FULLTEXT DEL 3 AV 5
Årsredovisning 2025
NOBA BANK GROUP AB (PUBL)ÅRSREDOVISNING 2025 121
1.TILLGÅNGAR FÖR BERÄKNINGEN AV ANDELEN GRÖNA TILLGÅNGAR
CAPEX
31 December 2025
A B C D E F G H I J K L M N O P
STOCK (MILJONER SEK)
TOTALT REDOVISAT [BRUTTO]
VÄRDE
SOM OMFATTAS AV TAXONOMIN
SOM ÄR FÖRENLIG MED TAXONOMIN
UPPDELNING EFTER MILJÖMÅL
VARAV ANVÄNDNING AV INTÄKTER
VARAV OMSTÄLLNINGSVERKSAMHETER
VARAV MÖJLIGGÖRANDE
VERKSAMHETER
ICKE-BEDÖMDA EXPONERINGAR
VARAV FINANSIERING AV
MOTPARTERS ICKE-VÄSENTLIGA
VERKSAMHETER (¹)
VARAV EXPONERINGAR SOM FINANSIERAR
MOTPARTERS RAPPORTERING I ENLIGT
MED ARTIKEL 7.9
VARAV ICKE-BEDÖMDA SOM
KREDITINSTITUTET ANSER VARA
ICKE-VÄSENTLIGA (²)
BEGRÄNSNING AV
KLIMATFÖRÄNDRINGAR (CCM)
ANPASSNING TILL
KLIMATFÖRÄNDRINGAR (CCA)
VATTENRESURSER OCH MARINA
RESURSER (WTR)
DEN CIRKULÄRA EKONOMIN
(CE)
MILJÖFÖRORENINGAR (PPC)
BIOLOGISK MÅNGFALD OCH
EKOSYSTEM (BIO)
1
Andelen gröna tillgångar
– Täckta tillgångar i både
täljare och nämnare"
151 223 22 839 390 390 0 0 0 - - - 6 5 - - - -
2
Lån och förskott, ränte -
bärande värdepapper och
egetkapitalinstrument som
inte innehas för handel
och som får användas i
beräkningen av andelen
gröna tillgångar
151 223 22 839 390 390 0 0 0 - - - 6 5 - - - -
3 Finansiella företag 7 258 3 403 390 390 0 0 0 - - - 6 5 - - - -
4 Lån och förskott
5
Räntebärande värdepapper,
inklusive användning av
intäkter (UoP)
7 258 3 403 390 390 0 0 0 6 5
6 Egetkapitalinstrument
7 Icke-finansiella företag - - - - - - - - - - - - - - -
8 Lån och förskott
9
Räntebärande värdepapper,
inklusive användning av
intäkter (UoP)
10 Egetkapitalinstrument
11 Hushåll 143 965 19 437 - - - - - - -
12 varav lån med säkerhet I
bostadsfastigheter 19 407 19 407
13 varav lån för
byggnadsrenovering
14 varav lån till motorfordon 29 29
15 Finansiering av lokala
myndigheter - - - - - - - - - - - - - - -
16 Bostadsfinansiering
17 Annan finansiering av lokala
myndigheter
18
Säkerhet som erhållits genom
övertagande av kontroll:
bostadsfastigheter och
kommersiella fastigheter
19 Exponeringar som inklude -
rats på frivillig basis (3)
20 Andel gröna tillgångar totalt 151 223 - - - -
21
Tillgångar som inte täcks av
beräkningen av andelen
gröna tillgångar
27 031 -
22 Nationella regeringar och
överstatliga emittenter 3 029
23 Exponeringar mot
centralbanker 1 146
===== SIDA 122 =====
NOBA BANK GROUP AB (PUBL)ÅRSREDOVISNING 2025 122
24 Handelslager
25
Företag och enheter
som inte är föremål för
direktivet om företagens
hållbarhetsrapportering
8 708
26
SMF och icke-finansiella
företag (som inte är SMF)
som inte omfattas av
skyldigheterna att
lämna uppgifter enligt
direktivet om företagens
hållbarhetsrapportering
27 Lån och förskott 4 138
28 varav lån med säkerhet i
kommersiella fastigheter
29 varav lån för
byggnadsrenovering
30 Räntebärande värdepapper 4 138
31 Egetkapitalinstrument
32
Motparter från länder
utanför EU som inte omfattas
av skyldigheterna att
offentliggöra information
enligt direktivet om företa -
gens hållbarhetsrapportering
433
33 Lån och förskott
34 Räntebärande värdepapper 426
35 Egetkapitalinstrument 7
36 Derivat 452
37 Interbanklån på anfordran 5 327
38 Kontanter och kontantrelate -
rade tillgångar
39
Övriga kategorier av
tillgångar (t.ex. goodwill,
råvaror etc.)
8 369
40 Totala tillgångar 178 254
Exponeringar utanför balansräkningen (stock) mot företag som omfattas av skyldigheterna att lämna uppgifter enligt direktive om företagens hållbarhetsrapportering och mot lokala myndigheter
41
Tillgångar som inte täcks av
beräkningen av andelen
gröna tillgångar
42 Nationella regeringar och
överstatliga emittenter
43 Exponeringar mot
centralbanker
44 Of which equity
instruments
(¹) I enlighet med artikel 7.8 a och b i denna förordning.
(²) I enlighet med artikel 4.1 a i denna förordning.
(³) I enlighet med artikel 7.3 i denna förordning.
===== SIDA 123 =====
NOBA BANK GROUP AB (PUBL)ÅRSREDOVISNING 2025 123
1.TILLGÅNGAR FÖR BERÄKNINGEN AV ANDELEN GRÖNA TILLGÅNGAR
OMSÄTTNING
31 December 2025
A B C D E F G H I J K L M N O P
FLÖDE (MILJONER SEK)
TOTALT REDOVISAT
[BRUTTO] VÄRDE
SOM OMFATTAS AV
TAXONOMIN
OF WHICH TAXONOMY-ALIGNED
UPPDELNING EFTER MILJÖMÅL
VARAV ANVÄNDNING AV
INTÄKTER
VARAV
OMSTÄLLNINGSVERKSAMHETER
VARAV MÖJLIGGÖRANDE
VERKSAMHETER
ICKE-BEDÖMDA EXPONERINGAR
VARAV FINANSIERING AV
MOTPARTERS ICKE-VÄSENTLIGA
VERKSAMHETER (¹)
VARAV EXPONERINGAR SOM FINANS-
IERAR MOTPARTERS RAPPORTERING I
ENLIGT MED ARTIKEL 7.9
VARAV ICKE-BEDÖMDA SOM
KREDITINSTITUTET ANSER
VARA ICKE-VÄSENTLIGA (²)
BEGRÄNSNING AV
KLIMATFÖRÄNDRINGAR
(CCM)
ANPASSNING TILL
KLIMATFÖRÄNDRINGAR
(CCA)
VATTENRESURSER OCH
MARINA RESURSER (WTR)
DEN CIRKULÄRA
EKONOMIN (CE)
MILJÖFÖRORENINGAR
(PPC)
BIOLOGISK MÅNGFALD OCH
EKOSYSTEM (BIO)
1
Andelen gröna tillgångar
– Täckta tillgångar
i både täljare och
nämnare
13 826 6 197 312 312 0 - - - - - 4 5 - - - -
2
Lån och förskott, ränte -
bärande värdepapper
och egetkapitalinstru -
ment som inte innehas
för handel och som får
användas i beräkningen
av andelen gröna
tillgångar
13 826 6 197 312 312 0 - - - - - 4 5 - - - -
3 Finansiella företag 9 575 2 410 312 312 0 - - - - - 4 5 - - - -
4 Lån och förskott
5
Räntebärande värde -
papper, inklusive
användning av intäkter
(UoP)
9575 2 410 312 312 0 - 4 5
6 Egetkapitalinstrument
7 Icke-finansiella företag 464 - - - - - - - - - - - - - -
8 Lån och förskott
9
Räntebärande
värdepapper, inklusive
användning av intäkter
(UoP)
464
10 Egetkapitalinstrument
11 Hushåll 3 787 3 787
12 varav lån med säkerhet I
bostadsfastigheter 3 760 3 760
13 varav lån för
byggnadsrenovering
14 varav lån till
motorfordon 27 27
15 Finansiering av lokala
myndigheter - - - - - - - - - - - - - - -
16 Bostadsfinansiering
17 Annan finansiering av
lokala myndigheter
18
Säkerhet som erhållits
genom övertagande av
kontroll: bostadsfastig -
heter och kommersiella
fastigheter
19
Exponeringar som
inkluderats på frivillig
basis (³)
20 Andel gröna tillgångar
totalt 13 826 - - - -
===== SIDA 124 =====
NOBA BANK GROUP AB (PUBL)ÅRSREDOVISNING 2025 124
21
Tillgångar som inte
täcks av beräkningen av
andelen gröna tillgångar
-
22
Nationella regeringar
och överstatliga
emittenter
23 Exponeringar mot
centralbanker
24 Handelslager
25
Företag och enheter
som inte är föremål för
direktivet om företagens
hållbarhetsrapportering
-
26
SMF och icke-finansiella
företag (som inte är
SMF) som inte omfattas
av skyldigheterna att
lämna uppgifter enligt
direktivet om företagens
hållbarhetsrapportering
27 Lån och förskott -
28
varav lån med säkerhet i
kommersiella
fastigheter
29 varav lån för
byggnadsrenovering
30 Räntebärande
värdepapper
31 Egetkapitalinstrument
32
Motparter från länder
utanför EU som inte
omfattas av skyldighe -
terna att offent-
liggöra information
enligt direktivet
om företagens
hållbarhetsrapportering
-
33 Lån och förskott
34 Räntebärande
värdepapper
35 Egetkapitalinstrument
36 Derivat
37 Interbanklån på
anfordran
38 Kontanter och kontant -
relaterade tillgångar
39
Övriga kategorier av
tillgångar (t.ex. goodwill,
råvaror etc.)
40 Totala tillgångar 13 826
Exponeringar utanför balansräkningen (stock) mot företag som omfattas av skyldigheterna att lämna uppgifter enligt direktive om företagens hållbarhetsrapportering
och mot lokala myndigheter
41 Finansiella garantier
42 Tillgångar under
förvaltning
43 varav räntebärande
värdepapper
44 varav
egetkapitalinstrument
(¹) I enlighet med artikel 7.8 a och b i denna förordning.
(²) I enlighet med artikel 4.1 a i denna förordning.
(³) I enlighet med artikel 7.3 i denna förordning.
===== SIDA 125 =====
NOBA BANK GROUP AB (PUBL)ÅRSREDOVISNING 2025 125
1.TILLGÅNGAR FÖR BERÄKNINGEN AV ANDELEN GRÖNA TILLGÅNGAR
CAPEX
31 December 2025
A B C D E F G H I J K L M N O P
FLÖDE (MILJONER SEK)
TOTALT REDOVISAT
[BRUTTO] VÄRDE
SOM OMFATTAS AV
TAXONOMIN
OF WHICH TAXONOMY-ALIGNED
UPPDELNING EFTER MILJÖMÅL
VARAV ANVÄNDNING AV
INTÄKTER
VARAV
OMSTÄLLNINGSVERKSAMHETER
VARAV MÖJLIGGÖRANDE
VERKSAMHETER
ICKE-BEDÖMDA EXPONERINGAR
VARAV FINANSIERING AV
MOTPARTERS ICKE-VÄSENTLIGA
VERKSAMHETER (¹)
VARAV EXPONERINGAR SOM FINANS-
IERAR MOTPARTERS RAPPORTERING I
ENLIGT MED ARTIKEL 7.9
VARAV ICKE-BEDÖMDA SOM
KREDITINSTITUTET ANSER
VARA ICKE-VÄSENTLIGA (2)
BEGRÄNSNING AV
KLIMATFÖRÄNDRINGAR
(CCM)
ANPASSNING TILL
KLIMATFÖRÄNDRINGAR
(CCA)
VATTENRESURSER OCH
MARINA RESURSER (WTR)
DEN CIRKULÄRA
EKONOMIN (CE)
MILJÖFÖRORENINGAR
(PPC)
BIOLOGISK MÅNGFALD OCH
EKOSYSTEM (BIO)
1
Andelen gröna tillgångar
– Täckta tillgångar
i både täljare och
nämnare
13 826 6 206 320 319 - - - - - - 5 5 - - - -
2
Lån och förskott, ränte -
bärande värdepapper
och egetkapitalinstru -
ment som inte innehas
för handel och som får
användas i beräkningen
av andelen gröna
tillgångar
13 826 6 206 320 319 - - - - - - 5 5 - - - -
3 Finansiella företag 9 575 2 419 320 319 - - - - - - 5 5 - - - -
4 Lån och förskott
5
Räntebärande värde -
papper, inklusive
användning av intäkter
(UoP)
9575 2 419 320 319 5 5
6 Egetkapitalinstrument
7 Icke-finansiella företag 464 - - - - - - - - - - - - - -
8 Lån och förskott
9
Räntebärande
värdepapper, inklusive
användning av intäkter
(UoP)
464
10 Egetkapitalinstrument
11 Hushåll 3 787 3 787 - - - - - - -
12 varav lån med säkerhet I
bostadsfastigheter 3 760 3 760
13 varav lån för
byggnadsrenovering
14 varav lån till
motorfordon 27 27
15 Finansiering av lokala
myndigheter - - - - - - - - - - - - - - -
16 Bostadsfinansiering
17 Annan finansiering av
lokala myndigheter
18
Säkerhet som erhållits
genom övertagande av
kontroll: bostadsfastig -
heter och kommersiella
fastigheter
19
Exponeringar som
inkluderats på frivillig
basis (³)
20 Andel gröna tillgångar
totalt 13 826 - - - -
===== SIDA 126 =====
NOBA BANK GROUP AB (PUBL)ÅRSREDOVISNING 2025 126
21
Tillgångar som inte
täcks av beräkningen av
andelen gröna tillgångar
- -
22
Nationella regeringar
och överstatliga
emittenter
23 Exponeringar mot
centralbanker
24 Handelslager
25
Företag och enheter
som inte är föremål för
direktivet om företagens
hållbarhetsrapportering
-
26
SMF och icke-finansiella
företag (som inte är
SMF) som inte omfattas
av skyldigheterna att
lämna uppgifter enligt
direktivet om företagens
hållbarhetsrapportering
27 Lån och förskott -
28
varav lån med säkerhet i
kommersiella
fastigheter
29 varav lån för
byggnadsrenovering
30 Räntebärande
värdepapper
31 Egetkapitalinstrument
32
Motparter från länder
utanför EU som inte
omfattas av skyldighe -
terna att offent-
liggöra information
enligt direktivet
om företagens
hållbarhetsrapportering
-
33 Lån och förskott
34 Räntebärande
värdepapper
35 Egetkapitalinstrument
36 Derivat
37 Interbanklån på
anfordran
38 Kontanter och kontant -
relaterade tillgångar
39
Övriga kategorier av
tillgångar (t.ex. goodwill,
råvaror etc.)
40 Totala tillgångar 13 826
Exponeringar utanför balansräkningen (stock) mot företag som omfattas av skyldigheterna att lämna uppgifter enligt direktive om företagens hållbarhetsrapportering
och mot lokala myndigheter
41 Finansiella garantier
42 Tillgångar under
förvaltning
43 varav räntebärande
värdepapper
44 varav
egetkapitalinstrument
(¹) I enlighet med artikel 7.8 a och b i denna förordning.
(²) I enlighet med artikel 4.1 a i denna förordning.
(³) I enlighet med artikel 7.3 i denna förordning.
===== SIDA 127 =====
NOBA BANK GROUP AB (PUBL)ÅRSREDOVISNING 2025 127
2. ANDELEN GRÖNA TILLGÅNGAR – SEKTORSINFORMATION
OMSÄTTNING
31 December 2025
A B C D E F G H I J
UPPDELNING I
SEKTORER – NACE PÅ
FYRSIFFRIGNIVÅ (KOD
OCH NAMN) (SEKM)
TOTALT
REDOVISAT
[BRUTTO]
VÄRDE
SOM
OMFATTAS AV
TAXONOMIN
SOM ÄR
FÖRENLIGT
MED
TAXONOMIN
BEGRÄNSNING
AV
KLIMATFÖRÄNDRINGAR
(CCM)
ANPASSNING TILL
KLIMATFÖRÄNDRINGAR
(CCA)
VATTENRESURSER OCH
MARINA
RESURSER (WTR)
DEN CIRKULÄRA
EKONOMIN (CE)
MILJÖFÖRORENINGAR
(PPC)
BIOLOGISK
MÅNGFALD OCH
EKOSYSTEM (BIO)
1
82.91
Inkassoföretags
och kreditupp -
lysningsföretags
verksamhet
0 0 0 0 0 0 0 0 0
2
3
4
5
6
7
8
9
10
11 Kärnteknisk
verksamhet (¹) 0 0 0
12 Fossilgas-
verksamhet (²) 0 0 0
13
varav icke-be -
dömda expone -
ringar (³)
0
(¹) Som avses i avsnitten 4.26, 4.27 och 4.28 i bilagorna I och II till
delegerad förordning (EU) 2021/2139.
(²) Som avses i avsnitten 4.29, 4.30 och 4.31 i bilagorna I och II till
delegerad förordning (EU) 2021/2139.
(³) I enlighet med artikel 7.8 i denna förordning.
===== SIDA 128 =====
NOBA BANK GROUP AB (PUBL)ÅRSREDOVISNING 2025 128
2. ANDELEN GRÖNA TILLGÅNGAR – SEKTORSINFORMATION
CAPEX
31 December 2025
A B C D E F G H I J
UPPDELNING I
SEKTORER – NACE PÅ
FYRSIFFRIGNIVÅ (KOD
OCH NAMN) (SEKM)
TOTALT
REDOVISAT
[BRUTTO]
VÄRDE
SOM
OMFATTAS AV
TAXONOMIN
SOM ÄR
FÖRENLIGT
MED
TAXONOMIN
BEGRÄNSNING
AV
KLIMATFÖRÄNDRINGAR
(CCM)
ANPASSNING TILL
KLIMATFÖRÄNDRINGAR
(CCA)
VATTENRESURSER OCH
MARINA
RESURSER (WTR)
DEN CIRKULÄRA
EKONOMIN (CE)
MILJÖFÖRORENINGAR
(PPC)
BIOLOGISK
MÅNGFALD OCH
EKOSYSTEM (BIO)
1
82.91
Inkassoföretags
och kreditupp -
lysningsföretags
verksamhet
0 0 0 0 0 0 0 0 0
2
3
4
5
6
7
8
9
10
11 Kärnteknisk
verksamhet (¹) 0 0 0
12 Fossilgas-
verksamhet (²) 0 0 0
13
varav icke-be -
dömda expone -
ringar (³)
0
(¹) Som avses i avsnitten 4.26, 4.27 och 4.28 i bilagorna I och II till
delegerad förordning (EU) 2021/2139.
(²) Som avses i avsnitten 4.29, 4.30 och 4.31 i bilagorna I och II till
delegerad förordning (EU) 2021/2139.
(³) I enlighet med artikel 7.8 i denna förordning.
===== SIDA 129 =====
NOBA BANK GROUP AB (PUBL)ÅRSREDOVISNING 2025 129
3. CENTRAL RESULTATINDIKATOR FÖR ANDELEN GRÖNA TILLGÅNGAR I STOCKEN
OMSÄTTNING
31 December 2025
A B C D E F G H I J K L M
% (I FÖRHÅLLANDE TILL ALLA MOTSVARANDE
TÄCKTA TILLGÅNGAR I NÄMNAREN)
OMFATTAS AV
TAXONOMIN
FÖRENLIG MED
TAXONOMIN
UPPDELNING EFTER MILJÖMÅL
ANDEL SOM ÄR FÖRENLIG MED
TAXONOMIKRAVEN AV DEN ANDEL
SOM OMFATTAS AV TAXONOMIKRAVEN
ICKE-BEDÖMDA EXPONERINGAR (¹)
BEGRÄNSNING AV KLIMAT-
FÖRÄNDRINGAR (CCM)
ANPASSNING TILL
KLIMATFÖRÄNDRINGAR
(CCA)
VATTENRESURSER OCH
MARINA RESURSER
(WTR)
DEN CIRKULÄRA
EKONOMIN (CE)
MILJÖFÖRORENINGAR
(PPC)
BIOLOGISK MÅNGFALD OCH
EKOSYSTEM (BIO)
VARAV ANVÄNDNING AV
INTÄKTER
VARAV
OMSTÄLLNINGSVERKSAMHETER
VARAV MÖJLIGGÖRANDE
VERKSAMHETER
1
Andelen gröna tillgångar –
Täckta tillgångar i både täljare och
nämnare
2
Lån och förskott, räntebärande värde -
papper och egetkapitalinstrument som
inte innehas för handel
och som får användas i beräkningen av
andelen gröna tillgångar
15,09 0,25 0,25 0,00 0,00 0,00 0,00 - - 0,00 0,01 - -
3 Finansiella företag 2,24 0,25 0,25 0,00 0,00 0,00 0,00 - - 0,00 0,01 - -
4 Lån och förskott - - - - - - - - - - - - -
5 Räntebärande värdepapper, inklusive
användning av intäkter (UoP) 2,24 0,25 0,25 0,00 0,00 0,00 0,00 - - 0,00 0,01 - -
6 Egetkapitalinstrument - - - - - - - - - - - -
7 Icke-finansiella företag - - - - - - - - - - - - -
8 Lån och förskott - - - - - - - - - - - - -
9 Räntebärande värdepapper, inklusive
användning av intäkter (UoP) - - - - - - - - - - - - -
10 Egetkapitalinstrument - - - - - - - - - - - -
11 Hushåll 12,85 - - - - - - - - -
12 varav lån med säkerhet I
bostadsfastigheter 12,83 - - - - - - - - -
13 varav lån för byggnadsrenovering - - - - - - - - - -
14 varav lån till motorfordon 0,02 - - - - - - -
15 Finansiering av lokala myndigheter - - - - - - - - - - - - -
16 Bostadsfinansiering - - - - - - - - - -
17 Annan finansiering av lokala
myndigheter - - - - - - - - - - - - -
18
Säkerhet som erhållits genom överta -
gande av kontroll: bostadsfastigheter
och kommersiella fastigheter
- - - - - - - - - -
19 Exponeringar som inkluderats på
frivillig basis (2) - - - - - - - - -
20 Andel gröna tillgångar totalt - - - - - - - - - - - - -
(¹) I enlighet med artikel 7.8 i denna förordning.
(²) I enlighet med artikel 7.3 i denna förordning.
===== SIDA 130 =====
NOBA BANK GROUP AB (PUBL)ÅRSREDOVISNING 2025 130
3. CENTRAL RESULTATINDIKATOR FÖR ANDELEN GRÖNA TILLGÅNGAR I STOCKEN
CAPEX
31 December 2025
A B C D E F G H I J K L M
% (I FÖRHÅLLANDE TILL ALLA MOTSVARANDE
TÄCKTA TILLGÅNGAR I NÄMNAREN)
OMFATTAS AV
TAXONOMIN
FÖRENLIG MED
TAXONOMIN
UPPDELNING EFTER MILJÖMÅL
ANDEL SOM ÄR FÖRENLIG MED
TAXONOMIKRAVEN AV DEN ANDEL
SOM OMFATTAS AV TAXONOMIKRAVEN
ICKE-BEDÖMDA EXPONERINGAR (¹)
BEGRÄNSNING AV KLIMAT-
FÖRÄNDRINGAR (CCM)
ANPASSNING TILL
KLIMATFÖRÄNDRINGAR
(CCA)
VATTENRESURSER OCH
MARINA RESURSER
(WTR)
DEN CIRKULÄRA
EKONOMIN (CE)
MILJÖFÖRORENINGAR
(PPC)
BIOLOGISK MÅNGFALD OCH
EKOSYSTEM (BIO)
VARAV ANVÄNDNING AV
INTÄKTER
VARAV
OMSTÄLLNINGSVERKSAMHETER
VARAV MÖJLIGGÖRANDE
VERKSAMHETER
1
Andelen gröna tillgångar –
Täckta tillgångar i både täljare och
nämnare
15,10 0,26 0,26 0,00 0,00 0,00 - - - 0,00 0,00 - -
2
Lån och förskott, räntebärande värde -
papper och egetkapitalinstrument som
inte innehas för handel
och som får användas i beräkningen av
andelen gröna tillgångar
15,10 0,26 0,26 0,00 0,00 0,00 - - - 0,00 0,00 - -
3 Finansiella företag 2,25 0,26 0,26 0,00 0,00 0,00 - - - 0,00 0,00 - -
4 Lån och förskott - - - - - - - - - - - - -
5 Räntebärande värdepapper, inklusive
användning av intäkter (UoP) 2,25 0,26 0,26 0,00 0,00 0,00 - - - 0,00 0,00 - -
6 Egetkapitalinstrument - - - - - - - - - - - -
7 Icke-finansiella företag - - - - - - - - - - - - -
8 Lån och förskott - - - - - - - - - - - - -
9 Räntebärande värdepapper, inklusive
användning av intäkter (UoP) - - - - - - - - - - - - -
10 Egetkapitalinstrument - - - - - - - - - - - -
11 Hushåll 12,85 - - - - - - - - -
12 varav lån med säkerhet I
bostadsfastigheter 12,83 - - - - - - - - -
13 varav lån för byggnadsrenovering - - - - - - - - - -
14 varav lån till motorfordon 0,02 - - - - - - -
15 Finansiering av lokala myndigheter - - - - - - - - - - - - -
16 Bostadsfinansiering - - - - - - - - - -
17 Annan finansiering av lokala
myndigheter - - - - - - - - - - - - -
18
Säkerhet som erhållits genom överta -
gande av kontroll: bostadsfastigheter
och kommersiella fastigheter
- - - - - - - - - -
19 Exponeringar som inkluderats på
frivillig basis (2) - - - - - - - - -
20 Andel gröna tillgångar totalt 43,06 - - - - - - - - - - - -
(¹) I enlighet med artikel 7.8 i denna förordning.
