Kvartalsrapport Q1 2024

Automatiskt nyckeltalsindex

Detta är sökträffar och textkontext, inte verifierade eller normaliserade redovisningsvärden.

Fulltext

===== SIDA 1 =====

Januari - mars 2024

===== SIDA 2 =====

Första kvartalet 2024  
(jämfört med första kvartalet 2023)
• Låneportföljen uppgick till 45 199 MSEK (41 699)
• Rörelseintäkterna uppgick till 933 MSEK (882)
• K/I-talet uppgick till 27,7% (26,0)
• Kreditförlustnivån uppgick till 2,3% (2,6)
• Rörelseresultatet uppgick till 417 MSEK (385)
• Periodens resultat uppgick till 329 MSEK (305)  
och resultat per aktie 1) uppgick till 1,53 SEK (1,42)
• Avkastning på eget kapital uppgick till 15,8% (17,4)
• Kärnprimärkapitalrelationen uppgick till 16,1% (14,6)  
och den totala kapitalrelationen uppgick till 16,1% (15,7)
Väsentliga händelser under perioden
Den 28 mars 2024 återköpte Norion Bank AB den AT1 obligation 
(primärkapitalinstrument) som emitterades under det första 
kvartalet 2019. Som följd har primärkapitalrelationen och den 
totala kapitalrelationen minskat. Banken bibehåller goda 
marginaler till de regulatoriska kapitalkraven även efter återköpet.
Väsentliga händelser efter periodens slut
Inga väsentliga händelser har inträffat efter periodens slut.
1) Se sidorna 4-5
Delårsrapport  
januari–mars 2024
Foto: Anna Roström
2
Norion Bank AB (publ) 556597-0513

===== SIDA 3 =====

Översikt första kvartalet 2024
(Jämfört med första kvartalet 2023)
15,8%
Avkastning på eget 
kapital
-1,6
45 199
Låneportfölj (MSEK)
+8%
329
Periodens resultat (MSEK)
+8%
933
Rörelseintäkter (MSEK)
+6%
16,1%
Kärnprimärkapitalrelation
+1,4
27,7%
K/I-tal
+1,7
Låneportfölj (MSEK) och NIM (%) EPS 1) (SEK) och justerad RoE (%)
procentenheter
procentenheter procentenheter
1,42
1,60
1,49 1,51 1,53
Kv1 2024Kv4 2023Kv3 2023Kv2 2023Kv1 2023
16,3% 15,8%16,6%17,4% 18,7%
41 699 42 106 44 139 45 470 45 199
Kv1 2024Kv4 2023Kv3 2023Kv2 2023Kv1 2023
7,3%7,7%7,8% 7,9% 7,4%
1) Resultat per aktie före och efter utspädning
3
Delårsrapport januari-mars 2024

===== SIDA 4 =====

Norion Bank Group är en affärsnära nordisk finansieringsbank. Genom koncernens varumärken Norion Bank, Walley och Collector 
erbjuds kundanpassade finansieringstjänster som möter distinkta kundbehov inom tre kundsegment: medelstora företag och 
fastighetsbolag, handlare och privatpersoner. Som specialist på finansieringslösningar är Norion Bank Group ett ledande komplement  
till traditionella storbanker, med visionen att vara den främsta nordiska finansieringsbanken inom de utvalda segmenten. 
Norion Banks erbjudande omfattar företags- och fastighetskrediter samt factoring för medelstora företag och fastighetsbolag. Genom 
varumärket Walley erbjuds flexibla betal- och checkoutlösningar till handlare och privatpersoner. Varumärket Collector tillhandahåller 
privatlån och kreditkort till privatpersoner samt sparkonton för privatpersoner och företag. Norion Bank Group (tidigare Collector Bank) 
grundades 1999 och har kontor i Göteborg, Stockholm, Helsingborg, Oslo och Helsingfors. Verksamheten bedrivs genom Norion Bank 
AB (publ) som är noterat på Nasdaq Stockholm.
Nyckeltal koncernen
MSEK
Kv1 
2024
Kv4 
2023 ∆
Kv1 
2023 ∆
Resultaträkning
Räntenetto 832 864 -4% 809 3%
Rörelseintäkter 933 934 0% 882 6%
Periodens resultat 329 326 1% 305 8%
Resultat per aktie före utspädning, SEK 1,53 1,51 1% 1,42 8%
Resultat per aktie efter utspädning, SEK 1,53 1,51 1% 1,42 8%
 
Balansräkning
Utlåning till allmänheten 45 199 45 470 -1% 41 699 8%
In- och upplåning från allmänheten 45 234 42 663 6% 36 442 24%
Emitterade värdepapper 1 249 1 248 0% 3 243 -62%
Efterställda skulder - - - - -
Eget kapital (aktieägarna i Norion Bank AB) 8 116 7 803 4% 6 860 18%
 
Nyckeltal 1)
Räntenettomarginal (NIM) - Perioden 2) 7,3% 7,7% 7,8%
Räntenettomarginal (NIM) - R12m 2) 7,6% 7,6% 7,6%
Kreditförlustnivå - Perioden 2) 2,3% 2,4% 2,6%
Kreditförlustnivå - R12m 2) 2,5% 2,5% 2,5%
K/I-tal - Perioden 2) 27,7% 27,1% 26,0%
K/I-tal - R12m 2) 26,0% 25,6% 25,7%
Avkastning på eget kapital (RoE) - Perioden 2) 15,8% 16,3% 17,4%
Avkastning på eget kapital (RoE) - R12m 2) 16,8% 17,2% 18,2%
Kärnprimärkapitalrelation 3) 16,1% 15,9% 14,6%
Primärkapitalrelation 3) 16,1% 17,0% 15,7%
Total kapitalrelation 3) 16,1% 17,0% 15,7%
Medelantal heltidsanställda 366 357 3% 328 12%
 
Justerade nyckeltal 1)
Räntenettomarginal (NIM) - Perioden 2) 7,3% 7,7% 7,8%
Räntenettomarginal (NIM) - R12m 2) 7,6% 7,6% 7,6%
Kreditförlustnivå - Perioden 2) 2,3% 2,4% 2,6%
Kreditförlustnivå - R12m 2) 2,5% 2,5% 2,5%
K/I-tal - Perioden 2) 27,7% 27,1% 26,0%
K/I-tal - R12m 2) 26,0% 25,6% 25,7%
Avkastning på eget kapital (RoE) - Perioden 2) 15,8% 16,3% 17,4%
Avkastning på eget kapital (RoE) - R12m 2) 16,8% 17,2% 18,1%
1) Se Definitionslista, sidorna 22-23, samt norionbank.se/investor-relations/finansiell-information/nyckeltal för ytterligare information om nyckeltal
2)  Nyckeltal som inte definieras av IFRS men bedöms kunna underlätta analysen av Norion Banks finansiella utveckling. Se Definitionslista, sidorna 22-23
3) Nyckeltal definierat enligt kapitaltäckningsregelverket (CRR). Se not 12, sidorna 44-46
Det här är Norion Bank
4
Norion Bank AB (publ) 556597-0513

===== SIDA 5 =====

1)  Se Definitionslista, sidorna 22-23, samt norionbank.se/investor-relations/finansiell-information/nyckeltal för ytterligare information om nyckeltal
2)   Nyckeltal som inte definieras av IFRS men bedöms kunna underlätta analysen av Norion Banks finansiella utveckling. Se Definitionslista, sidorna 22-23
3) Nyckeltal definierat enligt kapitaltäckningsregelverket (CRR). Se not 12, sidorna 44-46
MSEK
Helår  
2023
Resultaträkning
Räntenetto 3 291
Rörelseintäkter 3 648
Periodens resultat 1 294
Resultat per aktie före utspädning, SEK 6,02
Resultat per aktie efter utspädning, SEK 6,02
 
Balansräkning
Utlåning till allmänheten 45 470
In- och upplåning från allmänheten 42 663
Emitterade värdepapper 1 248
Efterställda skulder -
Eget kapital (aktieägarna i Norion Bank AB) 7 803
 
Nyckeltal 1)
Räntenettomarginal (NIM) - Perioden  2) 7,6%
Räntenettomarginal (NIM) - R12m  2) 7,6%
Kreditförlustnivå - Perioden  2) 2,5%
Kreditförlustnivå - R12m  2) 2,5%
K/I-tal - Perioden  2) 25,6%
K/I-tal - R12m  2) 25,6%
Avkastning på eget kapital (RoE) - Perioden  2) 17,2%
Avkastning på eget kapital (RoE) - R12m  2) 17,2%
Kärnprimärkapitalrelation  3) 15,9%
Primärkapitalrelation  3) 17,0%
Total kapitalrelation 3) 17,0%
Medelantal heltidsanställda 343
 
Justerade nyckeltal 1)
Räntenettomarginal (NIM) - Perioden  2) 7,6%
Räntenettomarginal (NIM) - R12m  2) 7,6%
Kreditförlustnivå - Perioden  2) 2,5%
Kreditförlustnivå - R12m  2) 2,5%
K/I-tal - Perioden  2) 25,6%
K/I-tal - R12m  2) 25,6%
Avkastning på eget kapital (RoE) - Perioden  2) 17,2%
Avkastning på eget kapital (RoE) - R12m  2) 17,2%
Nyckeltal koncernen, forts.
5
Delårsrapport januari-mars 2024

===== SIDA 6 =====

Norion Bank Group är en affärsnära nordisk finansieringsbank. Genom koncernens varumärken Norion Bank, 
Walley och Collector erbjuds kundanpassade finansieringstjänster som möter distinkta kundbehov inom tre 
kundsegment: medelstora företag och fastighetsbolag, handlare och privatpersoner. Som specialist på 
finansieringslösningar är Norion Bank Group ett ledande komplement till traditionella storbanker, med visionen 
att vara den främsta nordiska finansieringsbanken inom de utvalda segmenten. 
Norion Bank
Företags- och fastighetskrediter samt factoring för medelstora företag och fastighetsbolag. 
Collector
Privatlån och kreditkort till privatpersoner samt sparkonton för privatpersoner och företag.
Walley
Betal- och checkoutlösningar för handlare och slutkunder.
6
Norion Bank AB (publ) 556597-0513

