Årsredovisning 2024

Automatiskt nyckeltalsindex

Detta är sökträffar och textkontext, inte verifierade eller normaliserade redovisningsvärden.

Fulltext

Dokumentet är delat för att hålla varje sida lätt att hämta. Del 1 · Del 2 · Del 3

===== SIDA 1 =====

Årsredovisning  
2024

===== SIDA 2 =====



===== SIDA 3 =====

Innehåll
4 Året i korthet
8 Det här är Norion Bank
10 Norion Bank Group
12 VD-ord
14 Norion Banks fokusområden
16 Finansiella mål
18 Bolagets segment
26 Kundcase Flower
28 Kundcase Vapaus Bikes
30 Norions Banks första gröna obligation
32 Hållbarhetsarbete
42 FINANSIELL INFORMATION
43 Förvaltningsberättelse
48 Flerårsjämförelse Koncernen
49 Nyckeltal Koncernen
50 Räkningar Koncernen
56 Räkningar Moderbolaget
61 Noter
100 Underskrifter
102 Revisionsberättelse
106 Bolagsstyrningsrapport
120 Hållbarhetsrapport
134 Definitioner
 ▶  Sidorna 43-100 utgör Norion Banks formella 
årsredovisning.
Foto framsida och detta uppslag: Smallpigart Studios – Anna Roström

===== SIDA 4 =====

Året i korthet
Norion Bank uppvisar ännu ett år av stabila finansiella  r esultat. Låneboken växte inom 
samtliga segment och banken upprätthåller ett K/I-tal på attraktiva nivåer. I linje med 
bankens finansiella mål avser styrelsen initiera ett aktieåterköpsprogram
under det andra kvartalet 2025
1.
50 286
MSEK
+11%
Låneportfölj
3 697
MSEK
+1%
Rörelseintäkter
1 265
MSEK
-2%
Resultat
29,1 %
procentenheter
K/I-tal
+3,5
15,8% -0,1
Kärnprimärkapitalrelation
14,8%
Justerad avkastning på eget kapital  
-2,4
procentenheter procentenheter
1  Under förutsättning att årsstämman den 6 maj 2025 bemyndigar styrelsen att återköpa egna aktier samt att
  Finansinspektionen lämnar tillstånd att återköpa egna aktier. 
Norion Bank Group / Årsredovisning 2024 Foto: Anna Roström
Året i korthet
4

===== SIDA 5 =====

Företags- och Fastighetssegmenten  
- strategiska fokusområden med god tillväxt
Norion Banks Företags- och Fastighetssegment utgör strategiska fokusområden och innebär 
en attraktiv positionering mot medelstora företag och fastighetsbolag. Såväl Företags- som 
Fastighetssegmentets verksamheter utgår från att erbjuda kundanpassade och flexibla
finansieringslösningar, med visionen att utgöra ett ledande komplement till de traditionella 
storbankerna.
Det mer gynnsamma och stabila ränteläget under 2024 var positivt för kunderna inom
Företags- och Fastighetssegmentet. Intresset bland såväl existerande som potentiella kunder 
upprätthölls väl och transaktionsaktiviteten förbättrades gradvis. Segmenten står tillsammans för 
närmare 70% av total utlåningsvolym och under 2024 ökade låneboken med 19% respektive 
med 8%. 
Fortsatt arbete med det nya bolagsnamnet 
och tydliggörandet av kunderbjudandet
I september 2023 ändrade Collector Bank AB formellt bolagsnamn till Norion Bank AB för att 
spegla den strategiska förändringsresa som bolaget genomgått under åren dessförinnan. 
Processen innebar en betydande renodling av verksamheten där tre separata varumärken 
skapades – Norion Bank, Collector och Walley. 
Utifrån Norion Banks varumärkeskoncern möjliggörs kundanpassade finansieringsalternativ till 
bankens tre primära kundgrupper; medelstora företag och fastighetsbolag, handlare och 
privatpersoner. Renodlingen av verksamheten har varit affärsmässigt framgångsrik och skapat 
en mer tydlig bild av bankens fokusområden. Banken bedömer att det finns stor marknads-
potential för samtliga affärsområden framgent och innehar fortsättningsvis tydligt fokus på 
balanserad och lönsam tillväxt. 
Sjunkande räntor och fortsatt god tillväxt av 
låneboken
Under 2024 rörde sig den globala ekonomin gradvis mot minskad  inflation och ök ad stabilitet. 
De förbättrade inflationsutsikterna banade väg för löpande sänkningar av styrräntorna från
flertalet centralbanker, vilket medförde ett successivt förbättrat sentiment och utökad
marknadsmässig visibilitet. Slutet av året karaktäriserades dock av utökad geopolitisk oro och 
det riktades stort fokus mot det amerikanska presidentvalet. Den globala osäkerheten har till-
tagit sedan slutet av året och förväntansbilden anses vara mer svårbedömd. Även räntebanan 
bedöms vara något mer svårbedömd även om det kan konstateras att marknadsräntorna 
befinner sig på en lägre och mer attraktiv nivå. 
Ett mer aptitligt ränteläget skapar förbättrade marknadsförutsättningar i stort och även för
Norion Banks kunder. Norion Bank presenterar ett finansiellt resultat som präglas av stabilitet 
och fortsatt god tillväxt av låneboken. Sammantaget ökade bankens utlåning med 11% under 
2024. Kreditförlusterna minskade jämfört med utgången av förgående år och summerade till 
2,1%. Samtidigt upprätthålls ett fortsatt attraktivt K/I-tal på 29,1%, 
Året i korthet  
5 
Norion Bank Group / Årsredovisning 2024

===== SIDA 6 =====

Positiv utveckling inom Privatsegmentet
Norion Bank har under de senaste åren arbetat intensivt för att uppnå ökad
lönsamhet och en alltmer sund och hållbar utlåning inom Privatsegmentet. Efter
flertalet framgångsrikt implementerade initiativ har segmentets fokus på att förbättra 
kreditgivningsprocessen i nyförsäljningen genererat goda resulterat. Under 2024 har 
volymen utvecklats i positiv riktning samtidigt som lönsamheten varit stabil. Även 
processen att fortsätta öka andelen försäljning i egen kanal fortskrider väl. Under 
2024 förmedlades cirka 45% av låneportföljen genom egna kanaler, jämfört med 
cirka 40% under 2023 och cirka 25% under 2022.
Under årets fjärde kvartal signerade Norion Bank avtal om att förvärva DNB Sveriges 
kreditkortsportfölj, vilket medför en strategiskt förbättrad position på den svenska 
kreditkortsmarknaden. Banken har idag, genom Privatsegmentet, cirka 24 000 
utestående kreditkort och genom förvärvet utökas antalet kortkunder till totalt cirka 
100 000. Förvärvet omfattar dessutom individuella, aktiva kortprogram som innebär 
tillgång till attraktiva partneraffärer med TUI Sverige AB, en av Sveriges största rese-
aktörer, och Wismo Automotive AB, generalagent till flertalet välkända bilmärken i 
Sverige. Förvärvet förväntas vara slutfört under andra kvartalet 2025 och beräknas 
bidra positivt till bankens lönsamhet från start. 
Stark tillväxt inom Payments
Norion Banks Paymentverksamhet, Walley, verkar på en marknad med god under-
liggande  tillv äxt i och med att en successivt stigande andel konsumtion sker online 
(Svensk Handel). Betalsektorn upplevde ett fortsatt mer utmanande marknadsklimat 
under 2024, efterföljt den svagare utvecklingen under 2023. Walley parerade dock 
marknaden mycket väl och uppvisade såväl god tillväxt som förstärkt marknadsposition 
under året. Transaktionsvolymerna ökade med 20% och uppgick till totalt 17 400 MSEK.
David Lundqvist, med över 15 års erfarenhet av e-handelsmarknaden, tillträdde som ny 
General Manager för Walley under året. Vidare har nya, attraktiva samarbeten inletts 
under 2024 - exempelvis med XXL, Nordiska Galleriet, Länna Möbler och Bohus. Norion 
Banks betalningsverksamhet har stor framtidspotential och utgör ett fokusområde för 
2025.  Framsteg på hållbarhetsområdet
Norion Bank har under de senaste åren bedrivit ett omfattande, internt arbete med att 
utveckla sitt hållbarhetsarbete och integrera hållbarhetsaspekter till samtliga delar av 
bankens verksamhet. Som ett led i detta publicerades bankens första gröna finansie-
ringsramverk under 2024. Genom ett grönt ramverk kan ett bolag emittera gröna 
obligationer, i syfte att finansiera hållbara projekt och aktiviteter. Baserat på ramverket 
emitterades följaktligen två gröna obligationer, på Nasdaq Sustainable Bond Market, om 
totalt 1 200 MSEK. Emissionerna stärker bankens konkurrenskraft och kan bidra till att 
påskynda ytterligare klimatåtgärder. Utifrån ovan är Norion Bank välpositionerad att fort-
sätta emittera gröna obligationer för att främja FN:s mål för hållbar utveckling. Läs mer 
om det gröna ramverket samt de gröna obligationerna på sida 30-31.
Året i korthet
6 
Norion Bank Group / Årsredovisning 2024

===== SIDA 7 =====

Foto: Anna Roström
Året i korthet 
7 Norion Bank Group / Årsredovisning 2024

===== SIDA 8 =====

Norion Bank erbjuder företagskrediter 
och factoring med särskilt fokus på 
medelstora företag i Sverige, Norge 
och Finland inom en bredd av bran-
scher. Företagskrediter ställs ut till 
företag mot säkerhet, med ett 
genomsnittligt lån om cirka 51 MSEK i 
låneportföljen. Factoringlösningar 
omfattar primärt köp av fakturor 
både med och utan regress.
Norion Bank erbjuder fastighetskrediter 
med fokus på storstads  omr åden och 
universitetsstäder i Norden och 
 Tyskland. Fastighetskrediter ställs ut till 
företag mot säkerhet, med ett genom-
snittligt lån om cirka 130 MSEK i 
låneportföljen. Norion Bank erbjuder 
både juniora och seniora fastighets-
krediter. Finansiering sker främst mot 
bostäder men även mot kontor och 
industriella fastigheter.
FASTIGHETER
Walley erbjuder betalnings- och 
checkoutlösningar till e-handel och 
detaljhandelskedjor primärt i Sverige, 
Finland och Norge samt faktura- och 
delbetalningstjänster för privatperso-
ner. Walley erbjuder specialiserade 
lösningar med fokus på handlarens 
strategi och varumärke och riktar sig 
främst till större handlare.
Collector erbjuder lån utan säkerhet 
till privatpersoner i Sverige upp till 
500 000 SEK och i Finland upp till 
25 000 EUR, med ett genomsnittligt 
lån om cirka 170 000 SEK i låneport-
följen. Försäljning sker genom egna 
kanaler samt genom låneförmedlare. 
Collector erbjuder även kreditkort, 
med en maximal kreditlimit om
100 000 SEK, och sparkonton.
Foto: Anna Roström
Det här är Norion Bank
Norion Bank Group är en affärsnära nordisk 
finansieringsbank.  Genom koncernens
varumärken Norion Bank, Walley och Collector 
erbjuds kundanpassade finansieringstjänster 
som möter distinkta kundbehov inom tre  
kundsegment: medelstora företag och fastig-
hetsbolag, handlare och privatpersoner.  
Som specialist på finansieringslösningar är 
Norion Bank Group ett ledande komplement  
till traditionella storbanker, med visionen att  
vara den främsta nordiska finansieringsbanken 
inom de utvalda segmenten.
Norion Banks erbjudande omfattar företags- och 
fastighetskrediter samt factoring för medelstora 
företag och fastighetsbolag. Genom varumärket 
Walley erbjuds flexibla betal- och check-
outlösningar till handlare och privat-
personer. Varumärket Collector tillhandahåller 
privatlån och kreditkort till privatpersoner samt 
sparkonton för privatpersoner och företag. Norion 
Bank Group (tidigare Collector Bank) grundades 
1999 och har kontor i Göteborg, Stockholm, 
Helsingborg, Oslo och Helsingfors. Verksamheten 
bedrivs genom Norion Bank AB (publ) som är 
noterat på Nasdaq Stockholm.
FÖRETAG
PAYMENTSPRIVAT
Det här är Norio N  BaNk
8 Norion Bank Group / Årsredovisning 2024

===== SIDA 9 =====

OSLO
STOCKHOLM
HELSINGBORG
GÖTEBORG
HELSINGFORS
 Kontor
 Låneportfölj 2024
Norge 6% 
Sverige 57% 
Finland 17% 
Tyskland 10% 
Övrigt 10% 
Låneportfölj 2024
Per segment
  Fastigheter, 46%
  Företag, 23%
  Privat, 24%
  Payments, 6%
  Övrigt, 1%
20242023202220212020
2 637
2 158
3 648 3 697
3 212
20242023202220212020
36 214
32 242
45 470
50 286
41 490
Låneportfölj (MSEK) Rörelseintäkter (MSEK)
50 286
MSEK
Det här är Norio N  BaNk 
9 
Norion Bank Group / Årsredovisning 2024

===== SIDA 10 =====

Norion Bank Group är en affärsnära nordisk finansieringsbank. Genom  k oncernens varumärken  Norion 
Bank, Walley och Collector erbjuds  k undanpassade finansieringstjänster som möter distinkta kundbehov 
inom tre kundsegment: medelstora företag och fastighetsbolag, handlare och privat per soner. Som 
specialist på finansieringslösingar är Norion Bank Group ett ledande komplement till traditionella
storbanker, med visionen att vara den främsta nordiska finansieringsbanken inom de utvalda segmenten.
Norion Bank 
Företags- och fastighetskrediter samt factoring för medelstora företag och fastighetsbolag. 
Walley 
Betal- och checkoutlösningar för handlare och slutkunder. 
Collector 
Privatlån och kreditkort till privatpersoner samt sparkonton för privatpersoner och företag.
BOLAG: Norion Bank AB
VARUMÄRKE VARUMÄRKE VARUMÄRKE
Det här är Norio N  BaNk
10 
Norion Bank Group / Årsredovisning 2024

===== SIDA 11 =====

Foto: Anna Roström
Det här är Norio N  BaNk 
11 Norion Bank Group / Årsredovisning 2024

===== SIDA 12 =====

År 2024 inleddes med ökad optimism och alltmer positiva 
tongångar då den globala ekonomin gradvis rörde sig mot 
minskad inflation och ökad stabilitet. De förbättrade inflations-
utsikterna banade väg för löpande sänkningar av styrräntorna 
från flertalet centralbanker, vilket medförde ytterligare visibilitet 
och ett förbättrat marknadssentiment - framför allt från senare 
delen av året. Utifrån detta bevittnade vi en gradvis ökande 
transaktionsaktivitet och affärsvilja bland våra kunder.
 
Samtidigt utgjorde geopolitisk oro en betydande riskdrivande 
faktor under 2024 och pågående militära konflikter orsakade 
ett fortsatt stort mänskligt lidande. De ekonomiska konsekven -
serna var dock relativt begränsade under året och ekonomier 
visade generellt god motståndskraft. De geopolitiska riskerna 
ansågs öka ytterligare mot slutet av året, då det primärt
riktades fokus mot utfallet av det amerikanska presidentvalet. 
Utfallet är fortsättningsvis svårbedömt och vi står inför
flertalet alternativa scenarion – såsom införandet av tullar,
skatter och förändringar i USA:s globala engagemang. 
Sedan slutet av året har vi bevittnat tilltagande makro-
ekonomisk oro och förväntansbilden framgent anses vara
mer svårbedömd, där den amerikanska administrationens
ageranden bidragit till volatilitet på marknaden. Vi kan dock 
konstatera att vi även fortsättningsvis befinner oss i en mer 
gynnsam räntemiljö, vilket förhoppningsvis skapar
förutsättningar för fortsatt återhämtning av svensk ekonomi.
Vi följer som alltid den fortsatta utvecklingen och bedömer 
sammanfattningsvis att en ökad tydlighet fortsätter att skapa 
större affärsvilja både i allmänhet och bland våra kunder.
Stabil utveckling för Norion Bank
När vi sammanfattar 2024 kan vi konstatera att banken
uppvisade ännu ett år av stabil utveckling. Under inledningen 
av året var transaktionsaktiviteten fortsatt på en lägre nivå, 
efter det mer avvaktande sentiment som präglade 2023. 
Affärsvolymerna utvecklades i positiv riktning från årets andra 
kvartal, primärt inom Företagssegmentet, där vi har en
attraktiv positionering som finanseringsbank för små- och 
medelstora bolag. Efterfrågan från kunderna har generellt 
varit god och vi har haft möjlighet att genomföra transaktioner 
till bra riskjusterad avkastning.
Bankens lånebok växte med 11% jämfört med förgående år 
och det är glädjande att samtliga affärsområden bidrog till 
den positiva utvecklingen. Företagssegmentetet utvecklades 
särskilt starkt, med en ökning om 19%. Fastighetssegmentet 
påvisade stabilitet och lånebokstillväxt om 8%, samtidigt som 
räntenettot fortsättningsvis är negativt påverkat av höga
volymer i steg 3. Stegförflyttningarna i negativ riktning
tenderar dock ha avtagit och vi för en nära dialog med våra 
kunder för att möjliggöra att de kommer i kapp med sina 
räntebetalningar. Vi har under året upprätthållit en fortsatt 
selektiv inställning i valet av affärer och potentiella nya kunder 
genomgår en gedigen kreditprocess. 
Payments fortsätter att utvecklas mycket väl och ökade 
transaktionsvolymerna med 20% under 2024. Ett flertal 
attraktiva samarbeten initierades under året – exempelvis 
med XXL, Nordiska Galleriet och Länna Möbler. Walley arbetar 
framgångsrikt med såväl lojalitetskoncept som kundnöjdhet 
och fortsätter att befästa positionen som en ledande samar -
betspartner inom betallösningar för medelstora och större 
e-handlare i Norden.
Även vårt Privatsegment har uppvisat god utveckling under 
2024 och vårt intensiva arbete för ökad lönsamhet och en 
alltmer sund och hållbar utlåning ger goda resultat. Låne-
boken ökade med 10% jämfört med förgående år samtidigt 
som vi upprätthöll stabil lönsamhet. Vi fortsätter att fokusera 
på att öka andelen nyförsäljning genom egen kanal – ett
initiativ som fortskrider enligt plan. Cirka 45% av låne-
portföljen förmedlades via egna kanaler under 2024, jämfört 
med cirka 40% vid utgången av 2023. Vidare är det mycket 
glädjande att Privatsegmentets kreditkortsaffär kommer att 
stärkas upp avsevärt genom tidigare kommunicerat förvärv 
av DNB Sveriges kreditkortsportfölj. Förvärvet innebär en stor 
ökning av antalet kreditkortskunder och kunderna kommer 
dessutom att erbjudas individuella, aktiva kortprogram som 
innebär tillgång till attraktiva partneraffärer med TUI Sverige 
AB, en av Sveriges största reseaktörer, och Wismo Auto-
motive AB, generalagent för flertalet bilföretag i Sverige.
”God lånebokstillväxt och ett mer 
gynnsamt marknadsklimat”
VD- or D
12 
Norion Bank Group / Årsredovisning 2024

===== SIDA 13 =====

Sammantaget kan vi konstatera att bankens ränteintäkter 
steg med närmare 1% sedan utgången av förgående år, trots 
att sänkta marknadsräntor generellt har haft en negativ
inverkan på ränteintäkterna. Vi noterade en stabilisering av 
räntenettomarginalen under det fjärde kvartalet och utifrån 
rådande omständigheter bedömer vi att räntenetto-
marginalen bör utvecklas i positiv riktning under 2025. Vidare 
är det positivt att kreditförlusterna summerade till en lägre 
nivå än vid utgången av 2023 samt att bankens K/I-tal, som 
summerade till 29,1%, fortsättningsvis upprätthålls till
attraktiva nivåer. 
Ökat aktieägarvärde genom återköpsprogram
Efter utgången av året kommunicerade Norion Bank avsikt att 
initiera ett aktieåterköpsprogram om högst cirka 500 MSEK. 
Detta i linje med den utdelningspolicy som bankens styrelse 
antog under 2023, att skifta tillbaka eventuellt överskottskapital 
relativt kapitaltäckningsmålet till aktieägarna. Återköps-
programmet förväntas påbörjas under andra kvartalet 2025. Det 
är glädjande att på detta sätt kunna bidra till ökat aktieägarvärde 
för våra investerare. 
Flera steg framåt på hållbarhetsområdet
För att blicka mot bankens hållbarhetsarbete, som vi har arbetat 
mycket med att utveckla strategiskt, var det glädjande att vi 
emitterade våra första gröna obligationer under året.
Emissionenerna var ett resultat av framtagandet av bankens 
gröna ramverk och ett tydligt bevis på att vi tar vårt ansvar i 
samhället genom att på ett mätbart sätt bidra till hållbar finansie-
ring. Genom den gröna obligationer får investerare möjlighet att 
medverka till utvecklingen av ett miljömässigt hållbart samhälle 
som är motståndskraftigt mot klimatförändringar. Vårt långsiktiga 
hållbarhetsarbete ger banken goda förutsättningar att både 
stärka vår konkurrenskraft och påskynda ytterligare klimat-
åtgärder genom grön finansiering.
Framtidsutsikter
Sammanfattningsvis befinner vi oss i en värld som fortsätter att 
karaktäriseras av geopolitisk oro och även en något mer oförut-
sägbar makroekonomisk framtidsbild. Vi har fortsättningsvis en 
attraktiv positionering inom våra utvalda kundsegment och en 
god diversifiering i verksamheten. Vi står stabila och är          
optimistiska men fortsatt ödmjuka inför den framtida 
utvecklingen.
Martin Nossman
VD
Norion Bank
Foto: Anna Roström
13 
Norion Bank Group / Årsredovisning 2024
VD- or D

===== SIDA 14 =====

Norion Banks fokusområden
Idag är Norion Bank en affärsnära nordisk finansieringsbank. Som specialist på finansieringslösningar är   
Norion Bank ett ledande komplement till traditionella storbanker, med visionen att vara den främsta nordiska 
finansierings bank en inom de utvalda segmenten. 
Norion Bank har sedan grundandet 1999 varit ett tillväxtbolag med stor entre pr enörs  an da. Nya tjänster och 
produkter intro ducer ades gradvis i bolagets erbjudande och volymerna ökade kraftigt. Under 2019 initierade 
Norion Bank ett antal betydande strategiska förändringar av bolagets fokus. Nedan är en summering av
Norion Banks viktigaste fokus omr åden framåt.
FOKUS PÅ LÖNSAMHET
Norion Bank har gått från att vara ett starkt tillväxtbolag 
till att fokusera på lönsamhet och därigenom skapa 
långsiktigt värde för aktieägarna.
 ▶ Lönsamhetstillväxt prioriteras framför volymtillväxt.
 ▶ Tydligt fokus på att upprätthålla och/eller öka       
riskjusterade marginaler.
 ▶ Fortsatt kostnadseffektivitet och fokus på skalfördelar 
i verksamheten.
 ▶ Tydligt fokus på att upprätthålla en god riskjusterad 
avkastning.
GODA UTSIKTER INOM SAMTLIGA SEGMENT
Norion Bank ser goda möjligheter och har en attraktiv 
positionering inom Företags- och Fastighetssegmenten. 
Norion Bank har särskilt fokus på medelstora företag 
vilket är en stor marknad med lång tillväxtpotential.
Norion Bank är ett komplement till de större bankerna 
och är en av få nischade aktörer som erbjuder
företags- och fastighetskrediter i sin storlek. 
 ▶ Privatsegmentet har genomgått stora förändringar 
under de senaste åren där verksamheten har stabili-
serats, kreditgivningen har omarbetats och den egna 
distributionsförmågan har förstärkts, vilket under 2023 
och 2024 har resulterat i att segmentet återigen har 
uppvisat en god tillväxt. Under 2024 offentliggjordes 
förvärv av DNB Sveriges kreditkortsportfölj som ett led 
i en ökad satsning på produktområdet framgent. 
 ▶ Payments är en strategiskt intressant verksamhet 
med goda framtidsutsikter där Norion Bank ser en 
fortsatt attraktiv strukturell tillväxt för den nordiska 
e-handeln. Genom varumärket Walley fokuserar 
banken på att utveckla verksamheten och under 
2025 kommer ytterligare satsningar att genomföras 
för att stärka marknadspositionen och tydliggöra 
erbjudandet. 
FOKUS PÅ KÄRNVERKSAMHETEN
I syfte att renodla och fokusera på kärnverksam-
heten har ett antal förändringar genomförts under 
åren. Förändringarna innebär att Norion Bank idag 
är ett bolag med tydligt fokus på lönsamhet över 
volymtillväxt för att säkerställa långsiktig kundnytta 
och därigenom aktieägarvärde. Norion Bank är ett 
fortsatt väldiversifierat bolag med god bredd i 
produktutbudet.
 ▶ Den 5 september 2023 ändrade banken bolags-
namn från Collector Bank till Norion Bank. Syftet 
var att tydliggöra den strategiska förändringsresa 
som banken genomgått sedan 2019 – från digital 
nischbank till en stabil, nordisk finansieringsbank. 
Namnbytet innebar även att kunderbjudandet 
förtydligades och bankens tre varumärken har 
fått bästa möjliga förutsättningar att växa och 
utvecklas.
 ▶ En koncernintern fusion mellan Norion Bank AB 
(f.d. Collector Bank AB) och det tidigare moder-
bolaget Collector AB genomfördes 2022. 
Därigenom förenklades koncernstrukturen och 
utnyttjandet av kapital och interna resurser   
effektiviserades. Norion Bank AB är det           
kvarvarande, börsnoterade moderbolaget.
 ▶ Avyttring av den svenska uppdragsinkassoverk-
samheten Colligent Inkasso AB genomfördes 
under det fjärde kvartalet 2019 och all svensk 
inkassoverksamhet outsourceades till externa 
ombud under 2022.
 ▶ Avyttring av Collector Ventures, bolagets investe-
ringsverksamhet med fokus på fintech, slutfördes 
under det första kvartalet 2021.
 ▶ Bolåneverksamheten har upphört och olönsam-
ma appar har lagts ner.
Norion Bank Group / Årsredovisning 202414 
Norio N B a Nk s fokusomr Å DeN