(²) I enlighet med artikel 7.3 i denna förordning.
===== SIDA 131 =====
NOBA BANK GROUP AB (PUBL)ÅRSREDOVISNING 2025 131
4. CENTRAL RESULTATINDIKATOR FÖR ANDELEN GRÖNA TILLGÅNGAR I FLÖDET
OMSÄTTNING
31 December 2025
A B C D E F G H I J K L M
% (I FÖRHÅLLANDE TILL ALLA MOTSVARANDE
TÄCKTA TILLGÅNGAR I NÄMNAREN)
OMFATTAS AV
TAXONOMIN
FÖRENLIG MED
TAXONOMIN
UPPDELNING EFTER MILJÖMÅL
ANDEL SOM ÄR FÖRENLIG MED
TAXONOMIKRAVEN AV DEN ANDEL
SOM OMFATTAS AV TAXONOMIKRAVEN
ICKE-BEDÖMDA EXPONERINGAR (¹)
BEGRÄNSNING AV KLIMAT-
FÖRÄNDRINGAR (CCM)
ANPASSNING TILL
KLIMATFÖRÄNDRINGAR
(CCA)
VATTENRESURSER OCH
MARINA RESURSER
(WTR)
DEN CIRKULÄRA
EKONOMIN (CE)
MILJÖFÖRORENINGAR
(PPC)
BIOLOGISK MÅNGFALD OCH
EKOSYSTEM (BIO)
VARAV ANVÄNDNING AV
INTÄKTER
VARAV
OMSTÄLLNINGSVERKSAMHETER
VARAV MÖJLIGGÖRANDE
VERKSAMHETER
1
Andelen gröna tillgångar –
Täckta tillgångar i både täljare och
nämnare
44,82 2,25 2,25 0,00 - - - - - 0,03 0,04 - -
2
Lån och förskott, räntebärande värde -
papper och egetkapitalinstrument som
inte innehas för handel
och som får användas i beräkningen av
andelen gröna tillgångar
44,82 2,25 2,25 0,00 - - - - - 0,03 0,04 - -
3 Finansiella företag 17,43 2,25 2,25 0,00 - - - - - 0,03 0,04 - -
4 Lån och förskott - - - - - - - - - - - - -
5 Räntebärande värdepapper, inklusive
användning av intäkter (UoP) 2,25 - 0,03 0,04 - - - - - - - - -
6 Egetkapitalinstrument - - - - - - - - - - - -
7 Icke-finansiella företag - - - - - - - - - - - - -
8 Lån och förskott - - - - - - - - - - - - -
9 Räntebärande värdepapper, inklusive
användning av intäkter (UoP) - - - - - - - - - - - - -
10 Egetkapitalinstrument - - - - - - - - - - - -
11 Hushåll 27,39 - - - - - - - - -
12 varav lån med säkerhet I
bostadsfastigheter 27,20 - - - - - - - - -
13 varav lån för byggnadsrenovering - - - - - - - - - -
14 varav lån till motorfordon 0,19 - - - - - - -
15 Finansiering av lokala myndigheter - - - - - - - - - - - - -
16 Bostadsfinansiering - - - - - - - - - -
17 Annan finansiering av lokala
myndigheter - - - - - - - - - - - - -
18
Säkerhet som erhållits genom överta -
gande av kontroll: bostadsfastigheter
och kommersiella fastigheter
- - - - - - - - - -
19 Exponeringar som inkluderats på
frivillig basis (2) - - - - - - - - -
20 Andel gröna tillgångar totalt - - - - - - - - - - - - -
(¹) I enlighet med artikel 7.8 i denna förordning.
(²) I enlighet med artikel 7.3 i denna förordning.
===== SIDA 132 =====
NOBA BANK GROUP AB (PUBL)ÅRSREDOVISNING 2025 132
4. CENTRAL RESULTATINDIKATOR FÖR ANDELEN GRÖNA TILLGÅNGAR I FLÖDET
CAPEX
31 December 2025
A B C D E F G H I J K L M
% (I FÖRHÅLLANDE TILL ALLA MOTSVARANDE
TÄCKTA TILLGÅNGAR I NÄMNAREN)
OMFATTAS AV
TAXONOMIN
FÖRENLIG MED
TAXONOMIN
UPPDELNING EFTER MILJÖMÅL
ANDEL SOM ÄR FÖRENLIG MED
TAXONOMIKRAVEN AV DEN ANDEL
SOM OMFATTAS AV TAXONOMIKRAVEN
ICKE-BEDÖMDA EXPONERINGAR (¹)
BEGRÄNSNING AV KLIMAT-
FÖRÄNDRINGAR (CCM)
ANPASSNING TILL
KLIMATFÖRÄNDRINGAR
(CCA)
VATTENRESURSER OCH
MARINA RESURSER
(WTR)
DEN CIRKULÄRA
EKONOMIN (CE)
MILJÖFÖRORENINGAR
(PPC)
BIOLOGISK MÅNGFALD OCH
EKOSYSTEM (BIO)
VARAV ANVÄNDNING AV
INTÄKTER
VARAV
OMSTÄLLNINGSVERKSAMHETER
VARAV MÖJLIGGÖRANDE
VERKSAMHETER
1
Andelen gröna tillgångar –
Täckta tillgångar i både täljare och
nämnare
44,88 2,31 2,31 - - - - - - 0,03 0,04 - -
2
Lån och förskott, räntebärande värde -
papper och egetkapitalinstrument som
inte innehas för handel
och som får användas i beräkningen av
andelen gröna tillgångar
44,88 2,31 2,31 - - - - - - 0,03 0,04 - -
3 Finansiella företag 17,49 2,31 2,31 - - - - - - 0,03 0,04 - -
4 Lån och förskott - - - - - - - - - - - - -
5 Räntebärande värdepapper, inklusive
användning av intäkter (UoP) 17,49 2,31 2,31 - - - - - - 0,03 0,04 - -
6 Egetkapitalinstrument - - - - - - - - - - - -
7 Icke-finansiella företag - - - - - - - - - - - - -
8 Lån och förskott - - - - - - - - - - - - -
9 Räntebärande värdepapper, inklusive
användning av intäkter (UoP) - - - - - - - - - - - - -
10 Egetkapitalinstrument - - - - - - - - - - - -
11 Hushåll 27,39 - - - - - - - - -
12 varav lån med säkerhet I
bostadsfastigheter 27,20 - - - - - - - - -
13 varav lån för byggnadsrenovering - - - - - - - - - -
14 varav lån till motorfordon 0,19 - - - - - - -
15 Finansiering av lokala myndigheter - - - - - - - - - - - - -
16 Bostadsfinansiering - - - - - - - - - -
17 Annan finansiering av lokala
myndigheter - - - - - - - - - - - - -
18
Säkerhet som erhållits genom överta -
gande av kontroll: bostadsfastigheter
och kommersiella fastigheter
- - - - - - - - - -
19 Exponeringar som inkluderats på
frivillig basis (2) - - - - - - - - -
20 Andel gröna tillgångar totalt 89,77 - - - - - - - - - - - -
(¹) I enlighet med artikel 7.8 i denna förordning.
(²) I enlighet med artikel 7.3 i denna förordning.
===== SIDA 133 =====
NOBA BANK GROUP AB (PUBL)ÅRSREDOVISNING 2025 133
5. CENTRAL RESULTATINDIKATOR FÖR EXPONERINGAR UTANFÖR BALANSRÄKNINGEN
OMSÄTTNING
31 December 2025
A B C D E F G H I J K L
% (I FÖRHÅLLANDE TILL ALLA MOTSVARANDE
TILLGÅNGAR UTANFÖR
BALANSRÄKNINGEN)
OMFATTAS AV TAXONOMIN
FÖRENLIG MED
TAXONOMIN
UPPDELNING EFTER MILJÖMÅL
PROPORTION OF TAXONOMY ALIGNED IN
TAXONOMY ELIGIBLE
BEGRÄNSNING AV
KLIMATFÖRÄNDRINGAR
(CCM)
ANPASSNING TILL
KLIMATFÖRÄNDRINGAR
(CCA)
VATTENRESURSER OCH
MARINA RESURSER
(WTR)
DEN CIRKULÄRA
EKONOMIN (CE)
MILJÖFÖRORENINGAR
(PPC)
BIOLOGISK MÅNGFALD OCH
EKOSYSTEM (BIO)
VARAV ANVÄNDNING AV
INTÄKTER
VARAV
OMSTÄLLNINGSVERKSAMHETER
VARAV MÖJLIGGÖRANDE
VERKSAMHETER
1 Finansiella garantier (indikator för finansiella
garantier) 0 0 0 0 0 0 0
2 Tillgångar under förvaltning (indikator för
tillgångar under förvaltning) - - - - - - - - - - 0 -
(¹) I enlighet med artikel 7.8 i denna förordning.
===== SIDA 134 =====
NOBA BANK GROUP AB (PUBL)ÅRSREDOVISNING 2025 134
5. CENTRAL RESULTATINDIKATOR FÖR EXPONERINGAR UTANFÖR BALANSRÄKNINGEN
CAPEX
31 December 2025
A B C D E F G H I J K L
% (I FÖRHÅLLANDE TILL ALLA MOTSVARANDE
TILLGÅNGAR UTANFÖR
BALANSRÄKNINGEN)
OMFATTAS AV TAXONOMIN
FÖRENLIG MED
TAXONOMIN
UPPDELNING EFTER MILJÖMÅL
PROPORTION OF TAXONOMY ALIGNED
IN TAXONOMY ELIGIBLE
BEGRÄNSNING AV
KLIMATFÖRÄNDRINGAR
(CCM)
ANPASSNING TILL
KLIMATFÖRÄNDRINGAR
(CCA)
VATTENRESURSER OCH
MARINA RESURSER
(WTR)
DEN CIRKULÄRA
EKONOMIN (CE)
MILJÖFÖRORENINGAR
(PPC)
BIOLOGISK MÅNGFALD OCH
EKOSYSTEM (BIO)
VARAV ANVÄNDNING AV
INTÄKTER
VARAV
OMSTÄLLNINGSVERKSAMHETER
VARAV MÖJLIGGÖRANDE
VERKSAMHETER
1 Finansiella garantier (indikator för finansiella
garantier) 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0
2 Tillgångar under förvaltning (indikator för
tillgångar under förvaltning) - - - - - - - - - - 0 -
(¹) I enlighet med artikel 7.8 i denna förordning.
===== SIDA 135 =====
NOBA BANK GROUP AB (PUBL)ÅRSREDOVISNING 2025 135
KÄRNENERGI- OCH FOSSILGASRELATERADE
VERKSAMHETER 2025
KÄRNENERGIRELATERADE VERKSAMHETER FOSSILGASRELATERADE VERKSAMHETER
1 Företaget utför, finansierar eller är exponerat mot forskning,
utveckling, demonstration och utbyggnad av innovativa elproduktions-
anläggningar som producerar energi från kärnenergiprocesser med
minimalt avfall från bränslecykeln.
NEJ 4 Företaget utför, finansierar eller är exponerat mot uppförande eller drift
av elproduktionsanläggningar som producerar el med hjälp av fossila
gasformiga
bränslen.
NEJ
2 Företaget utför, finansierar eller är exponerat mot uppförande
och säker drift av nya kärntekniska anläggningar för produktion
av el eller processvärme, inbegripet för fjärrvärme eller industri -
ella processer, såsom vätgasproduktion, samt för säkerhetsupp -
graderingar av dessa, med hjälp av bästa tillgängliga teknik.
NEJ 5 Företaget utför, finansierar eller är exponerat mot uppförande, renovering
och drift av anläggningar för kombinerad produktion av värme/kyla och
el med
hjälp av fossila gasformiga bränslen.
NEJ
3 Företaget utför, finansierar eller är exponerat mot säker drift av
befintliga kärntekniska anläggningar som producerar el eller
processvärme, inbegripet för fjärrvärme eller industriella
processer, såsom vätgasproduktion från kärnenergi, samt
säkerhetsuppgraderingar av dessa.
NEJ 6 Företaget utför, finansierar eller är exponerat mot uppförande, renovering
och drift av värmeproduktionsanläggningar som producerar värme/kyla
med hjälp av fossila gasformiga bränslen.
NEJ
REVISORNS GRANSKNINGSBERÄTTELSE
AV NOBA BANK GROUP AB (PUBL):S
LAGSTADGADE HÅLLBARHETSRAPPORT
TILL BOLAGSSTÄMMAN I NOBA BANK GROUP
AB (PUBL), ORG NR 556647–7286
SLUTSATS
Vi har utfört en översiktlig granskning av hållbarhetsrapporten
för NOBA Bank Group AB (publ) för räkenskapsåret 2025.
Hållbarhetsrapporten ingår på sidorna 32–135 i detta dokument.
Grundat på vår översiktliga granskning som beskrivs i avsnittet
Revisorns ansvar har det inte kommit fram några omständigheter
som ger oss anledning att anse att hållbarhetsrapporten inte, i
allt väsentligt, är upprättad i enlighet med årsredovisningslagen
vilket inbegriper
• om hållbarhetsrapporten uppfyller kraven i European
Sustainability Reporting Standards (ESRS),
• om den process som företaget har genomfört för att identi -
fiera rapporterad hållbarhetsinformation har utförts såsom
den beskrivs i hållbarhetsrapporten, och
• efterlevnaden av rapporteringskraven i EU:s gröna taxono -
miförordning artikel 8 (EU-taxonomin).
GRUND FÖR SLUTSATS
Vi har utfört granskningen enligt FAR:s rekommendation RevR
19 Revisorns översiktliga granskning av den lagstadgade håll -
barhetsrapporten . Vårt ansvar enligt denna rekommendation
beskrivs närmare i avsnittet Revisorns ansvar. Vi anser att de
bevis vi har inhämtat är tillräckliga och ändamålsenliga som
grund för vår slutsats.
ANNAN INFORMATION ÄN HÅLLBARHETSRAPPORTEN
Detta dokument innehåller även annan information än
hållbarhetsrapporten och återfinns på sidorna 1–31 och 137–
295. Det är styrelsen och verkställande direktören som har
ansvaret för denna andra information. Vår slutsats avseende
hållbarhetsrapporten omfattar inte denna information och vi
uttalar ingen slutsats med bestyrkande avseende denna andra
information. I samband med vår översiktliga granskning av håll -
barhetsrapporten är det vårt ansvar att läsa den information
som identifieras ovan och överväga om informationen i väsentlig
utsträckning är oförenlig med hållbarhetsrapporten. Vid denna
genomgång beaktar vi även den kunskap vi i övrigt inhämtat
under den översiktliga granskningen samt bedömer om informa -
tionen i övrigt verkar innehålla väsentliga felaktigheter.
Om vi, baserat på det arbete som har utförts avseende denna
information, drar slutsatsen att den andra informationen
innehåller en väsentlig felaktighet, är vi skyldiga att rapportera
detta. Vi har inget att rapportera i det avseendet.
STYRELSENS OCH VERKSTÄLLANDE DIREKTÖRENS ANSVAR
Det är styrelsen och verkställande direktören som har ansvaret
för att hållbarhetsrapporten har upprättats i enlighet med 6
kap. 12–12 f §§ årsredovisningslagen, och för att det finns en
sådan intern kontroll som styrelsen och verkställande direktören
bedömer nödvändig för att upprätta hållbarhetsrapporten utan
väsentliga felaktigheter, vare sig dessa beror på oegentligheter
eller misstag.
===== SIDA 136 =====
NOBA BANK GROUP AB (PUBL)ÅRSREDOVISNING 2025 136
• Granska företagets interna dokumentation av sin process
• Utvärdera om den information som erhållits från
våra åtgärder om den process som implementerats
av företaget överensstämmer med beskrivningen av
processen på sidorna 58–60 i hållbarhetsrapporten
Våra granskningsåtgärder avseende hållbarhetsrapporten
inkluderade, men var inte begränsade till följande:
• Genom förfrågningar erhålla en allmän förståelse för den
interna kontrollmiljön, rapporteringsprocesserna, och
informationssystemen som är relevanta för upprättandet
av informationen i hållbarhetsrapporten
• Utvärdera om information som identifierats som väsentlig
genom den process som företaget genomfört för att iden -
tifiera innehållet i hållbarhetsrapporten också ingår i
hållbarhetsrapporten
• Utvärdera om strukturen och presentationen av hållbar -
hetsrapporten är förenlig med kraven i ESRS
• Genomföra förfrågningar till relevant personal och analy -
tiska granskningsåtgärder avseende utvalda upplysningar i
hållbarhetsrapporten
• Utföra substansgranskningsåtgärder baserat på stickprov
på utvalda upplysningar i hållbarhetsrapporten
• Genom förfrågningar och analytisk granskning utvärdera
metoder, data och betydelsefulla antaganden som har
använts för att göra uppskattningar i hålbarhetsrapporten
är lämpliga och tillämpas konsekvent
Våra granskningsåtgärder avseende EU-taxonomin inkluderade
men var inte begränsade till följande:
• Erhålla en förståelse för processen för att identifiera ekono -
miska verksamheter som omfattas av- och är förenliga
med EU-taxonomin och de motsvarande upplysningarna i
hållbarhetsrapporten
• Utvärdera att aktiviteter enligt EU-taxonomin stämmer
överens med de finansiella rapporterna och tillhörande
noter
• Utvärdera processer, dokumentation och bedömningar av
omfattning och förenlighet med ekonomiska aktiviteter och
tekniska granskningskriterier inom ramen för EU-taxonomin
• Utvärdera om rapporteringen är förenlig med kraven i
EU-taxonomin
BEGRÄNSNINGAR
Vid rapportering av framåtblickande information i enlighet med
ESRS måste styrelsen och verkställande direktören för NOBA
Bank Group AB (publ) förbereda framåtblickande information
utifrån angivna antaganden om händelser som kan inträffa i
framtiden och möjliga framtida aktiviteter av företaget. Faktiska
utfall kommer sannolikt att vara annorlunda eftersom förvän -
tade händelser ofta inte inträffar som förväntat.
Stockholm, enligt efterföljande digital signatur
Deloitte AB
Johan Stenbäck
Auktoriserad revisor
ÖVRIGA UPPLYSNINGAR
Hållbarhetsrapporten för föregående räkenskapsår har inte varit
föremål för översiktlig granskning i enlighet med RevR 19 och
granskning av jämförelsetalen i hållbarhetsrapporten för räken -
skapsåret 2025 har därmed inte utförts i enlighet med denna
standard.
REVISORNS ANSVAR
Vårt ansvar är att uttala en slutsats med begränsad säkerhet
om hållbarhetsrapporten är upprättad enligt 6 kap. 12–12 f §§
årsredovisningslagen på grundval av vår granskning.
Granskningen har utförts enligt FAR:s rekommendation RevR
19 Revisorns översiktliga granskning av den lagstadgade
hållbarhetsrapporten . Denna rekommendation kräver att vi
planerar och utför våra granskningsåtgärder för att uppnå
begränsad säkerhet att hållbarhetsrapporten är upprättad i
enlighet med dessa krav.
De granskningsåtgärder som har utförts för att inhämta bevis
är mer begränsade än för ett uppdrag där uttalandet görs med
rimlig säkerhet och den säkerhet som har uppnåtts är därför
lägre än för ett uppdrag där uttalandet görs med rimlig
säkerhet. Det innebär att det inte är möjligt för oss att skaffa
oss en sådan säkerhet att vi blir medvetna om alla viktiga
omständigheter som skulle kunna ha blivit identifierade om ett
uppdrag där uttalandet görs med rimlig säkerhet utförts.
Revisionsföretaget tillämpar ISQM 1 (International Standard on
Quality Management), som kräver att företaget utformar,
implementerar och hanterar ett system för kvalitetsstyrning
inklusive riktlinjer eller rutiner avseende efterlevnad av yrkese -
tiska krav, standarder för yrkesutövningen och tillämpliga krav i
lagar och andra författningar.
Vi är oberoende i förhållande till NOBA Bank Group AB (publ)
enligt god revisorssed i Sverige och har i övrigt fullgjort vårt
yrkesetiska ansvar enligt dessa krav.
Granskningen innefattar att genom olika åtgärder inhämta
underlag till hållbarhetsrapporten. Revisorn väljer vilka åtgärder
som ska utföras, bland annat genom att bedöma
riskerna för väsentliga felaktigheter i hållbarhetsrapporten vare
sig dessa beror på oegentligheter eller misstag. Vid denna risk -
bedömning beaktar revisorn de delar av den interna kontrollen
som är relevanta för hur styrelsen och verkställande direktören
upprättar hållbarhetsrapporten i syfte att utforma gransknings -
åtgärder som är ändamålsenliga med hänsyn till omständighet -
erna, men inte i syfte att uttala en slutsats om effektiviteten i
den interna kontrollen. Granskningen består av att göra förfråg-
ningar, i första hand till personer som är ansvariga för upprät -
tandet av hållbarhetsrapporten, att utföra analytisk granskning
och att vidta andra översiktliga granskningsåtgärder.
Våra granskningsåtgärder avseende den process som företaget
har genomfört för att identifiera hållbarhetsinformation att
rapportera inkluderade, men var inte begränsade till följande:
• Erhålla en förståelse för processen genom att:
• Genomföra förfrågningar för att förstå källorna till den
information som används av företagsledningen
===== SIDA 137 =====
BOLAGSSTYRNINGSRAPPORT 2025
===== SIDA 138 =====
NOBA BANK GROUP AB (PUBL)ÅRSREDOVISNING 2025 138
INLEDNING
NOBA Bank Group AB (publ) (“ NOBA”) är ett svenskt publikt
bankaktiebolag med säte i Stockholm, Sverige. NOBA bedriver
verksamhet under banklicens utfärdad av Finansinspektionen
(’’FI’’) och har en filial i Norge.
Bolagsstyrning avser de beslutsfattande system genom vilka
ägarna, direkt eller indirekt, styr ett bolag. God bolagsstyr -
ning är viktig för NOBAs organisation och en integrerad del
av NOBAs kärnverksamhet. Styrning, ledning och kontroll
fördelas mellan aktieägarna vid bolagsstämman, styrelsen
och VD.
AKTIEÄGARE OCH BOLAGSSTÄMMAREVISOR VALBEREDNING
STYRELSEREVISIONS- OCH
RISKUTSKOTT ERSÄTTNINGSUTSKOTT
INTERNREVISION VD
RISKKONTROLLFUNKTION LEDNINGSGRUPP COMPLIANCEFUNKTION
===== SIDA 139 =====
NOBA BANK GROUP AB (PUBL)ÅRSREDOVISNING 2025 139
Som svensk bank med värdepapper noterade på Nasdaq
Stockholm omfattas NOBA av ett flertal regler och före -
skrifter. Den externa ramen för bolagsstyrning innefattar
bland annat:
• Aktiebolagslagen
• Årsredovisningslagen
• Lag om bank- och finansieringsrörelse
• Nasdaqs emittentregelverk
• Svensk kod för bolagsstyrning (” Koden”) och
• Regelverk och riktlinjer utfärdade av myndigheter såsom
FI och Europeiska bankmyndigheten (’’ EBA’’)
Efter NOBAs börsintroduktion på Nasdaq Stockholm den
26 september 2025 tillämpar NOBA Nasdaq’s Nordic Main
Market Rulebook for Issuers of Shares och Koden.
NOBA följer även ett internt ramverk som innefattar bolags -
ordningen, vilken antas av bolagsstämman, samt policyer och
instruktioner som antas av styrelsen och VD som tydliggör
ansvarsfördelningen inom NOBA-koncernen. Dessa policyer
och instruktioner innefattar bland annat:
• Styrelsens arbetsordning
• Policyer för revisions- och riskutskottet och
ersättningsutskottet
• VD-instruktion och instruktion för chefen för NOBAs
norska filial
• Policy för intern styrning och kontroll och
• Policyer och instruktioner för internrevision och
kontrollfunktionerna
Den här bolagsstyrningsrapporten har upprättats i enlighet
med årsredovisningslagen och Koden. Koden bygger på prin -
cipen ”följ eller förklara”, vilket innebär att en avvikelse från
Kodens bestämmelser inte utgör en överträdelse om bolaget
förklarar varför man valt att avvika i det avseendet. NOBA har
tillämpat Koden sedan NOBA noterades på Nasdaq Stockholm
och bedömer att bolaget följer Koden utan avvikelser. Koden
finns tillgänglig på Kollegiet för svensk bolagsstyrnings
hemsida, www.bolagsstyrning.se.
===== SIDA 140 =====
NOBA BANK GROUP AB (PUBL)ÅRSREDOVISNING 2025 140
AKTIEÄGARE
NOBAs aktiekapital per den 31 december 2025 uppgick till
72 700 000 SEK fördelat på 500 000 000 aktier. NOBA har
en aktieklass, varvid varje aktie berättigar till en röst vid
bolagsstämman.
NOBAs aktier är sedan den 26 september 2025 noterade på
Nasdaq Stockholm. Per den 31 december 2025 hade NOBA
cirka 10 180 aktieägare enligt det av Euroclear Sweden förda
aktieägarregistret.
