 Fallerade exponeringar 10 177 8 079 Exponeringar mot värdepapperisering 240 - Exponeringar mot företag - - Övriga poster 475 768 Summa riskexponeringsbelopp för kreditrisk schablonmetoden 86 883 78 540 Valutakursrisk - 426 Summa riskvägt exponeringsbelopp för valutakursrisk - 426 Operativ risk - Alternativ schablonmetod 5 873 5 873 Summa riskvägt exponeringsbelopp för operativ risk 5 873 5 873 Kreditvärderingsjusteringsrisk (CVA) 132 77 Summa riskvägt exponeringsbelopp för kreditvärdering justeringsrisk 132 77 Totalt riskvägt exponeringsbelopp 92 888 84 916 1 NOBA Bank Group AB (publ) har beslutat att tillämpa övergångsreglerna enligt artikel 473a i förordning (EU) nr 575/2013 med tillämpning av paragraferna 2 och 4. Tabell enligt “Final report on the guidelines on uniform disclosure of IFRS 9 transitional arrangements”, EBA/GL/2018/01, finns att läsa längre ner i denna rapport. MODERBOLAGET NOT 2 KAPITALTÄCKNINGSANALYS ===== SIDA 62 ===== 63DELÅRSRAPPORT JANUARI-SEPTEMBER 2024 NOBA BANK GROUP AB (PUBL) KAPITALTÄCKNING - DEL 3 SEKm 30 SEP 2024 31 DEC 2023 SPECIFIKATION KAPITALBASKRAV (8% AV REA) Kreditrisk Exponeringar mot nationella regeringar och centralbanker 23 26 Exponeringar mot delstatliga eller lokala självstyrelseorgan och myndigheter 8 19 Institutexponeringar 35 49 Exponeringar i form av säkerställda obligationer 89 60 Hushållsexponeringar 5 630 5 117 Exponeringar säkrade genom panträtt i fastigheter 203 210 Aktieexponeringar 91 94 Fallerade exponeringar 814 646 Exponeringar mot värdepapperisering 19 - Företagsexponering - - Övriga poster 38 61 Summa kapitalkrav för kreditrisk 6 951 6 283 Marknadsrisk Valutakursrisk - 34 Summa kapitalkrav för marknadsrisk - 34 Operativ risk Operativ risk 470 470 Summa kapitalkrav för operativ risk 470 470 Kreditvärderingsjusteringsrisk (CVA) Kreditvärdering justeringsrisk (CVA) 11 6 Summa kapitalkrav för CVA risk 11 6 Totalt kapitalkrav 7 431 6 763 Kapitalbaskrav, % av riskvägt exponeringsbelopp Pelare 1 8,00% 8,00% Pelare 2 1,26% 1,23% Kapitalkonserveringsbuffert 2,50% 2,50% Institutspecifik kontracyklisk buffert 1,52% 1,53% Systemriskbuffert - Norge 0,99% 1,01% Totalt kapitalbaskrav 14,27% 14,27% Kapitalbaskrav Pelare 1 7 431 6 793 Pelare 2 1 172 1 048 Kapitalkonserveringsbuffert 2 322 2 123 Institutspecifik kontracyklisk buffert 1 408 1 298 Systemriskbuffert - Norge 921 855 Totalt kapitalbaskrav 13 255 12 118 Bruttosoliditet Exponeringsmått för beräkning av bruttosoliditetsgrad 138 870 126 849 Primärkapital 15 261 13 240 Bruttosoliditetsgrad (%) 10,99% 10,44% Krav på bruttosoliditet 4 166 3 805 Krav på bruttosoliditetsgrad (%) 3,00% 3,00% MODERBOLAGET NOT 2 KAPITALTÄCKNINGSANALYS ===== SIDA 63 ===== 64DELÅRSRAPPORT JANUARI-SEPTEMBER 2024 NOBA BANK GROUP AB (PUBL) MODERBOLAGET NOT 3 UPPLYSNINGAR OM KASSAFLÖDESANALYSEN SEKm JAN-SEP 2024 JAN-SEP 2023 Justeringar för ej kassaflödespåverkande poster Orealiserade valutakurseffekter 254 -180 Av- och nedskrivningar av materiella och övriga immateriella tillgångar 28 24 Avskrivningar av transaktionsövervärden 442 454 Periodisering av finansieringskostnader 12 18 Periodisering av förvärvade övervärden utlåning till allmänheten 143 147 Orealiserade värdeförändringar på obligationer och andra räntebärande värdepapper -7 -83 Värdeförändring