===== SIDA 15 =====

TRANSPARENS 
Norion Bank strävar efter att driva en långsiktigt hållbar 
verksamhet med god transparens gentemot samtliga 
intressenter. Det är ett ständigt pågående arbete där 
banken utvecklas kontinuerligt.
 ▶ Mer detaljerad och tydligare information om Norion 
Banks produktområden publicerades under 2020 
och 2021.
 ▶ Ny segmentsuppdelning publicerades under 2021.
 ▶ Uppdaterade finansiella mål offentliggjordes  
under 2024.
 ▶ Kontinuerligt arbete med att publicera transparent 
och informativ finansiell information.
REGELEFTERLEVNAD
Norion Bank verkar inom en reglerad sektor med högt 
ställda krav och omfattande regelverk. Väl fungerande 
interna rutiner och processer är av yttersta vikt för att 
säkerställa en god regelefterlevnad och att nya regle-
ringar och riktlinjer kan följas på ett adekvat sätt.
 ▶ Norion Bank arbetar löpande med att utveckla och 
säkerställa goda interna rutiner och processer.
 ▶ Fortsatt fokus och kontinuerligt arbete för att upprätt-
hålla god intern kontroll och regelefterlevnad.
FINANSIERING
Norion Bank utnyttjar för närvarande inlåning från 
allmänheten som huvudsaklig finansieringskälla. I syfte 
att skapa en långsiktigt mer stabil finansieringsbas 
med balanserad risk och upprätthålla kostnadseffekti-
vitet har bolaget som mål att diversifiera finansieringen 
ytterligare.
 ▶ Högre inflation, stigande räntor och volatila finans-
marknader bidrog till en väsentligt lägre riskaptit 
på finansieringsmarknaden sedan 2022. Det inne-
bar att bankens marknadsbaserade finansiering 
tillfälligt stannade av. Den långsiktiga strategin 
kvarstår dock.
 ▶ Fortsatt arbete med flera olika typer av finansie-
ringskällor och valutor. Under 2023 och 2024 har 
inlåning lanserats i Norge, Nederländerna och 
Spanien. Även inlåning via egen kanal har förstärkts.
 ▶ Längre löptider och matchad finansiering.
ANSVARSFULL KAPITALALLOKERING
Norion Bank fokuserar på att vårda kapitalbasen på 
ett ansvarsfullt sätt i syfte att långsiktigt generera 
ytterligare kapitalöverskott.
 ▶ Balanserad tillväxt med fokus på riskjusterad 
avkastning.
 ▶ Långsiktig kapitalgenerering.
 ▶ God riskkontroll.
 ▶ Ett självfinansierande bolag i syfte att skapa värde 
åt aktieägarna.Norion Bank Group / Årsredovisning 2024 15 
Norio N B a Nk s fokusomr Å DeN

===== SIDA 16 =====

Finansiella mål
Norion Banks strategi är att upprätthålla en god riskjusterad avkastning. Bankens styrelse har därför 
antagit nedan finansiella mål:
Norion Banks mål är att över tid uppnå en hållbar avkastning 
på eget kapital som överstiger 15%.Lönsamhet
Norion Banks mål är att samtliga kapitalrelationer ska överstiga 
det regulatoriska kapitalkravet med 200-400 baspunkter.Kapitaltäckning
Norion Banks policy är att skifta tillbaka eventuellt överskottskapital 
relativt kapitaltäckningsmålet, med hänsyn tagen till bankens 
framtidsutsikter och kapitalplanering, till aktieägarna.
Utdelningspolicy
fiN a Ns iella m Å l
16 
Norion Bank Group / Årsredovisning 2024

===== SIDA 17 =====

Foto: Anna Roström 17 Norion Bank Group / Årsredovisning 2024
fiN a Ns iella m Å l

===== SIDA 18 =====

Sammanfattning av året
Företagssegmentets låneportfölj uppgick till 11 582 MSEK
(9 705) vid årets slut vilket motsvarar en ökning om 19% från 
föregående år. Företagssegmentet utgjorde därmed 23% (21) 
av Norion Banks låneportfölj vid årets slut. Rörelseintäkterna 
uppgick till 766 MSEK (777) under året. Räntenettomarginalen 
(NIM) uppgick till 6,8% (7,6) och rörelseintäktsmarginalen 
uppgick till 7,2% (7,7).
Intresset bland existerande och potentiella kunder har 
upprätthållits väl under 2024. Efter ett mer avvaktande 
sentiment, till följd av ett högre ränteläge, har de genomförda 
räntesänkningarna under 2024 bidragit till ökad optimism 
och en successivt förbättrad aktivitetsnivå, särskilt inom 
Företagssegmentet. Låneboken fortsätter att uppvisa stark 
tillväxt samtidigt som Norion Bank varit fortsatt selektiva i sitt 
val av genomförda transaktioner under året. 
Positionering och fokus framåt
Marknaden för företagskrediter och factoring är stor och 
Norion Bank avser agera som ett attraktivt komplement till 
de traditionella storbankerna. Banken fyller en betydelsefull 
funktion för de medelstora kunderna, som ofta värdesätter 
långsiktiga relationer med utrymme för kundanpassade 
lösningar. Lönsamheten är stabil och fokus på lönsam tillväxt 
fortskrider. Verksamheten är geografiskt väldiversifierad och 
Norion Banks långsiktiga ambition är att fortsätta växa inom 
samtliga regioner.
Stark tillväxt av låneboken
Företag
Norion Bank erbjuder 
företagskrediter och factoring 
med särskilt fokus på 
medelstora företag i Sverige, 
Norge och Finland inom en 
bredd av branscher. 
Företagskrediter ställs ut till 
företag mot säkerhet.  
Factoringlösningar omfattar 
primärt köp av fakturor både 
med och utan regress. 
Låneportfölj
23%
11 582
MSEK
FÖRETAGSSEGMENTET
Foto: Anna Roström18 
seG meNt / fö retaGs seG meNt et
Norion Bank Group / Årsredovisning 2024

===== SIDA 19 =====

Geografisk fördelning 1)
 Sverige, 36%
 Norge, 23%
 Finland, 19%
 Övriga, 22%
Branschfördelning 1)
 Grossist- och detaljhandel, 22% 
 Tillverkningsindustri, 21% 
 Företagstjänster, 18% 
  Finansiella t jänster och  
investmentbolag, 15%
 Information och kommunikation, 5%
 Övrigt, 19%
Låneportfölj (MSEK) 
och NIM (%)
Rörelseintäkter (MSEK) 
och marginal (%)
202420232022
10 570
9 705
11 582
   
7,5% 7,6%
6,8%
202420232022
706
777 766
   
7,6% 7,7%
7, 2%
1) Baserat på låneportföljen för 
Företag per 31 december 2024
2) Företagskrediter
51 MSEK 
Genomsnittligt lån i portföljen 2)
18 månader
Genomsnittlig återstående löptid 2)
Norion Bank Group / Årsredovisning 2024
seG meNt / fö retaGs seG meNt et 
19

===== SIDA 20 =====

Förbättrad aktivitet i  
stabiliserad marknad 
Sammanfattning av året
Fastighetssegmentets låneportfölj uppgick till 23 073 MSEK 
(21  432) vid år ets slut vilket motsvarar en ökning om 8% från 
föregående år. Fastighetssegmentet utgjorde därmed 46% 
(47) av Norion Banks låneportfölj vid periodens slut. Rörelse-
intäkterna uppgick till 1 148 MSEK (1 248) under året. Ränte-
nettomarginalen (NIM) uppgick till 5,1% (6,5) och är fortsätt-
ningsvis negativt påverkad av de höga volymerna i steg 3, 
även om stegförflyttningarna i negativ riktning tenderade avta 
mot slutet av året. Rörelseintäktsmarginalen uppgick till 5,2% 
(6,4). 
Intresset bland existerande och potentiella kunder har upprätt-
hållits väl och årets genomförda räntesänkningar har bidragit 
till ett mer positivt marknadssentiment och ökad
aktivitet, särskilt mot slutet av året. Norion Bank har varit
fortsatt selektiva i sitt val av genomförda transaktioner,
samtidigt som banken värnar om att fortsätta utveckla såväl 
befintliga som nya kundrelationer. Seniora lån utgör majoriteten 
av portföljen och uppgick per årets slut till 63% (58).  
Positionering och fokus framåt
Marknaden för fastighetskrediter är stor och Norion Bank 
agerar som ett komplement till de större bankerna. Norion 
Bank har en unik positionering som en av få nischade aktörer 
som kan erbjuda fastighetskrediter i sin storlek och har ett 
komplett erbjudande som inkluderar både seniora och juniora 
lån. Låneportföljen är diversifierad med exponering mot olika 
geografiska marknader, där ambitionen är fortsatt långsiktig 
tillväxt inom samtliga. Efterfrågan bedöms som fortsatt god, 
både från existerande och nya kunder. Lönsamheten är stabil 
och arbetet med lönsam tillväxt fortsätter.
Fastigheter
Norion Bank erbjuder 
fastighets kr editer med fokus 
på storstads omr åden och 
universitets  städer i Norden 
och Tyskland. Fastighets-
krediter ställs ut till företag 
mot säkerhet. Norion Bank 
erbjuder både juniora och 
seniora fastighets krediter. 
Finansiering sker främst mot 
bostäder men även mot 
kontor och industriella 
fastigheter.
Låneportfölj
46%
23 073
MSEK
fo to: a nna ro ström
FASTIGHETSSEGMENTET
seG meNt / fa stiG hetsse G meNt et
Norion Bank Group / Årsredovisning 202420

===== SIDA 21 =====

Branschfördelning 1)
 Kontor, 35% 
 Bostäder, 31%
 Detaljhandel, 12%
 Hotell, 6%
 Lager, 4%
 Övrigt, 11%
 Sverige, 47%
 Tyskland, 21%
 Finland, 21%
 Danmark, 6%
 Övriga, 4%
Låneportfölj (MSEK) 
och NIM (%)
Rörelseintäkter (MSEK) 
och marginal (%)
202420232022
17 411
21 432
23 073
   
6,8% 6,5%
5,1%
202420232022
1 077
1 248
1 148
   
7,0%
6,4%
5,2%
Geografisk fördelning 1)
1) Baserat på låneportföljen för  
Fastigheter per 31 december 2024
130 MSEK
Genomsnittligt lån i portföljen
14 månader
Genomsnittlig återstående löptid
58%
37% 
63%
76%
andel seniora lån
Genomsnittlig  
ltV – senior a lån
Genomsnittlig  
ltV – junior a lån
andel juniora lån
Norion Bank Group / Årsredovisning 2024
seG meNt / fa stiG hetsse G meNt et 
21

===== SIDA 22 =====

Sammanfattning av året
Privatsegmentets låneportfölj uppgick till 12 152 MSEK (11 005) 
vid årets slut vilket motsvarar en ökning om 10% från 
föregående år. Privatsegmentet utgjorde därmed 24% (24) av 
Norion Banks låneportfölj vid årets slut. Rörelseintäkterna 
uppgick till 908 MSEK (852) under året. Räntenettomarginalen 
(NIM) uppgick till 7,4% (7,4) och rörelseintäktsmarginalen uppgick 
till 7,8% (8,0).
Volymutvecklingen har varit minskande under de senaste åren till 
följd av Norion Banks fokus på att öka den riskjusterade 
avkastningen. Under 2024 har volymutvecklingen dock uppvisat 
starkare tillväxt. Ambitionen om att öka andelen nyförsäljning i 
egen kanal ger goda resultat. Cirka 45% av låneportföljen 
förmedlades genom egna kanaler vid utgången av året, jämfört 
med cirka 40% under 2023 och cirka 25% under 2022. 
Under årets fjärde kvartal signerades avtal om att förvärva DNB 
Sveriges kreditkortsportfölj, vilket innebär en strategiskt 
fördelaktig förflyttning på den svenska privatkundsmarknaden. 
Banken har idag, genom Privatsegmentet, cirka 24 000 
utestående kreditkort och genom förvärvet utökas antalet 
kortkunder till totalt cirka 100 000. 
Positionering och fokus framåt
Privatlånemarknaden har haft en hög tillväxt under flertalet år och 
konkurrensen har varit hög. Under 2024 har vi dock bevittnat en 
lägre och mer gynnsam konkurrenssituation, som har haft positiv 
inverkan på verksamhetens volymtillväxt. Segmentets uttalade 
lönsamhetsfokus kvarstår, där lönsamhet prioriteras framför 
volymtillväxt, och banken har de senaste åren stramat åt kredit-
givningen genom flertalet åtgärder. Arbetet med att öka 
avkastningen fortlöper och är ett långsiktigt arbete med hittills 
goda resultat. Segmentets främsta fokus är på den svenska 
marknaden.
Positiv utveckling och strategiskt  
förvärv inom kreditkort
Privat
Collector erbjuder lån  
utan säkerhet till privat per soner 
i Sverige upp till 500 000 SEK 
och i Finland upp till 25 000 
EUR. Försäljning sker genom 
egna kanaler samt genom 
låneförmedlare. Collector 
erbjuder även kreditkort, med 
en maximal kreditlimit om 
100 000 SEK, och sparkonton.
Låneportfölj
24%
12 152
MSEK
PRIVATSEGMENTET
seG meNt / Pri Va tseG meNt et
Norion Bank Group / Årsredovisning 202422

===== SIDA 23 =====

Genomsnittlig kund
Privatlån
 Sverige, 97%
 Finland, 3%
 Norge, 1%
50år 
SEK 
380 000
Genomsnittlig inkomst
(Vid beviljande)
58% / 42% 
Kvinnor Män
Geografisk fördelning 1)
202420232022
10 367
11 005
12 152
   
7,6% 7,4% 7,4%
202420232022
879 852
908
   
8,1% 8,0% 7, 8%
Låneportfölj (MSEK) 
och NIM (%)
Rörelseintäkter (MSEK) 
och marginal (%)
1) Baserat på låneportföljen för 
Privat per 31 december 2024
Privatlån
179 000
Genomsnittligt lån nyutlåning  
(SEK, senaste 12 månaderna)
~45%
Försäljning i egna kanaler
170 000
Genomsnittligt lån i portföljen (SEK)
Kreditkort
24 000
Utestående kort (Antal)
53 000
Kunder
Norion Bank Group / Årsredovisning 2024
23 
seG meNt / Pri Va tseG meNt et

===== SIDA 24 =====

Hög tillväxt av transaktionsvolymer 
och nya attraktiva samarbeten
Sammanfattning av året
Paymentssegmentets låneportfölj uppgick till 3 018 MSEK
(2 763) vid årets slut vilket motsvarar en ökning om 9% från 
föregående år. Paymentssegmentet utgjorde därmed 6% (6) 
av Norion Banks låneportfölj vid årets slut. Transaktions-
volymerna uppgick till 17 423 MSEK (14 531) motsvarande en 
ökning om 20% från föregående år. Rörelseintäkterna uppgick 
till 505 MSEK (464) under året. Räntenettomarginalen (NIM) 
uppgick till 7,7% (7,5) och rörelseintäktsmarginalen uppgick till 
17,5% (17,7).
Payments fortsätter utvecklas väl relativt e-handelsmarknaden. 
Under året har ett flertal attraktiva samarbeten initieras, 
exempelvis med XXL, Nordiska Galleriet, Länna Möbler och 
Bohus. Walley arbetar framgångsrikt med såväl lojalitetskon-
cept som kundnöjdhet och fortsätter att befästa positionen 
som en ledande samarbetspartner inom betallösningar för 
större e-handlare.
Positionering och fokus framåt
Norion Banks Paymentsegment har en stark positionering 
med fokus på kundvänliga lösningar för såväl e-handlare som 
för fysiska butiker. Utvecklingen av både nya tekniska lösningar 
som regleringar på marknaden innebär en marknad under 
konstant förändring. Med över fem miljoner aktiva kunder råder 
höga användarkrav, vilket gör det viktigt att vara en komplett 
leverantör av betallösningar. Walley arbetar intensivt med bland 
annat tekniskt förbättrade lösningar, individ anpas sade
upplevelser och lojalitetskoncept. Walley bedriver en intressant 
verksamhet med stor framtids- och tillväxtpotential och utgör 
ett fokusområde för 2025.
Payments
Walley erbjuder betalnings- 
och checkoutlösningar till 
e-handel och detaljhandels-
kedjor primärt i Sverige, Finland 
och Norge samt faktura- och 
delbetalnings t jänster för privat-
personer. Walley erbjuder 
specialiserade lösningar med 
fokus på handlarens strategi 
och varumärke och riktar sig 
främst till större handlare.
Låneportfölj
6%
3 018
MSEK
PAYMENTSSEGMENTET
seG meNt / Payme Nt sseG meNt et
24 Norion Bank Group / Årsredovisning 2024

===== SIDA 25 =====

202420232022
13 642
14 531
17 423
202420232022
481
464
505
   
19,5%
17,7% 17,5%
Transaktionsvolymer (MSEK)
 Sverige, 48%
 Finland, 36%
 Norge, 15%
 Danmark, 1%
Geografisk fördelning 1)
202420232022
2 476
2 763
3 018
   
8,8%
7,5% 7,7%
Låneportfölj (MSEK) 
och NIM (%)
Rörelseintäkter (MSEK) 
och marginal (%)
1) Baserat på låneportföljen för  
Payments per 31 december 2024
5,5 miljoner 
aktiva kunder 
(senaste 12 månaderna) 
1 100 SEK
Genomsnittligt köp
Norion Bank Group / Årsredovisning 2024
25 
seG meNt / Payme Nt sseG meNt et

===== SIDA 26 =====

Flowers partnerskap med
Norion Bank möjliggör tillväxt 
Tillsammans med Norion Bank fortsätter energibolaget Flower sin
framgångsrika satsning mot ett säkert, tillförlitligt och hållbart energisystem. 
Samarbetet mellan Norion Bank och Flower påbörjades när 
energibolaget befann sig i början av sin tillväxtresa. Grundaren 
och vd:n John Diklev utvärderade olika finansieringsmöjligheter 
med målet att bygga ett långsiktigt partnerskap. 
– Jag upplevde att kundansvarig personal på Norion Bank var 
väldigt engagerad från start. De utbildade och dubbel-
verifierade sig kring allt som har med vår produkt att göra och 
det fanns en ömsesidig vilja att förstå varandra, säger John 
Diklev, vd och grundare av Flower.
Flowers affärsidé innebär att avancerad teknologi kombineras 
med flexibla energiresurser för att på så sätt motverka både 
volatilitet samt överbelastning av elnätet. Genom att optimera 
användningen av elnätet säkerställs en stadig och tillförlitlig
energiförsörjning oavsett väderförhållanden. 
– Det vi vill åstadkomma med Flower är ett mer effektivt
elsystem genom att öka andelen vind och sol. I förlängningen 
gör det att energiomställningen kostar mindre. 
Som specialister på finansieringslösningar för medelstora före-
tag, värdesätter Norion Bank nära samarbeten där kundens affär 
alltid står i fokus. Partnerskapet med Flower innebär en möjlighet 
att vara med och bidra till en mer hållbar och effektiv 
energiomställning.  
- Det behövs finansieringsaktörer som är villiga att lägga tid på 
att verkligen förstå komplexa produkter och industrier. Den typen 
av bemötande har vi fått hos Norion Bank.  
Sedan samarbetet med Norion Bank påbörjades har Flower 
tecknat avtal med sol- och vindkraftsbolaget OX2 och förvärvat 
Sveriges största batteripark Bredhälla. Förutom att det är ett stort 
steg framåt i arbetet med att stabilisera elnätet och minska vola-
tiliteten på elmarknaderna, möjliggör det utvecklandet av nya 
produkter för framtidens energisystem. Bolaget hoppas framöver 
diversifiera produktportföljen och fortsätta sin etablering i Europa. 
 
– Sedan vi ingick vårt mycket uppskattade partnerskap med 
Norion Bank har vi fortsatt att växa i de flesta mätetalen. Självklart 
har vi utmaningar framför oss, att bygga bolag handlar till stor del 
om att observera problem, förstå varför de uppstått och hitta 
lösningar. Men på ett övergripande plan fortsätter vi arbetet med 
att skapa ett säkert, tillförlitligt och hållbart energisystem. 
fo to: f lower
John Diklev, grundare av Flower
Som ett led i att stärka samarbetet med Norion Bank, deltog John 
Diklev i förra årets omgång av bankens utbildningsprogram 
Corporate Accelerator. Programmet riktar sig till medelstora
företag med tydligt tillväxtfokus. 
Målet är att genom ny kunskap och nya nätverk, hjälpa bolag att 
utveckla sin verksamhet. I år återvänder John Diklev till program-
met, den här gången som föreläsare. 
– När jag själv var med i programmet lärde jag mig vikten av att 
byta kontext och diskutera aspekter av att driva företag med 
andra. Det gav mig mycket att ta del av andras erfarenheter och 
förstå parallellerna till det vi gör. Som föreläsare hoppas jag 
kunna dela med mig av mina erfarenheter, inspirera andra, men 
även bygga vidare på relationer och lära känna banken bättre.  
ku NDc ase
26 
Norion Bank Group / Årsredovisning 2024

===== SIDA 27 =====

“s edan vi ingick vårt mycket 
 uppskattade  partnerskap med 
 Norion Bank har vi  f ortsatt att  
växa i de flesta mätetalen.”
John Diklev
Grundare av Flower
Foto: Anna Roström
ku NDc ase  
27 
Norion Bank Group / Årsredovisning 2024

===== SIDA 28 =====

Strategiskt samarbete med 
fokus på innovationskraft
Den finska förmånscykelaktören Vapaus Bikes har gått starkt framåt de
senaste åren. Med Norion Bank som nära samarbetspartner tar bolaget sin 
innovativa affärsmodell till Sverige och fortsätter därmed sin resa mot att skapa 
hållbara arbetsplatser.
Sedan 2018 har den finska förmånscykelaktören köpt nästan
30 000 nya och begagnade cyklar till ett värde av över 600 
miljoner kronor. Med över 1 600 finska kunder, från småföretag till 
stora internationella bolag, har Vapaus Bikes nått framgång med 
en innovativ affärsmodell och fokus på hållbarhet. 
– Vårt finska team såg tidigt potentialen hos Vapaus Bikes, bland 
annat på grund av deras innovativa affärsmodell med stabila 
återkommande intäkter och ett starkt fokus på ESG med cirkulär 
modell. Vi inspirerades av bolagets innovationskraft och skräd-
darsydde en unik finansieringslösning där vi kombinerar en 
klassisk banklåneprodukt med Norion Banks spetskompetens 
inom kontraktsfinansiering och factoring. Vi är också väldigt 
glada över att Vapaus Bikes deltar i vårt utbildningsprogram 
Corporate Accelerator och delar med sig av sina erfarenheter. Vi 
hoppas även att programmet ska ge bolaget möjlighet att utöka 
sitt nätverk i Sverige när de tar klivet in på den svenska markna-
den, säger Erik Rombin, Head of Corporate, Norion Bank. 
Vapaus B2B2C-modell innebär att arbetsgivare leasar cyklar 
direkt från Vapaus Bikes för att sedan kunna erbjuda dem som 
en förmån till sina anställda. Genom att erbjuda en skalbar 
modell och utveckla sin egen mjukvara är målet att tillgodose så 
många behov som möjligt i värdekedjan. 
– Vi har hittat en strategisk samarbetspartner i Norion Bank, som 
innebär att vi kan leasa ut direkt mot företag och anställd i en 
snabb och enhetlig beställningsprocess. Norion Bank hjälper oss 
på två marknader och är precis som oss, intresserade av affären 
på lång sikt. Genom samarbetet med Norion Bank kan vi på 
förhand veta om vi kan ta oss an en stor kund. Överlag innebär 
det att vi kan jobba snabbare och friare utan att göra det 
omständligt för våra kunder, säger Fredrik Karlberg, Business 
Development Director, Sweden, Vapaus Bikes.
Under de kommande åren är målet att Vapaus Bikes ska kunna 
hjälpa fler större bolag som vill skapa attraktiva arbetsplatser 
genom deras produkt. Bolaget planerar även att lansera enklare 
finansieringstjänster för mindre bolag som vill komma igång med 
att tillhandahålla cyklar till anställda på ett snabbare sätt.
– Leasing innebär ofta långa avtal, vilket kan vara en barriär för 
många företag och anställda. Därför jobbar vi aktivt för att erbju-
da avtal där som är mer flexibla och löper på kortare tid. För våra 
slutkunder innebär det att vi ofta har ännu mer förmånliga cyklar 
att erbjuda, men framförallt så har vi större insyn i hela vår affär 
och värdet på cykeln hela vägen, säger Fredrik Karlberg.
Under året deltar Fredrik Karlberg i Norion Banks populära utbild-
ningsprogram Corporate Accelerator. Programmet riktar sig till 
medelstora företag som vill växa och utveckla sin verksamhet.
– Jag såg fina referenser från tidigare deltagare i Corporate 
Accelerator och hoppas att jag genom programmet ska få nya 
insikter och träffa kunniga människor i en prestigelös miljö utan 
krav på prestation eller deals, säger Fredrik Karlberg.
Fredrik Karlberg, Vapaus Bikes
fo to: Vapaus Bikes
“Vi har hittat en strategisk       
samarbetspartner i Norion Bank, 
som hjälper oss på två marknader 
och är intresserade av affären på 
lång sikt”
Fredrik Karlberg
Vapaus Bikes
ku NDc ase
28 
Norion Bank Group / Årsredovisning 2024