Aktieägare som önskar få ett ärende behandlat vid bolags -
stämman ska lämna en skriftlig begäran till styrelsen.
Ärendet ska tas upp vid bolagsstämman under förutsättning
att begäran inkommit senast en vecka före den tidigaste
dag då kallelse till bolagsstämman får utfärdas enligt aktie -
bolagslagen, eller efter denna tidpunkt om begäran har
inkommit i sådan tid att ärendet kan tas upp i kallelsen till
bolagsstämman.
ÅRSSTÄMMAN 2025
NOBAs årsstämma 2025 hölls den 30 april 2025. Beslut
fattades om bland annat fastställande av resultat- och balans -
räkning för NOBA samt koncernen för räkenskapsåret 2024,
att NOBAs vinstmedel skulle överföras i ny räkning och att
någon vinstutdelning inte skulle lämnas till aktieägarna, att
bevilja styrelseledamöterna och VD ansvarsfrihet, att antalet
stämmovalda styrelseledamöter skulle vara sex, val av styrel -
seledamöter, styrelseordförande samt revisor, fastställande
av arvoden till styrelseledamöter och revisor samt antagande
av riktlinjer för ersättning till ledande befattningshavare.
Vidare bemyndigade årsstämman styrelsen att besluta
om emission av aktier motsvarande högst 10 % av samtliga
aktier i NOBA (beräknat vid den tidpunkt då bemyndigandet
utnyttjas första gången). Sådana emissionsbeslut får fattas
vid ett eller flera tillfällen fram till årsstämman 2026, med
eller utan avvikelse från aktieägarnas företrädesrätt, mot
kontant betalning, apportegendom eller genom kvittning.
Teckningskursen ska fastställas i enlighet med rådande
marknadsförhållanden vid tidpunkten för emissionen. Syftet
med eventuell avvikelse från aktieägarnas företrädesrätt
ska vara att öka NOBAs finansiella flexibilitet och möjliggöra
en snabb och effektiv anpassning av NOBAs kapitalstruktur
med hänsyn till fastställda finansiella mål och förändringar i
kapitaltäckningsregler.
Årsstämman bemyndigade även styrelsen att besluta om
återköp och överlåtelse av egna aktier under perioden fram
till årsstämman 2026. Eventuella återköp förutsätter godkän -
nande från FI, och NOBA får vid var tid efter sådana återköp
inneha högst 10 % av samtliga aktier i NOBA. Betalning för
aktierna ska erläggas kontant och återköp får endast ske på
Nasdaq Stockholm. Priset ska antingen vara inom det vid var
tid gällande kursintervallet, eller vid återköp som utförs av
mäklarföretag, motsvara volymvägd genomsnittskurs under
den tidsperiod aktierna återköptes. Eventuella överlåtelser av
aktier får ske med högst det totala antalet egna aktier som
STÖRSTA AKTIEÄGARE,
PER DEN 31 DEC 2025
RÖSTER/
KAPITAL
Nordic Capital via bolag 59,58 %
Sampo Oyj 14,95 %
OP Cooperative 7,50 %
Handelsbanken Fonder 1,38 %
Geveran Trading Co. Ltd. (John Fredriksen) 1,26 %
Swedbank Robur Fonder 1,18 %
Wellington Management 1,13 %
SEB Funds 0,98 %
BlackRock 0,94 %
Fidelity Investments (FMR) 0,92 %
Totalen för de 10 största aktieägarna 89,80 %
Övriga aktieägare 10,20 %
Totalt 100 %
BOLAGSSTÄMMAN
Bolagsstämman är NOBAs högsta beslutande organ. Vid
årsstämman utövar aktieägarna sin rösträtt i centrala frågor
för bolaget såsom fastställande av resultat- och balansräk -
ning, disposition av vinst, ansvarsfrihet för styrelseledamöter
och VD, val av styrelseledamöter och revisor samt arvode till
styrelseledamöter och revisor.
Årsstämman i ett svenskt aktiebolag ska hållas inom sex
månader från räkenskapsårets utgång. Utöver årsstämman
kan extra bolagsstämmor sammankallas vid behov. Alla
aktieägare som är upptagna i aktieboken sex bankdagar före
bolagsstämman och som har anmält sitt deltagande inom
föreskriven tid har rätt att delta vid bolagsstämman och
rösta för hela sitt aktieinnehav. Aktieägare vars aktier är
registrerade i förvaltares namn måste omregistrera aktierna
i eget namn för att ha rätt att delta. Aktieägare kan närvara
vid bolagsstämman personligen eller genom ombud, och får
medföra högst två biträden.
===== SIDA 141 =====
NOBA BANK GROUP AB (PUBL)ÅRSREDOVISNING 2025 141
NOBA vid var tid innehar. Överlåtelser får ske på eller utanför
Nasdaq Stockholm, innefattande en rätt att besluta om
avvikelse från aktieägarnas företrädesrätt och att betalning
ska kunna ske genom kvittning eller tillskjutande av appor -
tegendom. Överlåtelse av aktier på Nasdaq Stockholm ska
ske till ett pris inom det vid var tid gällande kursintervallet.
Överlåtelse av aktier utanför Nasdaq Stockholm ska ske till
ett pris i kontanter eller värde på erhållen egendom som
motsvarar börskursen vid tidpunkten för överlåtelsen, med
den eventuella avvikelse som styrelsen bedömer lämplig.
Syftet med bemyndigandena att besluta om återköp och
överlåtelse av egna aktier är att möjliggöra för NOBA att
använda egna aktier som betalning vid förvärv av bolag eller
verksamheter samt att öka NOBAs finansiella flexibilitet och
möjliggöra anpassningar av kapitalstrukturen efter rådande
förhållanden för att därigenom bidra till ökat aktieägarvärde.
största aktieägarna baserat på aktieinnehav per den sista
bankdagen i augusti, vilka vardera ska erbjudas rätt att utse
en ledamot till valberedningen. Om en aktieägare väljer att
inte utse en ledamot till valberedningen ska rätten övergå
till den till röstetalet närmast följande största aktieägaren.
NOBAs styrelseordförande ska vara adjungerad ledamot
i valberedningen, utan någon rösträtt. Den ledamot som
representerar den största aktieägaren ska vara ordförande
i valberedningen, om inte valberedningen beslutar något
annat. Styrelseordförande ska kalla till valberedningens
första sammanträde.
Valberedningens sammansättning ska offentliggöras senast
sex månader före årsstämman. Om en ledamot lämnar valbe -
redningen eller om större förändringar sker i NOBAs ägar -
struktur kan valberedningens sammansättning justeras för
att återspegla detta. En sådan förändring ska i förekommande
fall offentliggöras så snart som möjligt.
Valberedningsinstruktionen i sin helhet och information om
hur förslag kan lämnas till valberedningen finns på NOBAs
hemsida, www.noba.bank.
Valberedningen har inför årsstämman 2026 bestått av Robert
Furuhjelm som ordförande (utsedd av Nordic Capital), Ville
Talasmäki (utsedd av Sampo), Timo Ritakallio (utsedd av
OP Cooperative) och Hans-Ole Jochumsen som adjungerad
ledamot (styrelseordförande i NOBA).
NOBAS ÅRSSTÄMMA 2026 KOMMER ATT HÅLLAS
I STOCKHOLM TORSDAGEN DEN 21 MAJ 2026.
EXTRA BOLAGSSTÄMMOR UNDER 2025
Under året höll NOBA fem extra bolagsstämmor som en del
av förberedelserna inför NOBAs börsintroduktion på Nasdaq
Stockholm. Vid bolagsstämmorna beslutades bland annat
om att anta incitamentsprogram för ledande befattnings -
havare respektive oberoende styrelseledamöter, att ersätta
styrelseledamöterna för kostnader och utgifter relaterade
till styrelseuppdraget under perioden fram till årsstämman
2026 och att ingå en waiver avseende revisorns tystnadsplikt
i förhållande till revisorns deltagande i due diligence-pro -
cessen i samband med börsintroduktionen.
VALBEREDNING
Valberedningen ska tillvarata samtliga aktieägares intressen
och lämna förslag till årsstämman avseende bland annat val
av styrelseledamöter och revisor.
I enlighet med den valberedningsinstruktion som antogs vid
en extra bolagsstämma den 29 augusti 2024 ska valbered -
ningen bestå av minst tre ledamöter. NOBAs styrelseordfö -
rande ska senast den 30 september varje år kontakta de tre
===== SIDA 142 =====
NOBA BANK GROUP AB (PUBL)ÅRSREDOVISNING 2025 142
STYRELSE
SAMMANSÄTTNING OCH OBEROENDE
Styrelseledamöterna utses normalt vid årsstämman för tiden
fram till slutet av nästa årsstämma. Enligt NOBAs bolags -
ordning ska styrelsen bestå av lägst fem och högst tolv
stämmovalda ledamöter. Bolagsordningen innehåller inga
särskilda bestämmelser om tillsättande eller entledigande
av styrelseledamöter eller om ändring av bolagsordningen.
Bolagsordningen finns tillgänglig på NOBAs hemsida, www.
noba.bank.
Enligt Koden ska styrelseordföranden utses av bolags -
stämman. Inte fler än en stämmovald styrelseledamot får
vara medlem i ledningsgruppen i NOBA eller dess dotter -
bolag. Majoriteten av de stämmovalda styrelseledamöterna
ska vara oberoende i förhållande till NOBA och dess lednings -
grupp. Minst två av de styrelseledamöter som är oberoende
i förhållande till NOBA och dess ledningsgrupp ska även vara
oberoende i förhållande till NOBAs större aktieägare.
Följande tabell visar viss information om styrelsen per den 31
december 2025. Ytterligare information om respektive styrel -
seledamot finns på sidorna 150-152.
MÅNGFALDSPOLICY
NOBAs styrelse har antagit en policy om mångfald och lämp -
lighetsprövning av styrelsen och personer i nyckelpositioner.
Styrelsen ska ha ändamålsenlig kompetens, erfarenhet och
bakgrund för att kunna identifiera och förstå de risker som
NOBAs verksamhet medför. Målsättningen är att styrelsen
ska bestå av ledamöter med kompletterande erfarenheter
och kompetenser, och att det ska finnas mångfald när det
kommer till kön, ålder, nationalitet samt utbildnings- och
yrkesbakgrund för att säkerställa att olika perspektiv beaktas
och självständiga ställningstaganden främjas.
För att uppnå mångfald bland styrelseledamöterna har
valberedningen i sitt arbete med förslagen till årsstämman
2026 beaktat punkt 4.1 i Koden och NOBAs mångfaldspolicy.
Valberedningen har således särskilt beaktat vikten av mång -
fald i styrelsen avseende kön, ålder, nationalitet samt erfa -
renhet, yrkesbakgrund och affärsområden.
ANSVARSOMRÅDEN
Styrelsen är NOBAs näst högsta beslutande organ efter
bolagsstämman och det högsta verkställande organet.
STYRELSELEDAMÖTER
NAMN INVALD BEFATTNING OBEROENDE
ERSÄTTNINGS-
UTSKOTTET
REVISIONS- OCH
RISKUTSKOTTET
Hans-Ole Jochumsen 2018 Styrelseordförande Oberoende i förhållande till NOBA
och dess ledningsgrupp, samt större
aktieägare
Ordförande Ledamot
Christopher Ekdahl 2018 Styrelseledamot Oberoende i förhållande till NOBA
och dess ledningsgrupp
Ej oberoende i förhållande till större
aktieägare
Ledamot -
Birgitta Hagenfeldt 2024 Styrelseledamot Oberoende i förhållande till NOBA
och dess ledningsgrupp, samt större
aktieägare
- Ordförande
Martin Tivéus 2024 Styrelseledamot Oberoende i förhållande till NOBA
och dess ledningsgrupp, samt större
aktieägare
- Ledamot
Ricard Wennerklint 2020 Styrelseledamot Oberoende i förhållande till NOBA
och dess ledningsgrupp
Ej oberoende i förhållande till större
aktieägare
Ledamot Ledamot
Ragnhild Wiborg 2023 Styrelseledamot Oberoende i förhållande till NOBA
och dess ledningsgrupp, samt större
aktieägare
- Ledamot
Leslie Restovic Lopez 2025¹ Arbetstagar-
representant
- - -
¹ Leslie Restovic Lopez har varit arbetstagarrepresentant i NOBAs styrelse sedan den 14 oktober 2025. Dessförinnan var Daniella Bertlin
arbetstagarrepresentant mellan 2022 och september 2025.
===== SIDA 143 =====
NOBA BANK GROUP AB (PUBL)ÅRSREDOVISNING 2025 143
Styrelsens uppgifter regleras främst i aktiebolagslagen, lagen
om bank- och finansieringsrörelse, NOBAs bolagsordning och
Koden. Därtill styrs styrelsens arbete av eventuella instruk -
tioner från bolagsstämman och av styrelsens arbetsordning.
Styrelsens arbetsordning reglerar arbets- och ansvarsfördel -
ningen mellan styrelsen, dess ordförande och VD. Styrelsen
antar även policyer med instruktioner för styrelseutskotten,
en VD-instruktion och en instruktion för den finansiella
rapporteringen till styrelsen.
Styrelsen har det övergripande ansvaret för NOBAs orga -
nisation och ledning samt styrningen av bolaget, inklusive
tillsynen över och implementeringen av bolagets strategier
och mål. Styrelsen ska säkerställa att det finns effektiva och
ändamålsenliga ramverk för intern styrning, riskhantering
och kontroll, vilka möjliggör styrelsens tillsyn och uppfölj -
ning av riskhanteringen inom NOBA. Inom styrelsens ansvar
ligger bland annat att fatta beslut om vilka övergripande mål
och strategier som ska styra NOBAs verksamhet, med beak -
tande av bolagets långsiktiga finansiella intressen, relevanta
hållbarhetsfrågor, de risker som NOBA är och kan komma
att bli exponerad för och det kapital som krävs för att täcka
dessa risker. Styrelsen ska även säkerställa att det genomförs
lämpliga interna kapitalutvärderingar och följa upp hur NOBA
förverkligar de uppsatta målen och strategierna. Styrelsen
ansvarar vidare för fastställande av budgetar och affärs -
planer; att regelbundet utvärdera NOBAs finansiella situation
och för att säkerställa att organisationen är utformad på ett
sätt som möjliggör tillfredsställande tillsyn över bokföring,
förvaltning av medel och den finansiella verksamheten;
besluta i frågor som rör investeringar och försäljningar, kapi -
talstruktur och utdelningspolicy; att ta fram och anta styrdo -
kument för NOBAs verksamhet; att säkerställa att organisa -
tionen och verksamheten präglas av god intern kontroll samt
regelbundet utvärdera om NOBA effektivt och ändamålsen -
ligt kontrollerar och hanterar riskerna. Styrelsen ansvarar
även för att sätta lämpliga riktlinjer för NOBAs agerande i
samhället, för att främja bolagets långsiktiga värdeskapande
förmåga; att besluta om väsentliga förändringar i organisa -
tionen och verksamheten; att utse VD och besluta om ersätt -
ning samt övriga anställningsvillkor för ledningsgruppen i
enlighet med de ersättningsriktlinjer som antagits av bolags -
stämman och övervaka tillämpningen av NOBAs ersättnings -
policy. Styrelseordförande ansvarar för att styrelsens arbete
utförs effektivt och att styrelsen fullgör dess skyldigheter.
Styrelsen sammanträder enligt en årligen fastställd mötes -
plan. Utöver ordinarie styrelsemöten kan styrelsemöten
sammankallas när ordföranden anser det nödvändigt eller när
en styrelseledamot eller VD begär det.
ARBETE UNDER 2025
Totalt hölls 32 styrelsemöten under 2025, inklusive per caps -
ulam-möten. Samtliga styrelseledamöter deltog vid styrel -
seledamöterna, med undantag för att Hans-Ole Jochumsen
respektive Christopher Ekdal inte deltog vid två av mötena,
och att Birgitta Hagenfeldt respektive Ragnhild Wiborg inte
deltog vid ett möte. VD, CFO och styrelsesekreteraren närva -
rade i regel på styrelsemötena. Medarbetare från NOBA har
även närvarat på vissa styrelsemöten för att rapportera i
specifika ärenden.
Styrelsens arbete bedrivs enligt en årligt antagen plan som
justeras utifrån de händelser och projekt som uppkommer
under året. Merparten av de ordinarie styrelsemötena hålls i
anslutning till NOBAs rapportering; bokslutskommunikén för
2024 behandlades i februari, årsredovisningen för 2024 och
ärenden relaterade till årsstämman 2025 behandlades i april,
delårsrapporten för det första kvartalet 2025 behandlades i
maj, delårsrapporten för andra kvartalet 2025 behandlades
i augusti samt delårsrapporten för tredje kvartalet 2025
behandlades i november. Strategifrågor, budget och affärs -
plan för 2026 behandlades i december.
NOBAs styrdokument antas årligen av styrelsen, eller oftare
när så krävs eller är lämpligt. Vid ordinarie möten får styrelsen
regelbundet rapporter från ersättningsutskottet, revisions-
och riskutskottet och från kontrollfunktionerna.
De ärenden som behandlades av styrelsen under 2025 omfat -
tade bland annat strategi, organisation, finansiella mål, frågor
relaterade till NOBAs börsintroduktion och förvärvet av DBT
Capital.
REVISIONS- OCH RISKUTSKOTTET
Styrelsen har inrättat ett revisions- och riskutskott bestående
av fem ledamöter: Birgitta Hagenfeldt (ordförande), Hans-Ole
Jochumsen, Martin Tivéus, Ricard Wennerklint och Ragnhild
Wiborg.
Revisions- och riskutskottet ska bestå av minst tre ledamöter
som årligen utses av styrelsen. Majoriteten av ledamöterna i
revisions- och riskutskottet ska vara oberoende i förhållande
till NOBA och dess ledningsgrupp enligt Koden. Minst en av
de ledamöter som är oberoende i förhållande till NOBA och
dess ledningsgrupp ska även vara oberoende i förhållande till
NOBAs större aktieägare. Minst en av de oberoende ledamö -
terna ska ha redovisnings- eller revisionskompetens.
Revisions- och riskutskottet lämnar sina iakttagelser, rekom -
mendationer och förslag till styrelsen som beslutsunderlag
och saknar egen beslutsrätt med undantag för icke-revisions -
relaterade tjänster från revisorn. Revisions- och riskutskottets
===== SIDA 144 =====
NOBA BANK GROUP AB (PUBL)ÅRSREDOVISNING 2025 144
huvudsakliga uppgifter är, utan att påverka styrelsens ansvar
och skyldigheter, att säkerställa att det finns en tillfredsstäl -
lande nivå av kontroll över NOBAs riskhantering, internkon -
troll, internrevision (inklusive rapportering från internre -
visionsfunktionen), redovisning och finansiell rapportering
samt att säkerställa att NOBAs finansiella- och hållbarhets -
relaterade rapportering upprättas i enlighet med lag, andra
relevanta föreskrifter och tillämpliga redovisningsstandarder.
Revisions- och riskutskottet ska vidare bistå styrelsen i frågor
som rör NOBAs nuvarande och framtida risktolerans, risk -
strategi och riskhantering. Utskottet ska även bistå styrelsen
i övervakningen av ledningsgruppens genomförande av stra -
tegin. Vidare ska revisions- och riskutskottet ha en löpande
kontakt med revisorn, granska och övervaka revisorns opar -
tiskhet och självständighet samt bistå valberedningen vid
utarbetandet av förslag till årsstämmans beslut om val av
revisor.
Revisions- och riskutskottet ska hålla minst åtta möten per år.
Protokoll förs vid utskottets möten och görs tillgängliga för
styrelseledamöterna. Revisions- och riskutskottet höll elva
möten under 2025, inklusive per capsulam-möten. Samtliga
ledamöter deltog vid mötena, med undantag för att Martin
Tivéus inte deltog vid ett av mötena.
ERSÄTTNINGSUTSKOTTET
Styrelsen har inrättat ett ersättningsutskott bestående av tre
ledamöter: Hans-Ole Jochumsen (ordförande), Christopher
Ekdahl och Ricard Wennerklint.
Ersättningsutskottet ska bestå av minst två ledamöter som
utses årligen av styrelsen. Styrelsens ordförande får vara
ordförande i ersättningsutskottet. De övriga ledamöterna
i ersättningsutskottet ska vara oberoende i förhållande till
NOBA och dess ledningsgrupp enligt Koden.
Ersättningsutskottet lämnar sina iakttagelser, rekommenda -
tioner och förslag till styrelsen som beslutsunderlag och saknar
egen beslutsrätt. Ersättningsutskottet ska förbereda förslag
om ersättningsprinciper och ersättning samt övriga anställ -
ningsvillkor för NOBAs ledningsgrupp. Ersättningsutskottet
ska även följa upp och utvärdera eventuella program för
rörlig ersättning till ledningsgruppen, tillämpningen av rikt -
linjerna för ersättning till ledande befattningshavare som
antagits av bolagsstämman och ersättningsstrukturen samt
ersättningsnivåerna i NOBA. Vidare ska utskottet granska de
identifierade riskerna inom NOBAs ersättningssystem innan
de presenteras för styrelsen och bistå styrelsen i arbetet med
att säkerställa att sådana risker identifieras, hanteras och
rapporteras.
Ersättningsutskottet ska hålla minst två möten per år.
Protokoll förs vid utskottets möten och görs tillgängliga för
styrelseledamöterna. Ersättningsutskottet höll tio möten
under 2025, inklusive flera per capsulam-möten. Samtliga
ledamöter deltog vid mötena.
UTVÄRDERING AV STYRELSENS OCH VD:S
ARBETE
Styrelseordförande initierar årligen en utvärdering av
styrelsens arbete i enlighet med styrelsens arbetsordning
och Koden. Genom denna process utvärderas styrelsens,
styrelseordförandes och styrelseutskottens arbete och
metoder. Utvärderingen syftar även till att identifiera vilken
typ av frågor som styrelsen anser bör ges mer utrymme vid
kommande styrelsemöten och vilka områden det eventuellt
krävs ytterligare erfarenhet i styrelsen för att adressera.
Utvärderingen under 2025 genomfördes i form av en enkät
och resultatet diskuterades av styrelsen och presenterades
för valberedningen av styrelseordförande. Vidare utvär -
derar styrelsen även VD:s arbete löpande. En utvärdering av
VD genomförs minst årligen, utan att VD eller någon annan
medlem av ledningsgruppen är närvarande.
ERSÄTTNING
Arvode och annan ersättning till de stämmovalda styrelsele -
damöterna, inklusive styrelseordförande, beslutas av bolags -
stämman. Årsstämman 2025 beslutade om ett årligt arvode
till styrelsen från och med första handelsdagen i NOBAs aktier
på Nasdaq Stockholm enligt följande: arvode till styrelseord -
förande om 1 800 000 SEK och till övriga styrelseledamöter
om 600 000 SEK vardera. Arvode för arbete i revisions- och
riskutskottet om 350 000 SEK till utskottets ordförande och
150 000 SEK till övriga ledamöter, samt för arbete i ersätt -
ningsutskottet om 200 000 SEK till utskottets ordförande och
100 000 SEK till övriga ledamöter. Arvodet fördelas pro rata
fram till årsstämman 2026.
Se not 10 för detaljerad information om ersättningen till
styrelsen under 2025.
===== SIDA 145 =====
NOBA BANK GROUP AB (PUBL)ÅRSREDOVISNING 2025 145
VD OCH LEDNINGSGRUPP
VD är underställd styrelsen och ansvarar för den löpande
förvaltningen av NOBAs verksamhet i enlighet med styrel -
sens instruktioner. Arbetsfördelningen mellan styrelsen och
VD regleras i styrelsens arbetsordning och i en instruktion
för VD. VD ansvarar även för att förbereda managementrap -
porter och sammanställa information från ledningsgruppen
inför styrelsemöten och för att presentera materialet vid
styrelsemötena. VD ska säkerställa att styrelsen får tillräcklig
information för att löpande kunna utvärdera NOBAs finan -
siella ställning.
Tabellen nedan redovisar viss information om medlemmarna
i NOBAs ledningsgrupp per den 8 april 2026¹. Ytterligare infor -
mation om respektive medlem i ledningsgruppen finns på
sidorna 153-157.
ERSÄTTNING
Vid årsstämman 2025 beslutades att anta riktlinjer
för ersättning till NOBAs ledande befattningshavare.
Ersättningsriktlinjerna är tillämpliga på ersättning som
avtalas, och ändringar avseende redan avtalad ersättning,
efter det att riktlinjerna antagits men gäller inte ersättning
som beslutas av bolagsstämman.
En förutsättning för att NOBA ska kunna förverkliga sin
affärsstrategi och tillvarata sina långsiktiga intressen,
inklusive hållbarhet, är att NOBA kan attrahera, motivera
och behålla ledande befattningshavare i konkurrens med
jämförbara nordiska företag, främst nordiska banker och
kreditmarknadsbolag. Ersättningsriktlinjerna ska därför
möjliggöra att ledande befattningshavare kan erbjudas mark -
nadsmässig och konkurrenskraftig ersättning. Samtidigt ska
NOBAs ersättningssystem vara förenligt med och främja
sund och effektiv riskhantering samt motverka ett överdrivet
risktagande.