aktier och andelar -4 -4 Orealiserade värdeförändringar på derivat -228 -21 Kreditförluster 3 738 3 132 Summa 4 379 3 487 Erhållna och betalda räntor SEKm JAN-SEP 2024 JAN-SEP 2023 I kassaflödet från den löpande verksamheten ingår erhållen och betald ränta med följande belopp Erhållen ränta 9 298 7 070 Betald ränta 1 841 924 ===== SIDA 64 ===== 65DELÅRSRAPPORT JANUARI-SEPTEMBER 2024 NOBA BANK GROUP AB (PUBL) MODERBOLAGET NOT 4 FUSION Den 1 juli 2024 genomfördes en nedströmsfusion mellan NOBA Holding AB, NOBA Group AB och NOBA Bank Group AB (publ). Fusionen genomfördes med NOBA Holding AB och NOBA Group AB som de överlåtande bolagen och NOBA Bank Group AB (publ) som det övertagande bolaget. Värdering av tillgångar och skulder som övertagits genom fusion gjordes utifrån förhållandena på fusionsdagen och med ledning av de värderingsprinciper som NOBA Bank Group AB (publ) tillämpar vid upprättande av årsredovisning och redovisas i balansräkningen. Skillnaden mellan de överlåtande bolagens värden på till - gångar och skulder på fusionsdagen redovisas som fusionsdif - ferens inom eget kapital I det övertagande bolaget. Vid fusionen inträdde NOBA Bank Group AB (publ) som emittent och övertog därmed samtliga åtaganden och förpliktelser under de obligationer som ursprungligen var emitterade av NOBA Holding. De tidigare koncerninterna supplementärkapitalet ersättes med det externt emitterade supplementärkapitalet. SEKm 2024-07-01 Övertagna tillgångar Utlåning till kreditinstitut 158 Aktuell skattefordran 16 Övriga tillgångar 23 Förutbetalda kostnader och upplupna intäkter 2 Summa övertagna tillgångar 199 Övertagna skulder Övriga skulder 1 Upplupna kostnader och förutbetalda intäkter 2 Summa övertagna skulder 3 Effekt av fusion i eget kapital 196 ===== SIDA 65 ===== 66DELÅRSRAPPORT JANUARI-SEPTEMBER 2024 NOBA BANK GROUP AB (PUBL) Verkställande direktören intygar att delårsrapporten för perioden 1 januari 2024 till 30 september 2024 ger en rätt - visande översikt av moderbolagets och koncernens verk - samhet, finansiella ställning och resultat samt beskriver väsentliga risker och osäkerhetsfaktorer som moderbolaget och koncernen står inför. Stockholm den 14 november 2024 JACOB LUNDBLAD VERKSTÄLLANDE DIREKTÖR VERKSTÄLLANDE DIREKTÖRENS FÖRSÄKRAN Denna rapport har översiktligt granskats av bolagets revisorer. ===== SIDA 66 ===== 67DELÅRSRAPPORT JANUARI-SEPTEMBER 2024 NOBA BANK GROUP AB (PUBL) REVISORS GRANSKNINGSRAPPORT INLEDNING Vi har utfört en översiktlig granskning av den finansiella delårsinformationen i sammandrag (delårsrapport) för NOBA Bank Group AB (publ) per 30 september 2024 och den niomå - nadersperiod som slutade per detta datum. Det är styrelsen och verkställande direktören som har ansvaret för att upprätta och presentera denna delårsrapport i enlighet med IAS 34 och lag om årsredovisning i kreditinstitut och värde - pappersbolag. Vårt ansvar är att uttala en slutsats om denna delårsrapport grundad på vår översiktliga granskning. DEN ÖVERSIKTLIGA GRANSKNINGENS INRIKTNING OCH OMFATTNING Vi har utfört vår översiktliga granskning i enlighet med International Standard on Review Engagements ISRE 2410 Översiktlig granskning av finansiell delårsinformation utförd av företagets valda revisor. En översiktlig granskning består av