===== SIDA 7 =====

VD-ord
Under slutet av 2023 började vi se viss optimism på marknaden 
driven av förväntningar om ett mer stabiliserat ränteläge. De positiva 
tongångarna har hållit i sig även under det första kvartalet 2024 
och inflationstrycket fortsätter att lätta. Marknadens förväntningar 
inkluderar nu tidigare räntesänkningar än de initiala prognoserna 
vilket förhoppningsvis kommer underlätta både för våra företags- 
och privatkunder på sikt.
Trots positiva tongångar på marknaden upplever vi fortsatt 
geopolitisk oro. Kriget i Ukraina och konflikten i Mellanöstern är 
humanitära kriser som påverkar världsekonomin i stort och vi lider 
med de drabbade.
Verksamhetens utveckling
Stabiliserade marknadsräntor har bidragit till ett mer positivt 
marknadssentiment bland våra företagskunder även under det 
första kvartalet. Intresset bland existerande och potentiella 
kunder upprätthålls därmed väl. Som följd ser vi en fortsatt stabil 
utveckling för nyutlåningen inom vår fastighetsverksamhet.  
Trots gott intresse och en relativt hög frekvens för kund-  
interaktioner har transaktionsaktiviteten för företagskrediter 
fortsatt varit på en lägre nivå. Den ökade optimismen har  
ännu inte resultera i ökade utlåningsvolymer givet ett något 
avvaktande marknadssentiment.
Privatsegmentet uppvisar ytterligare ett kvartal som går i rätt 
riktning. Låneboken ökade med 130 MSEK under det första 
kvartalet 2024 vilket är i linje med våra förväntningar. Vårt fokus 
på att förbättra kreditkvaliteten i nyförsäljningen och öka andelen 
nyförsäljning i egen kanal fortsätter också att ge resultat.  
Vi fortsätter prioritera ökad lönsamhet framför volymtillväxt.
Även paymentssegmentet fortsätter uppvisa en stabil utveckling. 
Både transaktions- och lånebokstillväxten uppgick till 15% under 
det första kvartalet 2024 jämfört med samma period föregående 
år. Vi utvecklas fortsatt väl relativt e-handelsmarknaden i stort.
Ränteläget är betydligt högre idag än för snart två år sedan då  
vi befann oss i en nollräntemiljö. Våra kunder har det därmed  
mer utmanande i dagens läge vilket vi bland annat ser i de 
stegförflyttningar som har gjorts. Samtidigt har vi under en 
längre period reserverat på en högre nivå för eventuella 
kreditförluster för att spegla det osäkra makroekonomiska läget. 
Marknaden uppvisar en god framtidstro och räntesänkningar 
kommer att vara positivt för alla våra kunder. Vi är ödmjuka inför 
framtiden men har samtidigt goda förhoppningar om en mer 
positiv utveckling senare under året.
Ser vi till den finansiella utvecklingen så har låneboken ökat med 
8% jämfört med slutet av det första kvartalet 2023 och minskat 
med 1% jämfört med föregående kvartal. Minskningen från 
föregående kvartal drivs av Företagssegmentet och primärt 
säsongsvariation inom factoring. Intäktsutvecklingen är stabil 
och trots kostnadsinflation och investeringar i organisationen 
bibehåller vi en stark nivå på K/I-talet som landade på 27,7% 
under kvartalet. Avkastning på eget kapital uppgick till 15,8% 
under kvartalet och till 16,8% under de senaste tolv månaderna.
I slutet av kvartalet återköpte vi den AT1 obligation som bolaget 
emitterade under det första kvartalet 2019. Som följd har primär-  
kapitalrelationen och den totala kapitalrelationen minskat.  
Vi bibehåller däremot goda marginaler till de regulatoriska 
kapitalkraven även efter återköpet. Vi har som mål att över tid 
arbeta med effektiv kapitalplanering vilket innebär emissioner av 
såväl AT1 som T2 obligationer.
Martin Nossman
VD
7
Delårsrapport januari-mars 2024

===== SIDA 8 =====

“Fortsatt förbättrat 
marknadssentiment”
MARTIN  NOSSMAN, VD
Foto: Anna Roström

===== SIDA 9 =====

Finansiella mål
Norion Banks strategi är att upprätthålla en god riskjusterad avkastning. Mot bakgrund av strategin beslutade 
bankens styrelse den 6 februari 2024 att anta följande finansiella mål: 
Norion Banks mål är att över tid uppnå en hållbar avkastning 
på eget kapital som överstiger 15%.Lönsamhet
Norion Banks mål är att samtliga kapitalrelationer ska överstiga 
det regulatoriska kapitalkravet med 200-400 baspunkter.Kapitaltäckning
Norion Banks policy är att skifta tillbaka eventuellt överskottskapital 
relativt kapitaltäckningsmålet, med hänsyn tagen till bankens 
framtidsutsikter och kapitalplanering, till aktieägarna.
Utdelningspolicy
9
Norion Bank AB (publ) 556597-0513

===== SIDA 10 =====

Foto: Anna Roström 10
Delårsrapport januari-mars 2024

===== SIDA 11 =====

Koncernens utveckling
Rörelseintäkter första kvartalet 2024
Rörelseintäkterna uppgick till 933 MSEK (882) vilket motsvarar en 
ökning om 6% jämfört med föregående år. Räntenettot ökade 
med 3% jämfört med föregående år och uppgick till 832 MSEK 
(809). Högre marknadsräntor har under en längre period haft en 
positiv inverkan på ränteintäkterna. Räntekostnaderna har ökat till 
följd av ett högre ränteläge. Räntenettomarginalen uppgick till 7,3% 
(7,8). Provisionsnettot uppgick till 81 MSEK (72) vilket motsvarar en 
ökning om 12%. Nettoresultat finansiella transaktioner uppgick till 4 
MSEK (-9). Övriga rörelseintäkter uppgick till 15 MSEK (9).
Rörelsekostnader
Rörelsekostnaderna uppgick till 258 MSEK (229) under det första 
kvartalet 2024. K/I-talet uppgick till 27,7% (26,0) under samma 
period. Norion Bank fortsätter därmed uppvisa god 
kostnadskontroll. 
Låneportföljen
Den totala låneportföljen uppgick till 45 199 MSEK (41 699) per det 
första kvartalets slut vilket motsvarar en ökning om 8% jämfört 
med föregående år och en minskning om 1% jämfört med 
föregående kvartal. Företagssegmentets låneportfölj har minskat 
med 11% jämfört med föregående år och minskat med 10% 
jämfört med föregående kvartal. Fastighetssegmentets låneportfölj 
har ökat med 19% jämfört med föregående år och ökat med 3% 
jämfört med föregående kvartal. Privatsegmentets låneportfölj har 
ökat med 8% jämfört med föregående år och ökat med 1% 
jämfört med föregående kvartal. Paymentssegmentets låneportfölj 
har ökat med 15% jämfört med föregående år och minskat med 
2% jämfört med föregående kvartal. Av den totala låneportföljen 
utgjorde Företagssegmentet 19% (24), Fastighetssegmentet 49% 
(45), Privatsegmentet 25% (25), Paymentssegmentet 6% (6) och 
Övrigt 1% (2) vid kvartalets slut.
Kreditförluster
Kreditförlustnivån uppgick till 2,3% (2,6) under det första 
kvartalet 2024. 
Rörelseresultat, periodens resultat, resultat per aktie 
och avkastning på eget kapital
Rörelseresultatet uppgick till 417 MSEK (385) under det första 
kvartalet 2024. Resultatet uppgick till 329 MSEK (305) under 
samma period. Resultat per aktie uppgick till 1,53 SEK (1,42) 
under perioden. Avkastning på eget kapital uppgick till 15,8% 
(17,4) under perioden.
Poster av engångskaraktär
Poster av engångskaraktär definieras som intäkter och 
kostnader som inte förväntas uppkomma regelbundet. 
2024
IInga poster av engångskaraktär uppkom under det första 
kvartalet 2024.
2023
Inga poster av engångskaraktär uppkom under det första, 
andra, tredje eller fjärde kvartalet 2023.
Likviditet
Norion Banks totala likviditet uppgick till 10 240 MSEK (6 137) 
per den 31 mars 2024. Den totala likviditeten är uppdelad i en 
likviditetsportfölj (Obligationer och andra räntebärande papper 
samt Belåningsbara statsskuldsförbindelser m.m.) samt andra 
likvida tillgångar (Utlåning till kreditinstitut). Likviditetsportföljen 
består av höglikvida tillgångar, exempelvis kommunobligationer, 
säkerställda bostadsobligationer och statspapper, och uppgick 
till 6 555 MSEK (3 641) per den 31 mars 2024. Andra likvida 
tillgångar består huvudsakligen av tillgodohavanden i nordiska 
banker och uppgick till 3 685 MSEK (2 496) per den 31 mars 
2024.
11
Norion Bank AB (publ) 556597-0513

===== SIDA 12 =====

Finansiering
Verksamhetens balansomslutning består till ca 80% (75) av in- 
och upplåning från allmänheten, vilken vid periodens slut uppgick 
till 45 234 MSEK (36 442) och är koncernens primära 
finansieringskälla. Emitterade seniora icke-säkerställda obligationer 
uppgick vid periodens slut till 1 249 MSEK (3 243). Utgivna certifikat 
uppgick vid periodens slut till 0 MSEK (0).
Kapitaltäckning
Norion Bank har tillstånd av Finansinspektionen att räkna in 
periodens resultat i kapitalbasen. Bankens revisorer har gjort en 
översiktlig granskning av periodens resultat vilket medfört att 
det har tillgodoräknats i kärnprimärkapitalet. Den 28 mars 2024 
återköpte Norion Bank AB den AT1 obligation 
(primärkapitalinstrument) om 500 MSEK som emitterades 
under första kvartalet 2019. Som följd har primärkapitalrelationen 
och den totala kapitalrelationen minskat. Banken bibehåller 
goda marginaler till de regulatoriska kapitalkraven även efter 
återköpet. Norion Bank har som mål att över tid arbeta med 
effektiv kapitalplanering vilket innebär emissioner av såväl AT1 
som T2 obligationer. Det riskvägda exponeringsbeloppet 
uppgick till 47 965 MSEK (45 494) vid periodens slut. Per den 31 
mars 2024 uppgick kärnprimärkapitalrelationen till 16,1% (14,6), 
primärkapitalrelationen till 16,1% (15,7) och den totala 
kapitalrelationen till 16,1% (15,7).
Det makroekonomiska läget
Centralbanker runtom i världen har genomfört räntehöjningar 
löpande under både 2022 och 2023. Räntehöjningarna har börjat 
ge önskad effekt även om inflationen fortsatt är på en något 
förhöjd nivå. Makroekonomiska prognoser har reviderats nedåt 
under det senaste året men marknaden tycks nu förvänta sig en 
mer stabiliserad räntebana på sikt.
12
Delårsrapport januari-mars 2024

===== SIDA 13 =====

Företagssegmentets låneportfölj uppgick till 8 733 MSEK (9 808) 
motsvarande en minskning om 11% jämfört med föregående år och 
en minskning om 10% jämfört med föregående kvartal. 
Företagssegmentet utgjorde 19% (24) av Norion Banks låneportfölj 
vid kvartalets slut. Rörelseintäkterna uppgick till 165 MSEK (191) 
under kvartalet.  Räntenettomarginalen (NIM) uppgick till 6,9% 
jämfört med 7,9% motsvarande kvartal föregående år och 7,8% 
föregående kvartal. Rörelseintäktsmarginalen uppgick till 7,2% 
jämfört med 7,5% motsvarande kvartal föregående år och 7,4% 
föregående kvartal. Räntenetto- och rörelseintäktsmarginalerna kan 
variera mellan perioder beroende på när under respektive period 
som amorteringar och utbetalningar av nya krediter inträffar. 
Intresset bland existerande och potentiella kunder upprätthålls väl. 
Frekvensen för kundinteraktioner har varit relativt hög men 
transaktionsaktiviteten har fortsatt varit på en lägre nivå drivet av ett 
avvaktande marknadssentiment. Den ökade optimismen som 
infann sig under det fjärde kvartalet 2023, driven av stabiliserade 
marknadsräntor, har bibehållits även under det första kvartalet. Den 
ökade optimismen har däremot ännu inte resulterat i ökade 
utlåningsvolymer givet ett fortsatt avvaktande marknadssentiment. 
Mot bakgrund till det osäkra makroekonomiska läget har även 
Norion Bank varit fortsatt selektiva i sitt val av genomförda 
transaktioner. Norion Bank har en attraktiv positionering inom 
Företagssegmentet vilket är ett av bolagets fokusområden framåt.
Avvaktande marknad men  
bibehållen optimism
FÖRETAGSSEGMENTET
Företag
Norion Bank erbjuder 
företagskrediter och factoring 
med särskilt fokus på 
medelstora företag i Sverige, 
Norge och Finland inom en 
bredd av industrier. 
Företagskrediter ställs ut till 
företag mot säkerhet.  
Factoringlösningar omfattar 
primärt köp av fakturor både 
med och utan regress. Låneportfölj
19%
8 733
MSEK
Foto: Anna Roström
13
Norion Bank AB (publ) 556597-0513

===== SIDA 14 =====

FÖRETAGSSEGMENTET
Geografisk fördelning 1)
 Sverige, 33%
 Norge, 30%
 Finland, 22%
 Övriga, 14%
1) Baserat på låneportföljen för 
Företag per 31 mars 2024
2) Företagskrediter
45 MSEK 
Genomsnittligt lån i portföljen 2)
13
Genomsnittlig återstående löptid 
(månader) 2)
Branschfördelning 1)
 Grossist- och detaljhandel, 21%
 Företagstjänster, 20%
 Tillverkningsindustri, 20%
 Finansiella tjänster och  
 investmentbolag, 20%
 Information och kommunikation, 4%
 Övrigt, 15%
Låneportfölj (MSEK) och NIM (%) Rörelseintäkter (MSEK) och marginal (%)
9 808 9 608 9 544 9 705
8 733
Kv1 2024Kv4 2023Kv3 2023Kv2 2023Kv1 2023
7,8%
6,9%
8,0%7,9% 7,7%
191 191
217
179
165
Kv1 2024Kv4 2023Kv3 2023Kv2 2023Kv1 2023
7,4%
7,2%
9,1%
7,5%
7,9%
14
Delårsrapport januari-mars 2024

