FULLTEXT DEL 1 AV 1
Kvartalsrapport Q2 2024
===== SIDA 1 ===== Sensys Gatso Group AB Kv 2 2024 Halvårsrapport januari - juni 2024 ===== SIDA 2 ===== Innehållsförteckning VD-kommentar 3 Resultatutveckling koncernen 5 Rullande 12 månader 9 Kassaflöde och finansiell ställning 11 Väsentliga händelser och övrig information 12 Väsentliga händelser under föregående kvartal 12 Koncernen 15 Nyckeltal 15 Noter 16 Koncernen resultaträkning 18 Koncernen balansräkning 19 Koncernen förändring i eget kapital 20 Koncernen kassaflödesanalys 20 Koncernen segmentrapportering 21 Koncernen nyckeltal 22 Intäkter fördelade på intäktsslag 22 Rörelseresultat före avskrivningar, EBITDA 22 Moderbolaget resultaträkning 23 Moderbolaget balansräkning 23 Moderbolaget förändring i eget kapital 24 Kvartalsinformation 25 Koncernresultaträkning 25 Nyckeltal och övrig information 25 Segmentrapportering 26 Sensys Gatso-aktien 27 Ambition, Vision och Strategi 28 Sensys Gatso Group AB | Halvårsrapport H1 2024 (januari - juni) 2 ( 28 ) ===== SIDA 3 ===== VD-kommentar I linje med vår ambition Vi har haft en stark orderingång under detta kvartal, 37% högre än förra året. Vår amerikanska säljorganisation gör stora kommersiella framsteg och har tecknat tre nya kontrakt, utöver de nio som tecknades under första kvartalet. Genomförandet av de två stora kontrakten i Sverige och Nederländerna, med ett totalt värde på 1,25 miljarder kronor, kommer dessutom att ge intäkter under många år framöver med start fjärde kvartalet 2024. Slutligen har nya trafikövervakningslösningar godkänts tekniskt av vår kund i Saudiarabien. Vi är väl positionerade för att nå våra finansiella mål för 2025. Orderingång +37% Vår orderingång och kontraktstilldelning under andra kvartalet landade på 418 miljoner kronor, jämfört med 306 miljoner kronor andra kvartalet 2023, vilket är en ökning med 37%. TRaaS-operatörstjänster i USA står för 276 miljoner kronor, eller 61%, av den totala orderingången. Orderingången under detta kvartal kommer delvis från tecknandet av vårt första kontrakt i Stratford, Connecticut, värt 73 miljoner kronor. Kontraktet är en viktig milstolpe för oss, då denna delstat nyligen öppnade upp för övervakningskameror i trafiken. Under första halvåret uppgick den totala orderingången, inklusive kontraktstilldelningar, till 736 miljoner kronor (396). Inte mindre än 551 miljoner kronor, eller 75%, kom från TRaaS-beställningar på den amerikanska marknaden. Tack vare vårt förstärkta team i USA lyckades vi under det första halvåret 2024 teckna tolv nya kontrakt, varav fem med nya kunder och sju i form av förnyade eller förlängda kontrakt. Det är glädjande att se att våra ökade säljinsatser på den viktiga amerikanska marknaden ger tydliga resultat i orderingången. Stor orderstock på våra hemmamarknader På våra hemmamarknader Sverige och Nederländerna fick vi två stora ordrar 2022. Det totala värdet för dessa två kontrakt är 1 250 miljoner kronor. Den svenska ordern på 850 miljoner kronor befinner sig nu i den sista utvecklingsfasen. Projektet förväntas att inledas under det tredje kvartalet och pågå under de närmaste fem åren. Den nederländska ordern, med ett värde på 400 miljoner kronor, har börjat rullas ut och kommer att fortsätta under det första halvåret 2025, beroende på hur snabbt vi får ett godkännande från kunden. Av det totala kontraktsvärdet på 1,25 miljarder kronor har 9% levererats så här långt. De återstående 1,14 miljarder kronor är fortfarande i vår orderstock. Intäktsökning på 26% De totala intäkterna för kvartalet uppgick till 167 miljoner kronor. Jämfört med 133 miljoner kronor under andra kvartalet 2023 är det en ökning med 26%. Sett till intäkter fördelade på verksamhetsgrenar hade vi under kvartalet en systemförsäljning på 119 miljoner kronor. Jämfört med 90 miljoner kronor under andra kvartalet 2023 är det en ökning med 32%. Våra TRaaS-intäkter på 88 miljoner kronor under kvartalet var något högre än andra kvartalet 2023 (87 miljoner kronor). Dessa återkommande intäkter utgör 53% av den totala omsättningen. TRaaS-intäkterna drivs främst av vår försäljning inom TRaaS-operatörstjänster, som i kvartalet ökade med 13% till 59 miljoner kronor (52). Hittills i år har intäkterna från TRaaS-operatörstjänster ökat med 16% från 102 miljoner kronor 2023 till 118 miljoner kronor 2024. Här ingår ännu inte de nya kontrakt som vi i år har tecknat i USA. Vi räknar med att dessa nya kontrakt ska börja bidra till intäkterna i slutet av 2024. Lagändringar i Iowa Den 17 maj 2024 antog den amerikanska delstaten Iowa lagstiftning om riktlinjer för automatiserad hastighetsövervakning. Målet är att lagstiftningen i Iowa ska anpassas efter övriga delstater, främst när det gäller tillåten kameraplacering, maximala bötesbelopp och hastighetsgränser. Medan myndigheterna satte sig in i förändringarna pausades vissa program från den 17 maj fram till slutet av juni. Vi uppskattar att uppehållet i programmen kommer att ha begränsad påverkan på resultatet i den amerikanska verksamheten 2024. Förändringen inkluderar en återhämtningsperiod för processen att återstarta utskick av böter och efterföljande betalningar. Vi tror inte att lagändringarna i Iowa kommer att påverka vår leverans av tjänster eller våra intäkter under kommande år, annat än en paus i början av implementeringen av tre nya programmen i Newton, Granger och Grinnell. Sensys Gatso Group AB | Halvårsrapport H1 2024 (januari - juni) 3 ( 28 ) ===== SIDA 4 ===== Vårt team i USA kommer att fortsätta samarbetet med myndigheterna för att säkerställa effektiva trafiksäkerhetsprogram som uppfyller de nya lagkraven. Nya lösningar tekniskt godkända i Saudiarabien I april i år ingick vi ett samförståndsavtal med vår kund Tahakom i Saudiarabien. Enligt detta avtal ska Sensys Gatso samarbeta med Tahakom i flera projekt inom ramen för SGI (Saudi Green Initiative), lokala satsningar och Vision 2030. Vårt samarbete med denna kund, som inleddes 2016, kommer därmed att förstärkas ytterligare. Sensys Gatso och Tahakom kommer att förse Saudiarabien med nästa generations trafiksäkerhetslösningar som kan hantera en mängd olika Smart Mobility-funktioner oavsett miljö- och väderförhållanden. Utöver den framgångsrika fordonsmonterade lösningen har Tahakom nu godkänt Sensys Gatso som leverantör av stationära fartkameror och trafikljusövervakning, vilket