att göra förfrågningar, i första hand till personer som är ansvariga för finansiella frågor och redovisningsfrågor, att utföra analytisk granskning och att vidta andra översiktliga granskningsåtgärder. En översiktlig granskning har en annan inriktning och en betydligt mindre omfattning jämfört med den inriktning och omfattning som en revision enligt ISA och god revisionssed i övrigt har. De granskningsåtgärder som vidtas vid en översiktlig granskning gör det inte möjligt för oss att skaffa oss en sådan säkerhet att vi blir medvetna om alla viktiga omständigheter som skulle kunna ha blivit identifie - rade om en revision utförts. Den uttalade slutsatsen grundad på en översiktlig granskning har därför inte den säkerhet som en uttalad slutsats grundad på en revision har. SLUTSATS Grundat på vår översiktliga granskning har det inte kommit fram några omständigheter som ger oss anledning att anse att delårsrapporten inte, i allt väsentligt, är upprättad för koncernens del i enlighet med IAS 34 och lag om årsredovis - ning i kreditinstitut och värdepappersbolag samt för moder - bolagets del i enlighet med lag om årsredovisning i kreditin - stitut och värdepappersbolag. Stockholm den 14 november 2024 Deloitte AB JOHAN STENBÄCK AUKTORISERAD REVISOR ===== SIDA 67 ===== 68DELÅRSRAPPORT JANUARI-SEPTEMBER 2024 NOBA BANK GROUP AB (PUBL) DEFINITIONER KONCERNEN ANSER ATT TILLÄMPADE NYCKELTAL ÄR RELEVANTA FÖR ANVÄNDARNA AV DEN FINANSIELLA RAPPORTEN SOM ETT KOMPLEMENT FÖR ATT BEDÖMA DEN FINANSIELLA UTVECKLINGEN I KONCERNEN. Avkastning på eget kapital exkl. immateriella tillgångar samt primärkapitalinstrument (ROTE) Periodens resultat efter avdrag för resultat hänförligt till innehavare av primärkapital i relation till eget kapital efter avdrag för immateriella tillgångar samt primärkapitalinstru - ment. Nämnaren beräknas som ett snitt där kvartalssiffror utgörs av ett tvåpunktssnitt medan YTD-siffror utgörs av ett två -fempunktssnitt beroende på var i året vi befinner oss. Bruttosoliditetsgrad¹ Primärkapital i relation till totala tillgångar inklusive poster som inte är upptagna i balansräkningen med konverterings - faktorer som definieras i förordning (EU) nr 575/2013 (CRR2). Core ROTE Se "Justerad avkastning på eget kapital från kärnverksamhter, exkl. immateriella tillgångar samt primärkapitalinstrument". Genomsnittlig låneportfölj Genomsnittlig utlåning till allmänheten där kvartalssiffror utgörs av ett tvåpunktssnitt medan YTD-siffror utgörs av ett två -fempunktssnitt beroende på var i året vi befinner oss. Justerad avkastning på eget kapital från kärnverksamheter, exkl. immateriella tillgångar samt primärkapitalinstrument (Core ROTE) Periodens justerade resultat, se justeringar under "periodens justerade resultat från kärnverksamheter", efter avdrag för resultat hänförligt till innehavare av primärkapital i rela - tion till eget kapital efter avdrag för immateriella tillgångar samt primärkapitalinstrument. Nämnaren beräknas som ett snitt där kvartalssiffror utgörs av ett tvåpunktssnitt medan YTD-siffror utgörs av ett två -fempunktssnitt beroende på var i året vi befinner oss. Justerad kvot mellan kostnader och intäkter (K/I-tal) Rörelsekostnader exklusive transformationskostnader i rela - tion till rörelseintäkter. Justerat resultat per