Vidare ska ersättning till ledande befattningshavare i NOBA
uppmuntra hög prestation, sunt beteende och överens -
stämma med bolagets affärsstrategi, mål, värderingar och
långsiktiga intressen; vara utformad för att undvika intres -
sekonflikter mellan NOBA, dess anställda och dess kunder;
baseras på kvantitativa affärsmål och kvalitativa kriterier som
återspeglar regelefterlevnad, korrekt behandling av NOBAs
kunder och kvalitet på utförda tjänster. Den totala rörliga
ersättningen får inte begränsa NOBAs förmåga att upprätt -
hålla en tillräcklig nivå på kapitalbasen och likviditeten eller
att vid behov stärka kapitalbasen.
NOBA ska erbjuda marknadsmässig ersättning till ledande
befattningshavare, vilken kan bestå av komponenter i form
av fast kontantersättning, eventuell rörlig kontantersättning,
möjlighet att delta i långsiktiga aktierelaterade incitaments -
program samt pension och eventuella övriga sedvanliga
förmåner.
För fullständiga ersättningsriktlinjer, se sidorna 158-160.
Detaljerad information om ersättning till VD och lednings -
gruppen under 2025 finns i not 10.
VD OCH LEDNINGSGRUPP
NAMN BEFATTNING I NUVARANDE ROLL SEDAN ANSTÄLLD AV NOBA SEDAN
Jacob Lundblad VD 2017 2004
Patrick MacArthur CFO 2018 2017
Matthias Frost Chief Legal Officer 2026² 2026
Adam Wiman Chief Technology Officer 2019 2019
Markus Kirsten Chief Credit & Analytics Officer 2025 2019
Malin Jönsson Chief Operating Officer 2016 2016
Mats Benserud Branch Manager & Branch CFO 2023 2018³
Fredrik Mundal Chief Marketing Officer & Chief Product
Officer Credit Cards
2022 2007³
Malin Frick Chief People Officer 2012 2012
Johan Magnuson Chief Product Officer SME & Secured 2025 2022
Per Alinder Chief Product Officer Private Loans 2023⁴ 2006
Elin Öberg Shaya Chief Compliance Officer 2016 2017⁵
Olof Mankert Chief Risk Officer 2016 2008 – 2012 och sedan 2013⁵
¹ Hanna Belander var Chief Marketing Officer och medlem i ledningsgruppen under 2025.
² Matthias Frost tillträdde som Chief Legal Officer i april 2026. Dessförinnan var Kristina Tham Nordlind Chief Legal Counsel i NOBA.
³ Avser anställning i Bank Norwegian ASA före fusionen mellan NOBA och Bank Norwegian ASA som genomfördes under 2022.
⁴ Per Alinder är med i NOBAs ledningsgrupp sedan februari 2026.
⁵ Adjungerad ledamot.
===== SIDA 146 =====
NOBA BANK GROUP AB (PUBL)ÅRSREDOVISNING 2025 146
REVISOR
Revisorn är en oberoende granskare av NOBAs finansiella
rapporter och ska bedöma om dessa i allt väsentligt är
riktiga och fullständiga samt ger en rättvisande bild av
bolaget och koncernen, samt dess finansiella ställning och
resultat. Revisorn granskar och avger revisionsberättelse
avseende NOBAs årsredovisning, vinstdisposition samt
styrelsens och VD:s förvaltning. Revisorn granskar även
denna bolagsstyrningsrapport, hållbarhetsrapporten och
ESEF-rapporteringen. Enligt bolagsordningen ska NOBA ha
ett registrerat revisionsbolag, eller en eller två revisorer. Vid
årsstämman 2025 valdes revisionsbolaget Deloitte AB till
revisor för tiden fram till årsstämman 2026. Johan Stenbäck
är huvudansvarig revisor.
Revisorn deltog vid ett styrelsemöte under året för att rappor -
tera om Deloittes revisionsprocess. Revisorn deltog även vid
fyra av revisions- och riskutskottets möten under 2025.
Årsstämman 2025 beslutade att revisorsarvode ska utgå
enligt löpande räkning. För detaljerad information om revi -
sorns arvode under 2025, se not 10.
===== SIDA 147 =====
NOBA BANK GROUP AB (PUBL)ÅRSREDOVISNING 2025 147
INTERN KONTROLL OCH
DE TRE FÖRSVARSLINJERNA
NOBA tillämpar modellen med tre försvarslinjer som en
central del av koncernens system för intern kontroll samt
bolagsstyrning. Ramverket tydliggör roller och ansvar i hela
organisationen och stödjer integrationen av riskhantering och
interna kontroller i den dagliga verksamheten, i linje med de
övergripande styrningsmålen.
Genom tydligt definierade nivåer av ansvar och uppföljning
stärker modellen med tre försvarslinjer NOBAs förmåga att
identifiera, bedöma och hantera risker på ett systematiskt
sätt. Detta strukturerade arbetssätt förstärker intern styr -
ning och kontroll, främjar ansvarstagande och kontinuerlig
förbättring samt är förenligt med vedertagna riktlinjer och
god sed inom bolagsstyrning.
ROLLER INOM NOBAS TRE FÖRSVARSLINJER
risker, faciliterar riskbedömningar samt genomför oberoende
granskningar och valideringar. Funktionerna främjar även
en sund risk-kultur genom att stödja och utbilda chefer och
medarbetare.
Rapporterar till: styrelsen och funktionellt till VD, med bibe -
hållet oberoende från verksamheten.
Tredje försvarslinjen – Internrevision
Ger oberoende och objektiv försäkran avseende koncernens
styrning, riskhantering och interna kontroll genom periodiska,
riskbaserade och regulatoriskt obligatoriska granskningar.
Rapporterar till: styrelsen.
FÖRSTA FÖRSVARSLINJEN
Verksamheten etablerar och upprätthåller interna kontroller som en
del av det dagliga arbetet med riskhantering.
Rapporterar till: Ledningen
ANDRA FÖRSVARSLINJEN
Funktionerna Riskkontroll samt compliance övervakar efterlevnaden
av krav inom riskhantering och regelefterlevnad.
Rapporterar till: Styrelsen och VD
TREDJE FÖRSVARSLINJEN
Internrevision tillhandahåller oberoende försäkran avseende adekvat
och effektivitet i styrning, riskhantering och internkontroll.
Rapporterar till: Styrelsen
Första försvarslinjen – Verksamheten i linjeorganisationen
Ansvarar för den dagliga riskhanteringen inom affärspro -
cesserna, inklusive identifiering och hantering av risker,
processer och kontroller.
Rapporterar till: ledningen.
Andra försvarslinjen – Oberoende kontrollfunktioner
Funktionerna Riskkontroll och Compliance är organisatoriskt
och funktionellt oberoende från verksamheten. De fast -
ställer principer för riskhantering, övervakar och rapporterar
===== SIDA 148 =====
NOBA BANK GROUP AB (PUBL)ÅRSREDOVISNING 2025 148
FUNKTIONSPROFILER
Nedan beskrivs huvudsakliga ansvarsområden och rapporte -
ringslinjer för de tre oberoende kontrollfunktionerna inom
andra och tredje försvarslinjen (utan operativt ansvar).
ANDRA FÖRSVARSLINJEN TREDJE FÖRSVARSLINJEN
Riskkontroll Compliance Internrevision
- Ansvarar för att säkerställa
implementering och upprätthållande av
NOBAs ramverk för riskhantering, riskaptit
och riskstrategi.
- Övervakar riskprofilen och utvärderar dess
överensstämmelse med fastställd riskaptit,
strategi och limiter.
- Övervakar exponeringar mot fastställda
limiter och rapporterar eventuella
avvikelser.
- Stödjer första försvarslinjen i
riskhanteringen.
- Utför oberoende valideringar och tester av
nyckelkontroller regelbundet.
- Utför oberoende portföljanalyser.
- Bedömer konsekvenser av beslut som
påverkar risknivån.
- Övervakar att väsentliga risker hanteras i
första försvarslinjen och att interna regler
och processer är effektiva och efterlevs;
föreslår förbättringar vid behov.
- Främjar riskmedvetenhet och sund
riskkultur i koncernen
Rapportering : regelbundet, och minst
kvartalsvis, till styrelse, revisions-
och riskutskottet och VD, inklusive
analys av väsentliga risker, trender,
riskaptituppföljning, intern kontrollens
effektivitet och rekommendationer
avseende identifierade brister.
- Säkerställer att verksamheten bedrivs i
enlighet med tillämpliga lagar, regler och
interna regelverk.
- Utvärderar regelbundet ändamålsenlighet
och effektivitet i policies, riktlinjer och
instruktioner.
- Lämnar rekommendationer baserat på
identifierade brister och följer upp åtgärder.
- Säkerställer att relevanta medarbetare
får information och utbildning om nya eller
ändrade regler.
- Rådgör och stödjer organisationen, VD och
Styrelsen avseende efterlevnad av interna
och externa krav.
- Säkerställer att nya produkter och
processer följer gällande och kommande
regler.
- Informerar och utbildar om relevanta
regelverk.
Rapportering : regelbundet, och minst
kvartalsvis, till styrelse, revisions- och
riskutskottet och VD, inklusive uppföljning
av brister, nya observationer samt
bedömning av kontrollmiljöns effektivitet.
Tillhandahåller oberoende försäkran om adekvatheten
och effektivitet i styrning, riskhantering och interna
kontroller. Genomför obligatoriska riskbaserade
revisioner i enlighet med tillämpliga regler. Utvärderar
bland annat:
- ändamålsenlighet och effektivitet i organisation,
styrning, intern kontrollramverk och IT -system.
- om policies och rutiner är adekvata, följer legala/
regulatoriska krav samt överenstämmer med riskaptit
och strategi.
- tillräcklighet, kvalitet och effektivitet i kontroller
och rapportering från verksamheten och andra
försvarslinjen.
- effektivitet och ändamålsenlighet i AML/CTF -styrning.
Rapportering : regelbundet, och minst årligen, direkt
till styrelse och revisions- och riskutskottet, inklusive
uppföljning av tidigare iakttagelser, identifierade risker,
verifierade kontroller och rekommendationer för
förbättring.
INTERN KONTROLL ÖVER FINANSIELL
RAPPORTERING (ICFR)
Utöver det övergripande ramverket för intern kontroll
upprätthåller NOBA – i enlighet med tillämpliga svenska regel -
verk, inklusive Årsredovisningslagen och Nasdaq Stockholms
regelverkskrav avseende styrning och intern kontroll – ett
ramverk för intern kontroll som ger rimlig säkerhet avseende
tillförlitligheten i den finansiella rapporteringen och minskar
risken för väsentliga felaktigheter. Ramverket är en inte -
grerad del av NOBAs bolagsstyrning och övervakas löpande
av revisions- och riskutskottet.
Styrelsen har det yttersta ansvaret för intern styrning och
kontroll, inklusive att säkerställa att NOBA och dess dotter -
bolag upprätthåller en effektiv struktur för intern kontroll
över den finansiella rapporteringen (ICFR). Revisions- och
riskutskottet stödjer styrelsen genom att övervaka ICFR-
ramverkets effektivitet, utvärdera utformningen och den
operativa effektiviteten hos kontrollaktiviteter samt resultat
från självutvärderingar och oberoende tester, identifierade
brister och åtgärdsplaner. Styrelsen erhåller regelbundna
rapporter från revisions- och riskutskottet, vilka inkluderar
bedömningar av kontrollernas effektivitet och identifierade
brister. Styrelsen får dessutom information från både intern
och extern revision samt från första och andra försvarslinjen.
Baserat på dessa diskussioner och den information som till -
handahålls vidtar styrelsen nödvändiga åtgärder för att stärka
ICFR-ramverket och säkerställa att den finansiella rapporte -
ringen förblir korrekt och tillförlitlig.
===== SIDA 149 =====
NOBA BANK GROUP AB (PUBL)ÅRSREDOVISNING 2025 149
NOBAs ICFR bygger på COSO:s ramverk Internal Control –
Integrated Framework, vilket består av fem komponenter.
Centrala ICFR -aktiviteter struktureras enligt följande
komponenter:
Kontrollmiljö - En stark kontrollmiljö säkerställs genom
tydliga principer för styrning, definierade roller och ansvars -
områden samt ”tone at the top”. Styrelsen och revisions- och
riskutskottet fastställer förväntningar avseende ansvars -
tagande och etiskt agerande, vilka stöds av ett flertal poli -
cies och instruktioner som styr processerna för finansiell
rapportering. ICFR -processen regleras av Group Operational
Risk Policy, Instruction for Risk Assessment and Control samt
Instruction for Internal Control over Financial Reporting
(ICFR).
Riskbedömning - Årliga riskbedömningar identifierar väsent -
liga risker kopplade till den finansiella rapporteringen på
koncernnivå och, där det är relevant, på juridisk enhets -
nivå. Avgränsningen baseras på definierade kvantitativa
tröskelvärden och omfattar rapporteringsenheter/juridiska
personer, väsentliga poster i de finansiella rapporterna samt
de tillhörande affärsprocesserna och stödjande IT -systemen.
Riskanalys per Financial Statement Line Item (FSLI) definierar
omfattningen för ICFR och ligger till grund för utformningen av
kontroller för att hantera risken för väsentliga felaktigheter.
Kontrollaktiviteter - Policys, rutiner och kontrollaktiviteter
implementeras för att förebygga eller upptäcka fel och brister
i den interna kontrollen. Exempel är preventiva kontroller
(ansvarsskillnad, attesteringar, systembaserade valideringar),
detektiva kontroller (kontoavstämningar, avvikelseanalyser,
ledningsgenomgångar) samt automatiserade IT -kontroller
(konfigurationer, edit -kontroller, behörighetskontroller). I
samarbete med process- och kontrollägare dokumenteras
risk- och kontrollmatriser per process för att fånga varje
kontrolls syfte, frekvens, evidens och ägarskap, och dessa
utvecklas och uppdateras löpande. Kvartalsvisa självutvär -
deringar bedömer kontrollernas utformning och operativa
effektivitet, identifierar brister och initierar åtgärder, inklu -
sive kompensationskontroller när så krävs.
Information och kommunikation - ICFR -krav, policys och
identifierade brister kommuniceras inom organisationen.
Kvartalsvisa rapporter, inklusive resultat från självutvärde -
ringar, lämnas till revisions- och riskutskottet (och därefter till
styrelsen), och en årlig statusrapport med konsekvensanalys
avseende återstående ICFR -risker och åtgärdsplaner stödjer
styrelsens bedömning av intern kontroll.
Uppföljning - Uppföljning innefattar kvartalsvisa själv -
utvärderingar samt oberoende kontrolltester utförda av
Riskkontrollfunktionen. Internrevisionen kan genomföra
ICFR-relaterade granskningar vid behov.
Inför NOBAs notering på Nasdaq Stockholm den 26 september
2025 granskades ICFR -ramverket av extern oberoende
revisor och utvärderades mot tillämpliga krav. Granskningen
omfattade en bedömning av effektiviteten i rapporterings -
processerna till styrelsen och säkerställde att all relevant
information kommuniceras på ett ändamålsenligt och hand -
lingsinriktat sätt.
NOBAs strukturerade arbetssätt stärker ansvarstagande,
ökar transparens och ligger i linje med erkända riktlinjer för
god bolagsstyrning. Dessutom stödjer ICFR NOBAs bredare
riskhanteringsramverk genom att tydliggöra riskägarskap,
förstärka kontrollaktiviteterna och förbättra uppföljningen
inom de tre försvarslinjerna.
===== SIDA 150 =====
NOBA BANK GROUP AB (PUBL)ÅRSREDOVISNING 2025 150
STYRELSE
HANS-OLE JOCHUMSEN
Styrelseordförande sedan 2018.
Ledamot i revisions- och riskutskottet
sedan 2018 och ordförande i ersätt -
ningsutskottet sedan 2024.
Född: 1957
Utbildning och arbetslivserfar -
enhet: Masterexamen i ekonomi från
Köpenhamns universitet, Danmark.
Hans-Ole Jochumsen har tidigare haft
ett antal ledande befattningar, däri -
bland Global Co-President och Vice
Chair inom Nasdaq, såväl som Ledamot
i direktionen i BG Bank A/S, GiroBank
A/S och BRFkredit. Vidare har han
varit ordförande och styrelseledamot
inom Nasdaq och dess reglerade mark -
nadsplatser i Stockholm, Helsingfors,
London, New York, Köpenhamn och
Baltikum.
Övriga pågående uppdrag utanför
Koncernen: Senior advisor till Nordic
Capitals Funds och vehicles, styrelse -
ledamot i Cassa di Compensazione e
Garanzia S.p.A. (Euronext Clearing)
(Italien) samt styrelseordförande i Fern
Capital Partners.
Uppdrag avslutade under de senaste
fem åren utanför Koncernen:
Styrelseordförande i MFEX Holding AB
och MFEX Mutual Funds Exchange AB.
Styrelseledamot i Nykredit A/S och
Nykredit Realkredit A/S (Danmark).
Ordförande för Copenhagen Financial
Hub.
Innehav i NOBA (direkt och indirekt):
228 636 aktier och 319 829
teckningsoptioner.
CHRISTOPHER EKDAHL
Styrelseledamot sedan 2018. Ledamot i
ersättningsutskottet sedan 2018.
Född: 1980
Utbildning och arbetslivserfarenhet:
Civilingenjör i teknisk fysik, Lunds
universitet, Sverige och École Centrale
Paris, Frankrike. Christopher Ekdahl har
erfarenhet från Investment Banking på
Calyon i Paris och Carnegie i Stockholm.
Han har varit verksam inom Nordic
Capital sedan 2011.
Övriga pågående uppdrag utanför
Koncernen: Partner i NC Advisory.
Innehar olika befattningar inom
Sambla Group. Styrelseledamot i
NDX Intressenter Invest Holding AB,
NDX Intressenter Invest AB, Riskpoint
Holding A/S (Danmark) och Bilthouse
Beteiligungs GmbH (Tyskland).
Christopher är ensam aktieägare och
styrelseledamot i IBY Holding AB.
Uppdrag avslutade under de senaste
fem åren utanför Koncernen:
Styrelseledamot i NDX Intressenter
Invest II AB, NDX Intressenter Invest III
AB, Nordnet AB (publ), Nordnet Bank
AB, NNB Intressenter Invest Holding
AB, NNB Intressenter Invest AB, NNB
Intressenter Invest II AB och Stabelo
Group AB.
Innehav i NOBA (direkt och indirekt): -
BIRGITTA HAGENFELDT
Styrelseledamot sedan 2024.
Ordförande i revisions- och riskutskottet
sedan 2024.
Född: 1961
Utbildning och arbetslivserfarenhet:
Kandidatexamen i ekonomi, Örebro
universitet, Sverige. Birgitta Hagenfeldt
har tidigare haft roller som CFO och
vice VD inom Avanza-koncernen, aukto -
riserad revisor på KPMG och Head of
Administration på RAM Rational Asset
Management.
Övriga pågående uppdrag utanför
Koncernen: Styrelseledamot i SECTRA
Aktiebolag. Ordförande i revisions -
utskottet i SECTRA Aktiebolag.
Uppdrag avslutade under de senaste
fem åren utanför Koncernen: Tidigare
uppdrag inom Avanza-koncernen.
Styrelseordförande i RAM ONE AB och
RAM Rational Asset Management AB.
Styrelseledamot i Stabelo Group AB och
PriceRunner Group AB. Styrelseledamot
i Checkin.com Group AB.
Innehav i NOBA (direkt och indirekt):
46 998 aktier och 159 914
teckningsoptioner.
===== SIDA 151 =====
NOBA BANK GROUP AB (PUBL)ÅRSREDOVISNING 2025 151
MARTIN TIVÉUS
Styrelseledamot sedan 2024. Ledamot i
revisions- och riskutskottet sedan 2024.
Född: 1970
Utbildning och arbetslivserfarenhet:
Kandidatexamen i samhällsveten -
skap från Stockholms universitet,
kurs i internationell ekonomi vid
Handelshögskolan i Stockholm, Sverige.
Martin Tivéus har tidigare varit VD
och koncernchef på Avanza bank,
Nordenchef på Klarna samt har haft
ledande befattningar som bland annat
VD på Evidensia och Glocalnet.
Övriga pågående uppdrag utanför
Koncernen: VD i Attendo AB (publ).
Styrelseledamot i SATS ASA (Norge).
Martin Tivéus är även styrelseledamot
och ensam aktieägare i Alexia AB och
Alexia Invest AB.
Uppdrag avslutade under de senaste
fem åren utanför Koncernen:
Styrelseledamot i Telia Company AB
samt Attendo Holding AB och Attendo
Sverige AB, inklusive styrelseledamot i
flera bolag inom Attendo-koncernen.
Innehav i NOBA (direkt och indirekt):
57 979 aktier och 159 914
teckningsoptioner.
RICARD WENNERKLINT
Styrelseledamot sedan 2020. Ledamot i
revisions- och riskutskottet och ersätt -
ningsutskottet sedan 2024.
Född: 1969
Utbildning och arbetslivserfarenhet
utanför Koncernen: Studier i före -
tagsekonomi, Handelshögskolan i
Stockholm, Sverige samt kurser vid
Harvard Business School, USA. Ricard
Wennerklint har tidigare haft olika
befattningar inom If Skadeförsäkring-
koncernen, bland annat som CFO och
ställföreträdande koncernchef, och har
varit Head of Control på Skandia P&C.
Övriga pågående uppdrag utanför
Koncernen: Vice VD för Sampo plc.
Styrelseledamot i If Skadeförsäkring
Holding AB (publ) och Hastings Group
Holdings Ltd. (UK).
Uppdrag avslutade under de senaste
fem åren utanför Koncernen:
Chief of Strategy i Sampo plc.
Styrelseordförande i Topdanmark
Forsikring A/S. Styrelseledamot i
Mandatum Holding Ltd.
Innehav i NOBA (direkt och indirekt):
14 285 aktier.
RAGNHILD WIBORG
Styrelseledamot sedan 2023. Ledamot i
revisions- och riskutskottet sedan 2023.
Född: 1961
Utbildning och arbetslivserfarenhet:
Civilekonomexamen, Handelshögskolan
i Stockholm med masterstudier vid
Fundacao Getulio Vargas São Paulo,
Brasilien. Ragnhild Wiborg har varit
partner, ägare och portföljförvaltare på
Pecunia/Consepio, CIO och portföljför -
valtare på Odin Fund Management,
samt arbetat med equity sales och
analys på Pareto Securities och Sundal
& Collier (numera ABG Sundal Collier).
Dessförinnan har hon arbetat vid
olika investmentbanker i Norden och i
London.
Övriga pågående uppdrag utanför
Koncernen: Ordförande i Cerebrum
Invest AS (Norge), Papershell AB (publ)
och Wiborg Kapitalförvaltning AB.
Styrelseledamot i Intrum AB (inklu -
sive styrelseledamot i flera bolag
inom Intrum Group), Rana Gruber
ASA (Norway), Kistefos AS (Norge),
Brunsbica AS (Norge), Jesem AS
(Norge), JEV Invest AS (Norge), AS
Taurus (Norge) och Toluma AS (Norge).
Styrelseledamot i EWS Foundation
och Barnekreftforeningen Financial
Advisory. Ragnhild är ensam aktieägare
i Cerebrum Invest AS (Norge) respektive
Wiborg Kapitalförvaltning AB.
Uppdrag avslutade under de senaste
fem åren utanför Koncernen:
Styrelseledamot i RECSilicon ASA
(Norge), Gränges AB, Sbanken ASA
(Norge), Cary Group Holding AB,
Borregaard ASA (Norge) och BoardClick
AB.
Innehav i NOBA (direkt och indirekt):
133 262 teckningsoptioner.
===== SIDA 152 =====
NOBA BANK GROUP AB (PUBL)ÅRSREDOVISNING 2025 152
LESLIE RESTOVIC LOPEZ
(ARBETSTAGARREPRESENTANT)
Styrelseledamot sedan 2025.
Född: 1993
Utbildning och arbetslivserfarenhet:
Treårig gymnasieutbildning. Leslie
Restovic Lopez har tidigare haft en
annan roll inom NOBA och har även
arbetat på SEB och Swedbank.
Övriga pågående uppdrag: Team Lead
Mortgages Norway på NOBA.
Uppdrag avslutade under de senaste
fem åren utanför koncernen: -
Innehav i NOBA (direkt och indirekt):
429 aktier.
===== SIDA 153 =====
NOBA BANK GROUP AB (PUBL)ÅRSREDOVISNING 2025 153
LEDNING
JACOB LUNDBLAD
VD.
Född: 1978
Utbildning och arbetslivserfarenhet:
Magisterexamen i företagsekonomi
samt kandidatexamen i affärsjuridik
från Ekonomihögskolan vid Lunds
universitet, Sverige. Jacob Lundblad
har flera års erfarenhet inom NOBA-
koncernen i olika befattningar.
Övriga pågående uppdrag utanför
koncernen: -
Uppdrag avslutade under de senaste
fem åren utanför koncernen:
Styrelseledamot i GotYourBack AB.
Innehav i NOBA (direkt och indirekt):
468 507 aktier, 1 365 133 teckningsop -
tioner och 15 428 restricted stock units.
PATRICK MACARTHUR
Chief Financial Officer.
Född: 1980
Utbildning och arbetslivserfarenhet:
Ekonomie magisterexamen från
Handelshögskolan i Stockholm samt
juristexamen från Lunds universitet,
Sverige. Patrick började på NOBA
år 2017 som Head of Strategy and
Business Development och har omfat -
tande tidigare erfarenhet från den
nordiska finanssektorn, bland annat
från Lindorff som Senior Vice President
för Debt Purchasing i norra Europa och
från Morgan Stanley som Vice President
inom European Financial Institutions
Group. Patrick inledde dessutom sin
karriär på Lehman Brothers (senare
Nomura) som Analyst och Associate.