möjliggör ett ännu närmare samarbete i framtiden. Stora pågående projekt Likvida medel vid kvartalets slut uppgick till 65 miljoner kronor jämfört med 84 miljoner kronor vid årets början. Finansieringen av stora pågående projekt i Sverige och Holland ökade tillfälligt behovet av rörelsekapital. Dessutom har vi fortsatt att investera i operativa anläggningstillgångar i verksamheten i USA och våra mjukvaruplattformar. Med utrullning av projekten i Sverige och Nederländerna förväntar vi oss en gradvis förbättring av våra tillgängliga likvida medel. EBITDA ökade med 28% Vår bruttomarginal för det här kvartalet låg på 42%, lika som andra kvartalet 2023. Detta beror främst på högre marginaler på systemförsäljning från vår kund i Saudiarabien. Samtidigt är marginalerna på systemförsäljning, precis som planerat, lägre i den inledande fasen, särskilt för de nya stora kontrakten i Nederländerna och Sverige. Vid systemförsäljning börjar vi vanligtvis med att leverera och installera system, följt av ett godkännande från kunden. Systemen tas i drift först när kunden har godkänt dem och därefter startar arbetet med service och underhåll. Detta är en process som genomförs stegvis under 12 till 18 månader. Programmet når sin fulla potential när alla nya system har installerats och tagits i drift. Den totala bruttomarginalen för kontraktet ökar gradvis under denna fas. Vår marginal ligger stabilt runt 40% för rullande 12 månader. EBITDA uppgick till 25 miljoner kronor för kvartalet, vilket är 28% högre än andra kvartalet 2023 (19 miljoner). Hittills i år ligger EBITDA på 28,3 miljoner kronor, vilket är 37% högre än andra kvartalet 2023 (20,7 miljoner). Framtidsutsikter Vi har en stark orderbok med en orderstock på 1,14 miljarder kronor för två stora kontrakt på våra hemmamarknader Sverige och Nederländerna. Vår lönsamma TRaaS-verksamhet fortsätter att växa, och vårt förstärkta team i USA har klarat av att öka den primära försäljningen på denna strategiska marknad. Slutligen är vi glada över att FLUX, vår banbrytande plattform för trafikövervakning, lanserats i våra hemmamarknader Sverige och Nederländerna. Vi håller därför fast vid vår långsiktiga plan och målsättning att i slutet av 2025 öka nettoomsättningen till över 1 miljard kronor, där TRaaS-intäkterna står för mer än 600 miljoner kronor. Vi håller också fortsatt fast vid vår ambition att öka EBITDA-marginalen till mer än 15% i slutet av 2025. Ivo Mönnink VD, Sensys Gatso Group Finansiell översikt MSEK Kv2 2024 Kv2 2023 YTD Kv2 2024 YTD Kv2 2023 Nettoomsättning 167 133 292 246 Orderingång och kontraktstilldelning 418 306 736 396 Rörelseresultat före avskrivningar (EBITDA) 24.6 19.2 28.3 20.7 Rörelseresultat (EBIT) 13.6 5.6 6.7 -3.0 Totalresultat 3.5 27.9 23.2 14.4 Resultat per aktie, före och efter utspädning (SEK) 0.83 0.32 0.38 -0.89 Kassaflödet från den löpande verksamheten -44.1 -19.3 10.9 -27.1 *Aktiedata är omräknad baserat på 80:1 omvänd aktiesplit. Sensys Gatso Group AB | Halvårsrapport H1 2024 (januari - juni) 4 ( 28 ) ===== SIDA 5 ===== Resultatutveckling koncernen Orderingång och kontraktstilldelning Orderingång och kontraktstilldelning under andra kvartalet uppgick till totalt 418 miljoner kronor jämfört med 306 miljoner kronor under samma kvartal föregående år. Av den totala orderingången kommer 276 miljoner kronor från nya kontrakt för Managed Services (Operatörstjänster) i USA. Under kvartalet har Sensys Gatso Netherlands erhållit ett kontrakt från den holländska åklagarmyndigheten för övervakning av medelhastighet på motorvägar värd 84 miljoner kronor. För första halvåret uppgick orderingången till 736 miljoner kronor jämfört med 396 miljoner kronor. Ökningen i orderingången är främst driven av TRaaS orderingång på 550 miljoner kronor, främst från USA. Nettoomsättning och bruttomarginal Nettoomsättningen för kvartalet uppgick till 167 miljoner kronor (133). Bruttomarginalen för kvartalet var 41,9 procent (41,9). För första halvåret uppgick omsättningen till 292 miljoner kronor (246). Försäljningsökningen drivs främst av ökade leveranser inom systemförsäljning för hastighetsövervakningsprojektet i Holland. Bruttomarginalen för första halvåret var cirka 40 procent jämfört med 41 procent 2023. TRaaS-försäljning TRaaS är återkommande intäkter från underhåll och service inom Systemförsäljning och Managed Services (Operatörstjänster). Återkommande tjänsteintäkter kallas gemensamt för trafikövervakning som en tjänst (TRaaS). Koncernen har följande typer av intäkter i TRaaS: »TRaaS: Service och underhåll och Licenser »TRaaS: Operatörstjänster TRaaS-försäljningen för kvartalet uppgick till 88 miljoner kronor (87), motsvarande 53% av den totala försäljningen. Detta drivs främst av segmentet Operatörstjänster. För första halvåret uppgick TRaaS-försäljning till 172 miljoner kronor (173), eller 59% (70%) av den totala försäljningen. Sensys Gatso Group AB | Halvårsrapport H1 2024 (januari - juni) 5 ( 28 ) ===== SIDA 6 ===== MSEK Kv2 2024 Kv2 2023 YTD Kv2 2024 YTD Kv2 2023 Systemförsäljning 79 46 120 73 TRaaS: Service och underhåll och Licenser 29 34 54 71 TRaaS: Operatörstjänster 59 53 118 101 Total nettoomsättning 167 133 292 246 varav TRaaS: 88 87 172 173 TRaaS % andel total nettoomsättning: 53% 65% 59% 70% Affärssegment Kv2 2024 Typ av nettoomsättning (MSEK) System- försäljn ing Operat örs- tjänster Summa Systemförsäljning 79 79 TRaaS: Service och underhåll och Licenser 29 29 TRaaS: Operatörstjänster 11 48 59 119 48 167 Affärssegment Kv2 2023 Typ av nettoomsättning (MSEK) System- försäljn ing Operat örs- tjänster Summa Systemförsäljning 46 46 TRaaS: Service och underhåll och Licenser 34 34 TRaaS: Operatörstjänster 8 45 53 88 45 133 Affärssegment Operatörstjänster (Managed Services) Försäljning för segmentet Operatörstjänster består av Sensys Gatso USA och ett flertal tyska projekt. Försäljningen för segmentet uppgick till 48 miljoner kronor i kvartalet, jämfört med samma kvartal föregående år på 45 miljoner kronor. Försäljningen för första halvåret uppgick till 98 miljoner kronor (87) och EBITDA uppgick till 15 miljoner kronor (7). MSEK Kv2 2024 Kv2 2023 YTD Kv2 2024 YTD Kv2 2023 Nettoomsättning Operatörstjänster 51 46 102 93 Transaktioner mellan segment - 3 - 2 - 4 - 5 Total nettoomsättning 48 45 98 87 EBITDA 7 4 15 7 Avskrivningar och amorteringar - 