===== SIDA 15 =====

Stabil utveckling och fortsatt  
förbättrat marknadssentiment
Fastighetssegmentets låneportfölj uppgick till 22 086 MSEK (18 594) 
motsvarande en ökning om 19% jämfört med föregående år och en 
ökning om 3% jämfört med föregående kvartal. Fastighets-
segmentet utgjorde 49% (45) av Norion Banks låneportfölj vid 
kvartalets slut. Rörelseintäkterna uppgick till 342 MSEK (327) under 
kvartalet. Räntenettomarginalen (NIM) uppgick till 6,2% jämfört med 
7,3% motsvarande kvartal föregående år och 6,6% föregående 
kvartal. Rörelseintäktsmarginalen uppgick till 6,3% jämfört med 7,3% 
motsvarande kvartal föregående år och 6,4% föregående kvartal. 
Räntenetto- och rörelseintäktsmarginalerna kan variera mellan 
perioder beroende på när under respektive period som 
amorteringar och utbetalningar av nya krediter inträffar. 
Marknaden är fortsatt avvaktande men efterfrågan på bank- 
finansiering upprätthålls drivet av bland annat låg aktivitet på 
obligationsmarknaden. Intresset bland existerande och potentiella 
kunder har därmed bibehållits väl och under kvartalet har 
stabiliserade marknadsräntor fortsatt bidragit till ett något mer 
positivt marknadssentiment. Mot bakgrund av den makro- 
ekonomiska utvecklingen har Norion Bank valt att vara fortsatt 
selektiva i sitt val av genomförda transaktioner. Seniora lån utgör 
fortsatt majoriteten av portföljen och uppgick per kvartalets slut 
till 56% (62). Norion Bank har en attraktiv positionering inom 
Fastighetssegmentet vilket är ett av bolagets fokusområden framåt.
FASTIGHETSSEGMENTET
Fastigheter
Norion Bank erbjuder 
fastighets krediter med fokus 
på storstads områden och 
universitets  städer i Norden och 
Tyskland. Fastighets krediter 
ställs ut till företag mot 
säkerhet. Norion Bank erbjuder 
både juniora och seniora 
fastighets krediter. Finansiering 
sker främst mot bostäder 
men även mot kontor och 
industriella fastigheter. Låneportfölj
49%
22 086
MSEK
Foto: Anna Roström
15
Norion Bank AB (publ) 556597-0513

===== SIDA 16 =====

FASTIGHETSSEGMENTET
Branschfördelning 1)
 Bostäder, 36%
 Kontor, 29%
 Detaljhandel, 12%
 Hotell, 8%
 Lager, 3%
 Övrigt, 11%
 Sverige, 50%
 Tyskland, 20%
 Finland, 19%
 Danmark, 7%
 Övriga, 4%
Låneportfölj (MSEK) och NIM (%) Rörelseintäkter (MSEK) och marginal (%)
18 594 18 891
20 528 21 432 22 086
Kv1 2024Kv4 2023Kv3 2023Kv2 2023Kv1 2023
6,6%
5,6%
6,2%
7,3%
6,6%
327 323
262
336 342
Kv1 2024Kv4 2023Kv3 2023Kv2 2023Kv1 2023
6,4%
5,3%
6,3%
7,3% 6,9%
1) Baserat på låneportföljen för  
Fastigheter per 31 mars 2024
121 MSEK
Genomsnittligt lån i portföljen
15
Genomsnittlig återstående löptid 
(månader)
59% 
44% 
56% 
71% 
Andel seniora lån
Genomsnittlig  
LTV – seniora lån
Genomsnittlig  
LTV – juniora lån
Andel juniora lån
Geografisk fördelning 1)
16
Delårsrapport januari-mars 2024

===== SIDA 17 =====

Privatsegmentets låneportfölj uppgick till 11 135 MSEK (10 320) 
motsvarande en ökning om 8% jämfört med föregående år och en 
ökning om 1% jämfört med föregående kvartal. Privatsegmentet 
utgjorde 25% (25) av Norion Banks låneportfölj vid kvartalets slut. 
Rörelseintäkterna uppgick till 208 MSEK (207) under kvartalet. 
Räntenettomarginalen (NIM) uppgick till 7,1% jämfört med 7,4% 
motsvarande kvartal föregående år och 7,1% föregående kvartal. 
Rörelseintäktsmarginalen uppgick till 7,5% jämfört med 8,0% 
motsvarande kvartal föregående år och 7,5% föregående kvartal. 
Volymutvecklingen har varit minskande under de senaste åren till 
följd av Norion Banks fokus på att öka den riskjusterade 
avkastningen inom segmentet. Volymutvecklingen var däremot 
starkare under det andra halvåret 2023 till följd av högre 
nyförsäljning kombinerad med lägre nivå av förtidslösen och denna 
utveckling har fortsatt även under det första kvartalet 2024. 
Verksamhetens fokus på att förbättra kreditkvaliteten i 
nyförsäljningen och öka andelen nyförsäljning i egen kanal har gett 
resultat. Ökad lönsamhet samt sund och hållbar utlåning är fortsatt 
prioriterade områden för segmentet.
Ytterligare ett kvartal i rätt riktning
PRIVATSEGMENTET
Privat
Collector erbjuder lån  
utan säkerhet till privatpersoner 
i Sverige upp till 500 000 SEK 
och i Finland upp till 25 000 
EUR. Försäljning sker genom 
egna kanaler samt genom 
låneförmedlare. Collector 
erbjuder även kreditkort, med 
en maximal kreditlimit om 
100 000 SEK, och sparkonton. Låneportfölj
25%
11 135
MSEK
17
Norion Bank AB (publ) 556597-0513

===== SIDA 18 =====

PRIVATSEGMENTET
Genomsnittlig kund
Privatlån
 Sverige, 96%
 Finland, 3%
 Norge, 1%
1) Baserat på låneportföljen för 
Privat per 31 mars 2024
50år 
SEK 
360 000 / 440 000
Genomsnittlig inkomst
(Vid beviljande / Nuvarande)
59% / 41% 
Kvinnor Män
10 320 10 441 10 838 11 005 11 135
Kv1 2024Kv4 2023Kv3 2023Kv2 2023Kv1 2023
7,1% 7,1%7,1%7,4%
8,5%
207
235
204 205 208
Kv1 2024Kv4 2023Kv3 2023Kv2 2023Kv1 2023
7,5% 7,5%7,7%8,0%
9,1%
Låneportfölj (MSEK) och NIM (%) Rörelseintäkter (MSEK) och marginal (%)
Geografisk fördelning 1)
199 000
Genomsnittligt lån nyutlåning  
(SEK, senaste 12 månaderna)
~40%
Nyförsäljning i egna kanaler
167 000
Genomsnittligt lån i portföljen (SEK)
Privatlån
23 000
Utestående kort
51 000
Kunder
Kreditkort
18
Delårsrapport januari-mars 2024

===== SIDA 19 =====

Fortsatt stabil utveckling
Paymentssegmentets låneportfölj uppgick till 2 694 MSEK (2 336) 
motsvarande en ökning om 15% jämfört med föregående år och 
en minskning om 2% jämfört med föregående kvartal. 
Paymentssegmentet utgjorde 6% (6) av Norion Banks låneportfölj 
vid kvartalets slut. Rörelseintäkterna uppgick till 127 MSEK (113) 
under kvartalet. Räntenettomarginalen (NIM) uppgick till 7,4% 
jämfört med 8,1% motsvarande kvartal föregående år och 6,8% 
föregående kvartal. Rörelseintäktsmarginalen uppgick till 18,7% 
jämfört med 18,9% motsvarande kvartal föregående år och 16,7% 
föregående kvartal. 
Transaktionsvolymerna uppgick till 3 590 MSEK (3 132) under det 
första kvartalet 2024, vilket motsvarar en ökning om 15% jämfört 
med motsvarande kvartal föregående år. Transaktionsvolymerna 
har ökat trots en något utmanande utveckling för e-handels-
marknaden i sin helhet. Lönsam tillväxt, i kombination med nöjda 
handlare och slutkunder, är fokus för Paymentsverksamheten.
PAYMENTSSEGMENTET
Payments
Walley erbjuder betalnings- och 
checkoutlösningar till e-handel 
och detaljhandels kedjor primärt 
i Sverige, Finland och Norge 
samt faktura- och 
delbetalningstjänster för privat-
personer. Walley erbjuder 
specialiserade lösningar med 
fokus på handlarens strategi 
och varumärke och riktar sig 
främst till större handlare. Låneportfölj
6%
2 694
MSEK
19
Norion Bank AB (publ) 556597-0513

===== SIDA 20 =====

PAYMENTSSEGMENTET
1) Baserat på låneportföljen för  
Payments per 31 mars 2024
4,8 M 
Aktiva kunder 
(Senaste 12 månaderna) 
1 000
Genomsnittligt köp (SEK)
Transaktionsvolymer (MSEK)
 Sverige, 48%
 Finland, 39%
 Norge, 12%
 Danmark, 1%
2 336
2 552 2 640 2 763 2 694
Kv1 2024Kv4 2023Kv3 2023Kv2 2023Kv1 2023
6,8% 7,4%
8,3%8,1% 7,9%
113 109
129
113
127
Kv1 2024Kv4 2023Kv3 2023Kv2 2023Kv1 2023
16,7%
18,7%
19,8%
18,9% 17,8%
3,132
3,590
Kv1 2024Kv1 2023
Kv1 2024
(Kv1 2023)
+15%
% förändring
Låneportfölj (MSEK) och NIM (%) Rörelseintäkter (MSEK) och marginal (%)
Geografisk fördelning 1)
20
Delårsrapport januari-mars 2024