aktie från kärnverksamheter Periodens justerade resultat, se justeringar under "periodens justerade resultat från kärnverksamheter", hänförligt till aktieägare i relation till antal aktier. Justerat rörelseresultat från kärnverksamheter Rapporterat rörelseresultat exklusive transformations - kostnader, avskrivningar av transaktionsövervärden, samt resultat från portföljer inom rörelsesegmentet "Övrigt". Kapitalbas¹ Summan av primärkapital och supplementärkapital. Kvot mellan kostnader och intäkter (K/I-tal) Rörelsekostnader i relation till rörelseintäkter. Kreditförluster (%) Kreditförluster, netto i relation till genomsnittlig låneportfölj. Kärnprimärkapital¹ Eget kapital exklusive föreslagen utdelning, uppskjutna skat - tefordringar, immateriella tillgångar och vissa andra juste - ringar som definieras i förordning (EU) nr575/2013 (CRR2). Kärnprimärkapitalrelation¹ Kärnprimärkapital i relation till riskexponeringsbeloppet. Likviditetsreserv En separat reserv av högkvalitativa likvida tillgångar som kan användas för att säkra företagets kortsiktiga betalningsför - måga gällande förluster eller minskad tillgång till normalt tillgängliga finansieringskällor. 1 Dessa rapporteras med avseende på Finansinspektionens föreskrifter och allmänna råd. Se not 5 kapitaltäckningsanalys. ===== SIDA 68 ===== 69DELÅRSRAPPORT JANUARI-SEPTEMBER 2024 NOBA BANK GROUP AB (PUBL) DEFINITIONER Likviditetstäckningsgrad (LCR)¹ Högkvalitativa likvida tillgångar i relation till det uppskattade utflödet de kommande 30 kalenderdagarna, enligt definitionen av den delegerade förordningen (EU) 2015/61 och Europaparlamentets och rådets förordning (EU) nr 575/2013. Medelantalet heltidsanställda Medeltalet under perioden av antalet arbetade timmar omräknat till helårsekvivalenter (FTE). Exkluderar långtids - sjukskrivna samt föräldralediga. Periodens justerade resultat från kärnverksamheter Periodens resultat exklusive transformationskostnader, avskrivningar av transaktionsövervärden, samt resultat från portföljer inom rörelsesegmentet "Övrigt". Primärkapital¹ Kärnprimärkapital plus övrigt primärkapital. Primärkapitalrelation¹ Primärkapital i relation till riskexponeringsbeloppet. Resultat per aktie Årets resultat hänförligt till aktieägare i relation till antal aktier. Riskexponeringsbelopp¹ Totala tillgångar och poster som inte tas upp i balans- räkningen, viktade i enlighet med kapitaltäckningsreglerna för kredit- och marknadsrisker. De operativa riskerna mäts och adderas som riskexponeringsbelopp. ROTE Se "Avkastning på eget kapital exkl. immateriella tillgångar samt primärkapitalinstrument". Räntenettomarginal (%) Räntenetto i relation till genomsnittlig låneportfölj. Stabil nettofinansieringskvot (NSFR) Mäter och övervakar förhållandet mellan tillgänglig stabil finansiering och behov av stabil finansiering i ett ettårsperspektiv. Supplementärkapital¹ Efterställda lån som inte kan räknas som primärkapital. Transformationskostnader Kostnader vilka uppkommer under en begränsad period med tydligt syfte att transformera banken till ett nytt och mer utvecklat "steady-state". Total kapitalrelation¹ Total kapitalbas i relation till riskexponeringsbeloppet. Övrigt primärkapital Efterställda skulder som är eviga och uppfyller vissa villkor för att få räknas som primärkapital vid beräkning av kapital- basens storlek. 