7 - 9 - 13 - 14 Rörelseresultat 0 - 5 2 - 7 Sensys Gatso Group AB | Halvårsrapport H1 2024 (januari - juni) 6 ( 28 ) ===== SIDA 7 ===== Affärssegment Systemförsäljning Affärssegmentet Systemförsäljning består huvudsakligen av våra holländska, svenska och australiensiska bolag. Segmentets försäljning, bestående av Systemförsäljning samt TRaaS Service och underhållskontrakt uppgick till totalt 119 miljoner kronor jämfört med 88 miljoner kronor för samma kvartal föregående år. EBITDA för segmentet gav en vinst på 17,7 miljoner kronor (15,6). EBITDA-resultatet för segmentet påverkas fortfarande av lägre marginaler på leveranser av systemförsäljning i inledningsfasen av ett nytt kontrakt. När service och underhåll påbörjas på de levererade systemen förväntar vi oss att se en ökad bruttomarginal på dessa projekt. Under första halvåret uppgick försäljningen till 195 miljoner kronor (158). EBITDA uppgick till 14 miljoner kronor (13). MSEK Kv2 2024 Kv2 2023 YTD Kv2 2024 YTD Kv2 2023 Nettoomsättning System försäljning 121 99 210 182 Transaktioner mellan segment - 2 - 11 - 15 - 23 Total nettoomsättning 119 88 195 158 EBITDA 18 16 14 13 Avskrivningar och amorteringar - 4 - 5 - 9 - 10 Rörelseresultat 14 11 5 4 Försäljning i regionerna Försäljningen i Europa har hållit sig på en god nivå, med utrullning främst från det holländska projektet. Försäljningsökningen i APAC & MEA-regionen drivs av leveranser till kunder i Mellanöstern. Intäkterna från Amerikas är lägre främst på grund av lägre systemförsäljning i LATAM under kvartalet jämfört med samma kvartal förra året. För första halvåret uppgick försäljningen till 292 miljoner kronor (246). Försäljningsökningen drivs främst av ökad försäljning i APAC och MEA. MSEK Kv2 2024 Kv2 2023 YTD Kv2 2024 YTD Kv2 2023 Europa 52 45 97 90 Amerika 47 54 97 96 APAC och MEA 68 34 99 60 Total nettoomsättning 167 133 292 246 Sensys Gatso Group AB | Halvårsrapport H1 2024 (januari - juni) 7 ( 28 ) ===== SIDA 8 ===== Rörelsekostnader Rörelsekostnaderna för kvartalet uppgick till 56,7 miljoner kronor (49,7), exklusive finansiella poster. Kostnadsökningen drivs främst av försäljningskostnader. Detta är relaterat till ökade försäljningsinsatser i USA och kostnader relaterade till Intertraffic-evenemanget i april 2024. Rörelsekostnaderna för första halvåret uppgick till 112 miljoner kronor (104), exklusive finansiella poster. Lönsamhet EBITDA-resultatet för kvartalet uppgick till 24,6 miljoner kronor (19,2). Rörelseresultatet, EBIT, för kvartalet uppgick till 13,6 miljoner kronor (5,6). EBITDA-resultatet för första halvåret uppgick till 28,3 miljoner kronor (20,7). Rörelseresultatet, EBIT för första halvåret uppgick till 6,7 (-3,0). MSEK Kv2 2024 Kv2 2023 YTD Kv2 2024 YTD Kv2 2023 Rörelseresultat (EBIT) 13.6 5.6 6.7 -3.0 Avskrivningar 11.0 13.6 22 24 Rörelseresultat före avskrivningar (EBITDA) 24.6 19.2 28.3 20.7 Rörelsemarginal (EBITDA %) 14.7 14.5 9.7 8.4 Valutaeffekt Effekten av valutakurserna är minimal på grund av mer stabila valutor jämfört med andra kvartalet 2023. Personal Genomsnittligt antal heltidsanställda (FTE) för perioden var 269 (270). Antalet anställda vid periodens slut var 310 jämfört med 302 vid slutet av 2023. Sensys Gatso Group AB | Halvårsrapport H1 2024 (januari - juni) 8 ( 28 ) ===== SIDA 9 ===== Rullande 12 månader Orderingång och kontraktstilldelning Orderingången på rullande 12 månader - inklusive kontraktstilldelningar - uppgick till 1 094 miljoner kronor, jämfört med 982 miljoner kronor föregående kvartal. +11% Nettoomsättning Nettoomsättningen för rullande 12 månader har ökat i jämförelse med föregående kvartals rullande 12 månaders resultat. Nettoomsättningen uppgick till 670 miljoner kronor jämfört med 635 miljoner kronor. +6% Bruttomarginal Bruttomarginalen för rullande 12 månader höll sig stabil på 40%. 40% Kostnader Kostnaderna för rullande 12 månader har varit stabila och uppgick till 222 miljoner kronor jämfört med 215 miljoner kronor föregående kvartal. +3 % Sensys Gatso Group AB | Halvårsrapport H1 2024 (januari - juni) 9 ( 28 ) ===== SIDA 10 ===== EBITDA & EBIT EBITDA-resultatet för rullande 12 månader uppgick till 93 miljoner kronor jämfört med 87 miljoner kronor i slutet av första kvartalet. EBIT-resultatet för rullande 12 månader uppgick till 49 miljoner kronor jämfört med 41 miljoner kronor i slutet av det första kvartalet, en ökning med 20%. +7 % +20% Sensys Gatso Group AB | Halvårsrapport H1 2024 (januari - juni) 10 ( 28 ) ===== SIDA 11 ===== Kassaflöde och finansiell ställning Likvida medel Likvida medel uppgick vid periodens utgång till 34 miljoner kronor (54). I slutet av perioden uppgick tillgängliga likvida medel till totalt 65 miljoner kronor (110), inklusive tillgängliga kreditfaciliteter om 31 miljoner kronor (56). Rörelser i likvida medel Hittills i år redovisar Sensys Gatso ett positivt kassaflöde från den löpande verksamheten på 11 miljoner kronor (-27). Likvida medel gick från 84 miljoner kronor till 65 miljoner kronor. De huvudsakliga rörelserna under första halvåret avser uppbyggnad av rörelsekapital, för främst systemförsäljningskontrakt, till ett belopp av 24 miljoner kronor. Samtidigt har investeringar i anläggningstillgångar skett med 43 miljoner kronor. Obs: Kassaflödet är baserat på den indirekta modellen. Den indirekta metoden använder ökningar och minskningar av balansposter för att modifiera den operativa delen av kassaflödesanalysen från periodiseringsmetoden till kassametoden för redovisning. Kassaflöde från investeringsverksamhet Investeringar för kvartalet uppgick till 16 miljoner kronor (26). MSEK Kv2 2024 Kv2 2023 YTD Kv2 2024 YTD Kv2 2023 Mjukvaruplattformar FLUX, Xilium och Puls 8 7 16 14 Anläggningstillgångar i rörelsen 3 19 19 31 Övriga materiella och immateriella anläggningstillgångar 3 1 4 4 Investeringar i Joint Ventures 2 0 4 0 Summa investeringar 16 26 43 49 Finansiell ställning Koncernens egna kapital uppgick vid utgången av perioden till totalt 660 miljoner kronor (642), vilket resulterade i en soliditet på 66% (72). Nettoskuldsättningen för kvartalet uppgick till 146 miljoner kronor (61). Exklusive leasingskulder slutade vi kvartalet med en nettoskuld på 124 miljoner kronor netto jämfört med 37 miljoner kronor nettokassa förra året. Ökningen av banklån och kreditfaciliteter drivs av investeringar i anläggningstillgångar