===== SIDA 29 =====

Foto: Anna Roström
ku NDc ase  
29 
Norion Bank Group / Årsredovisning 2024

===== SIDA 30 =====

Norion Bank har emitterat 
sina första gröna obligationer
Norion Bank har de senaste åren arbetat strategiskt med att utveckla sitt 
hålbarhetsarbete. Som ett resultat emitterade banken sina första gröna
obligationer under 2024.
Foto: Anna Roström
em issio N aV Gr ö N o Bl iGa tio N
30 
Norion Bank Group / Årsredovisning 2024

===== SIDA 31 =====

Som en långsiktig partner till både företag och privatpersoner vill 
Norion Bank bedriva en verksamhet som skapar ett hållbart 
ekonomiskt, socialt och miljömässigt värde. Det långsiktiga håll-
barhetsarbetet styrs av bankens strategiska hållbarhetsramverk 
som vilar på grunderna Affärsmässighet, Engagemang och 
Omtanke och inkluderar policyer, riktlinjer och uppförandekoder.
Som en direkt effekt av bankens hållbarhetsarbete emitterade 
Norion Bank sin första gröna obligation under det tredje kvarta-
let 2024. Gröna obligationer används för att finansiera 
verksamheter och projekt som skapar positiva miljöeffekter eller 
reducerar negativ miljöpåverkan. Via en grön emission möjliggör 
Norion Bank för investerare att allokera kapital som leder till att 
företag – som enligt bankens riskbedömning uppfyller både de 
högt satta hållbarhetskraven och de finansiella kraven – får 
möjlighet att fortsätta växa.
– Norion Bank har i flera år arbetat strategiskt med att utveckla 
bankens hållbarhetsarbete och under 2024 tog banken 
ytterligare ett kliv framåt genom att emittera sina första gröna 
obligationer. Det här initiativet ger investerare möjlighet att bidra 
till finansieringen av projekt som främjar ett samhälle som är 
motståndskraftigt mot klimatförändringar och som är miljö-
mässigt hållbart. På så sätt stärker banken sin position i den 
gröna omställningen och möjliggör hållbara investeringar, säger 
Sarah Olofsson, Chief Sustainability Officer, på Norion Bank.
Med det gröna ramverket är Norion Bank positionerad att
fortsätta emittera gröna obligationer för att främja FN:s mål för 
hållbar utveckling. Ramverket har utvecklats i enlighet med 2021 
ICMA Green Bond Principles (GBP) och ISS ESG genomförde en 
oberoende granskning av ramverket. Det gröna ramverket och 
Second Party Opinion finns tillgängligt på Norion Banks hemsida.
– Att vi kan emittera gröna obligationer är ett resultat av vårt 
målinriktade hållbarhetsarbete. Jag är otroligt stolt över att 
banken på det här sättet tydligt visar att vi gör jobbet på riktigt. 
Vi ser det gröna ramverket som en god möjlighet att möta en 
ökad efterfrågan på transparens från omvärld och investerare. 
Det är även ett tydligt bevis på att vi tar vårt ansvar i samhället 
genom att på ett mätbart sätt bidra till hållbar finansiering. För 
oss är det viktigt att vara en professionell partner till våra kunder 
och vi värdesätter aktivt fokus på hållbarhetsarbete. Att jobba 
långsiktigt med hållbarhet ger banken goda förutsättningar till 
att både stärka vår konkurrenskraft och att påskynda ytterligare 
klimatåtgärder genom grön finansiering. Nu fortsätter arbetet 
med att även säkerställa att vi får information kring projektens 
positiva effekter så att vi kan rapportera det till investerarna, 
säger Sarah Olofsson. 
Sarah Olofsson, Chief Sustainability Officer
“Norion Bank har de senaste åren    
arbetat strategiskt med att utveckla 
bankens hållbarhetsarbete och har    
tagit ytterligare kliv framåt genom      
att emittera gröna obligationer”
Sarah Olofsson
Chief Sustainability Officer, Norion Bank
Norion Banks gröna ramverk omfattar 
följande kategorier:
Gröna byggnader 
Byggnader som formges, byggs och drivs med målet att 
minska dess miljöpåverkan.
Energieffektivitet
Energilagring, smarta kraftnätslösningar, förbättringar i venti-
lationssystem och utbyggnad av fjärrvärme- och kylsystem.
Förnybar energi
Solenergi och vindkraft.
Hållbara transporter
Fossilfria fordon, samt infrastruktur för hållbara trans por ter 
som laddningspunkter för elfordon, eller cykel- och 
gånginfrastruktur.
Anpassning till klimatförändring
Projekt som bevarar/restaurerar biologisk mångfald såsom 
gröna tak och väggar för att utöka urbana grönområden. 
Infrastruktur utformad för att ge skydd mot exempelvis 
översvämningar.
Cirkulär ekonomi
Främjande av resurseffektivitet, till exempel produkter, produk-
tionstekniker eller processer som ger en betydande minskning 
av användande av naturresurser i en produkts livscykel. 
em issio N aV Gr ö N o Bl iGa tio N 
31 
Norion Bank Group / Årsredovisning 2024

===== SIDA 32 =====

Norion Banks  
hållbarhetsarbete
Norion Bank vill vara en långsiktig partner till både företag och privat-
personer. Genom våra varumärken erbjuds kundanpassade 
finansieringstjänster som möter distinkta kundbehov inom tre 
 kundsegment: medelstora företag och fastighetsbolag, handlare och 
privatpersoner. Vi möjliggör morgondagens affärer genom att bedriva 
en verksamhet som i alla delar präglas av ett tydligt ansvar.
hÅllBar hetsar Be te
32 Norion Bank Group / Årsredovisning 2024

===== SIDA 33 =====

Våra tre strategiska fokusområden
Norion Bank vill göra skillnad där möjligheten att påverka är som störst. Därför har vi 
samlat våra viktigaste hållbarhetsaspekter inom tre strategiska fokusområden.
Genom affärsmässighet är vi en 
professionell partner som står 
för ansvarsfull finansiering och 
därigenom möjliggör hållbar 
utveckling.
Affärsmässighet
Vi skapar förutsättningar för våra 
medarbetare att känna ägande-
skap och ansvar i sina roller 
samt ger dem nödvändig 
 hållbarhetskompetens för att 
bygga långsiktig framgång för 
både banken och våra kunder.
Engagemang
Med ett strukturerat och
transparent arbetssätt är vi en 
pålitlig partner som gör affärer 
med omtanke för vår omgivning, 
våra kunder och medarbetare.
Omtanke
 ▶ Årligen bidra till ökad finansiell 
hälsa och motverka över- 
skuldsättning hos våra 
privatkunder.
 ▶ Under 2025 sätta vetenskap-
ligt baserade klimatmål för 
bankens kreditportfölj inom 
segmenten Företag och 
Fastigheter.
 ▶  Senast 2026 ha fördjupade 
kunddialoger om specifika 
hållbarhetsämnen där Norion 
bank har identifierat 
utvecklingsmöjligheter.
Hållbarhetsmål
 ▶  Årligen uppnå ett eNPS på 
över 50, fortsätta kompetens-
utveckla våra medarbetare 
inom hållbarhet och integrera 
hållbarhet i medarbetar-                   
utvärdering.
 ▶  Under 2025 påbörja arbetet 
med hållbarhets- 
ambassadörer för att integrera 
hållbarhet inom bankens olika 
avdelningar.
 ▶  Senast 2026 sätta mål direkt 
kopplade till hållbarhet för 
relevanta avdelningar.
Hållbarhetsmål
 ▶ Årligen leva upp till Norion 
Banks nollvision för klagomål 
gällande kundintegritet,      
antikorruption och 
marknadsföring. 
 ▶ Under 2025 minska andelen 
kostnadsbaserade emissions-
faktorer till förmån för 
leverantörsspecifika 
emissionsfaktorer.
 ▶ Senast 2026 ha utvärderat 
90% av signifikanta  
leverantörer enligt 
hållbarhetskriterier.
Hållbarhetsmål
hÅllBar hetsar Be te 
33 Norion Bank Group / Årsredovisning 2024

===== SIDA 34 =====

fo to: a nna ro ström
Som specialist på finansieringslösningar är Norion Bank ett 
ledande komplement till traditionella storbanker, med visionen att 
vara den främsta nordiska finansieringsbanken inom de
utvalda segmenten. Genom vår verksamhet vill vi bidra till att 
skapa långsiktigt värde för våra intressenter: kunder, investerare, 
medarbetare och samhället. Vi strävar efter att skapa värde ur ett 
ekonomiskt, socialt och miljömässigt perspektiv. Tillsammans 
med våra kunder vill vi möjliggöra morgondagen och en hållbar 
utveckling.
Genom affärsmässighet, engagemang och omtanke gör vi det 
möjligt för våra kunder att fortsätta växa och utvecklas. Dessa är 
bankens värdeord och likaså fokusområdena inom bankens håll-
barhetsstrategi. Värdeorden är grundläggande för hur vi bedriver 
vår dagliga verksamhet samt finns integrerade i våra styrdoku-
ment. De beskriver hur vi vill vara och uppfattas, samt hur vi ska 
agera i relationen till kunder, samarbetspartners och kollegor. 
"Affärsmässighet" beskriver vad vi gör, "Engagemang" vilka vi är, 
och "Omtanke" hur vi agerar. Den dubbla väsentlighetsanalysen 
som genomfördes 2023 i enlighet med EU-regelverket
Corporate Sustainability Reporting Directive (CSRD) och de
tillhörande standarderna, European Sustainability Reporting
Standards (ESRS), innefattar en bedömning av såväl interna som 
externa faktorer som kan påverka bankens verksamhet och 
intressenter. Resultaten från analysen ligger till grund för bankens 
fortsatta arbete.
Målsättningar och genomförande 
Under 2024 har Norion Bank accelererat arbetet med kartlägg-
ningen av utsläpp i bankens värdekedja genom att säkerställa 
datainsamling för krediter och därmed linjera metodologin för 
kreditportföljen med branschinitiativet Partnership for Carbon 
Accounting Financials (PCAF)
1. PCAF syftar till att på ett enhetligt 
sätt mäta koldioxidutsläpp kopplade till investeringar eller krediter, 
och underlättar därmed arbetet med att uppnå Parisavtalet. Det 
är ett viktigt verktyg i bankens befintliga portföljanalys för att 
uppskatta klimatavtrycket av kreditportföljen. 
Under året har banken publicerat ett grönt ramverk2 samt
emitterat gröna obligationer3 för första gången. De gröna
obligationerna är en direkt effekt av vårt arbete med att integrera 
hållbarhet i verksamheten, där vi hjälper våra kunder i
omställningen genom att finansiera gröna verksamheter. Som en 
del av etableringen av det gröna ramverket har banken även 
inrättat den Gröna Obligationskommittén. Kommittén har
beslutanderätt när det gäller inkludering av krediter som uppfyller 
kriterierna i det gröna ramverket till bankens gröna register. 
Kommittén består av representanter från avdelningarna
Hållbarhet, Företag och Fastighet, Treasury och Kredit.
I syfte att tydliggöra våra ambitioner och skapa förutsättningar 
för kontinuerliga förbättringar har Norion Bank satt upp
hållbarhetsmål för verksamheten. Den övergripande ambitionen 
är att till 2030, på ett mätbart sätt, bidra till FN:s globala mål för 
hållbar utveckling samt till Parisavtalet. Vi vill öka våra positiva 
effekter och minska de negativa från vår finansierings-
verksamhet. Inom våra strategiska fokusområden har vi
identifierat ambitioner och aktiviteter för att förverkliga detta. 
Varje år kommer aktiviteterna och ambitionerna uppdateras och 
utvecklas för att successivt ta oss närmare målet 2030. Vi
fokuserar också våra insatser till initiativ som främjar hållbart 
företagande.
1 Se mer information om mätmetoden, Partnership for Carbon Accounting Financials (PCAF): www.carbonaccountingfinancials.com.
2 Se mer information om Norion Bank Green Bond Framework 2023 på Norion Banks hemsida.
3 Se mer information på sida 30-31 samt på Norion Banks hemsida.
hÅllBar hetsar Be te
34 
Norion Bank Group / Årsredovisning 2024

===== SIDA 35 =====

Norion Bank både påverkar och påverkas av vår omgivning och 
våra intressenter. Dels har vi, tillsammans med våra intressenter, en 
direkt påverkan på både planet och samhälle och dels påverkar 
planet och samhälle bankens verksamhet, våra intressenter, 
kunders affärsmodeller och därmed deras återbetalningsförmåga. 
Vi har upprättat vår tredje rapportering för FN Global Compact5 
och banken är sedan 2021 signatär av FN:s principer för 
ansvarsfull bankverksamhet (PRB)6. Initiativets sex principer 
sätter ramarna för ett hållbart banksystem som driver den 
globala ekonomin i en hållbar riktning. Därmed förbinder vi oss 
till att anpassa vår affärsverksamhet i linje med Parisavtalet och 
kontinuerligt bidra positivt till samhället i enlighet med FN:s 
globala mål för hållbar utveckling. Dessa är åtaganden som 
tydliggör vår ambition att bidra till ansvarsfull tillväxt och
långsiktigt värdeskapande för alla våra intressenter. 
Norion Banks bidrag till FN:s globala hållbarhetsmål 4 
Norion Bank gör affärer med omtanke för vår 
 omgivning. Det innebär att vi vill minska våra egna 
direkta och indirekta utsläpp, samt minska utsläppen i 
kreditportföljen för företag och fastigheter. I kredit-
portföljen sker det genom att vara en professionell 
partner som bistår kunderna i arbetet med att ställa 
om affärsplaner för att vara motståndskraftiga under 
den globala klimatomställningen.
En hållbar utveckling bygger på ett samhälle i fred. 
Norion Banks verksamhet ska bidra till finansiell
stabilitet. Vi ska i alla affärsled vara en pålitlig partner 
som motverkar samtliga former av korruption, 
penningtvätt och cyberbrott. Norion Bank ska inte 
finansiera verksamheter som bryter mot kriterier 
uppsatta i bankens sektorriktlinjer (”Röda listan
8").
Via kreditgivning driver Norion Bank direkt och 
 indirekt ekonomisk utveckling genom att stödja
företag, arbetstillfällen och tillväxt i samhället, samt ge 
tillgång till kapital för privatpersoner. Vi arbetar för 
finansiell inkludering. Vi vill vara en långsiktig partner 
till våra kunder och bistå dem i att förstå sina 
hållbarhetsrisker.
Genom Fastighetssegmentet bidrar Norion Bank till 
inkluderande, innovativa och motståndskraftiga 
städer. Under 2024 har kartläggningen av utsläpp i 
vår fastighetsportfölj, genom PCAFs metodologi, 
 förfinats. Detta i syfte att utveckla hur vi mäter och 
redovisar klimatpåverkan från bankens kreditportfölj. 
Gröna byggnader dokumenteras och inkluderas i 
bankens gröna register.
En påverkansanalys har genomförts för att utvärdera bankens 
bidrag till Agenda 2030 och de globala målen. Delvis bidrar vi 
genom vår egen verksamhet - främst genom att vara en attraktiv 
arbetsgivare, arbeta för att minska bankens direkta utsläpp och 
genom att motarbeta korruption. Vår huvudsakliga påverkan sker 
dock genom kreditportföljen, det vill säga vilka affärer vi gör. Vi har 
identifierat fyra SDG:s som vår verksamhet har störst påverkan 
på, i både positivt och negativt avseende. De globala målen går 
hand i hand med bankens arbete inför implementering av EU- 
regelverket CSRD
7.
4 FN:s globala mål för hållbar utveckling (Sustainable Development Goals - SDGs): www.fn.se/globala-malen-for-hallbar-utveckling.
5 FN Global Compact implementerades år 1999 och är världens största hållbarhetsnätverk inom det privata näringslivet. Grunden i FN Global 
Compact är de tio principerna inom områdena mänskliga rättigheter, arbetsrätt, klimat och antikorruption.
6 Läs mer om FN:s principer för ansvarsfull bankverksamhet (PRB): www.unepfi.org/banking/bankingprinciples.
7 Norion Bank ska rapportera i enlighet med CSRD från och med 2025.
8 Röda Listan är Norion Banks exkluderingslista som beskriver de typer av verksamheter som banken väljer att inte finansiera. Exkluderingarna är både 
produkt- och normbaserade. Röda listan finns tillgänglig på www.norionbank.se/hållbarhet/omtanke.
hÅllBar hetsar Be te 
35 
Norion Bank Group / Årsredovisning 2024

===== SIDA 36 =====

Genom att fokusera på affärsmässighet står vi för ansvarsfull finansiering som 
möjliggör en varaktigt god utveckling för banken och vår omvärld. Det är med 
sund kreditgivning och goda kundrelationer vi kan minimera risker, skapa 
positivt värde för våra intressenter och lämna ett hållbart avtryck på samhället. 
Affärsmässighet 
Tillgång till kapital är viktigt för både 
privatpersoner och företag. Krediter är 
ett betydelsefullt ekonomiskt instrument 
för samhället och sund och hållbar 
kreditgivning är grundläggande i Norion 
Banks arbete. Som bank vill vi vara en 
naturlig del av våra kunders ekonomi och 
bidra till finansiell inkludering. Vi månar 
om affärsmässighet och om att vara en 
professionell partner för att bidra till en 
hållbar utveckling. 
Som en del i arbetet vill Norion Bank 
främja morgondagens företagare genom 
att uppmuntra till innovation och entrepre-
nörskap. Norion Bank deltog, för tredje 
året, i juryn för Ung Företagsamhets 
tävling Alumninästet
1. Tävlingen är Ung 
Företagsamhets version av Draknästet 
och innebär att elever i årskurs 3 på 
gymnasiet får möjlighet att presentera sin 
affärsidé. Syftet med samarbetet är att 
utveckla unga talangers affärsidéer och 
därmed inspirera till att starta företag. 
Genom att stödja framtidens företagare 
vill Norion Bank bidra till en hållbar 
morgondag och ett ekonomiskt
välfungerande samhälle.
Hållbarhet i kreditgivningsprocessen
Företagsutlåning är en del av Norion 
Banks kärnaffär och det är centralt att 
låneverksamheten baseras på kunders 
möjlighet att betala tillbaka. Eftersom vi 
vet att bankens största påverkan på 
omvärlden ligger i kreditportföljen lägger 
vi stor vikt vid ansvarsfull kreditgivning. 
Det gör vi genom att identifiera verksam-
heter och affärsmodeller som är robusta 
och genererar god avkastning samtidigt 
som en gedigen riskanalys genomförs. 
Genom att integrera och bedöma före-
tags hållbarhetsarbete i den kreditprocess 
som styr vår företagsutlåning kan vi 
medverka till utsläppsminskningar och en 
hållbar samhällsutveckling även ur andra 
aspekter. 
 Vi har un der året uppdaterat våra 
mätmetoder för klimatpåverkan från 
bankens kreditportfölj i linje med PCAFs 
metodologi. Implementeringen av interna 
processer och hållbarhetskrav fortlöper, 
där exempelvis Röda Listan, sedan 2022, 
är en integrerad del i arbetet med att 
identifiera hållbarhetsrisker. Norion Banks 
Etiska Kommitté
2 (EK) fungerar vid behov 
som en konsultationsgrupp för kund- och 
hållbarhetsrelaterade risker, bland annat 
baserat på Röda Listan. Innan banken 
beslutar om kreditgodkännande eller 
avslag gällande krediter som bedöms 
komplexa och möjligen närliggande 
exkluderingskriterierna, konsulteras EK.  
Kreditbeslutet är avhängigt EK:s god-
kännande eller avslag. Vidare genomför 
banken systematiska granskningar av 
både nya och befintliga krediter, inklusive
ESG-bedömningar, för att utvärdera om 
någon ny risk har uppstått och hur
eventuella risker hanteras av långivaren. 
Om en betydande förändring i risk-
bedömningen observeras kan banken, 
givet förutsättningar, avtalsvillkor och kund-
dialog, välja att avsluta kreditavtalet.  
Ett hållbart samhälle är beroende av ett 
robust finansiellt system som inte kan 
missbrukas. Därför ingår bekämpning av 
penningtvätt och finansiering av terrorism i 
Agenda 2030 och de Globala målen. 
Norion Bank ser det förebyggande arbetet 
för att motverka finansiell kriminalitet som 
en grundläggande princip för en säker 
och sund bankverksamhet. Styrdokument, 
policyer och rutiner ger oss riktlinjer för hur 
vi kan bidra till skydd för mänskliga rättig-
heter, bättre arbetsvillkor och minskade 
utsläpp. Dokumenten revideras årligen. 
hÅllBar hetsar Be te
36 
Norion Bank Group / Årsredovisning 2024

===== SIDA 37 =====

Företagsportföljens risker och 
möjligheter3
Vi vill identifiera hållbarhetsrisker i syfte att 
minska negativ påverkan på omvärld och 
samhälle, samt hitta möjligheter i bolag 
med konkurrenskraftiga affärsmodeller. 
Som alla aktörer i finansbranschen har vi 
ett stort ansvar att allokera kapital i en 
riktning som hjälper företag att ställa om 
sin verksamhet och göra nödvändiga 
klimatanpassningar.
Med bankens uppdaterade ESG-analys i 
kreditgivningsprocessen säkerställer vi en 
tydligare kartläggning av hållbarhetsrisker 
och möjligheter i kreditportföljen. Under 
året fortsatte arbetet med att följa upp 
företagsportföljen avseende hållbarhet 
och 84% av portföljen har genomgått 
ESG-analys i enlighet med de upp-
daterade rutinerna. I uppföljningen stödjer 
vi oss på Task Force on Climate-Related 
Financial Disclosures (TCFD
4) rekommen-
dationer, som även tas i beaktning i den 
uppdaterade ESG-analysen. Arbetet 
inleddes 2022-2023 och har fortlöpt 
under 2024 för att uppdatera och
utveckla våra interna processer och täcka 
en större del av portföljen. Vi har under 
året fördjupat kunskapen om hur vi som 
bank påverkas av klimatet och dess 
effekter och enats om långsiktiga klimat-
mål för vår verksamhet. 
Ansvarsfull privatutlåning
Sund och hållbar utlåning är av största vikt 
för banken. I vår hållbarhetsstrategi ligger 
fokus på företagsutlåning, där vi har vår 
primära påverkan, men även en ansvars-
full kreditgivning för privatpersoner är 
centralt för att vara en långsiktig partner. 
Kunder som får betalningssvårigheter är 
en förlust för såväl Norion Bank, kunden i 
fråga och samhället i stort. Vi säkerställer 
betalningsförmåga genom en noggrann 
kreditgivningsprocess baserad på privat-
kundens faktiska ekonomiska 
förhållanden. Kreditgivningen har sedan 
2023 fortsatt att successivt förflyttas från 
låneförmedlare till bankens egna kanaler, 
vilket bidragit till ökad insyn och bättre 
förutsättningar att arbeta nära våra kunder.
fo to: a nna ro ström
1 Ung Företagsamhet (UF): www.ungforetagsamhet.se.
2 Etiska Kommittén (EK) behandlar områden som bland annat 
innefattar mänskliga rättigheter, skattefrågor, miljömässiga 
utmaningar och etiska dilemman.  
3 ”Företagsportföljen” avser kreditportföljen inom segmenten 
Företag och Fastigheter.  
4 Task Force on Climate-Related Financial Disclosures (TCFD) är 
ett ramverk som hjälper organisationer att kartlägga och     
förebygga sina klimatrelaterade finansiella risker.
Fördelning av krediter
Inom segmenten Företag och
Fastigheter för 2024:
83%
17%Gröna krediter
övriga krediter
Fördelning av finansiering i gröna 
kategorier
 Gröna byggnader, 80%
 Hållbara transporter, 9%
 Energieffektivitet, 8%
 Förnyelsebar energi, 2%
hÅllBar hetsar Be te 
37 
Norion Bank Group / Årsredovisning 2024