===== SIDA 21 =====

Övrig information
Väsentliga risker och osäkerhetsfaktorer
Norion Bank utsätts genom sin verksamhet för en mängd olika 
risker: framför allt kreditrisk, marknadsrisk (valutarisk och ränterisk), 
likviditets- och finansieringsrisk samt operativa och andra 
affärsrisker. Koncernens övergripande riskhanteringspolicy 
fokuserar på oförutsägbarheten på de finansiella marknaderna och 
eftersträvar att begränsa potentiella ogynnsamma effekter på 
koncernens finansiella resultat. Riskhanteringen sköts av 
koncernens ledning enligt policyer som har fastställts av styrelsen. 
Styrelsen upprättar skriftliga policies såväl för den övergripande 
riskhanteringen som för specifika områden såsom valutarisk, 
ränterisk, kreditrisk, operativ risk samt användning av derivat och 
liknande finansiella instrument. Koncernens riskstruktur och dess 
risk-, likviditets- och kapitalhantering beskrivs i Norion Banks 
årsredovisning för räkenskapsåret 2023. Inga väsentliga 
förändringar, som inte har redogjorts för i denna delårsrapport, 
har skett därefter.
Regulatorisk verksamhet under  
Finansinspektionens tillsyn
Norion Bank AB (publ) har tillstånd att bedriva bankverksamhet. 
Banken bedriver verksamhet i Sverige och via filialer i Norge och 
Finland. Norion Bank AB (publ) står under Finansinspektionens 
tillsyn och omfattas av dess regler för kapitaltäckning och 
stora exponeringar.
Anställda
Medelantalet heltidsanställda uppgick under kvartalet till 366 (FTE) 
vilket motsvarar en ökning om 12% jämfört med motsvarande 
kvartal föregående år. I antalet heltidsanställda inkluderas 
visstidsanställda men ej föräldra- eller tjänstledig personal.
Norion Banks aktie
(”NORION”) är noterad på Nasdaq Stockholm. Per den 28 mars 
2024 var sista betalkurs för Norion Bankaktien 46,70 SEK vilket 
motsvarade ett marknadsvärde om 9,6 MDSEK. Antalet aktieägare 
vid periodens slut var cirka 9 500 st.
Aktiekapital
Aktiekapitalet per den 31 mars 2024 uppgick till 20 538 100 SEK 
fördelat på 205 381 004 stamaktier. Bolaget har en (1) aktieserie. 
Varje aktie berättigar ägaren till en röst vid bolagsstämman.
Utdelning
Norion Banks policy är att skifta tillbaka eventuellt överskottskapital 
relativt kapitaltäckningsmålet, med hänsyn tagen till bankens 
framtidsutsikter och kapitalplanering, till aktieägarna.
Aktieägare 31 mars 2024 %
Fastighets AB Balder 44,1%
Erik Selin 1) 18,4%
Provobis Holding AB 6,9%
State Street Bank and Trust Company 4,7%
Helichrysum Gruppen AB 2,9%
Nordnet Pensionsförsäkring 2,7%
JME Invest AB 2,0%
Brunnudden Kapital AS 1,4%
Vante AB 1,4%
JP Morgan Chase Bank 1,1%
Övriga aktieägare 14,5%
Totalt 100,0%
Presentation för investerare och analytiker
En telefonkonferens kommer att hållas den 23 april 2024  
kl. 09:00 (CET) där VD Martin Nossman och CFO Peter Olsson 
presenterar rapporten. Presentationen kommer att hållas på 
svenska och sändas live på  https://ir.financialhearings.com/
norion-bank-q1-report-2024. De som önskar delta i telefon-  
konferensen registrerar sig via följande länk: https://conference.
financialhearings.com/teleconference/?id=50048564. Efter 
registreringen får du ett telefonnummer och ett konferens-ID för 
att logga in till konferensen. Presentationsmaterialet kommer att 
vara på engelska och finnas tillgängligt i samband med 
presentationen på https://www.norionbank.se/investor-relations/ 
finansiell-information/rapporter-presentationer.
Väsentliga händelser efter perioden
Inga väsentliga händelser har inträffat efter periodens slut.
1) Privat och genom helägda bolag.
21
Norion Bank AB (publ) 556597-0513

===== SIDA 22 =====

Alternativa nyckeltal (Alternative Performance Measures, APM-mått) är finansiella mått över historisk eller framtida resultat utveckling, 
finansiell ställning eller kassaflöde som inte definieras i tillämpligt redovisningsregelverk (IFRS) eller i det fjärde  kapitalkravsdirektivet (CRD IV) 
eller i EU:s kapitalkravsförordning nr 575/2013 (CRR). Norion Bank använder alternativa nyckeltal när det är relevant för att följa upp och 
beskriva bankens finansiella situation och öka jämförbarheten mellan perioderna. Norion Bank bedömer att dessa nyckeltal ger värdefull 
information och underlättar analysen av koncernens finansiella utveckling. Dessa behöver inte vara jämförbara med liknande nyckeltal som 
presenteras av andra bolag. Se norionbank.se/investor-relations/finansiell-information/nyckeltal för ytterligare information om nyckeltal.
Definitionslista
Räntenettomarginal (NIM)
Räntenettomarginal (NIM) - Perioden
Räntenetto för perioden i förhållande till genomsnittlig utlåning till 
allmänheten för perioden.
Räntenettomarginal (NIM) - R12m
Räntenetto för rullande 12 månader i förhållande till genom snittlig 
utlåning till allmänheten de senaste 12 månaderna.
Justerad räntenettomarginal (NIM) - Perioden
Räntenetto för perioden, justerat för poster av engångs karaktär, i 
förhållande till genomsnittlig utlåning till allmän heten för perioden.
Justerad räntenettomarginal (NIM) - R12m
Räntenetto för rullande 12 månader, justerat för poster av engångs-
karaktär, i förhållande till genomsnittlig utlåning till allmän heten de 
senaste 12 månaderna.
K/I-tal
K/I-tal - Perioden
Rörelsekostnader för perioden i förhållande till rörelseintäkter 
för perioden.
K/I-tal - R12m
Rörelsekostnader för rullande 12 månader i förhållande till 
 rörelseintäkter för rullande 12 månader.
Justerat K/I-tal - Perioden
Rörelsekostnader för perioden, justerade för poster av engångs-
karaktär, i förhållande till rörelseintäkter för perioden, justerade för 
poster av engångskaraktär.
Justerat K/I-tal - R12m
Rörelsekostnader för rullande 12 månader, justerade för  poster av 
engångskaraktär, i förhållande till rörelseintäkter för  rullande 12 
månader, justerade för poster av engångskaraktär.
1) Ej alternativt nyckeltal.
Kreditförlustnivå
Kreditförlustnivå - Perioden
Kreditförluster, netto för perioden i förhållande till genom snittlig 
utlåning till allmänheten för perioden. 
Kreditförlustnivå - R12m
Kreditförluster, netto för rullande 12 månader i förhållande till 
genomsnittlig utlåning till allmänheten de senaste 12 månaderna.
Justerad kreditförlustnivå - Perioden
Kreditförluster, netto för perioden, justerade för poster av engångs-
karaktär, i förhållande till genomsnittlig utlåning till allmän heten för 
perioden.
Justerad kreditförlustnivå - R12m
Kreditförluster, netto för rullande 12 månader, justerade för poster av 
engångskaraktär, i förhållande till genomsnittlig  utlåning till 
allmänheten de senaste 12 månaderna.
Resultat per aktie 1)
Resultat per aktie efter utspädning 1)
Periodens resultat hänförligt till aktieägarna i Norion Bank AB 
i förhållande till genom snittligt antal utestående aktier efter 
utspädning för perioden.
Resultat per aktie före utspädning 1)
Periodens resultat hänförligt till aktieägarna i Norion Bank AB 
i förhållande till genomsnittligt antal utestående aktier före 
utspädning för perioden.
Rörelseintäktsmarginal
Rörelseintäktsmarginal - Perioden
Rörelseintäkter för perioden i förhållande till genomsnittlig  utlåning 
till allmänheten för perioden.
22
Delårsrapport januari-mars 2024

===== SIDA 23 =====

Definitionslista forts.
2) Nyckeltal definierat enligt kapitaltäckningsregelverket (CRR).
Avkastning på eget kapital (RoE)
Avkastning på eget kapital (RoE) - Perioden
Periodens resultat hänförligt till aktieägarna i Norion Bank AB 
i förhållande till genomsnittligt eget kapital hänförligt till aktie- 
ägarna i Norion Bank AB för perioden.
Avkastning på eget kapital (RoE) - R12m
Periodens resultat hänförligt till aktieägarna i Norion Bank AB för 
rullande 12 månader i förhållande till genom snittligt eget kapital 
hänförligt till aktieägarna i Norion Bank AB de senaste 
12 månaderna.
Justerad avkastning på eget kapital (RoE) - Perioden
Periodens resultat hänförligt till aktieägarna i Norion Bank AB, 
justerat för poster av engångskaraktär, i  förhållande till genomsnittligt 
eget kapital hänförligt till aktieägarna i Norion Bank AB för perioden. 
För relevanta perioder innan genomförandet av den koncerninterna 
fusionen mellan Norion Bank AB (tidigare Collector Bank AB) och 
Collector AB inkluderas periodens resultat hänförligt till aktieägarna 
i Collector AB, justerat för poster av engångskaraktär, i förhållande 
till genomsnittligt eget kapital hänförligt till aktieägarna i Collector 
AB för perioden.
Justerad avkastning på eget kapital (RoE) - R12m
Periodens resultat hänförligt till aktieägarna i Norion Bank AB för 
rullande 12 månader, justerat för poster av engångskaraktär, i 
förhållande till genomsnittligt eget  kapital hänförligt till aktieägarna i 
Norion Bank AB de senaste 12 månaderna. För rele vanta perioder 
innan genomförandet av den koncerninterna fusionen mellan 
Norion Bank AB (tidigare Collector Bank AB) och Collector AB 
inkluderas periodens resultat hänförligt till aktieägarna i Collector 
AB för rullande 12 månader, justerat för poster av engångskaraktär, i 
förhållande till genomsnittligt eget kapital hänförligt till aktieägarna 
i Collector AB de senaste 12 månaderna.
Övrigt
Justerade rörelseintäkter
Rörelseintäkter justerade för poster av engångskaraktär.
Justerade rörelsekostnader
Rörelsekostnader justerade för poster av engångskaraktär.
Justerat räntenetto
Räntenetto justerat för poster av engångskaraktär. 
Justerat rörelseresultat
Rörelseresultat justerat för poster av engångskaraktär.
Justerat resultat
Periodens resultat justerat för poster av engångskaraktär.
Poster av engångskaraktär
Intäkter och kostnader som inte förväntas uppkomma  
regelbundet. Se Koncernens utveckling, sid 11-12.
Kärnprimärkapitalrelation 2)
Kärnprimärkapital i förhållande till totalt riskvägt exponerings belopp. 
Se not 12, sid 44 -46.
Primärkapitalrelation 2)
Primärkapital i förhållande till totalt riskvägt exponerings belopp. Se 
not 12, sid 44 -46.
Total kapitalrelation 2)
Kapitalbas i förhållande till totalt riskvägt exponeringsbelopp. Se not 
12, sid 44-46.
Medelantal heltidsanställda
Inkluderar visstidsanställda, men ej föräldraledig eller  
tjänst ledig personal.
23
Norion Bank AB (publ) 556597-0513

===== SIDA 24 =====

24
Delårsrapport januari-mars 2024
Foto: Anna Roström

===== SIDA 25 =====

25
Norion Bank AB (publ) 556597-0513
KONCERNEN
Resultaträkning
Koncernen
Kv1 Kv4 Kv1 Helår
MSEK Not 2024 2023 2023 2023
Ränteintäkter 1) 1 298 1 282 1 040 4 609
Räntekostnader 2) -466 -418 -232 -1 318
Räntenetto 4 832 864 809 3 291
Provisionsintäkter 93 85 83 339
Provisionskostnader -12 -12 -11 -44
Provisionsnetto 81 73 72 295
Nettoresultat finansiella transaktioner 4 -11 -9 24
Övriga rörelseintäkter 3) 15 8 9 38
Summa rörelseintäkter 933 934 882 3 648
Personalkostnader 5 -104 -96 -90 -357
Övriga rörelsekostnader 6 -138 -140 -122 -509
Av- och nedskrivningar av materiella och immateriella 
anläggningstillgångar -16 -17 -17 -67
Summa rörelsekostnader -258 -253 -229 -934
Resultat före kreditförluster 675 681 653 2 714
Kreditförluster, netto 7 -257 -268 -268 -1 078
Rörelseresultat 417 414 385 1 636
Skatt -88 -87 -80 -342
Periodens resultat 329 326 305 1 294
Varav andel av periodens resultat hänförligt till:
aktieägarna i Norion Bank AB 314 311 291 1 236
innehavare av primärkapitalinstrument 15 16 13 58
Nettoresultat per aktie före utspädning, kr 3) 1,53 1,51 1,42 6,02
Nettoresultat per aktie efter utspädning, kr 3) 1,53 1,51 1,42 6,02
1) Utgörs i huvudsak av ränteintäkter som är beräknade enligt effektivräntemetoden.
2) Räntekostnader för emitterade primärkapitalinstrument redovisas över eget kapital. 
3) Den 4 maj 2022 genomfördes en sammanslagning av aktier (omvänd aktiesplit) samt en uppdelning (aktiesplit) inför fusionen med det tidigare moderbolaget  
Collector AB för att åstadkomma utbytesförhållandet 1:1. Efter split och sammanslagning uppgår det totala antalet aktier till 205 381 004. Historiska data för antalet 
aktier har i denna rapport justerats i enlighet med IAS 33.