i verksamheten under 2023 och 2024 samt en uppbyggnad av lager för leveranser till främst det holländska projektet. MSEK 30 Jun 2024 30 Jun 2023 31 Dec 2023 Leasingskulder 23 24 22 Banklån och kreditfaciliteter 135 68 113 Aktieägarlån 23 24 22 Kassa och bank -34 -54 -49 Nettoskuldsättning 146 61 109 -/- Leasingskulder -23 -24 -22 Justerad räntebärande nettoskuld 124 37 87 Sensys Gatso Group AB | Halvårsrapport H1 2024 (januari - juni) 11 ( 28 ) ===== SIDA 12 ===== Väsentliga händelser och övrig information Väsentliga händelser under perioden 14 juni Sensys Gatso har valts ut som leverantör för att leverera system för restidsmätning i Nederländerna, med en beräknad intäkt på 84 miljoner kronor 11 juni Sensys Gatso har börjat skicka ut varningsmeddelanden enligt plan i Ghana 22 maj Sensys Gatso erhåller förlängning av TRaaS-kontrakt för automatisk trafiksäkerhet från Libertyville, IL, värt 5,5 miljoner kronor 6 maj Sensys Gatso erhåller sitt första TRaaS-kontrakt i Connecticut med staden Stratford, värt 73 miljoner kronor 26 april Sensys Gatso erhåller TRaaS kontraktsförlängning från Albany som tillför hastighetsövervakning vid skolzoner till ett värde av 197 miljoner kr 17 april Tahakom och Sensys Gatsos partnerskap driver lokalt innehåll och hållbarhet i Saudiarabien Väsentliga händelser under föregående kvartal 21 mars Sensys Gatso erhåller förlängning av TRaas-kontrakt för rödljusövervakning från Village of Orland Park värt 7,8 miljoner kronor 8 mars Sensys Gatso erhåller TRaaS-kontrakt för trafiksäkerhet i Granger, IA värt 17 miljoner kronor, expansionen i Iowa fortsätter 29 feb Sensys Gatsos partner undertecknar kontrakt för trafiksäkerhetslösning i Finland, uppskattat värde 20 miljoner kronor 23 feb Sensys Gatso erhåller TRaaS operatörstjänstkontrakt för trafiksäkerhet i Newton, IA, värt 100 miljoner kronor 20 feb Sensys Gatso säkrar order i Mellanöstern för system för trafikövervakning värd 26 miljoner kronor, som en del av tilldelningskontraktet värt 152 miljoner kronor 12 feb Sensys Gatso erhåller förlängning av TRaaS-kontrakt för automatisk trafiksäkerhet i Waterloo, IA, värt 57 miljoner kronor 25 jan Sensys Gatso erhåller nytt TRaaS-kontrakt för trafiksäkerhet i De Soto, IA värt 22 miljoner kronor; expansionen i Iowa fortsätter 24 jan Sensys Gatso erhåller förlängning av TRaaS-kontrakt för automatisk trafiksäkerhet i Lake Zurich, IL, värt 21 miljoner kronor 22 jan Sensys Gatsos Group har valt Kepler Cheuvreux för analys i tillägg till Carnegie 15 jan Sensys Gatso erhåller förlängning av TRaaS-kontrakt för automatisk trafiksäkerhet i Muscatine, IA, värt 16 miljoner kronor 12 jan Sensys Gatsos partner erhåller tilldelningsbeslut för trafiksäkerhetslösning i Finland, uppskattat värde 20 miljoner kronor 11 jan Sensys Gatso förlänger TRaaS-kontrakt i Pawtucket, Rhode Island med två år och ökar kontraktsvärdet med 19 miljoner kronor 8 jan Sensys Gatso erhåller TRaaS-kontrakt för trafiksäkerhet i Grinnell (IA) värt 15 miljoner kronor och fortsätter att utöka sitt avtryck i Iowa, USA Väsentliga händelser efter perioden 9 juli Sensys Gatso undertecknar kontraktstilldelning i Nederländerna 19 juli Sensys Gatso erhåller TRaaS-kontrakt för rödljus värt 25 miljoner kronor från Montgomery Township, PA Alla bolagets pressmeddelanden finns på bolagets hemsida www.sensysgatso.com Närståendetransaktioner Under rapportperioden har inga väsentliga affärstransaktioner genomförts med närstående. Vi hänvisar till årsredovisningen för en lista över närståendetransaktioner under året. Sensys Gatso Group AB | Halvårsrapport H1 2024 (januari - juni) 12 ( 28 ) ===== SIDA 13 ===== Hållbarhet Förenta nationernas globala mål för hållbar utveckling är agendan för att uppnå en bättre och mer hållbar framtid för alla. De tar itu med de globala utmaningar vi står inför, inklusive fattigdom, ojämlikhet, klimatförändringar, miljöförstöring, fred och rättvisa. Sensys Gatsos vardagliga aktiviteter och mål bidrar direkt till två av dessa mål. Dessa två mål är: nummer 3 - God hälsa och välbefinnande, och nummer 11 - Hållbara städer och samhällen. Utvecklingsmål nummer 3 handlar om att säkerställa hälsosamma liv och främja välbefinnande i alla åldrar eftersom detta anses vara avgörande för en hållbar utveckling. Mål nummer 3.6 tar specifikt upp frågan om dödsfall och skadade till följd av trafikolyckor. Den slår fast att år 2030 ska antalet dödade och skadade minska med 50 procent. Utvecklingsmål nummer 11 handlar om att göra städer, samhällen och mänskliga bosättningar mer inkluderande, säkra, motståndskraftiga och hållbara. Idag bor mer än hälften av världens befolkning i tätorter. År 2050 kommer uppskattningsvis 7 av 10 människor att bo i städer. Städer är drivkrafter för ekonomisk tillväxt och bidrar med mer än 80 procent av den globala BNP. Men tätorterna står också för mer än 70 procent av de globala utsläppen av växthusgaser. Om den är välplanerad och förvaltad kan stadsutveckling vara hållbar och generera välstånd för alla. Läs mer om hur Sensys Gatso bidrar till de ovan nämnda målen för Förenta Nationerna i årsredovisningen för 2023 på sidan 33-34 som finns tillgänglig på www.sensysgatso.com . Flera globala trender fortsatte att gynna Sensys Gatso, inte minst världens strävan efter hållbara städer, minskad negativ miljöpåverkan från fordon och uppfyllandet av FNs hållbarhetsmål för 2030. Att göra vägarna säkrare genom att förändra människors beteenden i trafiken är vår affärsstrategi. Vår affärsmodell för TRaaS stödjer våra kunders transformering mot hållbara och säkrare miljöer. Sensys Gatso Group utvecklar, tillverkar, marknadsför och säljer systemlösningar och produkter som ökar trafiksäkerheten. I vår största produktkategori ingår automatiserade system för hastighets- och rödljusövervakning som förhindrar trafikolyckor och därmed räddar liv. Våra lösningar hjälper inte bara till att rädda liv genom att förhindra trafikolyckor - våra produkter och tjänster bidrar också till att minska koldioxidutsläppen och sänka nivån av föroreningar. Våra kunder utgörs av polis- och vägmyndigheter runt om i hela världen samt till viss del av privata operatörer som arbetar åt myndigheter. Vi har nära relationer med våra kunder och tillsammans hittar vi anpassade lösningar för lokala behov och mål, och våra långvariga kundrelationer