===== SIDA 38 =====

Med ett fokus på engagerade medarbetare bygger vi goda resultat för  
både oss själva och våra kunder. Vi arbetar för att ge våra anställda en 
 stimulerande arbetsplats, bra arbetsmiljö, och rätt förutsättningar för att 
medverka till vår framgång.
Engagemang 
Hos Norion Bank arbetar olika yrkes-
grupper nära varandra, i en föränderlig 
miljö med en stark framåtanda. För att 
kunna leverera hållbar tillväxt och fortsätta 
utveckla vår affär är det av största vikt att 
attrahera de bästa medarbetarna. Därför 
har vi som målsättning att vara en
attraktiv arbetsgivare i branschen som 
erbjuder en utvecklande arbetsplats. Vi vill 
att våra medarbetare ska känna ägande-
skap och ansvar i sina roller och skapar 
därför förutsättningar för detta genom ett 
uttalat självledarskap. Medarbetarnas 
engagemang möjliggör både bankens 
och våra kunders långsiktiga framgång. 
Vår ambition att bidra till en hållbar 
samhällsomställning innebär att hänsyn till 
hållbarhetsaspekter ska tas genom alla 
bankens processer. Därför investerar vi i 
våra medarbetare och erbjuder dem 
intern och extern utbildning som säker-
ställer nödvändig hållbarhetskompetens. 
Under 2024 infördes möjligheten för 
medarbetare att semesterväxla, vilket 
innebär att medarbetare kan välja att 
omvandla sin semesterersättning till en 
extra veckas ledighet. Denna satsning 
stärker vår ambition att erbjuda en
attraktiv arbetsplats, där våra med-
arbetare får förutsättningar för 
självledarskap.
Fokus på en utvecklande arbetsplats 
Förmågan att stödja våra kunder är
beroende av en kontinuerlig utveckling av 
kapacitet och kunskap inom bankens alla 
funktioner. Enligt medarbetarna känne-
tecknas Norion Bank av en kultur med 
högt i tak, gott ledarskap och en inklude-
rande arbetsmiljö. För oss är det självklart 
att varje individs utveckling värdesätts 
högt vilket innebär ett stort fokus på själv-
ledarskap och kompetensutveckling. 
Norion Bank genomför därför årligen ett 
flertal utbildningar för att ge med-
arbetarna rätt förutsättningar. Banken är 
sedan 2022 Swedsec
1 -ansluten med 
licenser för kundansvariga och 
ledningsgrupp.
Alla våra medarbetare genomgår
obligatoriska internutbildningar inom 
GDPR, antikorruption och klagomåls-
hantering. Vidare finns utbildningen    
"Hållbarhetscertifiering i Finans-
branschen
2" tillgänglig på bankens 
intranät och är obligatorisk i intro-
duktionen för nyanställda. En årlig
uppdatering av hållbarhetscertifieringen 
genomförs av samtliga medarbetare.
Nya ledare i banken erbjuds även chefs-
utbildningar inom arbetsmiljö, rekrytering, 
rehabilitering och arbetsrätt. 
Norion Bank säkerställer löpande att 
banken har en kultur som präglas av 
öppenhet, engagemang och tydlighet, 
vilket bidrar till hög trivsel och ett högt 
eNPS (Employee Net Promoter Score
3). 
Som en del av arbetet genomför vi 
medarbetarsamtal med fokus på trivsel, 
utveckling och prestation i relation till 
bankens värdeord. 
För att ytterligare stärka medarbetarnas 
delaktighet har banken under 2024 
etablerat en ambassadörsgrupp där 
synpunkter och idéer fångas upp och 
omsätts i förbättringar. Ledningsgruppen 
har under året definierat en tydlig vision 
och strategier för Norion Banks framtid, 
vilket ger medarbetarna en klar riktning 
och ökar motivationen. Genom att koppla 
det individuella arbetet till bolagets över-
gripande målsättningar skapar vi en 
känsla av meningsfullhet och engage-
mang. Bankens HR-processer fokuserar 
på kompetensutveckling, ledarskapsstöd 
och en lyhörd dialog för att säkerställa en 
arbetsmiljö där människor växer.
Detta bidrar till att vi som organisation
kan utvecklas hållbart och framgångsrikt.
hÅllBar hetsar Be te
38 
Norion Bank Group / Årsredovisning 2024

===== SIDA 39 =====

Fokus på välmående medarbetare 
Norion Bank tillämpar ett systematiskt 
arbetsmiljöarbete i syfte att kontrollera, 
undersöka, åtgärda och följa upp arbets-
platsen. Det är en investering för att 
uppnå hög trivsel, motivation och väl-
mående. Resultatet av detta syns när 
Norion Bank ännu en gång uppvisade 
mycket gott resultat i årets medarbetar-
undersökning. Med en svarsfrekvens på 
90% och en eNPS på 61 placerade sig 
banken i kategorin "Very Strong
Ambassadorship
4". Det innebär att en 
betydande majoritet av medarbetarna är 
nöjda med banken som arbetsgivare 
samt aktivt rekommenderar Norion Bank 
som arbetsplats. Ett högt eNPS indikerar 
att vi har en stark företagskultur där med-
arbetarna känner sig engagerade, 
uppskattade och motiverade. Den höga 
nivån av medarbetarengagemang är 
även ett tydligt resultat från bankens 
satsning på medarbetarna samt en 
arbetsmiljö som främjar trivsel och 
motivation. 
Vi arbetar aktivt för att vara en arbetsplats 
där alla medarbetare fullt ut bidrar utifrån 
sina olika erfarenheter, bakgrund och 
kompetens. Det råder nolltolerans mot 
direkt och indirekt diskriminering samt 
trakasserier på arbetsplatsen. Alla med-
arbetare ska behandlas i enlighet med vår 
Policy för inkludering och mänskliga 
rättigheter
5. Medarbetarundersökningen 
visar att banken har mycket goda resultat 
på samtliga punkter inom området
diskriminering. Norion Bank arbetar på ett 
strukturerat sätt för att främja jämställda 
löner mellan kvinnor och män samt 
rekrytera, utveckla och befordra personer 
med utländsk bakgrund och öka mång-
falden i våra team och ledningsgruppen.
1  Swedsec är ett licensieringssystem för anställda på 
finansmarknaden, med avsikten att stärka
 k ompetens och kundskydd i finansbranschen. 
2  Utbildningen ”Certifiering Hållbarhet i Finansbran-
schen” tillhandahålls av Finanskompetens FU AB.
3  eNPS mäter benägenhet att rekommendera Norion 
Bank som arbetsgivare. 
4 eNPS på över 50 kategoriseras som "Very Strong 
Ambassadorship".
5  Policy för inkludering och mänskliga rättigheter: 
www.norionbank.se/om-bolaget/hallbarhet. 
61
14
32
51
57
eNPS
fo to: a nna ro ström
10
2020 2021 2022 2023
20
30
40
50
60
2024
61
70
hÅllBar hetsar Be te 
39 
Norion Bank Group / Årsredovisning 2024

===== SIDA 40 =====

Norion Banks fokus på omtanke innebär att vi har ett strukturerat och 
 transparent arbetssätt, vilket är en förutsättning för god affärsetik och   
varaktig framgång som bidrar till en långsiktigt hållbar samhällsutveckling. 
Omtanke 
Som bank har vi ett ansvar att driva vår 
verksamhet på ett sätt som möjliggör 
positiv påverkan på omgivning och 
samhälle. Fokuseringen på omtanke inne-
bär att vi tar ansvar för hur vår verksamhet 
bedrivs. Genom våra styrdokument,  
såsom policyer och instruktioner, skapar 
vi förutsättningar för våra medarbetare att 
förstå hur organisationen ska arbeta för 
att förbli en affärsetisk partner. Vi för 
dialoger kontinuerligt med våra
intressenter för att förstå deras utmaning-
ar och skapar tydliga riktlinjer, processer 
och policyer för att möta deras behov.  
Styrning och organisation
Alla våra intressenter – från investerare, 
medarbetare och kunder till leverantörer 
och samarbetspartners – ska känna sig 
trygga i att vi bedriver affärer med
omtanke för vår omgivning och
samhället i stort. Vårt styrningsarbete 
grundar sig i FN Global Compacts tio 
principer kring respekt för mänskliga 
rättigheter, arbetsrätt, miljö och anti-
korruption. Det syftar till att långsiktigt 
bidra till ett integrerat affärsetiskt, socialt 
och miljömässigt perspektiv i hela vår 
affär.  
Styrelsen är ytterst ansvarig för hållbar-
hetsfrågor inom Norion Bank och 
fastställer policyramverk och kontroll-
processer. VD och hållbarhetschef
ansvarar för att integrera hållbarhets-
arbetet i verksamheten och VD har
inrättat Etiska Kommittén som ett besluts-
forum för bland annat hållbarhetsfrågor 
som behöver lyftas särskilt. I och med att 
CSRD träder i kraft 2025, har Norion Bank 
genomfört en översyn av våra interna 
processer för att säkerställa att hållbar-
hetsinformation hanteras och rapporteras 
på ett sätt som uppfyller regelverkets krav 
samt andra standarder och initiativ. Vidare 
uppmanar vår process för visselblåsning 
alla medarbetare och externa intressenter 
att rapportera misstankar om potentiella 
eller faktiska missförhållanden i 
verksamheten.  
Strukturerade och effektiva 
beslutsprocesser
För att kunna skapa en hållbar
omställning behöver finanssektorn i sin 
helhet samarbeta
1. 
Det innebär att utveckla bankens arbete 
med rapportering av negativa och positiva 
effekter inom viktiga hållbarhetsområden 
och framgent formulera mål baserade på 
vetenskapliga riktlinjer. Som bank lyder vi 
under ett antal regelverk och är tillstånds-
pliktig under Finansinspektionen. För att 
leva upp till dessa externa regleringar har 
vi tagit fram interna styrdokument. Styr-
dokumenten består av policyer, VD-
instruktioner samt riktlinjer som tas fram 
efter behov och som möjliggör god
standard och sed genomgående inom 
banken. Våra styrdokument författas av 
berörda funktioner och tas upp för påse-
ende av berörd kommitté och/eller utskott 
innan de antas av styrelse, VD eller berörd 
avdelningschef. Vi är transparenta gente-
mot våra intressenter och de styr-
dokument som berör hållbarhet finns 
publicerade på vår hemsida. Som en del 
av arbetet med att uppfylla CSRD har 
banken under 2024 påbörjat en översyn 
av policyer och styrdokument. Detta
arbete kommer att fortsätta under 2025 
för att säkerställa full efterlevnad.
Fördelning tCO2e
 Fastigheter, 10%
     CO2e-intensitet för hela Fastighets-
     segment et är 12 kg CO2e/m2**
 Tillverkning, 20%
 Verksamhet inom juridik, ekonomi,
vetenskap och teknik, 17%
 Handel; reparation av motorfordon
och motorcyklar, 16%
 Jordbruk, skogsbruk och fiske, 12%
 Övrigt, 25%
Företagskategori * tCO2e Andel i % av portfölj
Fastigheter  13 467 10%
Tillverkning  26 876 20%
Verksamhet inom juridik, ekonomi, 
vetenskap och teknik
 22 496 17%
Handel; reparation av motorfordon 
och motorcyklar
 20 628 16%
Jordbruk, skogsbruk och fiske  15 964 12%
Övrigt  32 963 25%
Totalt  132 394 100%
* Finansierade utsläpp har beräknats i enlighet med PCAFs metodologi. För fastigheter har beräkning baserats på fastighetsspecifik data samt kreditens andel av fastighetens 
värde. För Företagslånen sker beräkning av finansierade utsläpp på uppskattningar, baserat på bolagens Nace-kod och geografisk hemvist, vilket gett en emissionsfaktor som 
multiplicerats med bankens utestående balans. 
** För Fastighetskrediter har beräkning baserats på byggnaders faktisk storlek och EPC-klass, där befintliga byggnader använts som säkerhet. Datatäckningsgrad av portföljen 
är 61%. Antagande har gjorts om att resterande del av fastighetsportföljen, där data saknas, replikerar andelen med data. 
hÅllBar hetsar Be te
40 
Norion Bank Group / Årsredovisning 2024

===== SIDA 41 =====

Omtanke om vår omgivning 
Norion Banks miljöpolicy styr vårt arbete 
med hur vi kan minska bankens negativa 
påverkan genom välgrundade beslut 
med hänsyn till klimat- och miljöfrågor. För 
att anpassa vår verksamhet till Paris-
avtalet har vi satt delmålet att vara en 
klimatneutral verksamhet senast år 2025. 
Det innebär att ha nettonollutsläpp av 
växthusgaser från Scope 1 och 2, vilket 
inkluderar bankens energikonsumtion och 
tjänstebilar. Den direkta möjligheten att 
påverka dessa finns i vår egen verk-
samhet, där energiåtgång för servrar och 
uppvärmning av lokaler utgör den största 
delen. Målet om klimatneutralitet är 
uppnått genom att vi klimatkompenserat 
för våra resterande Scope 1 och Scope 
2-utsläpp. Klimatkompensationen genom-
fördes, för tredje året i rad, via finansiering 
av projekt bestående av mikrolån för att 
hjälpa familjer på landsbygden i Kenya
2. 
Banken har under året fastställt ett nytt 
klimatmål: att uppnå nettonollutsläpp 
senast 2045. Detta i enlighet med vår 
långsiktiga ambition om att reducera vår 
klimatpåverkan för att bidra till en hållbar 
klimatomställning så att vi kan uppnå 
Parisavtalet. 
Vi ser kontinuerligt över hur vi kan
utveckla våra produkter och tjänster så att 
både banken och våra kunder kan
minska klimatavtrycket. Ett exempel på 
hur bankens verksamhet främjar
minskade utsläpp är att vi i huvudsak nås 
via digitala kanaler och telefon. På så sätt 
förenklar vi service för våra kunder och 
minskar samtidigt antalet transporter och 
drift av kontor. För att utvecklas digitalt 
behöver vi å andra sidan serverhallar för 
datalagring. Vi för en dialog med våra 
leverantörer som arbetar med att minska 
sina utsläpp.
Att använda våra resurser mer effektivt 
och återvinna det vi inte längre använder 
är ett viktigt steg i arbetet med att minska 
vår egen miljöpåverkan. Under året har 
banken fortsatt arbetet med en åter-
tagartjänst av IT-produkter. Det innebär 
att utrustning vi inte längre använder kan 
ges en andra chans genom att den säljs 
vidare för att återanvändas. Förutom att vi 
kan förlänga produkternas livslängd, 
bidrar vi till en mer cirkulär ekonomi. 
Utsläppen från den egna verksamheten 
kommer huvudsakligen från våra 
kontorsbyggnader, inköp och resor. Vi 
arbetar målinriktat med att minska dessa 
utsläpp, bland annat genom att i miljö-
policyn prioritera digitala möten över 
fysiska, samt rekommendera tåg framför 
flyg vid arbetsresor. Banken lägger även 
stor vikt vid att välja kontor som är
utformade för att vara så miljövänliga och 
energieffektiva som möjligt. Vårt huvud-
kontor i Göteborg är guldklassificerat 
enligt den internationella miljöstandarden 
LEED
3, i Finland har vårt kontor klassifice-
ringen BREEAM Excellent och i Stockholm 
har kontoret klassificeringen BREEAM 
In-Use Very Good4. Som hyrestagare för 
vi dialog med hyresvärdar för att våra
övriga kontor ska utvecklas i samma 
riktning.  
Bankens indirekta utsläpp och andra 
miljöpåverkande faktorer, som uppstår 
längs vår värdekedja, utvärderades under 
20235. Utvärderingen resulterade i att åtta 
kategorier, sex kategorier uppströms och 
två nedströms, bedöms vara relevanta för 
bankens Scope 3-utsläpp. Den största 
klimatpåverkan för Norion Bank sker dock 
via våra kunder inom segmenten Företag 
och Fastigheter, genom finansierade 
utsläpp
6. 
1 Exempel på samarbeten som Norion Bank anslutit sig till är 
FN:s principer för ansvarsfull bankverksamhet (PRB) och FN 
Global Compact.
2 Se mer detaljerad information om Gold standard Siaya
 cook stoves: www.zeromission.se.
3 Se mer information om LEED-certifiering: 
 www.sgbc.se/certifiering/leed.
4 Se mer information om BREEAM-certifiering:
 www.breeam.com.
5 Scope 3 summerar till 3 314 tCO2e för 2024 och inkluderar 
samtliga relevanta Scope 3-kategorier för banken utom kate-
gori 15 (hänförlig kreditportföljen) som redovisas separat. Den 
markanta ökningen sedan 2022 beror på inkludering av fler 
Scope 3-kategorier över tid. 
6 Beräkningar för finansierade utsläpp för bankens privatlån 
genomförs inte, då PCAF i dagsläget inte tillhandahåller 
beräkningsmetod för denna typ av finansiering.
7 Se tabell och diagram på förgående sida.
fo to: a nna ro ström
0,5 tCO2e
Scope 1
19,0 tCO2e
Scope 2   
3 314 tCO2e
Scope 3
Beräkning av våra finansierade utsläpp 
har, tack vare utökad datainsamling under 
året, genomförts per 31 december i enlig-
het med PCAFs metodologi. Resultatet 
visar att, även om inhämtning av data för
möjliggörandet av finansierade utsläpp 
har förbättrats markant under året, finns 
det fortsatta utmaningar med datakvalitet. 
Utfallet
7 vittnar om att fastighetsportföljen, 
som står för stor lånevolym i bankens 
kreditportfölj, ser ut att stå för låg andel av 
finansierade utsläpp. Detta beror med 
stor sannolikhet på skilda beräknings-
metoder för olika tillgångsslag inom 
PCAF:s metodologi, samt olika
kvalitet på data för tillgångsslagen. 
CO2-intensiteten för fastighetsportföljen 
var 11.67 kg CO2e/m2.
Estimat tenderar att överskatta utsläpp, 
vilket förklarar varför sektorer med mindre 
utlåningsvolym i kreditportföljen ser ut att 
stå för stor andel av totala finansierade 
utsläpp. Detta innebär att det för banken i 
dagsläget inte går att jämföra de olika 
segmenten med varandra. Ökad data-
kvalitet krävs för att möjliggöra det, vilket 
utgör en del av det fortsatta arbetet under 
2025. Norion bank kommer ta hänsyn till 
resultaten av denna första beräkning av 
finansierade utsläpp i framarbetandet av 
våra klimatmål för kreditportföljen.
hÅllBar hetsar Be te 
41 
Norion Bank Group / Årsredovisning 2024

===== SIDA 42 =====

Finansiell  
information
FÖRVALTNINGSBERÄTTELSE 43
KONCERNEN
Flerårsjämförelse 48
Nyckeltal 49
Resultaträkning 50
Rapport över totalresultat 51
Balansräkning 52
Förändring i eget kapital 53
Kassaflödesanalys 54
Noter 61
MODERBOLAGET
Resultaträkning 56
Rapport över totalresultat 57
Balansräkning 58
Förändring i eget kapital 59
Kassaflödesanalys 60
STYRELSENS OCH VD:S UNDERSKRIFTER 100
REVISIONSBERÄTTELSE 102
BOLAGSSTYRNINGSRAPPORT 106
Revisorns yttrande om bolagsstyrningsrapporten 118
HÅLLBARHETSRAPPORT 120
Revisorns yttrande avseende den lagstadgade 
hållbarhetsrapporten 133
Sidorna 43–100 utgör Norion Banks formella årsredovisning.  
Norions Banks hållbarhetsarbete beskrivs på sidorna 32–41 
och 120–132.
DEFINITIONSLISTA 134
Finansiell in Fo rmation
42 
Norion Bank Group / Årsredovisning 2024

===== SIDA 43 =====

Koncernens verksamhet 
Norion Banks verksamhet är uppdelad i fyra primära rörelse-
drivande segment: Företag, Fastigheter, Privat och Payments. 
Segmentet Företag inkluderar produkterna företagskrediter och 
factoring. Segmentet Fastigheter består av fastighetskrediter. 
Företags- och Fastighetssegmenten är specialiserade på
finansieringslösningar med särskilt fokus på medelstora företag. 
Inom segmentet Privat erbjuds utlåning till privatpersoner och 
kreditkort. Segmentet Payments erbjuder betallösningar till e-
handlare och butiker samt faktura- och delbetalningstjänster till 
e-handels- och butikskunder. Övrig verksamhet inkluderar run-off 
produkterna förvärvade förfallna fordringar, bolån samt overhead 
och elimineringar.
Legalt bedrivs ut- och inlåning i Norion Bank AB som har filialer 
i Norge och Finland. Verksamheten bedrivs i huvudsak från       
huvudkontoret i Göteborg samt från kontoren i Stockholm,       
Helsingborg, Helsingfors och Oslo.
Låneportföljen
Den totala låneportföljen uppgick till 50 286 MSEK (45 470) vid 
årets slut vilket motsvarar en ökning om 11% jämfört med före-
gående år. Den största ökningen kan hänföras till Företags-
segmentet. Företagssegmentets låneportfölj ökade med 19%, 
Fastighetssegmentet ökade med 8%, Privatsegmentet ökade 
med 10%, Paymentssegmentet ökade med 9% och segmentet 
Övrigt ökade med 1% jämfört med föregående år. Av den totala 
låneportföljen utgjorde Företagssegmentet 23% (21), Fastighets-
segmentet 46% (47), Privatsegmentet 24% (24), Payments-
segmentet 6% (6) och segmentet Övrigt 1% (1) vid årets slut.
Koncernens resultat 
Rörelseintäkterna ökade med 1% under året och uppgick till 3 697 
MSEK (3 648). Räntenettot ökade med 1% jämfört med före-
gående år och uppgick till 3 313 MSEK (3 291). Successivt
sjunkande marknadsräntor har haft en negativ inverkan på ränte-
intäkterna, efterföljt en period med ett högre ränteläge. Ränte-
kostnaderna ökade jämfört med utgången av 2023. Räntenetto-
marginalen uppgick till 6,9% (7,6). Även räntenettot har påverkats 
negativt av sjunkande styrräntor samt fortsatt höga volymer i 
steg 3, primärt inom Fastighetssegmentet. Provisionsnettot ökade 
med 10% och uppgick till 324 MSEK (295). Nettoresultat finansiel-
la transaktioner uppgick till 30 MSEK (24). Övriga rörelseintäkter 
uppgick till 31 MSEK (38). 
Företagssegmentet har haft en starkt ökande lånebok under 
året till följd av ett gradvis förbättrat marknadssentiment. Efter-
frågan inom Fastighetssegmentet har upprätthållits väl och låne-
boken har haft en god utveckling. Norion Bank upprätthåller fort-
satt selektivitet i val av transaktioner inom såväl Företags- som 
Fastighetssegmentet. Paymentssegmentet rapporterar en stabil 
finansiell utveckling och en stark ökning av transaktionsvolymer. 
Inom Privatsegmentet har volymutvecklingen varit positiv, med 
god tillväxt, och det långsiktiga arbetet med att öka avkastningen 
fortsätter. 
Förvaltningsberättelse
Styrelse och VD för Norion Bank AB (publ), org. nr. 556597-0513, avger härmed 
årsredovisningen för koncernen och moderbolaget för räkenskapsåret 2024.
Rörelsekostnaderna uppgick till 1 074 MSEK (934) under året. 
K/I-talet uppgick till 29,1% (25,6). 
Kreditförlustprocenten uppgick till 2,1% (2,5) för helåret 2024. 
Rörelseresultatet uppgick till 1 609 MSEK (1 636). Årets resultat 
uppgick till 1 265 MSEK (1 294). Resultatet per aktie uppgick till 
6,09 SEK (6,02). Avkastning på eget kapital uppgick till 14,8% 
(17,2). Norion Bank bibehåller god lönsamhet.
Poster av engångskaraktär
Poster av engångskaraktär definieras som intäkter och kostnader 
som inte förväntas uppkomma regelbundet.
2024
Inga poster av engångskaraktär uppkom under helåret 2024.
2023
Inga poster av engångskaraktär uppkom under helåret 2023.
Utveckling inom segmentet Företag
Företagssegmentets lånebok uppgick till 11 582 MSEK (9 705) vid 
årets slut, vilket motsvarar en ökning om 19% jämfört med före-
gående år. Efterfrågan har varit fortsatt god och lägre marknads-
räntor är fördelaktigt för kunderna inom segmentet. Norion Bank 
har fortsättningsvis varit selektiva med valet av genomförda 
transaktioner. Transaktionsaktiviteten har stigit i takt med ett
alltmer gynnsamt ränteklimat. Företagssegmentet utgjorde 23% 
(21) av den totala låneportföljen vid årets slut. Rörelseintäkterna 
uppgick till 766 MSEK (777). Räntenettomarginalen uppgick till 
6,8% (7,6) där nedgången primärt återspeglar sjunkande
styrräntor. Rörelseintäktsmarginalen uppgick till 7,2% (7,7).
Utveckling inom segmentet Fastigheter
Fastighetssegmentets lånebok uppgick till 23 073 MSEK (21 432) 
vid årets slut, vilket motsvarar en ökning om 8% jämfört med
föregående år. Efterfrågan har varit god, vilken delvis har drivits av 
en mer gynnsam och förutsägbar räntemiljö. Ränteintäkterna och 
räntenettot påverkades dock negativt av höga volymer i Steg 3. 
Banken har fortsättningsvis agerat selektivt i valet av genomförda 
transaktioner. Fastighetssegmentet utgjorde 46% (47) av den
totala låneportföljen vid årets slut. Rörelseintäkterna uppgick till
1 148 MSEK (1 248). Räntenettomarginalen uppgick till 5,1% (6,5) 
och rörelseintäktsmarginalen uppgick till 5,2% (6,4). 
Utveckling inom segmentet Privat
Privatsegmentets lånebok uppgick till 12 152 MSEK (11 005) vid 
årets slut, vilket motsvarar en ökning om 10% från föregående år. 
Volymutvecklingen har under en längre tid varit minskande utifrån 
Norion Banks fokus på att att öka den riskjusterade avkastningen.
Under 2024 har volymen dock varit stigande, delvis till följd av en 
mer gynnsam konkurrenssituation, och lönsamheten har varit
stabil. Segmentets lönsamhetsfokus, framför volymtillväxt, 
kvarstår. Privatsegmentet utgjorde 24% (24) av den totala låne-
portföljen vid årets slut. Rörelseintäkterna uppgick till 908 MSEK 
(852). Räntenettomarginalen uppgick till 7,4% (7,4) och
rörelseintäktsmarginalen uppgick till 7,8% (8,0).
Förvaltningsberättelse  
43 
Norion Bank Group / Årsredovisning 2024