===== SIDA 26 =====

Delårsrapport januari-mars 2024
KONCERNEN
26
Rapport över totalresultat
Koncernen
Kv1 Kv4 Kv1 Helår
MSEK Not 2024 2023 2023 2023
Periodens resultat redovisat över resultaträkningen 329 326 305 1 294
Komponenter som har eller kan komma att omklassificeras 
till resultaträkningen
Valutakursdifferenser vid omräkning av utländsk valuta -1 -1 -2 -3
Periodens övrigt totalresultat, efter skatt -1 -1 -2 -3
Periodens totalresultat 328 326 303 1 291
Varav andel av periodens totalresultat hänförligt till:
aktieägarna i Norion Bank AB 313 311 290 1 233
innehavare av primärkapitalinstrument 15 16 13 58

===== SIDA 27 =====

27
Norion Bank AB (publ) 556597-0513
KONCERNEN
Balansräkning
Koncernen
31 mar 31 dec 31  mar
MSEK Not 2024 2023 2023
TILLGÅNGAR
Belåningsbara statsskuldförbindelser m.m. 13 832 346 286
Utlåning till kreditinstitut 3 685 3 203 2 496
Utlåning till allmänheten 8, 9 45 199 45 470 41 699
Obligationer och andra räntebärande värdepapper 13 5 722 3 958 3 355
Aktier och andelar 13 666 664 523
Immateriella anläggningstillgångar 115 104 83
Materiella anläggningstillgångar 91 109 129
Derivat 13 - 47 36
Övriga tillgångar 105 42 38
Förutbetalda kostnader och upplupna intäkter 126 112 89
SUMMA TILLGÅNGAR 56 542 54 056 48 734
SKULDER OCH EGET KAPITAL
In- och upplåning från allmänheten 10 45 234 42 663 36 442
Emitterade värdepapper 11 1 249 1 248 3 243
Derivat 13 3 - - 
Övriga skulder 808 799 711
Upplupna kostnader och förutbetalda intäkter 1 131 1 042 979
Summa skulder 48 426 45 753 41 375
Eget kapital hänförligt till innehavare av primärkapitalinstrument - 500 500
Eget kapital hänförligt till aktieägarna i Norion Bank AB 8 116 7 803 6 860
Summa eget kapital 8 116 8 303 7 360
SUMMA SKULDER OCH EGET KAPITAL 56 542 54 056 48 734

===== SIDA 28 =====

Delårsrapport januari-mars 2024
KONCERNEN
28
Förändring i eget kapital
Koncernen
Jan-mar 2024 Hänförligt till aktieägarna i Norion Bank AB
MSEK
Aktie-
kapital
Övrigt 
tillskjutet 
kapital
Omräk-
nings-
reserv
Balanserad  
vinst inkl. 
periodens 
resultat Summa
Innehavare 
av primär-
 kapital- 
instrument 1) 
Summa 
eget 
kapital
Ingående balans 1 januari 2024 149 5 -5 7 654 7 803 500 8 303 
Totalresultat för perioden
Periodens resultat 314 314 15 329
Periodens övriga totalresultat -1 -1 -1
Summa totalresultat för perioden -6 314 313 15 328
Transaktioner redovisade direkt i eget kapital
Räntekostnad primärkapitalinstrument -15 -15
Förtida inlösen av primärkapitalinstrument -500 -500
Summa transaktioner redovisade direkt  
i eget kapital
-515 -515
Utgående balans 31 mars 2024 149 5 -6 7 968 8 116 - 8 116
1) Emitterade primärkapitalinstrument bedöms uppfylla villkoren för ett eget kapitalinstrument då instrumentet enligt villkoren inte har någon fastställd tidpunkt för förfall 
samt att emittenten av instrumentet har full diskretion beträffande räntebetalningarna.
Koncernen
Jan-dec 2023 Hänförligt till aktieägarna i Norion Bank AB
MSEK
Aktie-
kapital
Övrigt 
tillskjutet 
kapital
Omräk-
nings-
reserv
Balanserad  
vinst inkl. 
periodens 
resultat Summa
Innehavare 
av primär-
 kapital- 
instrument 1) 
Summa 
eget 
kapital
Ingående balans 1 januari 2023 149 5 -2 6 418 6 570 500 7 070
Totalresultat för perioden
Periodens resultat 1 236 1 236 58 1 294
Periodens övriga totalresultat -3 -3 -3
Summa totalresultat för perioden -3 1 236 1 233 58 1 291
Transaktioner redovisade direkt i eget kapital
Räntekostnad primärkapitalinstrument -58 -58
Summa transaktioner redovisade direkt  
i eget kapital
-58 -58
Utgående balans 31 december 2023 149 5 -5 7 654 7 803 500 8 303
1) Emitterade primärkapitalinstrument bedöms uppfylla villkoren för ett eget kapitalinstrument då instrumentet enligt villkoren inte har någon fastställd tidpunkt för förfall 
samt att emittenten av instrumentet har full diskretion beträffande räntebetalningarna.

===== SIDA 29 =====

29
Norion Bank AB (publ) 556597-0513
KONCERNEN
Förändring i eget kapital, forts.
Koncernen
Jan-mar 2023 Hänförligt till aktieägarna i Norion Bank AB
MSEK
Aktie-
kapital
Övrigt 
tillskjutet 
kapital
Omräk-
nings-
reserv
Balanserad  
vinst inkl. 
periodens 
resultat Summa
Innehavare 
av primär-
 kapital- 
instrument 1) 
Summa 
eget 
kapital
Ingående balans 1 januari 2023 149 5 -2 6 418 6 570 500 7 070
Totalresultat för perioden
Periodens resultat 291 291 13 305
Periodens övriga totalresultat -2 -2 -2
Summa totalresultat för perioden -4 6 710 6 860 13 303
Transaktioner redovisade direkt i eget kapital
Räntekostnad primärkapitalinstrument -13 -13
Summa transaktioner redovisade direkt  
i eget kapital
-13 -13
Utgående balans 31 mars 2023 149 5 -4 6 710 6 860 500 7 360
1) Emitterade primärkapitalinstrument bedöms uppfylla villkoren för ett eget kapitalinstrument då instrumentet enligt villkoren inte har någon fastställd tidpunkt för förfall 
samt att emittenten av instrumentet har full diskretion beträffande räntebetalningarna.

===== SIDA 30 =====

Delårsrapport januari-mars 2024
KONCERNEN
30
Kassaflödesanalys 
Koncernen
Jan-mar Helår Jan-mar
MSEK 2024 2023 2023
Den löpande verksamheten
Rörelseresultat 417 1 636 385
Justeringar för poster som inte ingår i kassaflödet i den löpande verksamheten 356 1 372 423
Betalda inkomstskatter -65 -272 -36
Förändring i den löpande verksamhetens tillgångar och skulder 246 -374 -1 249
Kassaflöde från den löpande verksamheten 954 2 362 -477
Investeringsverksamheten
Förändring materiella anläggningstillgångar -1 -1 0
Förändring immateriella anläggningstillgångar -19 -57 -12
Kassaflöde från investeringsverksamheten -20 -58 -12
Finansieringsverksamheten
Amortering av skuld -7 -33 -8
Primärkapitalinstrument -515 -58 -13
Återbetalning av räntebärande värdepapper - -2 297 -50
Emission av räntebärande värdepapper - 247 -
Kassaflöde från finansieringsverksamheten -522 -2 141 -71
Likvida medel vid periodens början 3 203 3 050 3 050
Periodens kassaflöde 412 163 -560
Valutakursdifferenser i likvida medel 70 -10 6
Likvida medel vid periodens slut 3 685 3 203 2 496
Betalda och erhållna räntor som ingår i kassaflödet från den löpande verksamheten
Betalda räntor 338 1 134 164
Erhållna räntor 1 289 4 581 1 033

===== SIDA 31 =====

31
Norion Bank AB (publ) 556597-0513
MODERBOLAGET
Resultaträkning
Norion Bank AB
Kv1 Kv4 Kv1 Helår
MSEK Not 2024 2023 2023 2023
Ränteintäkter 1) 1 298 1 282 1 040 4 609
Räntekostnader 2) -466 -418 -232 -1 318
Räntenetto 4 832 864 809 3 291
Provisionsintäkter 93 85 83 339
Provisionskostnader -12 -12 -11 -44
Provisionsnetto 81 73 72 295
Nettoresultat finansiella transaktioner 4 -11 -9 24
Övriga rörelseintäkter 15 8 9 38
Summa rörelseintäkter 933 934 882 3 648
Personalkostnader 5 -104 -96 -90 -357
Övriga rörelsekostnader 6 -138 -140 -122 -509
Av- och nedskrivningar av materiella och immateriella 
anläggningstillgångar -16 -17 -17 -67
Summa rörelsekostnader -258 -253 -229 -934
Resultat före kreditförluster 675 681 653 2 714
Kreditförluster, netto 7 -257 -268 -268 -1 078
Rörelseresultat 417 414 385 1 636
Bokslutsdispositioner - -288 - -288
Skatt -88 -30 -80 -285
Periodens resultat 329 95 305 1 063
Varav andel av periodens resultat hänförligt till:
aktieägarna i Norion Bank AB 314 80 291 1 005
innehavare av primärkapitalinstrument 15 16 13 58
1) Utgörs i huvudsak av ränteintäkter som är beräknade enligt effektivräntemetoden.
2) Räntekostnader för emitterade primärkapitalinstrument redovisas över eget kapital. Jämförelseperioder är omräknade.

===== SIDA 32 =====

Delårsrapport januari-mars 2024
MODERBOLAGET
32
Rapport över totalresultat
Norion Bank AB
Kv1 Kv4 Kv1 Helår
MSEK Not 2024 2023 2023 2023
Periodens resultat redovisat över resultaträkningen 329 95 305 1 063
Komponenter som har eller kan komma att omklassificeras  
till resultaträkningen
Valutakursdifferenser vid omräkning av utländsk valuta -1 -1 -2 -3
Periodens övrigt totalresultat, efter skatt -1 -1 -2 -3
Periodens totalresultat 328 95 303 1 060
Varav andel av periodens totalresultat hänförligt till:
aktieägarna i Norion Bank AB 313 79 290 1 002
innehavare av primärkapitalinstrument 15 16 13 58

===== SIDA 33 =====

33
Norion Bank AB (publ) 556597-0513
MODERBOLAGET
Balansräkning
Norion Bank AB
31 mar 31 dec 31 mar
MSEK Not 2024 2023 2023
TILLGÅNGAR
Belåningsbara statsskuldförbindelser m.m. 13 832 346 286
Utlåning till kreditinstitut 3 685 3 203 2 496
Utlåning till allmänheten 8,9 45 199 45 470 41 699
Obligationer och andra räntebärande värdepapper 13 5 722 3 958 3 355
Aktier och andelar 13 666 664 523
Aktier och andelar i koncernföretag 0 0 0
Immateriella anläggningstillgångar 115 104 83
Materiella anläggningstillgångar 91 109 129
Derivat 13 - 47 36
Övriga tillgångar 105 42 38
Förutbetalda kostnader och upplupna intäkter 126 112 89
Summa tillgångar 56 542 54 056 48 734
SKULDER OCH EGET KAPITAL
In- och upplåning från allmänheten 10 45 234 42 663 36 442 
Emitterade värdepapper 11 1 249 1 248 3 243 
Derivat 13 3 - -
Övriga skulder 534 524 494
Upplupna kostnader och förutbetalda intäkter 1 131 1 042 979
Summa skulder 48 152 45 478 41 158
Periodiseringsfond 1 320 1 320 1 032
Obeskattade reserver 1 320 1 320 1 032
Eget kapital hänförligt till innehavare av primärkapitalinstrument - 500 500
Eget kapital hänförligt till aktieägarna i Norion Bank AB 7 070 6 757 6 045
Summa eget kapital 7 070 7 257 6 545
Summa skulder och eget kapital 56 542 54 056 48 734

===== SIDA 34 =====

Delårsrapport januari-mars 2024
MODERBOLAGET
34
Förändring i eget kapital
Norion Bank AB
Jan-mar 2024 Bundet eget kapital Fritt eget kapital
MSEK Aktiekapital Reservfond
Fond för 
utvecklings -
avgifter
Primär-
 kapital- 
instrument 1)
Balanserad 
vinst inkl 
periodens
resultat
Summa  
eget  
kapital
Ingående balans 1 januari 2024 149 3 102 500 6 503 7 257
Omföring till fond för utvecklingsutgifter 9 -9 -
Förtida inlösen av primärkapitalinstrument -500 -500
Räntekostnad primärkapitalinstrument -15 -15
Periodens resultat 329 329
Periodens övriga totalresultat -1 -1
Utgående balans 31 mars 2024 149 2 111 - 6 808 7 070
1) Emitterade primärkapitalinstrument bedöms uppfylla villkoren för ett eget kapitalinstrument då instrumentet enligt villkoren inte har någon fastställd tidpunkt för förfall 
samt att emittenten av instrumentet har full diskretion beträffande räntebetalningarna.
Norion Bank AB
Jan-dec 2023 Bundet eget kapital Fritt eget kapital
MSEK Aktiekapital Reservfond
Fond för 
utvecklings -
avgifter
Primär-
 kapital- 
instrument 1)
Balanserad 
vinst inkl 
periodens
resultat
Summa  
eget  
kapital
Ingående balans 1 januari 2023 149 6 79 500 5 521 6 256
Omföring till fond för utvecklingsutgifter 23 -23 -
Räntekostnad primärkapitalinstrument -58 -58
Periodens resultat 1 063 1 063
Periodens övriga totalresultat -3 -3
Utgående balans 31 december 2023 149 3 102 500 6 503 7 257
1) Emitterade primärkapitalinstrument bedöms uppfylla villkoren för ett eget kapitalinstrument då instrumentet enligt villkoren inte har någon fastställd tidpunkt för förfall 
samt att emittenten av instrumentet har full diskretion beträffande räntebetalningarna.