leder ofta till merförsäljning. Vår leveranskedja är europeisk och produktionen av våra system sker delvis av externa leverantörer i Sverige och Holland och delvis av vår egna produktionsanläggning i nederländska Haarlem. Sammanlagt involverar vår produktion ca 10 medarbetare i Haarlem och 80 olika leverantörer i Sverige och Nederländerna. Med tanke på vår europeiska utvecklingsmodell är vi som företag skyldiga att följa EU:s miljöregler och bestämmelser, såsom WEEE och RoHS. Flera globala trender fortsatte att gynna Sensys Gatso, inte minst världens strävan efter hållbara städer, minskad negativ miljöpåverkan från fordon och uppfyllandet av FNs hållbarhetsmål för 2030. Detta är den större bilden, läs vår hållbarhetsrapport i årsredovisningen för 2023 på sidan 32-36, som finns tillgänglig på www.sensysgatso.com Sensys Gatso Group AB | Halvårsrapport H1 2024 (januari - juni) 13 ( 28 ) ===== SIDA 14 ===== Revision Denna rapport har ej varit föremål för översiktlig granskning av bolagets revisor. Inbjudan till presentation Den 23 augusti kl. 10.00 bjuder Sensys Gatso Group in press, analytiker, aktieägare och intressenter till en presentation / audiocast. VD Ivo Mönnink och finansdirektör Simon Mulder presenterar de finansiella resultaten på engelska. Presentationen i samband med denna rapport kommer att publiceras på webbplatsen. Presentationen/audiocasten kan följas via webben eller telefon och kommer att finnas tillgänglig på bolagets hemsida: https://www.sensysgatso.com Om du önskar delta via webcasten gå in på nedan länk. https://ir.financialhearings.com/sensys-gatso-gro up-q2-report-2024 Om du önskar delta via telefonkonferens registrerar du dig via länken nedan. Efter registreringen får du telefonnummer och ett konferens-ID för att logga in till konferensen. Via telefonkonferensen finns möjlighet att ställa muntliga frågor. https://conference.financialhearings.com/teleconf erence/?id=50049086 För ytterligare information, vänligen kontakta: Ivo Mönnink, VD e-post: i.monnink@sensysgatso.com e-post IR: investors@sensysgatso.com Telefon: +46 36 34 29 80 Detta är information som Sensys Gatso Group AB (publ) måste offentliggöra i enlighet med EU förordningen om marknadsmissbruk. Informationen lämnades för publicering, genom den kontaktperson som angivits ovan, kl 08.30 den 23 augusti, 2024. Finansiell kalender Kalender Delårsrapport Kv 3 januari - september 2024 15 november 2024 Bokslutskommuniké januari - december 2024 28 februari 2025 Uttalande från styrelsen Styrelsen och VD förklarar härmed att denna delårsrapport ger en rättvis bild av koncernens och företagets verksamheter, ekonomiska ställning och ekonomiska resultat, och beskriver de viktiga risker och osäkerhetsfaktorer som koncernen står Inför. Jönköping, 23 augusti, 2024 Claes Ödman Ordförande Jochem Garritsen Ledamot Pia Hofstedt Ledamot Kerstin Sjöstrand Ledamot Mark Talbot Ledamot Francis Schmeer Ledamot Ivo Mönnink VD Sensys Gatso Group AB | Halvårsrapport H1 2024 (januari - juni) 14 ( 28 ) ===== SIDA 15 ===== Koncernen Nyckeltal KPI Definition Bruttomarginal Bruttovinst i % av nettoomsättningen Rörelseresultat (EBIT) Periodens resultat före finansnetto och skatt Rörelsemarginal (EBIT) Rörelseresultat (EBIT) i % av nettoomsättningen Rörelseresultat (EBITDA) Rörelseresultat (EBIT) före nedskrivningar och avskrivningar Rörelsemarginal (EBITDA) Rörelseresultat (EBITDA) i procent av nettoomsättningen Nettomarginal Periodens resultat i % av nettoomsättningen Avkastning på eget kapital Periodens resultat i % av (genomsnittligt) eget kapital Soliditet Totalt eget kapital i % av totala tillgångar Vinst per aktie Periodens resultat dividerat med (genomsnittligt) antal utestående aktier Räntebärande skulder Alla räntebärande skulder (summan av balanslåneskulder, banklån och kreditfaciliteter och aktieägarlån) Justerade räntebärande skulder Räntebärande skulder justerade för leasingskulder Räntebärande nettoskuld Räntebärande skulder minus kontanter och banksaldon Justerad räntebärande nettoskuld Räntebärande skulder justerade för leasingskulder minus kontanter och bankbalanser (Netto) Rörelsekapital Återstoden av omsättningstillgångar (lager & pågående arbete, kundfordringar, andra kortfristiga tillgångar och kontanter) minus kortfristiga skulder (kundfordringar och andra kortfristiga räntefria skulder) Nettooperativt rörelsekapital (Netto) Rörelsekapital minus kontanter och upplåning Orderingång Summan av order under perioden Order Mottagen order att leverera varor eller tjänster Tilldelningsbeslut Kontrakt med uppskattad försäljningsvolym mot fasta villkor under en period utan beställningsskyldigheter Antal anställda Antalet anställda (fast och variabelt) vid periodens slut Genomsnittligt antal anställda (heltidsanställda) Antalet genomsnittliga heltidsanställda under en period Tillgängliga likvida medel Likvida medel och resten av de kreditfaciliteter som ställs till förfogande för företaget Rullande 12 mån Summan av de senaste 12 månaderna Sensys Gatso Group AB | Halvårsrapport H1 2024 (januari - juni) 15 ( 28 ) ===== SIDA 16 ===== Noter Verksamhetens art Sensys Gatso Group utvecklar, marknadsför, säljer och opererar världsledande program och systemlösningar och produkter för ökad trafiksäkerhet. I vår största produktkategori ingår automatiserade system för hastighets- och trafikljusövervakning som förhindrar trafikolyckor och därmed räddar liv och sparar samhällsresurser. Alla produkter bygger på vår unika målföljningsradar med hög precision, som ger hög rättssäkerhet. Marknaden för trafiksäkerhetssystem är en global nischmarknad med sund underliggande tillväxt. EBITDA (Resultat före räntor, skatter, nedskrivningar och avskrivningar) De immateriella anläggningstillgångarna, som hör samman med förvärvsprisallokeringen av förvärvet av Gatso Beheer BV, genererar betydande avskrivningsbelopp. För att bättre förstå den löpande verksamheten och tillväxten hjälper det att beakta EBITDA vid jämförelser av resultatutvecklingen. Volatilitet Koncernens intäkter påverkas av systemförsäljningsbranschens volatilitet. Variationen av större och mindre kontrakt och tidpunkten då avtalen tecknas kan få intäkterna under ett kvartal att påverkas avsevärt. För hjälp att förstå den löpande verksamheten och få ett bättre grepp om koncernens prestation anges kvartalsinformation