1 Dessa rapporteras med avseende på Finansinspektionens föreskrifter och allmänna råd. Se not 5 kapitaltäckningsanalys. ===== SIDA 69 ===== 70DELÅRSRAPPORT JANUARI-SEPTEMBER 2024 NOBA BANK GROUP AB (PUBL) AVSTÄMNING AV ALTERNATIVA NYCKELTAL SEKm (om inte annat anges) Q3 2024 Q3 2023 YTD 2024 YTD 2023 Summa räntenetto 2 367 2 068 6 760 5 864 Utlåning till allmänheten, slutet av perioden 121 198 107 750 121 198 107 750 Genomsnittlig utlåning till allmänheten 119 136 104 619 115 709 97 932 Räntenettomarginal (%) 7,9% 7,9% 7,8% 8,0% Summa rörelsekostnader -695 -703 -1 979 -2 111 Transformationskostnader -109 -28 -243 -182 Justerade rörelsekostnader -586 -675 -1 736 -1 929 Summa rörelseintäkter 2 521 2 216 7 195 6 248 Kvot mellan kostnader och intäkter (K/I-tal) (%) 27,6% 31,7% 27,5% 33,8% Justerad kvot mellan kostnader och intäkter (K/I-tal) (%) 23,3% 30,5% 24,1% 30,9% Kreditförluster -985 -1 105 -3 008 -2 768 Utlåning till allmänheten, slutet av perioden 121 198 107 750 121 198 107 750 Genomsnittlig utlåning till allmänheten 119 136 104 619 115 709 97 932 Kreditförlustnivå (%) 3,3% 4,2% 3,5% 3,8% Rörelseresultat 807 373 2 108 1 266 Transformationskostnader -109 -28 -243 -182 Avskrivningar av transaktionsövervärden -34 -35 -101 -103 Justerat rörelseresultat från segment "Övrigt" -20 -43 -64 -143 Justerat rörelseresultat från kärnverksamheter 970 478 2 516 1 693 Periodens resultat, hänförligt till aktieägare 539 276 1 431 906 Periodens justerade resultat från kärnverksamheter hänförligt till aktieägare 660 370 1 738 1 248 Summa eget kapital, slutet av perioden 22 062 20 281 22 062 20 281 Immateriella tillgångar, slutet av perioden 7 919 8 442 7 919 8 442 Primärkapitalinstrument, slutet av perioden 2 159 1 477 2 159 1 477 Genomsnittlig summa eget kapital 21 878 20 111 21 216 19 877 Genomsnittliga immateriella tillgångar 8 048 8 409 8 110 8 515 Genomsnittliga primärkapitalinstrument 2 157 1 474 1 956 1 471 Genomsnittligt netto av eget kapital, immateriella tillgångar samt primärkapital hänförligt till segment "Other" 109 159 118 149 Avkastning på eget kapital exkl. immateriella tillgångar samt primärkapitalinstrument (ROTE) (%) 18,5% 10,8% 17,1% 12,2% Justerad avkastning på eget kapital från kärnverksamheter exkl. immateriella tillgångar samt primärkapitalinstrument (Core ROTE) (%) 22,8% 14,7% 21,0% 17,1% Periodens resultat, hänförligt till aktieägare 539 276 1 431 906 Periodens justerade resultat från kärnverksamheter hänförligt till aktieägare 660 370 1 738 1 248 Genomsnittligt antal aktier¹ 500 500 500 500 Resultat per aktie¹ (SEK) 1,1 0,6 2,9 1,8 Justerat resultat per aktie från kärnverksamheter¹ (SEK) 1,3 0,7 3,5 2,5 1 Justerat för aktiesplit ===== SIDA 70 ===== 71DELÅRSRAPPORT JANUARI-SEPTEMBER 2024 NOBA BANK GROUP AB (PUBL) NOBA Bank Group AB (publ) Gävlegatan 22 113 30 Stockholm Org.nr 556647-7286 Registered Office: Stockholm KONTAKT Jacob Lundblad / VD Patrick MacArthur / CFO Rickard Strand / Head of IR Denna information lämnades, genom ovanstående kontaktpersoners försorg, för offentliggörande den 15 november 2024 kl 07:30 CET. jacob.lundblad@nordax.se patrick.macarthur@nordax.se rickard.strand@nordax.se 71DELÅRSRAPPORT JANUARI–SEPTEMBER 2024 NOBA BANK GROUP AB (PUBL)