===== SIDA 35 =====

35
Norion Bank AB (publ) 556597-0513
MODERBOLAGET
Förändring i eget kapital, forts.
Norion Bank AB
Jan-mar 2023 Bundet eget kapital Fritt eget kapital
MSEK Aktiekapital Reservfond
Fond för 
utvecklings -
avgifter
Primär-
 kapital- 
instrument 1)
Balanserad 
vinst inkl 
periodens
resultat
Summa  
eget  
kapital
Ingående balans 1 januari 2023 149 6 79 500 5 521 6 256
Omföring till fond för utvecklingsutgifter 3 -3 -
Räntekostnad primärkapitalinstrument -13 -13
Periodens resultat 305 305
Periodens övriga totalresultat -2 -2
Utgående balans 31 mars 2023 149 5 82 500 5 809 6 545
1) Emitterade primärkapitalinstrument bedöms uppfylla villkoren för ett eget kapitalinstrument då instrumentet enligt villkoren inte har någon fastställd tidpunkt för förfall 
samt att emittenten av instrumentet har full diskretion beträffande räntebetalningarna.

===== SIDA 36 =====

Delårsrapport januari-mars 2024
MODERBOLAGET
36
Norion Bank AB
Jan-mar Helår Jan-mar
MSEK 2024 2023 2023
Den löpande verksamheten
Rörelseresultat 417 1 636 385
Justeringar för poster som inte ingår i kassaflödet i den löpande verksamheten 356 1 372 423
Betalda inkomstskatter -65 -272 -36
Förändring i den löpande verksamhetens tillgångar och skulder 246 -374 -1 249
Kassaflöde från den löpande verksamheten 954 2 362 -477
Investeringsverksamheten
Förändring materiella anläggningstillgångar -1 -1 0
Förändring immateriella anläggningstillgångar -19 -57 -12
Kassaflöde från investeringsverksamheten -20 -58 -12
Finansieringsverksamheten
Amortering av skuld -7 -33 -8
Primärkapitalinstrument -515 -58 -13
Återbetalning av räntebärande värdepapper - -2 297 -50
Emission av räntebärande värdepapper - 247 -
Koncernbidrag - 0 -
Kassaflöde från finansieringsverksamheten -522 -2 141 -71
Likvida medel vid periodens början 3 203 3 050 3 050
Periodens kassaflöde 412 163 -560
Valutakursdifferenser i likvida medel 70 -10 6
Likvida medel vid periodens slut 3 685 3 203 2 496
Betalda och erhållna räntor som ingår i kassaflödet från den löpande verksamheten
Betalda räntor 338 1 134 164
Erhållna räntor 1 289 4 581 1 033
Kassaflödesanalys

===== SIDA 37 =====

37
Norion Bank AB (publ) 556597-0513
NOTER
Noter
Not 1. Allmän information
Angivna belopp i noter är i miljoner kronor (MSEK) och redovisat värde om inget annat anges.  
Delårsinformationen på sidorna 2-20 utgör en integrerad del av denna finansiella rapport.
Norion Bank AB (publ) org. nr. 556597-0513, är ett bankaktiebo -
lag med säte i Göteborg. Bolaget har tillstånd att bedriva bank -
verksamhet och är noterat på Nasdaq Stockholm. Banken be -
driver verksamhet i Sverige och via filialer i Norge och Finland. 
Adressen till huvudkontoret är Lilla Bommens Torg 11, 411 09 
Göteborg. Norion Bank AB (publ) står under Finansinspektio -
nens tillsyn och omfattas av dess regler för kapitaltäckning och 
stora exponeringar.
Not 2. Redovisningsprinciper
Allmänna redovisningsprinciper
Delårsrapporten är upprättad i enlighet med IAS 34 med beak -
tande av Finansinspektionens föreskrifter och allmänna råd om 
årsredovisning i kreditinstitut och värdepappersbolag (FFFS 
2008:25 7 kap 2–3§ och 8 kap), lagen om årsredovisning i kre -
ditinstitut och värdepappersbolag (7 kap 7–8§ ÅRKL), samt de 
krav som finns i Rådet för finansiell rapporterings rekommenda-
tion RFR 1 Kompletterande redovisningsregler för koncerner. 
Moderbolaget har upprättat sin redovisning i enlighet med 
lagen om årsredovisning i kreditinstitut och värdepappersbolag, 
Finansinspektionens föreskrifter och allmänna råd (FFFS 
2008:25) om årsredovisning i kreditinstitutioner och värdepap -
persbolag samt Rådet för finansiell rapporterings rekommenda-
tion Redovisning för juridiska personer (RFR 2).
Koncernens och moderbolagets redovisningsprinciper, be -
räkningsmetoder och presentation är i allt väsentligt oförändra-
de jämfört med de som tillämpades i årsredovisningen 2023.
Förändringar i IFRS
Ingen av förändringarna i redovisningsregelverken som är utfär -
dade för tillämpning 2024 har fått någon väsentlig inverkan på 
Norion Bank AB och dess finansiella rapporter, kapitaltäckning 
eller stora exponeringar.
Not 3.  Rörelsesegment
Koncernen
Kv1 2024
MSEK Företag Fastigheter Privat Payments Övrigt 1) Totalt
Räntenetto 160 337 195 51 90 832
Provisionsnetto 3 2 13 63 0 81
Netto finansiella transaktioner 2 3 0 0 -1 4
Övriga rörelseintäkter 0 0 0 14 1 15
Rörelseintäkter 165 342 208 127 90 933
Räntenettomarginal (NIM) 6,9% 6,2% 7,1% 7,4% - 7,3%
Rörelseintäktsmarginal 7,2% 6,3% 7,5% 18,7% - 8,2%
Utlåning till allmänheten 8 733 22 086 11 135 2 694 551 45 199
1) Inklusive elimineringar.

===== SIDA 38 =====

Delårsrapport januari-mars 2024
NOTER
38
Koncernen
Kv4 2023
MSEK Företag Fastigheter Privat Payments Övrigt 1) Totalt
Räntenetto 188 345 193 46 91 864
Provisionsnetto 2 0 11 59 0 73
Netto finansiella transaktioner -12 -10 0 1 9 -11
Övriga rörelseintäkter 0 0 0 7 1 8
Rörelseintäkter 179 336 205 113 101 934
Räntenettomarginal (NIM) 7,8% 6,6% 7,1% 6,8% - 7,7%
Rörelseintäktsmarginal 7,4% 6,4% 7,5% 16,7% - 8,3%
Utlåning till allmänheten 9 705 21 432 11 005 2 763 566 45 470
1)  Inklusive elimineringar.
Koncernen
Kv1 2023
MSEK Företag Fastigheter Privat Payments Övrigt 1) Totalt
Räntenetto 201 326 192 49 41 809
Provisionsnetto 3 - 14 55 0 72
Netto finansiella transaktioner -14 0 0 1 3 -9
Övriga rörelseintäkter 0 0 0 9 0 9
Rörelseintäkter 191 327 207 113 44 882
Räntenettomarginal (NIM) 7,9% 7,3% 7,4% 8,1% - 7,8%
Rörelseintäktsmarginal 7,5% 7,3% 8,0% 18,9% - 8,5%
Utlåning till allmänheten 9 808 18 594 10 320 2 336 641 41 699 
1) Inklusive elimineringar.
Koncernen
Helår 2023
MSEK Företag Fastigheter Privat Payments Övrigt 1) Totalt
Räntenetto 766 1 260 795 197 274 3 291
Provisionsnetto 15 0 55 225 0 295
Netto finansiella transaktioner -5 -12 2 6 32 24
Övriga rörelseintäkter 1 0 0 36 1 38
Rörelseintäkter 777 1 248 852 464 307 3 648
Räntenettomarginal (NIM) 7,6% 6,5% 7,4% 7,5% - 7,6%
Rörelseintäktsmarginal 7,7% 6,4% 8,0% 17,7% - 8,4%
Utlåning till allmänheten 9 705 21 432 11 005 2 763 566 45 470
1) Inklusive elimineringar.
Not 3. Rörelsesegment, forts.

===== SIDA 39 =====

39
Norion Bank AB (publ) 556597-0513
NOTER
Not 4. Räntenetto
Koncernen och Norion Bank AB
Kv1 Kv4 Kv1 Helår
MSEK 2024 2023 2023 2023
Utlåning till allmänheten 1) 1 202 1 211 1 010 4 393
Räntebärande värdepapper 40 44 24 138
Utlåning till kreditinstitut 56 27 7 78
Summa ränteintäkter 1 298 1 282 1 040 4 609
In- och upplåning från allmänheten -446 -394 -197 -1 188
Räntebärande värdepapper -19 -24 -34 -129
Övriga räntekostnader -1 0 -1 -1
Summa räntekostnader -466 -418 -232 -1 318
Räntenetto 832 864 809 3 291
1) Räntor beräknade enligt effektivräntemetoden.  
Not 5. Personalkostnader
Koncernen och Norion Bank AB
Kv1 Kv4 Kv1 Helår
MSEK 2024 2023 2023 2023
Löner, bonus och andra ersättningar -68 -63 -62 -240
Sociala avgifter -24 -23 -20 -82
Pensionskostnader -8 -8 -7 -31
Övriga personalrelaterade kostnader -4 -2 -1 -4
Summa personalkostnader -104 -96 -90 -357

===== SIDA 40 =====

Delårsrapport januari-mars 2024
NOTER
40
Not 6. Övriga rörelsekostnader
Koncernen och Norion Bank AB
Kv1 Kv4 Kv1 Helår
MSEK 2024 2023 2023 2023
Konsultkostnader -43 -43 -47 -174
IT-kostnader -26 -25 -19 -87
Övriga köpta tjänster -33 -38 -28 -125
Portokostnader -8 -7 -9 -33
Övriga rörelsekostnader -27 -26 -20 -90
Summa övriga rörelsekostnader -138 -140 -122 -509
Not 7. Kreditförluster, netto
Koncernen och Norion Bank AB
Kv1 Kv4 Kv1 Helår
MSEK 2024 2023 2023 2023
Lån till upplupet anskaffningsvärde
Reserveringar - Steg 1 23 23 -16 -69
Reserveringar - Steg 2 122 13 -140 -96
Reserveringar - Steg 3 -138 -170 -78 -629
Summa 7 -134 -234 -794
Portföljomvärderingar, förvärvade fordringar - - - -
Nedskrivningsvinster/-förluster, förvärvade fordringar - - - -
Bortskrivningar -266 -133 -33 -284
Återvinningar 2 - - -
Summa -264 -133 -33 -284
Summa kreditförluster, netto -257 -268 -268 -1 078