för sex kvartal. Risker och osäkerhet Viktiga risker och osäkerheter för koncernen består främst i kommersiella risker gällande kunder och leverantörer, och finansiella risker i dess internationella affärsverksamhet på grund av förändringar i valutakurser och räntor, liksom likviditet, finansiering och kredit. Valutarisk uppstår också vid omräkning av utländska nettotillgångar och resultat. Sensys Gatso Groups övergripande mål är att i största möjliga mån undvika finansiellt risktagande, som kan uppkomma genom förändringar i valutakurser, räntenivåer och marknadspriser samt likviditets-, finansierings- och kreditrisker. För mer information om bolagets risker, se not 27 i årsredovisningen för 2023. Inga väsentliga risker bedöms ha tillkommit utöver dessa. Redovisningsprinciper Sensys Gatso Group tillämpar International Financial Reporting Standards (IFRS) så som de antagits av EU. Denna delårsrapport har upprättats i enlighet med IAS 34 Delårsrapportering och Årsredovisningslagen. Moderbolagets delårsrapport är upprättad i enlighet med Årsredovisningslagen och RFR 2 Redovisning för juridiska personer, utgiven av Rådet för finansiell rapportering. De tillämpade redovisningsprinciperna överensstämmer med tidigare räkenskapsår, beskrivna i årsredovisningen för 2023. För mer information om tillämpade redovisningsprinciper, samt för definitioner av nyckeltal hänvisas till avlämnad årsredovisning för 2023, vilken finns tillgänglig på företagets hemsida www.sensysgatso.com TRaaS intäktsbeskrivning TRaaS är återkommande intäkter från underhåll och service inom Systemförsäljning och Managed Services (Operatörstjänster). Återkommande tjänsteintäkter kallas gemensamt för trafikövervakning som en tjänst (TRaaS). Koncernen har följande typer av intäkter i TRaaS: »TRaaS: Service och underhåll & Licenser »TRaaS: Operatörstjänster TRaaS: Service och underhåll & Licenser Koncernens serviceorganisation installerar, beställer och underhåller trafikövervakningssystem samt utför tjänster och ger support till våra kunder. Tjänster och underhåll säljs i samband med leverans av system i kontrakt under en längre tidsperiod eller adhoc då servicebehov uppstår hos våra kunder. Intäkterna för service- och underhållskontrakt redovisas över en tidsperiod beroende på ett kontrakts längd. Adhoc-tjänster redovisas löpande när tjänsterna utförs. Licensintäkter avser mjukvarulicenser. Prestationskravet är att tillhandahålla programvaran och underhålla den under en tidsperiod. Intäkterna redovisas över kontraktstiden. Sensys Gatso Group AB | Halvårsrapport H1 2024 (januari - juni) 16 ( 28 ) ===== SIDA 17 ===== TRaaS: Operatörstjänster Inom Operatörstjänster levereras teknik, behandlas överträdelser, utfärdas och insamlas böter, och levereras helpdesk-support. Intäkterna redovisas över en tidsperiod baserat på kontraktets löptid. Vanligtvis har bolaget ett prestationskrav för att leverera övervakningstjänster. Intäkterna redovisas baserat på leverans av övervakningstjänster och beror främst på trafikvolymer. Sensys Gatso Group AB | Halvårsrapport H1 2024 (januari - juni) 17 ( 28 ) ===== SIDA 18 ===== Koncernen resultaträkning TSEK Kv2 2024 Kv2 2023 YTD Kv2 2024 YTD Kv2 2023 FY 2023 Nettoomsättning 167 449 132 642 292 448 245 875 623 543 Kostnad för sålda varor -97 363 -77 087 -175 550 -145 025 -371 023 Bruttoresultat 70 086 55 555 116 898 100 850 252 520 Försäljningskostnader -25 429 -20 721 -48 901 -40 885 -83 971 Administrationskostnader -17 512 -18 129 -36 128 -38 030 -84 359 Utvecklingskostnader -13 803 -10 873 -26 931 -25 410 -46 128 Övriga rörelsekostnader/intäkter 281 - 279 1 745 471 1 225 Rörelseresultat 13 623 5 553 6 683 -3 004 39 287 Finansnetto 145 1 045 259 -5 931 -14 730 Resultat Joint Venture - 689 0 -1 181 0 -1 601 Resultat före skatt 13 079 6 598 5 761 -8 935 22 956 Skatt -3 490 -2 888 -1 368 -1 284 -10 081 Periodens resultat 9 589 3 710 4 393 -10 219 12 875 Resultat hänförligt till ägarna av Sensys Gatso Group AB 9 623 3 832 3 736 -10 328 12 185 Resultat hänförligt till innehav utan bestämmande inflytande - 34 - 122 657 109 690 Periodens resultat 9 589 3 710 4 393 -10 219 12 875 Övrigt totalresultat Poster som kan komma att omgrupperas till resultaträkningen Omräkningsdifferenser -6 114 24 156 18 844 24 634 -4 146 Övrigt totalresultat för perioden, netto efter skatt -6 114 24 156 18 844 24 634 -4 146 Periodens totalresultat 3 475 27 866 23 237 14 415 8 729 Antal aktier (tusental) 11 530 11 530 11 530 11 530 11 530 Resultat per aktie, före och efter utspädning (SEK) 0.83 0.32 0.38 -0.89 1.12 Sensys Gatso Group AB | Halvårsrapport H1 2024 (januari - juni) 18 ( 28 ) ===== SIDA 19 ===== Koncernen balansräkning TSEK 30 Jun 2024 30 Jun 2023 31 Dec 2023 Goodwill 281 984 291 547 273 420 Kundkontrakt och kundrelationer 0 0 0 Varumärke 2 707 5 372 3 833 Produkt- och programvaruutveckling 99 313 75 958 84 385 Materiella anläggningstillgångar 37 546 36 432 34 836 Anläggningstillgångar i verksamheter 101 822 85 571 92 855 Uppskjutna skattefordringar 35 577 40 349 35 265 Investeringar i Joint Venture 11 639 0 8 615 Andra anläggningstillgångar 206 252 220 Kundfordringar 165 234 89 814 182 056 Varulager och pågående arbeten 161 059 119 279 100 264 Övriga omsättningstillgångar 70 518 93 787 99 141 Likvida medel 34 387 54 414 48 753 Summa tillgångar 1001 992 892 775 963 643 Eget kapital 660 467 642 055 635 656 Långfristiga leasingskulder 12 005 13 240 11 815 Långfristiga banklån 57 882 17 712 49 281 Långfristiga skulder till aktieägare 22 718 23 583 22 192 Garantiavsättningar 14 031 7 585 12 006 Uppskjutna skatteskulder 8 318 1 577 8 071 Kortfristiga leasingskulder 10 608 10 296 9 998 Kortfristiga banklån 77 523 50 097 64 070 Kortfristiga skulder till aktieägare 0 0 0 Leverantörsskulder 58 296 33 492 54 683 Övriga kortfristiga räntefria skulder 80 144 93 138 95 871 Summa eget kapital och skulder 1001 992 892 775 963 643 Sensys Gatso Group AB | Halvårsrapport H1 2024 (januari - juni) 19 ( 28 ) ===== SIDA 20 ===== Koncernen förändring i eget kapital TSEK Kv2 2024 Kv2 2023 YTD Kv2 2024 YTD Kv2 2023 FY 2023 Periodens ingång 656 205 613 403 635 656 626 068 626 068 Nyemission, netto 0 0 0 0 0 Emissionskostnader 0 0 0 0 0 Andra förändringar 787 786 1 574 1 572 859 Totalresultat Nettoresultat för perioden 9 623 3 832 3 736 -10 328 12 185 Förändring