===== SIDA 44 =====

Utveckling inom segmentet Payments
Transaktionsvolymerna uppgick till 17 423 MSEK (14 531) under 
året vilket motsvarar en ökning om 20%. Paymentssegmentets 
lånebok uppgick till 3 018 MSEK (2 763) vid årets slut, vilket mot-
svarar en ökning om 9% från föregående år. Paymentssegmentet 
utgjorde 6% (6) av den totala låneportföljen vid årets slut.
Rörelseintäkterna uppgick till 505 MSEK (464). Räntenetto-
marginalen uppgick till 7,7% (7,5) och rörelseintäktsmarginalen 
uppgick till 17,5% (17,7).
Likviditet
Norion Banks totala likviditet uppgick till 15 650 MSEK (7 508) per 
den 31 december 2024. Den totala likviditeten är uppdelad i en 
likviditetsportfölj samt andra likvida tillgångar. Likviditetsportföljen 
består av höglikvida tillgångar, exempelvis kommunobligationer, 
säkerställda bostadsobligationer och statspapper, och uppgick till 
11 486 MSEK (4 304) per den 31 december 2024. Andra likvida
tillgångar består huvudsakligen av tillgodohavanden i nordiska 
banker och uppgick till 4 164 MSEK (3 203) per den 31 december 
2024.
Den 30 september 2024 publicerade Finansinspektionen ett 
rättsligt ställningstagande angående tolkning av inlåning som 
sker via digitala plattformar. Per den 31 december 2024 uppgick 
Norion Banks likviditetstäckningskvot (LCR) till 320% (363) och 
stabil nettofinansieringskvot (NSFR) till 112% (139). Siffrorna per 
den 31 december 2024 rapporteras i enighet med Finans-          
inspektionens rättsliga ställningstagande medan historiska siffror 
baseras på förgående metod, varför siffrorna inte är fullt ut 
jämförbara.
Finansiering
Verksamhetens balansomslutning består till ca 79% (79) av in- 
och upplåning från allmänheten, vilken vid periodens slut uppgick 
till 53 017 MSEK (42 663), och är koncernens primära finan-
sieringskälla. Emitterade seniora icke-säkerställda obligationer 
uppgick vid periodens slut till 2 300 MSEK (1 248). Utgivna
certifikat uppgick vid periodens slut till 20 MSEK (0).
Norion Bank AB emitterade två gröna, seniora icke-               
säkerställda obligationer om totalt 1 200 MSEK under 2024.      
Obligationerna emitterades med löptider om 2 respektive 3 år 
och var de första obligationerna under Norion Banks gröna     
ramverk. Registret för gröna tillgångar uppgick till 5 300 MSEK  
per den 31 december 2024
Kapitaltäckning
Norion Bank har under 2024 återköpt den AT1-obligation (primär-
kapitalinstrument) om 500 MSEK som emitterades under första 
kvartalet 2019. Under 2024 emitterade Norion Bank AB T2-
obligationer (supplementärkapital) om totalt 600 MSEK. Norion 
Bank har som mål att över tid arbeta med effektiv kapital-
planering vilket innebär att emittera såväl AT1 som T2-
obligationer. Det riskvägda exponeringsbeloppet uppgick till
53 713 MSEK (46 862) vid periodens slut. Per den 31 december 
2024 uppgick kärnprimärkapitalrelationen till 15,8% (15,9), primär-
kapitalrelationen till 15,8% (17,0) och den totala kapitalrelationen till 
16,9% (17,0)
Väsentliga risker och osäkerhetsfaktorer
Norion Bank utsätts genom sin verksamhet för en mängd olika 
risker: framför allt kreditrisk, marknadsrisk (valutarisk och ränte-
risk), likviditets- och finansieringsrisk samt operativa och andra 
affärsrisker. Koncernens övergripande riskhanteringspolicy foku-
serar på oförutsägbarheten på de finansiella marknaderna och 
eftersträvar att begränsa potentiella ogynnsamma effekter på 
koncernens finansiella resultat. Riskhanteringen sköts av
koncernens ledning enligt policies som har fastställts av styrelsen. 
Styrelsen upprättar skriftliga policies såväl för den övergripande 
riskhanteringen som för specifika områden såsom valutarisk, 
ränterisk, kreditrisk, operativ risk samt användning av derivat och 
liknande finansiella instrument. Se även not 3 Risker och 
riskhantering.
Det makroekonomiska läget
Efterföljt en period av räntehöjningar, för att hantera en hög
inflationstakt, genomförde såväl Riksbanken som Europeiska  
Centralbanken ett flertal räntesänkningar under 2024. Detta främst 
i spåren av att de förbättrade inflationsutsikterna. Som ett resultat 
sjönk även marknadsräntorna, vilket medförde ett förbättrat 
marknadssentiment. Det råder dock fortsatt makroekonomisk 
osäkerhet och de geopolitiska riskerna ansågs öka ytterligare mot 
slutet av året. Såväl flertalet, pågående militära konflikter som ut-
fallet av det amerikanska presidentvalet är faktorer som spelar in. 
Hållbarhet
För Norion Bank är hållbarhet en förutsättning för långsiktig fram-
gång och för att kunna skapa värde för kunder, ägare och
medarbetare. Hållbarhetsrapporten beskriver hur Norion Bank
genom att bedriva en verksamhet som i alla delar präglas av ett 
affärsetiskt, socialt och miljömässigt ansvar, vill vara en långsiktig
partner till både företag och privatpersoner. Norion Bank har
under året arbetat med att driva arbetet framåt inom de
strategiska fokusområdena affärsmässighet, engagemang och 
omtanke för att nå uppsatta mål. En komplett klimatberäkning för
bankens verksamhet, inklusive kreditportföljen, har genomförts 
och banken har antagit målet om nettonollutsläpp till 2045. Detta 
för att bidra till att möjliggöra morgondagens affärer. Under året 
har Norion Bank uppdaterat sin dubbla väsentlighetsanalys, som 
genomfördes första gången 2023, i linje med EU:s Corporate Sus-
tainability Reporting Directive (CSRD). Analysen innefattar en be-
dömning av såväl interna som externa faktorer som kan påverka 
bankens verksamheter och intressenter. Resultaten från analysen 
ligger till grund för bankens fortsatta arbete med att vara en håll-
bar och ansvarsfull aktör. I enlighet med ÅRL 6 kap 11§ har  Norion 
Bank valt att upprätta hållbarhetsrapporten som en handling skild 
från de formella finansiella rapporterna. Hållbahetsrapporten
har överlämnats till revisorerna samtidigt som årsredovisningen 
och även hållbarhetsrapporten avser räkenskapsåret 2024. Rap-
porten finns att tillgå på sidorna 32-41 och 120–132.
Anställda och arbetsmiljö
Medelantalet heltidsanställda uppgick under 2024 till 382 (FTE) 
(343) vilket motsvarar en ökning om 11% från föregående år. I
antalet heltidstjänster inkluderas visstidsanställda men ej
föräldra- eller tjänstledig personal och inte heller intermittenta
anställningar. Av de anställda vid årets slut utgjorde andelen
kvinnor 41% (45) och andelen män 59% (55). Av de ledande
befattningshavarna var 42% (36) kvinnor. Korttidssjukfrånvaron 
uppgick under året till 2,1% (2,1) och den totala sjukfrånvaron
inklusive långtidssjukskrivna till 3,4% (3,7). Personalomsättningen 
var 11% (14) under året1. 
 Medarbe tarundersökningar visar att Norion Bank är en ar-
betsplats som kännetecknas av respekt, delaktighet, samarbete, 
arbetsglädje och engagemang. Undersökningarna visar också på 
ett engagerat, modigt och inkluderande ledarskap där förtroen-
det mellan ledare och medarbetare är högt. Norion Bank arbetar 
1 Beräknas utifrån antalet avslutade anställningar dividerat med genomsnittligt antal anställda.  
Beräkningen tar endast hänsyn till prov- och tillsvidareanställda.
Förvaltningsberättelse
44 
Norion Bank Group / Årsredovisning 2024

===== SIDA 45 =====

systematiskt med arbetsmiljö- och hälsofrågor som en naturlig 
del av verksamheten. Utgångspunkten är att vara en attraktiv och 
jämställd arbetsplats med motiverade och hållbara medarbetare 
där alla behandlas med värdighet och respekt.
Verkställande ledning
Ledande befattningshavare per den 31 december 2024:
• Martin Nossman, Chief Executive Officer
• Peter Olsson, Chief Financial Officer
• Alexandra Kaber, Chief Operating Officer
• Tarek Omeirat, Chief Credit Officer
• Robert Bergström, Head of Corporate Banking
• Patrik Hankers, Head of Consumer
• David Lundqvist, General Manager, Payments
• Jonas Björkman, Chief Information Officer
• Josefin Eriksson, Head of CEO Office
• Anna-Klara Heldring, Head of Compliance
• Sarah Olofsson, Chief Sustainability Officer
• Teresa Åkemar, Chief HR
Mer information om ledande befattningshavare finns på sidorna 
116-117.
Riktlinjer för ersättning till ledande 
befattningshavare
Tillämpliga regelverk
Ersättning till ledande befattningshavare ska bestämmas i enlig-
het med dessa riktlinjer och Norions ersättningspolicy vilka base-
ras på svensk och europeisk lagstiftning och övriga regelverk 
kring ersättningssystem för banksektorn, svensk kod för bolags-
styrning liksom praxis för en sund ersättningsstruktur.
Tillämpningsområde 
Dessa riktlinjer omfattar bolagsledning samt styrelseledamöter i 
den mån andra ersättningar än sådana som beslutats av års-
stämman utgår till styrelseledamöter. Med bolagsledning avses 
verkställande direktör, vice verkställande direktör och andra
personer i ledningsgruppen, samt anställda som har det över-
gripande ansvaret för någon av bolagets kontrollfunktioner, 
oavsett om dessa från tid till annan ingår i bolagets lednings-
grupp eller ej.
Riktlinjerna ska tillämpas på ersättningar som avtalas, och för-
ändringar som görs i redan avtalade ersättningar, efter det att 
riktlinjerna antagits av årsstämman 2024. Riktlinjerna omfattar inte 
ersättningar som beslutas av bolagsstämman.
Beträffande anställningsförhållanden som lyder under andra 
regler än svenska får vederbörliga anpassningar ske för att följa 
tvingande sådana regler eller fast lokal praxis, varvid dessa      
riktlinjers övergripande ändamål så långt möjligt ska tillgodoses.
Riktlinjernas främjande av bolagets affärsstrategi, lång -
siktiga intressen och hållbarhet
Norion Bank Group är en affärsnära nordisk finansieringsbank. 
Genom koncernens varumärken Norion Bank, Walley och
Collector erbjuds kundanpassade finansieringstjänster som
möter distinkta kundbehov inom tre kundsegment: medelstora 
företag och fastighetsbolag, handlare och privatpersoner. 
Som specialist på finansieringslösningar är Norion Bank Group ett
ledande komplement till traditionella storbanker, med visionen att 
vara den främsta nordiska finansieringsbanken inom de utvalda 
segmenten. Norion Bank Groups övergripande strategi är att 
upprätthålla en god riskjusterad avkastning.
Norion Banks erbjudande omfattar företags- och fastighets-
krediter samt factoring för medelstora företag och fastighets-   
bolag. Genom varumärket Walley erbjuds flexibla betal- och 
checkoutlösningar till handlare och privatpersoner. Varumärket 
Collector tillhandahåller privatlån och kreditkort till privatpersoner 
samt sparkonton för privatpersoner och företag.
En framgångsrik implementering av bolagets affärsstrategi 
och tillvaratagandet av bolagets långsiktiga intressen, inklusive 
dess hållbarhet, förutsätter att bolaget kan rekrytera och behålla 
kvalificerade medarbetare. För detta krävs att bolaget kan erbjuda 
konkurrenskraftig ersättning. Dessa riktlinjer möjliggör att bolags-
ledningen kan erbjudas en konkurrenskraftig totalersättning.
Formerna av ersättning m.m.
Ersättningen ska vara marknadsmässig och bestå av följande 
komponenter: fast kontantlön, pensionsavsättningar och andra 
icke monetära förmåner.
För att undvika att bolagsledning uppmuntras till osunt riskta-
gande ska inte någon rörlig ersättning utgå, dock med undantag 
för vad som anges nedan. Den fasta ersättningen ska således, 
tillsammans med pensionsavsättning och icke monetära          
förmåner, utgöra den anställdes totala ersättning. 
Därutöver kan årsstämman om så beslutas lämna erbjudande 
om långsiktiga incitamentsprogram såsom aktie- eller aktiekurs-
relaterade ersättningar eller incitamentsprogram. Sådana lång-
siktiga incitamentsprogram beslutas av bolagsstämman och    
omfattas därför inte av dessa riktlinjer.
Kontant rörlig ersättning kan utgå vid extraordinära omstän-
digheter, förutsatt att sådana extraordinära arrangemang är tids-
begränsade och endast görs på individnivå antingen i syfte att 
rekrytera eller behålla befattningshavare, eller som ersättning för 
extraordinära arbetsinsatser utöver personens ordinarie arbets-
uppgifter. Den rörliga ersättningen får dock inte vara kopplad till 
bolagets finansiella mål eller liknande som skulle kunna leda till att 
berörda anställda lockas till osunt risktagande. Sådan ersättning 
får inte överstiga ett belopp motsvarande 20 procent av den fasta 
årliga kontantlönen samt ej utges mer än en gång per år och per 
individ. Beslut om sådan ersättning ska fattas av styrelsen på för-
slag av ersättningsutskottet.
Fast lön
Varje person i bolagsledningen ska erbjudas en fast lön som är 
marknadsmässig och baserad på arbetets svårighetsgrad och 
befattningshavarens erfarenhet, ansvar, kompetens och
arbetsinsats. Den fasta lönen revideras årligen.
Pension
Varje person i bolagsledningen ska erbjudas pensionsvillkor som 
är marknadsmässiga i förhållande till situationen i det land där
befattningshavaren stadigvarande är bosatt. 
Förvaltningsberättelse  
45 
Norion Bank Group / Årsredovisning 2024

===== SIDA 46 =====

För verkställande direktören och övriga ledande befattningshava-
re ska pensionsförmåner, innefattande sjukförsäkring, vara pre-
miebestämda. Pensionspremierna för premiebestämd pension 
ska uppgå till högst 30% av den fasta årliga kontantlönen.
Icke monetära förmåner
Icke monetära förmåner ska underlätta befattningshavarens
arbetsutförande och motsvara vad som kan anses rimligt i
förhållande till praxis på marknaden.
Icke monetära förmåner kan innefatta bl.a. livförsäkring, sjuk-
vårdsförsäkring och bilförmån. Premier och andra kostnader i    
anledning av sådana förmåner får sammanlagt uppgå till högst  
15% av den fasta årliga kontantlönen.
Upphörande av anställning
Fast kontantlön under uppsägningstiden och avgångsvederlag 
får sammantaget inte överstiga ett belopp motsvarande den
fasta kontantlönen för två år för verkställande direktören och 18 
månader för övriga ledande befattningshavare. Avgångsveder-
laget får maximalt utgöras av ett belopp motsvarande den fasta 
kontantlönen för 12 månader. Uppsägningstiden vid uppsägning 
från bolagets sida får vara högst 12 månader. Vid uppsägning från 
befattningshavarens sida får uppsägningstiden vara högst sex 
månader, utan rätt till avgångsvederlag.
Därutöver kan för VD och vice VD ersättning för åtagande om 
konkurrensbegränsning komma att utgå vid anställningens upp-
hörande i syfte att kompensera för eventuellt inkomstbortfall. För 
VD gäller att sådan ersättning för åtagande om konkurrens-     
begränsning endast ska utgå i den utsträckning som den tidigare 
befattningshavaren saknar rätt till avgångsvederlag. Ersättningen 
ska för VD utgöra skillnaden mellan den fasta kontantlönen vid 
tidpunkten för uppsägningen med avdrag för den eventuellt lägre 
inkomst VD intjänar i ny verksamhet och för vice VD utgöra     
skillnaden mellan den fasta kontantlönen vid tidpunkten för    
uppsägningen med avdrag för den eventuellt lägre inkomst vice 
VD intjänar i ny verksamhet, dock högst 60% av den fasta      
kontantlönen vid tidpunkten för uppsägningen. Ersättningen ska 
utgå under den tid som åtagandet om konkurrensbegränsning 
gäller, vilket ska vara högst 12 månader efter anställningens 
upphörande.
Lön och anställningsvillkor för anställda
Vid beredningen av styrelsens förslag till dessa ersättnings-
riktlinjer har lön och anställningsvillkor för bolagets anställda
beaktats genom att uppgifter om anställdas totalersättning,
ersättningens komponenter samt ersättningens ökning och
ökningstakt över tid har utgjort en del av ersättningsutskottets 
och styrelsens beslutsunderlag vid utvärderingen av skäligheten 
av riktlinjerna och de begränsningar som följer av dessa.
Beslutsprocessen för att fastställa, se över och genom-
föra riktlinjerna
Styrelsen har inrättat ett ersättningsutskott. I utskottets uppgifter 
ingår att bereda styrelsens beslut om förslag till riktlinjer för
ersättning till ledande befattningshavare. Styrelsen ska upprätta 
förslag till nya riktlinjer åtminstone vart fjärde år och lägga fram 
förslaget för beslut vid årsstämman. Riktlinjerna ska gälla till dess 
att nya riktlinjer antagits av bolagsstämman. Ersättningsutskottet 
ska även i tillämpliga fall följa och utvärdera program för rörliga
ersättningar för bolagsledningen, tillämpningen av riktlinjer för
ersättning till ledande befattningshavare samt gällande
ersättningsstrukturer och ersättningsnivåer i bolaget.                
Styrelsens ordförande är ordförande i ersättningsutskottet. 
Ersättningsutskottets övriga ledamöter är oberoende i förhållande 
till bolaget och bolagsledningen. Vid styrelsens behandling av 
och beslut i ersättningsrelaterade frågor närvarar inte verk-
ställande direktören eller andra personer i bolagsledningen, i den 
mån de berörs av frågorna.
Ersättning till styrelseledamöter
Stämmovalda styrelseledamöter kan i undantagsfall komma att 
anlitas för att utföra arbete som går utöver styrelsearbetet och då 
ska de kunna arvoderas för sådant arbete. Arbetsinsatser som 
kan komma ifråga är arbetsuppgifter där bolaget saknar intern 
kompetens eller resurs. Vidare får endast operationella och inte 
strategiska arbetsinsatser ifrågakomma och dessa får inte heller 
inkräkta på bolagsledningens sysslor eller på annat sätt strida 
mot aktiebolagslagen eller Svensk kod för bolagsstyrning.
Ersättningen ska vara marknadsmässig och ska godkännas av 
styrelsen utan berörd styrelseledamots deltagande i beredning av
förslag eller beslut.
Frångående av riktlinjerna
Styrelsen får besluta att tillfälligt frångå riktlinjerna helt eller delvis, 
om det i ett enskilt fall finns särskilda skäl för det och ett avsteg 
är nödvändigt för att tillgodose bolagets långsiktiga intressen,
inklusive dess hållbarhet, eller för att säkerställa bolagets
ekonomiska bärkraft. Som angivits ovan ingår det i ersättnings-
utskottets uppgifter att bereda styrelsens beslut i ersättnings-
frågor, vilket innefattar beslut om avsteg från riktlinjerna.
Aktiekapital
Aktiekapitalet per den 31 december 2024 uppgick till
149 421 957 SEK fördelat på 205 381 004 stamaktier. Bolaget har 
en (1) aktieserie. Varje aktie berättigar ägaren till en röst vid 
bolagsstämman.
Utdelning
Norion Banks policy är att skifta tillbaka eventuellt överskotts-
kapital relativt kapitaltäckningsmålet, med hänsyn tagen till
bankens framtidsutsikter och kapitalplanering, till aktieägarna.
Aktieåterköp
Styrelsen har tillkännagivit sin avsikt att efter årsstämman 
2025 initiera ett återköpsprogram av egna aktier om högst cirka 
500 MSEK. I linje med detta avser styrelsen att föreslå att 
årsstämman 2025 bemyndigar styrelsen att, vid ett eller flera 
tillfällen under tiden fram till nästa årsstämma, och under 
förutsättning att Finansinspektionen lämnar tillstånd, besluta om 
förvärv av bolagets egna aktier på Nasdaq Stockholm.
Förvaltningsberättelse
46 
Norion Bank Group / Årsredovisning 2024

===== SIDA 47 =====

Norion Banks aktie
Norion Banks aktie (”NORION”) är noterad på Nasdaq Stockholm. 
Per den 30 december 2024 var sista betalkurs för Norion Bank-
aktien 36,40 SEK vilket motsvarade ett marknadsvärde om 7,5 
MDSEK. Antalet aktieägare vid periodens slut var cirka 9 200 st.
Ägarstruktur
Aktieägare 31 december 2024 %
Fastighets AB Balder 44,1%
Erik Selin 19,4%
Provobis Holding AB 6,9%
State Street Bank and Trust Company 5,9%
Helichrysum Gruppen AB 2,9%
JME Invest AB 2,0%
Brunnudden Kapital AS 1,4%
Vante AB 1,4%
Nordnet 1,2%
Avanza 1,1%
Övriga aktieägare 13,7%
Totalt 100,0%
De största aktieägarna framgår enligt tabellen nedan. Per den 31 
december 2024 hade de tio största aktieägarna cirka 86% av
kapitalet och rösterna.
Händelser efter räkenskapsårets utgång
Finansinspektionen har, efter årets slut, begärt yttrande från
Norion Bank som en fortsättning på en sedan tidigare inledd
undersökning om efterlevnaden av penningtvättsregelverket.
Undersökningen inleddes i maj 2023 och riktade sig till Norion 
Bank och ett par andra aktörer på marknaden. Norion Bank
yttrade sig i ärendet den 21 februari 2025.
Förslag till disposition beträffande bolagets vinst
Styrelsen föreslår att till förfogande stående vinstmedel om 
7 458 971 505 SEK disponeras enligt följande:
Balanseras i ny räkning 7 458 971 505
Summa 7 458 971 505
Förvaltningsberättelse  
47 
Norion Bank Group / Årsredovisning 2024

===== SIDA 48 =====

Flerårsjämförelse
Koncernen
Resultaträkning, MSEK 2024 2023 20221) 20212) 2020
Ränteintäkter 5 236 4 609 3 385 2 684 2 197
Räntekostnader -1 923 -1 318 -486 -361 -345
Räntenetto 3 313 3 291 2 899 2 323 1 852
Provisionsintäkter 377 339 342 347 324
Provisionskostnader -53 -44 -43 -54 -44
Provisionsnetto 324 295 299 293 280
Nettoresultat finansiella transaktioner 30 24 -24 18 -4
Övriga rörelseintäkter 31 38 39 3 30
Summa rörelseintäkter 3 697 3 648 3 212 2 637 2 158
Personalkostnader -435 -357 -321 -284 -287
Övriga rörelsekostnader -568 -509 -448 -446 -498
Av- och nedskrivningar av materiella  
och immateriella anläggningstillgångar -71 -67 -63 -60 -56
Summa rörelsekostnader -1 074 -934 -832 -790 -841
Resultat före kreditförluster 2 623 2 714 2 381 1 846 1 317
Förväntade kreditförluster, netto -1 014 -1 078 -938 -884 -859
Rörelseresultat 1 609 1 636 1 442 963 458
Bokslutsdispositioner - - - -6 -11
Skatt -344 -342 -302 -204 -102
Nettoresultat 1 265 1 294 1 141 753 345
Resultat per aktie, kronor
Nettoresultat per aktie före utspädning, kronor 3) 6,09 6,02 5,34 3,47 1,48
Nettoresultat per aktie efter utspädning, kronor 3) 6,09 6,02 5,34 3,47 1,48
1) IFR S 16 Leasing började tillämpas från och med kvartal 3, 2022. Koncernens leasingavtal har övertagits i och med fusionen med det tidigare moderbolaget Collector 
AB och består til största delen av kontorslokaler och till en mindre del av fordon. Samtliga nyttjanderättstillgångar redovisas inom posten Materiella anläggningstill -
gångar och leasingskulder inom posten Övriga skulder i balansräkningen.
2) R äntekostnader för emitterade primärkapitalinstrument redovisas över eget kapital. Jämförelseperioden 2021 är omräknad. 
3) Den 4 maj 2022 gen omfördes en sammanslagning av aktier (omvänd aktiesplit) samt en uppdelning (aktiesplit) inför fusionen med det tidigare moderbolaget 
Collector AB för att åstadkomma utbytesförhållandet 1:1. Efter split och sammanslagning uppgår det totala antalet aktier till 205 381 004. Historiska data för antalet 
aktier har i denna rapport justerats i enlighet med IAS 33. 
Flerårsjäm Fö relse koncernen
48 
Norion Bank Group / Årsredovisning 2024