Övriga pågående uppdrag utanför
koncernen: -
Uppdrag avslutade under de senaste
fem åren utanför koncernen: -
Innehav i NOBA (direkt och indirekt):
162 315 aktier, 585 056 teckningsop -
tioner och 10 285 restricted stock units.
MATTHIAS FROST
Chief Legal Officer.
Född: 1979
Utbildning och arbetslivserfarenhet:
Juristexamen, Stockholms universitet,
och Master of Law and Economics från
universiteten i Rotterdam och Bologna.
Matthias Frost har tidigare arbetat på
bl.a. Klarna Bank AB och Mannheimer
Swartling Advokatbyrå.
Övriga pågående uppdrag utanför
koncernen: -
Uppdrag avslutade under de senaste
fem åren utanför koncernen: -
Innehav i NOBA (direkt och indirekt): -
===== SIDA 154 =====
NOBA BANK GROUP AB (PUBL)ÅRSREDOVISNING 2025 154
ADAM WIMAN
Chief Technology Officer.
Född: 1986
Utbildning och arbetslivserfarenhet:
Civilingenjörsexamen i teknisk fysik
från Lunds universitet, Sverige. Adam
Wiman har tidigare haft befattningar
som managementkonsult inom teknik
på McKinsey & Company och senare på
OPX Partners. Han har även haft tjänster
på Ivbar Institute och var grundare och
VD för Surecat.
Övriga pågående uppdrag utanför
koncernen: -
Uppdrag avslutade under de senaste
fem åren utanför koncernen: -
Innehav i NOBA (direkt och indirekt):
40 167 aktier, 292 527 teckningsop -
tioner och 7 714 restricted stock units.
MARKUS KIRSTEN
Chief Credit & Analytics Officer.
Född: 1982
Utbildning och arbetslivserfarenhet:
Civilingenjörsexamen i datateknik från
Kungliga Tekniska högskolan (KTH),
Stockholm, Sverige, med utbytesstu -
dier i matematik vid Indian Institute
of Technology Bombay, Mumbai,
Indien. Markus Kirsten har tidigare haft
befattningar som Senior Engagement
Manager på McKinsey & Company, där
han var utlånad som Associate Director
till 3i. Han har även haft tjänster som
CTO och CPO på Ivbar Institute och är
grundare av Molnify AB.
Övriga pågående uppdrag utanför
koncernen: Styrelseledamot i Molnify
AB, Kirsten Holding AB och Kirsten
Development AB.
Uppdrag avslutade under de senaste
fem åren utanför koncernen:
Styrelseledamot i WhyWaste AB
(senare Invafresh/Upshop) och Nordic
Mountain Equity.
Innehav i NOBA (direkt och indirekt):
94 064 aktier, 487 547 teckningsop -
tioner och 6 857 restricted stock units.
MALIN JÖNSSON
Chief Operating Officer.
Född: 1971
Utbildning och arbetslivserfarenhet:
Ekonomie magisterexamen,
International Business Program,
Linköpings universitet, Sverige. Malin
Jönsson har tidigare haft ledande
befattningar som Customer Operations
Director och Chief Operating Officer
på Sergel Kredittjänster samt PayEx,
och har även haft tjänster som Sales
Manager på Telia Finance, Staffplanet
och Sergel Kredittjänster.
Övriga pågående uppdrag utanför
koncernen: -
Uppdrag avslutade under de senaste
fem åren utanför koncernen: -
Innehav i NOBA (direkt och indirekt):
52 595 aktier, 292 527 teckningsop -
tioner och 6 857 restricted stock units.
===== SIDA 155 =====
NOBA BANK GROUP AB (PUBL)ÅRSREDOVISNING 2025 155
MATS BENSERUD
Branch Manager & Branch CFO.
Född: 1983
Utbildning och arbetslivserfarenhet:
Ekonomie magisterexamen från
Norwegian School of Economics, Norge.
Mats Benserud har flera års erfarenhet
inom NOBA- och Bank Norwegian-
koncernen i olika befattningar och
har tidigare haft tjänster inom OBOS-
koncernen och SpareBank 1 Gruppen-
koncernen samt på DNB.
Övriga pågående uppdrag utanför
koncernen: Styrelseordförande och
aktieägare i Fornes Benserud Invest AS
(Norge).
Uppdrag avslutade under de senaste
fem åren utanför koncernen: -
Innehav i NOBA (direkt och indirekt):
428 aktier, 292 527 teckningsoptioner
och 6 247 restricted stock units.
FREDRIK MUNDAL
Chief Marketing Officer & Chief Product
Officer Credit Cards
Född: 1976
Utbildning och arbetslivserfarenhet:
Högskoleexamen i företagsekonomi
och IT vid Universitetet i Agder, Norge.
Fredrik Mundal har flera års erfarenhet
inom NOBA- och Bank Norwegian-
koncernen i olika befattningar och har
tidigare erfarenhet från SEB Kort.
Övriga pågående uppdrag utanför
koncernen: -
Uppdrag avslutade under de senaste
fem åren utanför koncernen: -
Innehav i NOBA (direkt och indirekt):
23 130 aktier, 175 515 teckningsop -
tioner och 7 014 restricted stock units.
MALIN FRICK
Chief People Officer.
Född: 1986
Utbildning och arbetslivserfarenhet:
Kandidatexamen i beteendevetenskap,
Linköpings universitet, Sverige, magis -
terexamen och påbyggnadskurser i
företagsekonomi samt Management &
Operations vid Swinburne University,
Australien, samt kurser i psykologi vid
Stockholms universitet, Sverige. Malin
Frick har flera års erfarenhet inom
NOBA-koncernen och har tidigare haft
befattningar som Team Lead Collection
på Nordax Finans, Consultant Manager
Assistant på Academic Work och
Talent Acquisition Recruiter på Poolia
Linköping.
Övriga pågående uppdrag utanför
koncernen: -
Uppdrag avslutade under de senaste
fem åren utanför koncernen: -
Innehav i NOBA (direkt och indirekt):
40 597 aktier, 292 527 teckningsop -
tioner och 5 485 restricted stock units.
===== SIDA 156 =====
NOBA BANK GROUP AB (PUBL)ÅRSREDOVISNING 2025 156
JOHAN MAGNUSON
Chief Product Officer SME & Secured
Född: 1987
Utbildning och arbetslivserfarenhet:
Kandidatexamen i statsvetenskap
med ekonomi vid University of Bath,
Storbritannien. Johan började på NOBA
år 2022 som Group Head of Financial
Risk Management och tog senare rollen
som Chief Growth Officer år 2025.
Johan har omfattande erfarenhet från
finanssektorn och bankbranschen, och
har tidigare arbetat med regelverks -
frågor och riskhantering på Svensk
Exportkredit AB samt som Senior
Manager inom Ernst & Young Financial
Services.
Övriga pågående uppdrag utanför
koncernen: -
Uppdrag avslutade under de senaste
fem åren utanför koncernen: -
Innehav i NOBA (direkt och indirekt):
4 204 aktier, 117 010 teckningsoptioner
och 3 714 restricted stock units.
PER ALINDER
Chief Product Officer Private Loans
Född: 1985
Utbildning och arbetslivserfarenhet:
Masterexamen i företagsekonomi,
Stockholms Universitet och Executive
Development Program, Cranfield
University. Per Alinder har flera års
erfarenhet inom NOBA Group i olika
befattningar.
Övriga pågående uppdrag utanför
koncernen: -
Uppdrag avslutade under de senaste
fem åren utanför koncernen: -
Innehav i NOBA (direkt och indirekt):
20 349 aktier, 292 527 teckningsop -
tioner och 4 662 restricted stock units.
ELIN ÖBERG SHAYA
Chief Compliance Officer (adjungerad).
Född: 1985
Utbildning och arbetslivserfarenhet:
Juristexamen, Stockholms univer -
sitet, Sverige. Elin Öberg Shaya har
tidigare haft olika befattningar på
Santander Consumer Bank (tidigare
GE Money Bank), såsom Compliance
Analyst/Specialist, AML Investigator,
Kundombudsman och Responsible
Banking Leader. Elin Öberg Shaya har
även varit Compliance Consultant på
Transcendent Group.
Övriga pågående uppdrag utanför
koncernen: -
Uppdrag avslutade under de senaste
fem åren utanför koncernen: -
Innehav i NOBA (direkt och indirekt):
9 481 aktier, 39 003 teckningsoptioner
och 5 142 restricted stock units.
===== SIDA 157 =====
NOBA BANK GROUP AB (PUBL)ÅRSREDOVISNING 2025 157
OLOF MANKERT
Chief Risk Officer (adjungerad).
Född: 1979
Utbildning och arbetslivserfarenhet:
Juristexamen, Stockholms universitet,
Sverige. Olof Mankert har flera års
erfarenhet inom NOBA-koncernen i
olika befattningar och har tidigare varit
bolagsjurist på Länsförsäkringar Bank.
Övriga pågående uppdrag utanför
koncernen: -
Uppdrag avslutade under de senaste
fem åren utanför koncernen: -
Innehav i NOBA (direkt och indirekt):
36 183 aktier, 292 527 teckningsop -
tioner och 5 485 restricted stock units.
===== SIDA 158 =====
NOBA BANK GROUP AB (PUBL)ÅRSREDOVISNING 2025 158
ERSÄTTNINGSRIKTLINJER
Följande riktlinjer (‘’ Riktlinjerna ’’) omfattar ersättning till
VD och övriga medlemmar i koncernledningen för NOBA
samt i tillämpliga fall, ersättning till styrelseledamöter utöver
styrelsearvode. Riktlinjerna är tillämpliga på ersättningar som
avtalas, och ändringar av ersättningar som redan avtalats,
efter det att Riktlinjerna antagits av årsstämman den 30 april
2025. Riktlinjerna gäller inte för ersättningar som beslutas av
bolagsstämman.
RIKTLINJERNAS FRÄMJANDE AV NOBAS
AFFÄRSSTRATEGI, LÅNGSIKTIGA INTRESSEN
OCH HÅLLBARHET
En förutsättning för att NOBA ska kunna förverkliga sin affärs -
strategi och tillvarata sina långsiktiga intressen, inklusive
hållbarhet, är att NOBA kan attrahera, motivera och behålla
ledande befattningshavare i konkurrens med jämförbara
nordiska företag, främst nordiska banker och kreditmark -
nadsbolag. Dessa Riktlinjer ska därför möjliggöra att ledande
befattningshavare kan erbjudas en marknadsmässig och
konkurrenskraftig ersättning. Samtidigt ska NOBAs ersätt -
ningssystem vara förenligt med och främja en sund och
effektiv riskhantering samt motverka ett överdrivet riskta -
gande. Ersättning till ledande befattningshavare i NOBA ska
vidare uppmuntra hög prestation, sunt beteende och över -
ensstämma med Bolagets affärsstrategi, mål, värderingar och
långsiktiga intressen; vara utformade för att undvika intres -
sekonflikter mellan anställda, NOBA och NOBAs kunder; vara
baserade på kvantitativa affärsmål och kvalitativa kriterier
som återspeglar regelefterlevnad, korrekt behandling av
NOBAs kunder och kvalitet på utförda tjänster. Vad gäller
den totala rörliga ersättningen får ersättningen inte heller
begränsa NOBAs förmåga att upprätthålla en tillräcklig nivå
på kapitalbasen och likviditeten eller att vid behov stärka
kapitalbasen.
Styrelsen bedömer att erbjudande av en fast ersättning till -
sammans med deltagande i potentiella aktierelaterade incita -
mentsprogram som bolagsstämman beslutar om samt möjlig -
heten att erhålla rörlig ersättning ger förutsättningar för att
NOBA ska vara en konkurrenskraftig arbetsgivare.
FORMER FÖR ERSÄTTNING
Ersättningen ska vara marknadsmässig och får bestå av
följande komponenter:
• fast kontantersättning;
• potentiell rörlig kontantersättning;
• möjlighet att delta i långsiktiga aktierelaterade incita -
mentsprogram; och
• pension och eventuella övriga sedvanliga förmåner.
FAST KONTANTERSÄTTNING
De ledande befattningshavarnas fasta lön revideras årligen
och ska vara konkurrenskraftig samt baseras på den enskildes
kompetens, ansvar och prestation. Den fasta ersättningen ska
även utgöra en tillräckligt stor andel av den ledande befatt -
ningshavarens totala ersättning för att det ska vara möjligt
att sätta de rörliga delarna till noll.
RÖRLIG KONTANTERSÄTTNING
Styrelsen ska från tid till annan bedöma i vilken utsträckning
det ligger i NOBAs intresse att betala ut rörlig kontanter -
sättning till ledande befattningshavare. I den mån styrelsen
beslutar att utge rörlig kontantersättning ska följande rikt -
linjer och begränsningar gälla för sådan ersättning.
De ledande befattningshavarnas kontanta rörliga ersättning
ska baseras på hur väl fastställda mål för deras respektive
ansvarsområden och för NOBA som koncern har uppfyllts. Vid
bedömningen ska både finansiella och icke-finansiella krite -
rier beaktas. Utfallet ska kopplas till mätbara mål på individ-,
affärsenhets- och bolagsnivå, vilka såvitt gäller NOBA ska
vara direkt eller indirekt kopplade till uppnåendet av NOBAs
finansiella mål. Målen relaterade till de ledande befatt -
ningshavarnas respektive ansvarsområde ska främja NOBAs
utveckling på lång sikt och på så sätt främja dess affärsstra -
tegi och dess långsiktiga intressen, inklusive hållbarhet. Rörlig
ersättning kan högst uppgå till 100 procent av den ledande
befattningshavarens fasta årslön.
Ytterligare rörlig kontantersättning kan utgå under extraordi -
nära omständigheter i enlighet med Bolagets ersättningspo -
licy, förutsatt att sådana extraordinära arrangemang endast
görs på individnivå och antingen i syfte att rekrytera eller
behålla befattningshavare. Beslut om sådan ersättning ska
fattas av styrelsen på förslag av ersättningsutskottet.
För rörliga ersättningar som överstiger 50 000 euro och som
uppgår till mer än 1/3 av de ledande befattningshavarnas
===== SIDA 159 =====
NOBA BANK GROUP AB (PUBL)ÅRSREDOVISNING 2025 159
totala årliga ersättning ska minst 40 procent av ersättningen
skjutas upp under minst fyra år innan den betalas ut eller
äganderätten övergår till den ledande befattningshavaren.
Vid beslut om hur stor del av den rörliga ersättningen som
ska skjutas upp, och under hur lång tid, ska NOBA beakta sin
konjunkturcykel, de risker som verksamheten medför, den
ledande befattningshavarens ansvar och arbetsuppgifter
samt storleken på den rörliga ersättningen. Vid särskilt höga
belopp i rörlig ersättning ska andelen uppskjuten ersättning
uppgå till minst 60 procent. NOBA kan besluta om en uppskju -
tandeperiod om minst fyra år för den rörliga ersättningen.
Vidare ska 50 procent av den rörliga ersättningen som (i)
överstiger 50 000 euro och (ii) uppgår till mer än 1/3 av de
ledande befattningshavarnas totala årliga ersättning betalas
ut i aktier eller aktierelaterade instrument och behållas under
tolv månader efter utgången av uppskjutandeperioden.
Rörlig ersättning, även sådan som skjutits upp, ska endast
betalas ut eller övergå till den ledande befattningshavaren om
det är försvarbart med hänsyn till NOBAs finansiella situation,
inklusive kapitalbas och likviditet, och kan anses motiverad
på grundval av NOBAs resultat, den berörda affärsenhetens
och den ledande befattningshavarens resultat. Den rörliga
ersättningen kan därför komma att sättas ned eller falla bort.
NOBA, eller om tillämpligt, koncernbolag, ska ha rätt att, med
de begränsningar som kan följa av lag eller avtal, helt eller
delvis återkräva rörlig ersättning som utbetalats på felaktiga
grunder eller uppgifter som varit uppenbart oriktiga eller i
händelse av bedrägeri eller grovt tjänstefel. En förutsättning
för att den rörliga ersättningen ska kunna utbetalas är att
åtgärden är förenlig med FI:s föreskrifter och EBA:s riktlinjer
om sunda ersättningspolicyer.
LÅNGSIKTIGA AKTIERELATERADE INCITAMENTSPROGRAM
Långsiktiga aktierelaterade incitamentsprogram ska beslutas
av bolagsstämman och omfattas därför inte av dessa
Riktlinjer.
PENSION OCH ÖVRIGA SEDVANLIGA FÖRMÅNER
Pensionsavsättningarna till samtliga ledande befattningsha -
vare anställda i NOBA i Sverige ska omfattas av samma policy,
med möjlighet att göra undantag för den verkställande direk -
tören. Pensionsutfästelserna ska vara premiebestämda och
tryggas genom premieinbetalningar till försäkringsbolag.
Pensionspremiernas storlek följer av Bolagets pensionsplan
och ska i allt väsentligt motsvara avsättningsnivåerna som
gäller enligt ITP1-planen med undantag för de begräns -
ningar som gäller enligt ITP1-planen i förhållande till taket
på den pensionsmedförande lönen. Rörlig ersättning ska som
utgångspunkt inte vara pensionsgrundande.
Pensionsavsättningarna till samtliga ledande befattningsha -
vare anställda i den norska filialen ska omfattas av samma
policy. Pensionspremiernas storlek ska följa av den norska
filialens pensionsplan med en premietrappa där pensions -
premien ska uppgå till högst 25,1 procent av den pensions -
medförande lönen och den pensionsmedförande lönen ska
vara begränsad till ett belopp motsvarande 12 basbelopp i
den norska allmänna försäkringen. Rörlig ersättning ska som
utgångspunkt inte vara pensionsgrundande förutom när det
krävs enligt tillämplig lag.
Övriga potentiella förmåner ska vara sedvanliga och bidra
till att underlätta ledande befattningshavarens möjligheter
att fullgöra sina arbetsuppgifter som till exempel företagsbil,
företagshälsovård och sjukvårdsförsäkring.
UPPSÄGNING AV ANSTÄLLNING
Vid uppsägning från Bolagets sida får uppsägningstiden vara
högst tolv månader. Vid uppsägning från befattningshava -
rens sida får uppsägningstiden vara högst tolv månader för
den verkställande direktören och sex månader för andra
ledande befattningshavare. Avgångsvederlag vid uppsägning
från Bolagets sida får utgå med upp till 12 månadslöner. För
det fall Bolaget väljer att göra gällande ett i vissa fall avtalat
konkurrensförbud så får fast ersättning utgå under relevant
period.
ERSÄTTNINGSPOLICY FÖR BANKRÖRELSE
Utöver dessa Riktlinjer har styrelsen, i enlighet med bland
annat FI:s föreskrifter som behandlar ersättningssystem
i kreditinstitut samt EBA:s riktlinjer för en sund ersätt -
ningspolicy, fastställt en Ersättningspolicy som omfattar
samtliga anställda i NOBA och dess reglerade dotterbolag.
Ersättningspolicyn är förenlig med och främjar en sund och
effektiv riskhantering och motverkar ett överdrivet riskta -
gande. Vidare information om NOBAs Ersättningspolicy finns
publicerad på NOBAs hemsida.
LÖN OCH ANSTÄLLNINGSVILLKOR FÖR
ANSTÄLLDA
Vid beredningen av styrelsens förslag till dessa Riktlinjer
har lön och anställningsvillkor för anställda i NOBA beak -
tats genom att uppgifter om anställdas totalersättning och
ersättningens komponenter har utgjort en del av ersättnings -
utskottets och styrelsens beslutsunderlag vid utvärderingen
av skäligheten av Riktlinjerna och de begränsningar som följer
av dessa.
===== SIDA 160 =====
NOBA BANK GROUP AB (PUBL)ÅRSREDOVISNING 2025 160
BESLUTSPROCESSEN FÖR ATT FASTSTÄLLA,
GRANSKA OCH GENOMFÖRA RIKTLINJERNA
Styrelsen har inrättat ett ersättningsutskott. I utskottets
uppgifter ingår att bereda styrelsens beslut i ersättningsrela -
terade frågor och att bereda styrelsens förslag till riktlinjer för
ersättning. Utskottet ska även följa och utvärdera program
för rörliga ersättningar för koncernledningen, tillämpningen
av Riktlinjerna samt gällande ersättningsstrukturer och
ersättningsnivåer i Bolaget. Vid styrelsens behandling av och
beslut i ersättningsrelaterade frågor närvarar inte verkstäl -
lande direktören eller övriga medlemmar i koncernledningen,
i den mån de berörs av frågorna.
Ersättningar vid anställningar som lyder under andra regler än
svenska får anpassas till tvingande regler eller etablerad lokal
praxis, varvid dessa Riktlinjers övergripande ändamål så långt
möjligt ska tillgodoses.
Styrelsen ska minst vart fjärde år upprätta förslag till nya rikt -
linjer och lägga fram förslaget för bolagsstämman. Riktlinjerna
ska gälla till dess att nya riktlinjer antas av bolagsstämman.
AVVIKELSER FRÅN RIKTLINJERNA
Styrelsen får besluta att tillfälligt frångå Riktlinjerna helt eller
delvis, om det i ett enskilt fall finns särskilda skäl för det och
ett avsteg är nödvändigt för att tillgodose NOBAs långsiktiga
intressen, inklusive dess hållbarhet, eller för att säkerställa
Bolagets ekonomiska överlevnad, förutsatt att avsteget inte
sker i strid med FI:s föreskrifter eller EBA:s riktlinjer. Som
framgår ovan ingår det i ersättningsutskottets uppgifter att
bereda styrelsens beslut i ersättningsrelaterade frågor. Detta
inkluderar eventuella beslut om att avvika från Riktlinjerna.
===== SIDA 161 =====
FINANSIELLA RAPPORTER OCH NOTER 2025
NOBA BANK KONCERN
===== SIDA 162 =====
NOBA BANK GROUP AB (PUBL)ÅRSREDOVISNING 2025 162
RESULTATRÄKNING
KONCERN
SEKm NOT
JAN-DEC
2025
JAN-DEC
2024
Rörelseintäkter
Ränteintäkter 7 14 420 14 144
varav ränteintäkter enligt effektivräntemetoden 14 189 13 678
Räntekostnader 7 -3 888 -4 849
Summa räntenetto 10 533 9 295
Provisionsintäkter 8 1 160 937
Provisionskostnader 8 -319 -292
Nettoresultat av finansiella transaktioner 9 -97 -56
Övriga rörelseintäkter 0 0
Summa rörelseintäkter 11 276 9 884
Rörelsekostnader
Allmänna administrationskostnader 10 -1 874 -1 805
Av- och nedskrivningar av materiella och övriga immateriella tillgångar 11 -79 -64
Övriga rörelsekostnader 13 -805 -854
Summa rörelsekostnader -2 757 -2 723
Resultat före kreditförluster 8 519 7 161
Kreditförluster, netto 14 -3 780 -4 149
Rörelseresultat före avskrivningar av transaktionsövervärden 4 739 3 012
Avskrivningar av transaktionsövervärden 12 -128 -134
Rörelseresultat 6 4 610 2 878
Skatt på årets resultat 15 -999 -676
Årets resultat 3 611 2 202
Hänförligt till:
Moderföretagets aktieägare 3 412 1 999
Innehavare av primärkapital 198 203
Resultat per aktie före utspädning, SEK 1 16 6,82 4,00
Resultat per aktie efter utspädning, SEK 1 16 6,82 4,00
1 Justerat för aktiesplit i tredje kvartalet 2024.
===== SIDA 163 =====
NOBA BANK GROUP AB (PUBL)ÅRSREDOVISNING 2025 163
ÖVRIGT TOTALRESULTAT
KONCERN
SEKm
JAN-DEC
2025
JAN-DEC
2024
Årets resultat 3 611 2 202
Poster som ska omklassificeras till resultaträkningen
Vinster och förluster vid omvärdering av kassaflödessäkringar under året 37 1
Skatt på vinster och förluster vid omvärdering av kassaflödessäkringar under året -8 0
Summa kassaflödessäkringar 29 1
Skuldinstrument värderade till verkligt värde via övrigt totalresultat 19 -8
Skatt på skuldinstrument värderade till verkligt värde via övrigt totalresultat -4 2
Summa skuldinstrument värderade till verkligt värde 15 -6
Omräkning av utländsk verksamhet -1 239 -430
Skatt på omräkning av utländsk verksamhet 147 53
Säkringsredovisning av nettoinvestering i utländsk verksamhet 535 153
Skatt på säkringsredovisning av nettoinvestering i utländsk verksamhet -110 -32
Summa omräkning av utländsk verksamhet -668 -256
Poster som inte ska omklassificeras i resultaträkningen
Eget kapitalinstrument värderade till verkligt värde via övrigt totalresultat -39 -40
Summa eget kapitalinstrument värderade till verkligt värde via övrigt totalresultat -39 -40
Summa övrigt totalresultat -662 -300
Årets totalresultat 2 948 1 902
Hänförligt till:
Moderföretagets aktieägare 2 750 1 699
Innehavare av primärkapital 198 203
===== SIDA 164 =====
NOBA BANK GROUP AB (PUBL)ÅRSREDOVISNING 2025 164
BALANSRÄKNING
KONCERN
SEKm NOT
31 DEC
2025
31 DEC
2024
Tillgångar
Kassa och tillgodohavande hos centralbanker 17 1 146 9 309
Belåningsbara statsskuldsförbindelser 19 1 698 1 643
Utlåning till kreditinstitut 17 5 339 2 768
Utlåning till allmänheten 18 132 341 124 448
Obligationer och andra räntebärande värdepapper 19 13 557 12 190
Aktier och andelar 20 7 102
Derivat 21 452 255
Immateriella tillgångar 22 7 587 7 965
Materiella tillgångar 23,38 168 91
Aktuell skattefordran 16 23 19
Uppskjuten skattefordran 16 105 108
Övriga tillgångar 24 413 165
Förutbetalda kostnader och upplupna intäkter 25 74 80
Summa tillgångar 162 909 159 143
SKULDER, AVSÄTTNINGAR OCH EGET KAPITAL
Skulder
Skulder till kreditinstitut 26 19 351 16 501
Inlåning från allmänheten 27 107 870 113 439
Emitterade värdepapper 28 4 375 1 945
Derivat 21 409 272
Aktuell skatteskuld 16 683 343
Uppskjuten skatteskuld 16 527 628
Övriga skulder 29 1 151 955
Upplupna kostnader och förutbetalda intäkter 30 486 543
Efterställda skulder 31 1 804 1 840
Summa skulder 136 656 136 465
Eget kapital
Aktiekapital 73 73
Övrigt tillskjutet kapital 4 533 4 476
Andra fonder -1 499 -837
Primärkapitalinstrument 2 928 2 163
Balanserad vinst 16 607 14 601
Årets resultat 3 611 2 202
Summa eget kapital 26 253 22 678
Summa skulder, avsättningar och eget kapital 162 909 159 143
===== SIDA 165 =====
NOBA BANK GROUP AB (PUBL)ÅRSREDOVISNING 2025 165
FÖRÄNDRINGAR I EGET
KAPITAL
Aktiekapital
Övrigt tillskjutet kapital
Omräkning utländsk verk -
samhet, netto¹
Verkligt värde reserv¹
Kassaflödessäkring¹
Balanserad vinst inklusive
periodens resultat
Summa
Primärkapital-
instrument
KONCERN
SEKm TOTAL
Ingående balans 1 januari 2025 73 4 476 -839 -30 32 16 803 20 516 2 163 22 678
Totalresultat
Årets resultat - - - - - 3 412 3 412 198 3 611
Övrigt totalresultat - - -668 -24 29 - -662 - -662
Summa totalresultat - - -668 -24 29 3 412 2 750 198 2 948
Betald ränta primärkapitalinstrument - - - - - - - -196 -196
Förändring primärkapitalinstrument - - - - - -16 -16 16 0
Emitterat primärkapitalinstrument - - - - - - - 747 747
Aktierelaterad ersättning - - - - - 17 17 - 17
Emission av teckningsoptioner - 58 - - - - 58 - 58
Återköp av teckningsoptioner - -1 - - - 1 0 - 0
Utgående balans 31 december 2025 73 4 533 -1 507 -53 61 20 217 23 325 2 928 26 253
Ingående balans 1 januari 2024 73 4 476 -584 16 31 14 625 18 637 1 354 19 991
Totalresultat
Årets resultat - - - - - 1 999 1 999 203 2 202
Övrigt totalresultat - - -256 -46 1 - -300 - -300
Summa totalresultat - - -256 -46 1 1 999 1 699 203 1 902
Betald ränta primärkapitalinstrument - - - - - - - -202 -202
Förändring primärkapitalinstrument - - - - - -18 -18 18 0
Emitterat primärkapitalinstrument - - - - - - - 791 791
Transaktioner med aktieägare
Effekt vid fusion - - - - - 196 196 - 196
Fondemission 0 - - - - - 0 - 0
Summa transaktioner med aktieägare 0 - - - - 196 196 - 196
Utgående balans 31 december 2024 73 4 476 -839 -30 32 16 803 20 516 2 163 22 678
¹ Andra fonder
===== SIDA 166 =====
NOBA BANK GROUP AB (PUBL)ÅRSREDOVISNING 2025 166
KASSAFLÖDESANALYS
KONCERN
SEKm NOT
31 DEC
2025
31 DEC
2024
Den löpande verksamheten
Rörelseresultat 4 610 2 878
Justeringar för poster som inte ingår i kassaflödet 36 5 268 5 459
Betalda inkomstskatter -669 -555
Kassaflöde från den löpande verksamheten före förändringar av den löpande verksamhetens
tillgångar och skulder
9 208 7 783
Förändring av den löpande verksamhetens tillgångar och skulder
Minskning/Ökning av belåningsbara statsskuldsförbindelser -55 -443
Minskning/Ökning utlåning till kreditinstitut -219 -
Minskning/Ökning av utlåning till allmänheten -17 373 -19 200
Minskning/Ökning av inlåning från allmänheten -704 15 411
Minskning/Ökning av obligationer och andra räntebärande värdepapper -1 245 1 030
Minskning/Ökning av emitterade värdepapper 2 455 -3 677
Minskning/Ökning av skuld till kreditinstitut 3 030 5 418
Förändring av derivatinstrument, netto -934 552
Minskning/Ökning av övriga tillgångar -259 869
Minskning/Ökning av övriga skulder 39 -892
Kassaflöde från den löpande verksamhetens tillgångar och skulder -15 264 -932
Summa kassaflöde från den löpande verksamheten -6 056 6 851
Investeringsverksamheten
Försäljning av aktier och andelar 33 -
Förvärv av materiella tillgångar och immateriella tillgångar -214 -134
Kassaflöde från investeringsverksamheten -181 -134
Finansieringsverksamheten
Emission av efterställda skulder - 458
Återbetalning av efterställda skulder - -357
Emitterat primärkapitalinstrument 747 791
Betald ränta primärkapitalinstrument -196 -202
Återbetalning primärkapitalinstrument - -
Emission av teckningsoptioner 58 -
Återköp av teckningsoptioner -1 -
Kassaflöde från finansieringsverksamheten 608 690
Årets kassaflöde -5 629 7 407
Likvida medel vid årets början 12 077 4 338
Infusionerade likvida medel - 158
Kursdifferenser likvida medel -183 174
Likvida medel vid årets slut 6 265 12 077
Likvida medel definieras som kassa och tillgodohavande hos centralbanker och utlåning till kreditinstitut (exklusive Riksbankens inlåningskrav). Pantsatt
utlåning till kreditinstitut enligt not 37 är tillgängliga för NOBA i samband med månatlig reglering enligt finansieringsavtal och definieras därför som
likvida medel på grund av att de är pantsatta i maximalt 30 dagar och därmed kortfristiga.
===== SIDA 167 =====
NOBA BANK GROUP AB (PUBL)ÅRSREDOVISNING 2025 167
AVSTÄMNING AV
NETTOSKULD
ÖVRIGA ICKE
KASSAFLÖDES
KONCERN
SEKm
INGÅENDE
BALANS 2025
KASSA-
FLÖDEN
PÅVERKANDE
POSTER
VALUTAKURS-
EFFEKTER
UTGÅENDE
BALANS 2025
Efterställda skulder 1 840 0 12 -48 1 804
Summa 1 840 0 12 -48 1 804
ÖVRIGA ICKE
KASSAFLÖDES
SEKm
INGÅENDE
BALANS 2024
KASSA-
FLÖDEN
PÅVERKANDE
POSTER
VALUTAKURS-
EFFEKTER
UTGÅENDE
BALANS 2024
Efterställda skulder 1 729 101 14 -4 1 840
Summa 1 729 101 14 -4 1 840
===== SIDA 168 =====
NOBA BANK GROUP AB (PUBL)ÅRSREDOVISNING 2025 168
NOTER
NOT 1 ALLMÄN INFORMATION
NOBA Bank Group AB (publ) (organisationsnummer 556647-
7286), med säte i Stockholm, är moderbolag i NOBA Bank-
koncernen. Koncernen består av moderbolaget, där den
norska filialen Bank Norwegian, en filial av NOBA Bank
Group AB (publ) ingår, ett antal direkta dotterbolag samt
dotterbolaget Svensk Hypotekspension AB med tillhörande
dotterbolag.
Koncernens primära verksamhet är att lämna krediter till
privatpersoner i form av privatlån, bolån, kapitalfrigörings-
krediter och kreditkort liksom att ta emot inlåning i Sverige,
Norge, Danmark, Finland, Tyskland, Spanien, Nederländerna
och Irland. NOBA Bank Group AB:s (publ) direkta dotterbo -
lags, liksom Svensk Hypotekspension AB:s dotterbolags,
primära verksamhet är att förvärva låneportföljer origi -
nerade av NOBA Bank Group AB (publ) respektive Svensk
Hypotekspension AB mot upptagande av låne- eller obliga -
tionsfinansiering. Vissa av dessa bolag är vilande och bedriver
i nuläget ingen verksamhet.
NOBAs aktie är noterad på Nasdaq Stockholm sedan 26
september 2025.
Redovisningen presenteras i svenska kronor och alla
värden är avrundade till miljoner kronor (SEK m) om inget
annat anges. Inga justeringar för avrundning görs vilket
innebär att summeringsdifferenser kan uppstå.
FÖRETAGSINFORMATION
Namn NOBA Bank Group AB (publ)
Säte Stockholm
Rättslig form Aktiebolag (publ)
Rättslig hemvist Sverige
Adress, företagets huvudkontor Box 23124, 104 35, Stockholm
Organisationsnummer 556647-7286
LEI kod 2138005HUGFEAF25W84
Huvudsakligt verksamhetsställe Sverige
Verksamhetens karaktär och huvudsakliga aktiviteter Bank
Namn på moderbolaget NOBA Bank Group AB (publ)
Namn på yttersta moderföretaget i koncernen NOBA Bank Group AB (publ)
Hemsida www.nobagroup.com
===== SIDA 169 =====
NOBA BANK GROUP AB (PUBL)ÅRSREDOVISNING 2025 169
NOT 2 REDOVISNINGS- OCH VÄRDERINGSPRINCIPER
INNEHÅLL
1. Lag- och föreskriftsenlighet
2. Koncernredovisning och presentation
3. Tillgångar och skulder i utländsk valuta
4. Redovisning och bortbokning av finansiella instrument i
balansräkningen
5. Finansiella instrument
6. Principer för värdering av finansiella tillgångar och
skulder till verkligt värde
7. Kreditförluster
8. Säkringsredovisning
9. Leasing
10. Immateriella tillgångar
11. Materiella tillgångar
12. Eget kapital
13. Intäkter
14. Allmänna administrationskostnader
15. Skatter
16. Transaktioner med närstående
1. LAG- OCH FÖRESKRIFTSENLIGHET
GRUNDER FÖR REDOVISNINGEN
Koncernredovisningen för NOBA Bank-koncernen är upprät-
tad i enlighet med International Financial Reporting Standards
(IFRS Accounting Standards) och tolkningar av dessa stan -
darder som antagits av EU-kommisionen. Därutöver tillämpas
de tillägg som följer av lagen (1995:1559) om årsredovisning
i kreditinstitut och värdepappersbolag (ÅRKL) och (FFFS
2008:25) Finansinspektionens föreskrifter om årsredovis -
ning i kreditinstitut och värdepappersbolag. Vidare tillämpas
Rådet för finansiell rapporterings rekommendation RFR 1
kompletterande redovisningsregler för koncerner samt tillhö -
rande uttalanden.
NYA OCH ÄNDRADE STANDARDER SOM TILLÄMPAS AV
KONCERNEN
De förändringar i redovisningsregelverken som började gälla
den 1 januari 2025 har inte haft någon påverkan på koncer-
nens redovisning.
NYA REDOVISNINGSPRINCIPER SOM HAR TILLKOMMIT UNDER
2025
Inga nya redovisningprinciper har antagits under 2025.
NYA TILLÄMPLIGA STANDARDER, ÄNDRINGAR OCH
TOLKNINGAR AV BEFINITLIGA STANDARDER SOM ÄNNU INTE
HAR TRÄTT I KRAFT OCH SOM INTE HAR TILLÄMPATS I
FÖRTID AV KONCERNEN
IFRS 18 Presentation och upplysningar i finansiella rapporter
Den 9 april 2024 publicerade IASB den nya standarden IFRS 18
Presentation och upplysningar i finansiella rapporter som
ersätter IAS 1 Utformning av finansiella rapporter . Under
förutsättning att IFRS 18 antas av EU, och den tidpunkt för
ikraftträdande som IASB föreslagit inte ändras, kommer stan -
darden att tillämpas från och med räkenskapsåret 2027. IFRS
18 medför nya krav på utformningen av och upplysningarna i
finansiella rapporter, med särskilt fokus på resultaträkningen
och upplysningarna kring ledningens resultatmått.
Standarden förväntas inte medföra några betydande effekter
för NOBA eftersom IFRS 18 fokuserar på presentation och
upplysningar i de finansiella rapporterna. Ett arbete med att
analysera effekterna av den nya standarden pågår på Banken.
IFRS 9 Finansiella instrument och IFRS 7 Finansiella instru -
ment: Upplysningar
Den 30 maj 2024 utfärdade Board IASB ändringar avseende
IFRS 9 Finansiella instrument och IFRS 7 Finansiella instru -
ment: Upplysningar som skall tillämpas från den 1 januari
2026, med tidigare tillämpning tillåten efter godkännande av
EU. Banken har konstaterat att effekten av förändringarna
i standarderna, avser främst vägledning för att bedöma de
avtalsenliga kassaflöden i finansiella tillgångar som inklu -
derar villkor som beror på framtida händelser samt relaterade
upplysningskrav. Bankens besömning är att denna ändringen
inte får någon betydande inverkan på koncernens redovisning
eller kapitaltäckning.
Övriga förändringar i IFRS
Ingen av de övriga kommande förändringarna i redovis -
ningsregelverken som är utfärdade för tillämpning bedöms
få någon väsentlig inverkan på NOBAs finansiella rapporter,
kapitaltäckning, stora exponeringar eller andra förhållanden
enligt tillämpliga rörelseregler.
Redovisningsmässig hantering av inlåningskravet från Riksbanken
Genom en ändring av Riksbankslagen som började gälla från
och med den 1 januari 2025 kan Sveriges Riksbank besluta om
räntefri inlåning från svenska banker och andra kreditinstitut
med verksamhet i Sverige. Riksbanken kommer varje år ta
ställning till om de skall tillämpa inlåningskravet och hur stort
kravet skall vara. Den första utbetalningen till Riksbanken
genomfördes den 31 oktober 2025.
Det föreligger inte ett avtalsenligt förhållande i enlighet
med IAS 32 Finansiella instrument: Klassificering mellan
Riksbanken och NOBA, utan kravet på den räntefria inlå -
ningen följer av regulatoriska krav. Kravet på räntefri inlå -
ning bedöms ej heller uppfylla kriteriet för kontanta medel,
eftersom banken inte fritt kan förfoga över inlåningsmedlen
under den period som inlåningskravet gäller. Kriterierna för
en finansiell tillgång i enlighet med IAS 32 bedöms således
inte vara uppfyllda.
===== SIDA 170 =====
NOBA BANK GROUP AB (PUBL)ÅRSREDOVISNING 2025 170
NOT 2 REDOVISNINGS- OCH VÄRDERINGSPRINCIPER
Då det därmed saknas en enskild IFRS standard som är tillämp -
ligt, har NOBA, i enlighet med IAS 8 Redovisningsprinciper,
ändringar i uppskattningar och bedömningar samt fel ,
hanterat redovisningen av den räntefria inlåningen till
Riksbanken enligt följande:
• den räntefria utlåningen redovisas till upplupet anskaff -
ningsvärde. Utlåningen diskonteras vid tidpunkten för inbe -
talningen med räntan hos en räntebärande fordran hos
Riksbanken med motsvarande löptid.
• löptiden är perioden fram till Riksbankens nästkommande
årliga beslut om räntefri inlåning.
• den initiala underkursen periodiseras över löptiden och
redovisas i resultaträkningen i posten ränteintäkter.
• beloppet motsvarande den initiala underkursen redovisas
vid tidpunkten för inbetalningen som en rörelsekostnad i
resultaträkningen.
2. KONCERNREDOVISNING OCH
PRESENTATION
Koncernredovisningen har upprättats med anskaffnings-
värdepraxis, med undantag för finansiella instrument värde -
rade till verkligt värde via resultaträkningen, egetkapita -
linstrument till verkligt värde via övrigt totalresultatet som
värderats till verkligt värde.
DOTTERBOLAG
Dotterbolag är alla företag över vilka koncernen har bestäm-
mande inflytande. Koncernen kontrollerar ett företag när
den exponeras för eller har rätt till rörlig avkastning från sitt
innehav i företaget och har möjlighet att påverka avkast-
ningen genom sitt inflytande i företaget. Dotterföretag inklu-
deras i koncernredovisningen från och med den dag då det
bestämmande inflytandet överförs till koncernen. De exklu-
deras ur koncernredovisningen från och med den dag då det
bestämmande inflytandet upphör.
Koncerninterna transaktioner, balansposter samt orealise-
rade vinster och förluster på transaktioner mellan koncern-
företag elimineras. Koncerninterna förluster kan vara en
indikation på nedskrivningar som måste tas upp i koncern-
redovisningen. Redovisningsprinciperna för dotterföretag har
i förekommande fall ändrats för att garantera en konsekvent
tillämpning av koncernens principer.
VÄRDEPAPPERISINGSBOLAG
Konsolidering sker även när när ett bestämmande inflytande
föreligger när det klart kan påvisas att ett bestämmande
inflytande finns utifrån en samlad bedömning av fakta och
omständigheter i det enskilda fallet.
RÖRELSEFÖRVÄRV
Förvärvsmetoden används för redovisning av koncer -
nens rörelseförvärv, oavsett om förvärvet består av
egetkapitalan- delar eller andra tillgångar. Köpeskillingen för
förvärvet av ett dotterföretag utgörs av de verkliga värdena
av:
• överlåtna tillgångar
• skulder som koncernen ådrar sig till tidigare ägare
• aktier som emitterats av koncernen
• tillgångar eller skulder som är en följd av ett avtal om vill
korad köpeskilling
• tidigare egetkapitalandel i det förvärvade företaget
Identifierbara förvärvade tillgångar, övertagna skulder och
övertagna eventualförpliktelser i ett rörelseförvärv värderas,
med ett fåtal undantag, inledningsvis till verkliga värden på
förvärvsdagen. För varje förvärv, dvs. förvärv för förvärv,
avgör koncernen om innehav utan bestämmande inflytande
i det förvärvade företaget redovisas till verkligt värde eller
till innehavets proportionella andel i det redovisade värdet av
det förvärvade företagets identifierbara nettotillgångar.
Goodwill avser det belopp varmed överförd ersättning, even-
tuellt innehav utan bestämmande inflytande i det förvärvade
företaget, och verkliga värdet på förvärvstidpunkten på tidi-
gare egetkapitalandel i det förvärvade företaget, (om rörel-
seförvärvet genomförts i steg) överstiger verkligt värde på
identifierbara förvärvade nettotillgångar.
Om beloppet understiger verkligt värde för de förvärvade
nettotillgångarna, i händelse av ett förvärv till lågt pris, redo-
visas mellanskillnaden direkt i resultaträkningen.
SEGMENT
Segmentinformationen presenteras utifrån högste
verkställande beslutsfattarens perspektiv och segmenten
identifieras utifrån den interna rapporteringen till den verk-
ställande direktören som är identifierad som den högste
verkställande beslutsfattaren. Flera resultatmått ingår när
de presenteras för den högste verkställande beslutsfattaren
för att fatta beslut om allokering av resurser och bedöma
segmentets prestation, där det justerade rörelseresultatet
från kärnverksamheter och totalt ses som de huvudsakliga
måtten. Resultat som inte är hänförliga till ett enskilt segment
allokeras med fördelningsnycklar enligt interna principer
som företagsledningen anser ger en rättvis fördelning till
segmenten. För mer information om rörelsesegment, se not
6.
3. TILLGÅNGAR OCH SKULDER I UTLÄNDSK
VALUTA
FUNKTIONELL VALUTA OCH RAPPORTVALUTA
Poster som ingår i de finansiella rapporterna för de olika
enheterna i koncernen är värderade i den valuta som används
i den ekonomiska miljö där respektive företag huvudsakligen
är verksamt (funktionell valuta). I koncernredovisningen
används moderbolagets funktionella valuta och rapporte-
ringsvaluta, vilket är svenska kronor (SEK).
===== SIDA 171 =====
NOBA BANK GROUP AB (PUBL)ÅRSREDOVISNING 2025 171
NOT 2 REDOVISNINGS- OCH VÄRDERINGSPRINCIPER
OMRÄKNING AV UTLÄNDSK VALUTA
Omräkning av utländska verksamheter i finansiella rapporter.
Tillgångar och skulder i utländska verksamheter omräknas
till svenska kronor till balansdagens valutakurs. Intäkter och
kostnader omräknas till koncernens rapporteringsvaluta till
en genomsnittskurs. Omräkningsdifferens som uppstår vid
valutaomräkning av utländska verksamheters tillgångar och
skulder redovisas i övrigt totalresultat och ackumuleras i en
omräkningsreserv i eget kapital. Goodwill som uppkommer
vid förvärv av utländska verksamheter liksom justeringar till
verkligt värde av tillgångar och skulder som görs i samband
med förvärv redovisas som tillgångar och skulder i det
utländska verksamheten och omräknas till valutakursen på
balansdagen.
TRANSAKTIONER OCH BALANSPOSTER
Transaktioner i utländsk valuta omräknas till den funktionella
valutan enligt de valutakurser som gäller på transaktions-
dagen. Valutakursvinster och -förluster som uppkommer
vid betalning av sådana transaktioner och vid omräkning av
monetära tillgångar och skulder i utländsk valuta till balans-
dagens kurs, redovisas i resultaträkningen under posten
Nettoresultat från finansiella transaktioner.
4. REDOVISNING OCH BORTBOKNING
AV FINANSIELLA INSTRUMENT FRÅN
BALANSRÄKNINGEN
Köp och försäljningar av finansiella tillgångar redovisas på
affärsdagen, det datum då NOBA förbinder sig att köpa eller
sälja tillgången. Övriga finansiella tillgångar och skulder redo-
visas normalt på likviddagen. Finansiella tillgångar tas bort
från balansräkningen när den avtalsenliga rätten att erhålla
kassaflöden från instrumentet har löpt ut eller överförts och
koncernen har överfört i stort sett alla risker och förmåner
som är förknippade med äganderätten. En finansiell skuld tas
bort från balansräkningen när förpliktelsen fullgjorts, upphör
eller annulleras.
5. FINANSIELLA INSTRUMENT
FINANSIELLA TILLGÅNGAR
Koncernen klassificerar sina finansiella tillgångar i följande
kategorier:
• finansiella tillgångar som redovisas till upplupet
anskaffningsvärde.
• finansiella tillgångar som redovisas till verkligt värde
antingen via resultaträkningen obligatoriskt, eller med
verkligt värde optionen.
• finansiella tillgångar som redovisas via övrigt totalresultat
Utgångspunkten för att klassificera finansiella tillgångar i
respektive värderingskategori är företagets affärsmodell för
förvaltning av de finansiella instrumenten samt huruvida
instrumentets avtalsenliga kassaflöden enbart innehåller
betalningar av kapitalbelopp och ränta.
FINANSIELLA SKULDER
Koncernen klassificerar sina finansiella skulder i följande
kategorier:
• finansiella skulder värderade till verkligt värde via
resultaträkningen
• övriga finansiella skulder
BEDÖMNING AV AFFÄRSMODELL
För att avgöra uppdelning av finansiella tillgångar ska en
bedömning av affärsmodell utföras. För att fastställa affärs -
modell har indelning av finansiella tillgångarna i portföljer
gjorts utifrån hur de styrs, rapporteras och följs upp.
BEDÖMNING AV OM AVTALSENLIGA KASSAFLÖDEN ENBART ÄR
BETALNINGAR AV KAPITALBELOPP OCH RÄNTA
Bedömningen av om avtalsenliga kassaflöden enbart är betal-
ningar av kapitalbelopp och ränta har betydelse för uppdel-
ningen i värderingskategorier.
Ränta definieras som ersättning för pengars tidsvärde, kredi-
trisk, andra grundläggande utlåningsrisker (t.ex. likviditets-
risk) och kostnader (t.ex. administrativa kostnader) samt
vinstmarginal.
För att bedöma om den finansiella tillgångens avtalsenliga
kassaflöden enbart innehåller betalningar av kapitalbelopp
och ränta görs en bedömning av den finansiella tillgångens
avtalssvillkor. Om det finns avtalsvillkor som kan ändra
tidpunkten eller beloppen i de avtalsenliga kassaflödena,
modifierar ersättningen för pengars tidsvärde eller medför
hävstångseffekt eller extra kostnader vid förskottsbetalning
och förlängning, så bedöms kassaflödena inte enbart bestå
av kapitalbelopp och ränta. Vid denna bedömning i form av
ett SPPI-test (Solely Payments of Principal and Interest) defi-
nieras kapitalbeloppet som den finansiella tillgångens verk -
liga värde vid första redovisningstillfället.
KLASSIFICERING AV FINANSIELLA TILLGÅNGAR OCH
SKULDER
Klassificeringen har fastställts vid första redovisningstillfället
baserat på NOBA affärsmodell för hantering av finansiella
tillgångar och de avtalsenliga villkoren för tillgångarnas
kassaflöden.
VÄRDERING AV FINANSIELLA TILLGÅNGAR
Finansiella tillgångar värderas initialt till verkligt värde plus, i
de fall tillgången inte redovisas till verkligt värde via resulta -
träkningen, transaktionskostnader direkt hänförliga till köpet.