===== SIDA 41 =====

41
Norion Bank AB (publ) 556597-0513
NOTER
Not 8. Utlåning till allmänheten
Koncernen och Norion Bank AB
31 mar 31 dec 31 mar
MSEK 2024 2023 2023
PRIVATPERSONER 3)
Utlåning till allmänheten, brutto 18 418 18 438 17 016
varav Steg 1 10 655 10 617 9 648
varav Steg 2 687 743 504
varav Steg 3 6 560 6 549 6 268
varav Steg 3 - förvärvade fordringar 1) 516 529 596
Summa reserveringar -4 075 -4 134 -3 745
varav Steg 1 -273 -271 -234
varav Steg 2 -214 -235 -144
varav Steg 3 -3 588 -3 628 -3 366
varav Steg 3 - förvärvade fordringar 1) - - -
Summa redovisat värde, privatpersoner 14 343 14 303 13 271
Privatpersoner
Reserveringsgrad för lån i Steg 1 2,6% 2,5% 2,4%
Reserveringsgrad för lån i Steg 2 31,2% 31,7% 28,5%
Reserveringsgrad för lån i Steg 3 54,7% 55,4% 53,7%
Reserveringsgrad för lån i Steg 3 - förvärvade fordringar 1) 0,0 % 0,0 % 0,0 %
Total reserveringsgrad för lån 2) 22,8% 23,1% 22,8%
FÖRETAG 4)
Utlåning till allmänheten, brutto 32 063 32 282 29 393
varav Steg 1 24 004 25 118 24 442
varav Steg 2 4 063 5 330 4 026
varav Steg 3 3 997 1 834 926
Summa reserveringar -1 207 -1 115 -965
varav Steg 1 -130 -152 -136
varav Steg 2 -120 -219 -351
varav Steg 3 -957 -744 -478
Summa redovisat värde, företag 30 856 31 167 28 428

===== SIDA 42 =====

Delårsrapport januari-mars 2024
NOTER
42
Koncernen och Norion Bank AB
31 mar 31 dec 31 mar
MSEK 2024 2023 2023
Företag
Reserveringsgrad för lån i Steg 1 0,5% 0,6% 0,6%
Reserveringsgrad för lån i Steg 2 3,0% 4,1% 8,7%
Reserveringsgrad för lån i Steg 3 23,9% 40,6% 51,6%
Total reserveringsgrad för lån 3,8% 3,5% 3,3%
TOTALT
Utlåning till allmänheten, brutto 50 481 50 720 46 409
varav Steg 1 34 659 35 734 34 090
varav Steg 2 4 750 6 074 4 530
varav Steg 3 10 556 8 383 7 194
varav Steg 3 - förvärvade fordringar 1) 516 529 596
Summa reserveringar -5 282 -5 249 -4 710
varav Steg 1 -403 -423 -370
varav Steg 2 -335 -454 -495
varav Steg 3 -4 545 -4 372 -3 845
varav Steg 3 - förvärvade fordringar 1) - - -
Summa redovisat värde, totalt 45 199 45 470 41 699
Andel lån i steg 3, brutto, % 2) 21,1% 16,7% 15,7%
Andel lån i steg 3, netto, % 2) 13,5% 8,9% 8,1%
Totalt
Reserveringsgrad för lån i Steg 1 1,2% 1,2% 1,1%
Reserveringsgrad för lån i Steg 2 7,0% 7,5% 10,9%
Reserveringsgrad för lån i Steg 3 43,1% 52,2% 53,4%
Reserveringsgrad för lån i Steg 3 - förvärvade fordringar 1) 0,0 % 0,0 % 0,0 %
Total reserveringsgrad för lån 2) 10,6% 10,5% 10,3%
1) Förvärvade förfallna fordringar nettoredovisas från förvärvstidpunkten, därmed finns ingen explicit reservering för dessa fordringar.
2) Exklusive förvärvade fordringar.
3) Inkluderar segmenten Privat och Payments samt delar av Övrigt.
4) Inkluderar segmenten Företag och Fastigheter samt delar av Övrigt.
Not . Utlåning till allmänheten, forts.

===== SIDA 43 =====

43
Norion Bank AB (publ) 556597-0513
NOTER
Not 9. Förändringar i reserver för förväntade kreditförluster 
Tabellerna nedan visar avstämning av reserveringar för kreditförluster avseende utlåning till allmänheten till upplupet 
anskaffningsvärde.
Koncernen och Norion Bank AB
MSEK Steg 1  Steg 2 Steg 3 Summa
Reserveringar 1 januari 2024 423 454 4 372 5 249
Nya och borttagna finansiella tillgångar, netto 28 -101 -135 -207
Förändringar p.g.a. ändrade antaganden 0 0 0 0
Förändringar till följd av förändrad kreditrisk -52 -21 272 200
Övriga justeringar¹ 3 2 35 40
Reserveringar 31 mars 2024 403 335 4 545 5 282
1) Utgörs av förändringar ej redovisade som kreditförluster, såsom valutakurseffekter m.m.
Koncernen och Norion Bank AB
MSEK Steg 1  Steg 2 Steg 3 Summa
Reserveringar 1 januari 2023 355 362 3 775 4 492
Nya och borttagna finansiella tillgångar, netto 41 -51 256 247
Förändringar p.g.a. ändrade antaganden - - - -
Förändringar till följd av förändrad kreditrisk 28 146 373 547
Övriga justeringar¹ -1 -4 -32 -37
Reserveringar 31 december 2023 423 454 4 372 5 249
1) Utgörs av förändringar ej redovisade som kreditförluster, såsom valutakurseffekter m.m.
Koncernen och Norion Bank AB
MSEK Steg 1  Steg 2 Steg 3 Summa
Reserveringar 1 januari 2023 355 362 3 775 4 492
Nya och borttagna finansiella tillgångar, netto -15 -49 82 19
Förändringar p.g.a. ändrade antaganden - - - -
Förändringar till följd av förändrad kreditrisk 31 189 -4 216
Övriga justeringar¹ -1 -7 -9 -17
Reserveringar 31 mars 2023 370 495 3 845 4 710
1) Utgörs av förändringar ej redovisade som kreditförluster, såsom valutakurseffekter m.m.
Not 10. In- och upplåning från allmänheten
Koncernen och Norion Bank AB
31 mar 31 dec 31 mar
MSEK 2024 2023 2023
EUR 20 306 16 707 15 770
SEK 24 634 25 659 20 340
NOK 294 297 331
Summa 45 234 42 663 36 442

===== SIDA 44 =====

Delårsrapport januari-mars 2024
NOTER
44
Not 11. Emitterade värdepapper och efterställda skulder
EMITTERADE VÄRDEPAPPER
Koncernen och Norion Bank AB
31 mar 31 dec 31 mar
MSEK 2024 2023 2023
ISIN
Redovisat 
värde
Nominellt 
belopp
Redovisat 
värde
Nominellt 
belopp
Redovisat 
värde
Nominellt 
belopp
SE0013104577 - - - - 550 550
SE0013360427 - - - - 1 000 1 000
SE0015811112 750 750 750 750 750 750
SE0013105137 499 500 498 500 300 300
NO0011152449 - - - - 643 644
Certifikat - - - - - -
Summa 1 249 1 250 1 248 1 250 3 243 3 244
Not 12. Kapitaltäckning
Norion Bank AB
31 mar
2024
MSEK Belopp
Andel av riskvägt  
exponeringsbelopp
Kärnprimärkapitalkrav enligt artikel 92 CRR (Pelare 1) 2 158 4,5%
Övrigt kärnprimärkapitalbehov (Pelare 2) 356 0,7%
Kombinerat buffertkrav 1 939 4,0%
Totalt kärnprimärkapitalbehov 4 454 9,3%
Kärnprimärkapital 7 708 16,1%
Primärkapitalkrav enligt artikel 92 CRR (Pelare 1) 2 878 6,0%
Övrigt primärkapitalbehov (Pelare 2) 475 1,0%
Kombinerat buffertkrav 1 939 4,0%
Totalt primärkapitalbehov 5 292 11,0%
Primärkapital 7 708 16,1%
Kapitalbaskrav enligt artikel 92 CRR (Pelare 1) 3 837 8,0%
Övrigt kapitalbehov (Pelare 2) 633 1,3%
Kombinerat buffertkrav 1 939 4,0%
Totalt kapitalbasbehov 6 409 13,4%
Summa kapitalbas 7 708 16,1%

===== SIDA 45 =====

45
Norion Bank AB (publ) 556597-0513
NOTER
Norion Bank AB
31 mar 31 dec 31 mar
KAPITALBAS, MSEK 2024 2023 2023
Kapitalinstrument och tillhörande överkursfonder: Aktiekapital 149 149 149
Ej utdelade vinstmedel 7 638 6 590 6 406
Delårsresultat netto efter avdrag för förutsebara kostnader och utdelningar som har verifierats av 
personer som har en oberoende ställning 329 1 063 305
Kärnprimärkapital före lagstiftningsjusteringar 8 116 7 803 6 860
Avgår:
Ytterligare värdejustering -288 -241 -121
Immateriella tillgångar -115 -104 -83
Uppskjuten skattefordran -4 -4 -3
Återläggning enligt övergångsregler till IFRS9 - - -
Sammanlagda lagstiftningsjusteringar av kärnprimärkapital -408 -350 -208
Kärnprimärkapital 7 708 7 453 6 652
Kapitalinstrument och tillhörande överkursfonder: Evigt förlagslån - 500 500
Primärkapitaltillskott - 500 500
Totalt primärkapital 7 708 7 953 7 152
Kapitalinstrument och tillhörande överkursfonder: Tidsbundet förlagslån - - -
Supplementärkapital - - -
Summa kapitalbas 7 708 7 953 7 152
Norion Bank AB
31 mar 31 dec 31 mar
RISKVÄGT EXPONERINGSBELOPP, MSEK 2024 2023 2023
Kreditrisk enligt schablonmetoden
Exponeringar mot nationella regeringar eller centralbanker  -    -    -   
Exponeringar mot delstatliga eller lokala självstyrelseorgan och myndigheter  -    -    -   
Exponeringar mot institut  814  684  581 
Exponeringar mot andelar eller aktier i fonder  856  844  684 
Exponeringar mot företag  26 524  28 316  26 256 
Exponeringar mot hushåll  8 653  8 780  7 851 
Exponeringar säkrade genom panträtt i fastigheter  12  13  16 
Fallerande exponeringar  7 385  4 565  3 954 
Poster förknippade med särskilt hög risk  -    -    562 
Exponeringar i form av säkerställda obligationer  285  230  217 
Övriga poster  358  360  323 
Summa riskvägt exponeringsbelopp för kreditrisk  44 886  43 792  40 443 
Riskvägt exponeringsbelopp för kreditvärdighetsjusteringsrisk (CVA)  26  31  28 
Riskvägt exponeringsbelopp för marknadsrisk (valutakursrisk)  48  35  34 
Riskvägt exponeringsbelopp för operativ risk (Alternativ schablonmetod)  3 005  3 005  4 989 
Summa riskvägt exponeringsbelopp  47 965  46 862  45 494 
Not 12. Kapitaltäckning, forts.