===== SIDA 49 =====

Nyckeltal
Koncernen
Nyckeltal 2024 2023 2022 2021 2020
Resultaträkning (MSEK)
Räntenetto 3 313 3 291 2 899 2 323 1 852
Rörelseintäkter 3 697 3 648 3 212 2 637 2 158
Nettoresultat 1 265 1 294 1 141 753 345
Resultat per aktie före utspädning, SEK 4) 6,09 6,02 5,34 3,47 1,48
Resultat per aktie efter utspädning, SEK 4) 6,09 6,02 5,34 3,47 1,48
Balansräkning (MSEK)
Utlåning till allmänheten 50 286 45 470 41 490 36 214 32 242
In- och upplåning från allmänheten 53 017 42 663 36 842 31 351 30 855
Emitterade värdepapper 2 319 1 248 3 337 5 229 219
Efterställda skulder 598 - - 500 500
Eget kapital hänförligt till aktieägarna i 
Norion Bank AB 9 052 7 803 6 570 5 416 4 703
Nyckeltal 1)
Räntenettomarginal (NIM) 2) 6,9% 7,6% 7,5% 6,8% 5,9%
Kreditförlustnivå 2) 2,1% 2,5% 2,4% 2,6% 2,8%
K/I-tal 2) 29,1% 25,6% 25,9% 30,0% 39,0%
Avkastning på eget kapital (RoE) 2) 14,8% 17,2% 18,3% 14,1% 7,7%
Kärnprimärkapitalrelation 3) 15,8% 15,9% 14,3% 13,9% 13,3%
Primärkapitalrelation 3) 15,8% 17,0% 15,4% 15,1% 14,7%
Total kapitalrelation 3) 16,9% 17,0% 15,4% 16,4% 16,2%
Medelantal heltidsanställda 382 343 308 301 321
Justerade nyckeltal 1)
Räntenettomarginal (NIM) 2) 6,9% 7,6% 7,5% 6,8% 5,9%
Kreditförlustnivå 2) 2,1% 2,5% 2,4% 2,6% 2,6%
K/I-tal 2) 29,1% 25,6% 25,9% 30,0% 38,3%
Avkastning på eget kapital (RoE) 2) 14,8% 17,2% 18,2% 14,1% 8,3%
1) Se Definitionslista, sidan 134, samt norionbank.se/investor-relations/finansiell-information/nyckeltal för ytterligare information om nyckeltal.
2) Nyckeltal som inte definieras av IFRS men bedöms kunna underlätta analysen av Norion Banks finansiella utveckling. Se Definitionslista, sidan 134.
3) Nyckeltal definierat enligt kapitaltäckningsregelverket (CRR). Avser den konsoliderade situationen. Se not 4, sidorna 74-77 .
4) Den 4 maj 2022 gen omfördes en sammanslagning av aktier (omvänd aktiesplit) samt en uppdelning (aktiesplit) inför fusionen med det tidigare moderbolaget 
Collector AB för att åstadkomma utbytesförhållandet 1:1. Efter split och sammanslagning uppgår det totala antalet aktier till 205 381 004. Historiska data för antalet 
aktier har i denna rapport justerats i enlighet med IAS 33. 
ny ckeltal koncernen  
49 
Norion Bank Group / Årsredovisning 2024

===== SIDA 50 =====

Resultaträkning
Koncernen
MSEK Not 2024 2023
Ränteintäkter 1) 5 236 4 609
Räntekostnader 2) -1 923 -1 318
Räntenetto 6 3 313 3 291
Provisionsintäkter 377 339
Provisionskostnader -53 -44
Provisionsnetto 7 324 295
Nettoresultat finansiella transaktioner 8 30 24
Övriga rörelseintäkter 9 31 38
Summa rörelseintäkter 3 697 3 648
Personalkostnader 10 -435 -357
Övriga rörelsekostnader 1 1 -568 -509
Av- och nedskrivningar av materiella och immateriella anläggningstillgångar 3) 12 -71 -67
Summa rörelsekostnader -1 074 -934
Resultat före kreditförluster 2 623 2 714
Förväntade kreditförluster, netto 13 -1 014 -1 078
Rörelseresultat 1 609 1 636
Skatt 15 -344 -342
NETTORESULTAT 1 265 1 294
Varav andel av årets resultat hänförligt till:
aktieägare i Norion Bank AB (publ) 1 250 1 236
innehavare av primärkapitalinstrument 15 58
Nettoresultat per aktie före utspädning, kronor 16 6,09 6,02
Nettoresultat per aktie efter utspädning, kronor 16 6,09 6,02
1) Ut görs i huvudsak av ränteintäkter som är beräknade enligt effektivräntemetoden.
2) R äntekostnader för emitterade primärkapitalinstrument redovisas över eget kapital. 
3) IFR S 16 Leasing började tillämpas från och med kvartal 3, 2022. Koncernens leasingavtal har övertagits i och med fusionen av Norion AB och består till
 st örsta delen av kontorslokaler och till en mindre del av fordon. Samtliga nyttjanderättstillgångar redovisas inom posten Materiella anläggningstillgångar
 och leasingsk ulder inom posten Övriga skulder i balansräkningen.
resultaträkning koncernen
50 
Norion Bank Group / Årsredovisning 2024

===== SIDA 51 =====

Rapport över totalresultat
Koncernen
MSEK  2024  2023
NETTORESULTAT 1 265 1 294
Poster som har eller kan komma att omklassificeras till resultaträkningen
Omräkning av utländsk verksamhet -1 -3
Summa övrigt totalresultat -1 -3
TOTALRESULTAT 1 263 1 291
Varav andel av årets resultat hänförligt till:
aktieägare i Norion Bank AB (publ) 1 249 1 233
innehavare av primärkapitalinstrument 15 58
ra pport över totalresultat koncernen  
51 
Norion Bank Group / Årsredovisning 2024

===== SIDA 52 =====

Balansräkning 
Koncernen
MSEK Not 31 dec 2024 31 dec 2023
Belåningsbara statsskuldförbindelser m.m. 17 5 276 346
Utlåning till kreditinstitut 18 4 164 3 203
Utlåning till allmänheten 19, 20 50 286 45 470
Obligationer och andra räntebärande värdepapper 17 6 210 3 958
Aktier och andelar 21 764 664
Immateriella anläggningstillgångar 23 141 104
Materiella anläggningstillgångar 24 75 109
Derivat 25 12 47
Övriga tillgångar 26 160 42
Förutbetalda kostnader och upplupna intäkter 27 121 112
SUMMA TILLGÅNGAR 67 206 54 056
In- och upplåning från allmänheten 28 53 017 42 663
Emitterade värdepapper 29 2 319 1 248
Derivat 25 - -
Uppskjuten skatteskuld 30 341 274
Övriga skulder 31 393 524
Upplupna kostnader och förutbetalda intäkter 32 1 487 1 042
Efterställda skulder 29 598 -
Skulder 58 155 45 753
Primärkapitalinstrument - 500
Aktiekapital 149 149
Andra fonder -2 0
Balanserade vinstmedel inkl. årets resultat 8 904 7 654
Eget kapital 34 9 052 8 303
SUMMA SKULDER OCH EGET KAPITAL 67 206 54 056
ba lansräkning koncernen
52 
Norion Bank Group / Årsredovisning 2024

===== SIDA 53 =====

Förändring i eget kapital
Koncernen
MSEK Hänförligt till aktieägarna i Norion Bank AB
2024
Aktie-  
kapital
Övrigt  
tillskjutet 
kapital 2)
Omräk-
nings- 
reserv
Balanserad 
vinst inkl.  
periodens 
resultat Summa
Innehavare 
av primär-
kapital-
instrument 1)
Summa 
eget  
kapital
INGÅENDE BALANS 149 5 -5 7 654 7 803 500 8 303
Nettoresultat 1 250 1 250 15 1 265
Övrigt totalresultat -1 -1 -1
Totalresultat -1 1 250 1 249 15 1 263
Räntekostnad primärkapitalinstrument -15 -15
Förtida inlösen av primärkapitalinstrument -500 -500
Poster redovisade direkt i eget kapital -515 -515
UTGÅENDE BALANS 149 5 -6 8 904 9 052 - 9 052
2023
INGÅENDE BALANS 149 5 -2 6 418 6 570 500 7 070
Nettoresultat 1 236 1 236 58 1 294
Övrigt totalresultat -3 -3 -3
Totalresultat -3 1 236 1 233 58 1 291
Räntekostnad primärkapitalinstrument -58 -58
Poster redovisade direkt i eget kapital -58 -58
UTGÅENDE BALANS 149 5 -5 7 654 7 803 500 8 303
1) Emitterade primärkapitalinstrument bedöms uppfylla villkoren för ett egetkapitalinstrument då instrumentet enligt villkoren inte har någon fastställd tidpunkt för förfall 
samt att emittenten av instrumentet har full diskretion beträffande räntebetalningarna.
2) Övrigt tillskjutet kapital består i allt väsentligt av betalda överkurser.
Förändring i eget kapital koncernen  
53 
Norion Bank Group / Årsredovisning 2024

===== SIDA 54 =====

Koncernen
MSEK  2024  2023
Rörelseresultat 1 609 1 636
Justeringar för poster som inte ingår i kassaflödet i den löpande verksamheten 1) 1 158 1 372
Betalda inkomstskatter -378 -272
Kassaflöde från den löpande verksamheten efter justeringsposter och betalda skatter 2 389 2 736
Ökning(-)/minskning(+) av utlåning till allmänheten -5 251 -5 285
Ökning(-)/minskning(+) av innehav av värdepapper - -157
Ökning(+)/minskning(-) av inlåning och upplåning från allmänheten 9 678 5 912
Förändring i övriga fordringar -7 248 -1 019
Förändring i övriga skulder 331 175
Kassaflöde från den löpande verksamheten -101 2 362
Förvärv av immateriella anläggningstillgångar -76 -57
Förvärv av materiella anläggningstillgångar -1 -1
Förvärv av finansiella tillgångar -62 -
Kassaflöde från investeringsverksamheten -139 -58
Amortering av skuld -30 -33
Primärkapitalinstrument -515 -58
Återbetalning av räntebärande värdepapper -1 117 -2 297
Emission av räntebärande värdepapper 2 785 247
Kassaflöde från finansieringsverksamheten 1 123 -2 141
ÅRETS KASSAFLÖDE 883 163
Likvida medel vid årets början 3 203 3 050
Årets kassaflöde 883 163
Valutakursdifferenser i likvida medel 78 -10
LIKVIDA MEDEL VID ÅRETS SLUT 4 164 3 203
Betalda och erhållna räntor som ingår i kassaflödet från den löpande verksamheten
Betalda räntor 2 598 1 134
Erhållna räntor 5 240 4 581
1) Justeringar för poster som inte ingår i kassaflödet
Kreditreserveringar 1 014 1 078
Orealiserade värdeförändringar -23 70
Av- och nedskrivningar 71 67
Övrigt 96 157
SUMMA POSTER SOM INTE INGÅR I KASSAFLÖDET 1 158 1 372
Kassaflödesanalys
ka ssa Fl ödesanalys koncernen
54 
Norion Bank Group / Årsredovisning 2024

===== SIDA 55 =====

Kommentar
Kassaflödesanalysen visar in- och utbetalningar under året samt 
likvida medel vid årets början och slut. Kassaflödes analy sen redo-
visas enligt indirekt metod och delas in i  u tbetalningar från den 
löpande verksamheten, investerings v erksamheten samt 
finansieringsverksamheten.
Koncernen
MSEK  2024  2023
Emitterade räntebärande värdepapper och efterställda skulder 2 917 1 248
INGÅENDE BALANS 1 248 3 337
Periodiserad anskaffningskostnad och valutaeffekter 1 -39
Emitterade räntebärande värdepapper 2 785 247
Återbetalning av räntebärande värdepapper -1 117 -2 297
UTGÅENDE BALANS 2 917 1 248
Kassaflödesanalys, forts.
Löpande verksamhet
I kassaflödet ingår ränteinbetalningar med 5 240 MSEK (4 581) 
samt ränteutbetalningar med 2 598 MSEK (1 134).  K apitaliserade 
räntor är inkluderade.
ka ssa Fl ödesanalys koncernen  
55 
Norion Bank Group / Årsredovisning 2024

===== SIDA 56 =====

Resultaträkning
Moderbolaget
MSEK Not 2024 2023
Ränteintäkter 1) 5 236 4 609
Räntekostnader 2) -1 923 -1 318
Räntenetto 6 3 313 3 291
Provisionsintäkter 377 339
Provisionskostnader -53 -44
Provisionsnetto 7 324 295
Nettoresultat finansiella transaktioner 8 30 24
Övriga rörelseintäkter 9 31 38
Summa rörelseintäkter 3 697 3 648
Personalkostnader 10 -435 -357
Övriga rörelsekostnader 11 -568 -509
Av- och nedskrivningar av materiella och immateriella anläggningstillgångar 3) 12 -71 -67
Summa rörelsekostnader -1 074 -934
Resultat före kreditförluster 2 623 2 714
Förväntade kreditförluster, netto 13 -1 014 -1 078
Rörelseresultat 1 609 1 636
Bokslutsdispositioner 14 -331 -288
Skatt 15 -278 -285
NETTORESULTAT 1 000 1 063
1) Ut görs i huvudsak av ränteintäkter som är beräknade enligt effektivräntemetoden.
2) R äntekostnader för emitterade primärkapitalinstrument redovisas över eget kapital. 
3) IFR S 16 Leasing började tillämpas från och med kvartal 3, 2022. Koncernens leasingavtal har övertagits i och med fusionen med det tidigare moderbolaget Collector 
AB och består till största delen av kontorslokaler och till en mindre del av fordon. Samtliga nyttjanderättstillgångar redovisas inom posten Materiella anläggningstill -
gångar och leasingskulder inom posten Övriga skulder i balansräkningen.
resultaträkning  moderbolaget
56 no rion ba nk gr oup / år sredovisning 2024

===== SIDA 57 =====

Rapport över totalresultat
Moderbolaget
MSEK  2024  2023
NETTORESULTAT 1 000 1 063
Poster som har eller kan komma att omklassificeras till resultaträkningen
Omräkning av utländsk verksamhet -1 -3
Summa övriga totalresultat -1 -3
TOTALRESULTAT 999 1 060
rapport  över  totalresultat  moderbolaget
57 no rion ba nk gr oup / år sredovisning 2024

===== SIDA 58 =====

Balansräkning 
Moderbolaget
MSEK Not 31 dec 2024 31 dec 2023
Belåningsbara statsskuldförbindelser m.m. 17 5 276 346
Utlåning till kreditinstitut 18 4 164 3 203
Utlåning till allmänheten 19,20 50 286 45 470
Obligationer och andra räntebärande värdepapper 17 6 210 3 958
Aktier och andelar 21 764 664
Aktier och andelar i koncernföretag 22 0 0
Immateriella anläggningstillgångar 23 141 104
Materiella anläggningstillgångar 24 75 109
Derivat 25 12 47
Övriga tillgångar 26 160 42
Förutbetalda kostnader och upplupna intäkter 27 121 112
SUMMA TILLGÅNGAR 67 206 54 056
In- och upplåning från allmänheten 28 53 017 42 663
Emitterade värdepapper 29 2 319 1 248
Uppskjuten skatteskuld 30 - -
Övriga skulder 31 393 524
Upplupna kostnader och förutbetalda intäkter 32 1 487 1 042
Efterställda skulder 29 598 -
Skulder 57 814 45 478
Obeskattade reserver 33 1 651 1 320
Aktiekapital 149 149
Reservfond 2 3
Fond för utvecklingsutgifter 131 102
Primärkapitalinstrument - 500
Balanserade vinstmedel 6 459 5 440
Nettoresultat 1 000 1 063
Eget kapital 34 7 741 7 257
SUMMA SKULDER OCH EGET KAPITAL 67 206 54 056
balansräkning  moderbolaget
58 no rion ba nk gr oup / år sredovisning 2024

===== SIDA 59 =====

Förändring i eget kapital
Moderbolaget
MSEK Bundet eget kapital Fritt eget kapital
2024 Aktiekapital Reservfond
Fond för 
utvecklings -
utgifter
Balanserad
vinst inkl.
årets
resultat
Innehavare 
av primär-
 kapitalin -
strument 1)
Summa 
eget kapital
INGÅENDE BALANS 149 3 102 6 503 500 7 257
Omföringar 29 -29 -
Förtida inlösen av
primärkapitalinstrument -500 -500
Räntekostnad primärkapitalinstrument -15 -15
Nettoresultat 1 000 1 000
Övrigt totalresultat -1 -1
UTGÅENDE BALANS 149 2 131 7 459 - 7 741
2023
INGÅENDE BALANS 149 6 79 5 521 500 6 256
Omföringar 23 -23 -
Räntekostnad primärkapitalinstrument -58 -58
Nettoresultat 1 063 1 063
Övrigt totalresultat -3 -3
UTGÅENDE BALANS 149 3 102 6 503 500 7 257
1) Emitterade primärkapitalinstrument bedöms uppfylla villkoren för ett egetkapitalinstrument då instrumentet enligt villkoren inte har någon fastställd tidpunkt 
för förfall samt att emittenten av instrumentet har full diskretion beträffande räntebetalningarna.
För ändring  i eget  kapital  moderbolaget
59 no rion ba nk gr oup / år sredovisning 2024

===== SIDA 60 =====

Moderbolaget
MSEK  2024  2023
Rörelseresultat 1 609 1 636
Justeringar för poster som inte ingår i kassaflödet i den löpande verksamheten 1) 1 158 1 372
Betalda inkomstskatter -378 -272
Kassaflöde från den löpande verksamheten efter justeringsposter och betalda skatter 2 389 2 736
Ökning(-)/minskning(+) av utlåning till allmänheten -5 251 -5 285
Ökning(-)/minskning(+) av innehav av värdepapper - -157
Ökning(+)/minskning(-) av inlåning och upplåning från allmänheten 9 678 5 912
Förändring i övriga fordringar -7 248 -1 019
Förändring i övriga skulder 331 175
Kassaflöde från den löpande verksamheten -101 2 362
Förvärv av materiella anläggningstillgångar -1 -1
Förvärv av immateriella anläggningstillgångar -76 -57
Förvärv av finansiella tillgångar -62 -
Kassaflöde från investeringsverksamheten -139 -58
Amortering av skuld -30 -33
Primärkapitalinstrument -515 -58
Återbetalning av räntebärande värdepapper -1 117 -2 297
Emission av räntebärande värdepapper 2 785 247
Utbetalt/erhållet koncernbidrag 0 0
Kassaflöde från finansieringsverksamheten 1 123 -2 141
ÅRETS KASSAFLÖDE 883 163
Likvida medel vid årets början 3 203 3 050
Årets kassaflöde 883 163
Valutakursdifferenser i likvida medel 78 -10
LIKVIDA MEDEL VID ÅRETS SLUT 4 164 3 203
Betalda och erhållna räntor som ingår i kassaflödet från den löpande verksamheten
Betalda räntor 2 598 1 134
Erhållna räntor 5 240 4 581
1) Justeringar för poster som inte ingår i kassaflödet
Kreditreserveringar 1 014 1 078
Orealiserade värdeförändringar -23 70
Av- och nedskrivningar 71 67
Övrigt 96 157
SUMMA POSTER SOM INTE INGÅR I KASSAFLÖDET 1 158 1 372
Kassaflödesanalys
ka ssa Fl ödesanalys koncernen
60 
Norion Bank Group / Årsredovisning 2024

===== SIDA 61 =====

Noter till de finansiella rapporterna
Notera att angivna belopp i noter är i miljoner kronor (MSEK) och bokfört värde om inget
annat anges. Siffror inom parentes avser föregående år, avrundningsdifferenser kan förekomma.
1. Företagsinformation
Norion Bankkoncernen tillhandahåller finansieringslösningar fö r 
fö retag och privatpersoner. 
Norion Bank AB (publ) är moderbolag i koncernen. Moderbola-
get är ett svenskt aktiebolag med säte i Göteborg, Sverige. Mo-
derbolaget är noterat på NASDAQ Stockholms lista för medelsto-
ra företag. 
Obligatoriska uppgifter
Firmanamn Norion Bank AB (publ)
Säte Göteborg
Organisationsnummer 556597-0513
LEI kod 529900agWak utynetm 6 2
Företagsform Aktiebolag (publ)
Hemvist Konungariket Sverige
Adress till företagets huvudkontor Lilla Bommens Torg 11, 411 09 GÖTEBORG
Huvudsakligt verksamhetsställe Sverige
Verksamhetens karaktär och huvudsakliga aktiviteter Bank och försäkring
Namn på moderföretaget i koncernen Norion Bank AB (publ)
Webbsida www.norionbank.se
VALUTAKURSER ANVÄNDA FÖR OMRÄKNING AV VÄSENTLIGA VALUTOR I KONCERNBOKSLUTET
Resultaträkning Balansräkning
 2024 2023 Förändring, %  2024 2023 Förändring, %
EUR 11,4498 11,4842 -0,3% 11,459 11,0960 3,3%
NOK 0,9830 1,0019 -1,9% 0,9715 0,9871 -1,6%
Koncernredovisningen för det räkenskapsår som slutar 31   
december 2024 har godkänts för publicering av styrelsen 2 april 
och kommer att föreläggas årsstämman 2025 för fastställande. 
not er  
61 
Norion Bank Group / Årsredovisning 2024

===== SIDA 62 =====

2. Redovisningsprinciper
Väsentliga redovisningsprinciper i koncernen
1. LAG- OCH FÖRESKRIFTSENLIGHET
1.1 Grund för rapporternas upprättande
Koncernredovisningen är upprättad i enlighet med enlighet med  
International Financial Reporting Standards (IFRS Redovisnings-
standarder) och tolkningar av dessa standarder som antagits av 
EU. Därutöver tillämpas de tillägg som följer av lagen 1995:1559 
om årsredovisning i kreditinstitut och värdepappersbolag (ÅRKL) 
och av Finansinspektionens föreskrifter och allmänna råd FFFS 
2008:25 om årsredovisning i kreditinstitut och värdepappersbo-
lag. I koncernredovisningen tillämpas även RFR 1 Kompletterande 
redovisningsregler för koncerner samt uttalanden från Rådet för 
finansiell rapportering. 
1.2 Avgivande och fastställelse av årsredovisningen
Års- och koncernredovisningen godkändes för utfärdande av sty-
relsen och verkställande direktören den 2 april och blir före mål f ör 
fastställelse på årsstämman den 6 maj 2025.
1.3 Utformning av finansiella rapporter (IAS 1)
Finansiella rapporter är ett strukturerat återgivande av ett före t ags 
finansiella ställning och finansiella resultat. Syftet är att ge infor-
mation om företagets ställning, finansiella resultat och kassaflö-
den, som är användbar vid ekonomiska ställningstaganden. Av de 
finansiella rapporterna framgår även resultaten av företagsled-
ningens förvaltning av de resurser som anförtrotts dem. Fullstän-
diga finansiella rapporter utgörs av balansräkning, resultaträkning, 
rapport över totalresultat, rapport över förändringar i eget kapital, 
rapport över kassaflöden samt noter. 
1.4 Nya standarder, ändringar och tolkningar som 
tillämpas
Ingen av de nya standarderna, ändringar eller tolkningar som har 
trätt i kraft på räkenskapsår som inleddes 1 januari 2024 har haft 
en väsentlig påverkan på koncernens eller moderbolagets finan-
siella ställning, resultat, kassaflöde eller upplysningar. 
1.4.1 Presentation och upplysningar i finansiella 
rapporter(IFRS 18)
International Accounting Standards Board (IASB) har offentliggjort 
IFRS 18 – Presentation och upplysningar i finansiella rapporter. 
Standarden, som publicerades i april 2024, träder i kraft den 1 ja-
nuari 2027 men har ännu inte godkänts av EU. IFRS 18 ersätter IAS 
1 Utformning av finansiella rapporter och inför framför allt nya krav 
på resultaträkningens struktur samt upplysningar om specifika re-
sultatmått. För närvarande pågår en utvärdering av dess påverkan 
på koncernens finansiella rapporter.
2. KONCERNREDOVISNING (IFRS 3, IFRS 10)
2.1 Dotterföretag
I koncernredovisningen har samtliga bolag där moderbolaget di-
rekt eller indirekt har ett bestämmandeinflytande (dotter f öretag) 
konsoliderats fullständigt.
3. EGETKAPITALINSTRUMENT (IAS 32)
Finansiella intrument redovisas som egetkapitalinstrument där 
koncernen inte har någon avtalsenlig förpliktelse att erlägga be-
talning. Utbetalning till innehavare av dessa instrument redovisas 
via eget kapital. I balansräkningen redovisas därför emitterade 
aktier och primärkapitalinstrument som eget kapitalinstrument. 
4. SEGMENTSRAPPORTERING (IFRS 8)
I segmentrapporteringen presenteras intäkter och kostnader res-
pektive tillgångar och skulder utifrån företagsledningens perspek-
tiv och avser de delar av koncernen som definierats som rörelse-
segment. Rörelsesegmenten identifieras utifrån den interna 
rapporteringen till företagets högste verkställande beslutsfattare. 
Koncernen har identifierat koncernens VD som dess högste verk-
ställande beslutsfattare och den interna rapporteringen som an-
vänds av VD för att följa upp verksamheten och fatta beslut om 
resursfördelning ligger till grund för den information som presen-
teras. Redovisningsprinciperna för segmentsinformationen över-
ensstämmer med IFRS. Se not 5 Rörelsesegment, för ytterligare 
 beskrivning av indelningen och presentation av 
rörelse segmenten.
5. OMRÄKNING AV UTLÄNDSK VALUTA (IAS 21)
5.1 Funktionell valuta och rapportvaluta
Koncernredovisningen presenteras i svenska kronor (SEK), vilket 
är koncernens rapporteringsvaluta och även redovisningsvaluta 
för moderbolaget. Den funktionella valutan för koncernens verk-
samheter utomlands avviker som regel från koncernens rappor-
teringsvaluta. Som funktionell valuta betraktas den valuta som an-
vänds i den ekonomiska miljö där verksamheten primärt bedrivs.
5.2 Transaktioner och balansposter 
Transaktioner i annan valuta än den funktionella valutan, utländsk 
valuta, omräknas initialt till den funktionella valutan till transak-
tionsdagens kurs. Monetära poster i utländsk valuta samt icke-
monetära poster i utländsk valuta som värderas till verkligt värde 
omvärderas per balansdagen till då gällande stängningskurs. Vin-
ster och förluster till följd av valutaomräkning av monetära poster 
som värderas till verkligt värde redo visas i r esultaträkningen som 
valutakurseffekter under posten Nettoresultat finansiella transak-
tioner. Koncernen använder sig inte av säkringsredovisning.
5.3 Omräkning av utländska verksamheter till 
 koncernens rapporteringsvaluta
Resultat och finansiell ställning för alla koncernföretag som har en 
annan funktionell valuta än rapportvalutan omräknas till koncer-
nens rapportvaluta enligt följande: 
i) tillgångar och sk ulder för var och en av balansräkningarna om-
räknas till balansdagens kurs,
ii) int äkter och kostnader för var och en av resultaträkning  arna 
omräknas till genomsnittlig valutakurs,
iii) alla v alutakursdifferenser som uppstår redovisas i övrigt total -
resultat och ackumulerade som en separat del av eget kapital,
iv) goodwill och just eringar av verkligt värde som uppkommer vid 
förvärv av en utlandsverksamhet behandlas som tillgångar 
och skulder hos denna verksamhet och omräknas till balans-
dagens kurs.
6. FINANSIELLA tillgångar och skulder  
(IAS 32, IFRS9)
6.1 Allmänt
Finansiella instrument utgör huvuddelen av koncernens balans-
räkningsposter. Ett finansiellt instrument är varje form av avtal 
som ger upphov till en finansiell tillgång hos en part och en finan-
siell skuld eller eget kapitalinstrument hos en motpart. Kontanter 
eller avtal om att erhålla kontanter utgör exempel på finansiella 
tillgångar medan fullgörande av ett åtagande att erlägga kontan-
ter eller en annan finansiell tillgång utgör exempel på en finansiell 
skuld. 
not er
62 
Norion Bank Group / Årsredovisning 2024