Transaktionskostnader hänförliga till finansiella tillgångar
===== SIDA 172 =====
NOBA BANK GROUP AB (PUBL)ÅRSREDOVISNING 2025 172
NOT 2 REDOVISNINGS- OCH VÄRDERINGSPRINCIPER
som redovisas till verkligt värde via resultaträkningen kost -
nadsförs direkt i resultaträkningen.
FINANSIELLA TILLGÅNGAR VÄRDERADE TILL UPPLUPET
ANSKAFFNINGSVÄRDE
Tillgångar som innehas med syfte att inkassera avtalsenliga
kassaflöden där dessa kassaflöden enbart består av kapital-
belopp och ränta (enligt s.k. SPPI-test) och där ledningen inte
gjort ett oåterkalleligt val att redovisa dessa till verkligt värde,
redovisas till upplupet anskaffningsvärde. Dessa tillgångar är
föremål för nedskrivningsprövning. Erhållna uppläggnings-
provisioner samt erlagda förmedlingsprovisioner räknas in
i lånefordringarnas anskaffningsvärde. Ränteintäkter från
sådana finansiella tillgångar redovisas som en del i NOBA
räntenetto genom tillämpning av effektivräntemetoden.
Valutakurseffekter redovisas under nettoresultat från finan -
siella transaktioner. Vinster och förluster som uppstår vid
bortbokning från balansräkningen redovisas direkt i nettore -
sultat från finansiella transaktioner. I kategorin ingår Utlåning
till kreditinstitut, Utlåning till allmänheten samt Kassa och
tillgodohavanden hos centralbanker och Övriga tillgångar i
balansräkningen.
FINANSIELLA TILLGÅNGAR VÄRDERADE TILL VERKLIGT
VÄRDE VIA RESULTATRÄKNINGEN
Obligationer och andra räntebärande värdepapper, delar av
Utlåningen till allmänheten och aktier värderas till verkligt
värde via resultaträkningen då dessa inte uppfyller kraven
för att redovisas till upplupet anskaffningsvärde eller verkligt
värde via övrigt totalresultat. NOBAs affärsmodell för place-
ringarna innebär uppföljning baserat på verkligt värde och
mandat för ledningen att omsätta tillgångarna. Förändringar
i verkligt värde, valutakurseffekter samt eventuell vinst eller
förlust för en tillgång som redovisas till verkligt värde via
resultaträkningen redovisas under Nettoresultat från
finansiella transaktioner i den period vinsten eller förlusten
uppkommer.
FINANSIELLA TILLGÅNGAR VÄRDERADE TILL VERKLIGT
VÄRDE VIA ÖVRIGT TOTALRESULTAT
En finansiell tillgång klassificeras i denna kategori om följande
två kriterier är uppfyllda
• affärsmodellens mål kan uppnås både genom
att erhålla avtalsenliga kassaflöden och att sälja
tillgångarna
• de avtalsenliga kassaflödena utgörs endast av
kapitalbelopp och ränta.
Tillämpas för räntebärande värdepapper, primärt avseende
placering av likviditet, vilka normalt innehas fram till slutför-
fall men där det vid behov finns möjlighet att avyttra hela
eller delar av innehavet i förtid samt för aktier.
Redovisning sker vid anskaffningstidpunkten till verkligt värde
plus transaktionskostnader. Orealiserade värdeförändringar
redovisas i Övrigt totalresultat och ackumuleras i en verk -
ligt värdereserv inom eget kapital. Ackumulerad vinst eller
förlust omklassificeras från eget kapital till resultaträkningen
när instrumentet tas bort från balansräkningen och redovisas
på raden Nettoresultat finansiella transaktioner. Räntor redo-
visas i resultaträkningen på raden Ränteintäkter, beräknade i
enlighet med effektivräntemetoden. Valutakursförändringar
redovisas i resultaträkningen på raden Nettoresultat finan-
siella transaktioner. Tillgångarna prövas för nedskrivning
löpande. Nedskrivningar redovisas på raden Nettoresultat av
finansiella transaktioner och som en förändring av verkligt
värdereserven i eget kapital via övrigt totalresultat.
Vid första redovisningstillfället är det tillåtet att oåterkal -
leligen klassificera egetkapitalinstrument som inte innehas
i handelssyfte till verkligt värde via övrigt totalresultat.
Denna värderingsprincip tillämpas för vissa aktieinnehav.
Efterföljande värdeförändringar, såväl orealiserade som reali -
serade inklusive valutakursresultat, redovisas i övrigt totalre -
sultat. Realiserade värdeförändringar omklassificeras inom
eget kapital till balanserade vinstmedel, det vill säga inte
till resultaträkningen. Endast utdelningsintäkter från dessa
innehav redovisas i resultaträkningen.
FINANSIELLA SKULDER VÄRDERADE TILL VERKLIGT VÄRDE
VIA RESULTATRÄKNINGEN
Finansiella skulder värderade till verkligt värde via resultat-
räkningen är finansiella skulder som innehas för handel.
En finansiell skuld klassificeras i denna kategori om den
förvärvas huvudsakligen i syfte att säljas inom kort. Derivat
klassificeras som att de innehas för handel i det fall säkrings-
redovisning inte tillämpas. Förändring i verkligt värde redo-
visas i resultaträkningen under posten Nettoresultat av finan-
siella transaktioner. Skulder i denna kategori redovisas under
posterna Övriga skulder.
FINANSIELLA SKULDER VÄRDERADE TILL UPPLUPET
ANSKAFFNINGSVÄRDE
Skulder till kreditinstitut, Inlåning från allmänheten,
Emitterade värdepapper samt Efterställda skulder och
värderas till upplupet anskaffningsvärde med tillämpning av
effektivräntemetoden. I de fall väsentliga covenanter före-
ligger upplyses det om detta.
OMKLASSIFICERING
Omklassificering sker endast i de fall då koncernens affärsmo -
dell för instrumenten ändras.
===== SIDA 173 =====
NOBA BANK GROUP AB (PUBL)ÅRSREDOVISNING 2025 173
NOT 2 REDOVISNINGS- OCH VÄRDERINGSPRINCIPER
KVITTNING AV FINANSIELLA TILLGÅNGAR OCH SKULDER
Finansiella tillgångar och skulder kvittas i balansräkningen
om det finns en avtalsmässig rätt till kvittning, i den löpande
verksamheten och i händelse av konkurs, och om avsikten är
att reglera posterna med ett nettobelopp eller att samtidigt
realisera tillgången och reglera skulden.
6. PRINCIPER FÖR VÄRDERING AV
FINANSIELLA TILLGÅNGAR OCH SKULDER
TILL VERKLIGT VÄRDE
Verkligt värde definieras som priset till vilken en tillgång
skulle kunna säljas eller en skuld överföras i en normal trans -
aktionmellan oberoende marknadsaktörer.
För finansiella instrument som handlas på en aktiv marknad
likställs verkligt värde med det aktuella marknadspriset.
Som aktiv betraktas en sådan marknad där noterade priser
med lätthet och regelbundenhet finns tillgängliga på en
reglerad marknad, handelsplats, tillförlitlig nyhetstjänst eller
motsvarande, och där prisuppgifterna lätt kan verifieras
genom regelbundet förekommande transaktioner. Det aktu -
ella marknadspriset motsvaras av den kurs mellan köp- och
säljkursen som under omständigheterna ger mest korrekt bild
av det verkliga värdet.
Om marknaden för en finansiell tillgång inte är aktiv (och för
onoterade värdepapper), fastställer koncernen verkligt värde
genom att tillämpa värderingstekniker såsom användning
av information avseende nyligen gjorda transaktioner på
armlängds avstånd, hänvisning till verkligt värde för ett annat
instrument som i allt väsentligt är likvärdigt och analys av
diskonterade kassaflöden. Härvid används i så stor utsträck -
ning som möjligt marknadsinformation medan företagsspe -
cifik information används i så liten utsträckning som möjligt.
För mer information om värdering av finansiella tillgångar och
skulder till verkligt värde se not 37.
AKTIER OCH ANDELAR
Aktier noterade på en aktiv marknad värderas till marknads -
pris. Vid värdering av onoterade aktier och andelar styrs valet
av värderingsmodell av vad som bedöms lämpligt för det
enskilda instrumentet. Onoterade aktier är i allt väsentligt
klassificerade till verkligt värde via övrigt totalresultat men
även via resultaträkningen.
DERIVAT
Derivat används för att ekonomiskt säkra de risker för
ränte- och valutakursexponeringar som koncernen utsätts
för. Derivat redovisas i balansräkningen på affärsdagen och
värderas till verkligt värde, både initialt och vid efterföljande
omvärderingar i slutet av varje rapporteringsperiod.
INVESTERINGAR I EGETKAPITALINSTRUMENT
NOBA har enbart egetkapitalinstrument som inte innehas för
handel. Koncernen har valt att redovisa verkligt värdeföränd -
ringar på egetkapitalinstrument via övrigt totalresultat och
via resultaträkningen. Detta innebär att det för egetkapitalin -
strument via övrigt totalresultat inte sker några efterföljande
omklassificeringar av verkligt värdeförändringar till resulta -
träkningen när instrumentet tas bort från balansräkningen.
Utdelning från sådana investeringar redovisas som resultat
från övriga värdepapper och långfristiga fordringar när
koncernens rätt att erhålla betalning har fastställts. För eget -
kapitalinstrument redovisade via resultaträkningen redovisas
förändringar i verkligt värde samt eventuell vinst eller förlust
för en tillgång under Nettoresultat från finansiella transak -
tioner i den period vinsten eller förlusten uppkommer.
LIKVIDA MEDEL
Likvida medel definieras som kassa och tillgodohavanden hos
centralbanker och utlåning till kreditinstitut. Pantsatta likvida
medel är tillgängliga för NOBA i samband med månatlig regle -
ring enligt finansieringsavtal och definieras därför som likvida
medel.
7. KREDITFÖRLUSTER
FÖRVÄNTADE KREDITFÖRLUSTER
Reglerna om nedskrivning omfattar finansiella tillgångar
värderade till upplupet anskaffningsvärde, finansiella till -
gångar värderade till verkligt värde via övrigt totalresultat
samt finansiella garantier och oåterkalleliga lånelöften, och
baseras på en modell för redovisning av förväntade kredit -
förluster (Expected Credit Losses, ECL). Enligt denna ska
reserven spegla ett sannolikhetsvägt belopp. De tillgångar
vars nedskrivningsbehov ska prövas delas in i följande tre
steg, beroende på graden av kreditförsämring:
Steg 1 omfattar finansiella tillgångar utan signifikant ökning
av kreditrisk sedan första redovisningstillfället. För Steg 1 ska
reserveringar som motsvarar förväntade förluster orsakade
av fallissemang som förväntas inträffa inom tolv månader
redovisas.
Steg 2 omfattar finansiella tillgångar med signifikant ökning
av kreditrisk sedan första redovisningstillfället men där det
vid rapporteringstillfället saknas objektiva belägg för att
fordran är kreditförsämrad. I Steg 2 ska reserveringar som
motsvarar den förväntade förlust som förväntas inträffa vid
fallissemang någon gång under tillgångens hela återstående
löptid redovisas. För utförligare beskrivning av signifikant av
kreditrisk, se not 4.
Steg 3 omfattar finansiella tillgångar för vilka objektiva
omständigheter har identifierats för att fordran är kreditför -
sämrad. För definition av kreditförsämrad tillgång se rubrik
===== SIDA 174 =====
NOBA BANK GROUP AB (PUBL)ÅRSREDOVISNING 2025 174
NOT 2 REDOVISNINGS- OCH VÄRDERINGSPRINCIPER
Fallissemang/Kreditförsämrad tillgång nedan. I Steg 3 ska
reserveringar som motsvarar den förväntade förlust som
förväntas inträffa vid fallissemang någon gång under till -
gångens hela återstående löptid redovisas.
FALLISSEMANG/KREDITFÖRSÄMRAD TILLGÅNG
NOBAs definition av inträde i fallissemang överensstämmer
med kapitaltäckningsförordningens (CRR) definition vilket
innebär att motparten antingen är mer än 90 dagar sen med en
betalning eller att det har gjorts en bedömning att motparten
inte kommer att kunna betala kontraktsenligt. Sannolikheten
för fallissemang beräknas inför varje rapporteringstillfälle och
ingår vid bedömningen av om det har skett en signifikant av
kreditrisken sedan första redovisningstillfället och vid beräk -
ningen av förväntad kreditförlust för finansiella tillgångar i
Steg 1 och Steg 2. Kreditförsämrad finansiell tillgång, vilket
är en exponering i Steg 3, definieras som exponering i fallis -
semang. Det medför att bedömningen för redovisningssyften
är i linje med den som används i NOBAs kreditriskhantering.
NEDSKRIVNINGAR
Koncernen värderar förväntade framtida kreditförluster rela -
terade till investeringar i tillgångar redovisade till upplupet
anskaffningsvärde baserat på framåtblickande information.
Metod för beräkning av kreditförlustreserv beror på om det
skett en väsentlig ökning i kreditrisk eller inte.
REDOVISNING OCH PRESENTATION AV KREDITFÖRLUSTER
- Finansiella tillgångar värderade till upplupet
anskaffningsvärde redovisas i balansräkningen
till sitt nettobelopp, efter avdrag för förväntade
kreditförluster.
- Poster utanför balansräkningen (outnyttjad del av
kreditkort och oåterkalleliga lånelöften) redovisas till
sitt nominella belopp. Reserveringar för förväntade
kreditförluster avseende dessa instrument redovisas
som en avsättning i balansräkningen.
- Finansiella tillgångar värderade till verkligt värde via
övrigt totalresultat är redovisade till verkligt värde
i balansräkningen. Reserveringar för förväntade
kreditförluster avseende dessa instrument redovisas
i verkligt värdereserven i eget kapital och minskar
således inte redovisat värde på instrumentet.
- För finansiella tillgångar värderade till upplupet
anskaffningsvärde och för poster utanför
balansräkningen redovisas periodens kreditförluster
(förväntade och konstaterade) i resultaträkningen på
raden Kreditförluster, netto. Raden kreditförluster,
netto utgörs av periodens reserveringar för
förväntade kreditförluster med avdrag för återföringar
av tidigare utförda reserveringar, periodens
bortskrivningar och periodens återvinningar.
- För finansiella tillgångar värderade till verkligt
värde via övrigt totalresultat redovisas periodens
kreditförluster (förväntade och konstaterade) i
resultaträkningen på raden Nettoresultat av finansiella
transaktioner.
RÄNTA
Redovisning av ränteintäkter hänförliga till poster i balansräk -
ningen som ingår i Steg 1 och Steg 2 bygger på bruttoredo -
visning, vilket innebär att ränteintäkter redovisas till sitt fulla
belopp i räntenettot.
Ränteintäkter avseende motsvarande poster i Steg 3 redo -
visas netto, dvs. efter beaktandet av nedskrivningen.
Ränteeffekter som uppstår till följd av diskonteringseffekter
då perioden fram till förväntad inbetalning minskar, resulterar
i en upplösning av tidigare reserverade belopp och redovisas
som ränteintäkt i enlighet med effektivräntemetoden.
MODIFIERINGAR
Ett lån anses vara modifierat när de villkor och bestämmelser
som styr kassaflöden ändras jämfört med det ursprung -
liga avtalet som en följd av en eftergift eller affärsmässiga
omförhandlingar. Eftergifter är villkorsändringar i samband
med omstruktureringar eller andra finansiella lättnadsåt -
gärder. Dessa villkorsändringar utförs för att säkerställa full
återbetalning eller för att maximera återbetalningen av det
utestående lånebeloppet för låntagare som har, eller står
inför, finansiella svårigheter. Affärsmässiga omförhandlingar
är villkorsändringar som inte är relaterade till en låntagares
finansiella svårigheter, t.ex. ändringar i kassaflödet för ett lån
p.g.a. förändringar i marknadsförhållanden för amortering
eller ränta. Om kassaflöden från en finansiell tillgång klassi -
ficerad till upplupet anskaffningsvärde har modifierats, men
tillgångens kassaflöden inte blir väsentligt annorlunda, tas
normalt den modifierade finansiella tillgången inte bort från
balansräkningen. I det fallet görs fortsättningsvis en bedöm -
ning av väsentliga ökningar i kreditrisken jämfört med den
ursprungliga kreditrisken i nedskrivningssyfte och justerings -
beloppet, modifieringsvinst eller förlust, redovisas i resulta -
träkningen på raden för kreditförluster.
Modifieringar utförs av olika anledningar och det finns
därmed inget ovillkorligt samband mellan modifieringar och
bedömd kreditrisk därav resulterar det inte automatiskt i en
minskning av kreditrisken och alla kvalitativa och kvantitativa
indikatorer kommer att fortsätta bedömas. När ett lån har
modifierats och kvarstår i balansräkningen klassificeras den
till Steg 1-3, baserat på den bedömning som görs i samband
med modifieringen. Bedömningen omfattar kontroll av om
det finns behov av reservering för kreditförlust eller annan
omständighet som innebär en klassificering till Steg 3.
Om ett lån modifieras på ett sådant sätt att det resulterar
i väsentligt förändrade kassaflöden, tas lånet bort från
===== SIDA 175 =====
NOBA BANK GROUP AB (PUBL)ÅRSREDOVISNING 2025 175
NOT 2 REDOVISNINGS- OCH VÄRDERINGSPRINCIPER
balansräkningen och ersätts med ett nytt avtal. När ett lån
ändras och tas bort från balansräkningen, anses ändrings -
datumet vara det initiala redovisningsdatumet för det nya
lånet i syfte att bedöma behovet av nedskrivningar, inklusive
utvärdering av signifikant ökning av kreditrisken. Vanligtvis
anses kassaflöden vara väsentligt förändrade om nuvärdet
av framtida kassaflöden, diskonterade med lånets ursprung-
liga effektivränta, avviker med mer än 10 % från nuvärdet av
lånets ursprungliga återstående kontraktsenliga kassaflöden.
Denna bedömning stöds ytterligare av en kvalitativ analys av
förändringarna i lånevillkoren.
KÖPTA ELLER UTGIVNA OSÄKRA FORDRINGAR
Instrument som är osäkra vid första redovisningstill -
fället redovisas som köpta eller utgivna osäkra fordringar.
Förväntade kreditförluster för sådana tillgångar värderas
alltid till ett belopp motsvarande de förväntade kreditför
lusterna för tillgångens återstående löptid.
BORTSKRIVNINGAR OCH ÅTERVINNINGAR
Bortskrivningar utgörs av konstaterade kreditförluster med
avdrag för återföringar av tidigare gjorda reserveringar för
förväntade kreditförluster i Steg 3 och kan avse hela eller
delar av en finansiell tillgång. Bortskrivning sker vid konsta -
terat bedrägeri, dödsfall eller när det inte finns någon realis -
tisk möjlighet till återbetalning.
Betalningar som tillkommer banken för bortskrivna finan -
siella tillgångar intäktsredovisas som återvinningar.
8. SÄKRINGSREDOVISNING
Koncernen har valt att fortsätta tillämpa reglerna i IAS 39
gällande säkringsredovisning. Koncernen och moderföretaget
har kassaflödessäkringar och säkringar av nettoinvestering i
utländsk verksamhet. Moderbolaget hade fram till och med
november 2022 även säkring av verkligt värde. Då säkringsre-
lationen ingås, dokumenteras förhållandet mellan säkringsin-
strumentet och den säkrade posten, liksom även verksam-
hetens mål för riskhanteringen och riskhanteringsstrategin.
Såväl när säkringen ingås, (prospektivt test) och fortlöpande
(retrospektivt test) utvärderas och bedöms huruvida de deri-
vatinstrument som används i säkringsrelationer har varit och
kommer att fortsätta vara effektiva (80-125%) när det gäller
att motverka förändringar i verkligt värde eller värdeföränd-
ringar i framtida kassaflöden som är hänförliga till de säkrade
posterna. I det fall förutsättningarna för säkringsredovisning
inte längre uppfylls avslutas säkringsredovisningen.
KASSAFLÖDESSÄKRING
Koncernens kassaflödessäkringar syftar till att skydda mot
variationer i framtida kassaflöden från redovisade skulder
till följd av ändrade marknadsfaktorer. Ränteswappar som
används som säkringsinstrument i kassaflödessäkringar
värderas till verkligt värde. I den mån ränteswappens
värdeförändring motsvarar värdeförändringen i de framtida
kassaflödena hänförliga till den säkrade risken i den säkrade
posten, redovisas värdeförändringen i övrigt totalresultat
och kassaflödessäkringsreserv i eget kapital. Ineffektivitet
redovisas i resultaträkningen som Nettoresultat av finan-
siella poster. Vinster eller förluster som redovisas i reserven
för kassaflödessäkringar i eget kapital via övrigt totalresultat
omklassificeras och redovisas i resultaträkningen i samma
period som den säkrade posten påverkar resultaträkningen.
SÄKRING AV NETTOINVESTERING
Säkring av nettoinvestering i utlandsverksamhet tillämpas för
att skydda koncernen mot valutakursdifferenser till följd av
verksamhet i utlandet. Valutaderivat används som säkringsin-
strument. Till den del säkringsrelationen är effektiv redo-
visas den vinst eller förlust som är hänförlig till den säkrade
risken i övrigt totalresultat och ackumuleras i eget kapital
som omräkning av utlandsverksamhet. Eventuell ineffekti-
vitet redovisas direkt i resultaträkningen som Nettoresultat
av finansiella transaktioner. Ackumulerad vinst eller förlust
inom eget kapital redovisas i resultaträkningen vid avyttring
av utlandsverksamheten.
VERKLIGT VÄRDESÄKRING
Verkligt värdesäkringar syftar till att skydda koncernen mot
icke önskvärda resultateffekter på grund av exponeringar för
förändringar i ränterisk på redovisade tillgångar. Vid tillämp -
ning av verkligt värdesäkringar värderas den säkrade posten
till verkligt värde med avseende på den säkrade risken. De
värdeförändringar som uppkommer redovisas i resultatet och
motverkar de värdeförändringar som uppkommer på derivat
(säkringsinstrumentet).
Koncernen tillämpar verkligt värdesäkring för enskilda
tillgångar i likviditetsportföljen som klassificeras i värde -
ringskategorin verkligt värde via övrigt totalresultatet.
Värdeförändringen på derivatet redovisas i resultaträkningen
tillsammans med den säkrade posten med avseende på den
säkrade risken under Nettoresultat av finansiella poster.
9. LEASING
Koncernen leasar kontorslokaler, parkeringsplatser samt bilar.
Leasingavtal redovisas som nyttjanderätter och ingår i mate-
riella anläggningstillgångar med en motsvarande leasingskuld
som ingår i övriga skulder, från den dagen som den leasade
tillgången finns tillgänglig för användning av koncernen.
Undantaget är betalningar för korta kontrakt och leasingavtal
av mindre värde som kostnadsförs linjärt i resultaträkningen.
När det gäller bilar tillämpar NOBA undantaget i IFRS 16 och
redovisar inte icke-leasekomponenter separat.
Leasingskulden redovisas initialt till nuvärdet av koncernens
framtida leasebetalningar. Leasingbetalningarna diskonteras
med leasingavtalets implicita ränta om denna räntesats lätt
===== SIDA 176 =====
NOBA BANK GROUP AB (PUBL)ÅRSREDOVISNING 2025 176
NOT 2 REDOVISNINGS- OCH VÄRDERINGSPRINCIPER
kan fastställas, annars används NOBA marginella låneränta,
vilket är den räntesats som koncernen skulle behöva betala
för en finansiering genom lån under en motsvarande period,
och med motsvarande säkerhet, för nyttjanderätten av en
tillgång i en liknande ekonomisk miljö. Varje leasingbetalning
fördelas mellan amortering av skulden och finansiell kostnad.
Den finansiella kostnaden fördelas över leasingperioden i
enlighet med effektivräntemetoden.
Optioner att förlänga avtal finns inkluderade i ett antal av
koncernens leasingavtal gällande kontorslokaler. Möjlighet
att förlänga avtal kan endast utnyttjas av NOBA och inte av
leasegivarna. När leasingavtalets längd fastställs, beaktar
ledningen all tillgänglig information som ger ett ekonomiskt
incitament att utnyttja en förlängningsoption, eller att inte
utnyttja en option för att säga upp ett avtal. Möjligheter att
förlänga ett avtal inkluderas endast i leasingavtalets längd om
det är rimligt säkert att avtalet förlängs (eller inte avslutas).
Nyttjanderätten värderas initialt till anskaffningsvärde och
inkluderar det belopp leasingskulden ursprungligen värde-
rats till justerat för leasingavgifter som betalats vid eller
före inledningsdatumet eventuella initiala direkta utgifter.
Nyttjanderätten skrivs av linjärt över det kortare av till -
gångens nyttjandeperiod och leasingavtalets längd.
10. IMMATERIELLA TILLGÅNGAR
EGENUTVECKLAD PROGRAMVARA
Utvecklingsutgifter som är direkt hänförliga till utveckling
och testning av identifierbara och unika programvarupro -
dukter som kontrolleras av koncernen, redovisas som
immateriella tillgångar när följande kriterier är uppfyllda:
• det är tekniskt möjligt att färdigställa program
varan så att den kan användas
• företagets avsikt är att färdigställa programvaran och att
använda eller sälja den
• det finns förutsättningar att använda eller sälja
programvaran
• det kan visas hur programvaran genererar troliga framtida
ekonomiska fördelar
• adekvata tekniska, ekonomiska och andra resurser för att
fullfölja utvecklingen och för att använda eller sälja
programvaran finns tillgängliga och de utgifter som är
hänförliga till programvaran under dess utveckling kan
beräknas på ett tillförlitligt sätt.