av minoritetsintressen i dotterbolag - 34 - 122 657 109 690 Övrigt totalresultat -6 114 24 156 18 844 24 634 -4 146 Periodens totalresultat 3 475 27 866 23 237 14 415 8 729 Periodens utgång 660 467 642 055 660 467 642 055 635 656 Koncernen kassaflödesanalys TSEK Kv2 2024 Kv2 2023 YTD Kv2 2024 YTD Kv2 2023 FY 2023 Rörelseresultat 13 623 5 553 6 683 -3 004 39 287 Ej kassaflödespåverkande poster 13 973 13 527 28 180 21 807 46 618 Finansiella poster -3 446 9 972 4 899 8 142 3 691 Skatt -3 844 -1 597 -4 483 -4 313 -5 327 Medel från den löpande verksamheten 20 306 27 455 35 279 22 632 84 269 Förändringar i rörelsekapital -64 427 -46 733 -24 398 -49 714 -102 593 Kassaflöde från den löpande verksamheten -44 121 -19 278 10 881 -27 082 -18 324 Kassaflöde från investeringsverksamheten -15 783 -26 211 -42 880 -49 012 -102 615 Finansieringsverksamheten Nyemission 0 0 0 0 0 Nytt lån -5 613 -2 173 -7 717 -4 296 29 004 Återbetalning av lån -3 006 -3 339 -6 133 -6 437 -13 517 Återbetalning/utnyttjande av kreditfaciliteter 51 636 34 602 29 772 41 254 55 227 Återbetalning av lån till aktieägare 0 0 0 0 0 Förändring i likvida medel -16 887 -16 399 -16 077 -45 573 -50 225 Likvida medel vid periodens början 51 165 71 846 48 753 99 718 99 718 Omräkningsdifferenser i likvida medel 109 -1 033 1 711 269 - 740 Likvida medel vid periodens slut 34 387 54 414 34 387 54 414 48 753 Sensys Gatso Group AB | Halvårsrapport H1 2024 (januari - juni) 20 ( 28 ) ===== SIDA 21 ===== Koncernen segmentrapportering Kv2 2024 Kv2 2023 TSEK System- försäljning Operatörs- tjänster Summa System- försäljning Operatörs- tjänster Summa Nettoomsättning per affärssegment 121 158 51 344 172 502 98 941 46 350 145 291 Intern nettoomsättning -1 859 -3 194 -5 053 -11 116 -1 534 -12 650 Summa nettoomsättning 119 299 48 150 167 449 87 825 44 816 132 641 EBITDA 17 737 6 902 24 639 15 617 3 567 19 184 Avskrivningar och nedskrivningar -4 233 -6 783 -11 016 -4 951 -8 680 -13 631 Rörelseresultat 13 504 119 13 623 10 666 -5 113 5 553 Finansnetto 145 1 045 Resultat Joint Ventures - 689 0 Resultat före skatt 13 079 6 598 Skatt -3 490 -2 888 Periodens resultat 9 589 3 710 Operatörstjänster TSEK Kv2 2024 Kv2 2023 YTD Kv2 2024 YTD Kv2 2023 FY 2023 Nettoomsättning Operatörs- tjänster 51 344 46 350 102 153 92 775 202 112 Transaktioner mellan segment -3 194 -1 534 -4 366 -5 301 -9 858 Total nettoomsättning 48 150 44 816 97 787 87 474 192 254 EBITDA 6 902 3 567 14 730 7 326 26 286 Avskrivningar och amorteringar -6 783 -8 680 -12 816 -13 999 -27 207 Rörelseresultat 119 -5 113 1 914 -6 673 - 921 Systemförsäljning TSEK Kv2 2024 Kv2 2023 YTD Kv2 2024 YTD Kv2 2023 FY 2023 Nettoomsättning System- försäljning 121 158 98 941 210 033 181 836 462 996 Transaktioner mellan segment -1 859 -11 116 -15 372 -23 436 -31 707 Total nettoomsättning 119 299 87 825 194 661 158 400 431 289 EBITDA 17 737 15 617 13 559 13 336 59 021 Avskrivningar och amorteringar -4 233 -4 951 -8 789 -9 667 -18 813 Rörelseresultat 13 504 10 666 4 770 3 669 40 208 Sensys Gatso Group AB | Halvårsrapport H1 2024 (januari - juni) 21 ( 28 ) ===== SIDA 22 ===== Koncernen nyckeltal TSEK Kv2 2024 Kv2 2023 YTD Kv2 2024 YTD Kv2 2023 FY 2023 Rörelsemarginal (%) 8.14 4.19 2.29 Neg 6.30 Bruttomarginal (%) 41.86 41.88 39.97 41.02 40.50 Vinstmarginal (%) 5.73 2.80 1.50 -4.16 2.06 Eget kapital per aktie (SEK) 5 728.25 5 568.56 11 419.53 5 568.56 5 513.06 Kassaflöde per aktie (SEK) -3.83 -1.67 0.94 -2.35 -1.59 Antal anställda 310 301 310 301 302 Antal utestående aktier (tusental) 11 530 11 530 11 530 11 530 11 530 Soliditet (%) 65.92 71.92 67.19 71.92 65.96 Orderingång och kontraktstilldelning (TSEK) 417 617 306 122 735 935 396 092 753 732 Intäkter fördelade på intäktsslag TSEK Kv2 2024 Kv2 2023 YTD Kv2 2024 YTD Kv2 2023 FY 2023 Systemförsäljning 79 444 46 091 120 240 73 078 260 357 TRaaS: Service och underhåll och Licenser 28 957 33 770 53 928 71 434 136 871 TRaaS: Operatörstjänster 59 048 52 781 118 280 101 363 226 315 Total nettoomsättning 167 449 132 642 292 448 245 875 623 543 varav TRaaS: 88 005 86 551 172 208 172 797 363 186 TRaaS % andel total nettoomsättning: 53% 65% 59% 70% 58% Rörelseresultat före avskrivningar, EBITDA TSEK Kv2 2024 Kv2 2023 YTD Kv2 2024 YTD Kv2 2023 FY 2023 Rörelseresultat (EBIT) 13 623 5 553 6 683 -3 004 39 287 Avskrivning av materiella och immateriella anläggningstillgångar 10 386 11 794 20 360 20 028 40 870 Avskrivning av förvärvade immateriella tillgångar 630 1 837 1 246 3 638 5 150 Rörelseresultat före avskrivningar (EBITDA) 24 639 19 184 28 289 20 662 85 307 Rörelsemarginal (EBITDA %) 14.7 14.5 9.7 8.4 13.7 Sensys Gatso Group AB | Halvårsrapport H1 2024 (januari - juni) 22 ( 28 ) ===== SIDA 23 ===== Moderbolaget resultaträkning TSEK Kv2 2024 Kv2 2023 YTD Kv2 2024 YTD Kv2 2023 FY 2023 Övrig försäljning 5 035 6 248 10 029 13 215 21 688 Kostnad för sålda varor 0 0 0 0 0 Bruttoresultat 5 035 6 248 10 029 13 215 21 688 Försäljningskostnader 0 0 0 0 Administrationskostnader -8 039 -9 528 -16 360 -19 466 -35 600 Utvecklingskostnader 0 0 0 0 0 Övriga rörelsekostnader/intäkter 0 0 0 0 0 Rörelseresultat -3 004 -3 280 -6 331 -6 251 -13 912 Finansnetto 547 1 817 1 473 2 393 10 869 Resultat före skatt -2 457 -1 463 -4 858 -3 858 -3 043 Skatt 0 0 0 0 0 Periodens resultat/Periodens totalresultat -2 457 -1 463 -4 858 -3 858 -3 043 Moderbolaget balansräkning TSEK 30 Jun 2024 30 Jun 2023 31 Dec 2023 Produkt- och programvaruutveckling 66 103 52 105 59 218 Andelar i dotterbolag 421 444 421 167 420 163 Uppskjutna skattefordringar 16 384 16 384 16 384 Fordringar på koncernen 42 301 45 718 51 863 Övriga omsättningstillgångar 1 969 3 942 3 029 Likvida medel 9 412 24 635 16 081 Summa tillgångar 557 613 563 951 566 738 Eget kapital och skulder Eget kapital 553 736 556 919 557 020 Leverantörsskulder 1 110 2 453 2 128 Leverantörsskulder från koncernen 0 0 3 624 Övriga kortfristiga räntefria skulder 2 767 4 579 3 966 Summa eget kapital och skulder 557 613 563 951 566 738 Sensys Gatso Group AB | Halvårsrapport H1 2024 (januari - juni) 23 ( 28 ) ===== SIDA 24 ===== Moderbolaget förändring i eget kapital TSEK Kv2 2024 Kv2 2023 YTD Kv2 2024 YTD Kv2 2023 FY 2023 Periodens ingång 555 406 557 598 557 020 559 204 554 017 Periodens resultat/Periodens totalresultat -2 457 -1 463 -4 858 -3 858 4 503 Aktierelaterad ersättning 787 784 1 574 1 573 -1 500 Periodens utgång 555 406 556 919 553 736 556 919 557 020 Sensys Gatso Group AB | Halvårsrapport H1 2024 (januari - juni) 24 ( 28 ) ===== SIDA 25 ===== Kvartalsinformation Koncernresultaträkning TSEK Kv2 2024 Kv1 2024 Kv4 2023 Kv3 2023 Kv2 2023 Kv1 2023 Kv4 2022 Kv3 2022 Nettoomsättning 167 449 124 999 220 694 156 974 132 642 113 233 161 308 95 364 Kostnad för sålda varor -97 363 -78 187 -128 870 -97 128 -77 087 -67 938 -83 127 -51 172 Bruttoresultat 70 086 46 812 91 824 59 846 55 555 45 295 78 181 44 192 Rörelsekostnader -56 463 -53 752 -57 787 -51 592 -50 002 -53 852 -55 911 -48 372 Rörelseresultat 13 623 -6 940 34 037 8 254 5 553 -8 557 22 270 -4 180 Finansnetto 145 114 -9 891 1 092 1 045 -6 976 -10 077 3 470 Resultat Joint Venture - 689 - 492 -1 601 0 0 0 Resultat före skatt 13 079 -7 318 22 545 9 346 6 598 -15 533 12 193 - 710 Skatt -3 490 2 122 -7 393 -1 404 -2 888 1 604 -2 000 -4 382 Periodens resultat 9 589 -5 196 15 152 7 942 3 710 -13 929 10 193 -5 092 Nyckeltal och övrig information TSEK Kv2 2024 Kv1 2024 Kv4 2023 Kv3 2023 Kv2 2023 Kv1 2023 Kv4 2022 Kv3 2022 Rörelsemarginal (%) 8.14 Neg 15.42 5.26 4.19 Neg 13.81 Neg Bruttomarginal (%) 41.86 37.45 41.61 38.12 41.88 40.00 48.47 46.34 Vinstmarginal (%) 5.73 -4.16 6.87 5.06 2.80 -12.30 6.32 -5.34 Eget kapital per aktie (SEK) 5 728.25 5 691.28 5 513.06 5 558.22 5 568.56 5 323.75 5 433.67 5 357.31 Kassaflöde per aktie (SEK) -3.83 4.77 0.40 0.36 -1.67 -0.68 0.58 2.52 Antal anställda 310 303 302 299 301 294 284 276 Antal utestående aktier (tusental) 11 530 11 530 11 530 11 530 11 530 11 522 11 522 11 522 Soliditet (%) 65.92 68.53 65.96 68.89 71.92 75.39 75.59 76.20 Orderingång och kontraktstilldelning (TSEK) 417 617 318 318 212 266 145 374 306 122 89 970 1079 505 53 380 Sensys Gatso Group AB | Halvårsrapport H1 2024 (januari - juni) 25 ( 28 ) ===== SIDA 26 ===== Segmentrapportering Segment Orderingång och kontraktstilldelning Kv2 2024 Kv1 2024 Kv4 2023 Kv3 2023 Kv2 2023 Kv1 2023 Kv4 2022 Kv3 2022 Systemförsäljning 142 117 43 518 212 266 123 374 93 122 54 970 952 005 53 380 Operatörstjänster 275 500 274 800 0 22 000 77 000 35 000 127 500 0 417 617 318 318 212 266 145 374 170 122 89 970 1079 505 53 380 Segment Nettoomsättning Kv2 2024 Kv1 2024 Kv4 2023 Kv3 2023 Kv2 2023 Kv1 2023 Kv4 2022 Kv3 2022 Segment Systemförsäljning 119 299 75 362 160 726 112 163 87 825 70 575 115 097 50 673 Segment Operatörstjänster 48 150 49 637 59 969 44 811 44 816 42 658 46 211 44 690 167 449 124 999 220 695 156 974 132 641 113 233 161 308 95 363 Segment Lönsamhet Kv2 2024 Kv1 2024 Kv4 2023 Kv3 2023 Kv2 2023 Kv1 2023 Kv4 2022 Kv3 2022 EBITDA Systemförsäljning 17 737 -4 178 30 423 15 262 15 617 -2 281 26 220 1 878 EBITDA Operatörstjänster 6 902 7 828 15 018 3 942 3 567 3 759 7 425 4 502 24 639 3 650 45 441 19 204 19 184 1 478 33 645 6 380 Sensys Gatso Group AB | Halvårsrapport H1 2024 (januari - juni) 26 ( 28 ) ===== SIDA 27 ===== Sensys Gatso-aktien Antalet aktier vid periodens utgång var 11 530 358 (11 522 206). Förändringen av antal aktier är ett resultat efter den omvända aktiesplit 1:80 som beslutades av årsstämman den 15 maj 2023. Historisk aktiedata har räknats om baserat på omvänd aktiesplit. Tabellen nedan visar de tio största aktieägarna i bolaget per den sista juni 2024. Familjen som grundade Gatso som förvärvades av Sensys Traffic AB 2015 är bolagets största aktieägare med 17% (BNP) av aktierna och rösterna. (källa Euroclear) # Aktieägare Antal aktier Andel av kapital och röster, % 1 BNP PARIBAS SA PARIS, W8IMY (GC) 2,055,351 17.8 2 Försäkringsaktiebolaget Avanza Pension 537,320 4.7 3 Nordnet Pensionsförsäkring AB 408,803 3.6 4 Futur Pension Försäkringsaktiebolag 340,436 3.0 5 Wall, Per 287,500 2.5 6 Bergstrand, Inger 258,248 2.2 7 Dimensional Fund Advisors 126,283 1.1 8 MELLGREN CLAES 117,442 1.0 9 CACEIS BANK, GERMANY BRANCH, W8IMY 115,000 1.0 10 Hamberg Karl Peter Gudmund 110,000 1.0 # Land Andel av kapital och röster, % 1 Sverige 73.9 2 Nederländerna 17.9 3 USA 1.5 4 Danmark 1.4 5 Irland 1.2 6 Övriga 4.2 100,0 Sensys Gatso Group AB | Halvårsrapport H1 2024 (januari - juni) 27 ( 28 ) ===== SIDA 28 ===== Ambition, Vision och Strategi Vår ambition Människor gör misstag. Och de misstagen får konsekvenser. Dramatiska konsekvenser. Varje dag dör över 3 500 människor. Inte på grund av sjukdom eller hög ålder. Utan i trafikolyckor. Vi bekämpar det här varje dag. En kamp mot övertro och acceptans. Vi är alla jättebra bilförare. Tycker vi. Tills vi faktiskt sätter oss bakom ratten och kör iväg. En trafikolycka? De inträffar. Så är det att köra i trafiken. Nej. Det vägrar vi att acceptera. Vår uppgift är att ta fram lösningar. Därför vägrade Gatso att acceptera mänskliga mätfel. Och därför bekämpade Sensys tanken på att trafikoffer är en realitet i trafiken. Det var ganska självklart att kombinera de två företagens starka sidor. Och så bildades Sensys Gatso. Vi har en gemensam mission om att förbättra beteendet i trafiken. Genom intelligent, effektiv och tillförlitlig övervakning. Runt om i världen. Från tydlig dokumentation av överträdelser till att skicka ut böter. Och från skräddarsydda produkter till underhåll av högsta klass. Med vår unika programvara i centrum. På så sätt har vi gjort trafikövervakning till en tjänst. Och det är så vi alltid skapar de bästa lösningarna för våra kunder. Sensys Gatso. Vi gör trafiken säkrare. Vår vision Vår vision är att vara en innovatör inom trafiksystemlösningar genom att tillhandahålla mjukvara och tjänster för en säkrare och mer hållbar miljö. Vår strategi Sensys Gatsos långsiktiga strategi bygger på fyra pelare och är fokuserad på lönsam tillväxt:❖ Expansion i USA med trafikövervakning som en tjänst❖ Etablering på nya marknader med trafikövervakning som en tjänst❖ Utveckling av skalbar mjukvara och flexibel hårdvara❖ Utökning av serviceerbjudandet på våra nuvarande marknader Våra långsiktiga finansiella mål❖ Total nettoomsättning >1000❖ varav TRaaS återkommande intäkter: >600 miljoner kronor❖ EBITDA >15% Sensys Gatso Group AB Besöksadress Vasavägen 3c, SE-554 54 Jönköping Postadress Box 2174, SE-550 02 Jönköping Sverige T +46 36 34 29 80 info@sensysgatso.com www.sensysgatso.com Organisationsnr 556215-4459 Momsnr SE556215445901 Registrerat kontor Jönköping Sensys Gatso Group AB | Halvårsrapport H1 2024 (januari - juni) 28 ( 28 )