===== SIDA 63 =====

Ett derivat är ett finansiellt instrument som kännetecknas av 
att dess värde ändras till följd av förändringen av en underliggan-
de variabel såsom en valutakurs, ränta eller aktiekurs samtidigt 
som ingen eller liten inledande nettoinvestering ford r as. Avtalet 
regleras istället vid en framtida tidpunkt. Finan siella instrum ent 
rubriceras i balansräkningen på relevanta rader beroende på typ 
av finansiella instrument och vem som utgör motpart. Har det fi-
nansiella instrumentet  ingen specifik m otpart eller då det är note-
rat på en marknad rubriceras dessa finansiella instrument i ba-
lansräkningen som värdepapper. Finansiella skulder där 
fordringsägare är lägre prioriterade än övriga rubriceras i balans-
räkningen som efterställda skulder.
6.2 Redovisning i och borttagande från balansräkningen
En finansiell tillgång eller finansiell skuld tas upp i balansräkningen 
när företaget blir part enligt instrumentets avtalsmässiga villkor. 
En fordran tas upp när bolaget presterat och en avtalsenlig skyl-
dighet föreligger för motparten att betala, även om faktura ännu 
inte har skickats. Lånefordringar, inlåning och emitterade värde-
papper samt efterställda skulder redo visas i balansr äkningen på 
likviddagen. Ett avistaköp eller en avistaförsäljning av finansiella 
tillgångar redovisas och tas bort från rapporten över finansiell 
ställning på affärsdagen. En finansiell tillgång tas bort från balans-
räkningen när de avtalsenliga rättigheterna till kassaflödena från 
den finansiella tillgången upphör eller vid en överföring av den fi-
nansiella tillgången och företaget i samband med detta överför i 
allt väsentligt samtliga risker och fördelar som är förknippade 
med ägande av den finansiella tillgången. En finansiell skuld tas 
bort från balansräkningen när förpliktelsen i avtalet fullgörs, upp-
hör, annulleras eller på annat sätt utsläcks. Det samma gäller f ör 
del av en finansiell skuld. Ett byte mellan bolaget och en befintlig 
långivare, eller mellan bolaget och en befintlig låntagare av skuld-
instrument med villkor som i allt väsentligt är olika, redovisas som 
en utsläckning av den gamla finansiella skulden respektive till-
gången och redovisning av ett nytt finansiellt instrument. En fi-
nansiell tillgång och en finansiell skuld kvittas och redovisas med 
ett nettobelopp i balansräkningen endast när det föreligger en le-
gal rätt att kvitta beloppen samt att det föreligger avsikt att regle-
ra  po sterna med ett nettobelopp eller att samtidigt realisera 
 tillgången och reglera skulden.
6.3 Klassificering och värdering
Klassificering och värdering av finansiella tillgångar baseras på en 
bedömning av både koncernens affärsmodell för förvaltningen av 
finansiella tillgångar, samt om instrumentens avtalsenliga kassa-
flöden enbart innehåller betalningar av kapital belopp och r änta. 
Finansiella skulder redovisas som huvudregel till upplupet an-
skaffningsvärde. Undantaget är finan siella sk ulder som obligato-
riskt ska värderas till verkligt värde via resultaträkningen.
Finansiella tillgångar klassificeras, i enlighet med IFRS 9, in i någon 
av följande värderingskategorier: 
1. upplupet anskaffningsvärde 
2. verkligt värde via övrigt totalresultat 
3. verkligt värde via resultaträkningen 
Finansiella skulder klassificeras, i enlighet med IFRS 9, in i någon 
av följande värderingskategorier: 
1. upplupet anskaffningsvärde
2. verkligt värde via resultaträkningen
Vid första redovisningstillfället redovisas alla finansiella tillgångar 
och skulder till verkligt värde. För tillgångar och skulder som vär-
deras till verkligt värde via resultaträkningen förs 
transaktionskostnader direkt till resultaträkningen vid anskaff-
ningstillfället. För övriga finansiella instrument räknas trans-
aktionskostnader in i anskaffningsvärdet.
6.3.1 Bedömning av affärsmodell
Affärsmodellen för förvaltningen av finansiella tillgångar utgör 
grunden för uppdelningen i värderingskategorier. Affärs m odellen 
fastställs på en nivå som avspeglar hur grupper av finansiella till-
gångar tillsammans hanteras för att uppnå ett visst syfte. För No-
rion Bank fastställs affärsmodellen på portföljnivå då detta bäst 
avspeglar hur verksamheten styrs och hur information rapporte-
ras till och utvärderas av ledningen. Affärs m odellen för en portfölj 
omfattar angivna riktlinjer och mål med en portfölj och hur dessa 
genomförs i verksamheten, de risker som påverkar portföljens re-
sultat och hur dessa risker hanteras samt frekvens, volym, orsak 
och tidpunkt för försäljningar.
6.3.2 Finansiella tillgångar redovisade till upplupet 
anskaffningsvärde
Av koncernens finansiella tillgångar är följande värderade till upp-
lupet anskaffningsvärde på grund av att tillgångarna innehas 
inom ramen för en affärsmodell vars mål är att inneha finan siella 
tillgångar i syfte att inkassera avtalsenliga kassaflöden samt att 
de avtalade villkoren för de tillgångarna ger vid bestämda tid-
punkter upphov till kassaflöden som bara är betalningar av kapi-
talbelopp och ränta på det utestående kapitalbeloppet:
• Utlåning till kreditinstitut
• Utlåning till allmänheten
6.3.3 Finansiella tillgångar värderade till verkligt värde över 
resultatet
Koncernens innehav av aktier, derivat, obligationer och andra rän-
tebärande värdepapper redovisas till verkligt värde över resultat-
räkningen då dessa anses innehas för handels än damål då de in-
går i en portfölj med identifierade finansiella instrument som 
förvaltas tillsammans och för vilka det finns ett bevisat nyligen 
faktiskt mönster av kortfristiga realiseringar.
6.3.4 Kvittning av finansiella instrument
Finansiella tillgångar och skulder kvittas och redovisas med ett 
nettobelopp i balansräkningen, endast när det finns en  legal r ätt 
att kvitta de redovisade beloppen och en avsikt att reglera dem 
med ett nettobelopp eller att samtidigt realisera tillgången och 
reglera skulden.
6.4 Nedskrivningar av finansiella tillgångar
För finansiella tillgångar klassificerade till upplupet anskaffnings-
värde eller verkligt värde via övrigt totalresultat beräknas ett ned-
skrivningsbehov. Vid varje rapporttillfälle bedöms om det finns 
objektiva belägg att en finansiell tillgång eller grupp av tillgångar 
förlorat i värde. Kreditförlustreservens storlek ska i enlighet med 
IFRS 9 uppgå till det belopp som förväntas leda till kreditförluster i 
framtiden och baseras på den risk för kreditförlust som varje 
motpart representerar. Metoden för att bedöma reservens storlek 
innehåller tre steg för förlustreservering.
• Steg 1, omfattar finansiella instrument där ingen väsentlig ök-
ning av kreditrisken inträffat sedan första redovisningstillfället 
och de motparter som omfattas av koncernens  polic y för låg 
kreditrisk vid rapporteringstillfället, en riskbedömning som 
motsvarar investeringsgrad.
• Steg 2, omfattar finansiella instrument där en väsentlig  ökning 
av kreditrisk inträffat sedan första redovisnings tillf ället men där 
det vid rapporteringstillfället saknas  objek tiva belägg för att 
fordran är osäker.
2. Redovisningsprinciper, forts.
not er  
63 
Norion Bank Group / Årsredovisning 2024

===== SIDA 64 =====

• Steg 3, omfattar finansiella instrument som är kreditförsämra-
de och för vilka objektiva belägg har identifierats för att for-
dran är osäker.
Vid bedömning om det skett en väsentlig ökning av kreditrisken 
analyseras dels om motparten är försenad med betalning, mer än 
30 dagar, eller om det finns andra indikatorer på att risken är för-
höjd. För att kategorisera om motparten är i fallissemang analyse-
ras om motparten är kraftigt försenad med betalning, över 90 da-
gar, eller om det finns andra indikationer som medför en 
bedömning att återbetalning är  min dre sannolik. Reserveringarna 
som görs för poster i steg 1 motsvarar de förväntade kreditförlus-
terna som förväntas inom en tolvmånadersperiod. I steg 2 och 3 
reserveras ett belopp som motsvarar de förväntade kreditförlus-
terna över hela livslängden. Vid beräkning av förlusterna i steg 1 
och 2 skattas tre huvudsakliga parametrar; sannolikhet av fallisse-
mang, förväntad förlust givet fallissemang samt förväntad expo-
nering vid fallissemang. Parametrarna skattas utifrån histo risk a 
mönster bland bankens kunder och indikerar hur stora kassaflö-
den som banken förväntar sig inte kommer att realiseras. 
Vid beräkning av förväntad förlust i steg 3 har motparten 
 redan fallerat och skattning sker av vilken återvinning som banken 
förväntar sig kunna göra. Resultatet av denna beräkning kommer 
sedan att nuvärdesberäknas för att  k omma fram till den förvänta-
de kreditförlusten, nuvärdes ber äkningen sker baserad på respek-
tive tillgångs effektiv r änta. Fallissemang definieras som risken att 
en motpart inte kan fullfölja sina åtaganden mot banken under lå-
neavtalet. Beräkning av förväntad kredit f örlust sker genom av 
banken utvecklade modeller där en datadriven modell används 
för privatlån, payments, kort och factoring medan en expertmo-
dell används för företag- och fastighetskrediter. De sistnämnda är 
som regel säker st ällda vilket sänker faktorn förlust givet fallisse-
mang och därmed har lägre förväntade kreditförluster i jämförelse 
med privatlån, payments och kort som saknar underliggande 
säker h et. Finansiella tillgångar som kan konstateras sakna förvän -
tat kassaflöde skrivs bort. 
Koncernen har i vissa fall factoringfordringar med avtalad reg-
ressrätt. Det innebär att om motparten inte kan betala kan fordran 
återvinnas i sin helhet från factoringkunden och därmed minskar 
risken för kreditförluster. För reservering av osäkra fordringar inom 
segmentet Privat analyseras modelleringsresultat av ledningen för 
att säkerställa att uppskatt ningen a v förväntade kreditförluster är 
rimliga vilket kan leda till att modellresultat uppdateras. Framåt-
blickande information så som makroekonomiska scenarion beak-
tas också. 
Förväntade kreditförluster för lånelöften och finansiella 
 garantier beaktas även i nedskrivningsprövning. Norion Bank 
innehar även förvärvade förfallna fordringar vilka redovisas till 
upplupet anskaffningsvärde med tillämpning av effektivränteme-
toden. Det redovisade värdet för de förvärvade förfallna fordring-
arna motsvaras av nuvärdet av alla förväntade framtida kassaflö-
den diskonterade med den initiala effektivräntan som fastställs 
vid förvärvet. Eventuella positiva eller negativa effekter av omvär-
deringar redovisas i resultaträkningen under rubriken Kreditförlus-
ter, netto.
6.5 Övertagen egendom
Övertagen egendom är egendom som tagits över för skyddande 
av fordran. Övertagen egendom kan bestå av exempelvis finan-
siella tillgångar, fastigheter eller andra materiella tillgångar. 
Övertagen egendom värderas vid det första 
2. Redovisningsprinciper, forts.
redovisningstillfället till verkligt värde. Det verkliga värdet vid det 
första redo visningstillf ället blir tillgångens anskaffningsvärde. Den 
efterföljande värderingen sker enligt den princip som gäller för 
respektive tillgångsslag, med undantag för nedskrivning av över-
tagna materiella tillgångar som redovisas som vinster och förlus-
ter från avyttring av materiella och immateriella tillgångar i stället 
för som av- och nedskrivningar av materiella och immateriella 
tillgångar. 
Övertagna tillgångar redovisas under samma tillgångspost 
som egendom av motsvarande slag som förvärvats på annat sätt. 
Intäkter och kostnader som avser övertagen egendom ska på 
motsvarande sätt fördelas som andra intäkter och kostnader i re-
sultaträkningen. För fastigheter som övertagits för att skydda en 
fordran redovisas hyresintäkter under  ö vriga rörelseintäkter och 
driftskostnader under övriga rörelsekostnader.
7. LIKVIDA MEDEL (IAS 7)
Likvida medel består av kassa och banktillgodohavanden vilket 
motsvarar balansposten Utlåning till kreditinstitut. Med tillgodoha-
vande avses medel som är tillgängliga när som helst. Det innebär 
att samtliga likvida medel är användbara omgående. 
8. MATERIELLA ANLÄGGNINGSTILLGÅNGAR  
(IAS 2, IAS 16)
Alla materiella anläggningstillgångar redovisas till anskaffnings-
värde med avdrag för avskrivningar (och eventuella nedskrivning-
ar). I anskaffningsvärdet ingår utgifter som direkt kan hänföras till 
förvärvet av tillgången. Avskrivningar på  an dra tillgångar görs lin-
järt för att fördela deras anskaffningsvärde eller omvärderat be-
lopp ner till det beräknade restvärdet över den beräknade nytt-
jandeperioden. Avskrivning för inventarier och installation sker 
över beräknad nyttjande period om 5 år fr ån och med anskaff-
ningstidpunkten. Tillgångarnas restvärden och nyttjandeperiod 
prövas varje balans dag och just eras vid behov. En tillgångs redo-
visade värde skrivs omgående ner till dess återvinningsvärde om 
tillgångens redovisade värde överstiger dess bedömda åter-
vinningsvärde. Vinster och förluster vid avyttring fastställs  gen om 
en jämförelse mellan försäljningsintäkten och det redo visa de vär-
det och redovisas bland övriga intäkter i resultaträkningen.
9. LEASING (IFRS 16)
9.1 Leasetagare, enligt IFRS 16 Leasingavtal från  och 
med 1 januari 2019
För leasetagare kräver standarden IFRS 16 att leasetagare redo-
visar nyttjanderätter och leasingskulder för de allra flesta leasing-
avtalen i balansräkningen. 
Vid ingången av ett leasingavtal redovisas en leasingskuld och 
en nyttjanderätt. Leasingskulden värderas initialt till nuvärdet av 
de obetalda leasingavgifterna vid inledningsdatumet. Leasingav-
gifterna diskonteras med den marginella låneräntan. Vid efterföl-
jande värdering av leasingskulden ökar det redovisade värdet 
med ränta och minskar med utbetalda leasingavgifter. Därutöver 
ökar eller minskar leasingskulden vid omprövningar eller ändring-
ar av leasingavtalet. Vid efterföljande värdering av nyttjanderätten 
värderas denna till anskaff nings v ärde minus ackumulerade av-
skrivningar och eventuella ackumulerade nedskrivningar samt 
med beaktande av eventuella omvärderingar av leasingskulden. 
Norion Bank tillämpar de undantag som standarden medger 
avseende korttidsleasingavtal och leasingavtal för vilka den un-
derliggande tillgången är av lågt värde. Dessa avtal redo visas is-
tället som övriga kostnader.
not er
64 
Norion Bank Group / Årsredovisning 2024

===== SIDA 65 =====

10. IMMATERIELLA ANLÄGGNINGSTILLGÅNGAR    
(IAS 38) 
10.1 Övriga immateriella tillgångar
Förvärvade programvarulicenser aktiveras på basis av de utgifter 
som uppstått då den aktuella programvaran förvärvats och satts i 
drift. Dessa aktiverade utgifter skrivs av under den bedömda 
nyttjandeperioden, 5 år. Kostnader som är direkt förknippade 
med utveckling av identifierbara och unika program v aruprodukter 
som kontrolleras av koncernen och som har sannolika ekonomis-
ka fördelar under mer än ett år och som överstiger utgifterna, re-
dovisas som immateriella tillgångar. I kostnaderna ingår de kost-
nader för anställda som uppkommit genom utvecklingen av 
programvaruprodukter och skälig andel av indirekta kostnader. 
Övriga utgifter kostnadsförs när de uppstår. Utvecklingskostna-
der för programvara som redovisas som tillgång skrivs av under 
sin bedömda nyttjandeperiod, 5 år.
11. NEDSKRIVNINGAR AV ICKE-FINANSIELLA 
TILLGÅNGAR (IAS 36)
Tillgångar som skrivs av bedöms med avseende på värdened-
gång närhelst händelser eller förändringar i förhållanden indikerar 
att det redovisade värdet kanske inte är återvinningsbart. En ned-
skrivning görs med det belopp varmed tillgångens redovisade 
värde överstiger dess återvinnings v ärde. Återvinningsvärdet är 
det högre av tillgångens verkliga värde minskat med försäljnings-
kostnader och dess nyttjandevärde. Vid bedömning av nedskriv-
ningsbehov grupperas tillgångar på de lägsta nivåer där det finns 
separata identifierbara kassaflöden (kassagenererande enheter). 
För tillgångar, andra än finansiella tillgångar och goodwill, som ti-
digare har skrivits ner, görs per varje balansdag en prövning av 
om återföring bör ske.
12. AVSÄTTNINGAR (IAS 37)
Avsättningar redovisas när koncernen har en legal eller  inf ormell 
förpliktelse till följd av tidigare händelser, det är sanno lik t att ett 
utflöde av resurser kommer att krävas för att reglera åtagandet 
och beloppet kan beräknats på ett  tillf örlitligt sätt. 
13. EGET KAPITAL
Eget kapital består förutom aktiekapital av de komponenter som 
beskrivs i det följande.
13.1 Primärkapitalinstrument
Primärkapitalinstrument är en efterställd skuld som uppfyller vissa 
villkor för att få räknas som primärkapital vid beräkning av kapital-
basens storlek. Redovisningsprincipen innebär att primärkapital-
instrument klassificeras som eget kapital och utbetalning till inne-
havare av dessa instrument, såsom ränta, redovisas via eget 
kapital.
13.2 Övrigt tillskjutet kapital
Övrigt tillskjutet kapital består i allt väsentligt av betalda överkur-
ser. Överkursen utgör skillnaden mellan teckningskurs och kvot-
värde på Norion Banks aktie vid nyemission. Avdrag görs för 
transaktionskostnader i samband nyemission.
13.3 Omräkningsreserv
Omräkningsreserven består av orealiserade valutakurseffekter 
som uppstår till följd av omräkning av utländska enheter till kon-
cernens rapporteringsvaluta. 
13.4 Balanserad vinst inklusive årets resultat
Balanserade vinstmedel består av intjänat resultat från innevaran-
de och tidigare räkenskapsår. Utdelning och återköp av egna ak-
tier redovisas som avdrag från balanserade vinst m edel. Det utdel-
ningsbelopp som föreslås delas ut redovisas som en skuld efter 
det att den har godkänts av årsstämman.
13.5 Redovisning av egna aktier
Återköpta egna aktier redovisas inte som tillgång utan kvittas mot 
posten Balanserade vinstmedel i eget kapital.
14. NÄRSTÅENDE (IAS 24)
Norion Bank definierar närstående som:
• aktieägare med väsentligt inflytande
• intresseföretag och joint ventures
• nyckelpersoner i ledande positioner
• övriga närstående
Samtliga transaktioner med närstående är gjorda enligt mark-
nadsmässiga vilkor.
15. KASSAFLÖDESANALYS (IAS 7)
Kassaflödesanalys för koncernen upprättas enligt indirekt metod. 
Det redovisade kassaflödet omfattar endast trans ak tioner som 
medför in- eller utbetalningar. Likvida medel hänför sig till posten 
Utlåning till kreditinstitut. Likvida medel i kassaflödesanalysen de-
finieras i enlighet med IAS 7 och överensstämmer inte med det 
som koncernen betraktar som likviditet.
16. INTÄKTER
Intäkter innefattar det verkliga värdet av vad som erhållits  eller 
kommer att erhållas för koncernens löpande verksamhet. Intäkter 
redovisas exklusive mervärdesskatt och efter  elimin ering av kon-
cernintern försäljning. Koncernen redovisar en intäkt när dess be-
lopp kan mätas på ett tillförlitligt sätt, det är sannolikt att framtida 
ekonomiska fördelar kommer att tillfalla företaget och särskilda 
kriterier har uppfyllts för var och en av koncernens verksamheter. 
Om några omständig h eter uppstår som kan förändra den ur-
sprungliga uppskattningen av intäkter eller kostnader omprövas 
uppskattning arna. De ssa omprövningar kan resultera i ökningar 
eller minskningar i uppskattade intäkter eller kostnader och på-
verkar intäkterna under den period då de omständigheter som 
föranledde ändringen kom till företagsledningens kännedom.
16.1 Räntenetto
Räntenettot är en central resultatpost för bankrörelsen och utgörs 
i huvuddrag av ränteintäkter från utlåning till allmän h eten och kre-
ditinstitut, förvärvade fordringsportföljer samt investeringar i belå-
ningsbara statsskuldsförbindelser och obligationer och andra vär-
depapper med avdrag för räntekostnader för koncernens 
finansiering via inlåning från allmänheten och emitterade 
skuldinstrument.
Ränteintäkter och räntekostnader beräknas och redovisas 
med tillämpning av effektivräntemetoden i resultaträkningen på 
finansiella tillgångar och finansiella skulder som värderas till upp-
lupet anskaffningsvärde. Effektivräntemetoden är en metod för 
beräkning av det upplupna anskaffningsvärdet för en finansiell till-
gång eller finansiell skuld och fördelning över tid av ränteintäkter 
och räntekostnader. Effektivräntan är den ränta som diskonterar 
de uppskattade framtida kassa flödena un der det finansiella 
2. Redovisningsprinciper, forts.
not er  
65 
Norion Bank Group / Årsredovisning 2024