Utvecklingsutgifter som inte uppfyller kriterier för att akti-
veras kostnadsförs när de uppstår. Utvecklingsutgifter som
tidigare kostnadsförts redovisas inte som tillgång i efterföl -
jande period. Utvecklingsutgifter för programvara som redo -
visas som tillgång skrivs av under sin bedömda nyttjandepe -
riod, vilken inte överskrider fem år. Utgifter för underhåll av
programvara kostnadsförs när de uppstår.
GOODWILL OCH FÖRVÄRVADE KUNDRELATIONER
Det redovisade värdet på goodwill är hänförligt till förvärvet
av SHP och Bank Norwegian. Till dessa förvärv hänförs det
redovisade värdet på förvärvade kundrelationer, vilket är
en uppskattning av värdet av förvärvade kundregister, vilka
skrivs av på 13 för Bank Norwegian och 20 år för SHP. Goodwill
övervakas och prövas per kassagenererande enhet.
NEDSKRIVNING AV ICKE-FINANSIELLA TILLGÅNGAR
Goodwill och immateriella tillgångar som har en obestämbar
nyttjandeperiod eller immateriella tillgångar som inte är
färdiga för användning, skrivs inte av utan prövas årligen samt
vid indikation på värdeminskning. Tillgångar som skrivs av
bedöms med avseende på värdenedgång närhelst händelser
eller förändringar i förhållanden indikerar att det redovi-
sade värdet kanske inte är återvinningsbart. En nedskrivning
görs med det belopp varmed tillgångens redovisade värde
överstiger dess återvinningsvärde. Återvinningsvärdet är
det högre av tillgångens verkliga värde minskat med försälj-
ningskostnader och dess nyttjandevärde. Vid bedömning av
nedskrivningsbehov grupperas tillgångar på de lägsta nivåer
där det finns i allt väsentligt oberoende kassaflöden (kassa-
genererande enheter).
BERÄKNING AV NYTTJANDEVÄRDET
Återvinningsvärdet har under slutet av räkenskapsåret fast -
ställts baserat på nyttjandevärdet. För fastställande av nytt -
jandevärdet se not 3.
11. MATERIELLA TILLGÅNGAR
Materiella anläggningstillgångar redovisas till anskaffnings -
värde och skrivs av linjärt enligt plan över nyttjandeperioden.
Avskrivningstiden för materiella anläggningstillgångar är
mellan tre och fem år. Nedskrivningsprövning sker vid indika -
tion på värdenedgång.
12. EGET KAPITAL
Vid bedömning av huruvida ett instrument ska klassificeras
som skuld eller eget kapital utgår koncernens ifrån de kontrak -
tuella villkoren i instrumentet. Om ett utställt instrument inte
medför någon kontraktuell skyldighet att erlägga betalning
klassificerar koncernen instrumentet som eget kapital.
PRIMÄRKAPITALINSTRUMENT
Koncernens primärkapitalinstrument berättigar innehavarna
till ränta. Beslutade räntebetalningar till innehavare av
primärkapitalinstrument redovisas i eget kapital. Kostnader i
samband med emission av primärkapitalinstrument omallo -
keras inom eget kapital över förväntad löptid.
13. INTÄKTER
RÄNTENETTO
Ränteintäkter och räntekostnader för finansiella instrument
som värderas till upplupet anskaffningsvärde beräknas
och redovisas med tillämpning av effektivräntemetoden.
===== SIDA 177 =====
NOBA BANK GROUP AB (PUBL)ÅRSREDOVISNING 2025 177
NOT 2 REDOVISNINGS- OCH VÄRDERINGSPRINCIPER
Transaktionskostnader såsom öppningsavgifter ingår i beräk -
ningen vid fastställande av effektivräntan.
PROVISIONSETTO
Provisionsintäkter består av provisioner från försäkrings -
förmedling, administrationsavgifter, påminnelser, faktu -
raavgifter och övrig provisionsintäkt. Avseende försäk -
ringsförmedling redovisar NOBA en intäkt, netto, när
prestationsåtagandet fullgjorts. Det vill säga i den period när
förmedlingstjänsten utförts och NOBA har rätt att erhålla
provision från försäkringsbolaget. Intäkten värderas till ett
belopp motsvarande vad koncernen erhållit eller kommer att
erhålla för utförda tjänster.
Provisionskostnader består av transaktionskostnad och övriga
provisionskostnad. Provisionskostnader är transaktionsbero -
ende och är direkt relaterade till transaktioner vars intäkter
redovisats som Provisionsintäkter.
NETTORESULTAT AV FINANSIELLA TRANSAKTIONER
Nettoresultat av finansiella transaktioner inkluderar vinster
och förluster avseende valutakursförändringar, förändringar
i verkligt värde på derivat, säkringsredovisade poster samt
resultat av placeringar i obligationer och andra räntebärande
värdepapper och aktier.
14. ALLMÄNNA
ADMINISTRATIONSKOSTNADER
Allmänna administrationskostnader avser personalkostnader
och övriga administrationskostnader såsom IT-kostnader,
främmande tjänster (revision, övriga tjänster), lokalkostnader,
telefon och porto samt övrigt.
AKTIEBASERAD ERSÄTTNING OCH TECKNINGSOPTIONER
NOBA har utfärdat två aktiebaserade incitamentspro -
gram, det ena är retention bonusar som beviljades i april
med begränsade aktier (RSU:er) och teckningsoptionspro -
gram som utfärdades som en del av börsintroduktionen.
Kostnader för aktiebaserade ersättningar till anställda, där
instrumenten beviljas utan vederlag, redovisas som personal -
kostnad (exklusive sociala avgifter) över intjänandeperioden
och belastar direkt eget kaptial. Det redovisade beloppet
justeras kontinuerligt under intjänandeperioden för att åter -
spegla det faktiska antalet instrument som slutligen intjänas.
Sociala avgifter kostnadsförs över intjänandeperioden,
baserat på förändringar i de aktiebaserade instrumentens
verkliga värde. För teckningsoptionsprogrammen redovisas
ingen kostnad eftersom deltagarna betalar marknadsvärde
för instrumenten.
Sociala kostnader relaterade till aktiebaserade ersättningar
kostnadsförs över de perioder under vilka de relaterade
tjänsterna tillhandahålls, baserat på instrumentens verkliga
värde vid varje rapporteringsdatum. Det verkliga värdet
fastställs med samma värderingsmodell som användes på
tilldelsningsdagen.
PENSIONSKOSTNADER
Koncernens pensionsplaner finansieras genom betalningar
till försäkringsbolag. Koncernen har endast avgiftsbestämda
pensionsplaner. En avgiftsbestämd pensionsplan är en
pensionsplan enligt vilken koncernen betalar fasta avgifter till
en separat juridisk enhet. Koncernen har inte några rättsliga
eller informella förpliktelser att betala ytterligare avgifter
om denna juridiska enhet inte har tillräckliga tillgångar för
att betala alla ersättningar till anställda som hänger samman
med de anställdas tjänstgöring under innevarande eller tidi-
gare perioder.
För avgiftsbestämda pensionsplaner betalar koncernen
avgifter till offentligt eller privat administrerade pensionsför -
säkringsplaner på obligatorisk, avtalsenlig eller frivillig basis.
Koncernen har inga ytterligare betalningsförpliktelser när
avgifterna väl är betalda. Avgifterna redovisas i takt med att
den anställde tjänar in pensionen. Förutbetalda avgifter redo -
visas som en tillgång i den utsträckning som kontant återbe -
talning eller minskning av framtida betalningar kan komma
koncernen tillgodo.
15. SKATTER
Inkomstskatter utgörs av aktuell skatt och uppskjuten skatt.
Inkomstskatter redovisas i resultaträkningen utom då under -
liggande transaktion redovisas i övrigt totalresultat, varvid
även tillhörande skatteeffekt redovisas i övrigt totalresultat
eller då underliggande transaktion redovisas direkt mot eget
kapital med tillhörande skatteeffekt redovisad i eget kapital.
Aktuell skatt är skatt som ska betalas eller erhållas avseende
aktuellt år med tillämpning av de skattesatser som är beslu -
tade eller i praktiken beslutade per balansdagen. Hit hör även
justering av aktuell skatt hänförlig till tidigare perioder.
Uppskjuten skatt beräknas enligt balansräkningsmetoden
med utgångspunkt i temporära skillnader mellan redovisade
och skattemässiga värden på tillgångar och skulder. Följande
temporära skillnader beaktas inte: Första redovisningen
av tillgångar och skulder som inte är rörelseförvärv och vid
tidpunkten för transaktionen inte påverkar vare sig redo -
visat eller skattepliktigt resultat. Värderingen av uppskjuten
skatt baserar sig på hur redovisade värden på tillgångar eller
skulder förväntas bli realiserade eller reglerade. Uppskjuten
skatt beräknas med tillämpning av de skattesatser och skat -
teregler som är beslutade eller i praktiken beslutade per
balansdagen. Uppskjutna skattefordringar avseende avdrags -
gilla temporära skillnader och underskottsavdrag redovisas
endast i den mån det är sannolikt att dessa kommer att kunna
utnyttjas. Värdet på uppskjutna skattefordringar reduceras
när det inte längre bedöms sannolikt att de kan utnyttjas.
16. TRANSAKTIONER MED NÄRSTÅENDE
Alla transaktioner med närstående är gjorda i enlighet med
armlängdsprincipen.
===== SIDA 178 =====
NOBA BANK GROUP AB (PUBL)ÅRSREDOVISNING 2025 178
NOT 3 BETYDELSEFULLA UPPSKATTNINGAR I REDOVISNINGEN
NOBA har gjort ett antal uppskattningar och antaganden som
påverkar värderingen av tillgångar och skulder i de finansiella
rapporterna. Dessa uppskattningar och antaganden utvär -
deras löpande mot tidigare erfarenheter och andra faktorer,
såsom förväntningar om framtida händelser.
FÖRVÄNTADE KREDITFÖRLUSTER (”ECL”)
Förlustreserven avseende finansiella tillgångar värderade till
upplupet anskaffningsvärde är baserad på antaganden om
risk för förlusthändelse och förväntade förlustnivåer. NOBA
Bank-koncernen gör egna antaganden och val av indata
till de modeller som används för beräkningen av nedskriv -
ningen. Dessa baseras på historik, kända marknadsförutsätt -
ningar och framåtblickande beräkningar vid slutet av varje
rapporteringsperiod.
De mest väsentliga bedömningarna som gjorts vid tillämpning
av kriterierna för fastställandet av kreditreserven avser:
- Fastställandet av kriterier för att mäta huruvida det
skett en signifikant av kreditrisk
- Gruppering av finansiella tillgångar
- Fastställandet av framåtblickande faktorer och dess
relativa viktning i ECL-modellen för varje marknad.
STYRNING
NOBA har utvecklat ett styrningsprogram kopplat till
IFRS 9 som innefattar ett kommittémöte där finansdirektören
är ordförande och alla relevanta funktioner är represente -
rade. I detta program ingår även beslutsfattande om behovet
av eventuella manuella justeringar av reserveringsbeloppet.
Vidare har en nyckelkontrollmatris utvecklats där kontroller
för väsentliga delar av IFRS 9 processen finns formaliserade.
Dessa kontroller syftar till att kontrollera och verifiera bl.a.
indata, utdata och att material som tas fram till kommitté -
mötet har tagits fram i linjen med dualitetsprincipen. Vidare
har riskkontrollfunktionen egna kontroller som syftar till
att dels kontrollera kontrollerna i den första linjen, dels
verifiera resultatutfallet. Riskkontrollfunktionen genomför
löpande kontroller av utfallet för nedskrivning av förväntade
kreditförluster.
EXPERTBEDÖMNINGAR
Koncernen använder både modeller och expertbedömningar
för att uppskatta förväntade kreditförluster. Omfattningen
av bedömningar som behövs för att värdera förväntade
kreditförluster beror av utfall från modeller, väsentlighet och
tillgång till underliggande information. Utfallet från model -
lerna utgör en vägledning för hur ekonomiska händelser
kan påverka nedskrivningsbehovet av finansiella tillgångar.
Expertbedömningar får göras på modellutfall för att inför -
liva uppskattad effekt från faktorer som inte fångas av
modellen. Den typen av bedömningsmässiga justeringar av
de modellbaserade förväntade kreditförlusterna får göras på
betydande motpartsexponeringar. Dessa justeringar bestäms
av IFRS 9 kommittén utifrån den modellerade förväntade
kreditförlusten.
En beskrivning av modellerna, indata, antaganden och käns -
lighetsanalys återges i not 4.
BERÄKNING AV ÅTERVINNINGSVÄRDET FÖR
GOODWILL
NOBA prövar årligen om något nedskrivningsbehov för good -
will föreligger. Nyttjandevärdet har fastställts med hjälp av
en DDM-modell (Dividend Discount Model), vilket innebär
att värdet av eget kapital för varje kassagenererande enhet
härleds genom en diskontering av den kassagenererande
enhetens förväntade framtida kassaflöde. Kassaflödet nuvär -
desberäknas med en diskonteringsränta som återspeglar
avkastningskravet på eget kapital, för att spegla investe -
ringens relativa risk samt tidsvärdet av pengar.
De mest betydande antagandena är ledningens bedömning av
framtida tillväxt och nettoresultat, inklusive kreditförluster.
Antagandena baseras på bolagets affärsplan som har antagits
av styrelsen. Antagandena baserades på en prognosperiod på
13 år, varav de första fem åren utgörs av bolagets affärsplan
och de återstående sju åren är gradvis avtrappning till den
långsiktiga tillväxtnivån beskriven nedan. Bolaget använder
en prognosperiod om mer än 5 år för att reflektera tillväxten
förväntas överstiga långsiktig tillväxtnivå också utöver affärs -
planerperioden om 5 år. Efter prognosperioden antogs en
långsiktig tillväxttakt på 2% (2). Vid beräkning av nyttjan -
devärde tillämpades en kärnprimärkapitalrelation på 13,5%
(14,0). Diskonteringsfaktorn varierar från 12,9% till 13,1%
(16,8 till 17,1) före skatt, beroende på kassagenererande
enhet (KGE), och beräknades baserat på ett antaget avkast -
ningskrav på eget kapital efter skatt på 10,8% (13,9). Baserat
på genomförd nedskrivningsprövning förelåg det inte något
nedskrivningsbehov av goodwill.
En förändring av tillväxttakten under prognosperioden, vilket
är en känslig parameter (med -1 procentenhet), skulle inte
resultera i nedskrivning. Inte heller en förändring av diskon -
teringsräntan, som är den känsligaste parametern, (med +1
procentenhet) skulle föranleda någon nedskrivning.
===== SIDA 179 =====
NOBA BANK GROUP AB (PUBL)ÅRSREDOVISNING 2025 179
NOT 4 FINANSIELL RISKHANTERING
FINANSIELLA RISKFAKTORER
Koncernen utsätts genom sin verksamhet dels för kredi -
trisk, dels för andra finansiella risker i form av; marknadsrisk
(framför allt innefattande valutarisk och ränterisk avse -
ende kassaflöden och verkliga värden) och likviditetsrisk.
Koncernens övergripande riskhanteringspolicy fokuserar
på att hantera medvetet tagna kreditrisker samt minimera
potentiella ogynnsamma effekter av oförutsägbarheten på
de finansiella marknaderna.
Riskhanteringen sköts främst av en kreditavdelning samt
en central finansavdelning enligt policys som fastställts av
styrelsen. Finansavdelningen identifierar, utvärderar och
hanterar finansiella risker i nära samarbete med koncernens
operativa enheter. Styrelsen upprättar skriftliga policys
såväl för den övergripande riskhanteringen som för specifika
områden, såsom kreditrisk, valutarisk, ränterisk, använd -
ning av derivata och icke-derivata finansiella instrument
samt placering av överlikviditet. Riskhanteringen övervakas
av riskkontrollfunktionen som är underställd styrelsen i
enlighet med FFFS 2014:1 ( Finansinspektionens föreskrifter
och allmänna råd om styrning, riskhantering och kontroll i
kreditinstitut ).
ALLMÄNT OM KREDITRISK
Med kreditrisk avses risken att en motpart eller gäldenär
inte uppfyller sina kontraktuella skyldigheter samt risken
att ställd säkerhet inte täcker fordran. Termen motpartsrisk
används ofta istället för kreditrisk vid exponering i finansiella
instrument och uppstår som en effekt av det potentiella
misslyckandet av en motpart att uppfylla sina skyldigheter
i en finansiell transaktion. Koncernens kreditriskexponering
innefattar primärt kreditrisker hänförliga till kreditport -
följen, vilket innebär risken för att ådra sig en förlust på
grund av att kredittagare av olika skäl inte kan uppfylla sina
betalningsskyldigheter.
Det förekommer även koncentrationsrisker relaterade till
kreditportföljen. Koncentrationsrisker syftar på expone -
ringar mot enskilda motparter/kunder, branscher och länder.
Kreditkoncentrationsrisken reduceras genom att utlåningen
sker i flera länder och genom flera produkter. Koncentrationer
mot enskilda motparter reduceras genom att aktivt diversi -
fiera exponeringen mot institutionella motparter. I och med
att NOBA endast har privatpersoner som kunder finns inga
betydande namnkoncentrationer i utlåningen.
Kreditgivning sker utifrån av styrelsen fastställda policys och
inga väsentliga modifieringar eller amorteringslättnader har
skett under året.
Konsumentkrediter lämnas utan fysisk säkerhet, varför kredit -
bedömning är av stor betydelse. För att erhålla en kredit krävs
att kunden och lämnade ansökningshandlingar uppfyller ett
antal policyregler exempelvis minimiinkomst, minimiålder,
maximal skuldsättningsgrad, inga betalningsanmärkningar
etc. Vidare tas kreditbeslut beroende på den kreditvärdighet
som beräknas enligt en modell som beräknar sannolikheten
för att en kredittagare kan följa ingångna avtal, s.k. creditsco -
ring. Scorepoängen avgör bland annat vilket belopp kunden
beviljas. Kreditbeslutet grundar sig dessutom på en rimlig-
hetsberäkning för att säkerställda att kunden har möjlighet
att återbetala lånet. Rimlighetsberäkningen bedömer
kundens inkomst, kostnader för boende, kostnader för lån
och levnadskostnader. I de fall där inkomst- och skuldinfor -
mation inte finns att inhämta från kreditupplysningen, krävs
att kunden inkommer med kompletterande underlag till
ansökningshandlingarna såsom t.ex. lönespecifikationer och
skattedeklarationer för att bl.a. bekräfta uppgiven inkomst
och skulder. Detta utgör underlag för bedömning av kundens
ekonomiska situation, t.ex. beräknas skuldsättningsgrad och
ett ”kvar att leva på” belopp.
För bolån görs kreditbedömning baserat på kundens kredit -
värdighet och kvaliteten på det objekt som ska belånas.
Information om inkomst, skulder och kostnader samlas in från
kunden och från kreditupplysningsdata och baserat på det
görs en hushållskalkyl inkluderat en ”kvar att leva på” kalkyl
och stresstest av kundens räntekänslighet.
För kapitalfrigöringskrediter bestäms det maximala lånebe -
loppet för en kund av kundens ålder, där en kunds poten -
tiella belåningsgrad stiger med åldern. Utöver ålder och
maximal belåningsgrad så finns flertalet ytterligare kriterier
vid kreditgivning för kapitalfrigöringskrediter, bland annat
måste objektet ligga i en godkänd kommun och banken ska
ha 1a prioritet och det ska inte finnas några ytterligare lån
på bostaden.
Kreditrisker i övriga motpartsförhållanden, till exempel
derivat och finansiella placeringar, regleras av en policy fast -
ställd av styrelsen. För motpartsrisker i derivatavtal används
säkerhetsavtal för att begränsa risken beskrivs mer utförligt
i avsnittet om valutarisk. Kreditrisk för finansiella placeringar
beskrivs i avsnittet likviditetsreserv.
MÄTNING AV KREDITRISK
Uppskattningen av kreditexponeringen för riskhantering är
komplex och baseras på användning av modeller. Inom NOBA-
koncernen så mäts kreditrisk genom att använda Sannolikhet
för förlusthändelse (”PD”), Exponeringen vid förlusthändelse
(”EAD”) och Förlusten givet inträffad förlusthändelse (”LGD”).
Denna metod används även för att beräkna förväntade
kreditförluster.
Efter datumet för första kreditbedömningstillfället för konsu -
mentkrediter, så monitoreras kontinuerligt låntagarens betal -
ningsbeteende för att skapa en beteendescore. All annan
===== SIDA 180 =====
NOBA BANK GROUP AB (PUBL)ÅRSREDOVISNING 2025 180
NOT 4 FINANSIELL RISKHANTERING
information om låntagaren som påverkar låntagarens betal -
ningsstyrka, såsom tidigare betalningsmönster, vägs också in
i denna beteendescore. Denna scorepoäng används för att
bedöma PD.
RISKHANTERING OCH RISKKONTROLL
Koncernens fortsatta verksamhet bygger på att kreditrisken
kan hanteras och kontrolleras. Stor vikt läggs på att bygga upp
rutiner som hanterar detta. Bland annat sker rapportering
minst månatligen både till ledningsgruppen och till styrelsen.
Rapportering av kreditrisken är också en centralt stående
punkt på varje styrelsemöte. Enheterna för riskkontroll och
compliance gör löpande kontroller av att kreditgivning sker
enligt de av styrelsen fastställda instruktionerna. Eventuella
avsteg skall enligt instruktion rapporteras till styrelsen. I
samband med att koncernen erhållit upplåning från externa
parter gör också dessa parter löpande och omfattande
genomgångar med avseende på kreditrisken.
PRINCIPER FÖR
KREDITRISKRESERVERINGAR
PRIVATLÅN NOBA
NOBA har två plattformar inom privatlån: Nordax och Bank
Norwegian. De två plattformarna har samma principer
för kreditriskreservering, men de faktiska modellerna är
utvecklade separat och har vissa skillnader. Nedan beskrivs
de två modellerna separat.
PRIVATLÅN NORDAX-PLATTFORMEN
Nordax-plattformens modell för nedskrivning av privatlån
består av två delar; en kvantitativ kassaflödesmodell som
beräknar förväntad kreditförlust och en kvalitativ modell
som justerar resultatet från den kvantitativa modellen efter
ett prognostiserat makroscenario.
I den kvalitativa modellen görs antagandet att det existerar
tre makroscenarier för nedskrivningsmodellen, ett bassce -
nario som bygger på makroekonomiska förhållanden där
Nordax:s relevanta geografiska marknader inte har hamnat i
en ekonomisk kris, ett negativt krisscenario i respektive land
samt ett positivt scenario där en stark ekonomisk konjunktur
påverkar Nordax portfölj positivt.
Viktningen av scenariona baseras på en makroekonomisk
prognos för respektive marknad, hur prognosen förhåller sig
det till makroekonomiska klimatet under den senaste tiden
samt hur modellen anpassat sig till det senaste makroekono -
miska klimatet.
Från analyser av historisk data har NOBA identifierat och
beaktat makroekonomiska faktorer som påverkar kreditrisk
och kreditförluster för de olika portföljerna. Dessa faktorer
baseras på land, låntagare och produkttyp. NOBA övervakar
löpande den makroekonomiska utvecklingen för respek -
tive land. Detta inkluderar att definiera framåtblickande
makroekonomiska scenarier för olika marknader/produkter
och översätta dem till makroekonomiska prognoser.
De mest signifikanta makroekonomiska faktorerna som
bedöms påverka förväntade kreditförluster är (nivå per land
presenteras i tabell längre ner på sidan):
• Real BNP-utveckling nästkommande år
• Inflation nästkommande år
• Arbetslöshet nästkommande år
• Räntemiljön: Förväntad genomsnittlig 3-månaders
IBOR nästa år
Dessa är tillämpliga för samtliga av Nordax-plattformens
geografiska marknadsområden och påverkar PD kompo -
nenten i ECL-modellen.
Den kvantitativa modellen är en trestegsmodell som skiljer
på tre typer av fordringar – fordringar där ingen signifikant
ökning av kreditrisken skett sedan första kreditbedömnings -
tillfället (Steg 1), fordringar vars kreditrisk anses ha ökat signi -
fikant sedan första kreditbedömningstillfället (Steg 2) samt
fordringar där en förlusthändelse har skett (Steg 3).
Makroekonomiska faktorer som bedöms påverka förväntade kreditförluster
(nivå föregående år inom parantes) SVERIGE NORGE FINLAND
Real BNP-utveckling (%) 1 3,2 (1,8) 1,9 (1,1) 0,8 (1,0)
Inflation (%) 2 1,3 (1,8) 2,0 (2,1) 1,2 (1,9)
Arbetslöshet (%) 3 8,5 (7,8) 4,4 (3,7) 9,2 (7,4)
Förväntad genomsnittlig 3-månaders IBOR nästkommande år (%) 1,9 (2,4) 4 4,4 (4,2) 5 2,0 (2,2) 6
1 Real bruttonationalprodukt, genomsnittlig prognos 12 månader
2 Inflationstakt, genomsnittlig prognos 12 månader
3 Arbetslöshetstal, (%, antal arbetslösa som procent av arbetskraften), genomsnittlig prognos 12 månader
4 STIBOR 3-månader, genomsnittlig prognos 12 månader
5 NIBOR 3-månader, genomsnittlig prognos 12 månader
6 EURIBOR 3-månader, genomsnittlig prognos 12 månader
===== SIDA 181 =====