===== SIDA 46 =====

Delårsrapport januari-mars 2024
NOTER
46
Norion Bank AB
31 mar 31  dec 31 mar
KAPITALKRAV, MSEK 2024 2023 2023
Kreditrisk enligt schablonmetoden
Exponeringar mot nationella regeringar eller centralbanker  -    -    -   
Exponeringar mot delstatliga eller lokala självstyrelseorgan och myndigheter  -    -    -   
Exponeringar mot institut  65  55  46 
Exponeringar mot andelar eller aktier i fonder  68  67  55 
Exponeringar mot företag  2 122  2 265  2 100 
Exponeringar mot hushåll  692  702  628 
Exponeringar säkrade genom panträtt i fastigheter  1  1  1 
Fallerande exponeringar  591  365  316 
Poster förknippade med särskilt hög risk  -    -    45 
Exponeringar i form av säkerställda obligationer  23  18  17 
Övriga poster  29  29  26 
Summa kapitalkrav för kreditrisk  3 591  3 503  3 235 
Kapitalkrav för kreditvärdighetsjusteringsrisk (CVA)  2  2  2 
Kapitalkrav för marknadsrisk (valutakursrisk)  4  3  3 
Kapitalkrav för operativ risk (Alternativ schablonmetod)  240  240  399 
Summa kapitalkrav - Pelare 1  3 837  3 749  3 640 
Koncentrationsrisk  323  306  284 
Ränterisk i bankboken  310  194  191 
Summa kapitalkrav - Pelare 2  633  501  475 
Kapitalbuffertar
Kapitalkonserveringsbuffert  1 199  1 172  1 137 
Kontracyklisk buffert  740  742  466 
Summa kapitalkrav - Kapitalbuffertar  1 939  1 913  1 603 
Totalt kapitalkrav  6 409  6 163  5 718 
Norion Bank AB
31 mar 31 dec 31 mar
KAPITALKRAV 2024 2023 2023
Kapitalrelationer och buffertar
Kärnprimärkapitalrelation 16,1% 15,9% 14,6%
Primärkapitalrelation 16,1% 17,0% 15,7%
Total kapitalrelation 16,1% 17,0% 15,7%
Institutsspecifikt buffertkrav 4,0% 4,1% 3,5%
varav: krav på kapitalkonserveringsbuffert 2,5% 2,5% 2,5%
varav: krav på kontracyklisk buffert 1,5% 1,6% 1,0%
Kärnprimärkapital tillgängligt att användas som buffert 8,1% 9,0% 7,7%
En översiktlig granskning har gjorts av resultatet januari - mars 2024 vilket har medfört att periodens resultat har tillgodoräknats i 
kapitalbasen.
Not 12. Kapitaltäckning, forts.

===== SIDA 47 =====

47
Norion Bank AB (publ) 556597-0513
NOTER
Not 13.  Finansiella instrument till verkligt värde
Tabellerna nedan innehåller finansiella instrument redovisade till 
verkligt värde fördelade per värderingsnivå. När verkliga  värden 
fastställs för finansiella instrument används olika metoder bero -
ende på graden av observerbarhet av marknadsdata i värde -
ringen samt aktiviteten på marknaden. Syftet med värdering till 
verkligt värde är att komma fram till det pris till vilket en ordnad 
transaktion skulle ske mellan marknadsaktörer vid värderingstid-
punkten på affärsmässiga villkor.
Metoderna är uppdelade på tre olika 
värderingsnivåer:
Nivå 1: Noterade marknadsvärden
Ojusterade noterade marknadsvärden för identiska finansiella 
tillgångs- eller skuldinstrument på aktiva marknader där 
 noterade priser är lätt tillgängliga och representerar aktuella och 
regelbundet förekommande marknadstransaktioner mellan par -
ter som är oberoende av varandra.
Nivå 2: Värderingsteknik som utgår från observerbar 
indata
För värderingstekniker i nivå 2 är all väsentlig indata i värderings -
modellerna observerbar endera direkt eller indirekt. Värderings -
tekniker i nivå 2 inkluderar diskonterade kassaflöden, options -
värderingsmodeller, nyligen gjorda transaktioner och priser på 
andra instrument som är övervägande lika.
Nivå: 3 Värderingsteknik med signifikant icke observer -
bar indata
För värderingstekniker i nivå 3 finns en signifikant mängd indata 
som inte är observerbar. Dessa tekniker baseras generellt på 
extrapolering från observerbar indata från likvärdiga instrument, 
analys av historiska data eller andra analytiska tekniker.
Väsentliga överföringar och omklassificeringar 
mellan nivåer
Överföringar mellan de olika nivåer i hierarkin kan ske vid indika-
tioner av att marknadsförutsättningarna har förändrats.
Koncernen och Norion Bank AB
MSEK 31 mar 2024
TILLGÅNGAR Nivå 1  Nivå 2 Nivå 3 Summa
Derivatinstrument - - - -
Belåningsbara statsskuldförbindelser m.m. 426 - - 426
Obligationer och andra räntebärande värdepapper 3 786 - - 3 786
Aktier och andelar - 5 661 666
Summa finansiella tillgångar 4 212 5 661 4 878 
SKULDER
Derivatinstrument - 3 - 3
Övriga finansiella skulder - - - -
Summa finansiella skulder - 3 - 3 
MSEK 31 dec 2023
TILLGÅNGAR Nivå 1  Nivå 2 Nivå 3 Summa
Derivatinstrument - 47 - 47
Belåningsbara statsskuldförbindelser m.m. 230 - - 230
Obligationer och andra räntebärande värdepapper 3 210 - - 3 210
Aktier och andelar - 5 659 664
Summa finansiella tillgångar 3 440 52 659 4 151 
SKULDER
Derivatinstrument - - - -
Övriga finansiella skulder - - - -
Summa finansiella skulder - - - -

===== SIDA 48 =====

Delårsrapport januari-mars 2024
NOTER
48
MSEK 31 mar 2023
TILLGÅNGAR Nivå 1  Nivå 2 Nivå 3 Summa
Derivatinstrument - 36 - 36
Belåningsbara statsskuldförbindelser m.m. 57 - - 57
Obligationer och andra räntebärande värdepapper 2 599 - - 2 599
Aktier och andelar - 5 518 523
Summa finansiella tillgångar 2 656 41 518 3 215 
SKULDER
Derivatinstrument - - - -
Övriga finansiella skulder - - - -
Summa finansiella skulder - - - -
Koncernen och Norion Bank AB
Förändringar inom nivå 3 31 mar 2024 31 dec 2023 31 mar 2023
Tillgångar Tillgångar Tillgångar
MSEK
Eget kapital-
instrument
Eget kapital-
instrument
Eget kapital-
instrument
Ingående balans vid periodens början 659 528 528 
Förvärv - 157 -
Avyttring - - -
Orealiserade vinster eller förluster för poster som innehas per balansdagen 3 -27 -10
Utgående balans vid perioden slut 661 659 518 
Finansiella instrument i nivå 3 avser övriga investeringar i fonder. 
Norion  Bank använder olika värderingstekniker beroende på till-
gänglig observerbar data. 
Investeringsportföljen värderas kvartalsvis enligt IPEVs rikt -
linjer och i första hand efter en extern värdering där en transak -
tion i bolaget är gjord de senaste 12 månaderna med minst en 
extern part. Om sådan värdering inte är möjlig, eller om sakliga 
skäl föreligger, görs i andra hand en intern värdering baserad på 
antaget, diskonterat kassaflöde. 
Finansiella instrument kan överföras till eller från nivå 3 bero -
ende på interna antaganden om ändrad betydelse för värde -
ringen. Under perioden förekom det inte några över  föringar av 
finansiella instrument till eller från nivå 3.
Not 13.  Finansiella instrument till verkligt värde, forts.

===== SIDA 49 =====

49
Norion Bank AB (publ) 556597-0513
NOTER
Not 14.  Finansiella tillgångar och skulder
Norion Bank har klassificerat sina tillgångar och skulder i klasser utifrån tillgångarnas och skuldernas egenskaper. Det verkliga värdet 
för varje klass finansiella tillgångar och skulder jämförs med dess bokförda värde. Egenskaperna för varje klass beskrivs i not 37 i 
Årssredovisningen 2023.
Koncernen och Norion Bank AB
31 mar 2024 31 dec 2023 31 mar 2023
MSEK
Redovisat 
värde
Verkligt  
värde
Redovisat 
värde
Verkligt  
värde
Redovisat 
värde
Verkligt  
värde
Utlåning 1) 48 884 48 884 48 673 48 673 44 195 44 195
Räntebärande värdepapper 6 555 6 555 4 304 4 304 3 641 3 631
Eget kapitalinstrument 661 661 659 659 518 518
Derivat - - 47 47 36 36
Övrigt 120 120 5 5 33 33
Finansiella tillgångar 56 220 56 220 53 688 53 688 48 423 48 413
Koncernen och Norion Bank AB
31 mar 2024 31 dec 2023 31 mar 2023
MSEK
Redovisat 
värde
Verkligt  
värde
Redovisat 
värde
Verkligt  
värde
Redovisat 
värde
Verkligt  
värde
Inlåning 45 234 45 234 42 663 42 663 36 442 36 442
Emitterade värdepapper 1 249 1 249 1 248 1 248 3 243 3 243
Derivat 3 3 - - - -
Övrigt 420 420 292 292 176 176
Finansiella skulder 46 906 46 906 44 203 44 203 39 861 39 861
1) Utlåning inkluderar Utlåning till kreditinstitut och Utlåning till allmänheten. 
Not 15.  Transaktioner med närstående
Under perioden har normala affärstransaktioner förekommit mellan bolag ingående i koncernen samt andra närstående.

===== SIDA 50 =====

Delårsrapport januari-mars 2024
NOTER
50
Not 16.  Ställda säkerheter, eventualförpliktelser och åtaganden
STÄLLDA SÄKERHETER
Koncernen och Norion Bank AB
31 mar 31 dec 31 mar
MSEK 2024 2023 2023
Företagsinteckningar Inga Inga Inga
Summa ställda säkerheter Inga Inga Inga
EVENTUALFÖRPLIKTELSER
Koncernen och Norion Bank AB
31 mar 31 dec 31 mar
MSEK 2024 2023 2023
Eventualförpliktelser Inga Inga Inga
Summa eventualförpliktelser Inga Inga Inga
ÅTAGANDEN
Koncernen och Norion Bank AB
31 mar 31 dec 31 mar
MSEK 2024 2023 2023
Outnyttjade kreditlimiter 5 582 4 685 4 921
Övriga åtaganden 164 158 161
Summa åtaganden 5 746 4 843 5 081
Not 17.  Händelser efter balansdagen
Inga väsentliga händelser har inträffat efter periodens slut.

===== SIDA 51 =====

51
Norion Bank AB (publ) 556597-0513
Styrelsens och VD:s försäkran
Göteborg den 23 april 2024
Styrelse & VD
Ulf Croona
Styrelseledamot
Bengt Edholm
Styrelseledamot
Marie Osberg
Styrelseledamot
Christoffer Lundström
Styrelseledamot
Martin Nossman
VD
Charlotte Hybinette
Styrelseledamot
Erik Selin
Styrelseordförande
Styrelsen och verkställande direktören försäkrar att delårsrapporten ger en rättvisande översikt av av koncernens och moderbola-
gets verksamhet, ställning och resultat samt beskriver väsentliga risker och osäkerhetsfaktorer som moderbolaget och de företag 
som ingår i koncernen står inför. Denna delårsrapport har inte varit föremål för granskning av bolagets revisorer.

===== SIDA 52 =====

Delårsrapport januari-mars 2024
52
Kontakt
VD
Martin Nossman
Tel: +46 703 30 26 75
E-post: martin.nossman@norionbank.se
För ytterligare information, vänligen kontakta:
CFO
Peter Olsson
Tel: +46 737 12 04 46
E-post: peter.olsson@norionbank.se
HEAD OF IR & COMMUNICATIONS
Madeleine Mörch
Tel: +46 737 12 04 52
E-post: madeleine.morch@norionbank.se
norionbank.se
norionbank.no
norionbank.fi
Kommande  
bolagshändelser
Årsstämma 2024  7 maj 2024
Delårsrapport januari-juni 2024  12 juli 2024
Delårsrapport januari-september 2024  18 oktober 2024
Denna information är sådan information som Norion Bank AB är skyldig att 
offentlig göra enligt EU:s marknadsmissbruksförordning. Informationen lämnades, 
 genom ovanstående kontaktpersoners försorg, för offentliggörande den
23 april 2024 kl. 07.30 CET.