===== SIDA 66 =====

2. Redovisningsprinciper, forts.
instrumentets förväntade löptid till det finansiella instrumentets 
redovisade nettovärde. Vid uppskattningen av framtida betalning-
ar beaktas samtliga betalningar som omfattas av avtalsvillkoren. 
Risken för fram tida kr editförluster beaktas dock ej. Beräkningen 
av effektivräntan innefattar de erhållna och erlagda avgifter som 
är en integrerad del av effektivräntan. Transaktionskostnader i 
samband med upptagande av och utgivande av lån redovisas 
därmed som en del av lånet. Med transaktionskostnader avses 
förmedlingsprovisioner. Transaktionskostnader och upplägg-
ningsavgifter periodiseras över lånets förväntade löptid. Även fak-
turerings- och aviseringsavgifter ingår under ränteintäkter enligt 
effektivräntemetoden.
Utöver ränteintäkter och räntekostnader ingår i räntenettot av-
gifter för statliga garantier, exempelvis insättningsgaranti och 
resolutionsavgiften.
16.2 Provisionsnetto
Intäkter och kostnader från olika typer av tjänster redovisas i re-
sultaträkningen under posterna provisionsintäkter och provisions-
kostnader. Intäkter från kontrakt med kunder består huvudsakli-
gen av ersättningar för utförda tjänsteuppdrag, vilka rapporteras 
som provisionsintäkter eller övriga rörelse int äkter. Tjänsteuppdra-
gen inkluderar exempelvis säljfinans, kort och betalningsförmed-
ling. Intäkterna redovisas vid den tidpunkt när prestationsåtagan-
det anses uppfyllt, vilket är när kontrollen av varan eller tjänsten är 
överförd till kunden. Intäkterna återspeglar vanligtvis den ersätt-
ning som förväntas som utbyte för dessa varor eller tjänster. Pro-
visionskostnader är transaktionsberoende och är direkt relaterade 
till transaktioner som redovisats som intäkter inom provisionsin-
täkter. Under provisionskostnader redovisas kostnader för mot-
tagna tjänster i den mån de inte är att betrakta som ränta.
16.3 Övriga rörelseintäkter
Under posten övriga intäkter redovisas andra administrativaintäk-
ter och realisationsresultat vid avyttring av ägarandelar i dotterfö-
retag och intresseföretag. Övriga intäkter avser därmed i allt vä-
sentligt inte intäkter från avtal med kunder.
16.4 Nettoresultat av finansiella transaktioner
Under posten Nettoresultat av finansiella transaktioner redovisas 
löpande de vinster och förluster som uppstår till följd av värdeför-
ändringar på och realisation av finansiella tillgångar och skulder 
värderade till verkligt värde via resultatet. 
16.5 Utdelningar
Utdelningar redovisas när rätten att erhålla betalningen är 
fastställd. 
17. ERSÄTTNINGAR TILL ANSTÄLLDA (IAS 19)
All form av ersättning till anställda som kompensation för utförda 
tjänster utgör ersättning till anställda.
17.1 Pensionsförpliktelser
Koncernens samtliga pensionsplaner är avgiftsbestämda. En av-
giftsbestämd pensionsplan är en pensionsplan enligt vilken kon-
cernen betalar fasta avgifter till en separat juridisk enhet. Koncer-
nen har inte några rättsliga eller informella förpliktelser att betala 
ytterligare avgifter om denna juridiska enhet inte har tillräckliga 
tillgångar för att betala alla ersättningar till anställda som hänger 
samman med de anställdas tjänst göring un der innevarande eller 
tidigare perioder. 
För avgiftsbestämda pensionsplaner betalar koncernen 
avgifter till offentligt eller privat administrerade pensionsförsäk-
ringsplaner på obligatorisk, avtalsenlig eller frivillig basis. Koncer-
nen har inga ytterligare betalningsförpliktelser när avgifterna väl 
är betalda. Avgifterna redovisas som personalkostnader när de 
förfaller till betalning. Förutbetalda avgifter redovisas som en till-
gång i den utsträckning som kontant återbetalning eller minsk-
ning av framtida betalningar kan komma koncernen tillgodo. För 
verkställande direktören finns en pensionslösning i form av kapi-
talförsäkring som pantsatts för pensionsåtaganden. 
Tillgången utgör ett finansiellt instrument som värderas till 
verkligt värde via resultaträkningen. Skulden, d.v.s. pensionsåta-
gandet, utgörs av samma värde som tillgången. I koncernredovis-
ningen nettoredovisas åtagandet.
18. UPPSKATTNINGAR OCH VÄSENTLIGA 
BEDÖMNINGAR
Uppskattningar och bedömningar utvärderas löpande och base-
ras på historisk erfarenhet och andra faktorer, inklusive förvänt-
ningar på framtida händelser som anses rimliga under rådande 
förhållanden. 
18.1 Viktiga uppskattningar och antaganden
Koncernen gör uppskattningar och antaganden om fram tiden. De 
uppskattningar för redovisningsändamål som blir följden av dessa 
kommer, definitionsmässigt, sällan att motsvara det verkliga re-
sultatet. De uppskattningar och antaganden som innebär en be-
tydande risk för väsentliga justeringar i redovisade värden för till-
gångar och skulder under näst k ommande räkenskapsår anges i 
huvuddrag nedan.
18.2 Värdering av förvärvade fordringsportföljer
Redovisningen av förvärvade förfallna fordringar bygger på en 
värderingsmodell som grundar sig på koncernens prognos över 
framtida kassaflöden från de förvärvade fordring arna. E ffektivrän-
tan för förvärvade förfallna fordringsportföljer baseras på den ini-
tiala kassaflödesprognosen definierad vid förvärvstidpunkten. 
Även om beräknade kassaflödes pr ognoser historiskt sett har varit 
rimligt korrekta kan fram tida a vvikelser inte uteslutas. Koncernen 
tillämpar interna regler och en formaliserad beslutsprocess vid 
justeringar av tidigare fastställda kassaflödesprognoser. 
Avvikelser i verkligt kassaflöde mot prognostiserat kassa flöde 
medför ett upp eller nedskrivningsbehov beroende på om kassa-
flödet överträffat eller understigit prognosen, detta ligger sedan 
till grund för det bokförda värdet. Varje portfölj består av ett större 
antal fordringar vilket sprider risken i portföljen och minskar vari-
ansen i kassaflödet. Riskspridningen på många avtal i en portfölj 
gör att kassaflödet består av många mindre betalningar som 
kommer via Kronofogden  eller dir ekt från gäldenären. 
18.3 Reservering för förväntade kreditförluster
Beräkningen av den förväntade kreditförlustreserven för fordring-
ar värderade till upplupet anskaffningsvärde är ett område som 
förutsätter användning av komplexa modeller och betydande an-
taganden om framtida ekonomiska förhållanden och kreditbete-
ende såsom sannolikheten för fallissemang bland kunder och de 
resulterande förlusterna.
Koncernen har utvecklat en metod för beräkning och skatt-
ning av förväntade kreditförluster. Denna typ av skattning kan gö-
ras med en rad olika modeller och valet av dessa modeller får en 
påverkan på den förlustreserv och förändringar i förlust r eserv 
som redovisas i denna årsredovisning. Modellerna kännetecknas 
av en hög nivå av antagande om framtiden bland annat baserat 
not er
66 
Norion Bank Group / Årsredovisning 2024

===== SIDA 67 =====

2. Redovisningsprinciper, forts.
på hur historiska mönster återupprepas men även om de makro-
antaganden som görs. 
Expertbaserad beräkning görs på modellutfall för avtal i Steg 1 
och Steg 2 för att införliva uppskattad effekt från faktorer som 
inte bedömts ha fångats av modellen och för manuellt bedömda i 
Steg 3. Expertbaserade beräkningar görs utifrån expertkunskap 
om enskilda krediter och, eller delportföljer, vilket innefattar att 
väsentliga bedömningar utförs. 
Koncernen har också gjort antaganden och bedömningar 
kring hur betydande ökning av kreditrisk och kreditförsämrade lån 
ska definieras. Detaljerad information om dessa uppskattningar 
ingår i not 19 och 20.
19. MODERBOLAGETS REDOVISNINGSPRINCIPER
Moderbolagets årsredovisning har upprättats enligt (1995:1559) 
Lagen om årsredovisning i kreditinstitut och värdepappersbolag 
(ÅRKL) och Finansinspektionens föreskrifter och allmänna råd om 
årsredovisning i kreditinstitut och värdepappersbolag (FFFS 
2008:25) inklusive tillämpliga ändringsföreskrifter. Vidare har Rå-
det för finansiell rapporterings rekommendation, Redovisning för 
juridiska personer (RFR 2) tillämpats. RFR 2 kräver att moderbola-
get använder samma redovisningsprinciper som koncernen, så-
som exempelvis IFRS, i den utsträckning detta medges enligt 
svensk redovisningslagstiftning. 
Skillnaderna mellan koncernens och moderbolagets redovis-
ningsprinciper framgår enligt nedan.
19.1 Ändrade redovisningsprinciper 
Om inte annat anges nedan har moderbolagets redovisningsprin-
ciper förändrats i enlighet med vad som anges ovan för 
koncernen. 
19.2 Aktier och andelar i koncernbolag
Aktier och andelar i koncernbolag redovisas enligt anskaffnings-
värdemetoden. Som intäkt redovisas erhållna utdelningar när rätt-
en att erhålla betalning bedöms som säker.
Transaktionskostnader uppkomna i samband med förvärv 
läggs till anskaffningsvärdet i moderbolaget och i koncernen eli-
mineras transaktionskostnaderna.
19.3 Obeskattade reserver
I moderbolaget redovisas obeskattade reserver som en egen 
post i balansräkningen. I koncernredovisningen har obeskattade 
reserver fördelats så att en komponent utgör uppskjuten skatte-
skuld och en komponent utgör eget kapital.
not er  
67 
Norion Bank Group / Årsredovisning 2024

===== SIDA 68 =====

3. Risker och riskhantering
1. RISKUPPLYSNINGAR
I koncernens verksamhet uppstår i huvudsak kreditrisk.  Övriga 
risker är marknadsrisk, likviditetsrisk, operativa risker samt affärs-
risk. Förmågan att bedöma, hantera och kontrol ler a risker är cen-
tral mot bakgrund av den verksamhet som bedrivs. Norion Bank 
har utformat en verksamhetsstruktur för att säkerställa en god 
riskhantering.
Norion Bank definierar risk som en potentiell negativ påverkan 
på koncernens värde vilken kan uppstå på grund av pågå en de in-
terna processer eller framtida interna eller externa händelser. I 
riskbegreppet ingår dels sannolikheten för att en händelse inträf-
far, dels den påverkan en händelse skulle  k unna ha på koncer-
nens resultat, eget kapital eller värde. 
Styrelsen har fastställt och antagit en riskpolicy vilken beskri-
ver riskramverket, riskhanteringsprocessen samt roller och ansvar 
vad avser riskhantering och riskkontroll. Norion Bank identifierar 
kontinuerligt de risker som dess verksamhet medför och har ut-
format en process för hur riskerna ska följas upp samt hanteras.
2. KREDITRISK
Definition
Med kreditrisk avses risken att en kredittagare inte fullföljer sina 
förpliktelser gentemot Norion Bank vilket skapar risk för en förlust 
till följd av att ställda säkerheter inte täcker Norion Banks fordran. 
Kreditrisk inkluderar även motpartsrisk, landrisk, 
 koncentrationsrisk och avvecklingsrisk.
Motpartsrisk
Motpartsrisk i likviditetshantering och finansiering avser risken att 
Norion Banks tillgångar minskar i värde om en motpart får för-
sämrad kreditkvalitet. I förvaltningen av likviditet uppstår mot-
partsrisk när Norion Bank placerar likviditet hos finansiella mot-
parter eller investerar i finasiella värdepapper för att uppfylla krav 
på likviditetsreserv och LCR-mått. 
För att begränsa motpartsrisk skall tillgodohavande på bank 
placeras hos nordiska banker med lägsta kreditrating A-/A3 från 
Standard & Poor’s eller Moody’s. Undantag från ovanstående är 
placering av likvida medel hos Avanza Bank avse en de inlånings-
samarbete. Norion Bank följer av styrelsen fastställda policies 
som reglerar typ av placering och limit per enskild motpart.
Norion Bank ingår valutaderivat i form av swappar och termi-
ner för att minimera valutarisken som uppstår till följd av att ut-
låning sker i andra valutor än SEK. Motpartsrisker utgör den kredi-
trisk mot andra banker som uppkommer till följd av att Norion 
Bank ingår OTC-derivat i syfte att minimera valutakurs risk erna. 
Exponeringsvärdet fastställs genom den så kallade marknadsvär-
deringsmetoden, som summan av den aktuella ersättningskost-
naden och den möjliga framtida kreditexponeringen, och hänförs 
därefter till relevant exponeringsklass. Risken reduceras genom 
utbyte av säkerheter enligt CSA-avtal.
Riskhantering
Norion Banks kreditgivning ska ske efter erforderlig kreditpröv-
ning och präglas av en god kreditkultur där kredittagarens åter-
betalningsförmåga prövas. Norion Bank ska förstå syftet med 
krediten och ha god kännedom om kredittagaren. Processen för 
kreditbeviljning är beroende av typ av kund samt kreditens stor-
lek. Privatlån, fastighetskrediter och företagskrediter kreditbeviljas 
efter en analys som baseras på kredittagarens totala kreditenga-
gemang hos Norion Bank såväl som andra kreditåtaganden. Kre-
ditbeviljning sker av Norion Banks styrelse, kreditutskott, kredit-
kommitté eller mindre delege r ade mandat med undantag för lån 
till konsumenter och faktura k öp som normalt baseras på kredits-
coringmodeller och interna policyregler. 
Norion Bank erbjuder krediter utan säkerhet till konsumenter och 
använder metoder för riskreducering för fastighets- och företags-
krediter. Som regel begär Norion Bank pant som säkerheter för 
fastighets- och företagskrediter och använder särskilda villkor i lå-
neavtalen. Säkerheter utgörs normal av företagshypotek, pant i 
fast egendom och pant i aktier. 
Riskmätning
Norion Bank riskklassificerar krediter på en skala mellan 1–10 där 
den högsta riskklassen står för den högsta risken för fallisse-
mang. Varje riskklass består av ett intervall av PD (Probability of 
Default) och dessa skattningar görs för kreditens förvän t ade livs-
längd. För konsumentkrediter används intern scoring för att skat-
ta PD och för företagskrediter sammanvägs extern kreditinforma-
tion med interna data för att bedöma PD. För fakturafordringar 
används extern kreditinformation och  scoring f ör att skatta PD.
KREDITEXPONERING PER RISKBEDÖMNING ¹
Utlåning till allmänheten – Företag
MSEK 2024
Steg 1 Steg 2 Steg 3 Summa
Låg risk 23 539 820 - 24 359 
Normal risk 5 214 1 333 - 6 547 
Hög risk 145 300 - 446 
Fallissemang - - 4 619 4 619 
Förvärvade krediter - - - -
Summa 28 898 2 454 4 619 35 971 
Utlåning till allmänheten – Privatpersoner
MSEK 2024
Steg 1 Steg 2 Steg 3 Summa
Låg risk 3 671 - - 3 671 
Normal risk 7 382 - - 7 382 
Hög risk 935 686 - 1 621 
Fallissemang - - 6 738 6 738 
Förvärvade krediter - - 437 437 
Summa 11 988 686 7 175 19 850 
1) L åg, normal och hög risk klassificerat enligt bankens interna modeller för 
bedömning av sannolikhet för fallissemang.
not er
68 
Norion Bank Group / Årsredovisning 2024

===== SIDA 69 =====

3. Risker och riskhantering, forts.
Utlåning till allmänheten – Företag
MSEK 2023
Steg 1 Steg 2 Steg 3 Summa
Låg risk 19 888 2 447 - 22 335 
Normal risk 5 177 652 - 5 830 
Hög risk 53 2 231 - 2 284 
Fallissemang - - 1 834 1 834 
Förvärvade krediter - - - -
Summa 25 118 5 330 1 834 32 282 
KREDITEXPONERING FÖRDELAD PER BRANSCH OCH SÄKERHET
Koncernen 2024
Kreditriskexponering för finansiella tillgångar, MSEK Utlåning
Fastighets-
inteckningar
Övriga 
säkerheter¹
Summa 
säkerheter
Netto- 
exponering
Banker 4 164 - - - 4 164
Fastighetsförvaltning 23 073 12 946 2 224 15 170 7 903
Övrig utlåning till företag 11 608 621 3 778 4 399 7 209
Bostadskrediter till hushåll 23 23 - 23 0
Övrig utlåning till hushåll 15 581 - - 0 15 581
Summa 54 450 13 591 6 002 19 593 34 857
Koncernen 2023
Kreditriskexponering för finansiella tillgångar, MSEK Utlåning
Fastighets-
inteckningar
Övriga 
säkerheter¹
Summa 
säkerheter
Netto- 
exponering
Banker 3 203 - - - 3 203
Fastighetsförvaltning 21 432 13 588 1 321 14 909 6 523
Övrig utlåning till företag 9 735 584 2 760 3 344 6 391
Bostadskrediter till hushåll 37 37 - 37 -
Övrig utlåning till hushåll 14 266 - - - 14 266
Summa 48 673 14 209 4 081 18 290 30 383
1) Avser övervägande säkerheter i form av företagshypotek och panter av aktier.
Utlåning till allmänheten – Privatpersoner
MSEK
2023
Steg 1 Steg 2 Steg 3 Summa
Låg risk 2 551 - - 2 551 
Normal risk 6 904 2 - 6 906 
Hög risk 1 162 741 - 1 903 
Fallissemang - - 6 549 6 549 
Förvärvade krediter - - 529 529 
Summa 10 617 743 7 078 18 438 
3. MARKNADSRISK
Definition
Med marknadsrisk avses risken att resultat, balanser, eget  k apital 
eller värde minskar på grund av negativa förändringar i riskfakto-
rer på finansiella marknader. Marknadsrisk inkluderar ränterisk, 
valutarisk, samt risker från förändringar i volatiliteter eller 
korrelationer.
Valutarisk
Med valutakursrisk avses risken att förändringar i valuta k urser le-
der till att resultat, balanser, eget kapital eller värde minskar. I 
Norion Bank uppkommer en valutarisk i samband med att det 
finns redovisade tillgångar och skulder i annan valuta än den 
funktionella valutan. I allt väsentligt neutraliseras valuta risk er via 
derivat på valutamarknaden. Transaktioner i de utländska filialerna 
omräknas till SEK enligt snittkurs under vilken period intäkterna 
och kostnaderna resultatförts.Kursvinster och -förluster som upp-
kommer vid reglering av sådana transaktioner och vid omräkning 
av tillgångar respektive skulder i utländsk valuta till balansdagens 
kurs, redovisas i resultatet.
Ränterisk
Ränterisk innebär risken för att värdet på tillgångar och skulder 
påverkas negativt av förändringar i räntor på finansiella markna-
der. Ränterisken i Norion Banks verksamhet uppkommer som en 
följd av skillnaden i utlåningen och upplåningens genom snit tliga 
räntebindningsperiod. 
Riskhantering
Norion Bank ska generellt ha en balanserad riskprofil med en 
diversi fier ad kreditportfölj och samtidigt begränsa exponeringen 
mot de valuta- och ränterisker som uppstår till följd av verksam-
heten. Styrelsen fastställer hur stor marknadsrisk som är accep-
tabel genom de ramverk som reglerar bolagets riskhantering av 
strategier, processer, rutiner, interna regler, limiter, kontroller och 
rapporteringsrutiner.
Valutarisken minimeras genom att eftersträva att de tillgångar 
som finns i utländsk valuta refinansieras i samma  v aluta. För den 
del av tillgångsmassan som inte är möjlig eller av annan anledning 
inte önskvärd att refinansiera i motsvarande valuta används valu-
taswappar och/eller valuta t erminer för att minimera valutarisken. 
Säkringsredovisning tillämpas ej.
not er  
69 
Norion Bank Group / Årsredovisning 2024

===== SIDA 70 =====

3. Risker och riskhantering, forts.
Norion Bank beräknar och rapporterar till Finansinspektionen 
vilken påverkan en plötslig förändring av det allmänna ränteläget 
får för företagets ekonomiska värde. Norion Bank har i huvud sak 
rörliga räntor avseende såväl utlåning som inlåning och upplåning. 
I enlighet med branschpraxis justeras främst ut- och inlåningsrän-
tor vid större förändringar av marknadsräntorna. Norion Bank har 
en relativt god matchning mellan tillgångar och skulder avseende 
räntebindningstiderna och därmed blir ränterisken också 
begränsad. 
Genom att eftersträva rörlig ut- och inlåningsränta till allmän-
heten finns stor flexibilitet att anpassa räntorna utifrån  r ådande 
marknadssituation. I syfte att minimera ränterisken så långt det är 
möjligt, ska räntebindnings perioderna mat cha avseende ut- och 
inlåning samt upplåning. 
Riskmätning
För att mäta marknadsriskexponering används både mått som 
syftar till att uppskatta förluster under normala marknadsförhål-
landen och mått som fokuserar på extrema marknadsförhållan-
den. Treasuryfunktionen ansvarar för löpande hantering och upp-
följning av marknadsriskerna. Marknads risk er rapporteras 
regelbundet till företagsledningen. 
Känslighetsanalys
Vid en förändring av marknadsräntan med en (1) procentenhet 
beräknas räntenetto för kommande 12 månader att öka/minska 
med 78 MSEK, utifrån räntebärande tillgångar och skulder per ba-
lansdagen.  Vid en parallelförskjutning av räntekurvan med en (1) 
procentenhet blir påverkan på eget kapital på balansdagen +/- 
60 MSEK.
Bokförda nettovärden av finansiella tillgångar och skulder i utländsk valuta framgår av nedanstående tabeller
VALUTAEXPONERING
Koncernen och moderbolaget
2024-12-31 EUR NOK DKK USD GBP CHF Totalt
Tillgångar i utländsk valuta, MSEK
Belåningsbara statsskuldförbindelser m.m. 4 505 - - - - - 4 505
Utlåning till kreditinstitut 2 663 255 13 41 3 15 2 991
Utlåning till allmänheten 16 244 2 177 2 246 365 4 47 21 083
Obligationer och andra räntebärande värdepapper 1 769 - - - - - 1 769
Övriga tillgångar 55 77 5 3 0 0 140
Summa tillgångar 25 235 2 509 2 264 410 7 62 30 487
Skulder i utländsk valuta, MSEK
In- och upplåning från allmänheten 27 914 763 - - - - 28 678
Emitterade värdepapper - - - - - - -
Övriga skulder 322 97 46 68 0 0 533
Summa skulder 28 237 860 46 68 0 0 29 211
Nettotillgångar -3 001 1 649 2 218 342 7 62 1 277
Nominella belopp valutaderivat 2 994 -1 656 -2 219 -339 -6 -62 -1 289
Nettoposition -8 -7 -1 3 1 0 -12 
Känsligheten för beräknade valutapositioner där de utländska valutorna rör sig ogynnsamt mot SEK med 10% motsvarar ett utfall på –2 MSEK.
not er
70 
Norion Bank Group / Årsredovisning 2024

===== SIDA 71 =====

3. Risker och riskhantering, forts.
VALUTAEXPONERING
Koncernen och moderbolaget
2023-12-31 EUR NOK DKK USD GBP CHF Totalt
Tillgångar i utländsk valuta, MSEK
Belåningsbara statsskuldförbindelser m.m. 346 - - - - - 346
Utlåning till kreditinstitut 645 40 64 19 1 15 785
Utlåning till allmänheten 13 413 2 392 2 432 320 7 45 18 608
Obligationer och andra räntebärande värdepapper 542 - - - - - 542
Övriga tillgångar 450 14 3 2 0 0 469
Summa tillgångar 15 396 2 446 2 499 341 8 61 20 750
Skulder i utländsk valuta, MSEK
In- och upplåning från allmänheten 16 617 297 - - - - 16 915
Emitterade värdepapper - - - - - - 0
Övriga skulder 550 120 32 9 1 1 713
Summa skulder 17 167 417 32 9 1 1 17 628
Nettotillgångar -1 772 2 029 2 467 332 6 60 3 122
Nominella belopp valutaderivat 1 815 -2 027 -2 470 -331 -6 -60 -3 079
Nettoposition 43 2 -3 1 0 0 43 
Känsligheten för beräknade valutapositioner där de utländska valutorna rör sig ogynnsamt mot SEK med 10% motsvarar ett utfall på –5 MSEK.
4. LIKVIDITETSRISK
Definition
Med likviditetsrisk avses risken att inte kunna infria överenskomna 
betalningsförpliktelser vid respektive förfallotidpunkt utan att 
kostnaden för att erhålla betalningsmedel ökar avsevärt på grund 
av höga upplåningskostnader, alternativt ofördelaktiga priser vid 
avyttring av tillgångar.
Riskhantering
Styrelsen i Norion Bank har fastställt ett omfattande ramverk för 
riskhantering av likviditetskrav och risker på kort och lång sikt. 
Målsättningen för likviditetsriskhantering är att säkerställa att kon-
cernen har kontroll över sin likviditetsrisksituation. Likviditet kan 
förutsägas eftersom förfall och räntebetalningar är kända för så-
väl utlåning som upplåning. Likviditetsrisken reduceras med hjälp 
av noggranna prognoser och en diversifierad upplåning på olika 
geografiska marknader samt en likviditetsreserv med tillräckliga 
likvida tillgångar i alla relevanta valutor för att i tid fullgöra Norion 
Banks betalningsåtaganden, i alla förutsägbara situationer.
Norion Bank ska i en långsiktig plan för sin finansiering efter-
sträva att det finns en tillräcklig grad av diversifiering av finan-
sieringskällorna med hänsyn till motparter, finansiella instrument, 
löptider, räntebindningar och valutor. Finansieringsstrategin ska 
också säkerställa att den marknads- och likviditetsrisk som upp-
står begränsas genom riskstrategier till de riskaptiter som beslu-
tats av styrelsen.
Scenarioanalyser och stresstester är en viktig del i riskhante-
ringen. Vid var tidpunkt ska det finnas tillgång till tillräckliga likvida 
medel, kortfristiga placeringar med en likvid marknad och till-
gänglig finansiering via kreditfaciliteter för att kunna möta sväng-
ningar i likviditeten. 
Balansräkningens sammansättning medför att Norion Banks 
förutsättningar att undvika likviditetsproblem bedöms vara goda. 
En likvid tillgångsmassa med korta löptider på kreditfordringarna 
samt en väl tilltagen likviditetsreserv i kombination med en i prak-
tiken relativt stabil och trygg finansiering medför att Norion Bank 
betraktar likviditets- och finansierings risk en som hanterbar. 
Riskmätning
Treasuryfunktionen ansvarar för den löpande uppföljningen av lik-
viditets- och finansieringssituationen. Rapportering avseende lik-
viditet- och finansieringsrisk sker regelbundet till företagsledning-
en och styrelsen informeras i samband med styrelserapportering.
not er  
71 
Norion Bank Group / Årsredovisning 2024

===== SIDA 72 =====